Tutaj - Telix.pl

Transkrypt

Tutaj - Telix.pl

GRUPA KAPITAŁOWA TELEKOMUNIKACJA POLSKA
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIA FINANSOWE ZA LATA 2005 I 2004
SPORZĄDZONE WEDŁUG MIĘDZYNARODOWYCH
STANDARDÓW SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ
SKONSOLIDOWANE BILANSE
Nota
AKTYWA
Aktywa obrotowe
Środki pieniężne
Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów
Należności
Inne aktywa finansowe
Zaliczki na podatek dochodowy
Zapasy
8
9
10
11
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
(w milionach złotych)
1.702
98
2.123
133
61
245
----4.362
-----
3.033
34
2.590
93
126
177
----6.053
-----
9
2
11
13
14
20
7
3
15
24.057
7.138
42
----31.262
----35.624
=====
12
3
211
25.412
3.002
168
----28.808
----34.861
=====
15
15
2.139
1.000
247
4.015
126
757
410
----8.694
-----
765
261
3.821
5
632
423
----5.907
-----
15
16
18
19
20
6.347
2.028
127
346
92
----8.940
-----
8.823
2.288
65
402
495
----12.073
-----
21
4.200
832
(92)
13.037
----17.977
13
----17.990
----35.624
=====
4.200
832
(78)
8
11.183
----16.145
736
----16.881
----34.861
=====
12
Aktywa obrotowe razem
Aktywa trwałe
Udziały w spółkach wyceniane metodą praw własności
Inne aktywa finansowe
Środki trwałe
Wartości niematerialne i prawne
Aktywa z tytułu podatku odroczonego
Aktywa trwałe razem
Aktywa razem
PASYWA
Zobowiązania krótkoterminowe
Kredyty, pożyczki i papiery dłużne
Pożyczka od jednostki powiązanej
Naliczone odsetki od kredytów i pożyczek
Zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe bierne
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego
Rezerwy
Przychody przyszłych okresów
16
18
19
Zobowiązania krótkoterminowe razem
Zobowiązania długoterminowe
Zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe bierne
Rezerwy
Rezerwa na podatek odroczony
Zobowiązania długoterminowe razem
Kapitały własne
Kapitał akcyjny
Kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej
Wartość godziwa instrumentów zabezpieczających przepływy pieniężne
Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży
Zyski zatrzymane
Kapitały własne udziałowców jednostki dominującej
Kapitały własne udziałowców mniejszościowych
Kapitały własne razem
Pasywa razem
30
Załączone noty stanowią integralną część powyższych skonsolidowanych bilansów
1
SKONSOLIDOWANE RACHUNKI ZYSKÓW I STRAT
Nota
Przychody ze sprzedaży
Koszty operacyjne:
Koszty zatrudnienia pracowników
Amortyzacja
Rozliczenia z innymi operatorami
Usługi obce
Zużycie materiałów i energii
Wartość sprzedanych towarów i materiałów
Koszt wytworzenia świadczeń na własne potrzeby
Pozostałe koszty operacyjne, netto
22
4.686
18.342
4.666
18.530
17
(652)
(1.032)
(669)
(815)
(119)
(306)
13
(494)
----(4.074)
----612
(159)
63
----516
37
----553
=====
(2.447)
(4.211)
(2.464)
(2.949)
(421)
(995)
37
(1.111)
----(14.561)
----3.781
(900)
124
----3.005
(385)
----2.620
=====
(648)
(1.037)
(559)
(795)
(119)
(270)
20
(329)
----(3.737)
----929
(322)
133
1
----741
(134)
----607
=====
(2.653)
(4.431)
(2.159)
(3.034)
(454)
(1.137)
59
(933)
----(14.742)
----3.788
(1.073)
562
----3.277
(700)
----2.577
=====
512
41
-----
2.316
304
-----
524
83
-----
2.306
271
-----
0,37
----1.400
=====
1,65
----1.400
=====
0,37
----1.400
=====
1,65
----1.400
=====
23
Koszty operacyjne razem
Zysk operacyjny
Odsetki i inne koszty finansowe netto
Zysk / (strata) z różnic kursowych netto
Udział w stracie jednostki stowarzyszonej
24
24
Zysk przed opodatkowaniem
Podatek dochodowy
20
Zysk netto
3 miesiące 12 miesięcy 3 miesiące 12 miesięcy
do 31 grudnia 2004
do 31 grudnia 2005
przypisany:
Akcjonariuszom jednostki dominującej
Udziałowcom mniejszościowym
Zysk i rozwodniony zysk
udziałowców jednostki dominującej na akcję
Średnia ważona liczba akcji (w milionach)
Załączone noty stanowią integralną część powyższych skonsolidowanych rachunków zysków i strat
2
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIA Z PRZEPŁYWU ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH
12 miesięcy do 31 grudnia
2005
2004
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk netto
Korekty o pozycje:
Amortyzacja
(Zyski) / straty z tytułu różnic kursowych netto
Odsetki i dywidendy zapłacone netto
Zysk/strata z tytułu działalności inwestycyjnej
Podatek dochodowy bieżącego okresu
Podatek dochodowy zapłacony
Pozostałe pozycje netto
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej przed zmianą kapitału obrotowego
Zmiana kapitału obrotowego:
Zmiana stanu należności netto
Zmiana stanu zapasów
Zmiana stanu rezerw
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych
Zmiana stanu czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów
Zmiana stanu przychodów przyszłych okresów
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Przychody ze sprzedaży środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych
Sprzedaż długoterminowych aktywów finansowych
Przychody ze sprzedaży udziałów w jednostkach zależnych, pomniejszone o wartość
środków pieniężnych w sprzedanych jednostkach zależnych
Otrzymane odsetki
Zakup środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych
Zakup udziałów w PTK-Centertel (Nota 2)
Zakup akcji w Wirtualnej Polsce (Nota 2)
Zakup innych długoterminowych aktywów finansowych
Sprzedaż krótkoterminowych aktywów finansowych
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i pożyczek
Emisja długoterminowych papierów dłużnych
Odsetki otrzymane z tytułu transakcji terminowych
Wydatki z tytułu spłaty kredytów i pożyczek
Wykup długoterminowych papierów dłużnych
Wykup krótkoterminowych papierów dłużnych
Zapłacone odsetki
Zapłacone dywidendy
Środki pieniężne netto z działalności finansowej
Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych
Zmiana stanu środków pieniężnych netto
Środki pieniężne na początek okresu
Środki pieniężne na koniec okresu
2.620
2.577
4.211
(17)
1.000
195
385
(503)
8
----7.899
4.431
(487)
1.170
60
700
(308)
16
----8.159
418
(68)
127
(26)
(59)
(69)
----8.222
======
152
44
(171)
331
(6)
3
----8.512
======
110
25
4
35
238
-
(3.209)
(3.919)
(217)
(42)
----(7.248)
======
2
(3.059)
(62)
38
111
----(2.697)
======
5
485
(481)
(300)
(11)
(1.438)
(463)
(104)
----(2.307)
----2
----(1.331)
======
3.033
250
1.327
593
(2.647)
(2.190)
(2)
(1.814)
(169)
98
----(4.554)
----(46)
----1.215
======
1.818
1.702
======
3.033
======
Załączone noty stanowią integralną część powyższych skonsolidowanych sprawozdań z przepływu środków pieniężnych
3
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIA ZMIAN W KAPITAŁACH WŁASNYCH
Kapitały
mniejszości
Kapitały własne udziałowców jednostki dominującej
Razem
Zmiana wartości
Niezrealizowane
godziwej
instrumentów
zyski na
aktywach
Kapitał z emisji zabezpieczających
Kapitał akcji powyżej
przepływy
finansowych
Zyski Kapitały
pieniężne
dostępnych do zatrzyma własne
akcyjny ich wartości
(Nota 30)
sprzedaży
-ne
razem
(Nota 21) nominalnej
( w mln złotych)
1 stycznia 2004
Zmiana polityk rachunkowości *
1 stycznia 2004
skorygowany
Zysk netto za 12 miesięcy
do 31 grudnia 2004
Przeszacowanie aktywów finansowych
Sprzedaż aktywów finansowych
Efekt wyceny instrumentów
zabezpieczających przepływy
pieniężne
Dywidendy dla akcjonariuszy z
podziału zysku za 2003 rok
31 grudnia 2004
1 stycznia 2005
Zmiana polityk rachunkowości *
1 stycznia 2005
skorygowany
Zysk netto za 12 miesięcy
do 31 grudnia 2005
Efekt wyceny instrumentów
zabezpieczających przepływy
pieniężne
Dywidendy dla akcjonariuszy z
podziału zysku za 2004 rok
Sprzedaż aktywów finansowych
Sprzedaż jednostki zależnej
Zakup udziałów w PTK-Centertel **
31 grudnia 2005
4.200
-
832
-
(116)
-
-
9.311
(266)
14.227
(266)
504
(38)
14.731
(304)
4.200
832
(116)
-
9.045
13.961
466
14.427
-
-
-
131
(123)
2.306
-
2.306
131
(123)
271
-
2.577
131
(123)
-
-
38
-
-
38
-
38
---4.200
====
----832
=====
----(78)
=====
----8
=====
(168)
---11.183
====
(168)
----16.145
=====
(1)
----736
=====
(169)
----16.881
=====
4.200
832
(78)
8
11.383
16.345
755
17.100
-
-
-
-
(200)
(200)
(19)
(219)
4.200
832
(78)
8
11.183
16.145
736
16.881
-
-
-
-
2.316
2.316
304
2.620
-
-
(14)
-
-
(14)
-
(14)
---4.200
====
----832
=====
----(92)
=====
(8)
----=====
(462)
---13.037
====
(462)
(8)
----17.977
=====
(1)
(16)
(1.010)
----13
=====
(463)
(8)
(16)
(1.010)
----17.990
=====
* patrz Nota 7
** patrz Nota 2
Załączone noty stanowią integralną część powyższych skonsolidowanych sprawozdań zmian w kapitałach własnych
4
NOTY DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
1.
Grupa kapitałowa Telekomunikacja Polska
Telekomunikacja Polska S.A. („Telekomunikacja Polska”, „Spółka”), spółka akcyjna, powstała i rozpoczęła
działalność 4 grudnia 1991 roku. Z tym dniem przejęła działalność telekomunikacyjną od Poczta Polska Telegraf
i Telefon („PPTiT”), swojego poprzednika prawnego. Grupa Kapitałowa Telekomunikacja Polska („Grupa”)
składa się z Telekomunikacji Polskiej i jej spółek zależnych (patrz Nota 2).
Grupa jest wiodącym dostawcą usług telekomunikacyjnych w Polsce. Telekomunikacja Polska zezwoleniem
Urzędu Regulacji Telekomunikacji i Poczty („URTiP”) otrzymała prawo świadczenia wszelkich usług
telekomunikacyjnych w Polsce. Na podstawie tego zezwolenia Telekomunikacja Polska dostarcza usługi
obejmujące usługi telefonii stacjonarnej (rozmowy lokalne, krajowe i międzynarodowe), linię cyfrową „ISDN”,
pocztę głosową, modemowy i stały dostęp do Internetu oraz usługi transmisji głosu przez Internet („VoIP”).
Poprzez udziały w spółce zależnej Polska Telefonia Komórkowa-Centertel Sp. z o.o. („PTK-Centertel”) Grupa
jest jednym z trzech operatorów w Polsce świadczących usługi telekomunikacyjne w standardzie DCS 1800
i GSM 900. W dniu 20 grudnia 2000 roku PTK-Centertel otrzymała koncesję na świadczenie usług
telekomunikacyjnych w standardzie UMTS. Ponadto Grupa świadczy usługi w zakresie dzierżawy łączy,
radiokomunikacji oraz innych usług telekomunikacyjnych o wartości dodanej, prowadzi sprzedaż telefonów,
produkuje kable światłowodowe oraz karty elektroniczne, świadczy usługi w zakresie transmisji danych,
multimediów oraz różnych usług internetowych.
Siedziba Telekomunikacji Polskiej mieści się w Warszawie przy ulicy Twardej 18.
Zatrudnienie w Grupie wyniosło odpowiednio 33.603 i 36.589 pracowników na dzień 31 grudnia 2005
oraz 31 grudnia 2004 roku.
Od stycznia 2001 roku polski rynek telekomunikacyjny był regulowany przez Ustawę o Prawie
Telekomunikacyjnym uchwaloną w 2000 roku, którą zastąpiła nowa Ustawa o Prawie Telekomunikacyjnym we
wrześniu 2004 roku. Prawo Telekomunikacyjne z 2000 roku wprowadziło szeroką liberalizację rynku
telekomunikacyjnego w Polsce, ograniczając obszary działalności, które wymagają odpowiednich zezwoleń
władz oraz udzielając prawa do świadczenia określonych usług telekomunikacyjnych jedynie na podstawie
zgłoszenia. Z dniem 1 października 2003 roku weszły w życie dalsze zmiany w polskim prawie
telekomunikacyjnym m.in. w zakresie pełnej preselekcji operatorów, zachowania przez abonenta
dotychczasowego numeru telefonu przy zmianie operatora, obowiązku przedstawiania wyników działalności
operatora przy uwzględnieniu różnych typów sieci telekomunikacyjnych oraz działalności i obowiązkowego
uwolnienia dostępu do pętli lokalnej dla innych operatorów. Zmiany z 2004 roku zmierzały w kierunku dalszej
liberalizacji polskich przepisów telekomunikacyjnych oraz dostosowania polskiego rynku telekomunikacyjnego
do standardów Unii Europejskiej („UE”) poprzez wprowadzenie regulacji przewidzianych w Dyrektywach UE
z 2002 roku. W szczególności, nowe Prawo Telekomunikacyjne wprowadza ścisłą kontrolę regulatora rynku nad
kalkulacją kosztów oraz cennikami usług telekomunikacyjnych, szeroki zakres obowiązków dotyczących
udostępniania sieci telekomunikacyjnych oraz podstawy dla działalności wirtualnych operatorów
telekomunikacyjnych.
Nowe Prawo Telekomunikacyjne nakłada określone obowiązki prawne na operatorów telekomunikacyjnych
o znaczącej pozycji na rynku. Między innymi inni operatorzy, w tym operatorzy wirtualni, mają prawo zażądać
dostępu do sieci operatora posiadającego znaczącą pozycję na rynku. Operator posiadający taką pozycję nie
może odmówić połączenia swojej sieci telekomunikacyjnej z siecią telekomunikacyjną innego operatora.
Ponadto Prezes URTiP ma prawo zgłosić sprzeciw wobec projektu cennika lub jego zmiany proponowanych
przez znaczących operatorów. Znacząca pozycja rynkowa ma być określana dla 18 wyodrębnionych rynków
(segmentów) telekomunikacyjnych.
Na podstawie decyzji URTiP wydanych w oparciu o Prawo Telekomunikacyjne z 2000 roku, Telekomunikacja
Polska posiada znaczącą pozycję na krajowym rynku świadczenia powszechnych usług telekomunikacyjnych, na
krajowym rynku usług dzierżawy łączy telekomunikacyjnych oraz na krajowym rynku połączeń
międzyoperatorskich, natomiast PTK-Centertel posiada znaczącą pozycję na krajowym rynku świadczenia usług
telefonicznych w ruchomych publicznych sieciach telefonicznych. Dodatkowo, URTiP oraz Urząd Ochrony
Konkurencji i Konsumentów („UOKiK”) wydały decyzję, od której Grupa się obecnie odwołuje, ustalającą
znaczącą pozycję PTK-Centertel na krajowym rynku usług międzyoperatorskich. Regulacje przejściowe
utrzymały w mocy wynikające z powyższych decyzji obowiązki prawne nałożone na operatorów o znaczącej
pozycji rynkowej, aż do chwili określenia operatorów o znaczącej pozycji rynkowej dla nowo zdefiniowanych
rynków (segmentów) w oparciu o nowe Prawo Telekomunikacyjne.
5
2.
Skład Grupy
W 2005 roku w skład Grupy wchodziła Telekomunikacja Polska oraz następujące spółki zależne i
stowarzyszone:
Jednostka
Siedziba
PTK-Centertel
Sp. z o.o.
TP EmiTel Sp. z o.o.
Warszawa,
Polska
Kraków, Polska
- Paytel Sp. z o.o. (dawniej
Contact Center Sp. z o.o.)
DITEL S.A.
Warszawa,
Polska
Warszawa,
Polska
Lublin, Polska
Warszawa,
Polska
Warszawa,
Polska
Warszawa,
Polska
Warszawa,
Polska
Warszawa,
Polska
Warszawa,
Polska
Gdańsk, Polska
Zakres działalności
Budowa i eksploatacja ruchomych sieci telekomunikacyjnych.
Procentowy udział Grupy
w kapitale
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
100,00%
66,00%
Radiodyfuzja, radiokomunikacja, transmisja danych,
teleinformatyka i wynajem infrastruktury technicznej.
Świadczenie usług „call center”.
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
Utrzymywanie bazy danych abonentów, wytwarzanie i
dystrybucja książek telefonicznych.
Produkcja kabli światłowodowych oraz kart elektronicznych.
Transmisja danych, wynajem infrastruktury telekomunikacyjnej
oraz dystrybucja sprzętu informatycznego.
Transmisja danych, obsługa platformy e-commerce,
teleinformatyka, przetwarzanie danych.
Prowadzenie hoteli, świadczenie usług szkoleniowych.
100,00%
100,00%
100,00%
-
100,00%
51,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
-
100,00%
100,00%
100,00%
-
99,45%
100,00%
80,46%
100,00%
100,00%
-
77,13%
-
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
Projektowanie i budowa systemów telekomunikacyjnych.
95,38%
95,38%
Lokalny operator telefonii stacjonarnej.
55,11%
55,11%
Lokalny operator telefonii stacjonarnej.
25,00%
25,00%
Produkcja aparatów telefonicznych.
25,09%
25,09%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
-
100,00%
-
100,00%
100,00%
Inwestowanie i zarządzanie inwestycjami.
100,00%
100,00%
- TPSA Eurofinace France
S.A.
* spółki wyłączone z konsolidacji ze względu na nieistotność danych finansowych
** spółki stowarzyszone wyceniane metodą praw własności
*** spółka wyłączona z konsolidacji w 2004 roku (patrz poniżej)
99,96%
99,96%
OTO Lublin Sp. z o.o.
Incenti S.A.
Otwarty Rynek
Elektroniczny S.A.
TP Edukacja i Wypoczynek
Sp. z o.o.
- TP Sircom Szkolenia i
Rekreacja Sp. z o.o.
TP Internet Sp. z o.o.
(“TP Internet”)
- Parkiet Media S.A.
- Wirtualna Polska S.A.
(„WP”) ***
- Sklep Wirtualnej Polski S.A.
w likwidacji*
- Becomo S.A.
Gdańsk, Polska
Kraków, Polska
- Analizy Finansowe
Sp. z o.o.*
TP Invest Sp. z o.o.
-
Warszawa,
Polska
Warszawa,
Polska
Tel – Arp Sp. z o.o.
Warszawa,
w likwidacji
Polska
Telefon 2000 Sp. z o.o.
Warszawa,
Polska
Telefony Podlaskie S.A.
Sokołów
Podlaski, Polska
Telefony Opalenickie S.A.** Opalenica,
Polska
Radomska Wytwórnia
Radom, Polska
Telekomunikacyjna S.A
w upadłości**
TP TelTech Sp. z o.o.
Łódź, Polska
TP MED Sp. z o.o.
Pracownicze Towarzystwo
Emerytalne Telekomunikacji
Polskiej S.A.
Fundacja Grupy TP
Virgo sp. z o.o.
TPSA Finance B.V.
TPSA Eurofinance B.V.
Warszawa,
Polska
Warszawa,
Polska
Warszawa,
Polska
Warszawa,
Polska
Amsterdam,
Holandia
Amsterdam,
Holandia
Paryż, Francja
Prowadzenie hoteli, świadczenie usług szkoleniowych.
Świadczenie usług internetowych, transmisji danych, usług
multimedialnych.
Wydawanie publikacji dotyczących rynku kapitałowego
i gospodarki.
Świadczenie usług w zakresie portalu internetowego i baz
danych oraz oprogramowania i reklamy.
Spółka w likwidacji.
Świadczenie usług internetowych, doradztwo w zakresie
oprogramowania i systemów komputerowych, działalność
reklamowa.
Przygotowanie i opracowanie analiz finansowych
i marketingowych.
Usługi doradcze i konsultingowe świadczone na rzecz jednostek
Grupy, nadzór właścicielski nad portfelem inwestycyjnym.
Działalność reklamowa i wydawnicza.
Monitorowanie sygnałów alarmowych, obsługa sieci
miejscowych.
Działalność usługowa w zakresie ochrony zdrowia i innych
usług medycznych.
Tworzenie i zarządzanie pracowniczym funduszem
emerytalnym.
Działalność charytatywna.
Usługi doradcze, działalność finansowa,
inwestycjami w nieruchomości.
6
zarządzanie
W 2005 roku udział w ogólnej liczbie głosów posiadany przez Grupę w podmiotach zależnych był równy udziałowi
Grupy w kapitałach tych jednostek.
W dniu 26 stycznia 2005 roku Grupa sprzedała wszystkie swoje udziały w spółce Becomo S.A. Wynik na tej
transakcji nie był znaczący.
W dniu 31 stycznia 2005 roku Sąd Rejonowy dla miasta Warszawy, dokonał wpisu do Krajowego Rejestru
Sądowego zmiany wysokości kapitału zakładowego spółki „TP Edukacja i Wypoczynek” Sp. z o.o.
Podwyższenie kapitału zakładowego tej spółki z kwoty 65.150 tysięcy złotych do kwoty 98.754 tysięcy złotych
nastąpiło poprzez emisję 67.208 nowych akcji o wartości nominalnej 500 złotych każda. Wszystkie akcje zostały
objęte przez dotychczasowego akcjonariusza, tj. Telekomunikację Polską. W tym samym dniu Sąd Rejonowy
dla miasta Warszawy, zarejestrował połączenie spółki „TP Edukacja i Wypoczynek” Sp. z o.o. ze spółką „TP
SIRCOM – Szkolenia i Rekreacja” Sp. z o.o. dokonane w drodze przejęcia spółki „TP SIRCOM – Szkolenia
i Rekreacja” Sp. z o.o. przez „TP Edukacja i Wypoczynek” Sp. z o.o.
W dniu 7 marca 2005 roku Grupa sprzedała wszystkie swoje udziały w spółce Incenti S.A. do Prokom
Software S.A. Wynik na tej transakcji nie był znaczący.
W dniu 23 czerwca 2005 roku Grupa nabyła od TMF Holding Poland Sp. z o.o. 100,0% udziałów w spółce
Virgo Sp. z o.o. Łączna cena nabycia wyniosła 70 tysięcy złotych. Powyższa transakcja nie skutkowała
rozpoznaniem wartości firmy z konsolidacji.
W dniu 8 września 2005 roku Sąd Rejonowy, Wydział VI Gospodarczy, w Gdańsku wydał postanowienie
o zakończeniu postępowania upadłościowego Wirtualnej Polski S.A. Postanowienie sądu jest konsekwencją
przyjęcia przez udziałowców mniejszościowych WP w dniu 2 sierpnia 2005 roku i zatwierdzenia przez sąd
w dniu 23 sierpnia 2005 roku układu z wierzycielami przewidującego zaspokojenie wierzycieli w całości (patrz
również Nota 30). Zgodnie z układem Grupa nabyła 19,54% akcji WP od udziałowców mniejszościowych WP.
Od 9 kwietnia 2004 roku do 8 września 2005 roku WP była wyłączona z konsolidacji w związku z utratą
kontroli przez Grupę. Od 9 września 2005 roku WP podlega konsolidacji metodą pełną. Na ten dzień aktywa WP
wynosiły 24 miliony złotych, natomiast zobowiązania 50 milionów złotych. Kwota zapłacona za 19,54% akcji
WP zgodnie z układem z udziałowcami mniejszościowymi ustalona została na 221 milionów złotych. W oparciu
o zewnętrzną wycenę wartość godziwa spółki WP została określona na 59 milionów złotych. W wyniku
powyższej transakcji Grupa rozpoznała wartość firmy, która po dokonaniu odpisu aktualizującego wyniosła 85
milionów złotych.
W dniu 21 września 2005 roku Grupa sprzedała wszystkie swoje udziały w spółce Parkiet Media S.A. do
Presspublica Sp. z o.o. Jednocześnie Grupa utraciła kontrolę nad spółką Analizy Finansowe Sp. z o.o., w której
100,0% udziałów posiada Parkiet Media S.A. Wynik na tej transakcji nie był znaczący.
W dniu 26 września 2005 roku Contact Center Sp. z o.o. zmieniła nazwę na Paytel Sp. z o.o. We wrześniu 2005
roku Grupa zarejestrowała również fundację charytatywną pod nazwą Fundacja Grupy TP.
W dniu 16 listopada 2005 roku Spółka nabyła 34,0% kapitału zakładowego PTK-Centertel od spółki zależnej od
France Telecom S.A. Łączna cena nabycia wyniosła 4.880 milionów złotych, z których 3.880 milionów złotych
zostało zapłacone w gotówce, a 1.000 milionów złotych zostało sfinansowane bezgotówkową pożyczką z France
Telecom S.A. (patrz Nota 15c). Spółka skapitalizowała koszty bezpośrednio związane z tą transakcją
w wysokości 39 milionów złotych. Udział w aktywach netto PTK-Centertel wzrósł o 1.010 milionów złotych.
W wyniku tej transakcji Grupa rozpoznała wartość firmy z konsolidacji w wysokości 3.909 milionów złotych.
W związku z powyższym Telekomunikacja Polska posiada 100,0% kapitału zakładowego PTK-Centertel.
7
3.
Skład Zarządu Spółki
Zarząd Spółki na dzień przygotowania niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego był
następujący:
Marek Józefiak – Prezes Zarządu,
Alain Carlotti – Wiceprezes Zarządu,
Pierrick Hamon – Członek Zarządu ds. Marketingu i Obsługi Klienta,
Konrad Kobylecki – Członek Zarządu ds. Techniki,
Jacek Kałłaur – Członek Zarządu ds. Zasobów Ludzkich,
Bruno Duthoit – Członek Zarządu ds. Inwestycji,
Jean-Marc Vignolles – Członek Zarządu (Prezes Zarządu PTK Centertel).
Jean-Marc Vignolles i Jacek Kałłaur zostali mianowani na Członków Zarządu w dniu 26 kwietnia 2005 roku.
Jednocześnie w związku z upływem kadencji zakończył pracę w Zarządzie Wojciech Roman. Roger de
Bazelaire złożył rezygnację z pełnienia funkcji Członka Zarządu ds. Finansów ze skutkiem od dnia 31 grudnia
2005 roku. W dniu 8 grudnia 2005 roku na Wiceprezesa Zarządu został mianowany Alain Carlotti. Ze skutkiem
od dnia 1 stycznia 2006 roku Benoit Merel został mianowany do pełnienia obowiązków Członka Zarządu ds.
Finansów.
4.
Zatwierdzenie sprawozdania finansowego
Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd w dniu
13 lutego 2006 roku.
8
5.
Oświadczenie o zgodności oraz format sprawozdania finansowego
Oświadczenie o zgodności
Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi
Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) oraz zgodnie z odpowiednimi MSSF przyjętymi przez
UE. MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów
Rachunkowości („RMSR”) oraz Komisję ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej
(„IFRIC”).
Z dniem 1 styczna 2005 roku nowelizacja polskiej Ustawy o Rachunkowości nałożyła na Grupę obowiązek
przygotowania skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF przyjętymi przez UE. Na dzień
sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, w związku z procesem przyjmowania
MSSF przez UE oraz ze względu na rodzaj działalności Grupy nie występują różnice pomiędzy politykami
księgowymi przyjętymi przez Spółkę wynikającymi z MSSF a MSSF przyjętymi przez UE.
Porównywalne dane finansowe na dzień 31 grudnia 2004 roku zawarte w niniejszym skonsolidowanym
sprawozdaniu finansowym podlegały badaniu audytora w sprawozdaniu finansowym za 2004 rok.
Zmiana polityk księgowych
Przyjęte zasady rachunkowości są spójne z zasadami stosowanymi w latach ubiegłych, z tym wyjątkiem zmian
opisanych w Nocie 7.
W 2004 i 2005 roku IFRIC opublikowała kilka nowych interpretacji, które powinny być zastosowane począwszy
od roku sprawozdawczego zaczynającego się od lub po 1 stycznia 2006 roku. Grupa dokonała oceny skutków
zastosowania tych interpretacji i zidentyfikowała, że IFRIC 4, IFRIC 6 i IFRIC 8 mogą mieć wpływ na
skonsolidowane sprawozdania finansowe w momencie zastosowania. Na dzień sporządzenia niniejszych
sprawozdań finansowych Grupa jest w trakcie analizy wpływu zastosowania tych interpretacji na
skonsolidowane sprawozdania finansowe. Spółka jest przekonana, że zastosowanie tych interpretacji nie będzie
miało istotnego wpływu na jej skonsolidowane sprawozdania finansowe.
Format sprawozdania finansowego
Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu
historycznego, z wyjątkiem przeszacowania do wartości godziwej wyceny pochodnych instrumentów
finansowych i aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży.
Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga dokonania szacunków i założeń, które
wpływają na wielkości wykazane w sprawozdaniu finansowym oraz notach do tego sprawozdania. Jakkolwiek
przyjęte założenia i szacunki opierają się na najlepszej wiedzy Zarządu na temat bieżących działań i zdarzeń,
rzeczywiste wyniki mogą się różnić od przewidywanych.
Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w milionach polskich złotych („PLN”).
9
6.
(a)
Podstawowe zasady księgowe
Zasady konsolidacji
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zawiera sprawozdania finansowe wszystkich istotnych jednostek
zależnych, kontrolowanych przez Telekomunikację Polską (patrz Nota 2).
Sprawowanie kontroli przez Telekomunikację Polską ma miejsce wtedy, gdy Telekomunikacja Polska posiada
bezpośrednio lub pośrednio, poprzez swoje jednostki zależne, więcej niż połowę liczby głosów w danej spółce,
chyba że możliwe jest do udowodnienia, że taka własność nie stanowi o sprawowaniu kontroli. Sprawowanie
kontroli ma miejsce również wtedy, gdy Grupa ma możliwość wpływania na politykę finansową i operacyjną danej
spółki. Spółki zależne są konsolidowane od daty objęcia kontroli przez Grupę, natomiast przestają być
konsolidowane w chwili utraty nad nimi kontroli przez Grupę.
Wszystkie znaczące salda i transakcje występujące pomiędzy tymi jednostkami zostały dla celów konsolidacji
wyeliminowane. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o jednolite zasady
rachunkowości zastosowane dla transakcji i zdarzeń gospodarczych o podobnym charakterze.
(b)
Środki pieniężne
Środki pieniężne w bilansie obejmują środki pieniężne w kasie, na rachunkach bankowych oraz wszystkie
depozyty i krótkoterminowe papiery wartościowe z terminem zapadalności do trzech miesięcy.
Środki pieniężne w sprawozdaniu z przepływu środków pieniężnych obejmują dodatkowo, oprócz środków
pieniężnych zdefiniowanych powyżej, kredyty w rachunku bieżącym.
(c)
Należności handlowe i inne
Należności handlowe są rozpoznawane i ujmowane w kwocie wymaganej zapłaty pomniejszonej o odpisy
aktualizujące należności wątpliwe. Oszacowanie odpisów na należności wątpliwe następuje, gdy uzyskanie
pełnej kwoty należności przestaje być prawdopodobne, na podstawie analizy danych historycznych dotyczących
ściągalności należności bądź na podstawie struktur wiekowych sald należności.
(d)
Zapasy
Zapasy są wykazywane według wartości niższej z ceny nabycia (kalkulowanej metodą średniej ważonej)
i możliwej ceny sprzedaży netto, z wyjątkiem telefonów komórkowych sprzedawanych w promocjach. Zapasy
telefonów komórkowych sprzedawanych w promocjach wykazywane są według wartości niższej: kosztu (ceny
nabycia) lub ceny sprzedaży netto z uwzględnieniem oczekiwanych przyszłych przychodów z abonamentu.
Grupa tworzy odpisy aktualizujące wartość zapasów w oparciu o wskaźnik rotacji zapasów i aktualne plany
marketingowe.
(e)
Inwestycje
Wszystkie inwestycje są początkowo wykazywane według wartości godziwej uiszczonej zapłaty, obejmującej
koszty związane z nabyciem inwestycji.
Inwestycje wyceniane w wartości godziwej poprzez zyski i straty oraz inwestycje dostępne do sprzedaży są
wyceniane w wartości godziwej. Zmianę wartości inwestycji wycenianych w wartości godziwej poprzez zyski
i straty, ujmuje się w księgach rachunkowych bieżąco, jako przychody lub koszty finansowe okresu
sprawozdawczego. Natomiast zyski lub straty z inwestycji dostępnych do sprzedaży są rozpoznawane jako
oddzielny składnik kapitałów do momentu, gdy inwestycja zostanie sprzedana lub w inny sposób zbyta lub do
czasu, kiedy nastąpi trwała utrata jej wartości. W momencie tym skumulowany zysk lub strata poprzednio
wykazana w kapitale zostaje ujęta w rachunku zysków i strat.
10
Inne inwestycje zaklasyfikowane jako utrzymywane do terminu zapadalności są wyceniane według
zamortyzowanego kosztu, przy użyciu metody efektywnej stopy procentowej. Zamortyzowany koszt jest
szacowany przy uwzględnieniu dyskonta lub premii z tytułu zakupu, w okresie do momentu zapadalności
inwestycji. W przypadku inwestycji wycenianych według zamortyzowanego kosztu, zyski i straty są
wykazywane w rachunku zysków i strat na dzień ich realizacji lub w momencie trwałej utraty wartości.
W przypadku inwestycji, które są w aktywnym obrocie na zorganizowanych rynkach finansowych, wartość
godziwa jest ustalana w oparciu o ceny kupna na dzień bilansowy. Wartość godziwa dla akcji nie znajdujących
się w aktywnym obrocie jest oszacowywana w oparciu o dostępne wskaźniki: cena/zysk, cena/przepływ
pieniężny, odpowiednio zmodyfikowane w celu odzwierciedlenia specyfiki poszczególnych emitentów. Akcje,
których wartość godziwa nie może być właściwie oszacowana, są wyceniane według ceny nabycia
pomniejszonej o odpis z tytułu trwałej utraty wartości.
(f)
Udziały w spółkach wycenione metodą praw własności
Wartość początkowa udziałów w spółkach wycenianych metodą praw własności ustalana jest według kosztu
nabycia. Grupa rozpoznaje swój udział w zysku lub stracie spółek stowarzyszonych w rachunku zysków i strat,
natomiast udział w zmianie kapitału własnego spółek stowarzyszonych jest rozpoznawany w kapitałach. Spółki
stowarzyszone są to jednostki, w których Grupa posiada od 20% do 50% udziału w ogólnej liczbie głosów, lub
na które Grupa wywiera znaczący wpływ, ale których nie kontroluje. Kiedy udział Grupy w stracie spółki
stowarzyszonej równa się lub przewyższa udział Grupy w tej spółce, Grupa nie rozpoznaje dalszych strat, chyba
że zaciągnęła zobowiązania lub dokonała płatności na rzecz spółek stowarzyszonych.
(g)
Środki trwałe
Środki trwałe są wykazane według cen nabycia pomniejszonych o dotychczasowe umorzenie oraz trwałą utratę
wartości.
Wartość początkowa środków trwałych obejmuje ich cenę nabycia powiększoną o wszystkie koszty
bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do używania oraz
o szacunkowy koszt demontażu i usunięcia składnika majątku. Koszty poniesione po dacie oddania środka
trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, jak również koszty okablowania na terenie
należącym do abonentów obciążają rachunek zysków i strat w momencie ich poniesienia. W przypadkach, kiedy
poniesione wydatki zwiększają wartość użytkową środka trwałego, wydatki te są kapitalizowane w wartości
odpowiedniego środka trwałego, o ile spełniają kryteria ujęcia.
Grupa dokonała przeszacowania części środków trwałych do wartości godziwej i uznała tę wartość jako koszt na
dzień 1 stycznia 2003 roku, który jest dniem zastosowanie MSSF po raz pierwszy.
Część środków trwałych Telekomunikacja Polska otrzymała od Społecznych Komitetów Telefonizacji („SKT”).
Infrastruktura otrzymana od SKT ujmowana jest w księgach jako środki trwałe według wartości nabycia tych
środków w korespondencji z zobowiązaniami. Kwoty wynikające z rachunków za usługi telefoniczne dla
abonentów SKT ujmowane są w sprzedaży danego miesiąca i pomniejszają odpowiednio saldo zobowiązań.
Środki trwałe są amortyzowane przez określony z góry okres ekonomicznego używania. W momencie likwidacji
lub sprzedaży środków trwałych, wartość początkowa tych środków oraz dotychczasowe umorzenie są
wyksięgowywane, a wynik likwidacji lub sprzedaży jest odnoszony w ciężar rachunku zysków i strat.
Rzeczowy majątek trwały amortyzowany jest metodą liniową. Stosowane okresy amortyzacji dla środków
trwałych są następujące:
Budynki
Sieci, kable i inne elementy infrastruktury
Centrale telefoniczne oraz inne maszyny i urządzenia
Sprzęt komputerowy
Środki transportu oraz pozostałe środki trwałe
10-30 lat
10-30 lat
5-10 lat
3-5 lat
5-10 lat
Prawa wieczystego użytkowania amortyzowane są przez okres, na jaki przysługuje dane prawo.
11
W pierwszym półroczu 2005 roku Spółka ukończyła projekt zmierzający do weryfikacji ujęcia środków trwałych.
Główne cele projektu stanowiły ocena okresów ekonomicznej użyteczności środków trwałych oraz
zapewnienie, iż wszystkie istotne składniki rzeczowych aktywów trwałych o różnych okresach ekonomicznej
użyteczności, bądź przyjętych odmiennych metodach amortyzacji są identyfikowalne dla celów kalkulacji
kosztów amortyzacji zgodnie z IAS 16. Odpowiednio, naliczenie amortyzacji począwszy od 1 stycznia 2005
roku opiera się na okresach ekonomicznej użyteczności, które w przypadku niektórych środków trwałych
zostały zmodyfikowane w wyniku przeprowadzonego projektu.
Powyższa zmiana, łącznie ze zmianą wynikającą z weryfikacji okresów ekonomicznej użyteczności wartości
niematerialnych i prawnych (patrz Nota 6(h)), wpłynęła na zmniejszenie łącznej wartości amortyzacji.
Przewidywany efekt zmniejszenia amortyzacji w skali całego roku 2005 wynosi 143 miliony złotych. W
kolejnych okresach spodziewana wartość amortyzacji stabilizuje się na obecnym poziomie i będzie zależna od
zwiększeń, zmniejszeń oraz likwidacji amortyzowanych aktywów wynikających z normalnego toku działalności
Grupy.
Środki trwałe w budowie dotyczą środków trwałych będących w toku budowy lub montażu i są wykazywane
według cen nabycia lub kosztu wytworzenia. Środki trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji do czasu
zakończenia budowy i przekazania środka trwałego do używania.
(h)
(1) Wartość firmy
Wartość firmy to nadwyżka ceny zapłaconej za udziały lub akcje nad wartością godziwą nabytych
poszczególnych aktywów netto spółek zależnych, stowarzyszonych lub joint-venture na dzień nabycia.
Rozpoznana wartość firmy podlega testowi trwałej utraty wartości. W przypadku nabycia udziałów w spółce
kontrolowanej przez Grupę, wartość firmy stanowi różnica pomiędzy ceną zapłaconą a nabytym udziałem w
aktywach netto spółki na dzień transakcji.
(2) Badania i rozwój
Koszty badań i rozwoju są generalnie odnoszone bezpośrednio w ciężar rachunku zysków i strat. W okresach
dwunastu miesięcy zakończonych 31 grudnia 2005 roku i 2004 roku koszty badań i rozwoju ujęte w rachunku
zysków i strat wyniosły odpowiednio 55 milionów złotych i 68 milionów złotych. Nakłady na badania i rozwój
poniesione w trakcie realizacji poszczególnych projektów są aktywowane, gdy istnieje pewność, iż będzie
można je w przyszłości odzyskać. Wszystkie aktywowane nakłady są następnie amortyzowane przez okres,
przez jaki oczekuje się, iż będą generować przychód, rozpoczynając od momentu wdrożenia danego projektu.
(3) Oprogramowanie
Koszty bezpośrednio związane z poszczególnym unikalnym oprogramowaniem kontrolowanym przez Grupę,
które prawdopodobnie będą generować korzyści ekonomiczne przewyższające koszty przez okres dłuższy niż
rok, są rozpoznawane jako wartości niematerialne i prawne. Oprogramowanie jest amortyzowane metodą
liniową przez okres ekonomicznego użytkowania.
(4) Koncesje i inne wartości niematerialne i prawne
Wydatki na nabycie koncesji oraz innych wartości niematerialnych i prawnych są kapitalizowane
i amortyzowane metodą liniową przez okres ich użytkowania. Koncesje są amortyzowane w okresie, w którym
przysługuje prawo do ich wykorzystywania, rozpoczynając od momentu uaktywnienia usługi przez pozostały
czas trwania koncesji. Pozostałe wartości niematerialne i prawne są amortyzowane w okresie nie
przekraczającym 5 lat.
W pierwszym półroczu 2005 roku Spółka ukończyła projekt zmierzający do weryfikacji okresów ekonomicznej
użyteczności wartości niematerialnych i prawnych. Odpowiednio, naliczenie amortyzacji począwszy od
1 stycznia 2005 roku opiera się na okresach ekonomicznej użyteczności, które w przypadku niektórych wartości
niematerialnych i prawnych zostały zmodyfikowane w wyniku przeprowadzonego projektu (patrz Nota 6(g)).
12
(i)
Odpisy aktualizujące aktywa trwałe
Środki trwałe oraz inne aktywa trwałe, w tym wartość firmy, wartości niematerialne i prawne oraz aktywa
finansowe są weryfikowane pod kątem utraty wartości w przypadkach zdarzeń lub zmian w otoczeniu mogących
powodować obniżenie wartości tych aktywów poniżej wyceny bilansowej. Wartości niematerialne i prawne nie
oddane do użytkowania oraz wartość firmy podlegają corocznemu testowi utraty wartości niezależnie od innych
warunków. Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości są rozpoznawane w wysokości, w jakiej wycena
bilansowa aktywów przewyższa wyższą z dwóch: wartość godziwą pomniejszoną o koszty sprzedaży lub
wartość użytkową składnika aktywów. W celu weryfikacji wyceny bilansowej, aktywa są identyfikowane
w formie najmniejszych jednostek generujących przepływy gotówkowe (ang. „cash-generating unit”), do
których można zaliczyć dany składnik aktywów.
(j)
Zobowiązania finansowe z tytułu kredytów, pożyczek i papierów dłużnych wyceniane są w momencie ich
początkowego ujęcia w księgach w cenie nabycia, tj. w wartości godziwej zapłaty otrzymanej za przejęcie
zobowiązania. Wartość początkowa wyceny tych zobowiązań finansowych uwzględnia koszty transakcji.
Wycena zobowiązań finansowych w okresach późniejszych odbywa się według zamortyzowanej ceny nabycia,
z wyjątkiem zobowiązań wyznaczonych na pozycje zabezpieczane, które wyceniane są zgodnie z zasadami
rachunkowości zabezpieczeń opisanymi w Nocie 6(s).
(k)
Rezerwy
Grupa tworzy rezerwy w przypadku, kiedy w następstwie przeszłych zdarzeń powstaje potencjalne, możliwe do
oszacowania zobowiązanie, które w przyszłości może z dużym prawdopodobieństwem spowodować wypływ
z Grupy aktywów generujących korzyści ekonomiczne. Wysokość utworzonych rezerw jest weryfikowana na
dzień bilansowy w celu skorygowania do wysokości szacunków zgodnych ze stanem wiedzy na ten dzień.
W przypadku, gdy wpływ zmian wartości pieniądza w czasie jest istotny, wysokość rezerwy ustalana jest na
poziomie bieżącej wartości spodziewanych przyszłych wydatków koniecznych do uregulowania zobowiązania.
Gdy stosowane jest dyskontowanie, wzrost wartości bilansowej rezerwy odzwierciedlający upływ czasu
wykazywany jest jako koszt finansowy.
(l)
Dotacje gotówkowe oraz środki trwałe otrzymane nieodpłatnie od władz lokalnych, reprezentujące wkład władz
lokalnych w rozwój lokalnej infrastruktury, są rozpoznawane jako przychody przyszłych okresów i odnoszone
w ciężar rachunku zysków i strat w korespondencji z amortyzacją odpowiednich środków trwałych otrzymanych
lub wybudowanych z otrzymanych dotacji. Przychody przyszłych okresów obejmują również nierozliczone
przychody z tytułu opłat abonamentowych dotyczących przyszłych okresów, opłat za przyłączenia, sprzedaży
kart telefonicznych w systemie „prepaid” w telefonii komórkowej oraz nierozliczone przychody ze sprzedaży
kart telefonicznych w telefonii stacjonarnej.
(m)
Leasing
Środki trwałe używane na podstawie umów leasingu finansowego, które przenoszą na Grupę zasadniczo
wszystkie korzyści i ryzyka związane z posiadaniem aktywów, są wykazywane w bilansie Grupy według
wartości niższej z wartości godziwej tych środków trwałych lub wartości bieżącej minimalnych przyszłych
płatności leasingowych. Opłaty leasingowe rozdzielane są pomiędzy koszty finansowe i zmniejszenie
niespłaconego salda zobowiązania, aby uzyskać stałą okresową stopę procentową w stosunku do niespłaconego
salda zobowiązania. Koszty finansowe są księgowane bezpośrednio w rachunek zysków i strat. W przypadku
braku uzasadnionego prawdopodobieństwa przejęcia własności na koniec okresu leasingowania, środki trwałe
używane na podstawie umów leasingu finansowego są amortyzowane przez krótszy z dwóch okresów: okres
leasingu lub okres użytkowania. W pozostałych przypadkach środki trwałe używane na podstawie umów
leasingu finansowego są amortyzowane przez okres użytkowania.
Umowy dzierżawy i leasingu przy których zasadniczo całe ryzyko i pożytki wynikające z tytułu posiadania
aktywów pozostają przy leasingodawcy są klasyfikowane jako umowy leasingu operacyjnego. Koszty opłat
leasingowych są odnoszone liniowo w ciężar rachunku zysków i strat w okresie obowiązywania umowy
leasingu.
13
(n)
Przychody
(1)
Przychody ze sprzedaży towarów i usług
Przychody ze sprzedaży towarów i usług, po pomniejszeniu o podatek od towarów i usług, rabaty i upusty są
rozpoznawane w momencie, gdy:
a) znana jest wiarygodna kwota przychodu,
b) istnieje prawdopodobieństwo, że jednostki Grupy osiągną korzyści ekonomiczne związane z realizacją
transakcji,
c) zakończenie transakcji na dzień bilansowy może zostać wiarygodnie ustalone, oraz
d) koszt poniesiony w związku z wykonaniem transakcji może zostać wiarygodnie ustalony.
Przychody z tytułu rozliczeń międzyoperatorskich nie są kompensowane z kosztami ponoszonymi przez Grupę
w związku z korzystaniem z sieci innych operatorów. Przychody z opłat za przyłączenie do sieci są odraczane
i rozpoznawane, przez oczekiwany okres trwania przyłączenia, który w przypadku TP wynosi od 1.5 roku do
9 lat. Grupa świadczy usługi dzierżawy linii telekomunikacyjnych. Przychody z tytułu dzierżawy rozpoznawane
są w rachunku zysków i strat liniowo w okresie obowiązywania umowy dzierżawy.
Opłaty za aktywację usługi „prepaid” są rozpoznawane w momencie aktywacji usługi. Przychody z tytułu
sprzedaży kart telefonicznych w systemie „prepaid” w telefonii komórkowej oraz przychody ze sprzedaży kart
telefonicznych w telefonii stacjonarnej są rozliczane w czasie i rozpoznawane w momencie wykonania usługi.
Całkowite przychody z tytułu umów zawierających usługi łączne są odnoszone do każdej oddzielnej pozycji
księgowej w oparciu o ich względną wartość godziwą. Przychód ze sprzedaży telefonów komórkowych jest
rozpoznawany w momencie aktywacji usługi. Przychód ze sprzedaży usług telekomunikacyjnych jest ujmowany
w trakcie trwania umowy.
(2)
Przychody odsetkowe
Przychody z tytułu odsetek są rozpoznawane w momencie ich naliczenia, przy uwzględnieniu efektywnej stopy
zwrotu z aktywów.
(3)
Dywidendy
Przychody z tytułu dywidend są rozpoznawane w momencie uzyskania przez Grupę prawa do tych dywidend.
(o)
Koszty operacyjne
Koszty operacyjne są rozpoznawane w okresie, którego dotyczą.
Strata na sprzedaży telefonów komórkowych w ofercie promocyjnej rozpoznawana jest w momencie sprzedaży
i aktywacji usługi, zgodnie z najlepszą praktyką w branży telekomunikacyjnej.
Zgodnie z polską praktyką gospodarczą, akcjonariusze mogą dokonać podziału zysku na cele pracownicze
w formie zasilenia funduszu socjalnego. Grupa przeznacza część zysku na fundusz socjalny. Ostateczną decyzję
o przeznaczeniu części zysku na fundusz socjalny podejmuje Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy w uchwale
o podziale zysku za dany rok obrotowy. W niniejszym sprawozdaniu finansowym ta część podziału zysku jest
zaliczona do kosztów działalności okresu, którego dotyczył podział zysku.
(p)
Koszty finansowe
Koszty finansowe są odnoszone w ciężar rachunku zysków i strat w momencie poniesienia.
14
(q)
Programy świadczeń pracowniczych
Niektórzy pracownicy Grupy mają prawo do określonych nagród jubileuszowych oraz odpraw emerytalnorentowych. Nagrody jubileuszowe są wypłacane po osiągnięciu określonej liczby lat pracy, natomiast odprawy
emerytalno-rentowe są wypłacane jednorazowo przy odejściu na emeryturę lub rentę zgodnie z zasadami
wynagradzania Grupy, przy czym wysokość świadczeń w obu przypadkach zależy od wysokości średniego
wynagrodzenia oraz stażu pracy. Nagrody jubileuszowe oraz odprawy emerytalno-rentowe nie są wypłacane
z określonego funduszu. Zgodnie z Ponadzakładowym Układem Zbiorowym Pracy Grupa jest zobowiązana do
dokonywania dodatkowych odpisów na fundusz socjalny na rzecz emerytowanych pracowników Spółki. Grupa
jest zobowiązana ponadto do zapewnienia pewnych świadczeń, takich jak opieka medyczna na rzecz
emerytowanych pracowników.
Wartość nabywanych świadczeń w okresie ustalana jest osobno dla każdego programu metodą aktuarialnej
wyceny prognozowanych uprawnień jednostkowych. Zyski lub straty z wyceny aktuarialnej świadczeń z tytułu
nagród jubileuszowych są ujmowane bezpośrednio w rachunek zysków i strat. Zyski lub straty z wyceny
aktuarialnej pozostałych świadczeń są ujmowane jako przychody bądź koszty w przypadku, gdy wartość netto
skumulowanych zysków lub strat z wyceny aktuarialnej danego programu przekracza 10% wartości
zobowiązania z tytułu tego programu. Zyski te lub straty są ujmowane przez średni prognozowany okres
zatrudnienia uczestników programu pozostały do czasu ich przejścia na emeryturę. Przekrój demograficzny
pracowników oraz wskaźniki ruchów kadrowych wykorzystywane przy wycenie są oparte na danych
historycznych. Niezależny aktuariusz co najmniej raz w roku wycenia wartość bieżącą netto wyżej
wymienionych grup.
(r)
Transakcje w walutach obcych
Wyrażone w walutach obcych operacje gospodarcze ujmuje się w walucie funkcjonalnej Spółki (polski złoty) na
dzień ich przeprowadzenia odpowiednio po kursie:
1) kupna lub sprzedaży walut stosowanym przez bank, w którym następuje transakcja – w przypadku
operacji sprzedaży lub kupna walut oraz operacji zapłaty należności lub zobowiązań; lub
2) średnim ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzień, chyba że w innym
wiążącym jednostkę dokumencie ustalony został inny kurs.
Aktywa i zobowiązania pieniężne wyrażone w walucie obcej są na dzień bilansowy przeszacowywane według
średniego dziennego kursu NBP. Wszelkie zyski lub straty kursowe powstałe w wyniku zmian kursów wymiany
po dacie transakcji są odnoszone w ciężar rachunku zysków i strat.
Udział Grupy w aktywach i zobowiązaniach pieniężnych wyrażonych w walucie obcej w sprawozdaniach
finansowych spółek zależnych mających siedzibę za granicą został przeliczony według średniego kursu
wymiany NBP obowiązującego na dzień bilansowy. Pozycje niepieniężne w walucie obcej są przeliczane
według kursu kupna lub sprzedaży walut z dnia jej przeprowadzenia. Przychody i koszty z operacji w walucie
obcej są przeliczone przy użyciu średniego kursu waluty za dany okres.
(s)
Pochodne instrumenty finansowe
Transakcje typu swap, forward i opcje wykazywane są w sprawozdaniu finansowym jako aktywa finansowe lub
zobowiązania finansowe w wartości godziwej. Wartość godziwa jest obliczana przy użyciu bieżącej wartości
netto przyszłych przepływów pieniężnych związanych z tymi kontraktami, kwotowanych rynkowych stóp
procentowych forward, kwotowanych rynkowych kursów walut forward. Jeśli kwotowane rynkowe kursy walut
forward są niedostępne, kurs forward obliczany jest przy użyciu kursów walut spot przy użyciu metody parytetu
stóp procentowych.
Z wyjątkiem sytuacji, kiedy transakcje te mają charakter zabezpieczający (hedging), zmiany wartości godziwej
instrumentów finansowych są odnoszone w ciężar pozostałych kosztów lub przychodów finansowych
w rachunku zysków i strat w okresie, w którym zmiany te nastąpiły. W przypadku transakcji o charakterze
zabezpieczającym (hedging) wartość godziwą, odpowiednie zyski bądź straty kompensują odpowiednio
w rachunku zysków i strat skutki zmian wartości godziwej instrumentów zabezpieczonych. Skutki
przeszacowania pozycji zabezpieczanej, spowodowane przez określone ryzyko poddane zabezpieczeniu,
odpowiednio podwyższające lub pomniejszające wartość księgową tej pozycji, zalicza się na bieżąco do
przychodów lub kosztów finansowych okresu sprawozdawczego.
15
W przypadku transakcji o charakterze zabezpieczającym przepływy pieniężne, efektywna część zysków lub strat
uzyskanych na instrumencie zabezpieczającym ujmowana jest w kapitałach własnych, natomiast część
nieefektywna bezpośrednio w rachunku zysków i strat. Kwoty, które zostały ujęte bezpośrednio w kapitałach
własnych, są ujmowane w rachunku zysków i strat w tym samym okresie, w którym zabezpieczone podjęte
zobowiązanie lub prognozowana transakcja wpływają na rachunek zysków i strat lub są uwzględnione przy
ustaleniu wartości początkowej bądź wartości bilansowej składnika aktywów lub pasywów.
Spółki Grupy zawierają umowy nie będące instrumentami finansowymi, których składnikami są wbudowane
instrumenty pochodne. Instrumenty te powiązane są przede wszystkim z umowami na zakup sprzętu i usług,
które są denominowane w walutach obcych.
Wbudowane instrumenty pochodne zostały wyodrębnione z umów zasadniczych i ujęte w sprawozdaniu
finansowym jako instrumenty pochodne, jeśli spełnione zostały wszystkie poniższe warunki:
- cechy ekonomiczne wbudowanego instrumentu pochodnego oraz ryzyko z nim związane nie są ściśle
powiązane z cechami ekonomicznymi i ryzykiem właściwym dla umowy zasadniczej,
- oddzielny instrument o takich samych warunkach umowy jak wbudowany instrument pochodny
spełniałby kryteria definicji instrumentu pochodnego oraz
- złożony instrument nie jest wyceniany w wartości godziwej, a zmiany tej wartości nie są ujmowane
w wyniku netto.
Wbudowane instrumenty pochodne są wyceniane w wartości godziwej.
(t)
Podatek dochodowy
Kalkulacja podatku dochodowego jest oparta na zysku danego okresu i uwzględnia podatek odroczony. Podatek
odroczony jest ustalony metodą zobowiązań. Według tej metody spodziewane efekty podatkowe różnic
przejściowych są ustalane na podstawie uchwalonych stawek podatkowych i wykazywane jako rezerwy na
podatek odroczony lub aktywa reprezentujące przyszłe zmniejszenia podatku dochodowego. Różnice
przejściowe są zdefiniowane jako różnice pomiędzy podatkową i bilansową wyceną aktywów i pasywów. Przy
kalkulacji podatku odroczonego uwzględniane są również straty podatkowe z lat poprzednich, które zgodnie
z przepisami podatkowymi mogą obniżać zysk do opodatkowania. Zobowiązanie lub aktywo netto z tytułu
podatku odroczonego wykazywane jest odpowiednio jako zobowiązanie lub aktywo długoterminowe.
Zobowiązanie z tytułu podatku odroczonego jest pomniejszane o aktywo z tytułu odroczonego podatku wtedy,
gdy spółki Grupy posiadają możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzenia kompensat
ujmowanych kwot.
Aktywo z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawane od tych różnic przejściowych, dla których istnieje
uzasadnione prawdopodobieństwo realizacji.
Grupa rozpoznaje aktywo z tytułu podatku odroczonego od wszystkich ujemnych różnic przejściowych
wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych i stowarzyszonych wyłącznie w zakresie, w którym jest
prawdopodobne, że:
a) różnice przejściowe zrealizują się w dającej się przewidzieć przyszłości oraz
b) zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania w wysokości pozwalającej na zrealizowanie różnic
przejściowych.
Kwota bieżąca aktywa z tytułu odroczonego podatku jest weryfikowana na każdą datę bilansową i redukowana
w stopniu, w którym nie jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięta wystarczająca kwota zysku do
opodatkowania pozwalająca na wykorzystanie części lub całości aktywa z tytułu odroczonego podatku.
(u)
Zysk netto na akcję
Zysk netto na akcję dla każdego okresu jest obliczony poprzez podzielenie zysku netto przypisanego
akcjonariuszom jednostki dominującej za dany okres przez średnią ważoną liczbę akcji w danym okresie
sprawozdawczym. Grupa nie prezentuje rozwodnionego zysku/straty na akcję, ponieważ nie występują
rozwadniające potencjalne akcje zwykłe.
16
7.
Efekt zastosowania nowych standardów rachunkowości i zmian w politykach księgowych
Zgodnie z MSR 8 zmiany polityk księgowych zastosowano retrospektywnie w stosunku do prezentowanych
danych finansowych. W związku ze zmianami polityk księgowych niniejsze skonsolidowane sprawozdanie
finansowe zawiera następujące korekty aktywów netto i zysków netto za ubiegłe okresy sprawozdawcze:
Kapitały własne
na dzień
1 stycznia
2004
Dane pierwotne*
(a)
(b)
(c)
(d)
14.227
Kapitały własne
Zysk netto
na dzień
za okres 12 miesięcy
31 grudnia
zakończony
2004
31 grudnia 2004
(w milionach złotych )
16.345
2.240
Koszty przyłączeń
Koszty programów lojalnościowych
Prowizje dealerów
Sprzedaż kart „zdrapek”
(190)
(162)
28
(22)
(16)
6
(41)
(9)
32
(13)
(13)
------------Dane skorygowane
13.961
16.145
2.306
=====
=====
=====
* zgodnie z politykami księgowymi tak jak zaprezentowano w sprawozdaniu finansowym za rok zakończony 31 grudnia 2004 roku.
Podane kwoty korekt zawierają wpływ podatku odroczonego.
Powyższe zmiany polityk zwiększyły wskaźnik zysku netto na akcję za 2004 rok z 1,60 do 1,65.
(a) Ujęcie przychodów - opłaty za przyłączenia
Telekomunikacja Polska obciąża abonentów kosztami opłat za przyłączenie do sieci. Uprzednio, Grupa
rozpoznawała opłaty za przyłączenia oraz inne koszty z nimi związane, w rachunku wyników w momencie
aktywacji przyłącza. Obecnie, przychód powiązany z opłatami za przyłączenia jest odraczany i rozpoznawany
przez oczekiwany okres trwania przyłączenia, wynoszący od 1,5 roku do 9 lat. Grupa zdecydowała się na
wprowadzenie zmian w ramach polityk księgowych, gdyż jest przekonana, że ta zmiana zapewni bardziej
odpowiednią prezentację informacji.
Zgodnie z MSR 8 zmiana polityki rachunkowości została wprowadzona retrospektywnie, jednak ze względu na
niewykonalne w praktyce ustalenie wpływu zastosowania nowej zasady w odniesieniu do danych sprzed 2001
roku, zmianę wymienionej zasady obliczono począwszy od najwcześniejszej możliwej daty, czyli począwszy od
przychodów z tytułu podłączeń abonentów rozpoznanych w 2001 roku. Ustalenie wpływu zastosowania nowej
zasady w odniesieniu do danych sprzed 2001 roku jest niewykonalne w praktyce między innymi ze względu na
brak dostatecznie szczegółowych informacji z tych okresów bądź ich niedostępność w związku ograniczeniami
systemowymi.
W wyniku powyższej zmiany przychody ze sprzedaży oraz podatek bieżący za 2004 rok zwiększyły się o
odpowiednio 35 milionów złotych i 7 milionów złotych. Dodatkowo, na dzień 31 grudnia 2004 roku przychody
przyszłych okresów wzrosły o 200 milionów złotych, rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
zmniejszyła się o 38 milionów złotych, a zysk z lat ubiegłych zmniejszył się o 162 miliony złotych.
(b) Ujęcie przychodów – koszty programów lojalnościowych
Program lojalnościowy PTK-Centertel umożliwia klientom zamianę nabytych punktów na określone bonusy.
Uprzednia polityka Grupy miała na celu prezentację wartości wszystkich punktów odroczonych w czasie jako
koszty sprzedaży. Obecnie, oczekiwana wartość punktów do zamiany na darmowe minuty i SMS-y jest
szacowana w oparciu o stawki bieżące i odraczana w przychodach do czasu realizacji.
Grupa zdecydowała się na zmianę polityki rachunkowości, gdyż jest przekonana, że zmiana zapewni bardziej
odpowiednią i rzetelną informację. W wyniku powyższej zmiany przychody ze sprzedaży, podatek bieżący oraz
zysk udziałowców mniejszościowych za 2004 rok zwiększyły się o odpowiednio 3 miliony złotych,
3 miliony złotych i 3 miliony złotych, podczas gdy koszty usług obcych zmniejszyły się o 9 milionów złotych.
Na dzień 31 grudnia 2004 zobowiązania oraz rozliczenia międzyokresowe bierne zmniejszyły się o 24 miliony
złotych, a przychody przyszłych okresów wzrosły o 53 miliony złotych. Aktywa z tytułu podatku odroczonego
wzrosły o 5 milionów złotych, zysk z lat ubiegłych i kapitały mniejszości spadły odpowiednio o 16 milionów
złotych oraz 8 milionów złotych.
17
(c) Prowizje dla dealerów
PTK-Centertel płaci prowizje swoim dealerom za aktywację i utrzymanie abonenta na koniec poszczególnych
okresów 6, 12 i 18 miesięcznych liczonych od chwili aktywacji abonenta. Uprzednio, PTK-Centertel uznawała
w zobowiązaniach wartość prowizji naliczonej do daty bilansowej, skorygowanej o oczekiwaną stopę „churn”.
Obecnie PTK-Centertel odracza prowizje w momencie daty aktywacji bez względu na datę zapłaty.
odpowiednią i rzetelną informację. W wyniku zmiany koszty operacyjne za 2004 rok uległy zmniejszeniu o
59 milionów złotych, a część bieżąca podatku dochodowego oraz zyski mniejszości zwiększyły się odpowiednio
o 11 milionów złotych i 16 milionów złotych. Na dzień 31 grudnia 2004 roku aktywa z tytułu podatku
odroczonego oraz rozliczenia międzyokresowe bierne wzrosły odpowiednio o 4 miliony złotych oraz
18 milionów złotych. Dodatkowo, na dzień 31 grudnia 2004 roku zysk z lat ubiegłych oraz kapitały mniejszości
uległy zmniejszeniu odpowiednio o 9 milionów złotych oraz 5 milionów złotych.
(d) Ujęcie przychodów – sprzedaż kart „zdrapek” POP
PTK-Centertel rozpoznaje przychód ze sprzedaży kart „zdrapek” w oparciu o rzeczywiste wykorzystanie
przysługujących użytkownikowi jednostek, odraczając w czasie wartość niewykorzystanych jednostek. Obecnie,
PTK-Centertel rozpoznaje odpowiednie przychody w oparciu o zasadę brutto, rozpoznając równolegle do
przychodu koszty z tytułu dystrybucji (koszty prowizji). Uprzednio, PTK-Centertel uznawała przychód ze
sprzedaży kart netto, traktując koszty związane z dystrybucją kart jako rabat handlowy.
odpowiednią i rzetelną informację. W wyniku zmiany, na dzień 31 grudnia 2004 roku zysk z lat ubiegłych oraz
kapitały mniejszości spadły o odpowiednio 13 milionów złotych oraz 6 milionów złotych. Dodatkowo,
przychody przyszłych okresów i aktywa z tytułu podatku odroczonego wzrosły odpowiednio o
23 miliony złotych oraz 4 miliony złotych. Wpływ zmian na zysk netto za 2004 rok jest nieistotny.
Reklasyfikacje
Grupa dokonała pewnych reklasyfikacji, gdyż jest przekonana, że skorygowana prezentacja zapewni bardziej
odpowiednią i rzetelną informację. Żadna z powyższych reklasyfikacji nie wpływa na wynik netto za 2004 rok
oraz na wartość kapitałów własnych na 31 grudnia 2004 roku.
(a) Prezentacja przychodów i kosztów z tytułu leasingu transponderów satelitarnych
W części umów dotyczących leasingu transponderów satelitarnych, Telekomunikacja Polska działa jako pośrednik
pomiędzy organizacjami satelitarnymi a nadawcami. Uprzednio, przychody oraz koszty z tych transakcji
prezentowane były rozłącznie. Obecnie, Spółka wykazuje odpowiednie przychody netto. W rezultacie zarówno
przychody, jak i koszty operacyjne za 2004 rok uległy odpowiednio zmniejszeniu o 72 miliony złotych.
(b) Prezentacja różnic kursowych, odsetek oraz innych zysków i strat w odniesieniu do pozycji niefinansowych
Uprzednio, wszystkie różnice kursowe, naliczone odsetki oraz odpisy aktualizujące należności z tytułu odsetek od
pozycji niefinansowych były prezentowane w części finansowej rachunku wyników. Obecnie, różnice kursowe
oraz zyski i straty w odniesieniu do pozycji o charakterze niefinansowym są prezentowane jako część działalności
operacyjnej. W wyniku zmiany pozostałe koszty operacyjne netto za 2004 rok zmalały o 182 miliony złotych,
podczas gdy zyski z tytułu różnic kursowych netto uległy zmniejszeniu o 163 miliony złotych, koszty z tytułu
odsetek wzrosły o 29 milionów złotych, a odpis aktualizujący należności odsetkowe od pozycji o charakterze
niefinansowym spadł o 10 milionów złotych.
18
8.
Środki pieniężne
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
Środki pieniężne w kasie
Środki pieniężne na bieżących rachunkach bankowych
Depozyty jednodniowe
Depozyty do 3 miesięcy
Papiery wartościowe o zapadalności do 3 miesięcy
Inne środki pieniężne
6
54
529
924
186
3
----1.702
=====
Razem
1
58
368
718
1.883
5
----3.033
=====
Na dzień 31 grudnia 2005 roku i 31 grudnia 2004 roku suma środków pieniężnych Grupy obejmuje odpowiednio
515 milionów złotych i 1.133 miliony złotych kwot denominowanych w walutach obcych.
Koncentracja ryzyka kredytowego w odniesieniu do środków pieniężnych jest ograniczona, ponieważ Grupa
lokuje środki pieniężne w uznanych instytucjach finansowych.
Zgodnie z polskim prawem jednostki Grupy zarejestrowane w Polsce zarządzają Zakładowym Funduszem
Świadczeń Socjalnych („ZFŚS”) w imieniu swoich pracowników. Składki płacone na ZFŚS są deponowane na
oddzielnych kontach bankowych jednostek Grupy. Na dzień 31 grudnia 2005 roku i 31 grudnia 2004 roku
wartość środków pieniężnych dotycząca środków pieniężnych na rachunku ZFŚS wyniosła odpowiednio
26 milionów złotych oraz 25 milionów złotych. Wartość należności dotycząca pożyczek z ZFŚS dla
pracowników na dzień 31 grudnia 2005 roku i 31 grudnia 2004 roku wyniosła odpowiednio
109 milionów złotych i 107 milionów złotych (patrz Nota 10). Zobowiązania dotyczące ZFŚS wyniosły na dzień
31 grudnia 2005 roku i 31 grudnia 2004 roku odpowiednio 135 milionów złotych oraz 132 milionów złotych i
wykazane zostały jako część zobowiązań i rozliczeń międzyokresowych biernych (patrz Nota 16).
Oprócz opisanych powyżej kwot dotyczących ZFŚS, środki pieniężne podlegające ograniczeniu
w dysponowaniu na dzień 31 grudnia 2005 i 31 grudnia 2004 roku wyniosły odpowiednio 15 milionów złotych
oraz 100 milionów złotych i obejmowały głównie, odpowiednio, depozyty na zadania wyodrębnione oraz
depozyt złożony przez Telekomunikację Polską w związku z transakcją swap.
9.
Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów obejmują głównie prowizje od otrzymanych a niewykorzystanych
kredytów, przedpłaty na usługi informatyczne, ubezpieczenia, koszt telefonów komórkowych nieaktywowanych
a utrzymywanych w zewnętrznej sieci sprzedaży PTK-Centertel.
10. Należności
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
Należności handlowe
Należności podatkowe
Pożyczki z ZFŚS dla pracowników (patrz Nota 8)
Pozostałe należności
2.574
59
109
65
----2.807
(656)
(28)
----2.123
=====
Razem
Minus: odpis aktualizujący należności handlowe
Minus: odpis aktualizujący pozostałe należności
Razem
19
3.160
24
107
139
----3.430
(812)
(28)
----2.590
=====
Należności handlowe stanowią głównie należności ze sprzedaży usług telekomunikacyjnych. Przedziały czasowe
spłacania należności związane z normalnym tokiem sprzedaży wynoszą 14 - 21 dni. Należności podatkowe
obejmują głównie naliczony podatek od towarów i usług od zakupów inwestycyjnych.
Na dzień 31 grudnia 2005 roku i 31 grudnia 2004 roku suma należności obejmuje odpowiednio
189 milionów złotych i 194 miliony złotych należności denominowanych w walutach obcych.
Koncentracja ryzyka kredytowego związanego z należnościami handlowymi jest ograniczona ze względu na
dużą ilość klientów Grupy oraz ich rozproszenie, głównie w Polsce.
W okresach 12 miesięcy kończących się 31 grudnia 2005 i 2004 roku wartość odpisów aktualizujących
należności, odniesionych na rachunek zysków i strat wyniosła odpowiednio 252 miliony złotych i
468 milionów złotych (patrz Nota 23).
11. Inne aktywa finansowe
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
Inwestycje dostępne do sprzedaży
Inwestycje wykazywane w wartości godziwej odnoszone na rachunek wyników
Transakcje typu swap (patrz Nota 30)
Kontrakty typu forward (patrz Nota 30)
Instrumenty wbudowane
Opcje (patrz Nota 30)
Inwestycje utrzymywane do terminu zapadalności
Razem
Część krótkoterminowa
Część długoterminowa
5
4
131
2
6
----148
=====
133
15
=====
34
2
254
12
1
1
----304
=====
93
211
=====
12. Zapasy
31 grudnia
2005
31 grudnia
2004
Kable, materiały techniczne i pozostałe
- cena nabycia
- wartość NRV
Towary przeznaczone na sprzedaż
- cena nabycia
- wartość NRV
Razem
Minus: rezerwa na zapasy niezbywalne
Razem
24
5
40
6
219
6
----254
(9)
----245
=====
130
6
----182
(5)
----177
=====
Na dzień 31 grudnia 2005 roku i 31 grudnia 2004 roku towary przeznaczone na sprzedaż obejmowały telefony
komórkowe o wartości odpowiednio 149 milionów złotych oraz 99 milionów złotych.
W okresie 12 miesięcy kończącym się 31 grudnia 2005 wartość odpisów aktualizujących zapasy, odniesionych
na rachunek zysków i strat wyniosła 7 milionów złotych. W okresie 12 miesięcy kończącym się 31 grudnia 2004
Grupa rozwiązała odpisy aktualizujące zapasy w wysokości 1 miliona złotych (patrz Nota 23).
20
13. Środki trwałe
Grunty,
budynki, sieci,
kable i inna
infrastruktura
Centrale
Środki
telefoniczne i
transportu i
inne maszyny i
pozostałe
Środki trwałe
urządzenia
środki trwałe
w budowie
Razem
Koszt
1 stycznia 2004
Zwiększenia
Zmniejszenia
31 grudnia 2004
1 stycznia 2005
Zwiększenia
Zmniejszenia
31 grudnia 2005
15.335
752
(82)
----16.005
=====
16.509
2.348
(315)
----18.542
=====
518
60
(44)
----534
=====
1.957
(738)
(29)
----1.190
=====
34.319
2.422
(470)
----36.271
=====
16.005
358
(39)
----16.324
=====
18.542
1.638
(266)
----19.914
=====
534
29
(34)
----529
=====
1.190
536
(28)
----1.698
=====
36.271
2.561
(367)
----38.465
=====
1.050
836
283
(47)
----2.122
=====
5.466
3.015
25
(187)
----8.319
=====
240
128
1
(26)
----343
=====
249
(154)
(20)
----75
=====
7.005
3.979
155
(280)
----10.859
=====
2.122
895
(39)
(27)
----2.951
=====
8.319
2.798
13
(119)
----11.011
=====
343
51
(1)
(16)
----377
=====
75
18
(24)
----69
=====
10.859
3.744
(9)
(186)
----14.408
=====
13.883
=====
10.223
=====
191
=====
1.115
=====
25.412
=====
13.373
=====
8.903
=====
152
=====
1.629
=====
24.057
=====
Umorzenie
1 stycznia 2004
Amortyzacja
Odpisy aktualizujące
Zmniejszenia
31 grudnia 2004
1 stycznia 2005
Amortyzacja
Zmniejszenia
31 grudnia 2005
Wartość netto
31 grudnia 2004
Wartość netto
31 grudnia 2005
W linii „Zwiększenia” ujęte zostały zwiększenia poszczególnych grup środków trwałych oraz transfery
pomiędzy środkami trwałymi w budowie a grupami środków trwałych.
Na dzień 31 grudnia 2005 oraz na dzień 31 grudnia 2004 roku żadne kredyty, pożyczki i gwarancje bankowe nie
były zabezpieczone na środkach trwałych.
21
Międzynarodowy Standard Rachunkowości 36 „Utrata wartości aktywów” („MSR 36”) zawiera wymóg
oszacowania wartości odzyskiwalnej składnika aktywów zawsze wtedy, gdy istnieją przesłanki wskazujące na
to, że mogła nastąpić utrata jego wartości. Grupa zidentyfikowała określone przesłanki wskazujące na
potencjalną utratę wartości aktywów. Przesłanki te związane są między innymi z liberalizacją oraz innymi
regulacyjnymi i gospodarczymi zmianami zachodzącymi na rynku telekomunikacyjnym w Polsce. Wartość
odzyskiwalna została oszacowana dla pojedynczych składników aktywów, jeżeli było to możliwe, i określona
w wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży lub wartości użytkowej składnika aktywów.
W przypadku braku możliwości określenia wartości odzyskiwalnej pojedynczych składników aktywów Grupa
zidentyfikowała najmniejsze jednostki generujące przepływy gotówkowe (ang. „cash-generating unit”), do
których można zaliczyć dany składnik aktywów. Wartość odzyskiwalna jednostki generującej przepływy
gotówkowe została określona w wysokości jej wartości użytkowej stanowiącej bieżącą wartość oszacowanych
przyszłych przepływów pieniężnych z tytułu użytkowania i wartości rezydualnej jednostki generującej
przepływy gotówkowe oraz jej likwidacji lub sprzedaży na koniec okresu użytkowania. Dla celów
przeprowadzenia testu utraty wartości aktywów cała stacjonarna sieć telekomunikacyjna, cała sieć komórkowa
oraz cała sieć radiodyfuzyjna zostały zdefiniowane jako pojedyncze jednostki generujące przepływy gotówkowe.
W lutym 2005 roku Grupa przyjęła program ubezpieczeniowy w celu zabezpieczenia ryzyka utraty aktywów
oraz ryzyka szkód powstałych na skutek przerwania działalności gospodarczej w odniesieniu do większości
swoich aktywów oraz zakresów działalności. Program prowadzony jest przez międzynarodowych
ubezpieczycieli i pokrywa również dodatkowe koszty wynikające ze zniszczenia środków trwałych oraz utraty
zysku w następstwie określonych zdarzeń.
W 2005 roku Grupa rozwiązała odpisy aktualizujące wartość środków trwałych, odniesione w rachunek zysków
i strat, w wysokości 9 milionów złotych. W 2004 roku wartość odpisów aktualizujących wartość środków
trwałych, odniesionych w rachunek zysków i strat wyniosła odpowiednio 155 milionów złotych (patrz Nota 23).
Na dzień 31 grudnia 2005 roku i 31 grudnia 2004 roku suma odpisów aktualizujących wartość środków trwałych
wyniosła odpowiednio 342 miliony złotych i 432 miliony złotych.
22
14. Wartości niematerialne i prawne
Koncesja
DCS 1800
Koncesja
GSM 900
Koncesja Oprogramowanie
UMTS
i pozostałe
Wartość
firmy
Razem
Koszt
1 stycznia 2004
Zwiększenia
Zmniejszenia
31 grudnia 2004
1 stycznia 2005
Zwiększenia
Zmniejszenia
31 grudnia 2005
333
----333
=====
380
----380
=====
1.633
----1.633
=====
1.713
866
(58)
----2.521
=====
222
(166)
----56
=====
4.281
866
(224)
----4.923
=====
333
----333
=====
380
----380
=====
1.633
----1.633
=====
2.521
726
(241)
----3.006
=====
56
4.156
(15)
----4.197
=====
4.923
4.882
(256)
----9.549
=====
132
21
----153
=====
101
27
----128
=====
----=====
1.224
404
6
(50)
----1.584
=====
222
(166)
----56
=====
1.679
452
6
(216)
----1.921
=====
153
22
----175
=====
128
26
----154
=====
8
----8
=====
1.584
411
(6)
(118)
----1.871
=====
56
162
(15)
----203
=====
1.921
467
156
(133)
----2.411
=====
180
=====
252
=====
1.633
=====
937
=====
=====
3.002
=====
158
=====
226
=====
1.625
=====
1.135
=====
3.994
=====
7.138
=====
Umorzenie
1 stycznia 2004
Amortyzacja
Zmniejszenia
31 grudnia 2004
1 stycznia 2005
Amortyzacja
Zmniejszenia
31 grudnia 2005
Wartość netto
31 grudnia 2004
Wartość netto
31 grudnia 2005
Koncesje nabyte przez PTK-Centertel obejmują koncesje na świadczenie usług telefonii komórkowej przy
użyciu następującej technologii:
- DCS 1800 – nabyta w 1997 roku, wygasająca w 2012 roku,
- GSM 900 – nabyta w 1999 roku, wygasająca w 2014 roku,
- UMTS – nabyta w 2000 roku, wygasająca w 2023 roku.
Niektóre z tych koncesji wiążą się z koniecznością spełnienia przez PTK-Centertel określonych warunków, m.in.
dotyczących liczby abonentów oraz pokrycia siecią w ustalonym terminie. W przypadku, gdy warunki te nie
zostaną spełnione, koncesje mogą zostać cofnięte. Zdaniem Grupy na dzień 31 grudnia 2005 roku wszystkie
istotne wymagania przewidziane w koncesjach telekomunikacyjnych zostały spełnione.
Prawo Telekomunikacji Polskiej do świadczenia usług telekomunikacyjnych wynika z zezwolenia udzielonego
bezpłatnie na podstawie Prawa Telekomunikacyjnego. Zezwolenie to wygasa w 2026 roku.
Wartość firmy nabyta w 2005 roku dotyczy zwiększenia udziałów w WP oraz PTK-Centertel (patrz Nota 2). Na
31 grudnia 2005 wartość odzyskiwalna wartości firmy została określona w oparciu o zewnętrzne wyceny
wartości godziwej tych spółek.
W 2005 roku i 2004 roku wartość odpisów aktualizujących wartości niematerialne i prawne, odniesionych w
rachunek zysków i strat wyniosła odpowiednio 37 milionów złotych i 6 milionów złotych. (patrz Nota 23). Na
dzień 31 grudnia 2005 roku i 31 grudnia 2004 roku suma odpisów aktualizujących wartości niematerialne i
prawne wyniosła odpowiednio 216 miliony złotych i 74 miliony złotych.
23
15. Kredyty, pożyczki i papiery dłużne
Nota
Kredyty bankowe
Obligacje
(a)
(b)
(c)
Razem
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
1.739
6.747
1.000
----9.486
----3.139
6.347
=====
2.271
7.317
----9.588
----765
8.823
=====
Na dzień 31 grudnia 2005 roku zapadalność zadłużenia długoterminowego przedstawiała się następująco:
12 miesięcy zakończone 31 grudnia:
2007
2008
2009
2010
Następne lata
1.952
2.325
218
218
1.634
----6.347
=====
Razem
Powyższy terminarz spłat zadłużenia uwzględnia efekt zastosowania zasad rachunkowości zabezpieczeń
w wycenie pozycji zabezpieczanej (patrz Nota 6(s)).
(a)
Kredyty bankowe
Na dzień 31 grudnia 2005 roku zadłużenie wynikające z kredytów bankowych przedstawiało się następująco.
Pożyczkodawca
Umowa
Międzynarodowy Bank
Odbudowy i Rozwoju
Europejski Bank Inwestycyjny
Instituto de Credito Oficial
33190 POL
1.5286
1.5286
1.9251
0.2218
20.887
20.887
-
Kwota kredytu pozostała do spłaty
Waluta (mln)
PLN (mln)
19 USD
5 USD
11 EUR
83 EUR
12 EUR
217 EUR
337 PLN
23 USD
63 PLN
16 PLN
42 PLN
322 PLN
47 PLN
836 PLN
337 PLN
76 PLN
Oprocentowanie
Termin spłaty
4,79%*
6,454%
7,112%
2,44%**
3,81%
2,44%**
4,49%**
1,25%
15 marca 2008
10 czerwca 2008
10 czerwca 2008
15 grudnia 2015
18 sierpnia 2006
15 czerwca 2012
15 czerwca 2012
2 stycznia 2021
* Oprocentowanie zmienne, określane przez bank co pół roku;
** Oprocentowanie zmienne określane przez bank co trzy miesiące.
Kredyty bankowe mają następującą strukturę walutową:
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
Złote polskie
Euro – część zabezpieczona*
Euro – część niezabezpieczona
Dolary amerykańskie – część zabezpieczona*
Dolary amerykańskie – część niezabezpieczona
337
570
677
15
140
----1.739
=====
Razem
*obejmuje korekty wartości godziwej instrumentów zabezpieczanych (Nota 30)
24
389
930
779
17
156
----2.271
=====
Na dzień 31 grudnia 2005 roku i 31 grudnia 2004 roku kredyty o wartości odpowiednio 196 milionów złotych
i 235 milionów złotych były objęte gwarancjami lub poręczeniami rządowymi. Na dzień 31 grudnia 2005 roku
i 31 grudnia 2004 roku nie wystąpiły kredyty zabezpieczone na majątku Grupy.
Na podstawie umów podpisanych z bankami Grupa posiadała na dzień 31 grudnia 2005 roku niewykorzystane
kredyty bankowe w wysokości 2.172 miliony złotych, o zmiennym oprocentowaniu opartym na stopach WIBOR
i EURIBOR. Kredyty te przeznaczone są na finansowanie bieżącej działalności gospodarczej i na ogólne cele
korporacyjne.
Spółka była stroną umów kredytowych oraz umów gwarancji, które zawierały warunki wymagające od Spółki
utrzymywania określonych wskaźników finansowych. W wyniku zmian do umów kredytowych wprowadzonych
w pierwszym półroczu 2005 roku, Spółka przestała być stroną umów zawierających wymóg utrzymywania
określonych wskaźników finansowych. Według kalkulacji przeprowadzonych przez kadrę zarządzającą, Grupa
spełniła wszystkie warunki zawarte w umowach kredytowych podpisanych w poprzednich okresach.
(b)
Obligacje
Poniższa tabela prezentuje obligacje wyemitowane przez Grupę na dzień 31 grudnia 2005 roku:
Emitent
Serie
TPSA Finance B.V.
TPSA Eurofinance France S.A.
A
D
E
T
Wartość
Cena emisyjna
nominalna
(w milionach)
800 USD
475 EUR
500 EUR
300 EUR
789 USD
470 EUR
495 EUR
298 EUR
Stopa
procentowa
Data emisji
Data wykupu
7,750%
6,500%
6,625%
4,625%
10 grudnia 1998
13 marca 2000
1 marca 2001
5 lipca 2004
10 grudnia 2008
13 marca 2007
1 marca 2006
5 lipca 2011
Wykup wszystkich papierów dłużnych wyemitowanych przez Grupę jest gwarantowany przez Telekomunikację
Polską.
Obligacje mają następującą strukturę walutową:
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
Złote polskie
Euro – część zabezpieczona*
Euro – część niezabezpieczona
Dolary amerykańskie – część zabezpieczona*
Dolary amerykańskie – część niezabezpieczona
3.645
1.019
2.010
73
----6.747
=====
Razem
291
3.386
1.643
1.933
64
----7.317
=====
*obejmuje korekty wartości godziwej instrumentów zabezpieczanych (Nota 30)
(c)
Pożyczka od jednostki powiązanej dotyczy pożyczki w kwocie 1.000 miliona złotych udzielonej
Telekomunikacji Polskiej przez France Telecom w dniu 14 grudnia 2005 roku. Pożyczka została wykorzystana
do częściowego sfinansowania zakupu akcji PTK-Centertel (patrz Nota 2). Pożyczka została udzielona na okres
12 miesięcy z możliwością wcześniejszej spłaty. Oprocentowanie pożyczki ustalono na bazie stopy WIBOR dla
okresów kwartalnych powiększonej o marżę w wysokości 0,14%. Wpływy z pożyczki zostały wyłączone ze
skonsolidowanego sprawozdania z przepływu środków pieniężnych za 2005 rok ze względu na bezgotówkowy
charakter transakcji zgodnie z MSR 7.
25
16. Zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe bierne
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
Zobowiązania handlowe
Zobowiązania inwestycyjne
Zobowiązania z tytułu koncesji
Programy świadczeń pracowniczych (patrz nota 17)
Zobowiązania podatkowe
Rozliczenia międzyokresowe bierne
Zakładowy Fundusz Świadczeń Socjalnych (patrz nota 8)
Zobowiązania wobec pracowników
Kontrakty terminowe typu swap (patrz Nota 30)
Kontrakty terminowe typu forward (patrz Nota 30)
Pozostałe zobowiązania
1.717
1.103
835
369
251
170
135
127
1.218
82
36
----6.043
(4.015)
----2.028
=====
Razem
Minus: część krótkoterminowa
1.553
1.235
890
478
292
195
132
124
1.176
34
----6.109
(3.821)
----2.288
=====
Na dzień 31 grudnia 2005 roku i 31 grudnia 2004 roku suma zobowiązań i rozliczeń międzyokresowych
biernych obejmuje odpowiednio 1.483 miliony złotych i 2.445 milionów złotych kwot denominowanych
w walutach obcych. Podstawową pozycją zobowiązań w walucie obcej jest zobowiązanie z tytułu koncesji
UMTS na kwotę 216 milionów EUR i 218 milionów EUR odpowiednio na dzień 31 grudnia 2005 roku
i 31 grudnia 2004 roku.
Terminy płatności zobowiązań handlowych i inwestycyjnych zależą od warunków zawartych w poszczególnych
umowach i mieszczą się zwykle w przedziale 30 – 60 dni.
17. Programy świadczeń pracowniczych
Określeni pracownicy oraz byli pracownicy Grupy są uprawnieni do świadczeń pracowniczych zgodnie
z politykami wynagradzania w Grupie (patrz Nota 6(q)). Świadczenia te nie są wypłacane z określonego funduszu.
Zmiany w wysokości bieżącej wartości zobowiązań wynikających z powyższych świadczeń za 2005 rok oraz 2004
rok przedstawiały się następująco:
2005
Odprawy
emerytalnorentowe oraz
Nagrody
jubileuszowe
inne
(w milionach PLN)
1 stycznia
Koszt bieżącego zatrudnienia
Koszt odsetek
Świadczenia wypłacone
Straty aktuarialne
Ograniczenia programów
31 grudnia
Nierozpoznane straty aktuarialne
Zobowiązanie bilansowe
318
22
11
(31)
25
(137)
----208
----208
=====
160
8
7
(10)
23
(4)
----184
----(23)
161
=====
Razem
478
30
18
(41)
48
(141)
----392
----(23)
369
=====
2004
Odprawy
emerytalnorentowe oraz
Nagrody
jubileuszowe
inne
(w milionach PLN)
320
59
21
(40)
(42)
----318
----318
=====
143
30
10
(10)
(13)
----160
----160
=====
Razem
463
89
31
(50)
(55)
----478
----478
=====
Wycena zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych została przeprowadzona na dzień 31 grudnia 2004 roku
przy użyciu dyskonta na poziomie 6% oraz przy założeniu wskaźnika wzrostu płac na poziomie 3%. Na dzień
31 grudnia 2005 roku bieżąca wartość zobowiązań została zaktualizowana zgodnie ze statusem realizacji programu
restrukturyzacji zatrudnienia oraz ze zmianami w Ponadzakładowym Układzie Zbiorowym Pracy. Jednocześnie,
stopa dyskonta została zmniejszona do 5% w celu odzwierciedlenia sytuacji rynkowej w Polsce.
Koszty bieżącego zatrudnienia, straty aktuarialne oraz ograniczenia programów ujmowane są w kosztach
wynagrodzeń. Ograniczenie programu w 2005 roku dotyczy głównie zmian w Ponadzakładowym Układzie
Zbiorowym Pracy jak uzgodnione przez Spółkę w trzecim kwartale 2005 roku.
26
18. Rezerwy
Rezerwy na
roszczenia sporne
i sprawy sądowe
patrz nota 28
1 stycznia 2004
Utworzenie
Dyskonto
Wykorzystanie
Rozwiązanie
Rezerwa na
restrukturyzację
Rezerwa na koszty
Rezerwa na
likwidacji środków
potencjalne
trwałych
ryzyko podatkowe
patrz nota 28 (c)
Razem
485
81
(4)
(91)
-------471
=====
249
159
7
(250)
(12)
-------153
=====
8
72
(4)
(4)
-------72
=====
62
3
(6)
(58)
-------1
=====
804
315
7
(264)
(165)
-------697
=====
471
=====
153
=====
7
65
=====
1
=====
632
65
=====
1 stycznia 2005
Utworzenie
Dyskonto
Wykorzystanie
Rozwiązanie
471
402
(9)
(147)
-------717
=====
717
=====
153
1
(130)
-------24
=====
24
=====
72
90
6
(28)
(1)
-------139
=====
12
127
=====
1
6
(2)
(1)
-------4
=====
4
=====
697
499
6
(169)
(149)
-------884
=====
757
127
=====
31 grudnia 2004
31 grudnia 2005
Rezerwa restrukturyzacyjna
Rezerwa restrukturyzacyjna obejmuje kwoty odpraw dla pracowników, z którymi zostaną rozwiązane umowy
o pracę w Grupie w ramach programu restrukturyzacji zatrudnienia. W 2004 roku Zarząd Spółki zaakceptował
kontynuację programu restrukturyzacji. W rezultacie wartość bieżąca rezerwy restrukturyzacyjnej wzrosła do
153 milionów złotych na 31 grudnia 2004 roku.
Rezerwa na koszty likwidacji
Rezerwa na koszty likwidacji dotyczy zobowiązań związanych z demontażem, usunięciem lub rekonstrukcją
składnika środków trwałych. Zgodnie z regulacjami dotyczącymi środowiska naturalnego w Polsce składniki
środków trwałych, które mogą zawierać niebezpieczne materiały, powinny być zdemontowane i utylizowane na
koniec okresu ich użytkowania przez upoważnione do tego jednostki. Koszty takiej utylizacji mogą być wyższe
niż koszty ponoszone w przeszłości. W rezultacie rezerwa na koszty likwidacji środków trwałych została
zwiększona o 69 milionów złotych w czwartym kwartale 2004 roku a następnie o 90 milionów złotych w okresie
12 miesięcy kończącym się 31 grudnia 2005 roku w wyniku ponownego oszacowania zobowiązań Grupy.
Związane z nią koszty zostały skapitalizowane zwiększając wartość środków trwałych.
27
19. Przychody przyszłych okresów
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
Dotacje
Usługi opłacone z góry
Pozostałe
216
483
57
----756
(410)
----346
=====
Razem
Minus: część krótkoterminowa
238
522
65
----825
(423)
----402
=====
Zmiany dotacji przedstawiały się następująco:
2005
2004
Saldo otwarcia
Kwoty otrzymane w okresie
Rozliczenia
238
(22)
----216
=====
Saldo zamknięcia
28
257
1
(20)
----238
=====
20. Podatek dochodowy
2005
2004
Podatek dochodowy bieżący
Zmiana stanu podatku odroczonego*
Minus: zmiana stanu podatku odroczonego odniesiona na kapitał
737
321
388
(357)
5
(9)
--------385
700
=====
=====
* Zmiana stanu podatku odroczonego w okresie 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2005 oraz 2004 roku zawiera odpowiednio
kwotę 80 milionów złotych oraz 97 milionów złotych wynikającą z różnicy w datach przygotowania skonsolidowanych sprawozdań
finansowych według MSSF oraz złożenia rocznej deklaracji podatku dochodowego za 2004 i 2003 rok.
Podatek dochodowy z zysku Grupy przed opodatkowaniem różni się od teoretycznej kwoty wynikającej
z zastosowania stawki podatkowej obowiązującej w Polsce jak przedstawiono poniżej:
2005
2004
Zysk brutto
Ustawowa stawka podatkowa
Podatek dochodowy według ustawowej stawki podatkowej
Przychody i koszty nie wpływające na podstawę opodatkowania
Różnice przejściowe*
Pozostałe
Obciążenie wyniku z tytułu podatku dochodowego
3.005
----19%
571
21
(181)
(26)
----385
=====
3.277
----19%
623
106
(42)
13
----700
=====
* Zawiera zmianę nierozpoznanego aktywa z tytułu podatku odroczonego
Koszty księgowe nie stanowiące kosztów w rozumieniu podatkowym obejmują koszty indywidualnie
wymienione w polskim prawie podatkowym jako nie stanowiące kosztów uzyskania przychodów. Wartość
nierozpoznanego aktywa z tytułu podatku odroczonego dotyczy głównie tych strat podatkowych, w stosunku do
których oczekuje się, że wygasną zanim dojdzie do ich realizacji oraz różnic przejściowych, zawierających
różnice przejściowe powstałe na inwestycjach w spółki zależne i stowarzyszone, które zdaniem Grupy nie
zostaną wykorzystane podatkowo. Na 31 grudnia 2005 roku wartość nierozpoznanego aktywa z tytułu podatku
odroczonego na inwestycjach w spółki zależne i stowarzyszone wynosiła 48 milionów złotych i dotyczyła
głównie odpisów na inwestycję finansową w WP.
Aktywa z tytułu odroczonego podatku z tytułu strat podatkowych są rozpoznawane gdy ich realizacja poprzez
wygenerowanie przez jednostkę zysków podatkowych w przyszłości jest prawdopodobna. Polski system
podatkowy wprowadził ograniczenia odnośnie kumulowania strat podatkowych przez osoby prawne będące
jednostkami pod wspólną kontrolą, tak jak w przypadku Grupy. W związku z tym, każda z jednostek zależnych
Grupy może wykorzystać tylko własne straty podatkowe do skompensowania dochodu do opodatkowania
w późniejszych latach. Grupa nie rozpoznaje aktywa z tytułu odroczonego podatku w części dotyczącej strat
podatkowych, których wykorzystanie nie jest prawdopodobne. Straty podatkowe mogą zostać wykorzystane
w ciągu 5 lat z zastrzeżeniem, iż maksymalnie 50% straty zostanie odpisane w ciągu jednego roku.
Straty podatkowe spółek zależnych powstałe przed 31 grudnia 2005 roku wygasają w następujący sposób:
rok wygaśnięcia:
2006
2007
2008
2009
2010
325
161
144
78
29
----737
=====
Razem
W okresie dwunastu miesięcy zakończonych 31 grudnia 2005 roku PTK-Centertel zrealizowała straty
podatkowe z lat 2000-2001 w kwocie 841 milionów złotych.
29
Rezerwa na podatek odroczony / aktywa z tytułu podatku odroczonego składają się z następujących pozycji:
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
Rezerwa na podatek odroczony:
Nadwyżka wartości księgowej nad podatkową
środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych
Przychody rozpoznane na bazie memoriałowej
Niezrealizowane dodatnie różnice kursowe
Przedpłacone odsetki
Przeszacowanie wartości aktywów finansowych
Wbudowane instrumenty pochodne
Kompensata rezerwy i aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Rezerwa na podatek odroczony po uwzględnieniu kompensaty rezerwy i aktywów
z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Aktywa z tytułu podatku odroczonego:
Niezrealizowane ujemne różnice kursowe
Koszty rozpoznane na bazie memoriałowej
Niezrealizowane straty podatkowe spółek zależnych
Programy świadczeń pracowniczych
Nadwyżka wartości podatkowej nad księgową
środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych
Rezerwa na należności wątpliwe
Przedpłacone przychody
Rezerwa na restrukturyzację
Odpisy na aktywa finansowe
Pozostałe
Kompensata aktywów i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Aktywa z tytułu podatku odroczonego po uwzględnieniu kompensaty aktywów i
rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Rezerwa na podatek odroczony netto
712
758
286
192
1
----1.191
(1.099)
-----
467
169
269
3
2
----1.668
(1.173)
-----
92
495
-----
-----
(114)
(460)
(47)
(63)
(187)
(292)
(374)
(163)
(85)
(245)
(18)
(93)
(4)
(147)
(8)
----(1.141)
(57)
(88)
(29)
(2)
(6)
----(1.341)
1.099
-----
1.173
-----
(42)
(168)
----50
----327
=====
=====
Rezerwa na podatek odroczony z tytułu przedpłaconych odsetek dotyczy wypłaconych w grudniu 2003 roku
i w lipcu 2004 roku przez Spółkę swoim spółkom zależnym TPSA Finance B.V. i TPSA Eurofinance B.V.
w wysokości 1.470 milionów złotych z tytułu odsetek od obligacji wyemitowanych przez Spółkę w 1998, 2000
i 2001 roku. Spłata odsetek od tych obligacji zaplanowana była na lata 2005 – 2008. Zgodnie z przepisami
podatkowymi obowiązującymi w Polsce, odsetki stanowią koszt podatkowy w momencie ich zapłaty.
Zmniejszenie rezerwy z tytułu podatku odroczonego netto w 2005 roku zawiera rozpoznanie aktywa z tytułu
podatku odroczonego od kosztów poprzednio nie uznawanych za koszty podatkowe oraz odpisów na aktywa
finansowe.
Na dzień 31 grudnia 2005 roku oraz 31 grudnia 2004 różnice przejściowe, co do których nie rozpoznano aktywa
z tytułu podatku odroczonego wyniosły odpowiednio 1.279 milionów złotych oraz 937 milionów złotych, z
czego odpowiednio 490 milionów złotych oraz 488 milionów złotych dotyczyło strat podatkowych których,
wykorzystanie nie jest prawdopodobne. Pozostała część w wysokości odpowiednio 789 milionów złotych oraz
449 milionów złotych dotyczyła pozostałych różnic przejściowych, których w oparciu o ocenę Zarządu nie
będzie można wykorzystać do celów podatkowych.
30
21. Kapitały własne
Na dzień 31 grudnia 2005 roku kapitał akcyjny Spółki wynosił 4.200 milionów złotych i był podzielony na
1.400 milionów akcji zwykłych na okaziciela o wartości nominalnej 3 złote każda. W okresie dwunastu miesięcy
zakończonym 31 grudnia 2005 roku nie wystąpiły zmiany w liczbie akcji.
Struktura własności kapitału akcyjnego na dzień 31 grudnia 2005 roku była następująca:
Ilość głosów
(%)
France Telecom S.A.
Bank of New York
Skarb Państwa
Pozostali akcjonariusze
47,50
9,98
3,87
38,65
----100,00
=====
Razem
Wartość nominalna
1.995
419
163
1.623
----4.200
=====
Do dnia 5 grudnia 2005 roku Cogecom S.A., spółka zależna od France Telecom, posiadała pozycję jednostki
dominującej w stosunku do Telekomunikacji Polskiej i była uprawniona do powoływania i odwoływania
większości członków Zarządu Telekomunikacji Polskiej. W tym dniu nastąpiła fuzja Cogecom S.A. i France
Telecom i wszystkie aktywa oraz zobowiązania Cogecom S.A., w tym akcje Telekomunikacji Polskiej, zostały
przeniesione do France Telecom.
Według najlepszej wiedzy zarządu Spółki, rząd polski zadeklarował, że przyzna France Telecom S.A. prawa
pierwokupu pozostałych akcji TP S.A. będących w dyspozycji Skarbu Państwa w przypadku, gdyby Skarb
Państwa sprzedawał akcje Spółki w ofercie publicznej. Poza powyższym, Spółka nie posiada informacji
o innych istniejących umowach, w wyniku których mogą nastąpić zmiany w strukturze akcjonariuszy.
Zgodnie z Kodeksem Spółek Handlowych, kwota przeznaczona do podziału między akcjonariuszy nie może
przekraczać zysku za ostatni rok obrotowy, powiększonego o niepodzielone zyski z lat ubiegłych oraz o kwoty
przeniesione z utworzonych z zysku kapitałów zapasowego i rezerwowych, które mogą być przeznaczone na
wypłatę dywidendy. Kwotę tę należy pomniejszyć o niepokryte straty, akcje własne oraz o kwoty, które zgodnie
z ustawą lub statutem powinny być przeznaczone z zysku za ostatni rok obrotowy na kapitały zapasowy lub
rezerwowe. Na dzień 31 grudnia 2005 roku statutowy kapitał własny Spółki zawierał kwotę 1.452 miliony
złotych dotyczącą kapitału z przeszacowania środków trwałych, która nie podlega podziałowi między
akcjonariuszy.
Według polskiej Ustawy o Rachunkowości podstawę kwoty zysku do podziału stanowi wypracowany zysk
roczny Spółki zatwierdzony przez Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy. W 2004 roku Telekomunikacja Polska
wypłaciła dywidendę w wysokości 168 milionów złotych (0,12 złotego w przeliczeniu na jedną akcję) z podziału
zysku 2003 roku. Zysk netto za 2004 rok wyniósł 1.671 milionów złotych. Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy
w dniu 26 kwietnia 2005 roku zatwierdziło kwotę dywidendy za rok 2004 w wysokości 462 milionów złotych
(0,33 złotego w przeliczeniu za jedną akcję).
31
22. Przychody ze sprzedaży
3 miesiące
12 miesięcy
3 miesiące
12 miesięcy
do 31 grudnia 2005
do 31 grudnia 2004
Usługi telefonii stacjonarnej:
Abonament
Podłączenia i podobne pozycje
Telefoniczne połączenia głosowe
Krajowi operatorzy lokalni
Operatorzy telefonii komórkowej
Operatorzy zagraniczni
Przychody z automatów samoinkasujących
Pozostałe
2.350
1.080
20
990
215
110
30
75
22
23
9.794
4.249
85
4.443
820
398
92
330
94
103
2.679
1.032
29
1.327
198
82
29
87
35
58
11.095
4.064
82
5.903
759
303
106
350
159
128
Usługi telefonii komórkowej
Abonament
Podłączenia i podobne pozycje
Telefoniczne połączenia głosowe
SMS
Pozostałe
1.561
347
5
521
425
222
41
5.773
1.423
32
1.862
1.500
829
127
1.313
456
14
397
307
131
8
4.950
1.761
44
1.477
1.073
525
70
Usługi przesyłu danych
Dzierżawa łączy
Transmisja danych
Połączenia do Internetu dial-up
Usługi dostępu szerokopasmowego
544
95
124
48
277
2.099
383
509
230
977
481
94
117
83
187
1.816
377
462
405
572
Radiokomunikacja
Sprzedaż materiałów i towarów oraz pozostałych usług
69
162
272
404
67
126
262
407
----4.686
=====
----18.342
=====
----4.666
=====
----18.530
=====
Razem
Przychody są generowane głównie na terenie Polski. Odpowiednio około 2,4% i 3,2% całkowitych przychodów
w okresach dwunastu miesięcy zakończonych 31 grudnia 2005 roku i 2004 roku pochodziło od kontrahentów
zagranicznych, głównie z tytułu usług międzyoperatorskich.
32
23. Pozostałe koszty operacyjne netto
3 miesiące
12 miesięcy
3 miesiące
12 miesięcy
do 31 grudnia 2005
do 31 grudnia 2004
Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych
(Utworzenie) / Rozwiązanie odpisów aktualizujących:
- środki trwałe i wartości niematerialne i prawne
- należności
- inne
Rozwiązanie /(utworzenie) rezerwy na potencjalne ryzyko podatkowe, netto
Rozwiązanie /(utworzenie) rezerwy na restrukturyzację, netto
Rozwiązanie /(utworzenie) rezerwy na roszczenia sporne i sprawy sądowe, netto
Dotacje i darowizny
Kary i grzywny naliczone
Zyski/(straty) kursowe netto
Pozostałe przychody operacyjne
Podatki od nieruchomości, VAT nie podlegający zwrotowi i inne opłaty
Dotacje
Pozostałe koszty operacyjne
Razem
-
(3)
4
21
54
(28)
(4)
(28)
(252)
(7)
(92)
(114)
-
(161)
(468)
1
(1)
(1)
(368)
(5)
(1)
(388)
15
(122)
-
22
(147)
(6)
5
33
13
52
20
117
56
232
5
29
90
111
20
145
163
262
(140)
(1)
(108)
----(494)
=====
(532)
(8)
(312)
----(1.111)
=====
(128)
(1)
(126)
----(329)
=====
(518)
(6)
(261)
----(933)
=====
24. Odsetki i inne koszty finansowe netto
3 miesiące
12 miesięcy
3 miesiące
12 miesięcy
do 31 grudnia 2005
do 31 grudnia 2004
Przychody odsetkowe
Przychody transakcji terminowych
Rozwiązanie rezerw
Pozostałe przychody finansowe
35
45
1
2
----83
168
204
1
49
----422
33
83
21
2
----139
111
288
41
170
----610
(231)
(6)
(5)
----(242)
(990)
(299)
(33)
----(1.322)
(319)
(94)
(39)
(9)
----(461)
(1.285)
(260)
(41)
(97)
----(1.683)
Odsetki i inne koszty finansowe, netto
(159)
=====
(900)
=====
(322)
=====
(1.073)
=====
Zyski/(straty) kursowe netto
63
=====
124
=====
133
=====
562
=====
Odsetki i inne przychody finansowe
Koszty odsetkowe
Koszty transakcji terminowych
Zwiększenie rezerw
Prowizje i pozostałe koszty finansowe
Odsetki i inne koszty finansowe razem
W okresach dwunastu miesięcy zakończonych 31 grudnia 2005 roku i 2004 roku koszty odsetkowe zawierają
koszty z tytułu rozliczenia dyskonta od długoterminowych zobowiązań i rezerw w wysokości odpowiednio
67 milionów złotych oraz 60 milionów złotych.
33
25. Zobowiązania pozabilansowe
(a)
Zobowiązania z tytułu dzierżawy, najmu i leasingu operacyjnego
Zobowiązania z tytułu dzierżawy, najmu i leasingu dotyczą głównie umów, których przedmiotem są budynki,
grunt, sprzęt komputerowy oraz środki transportu. Płatności z tytułu leasingu wykazane w skonsolidowanym
rachunku zysków i strat wyniosły w okresach dwunastu miesięcy zakończonych 31 grudnia 2005 roku i 2004
roku odpowiednio 103 milionów złotych i 99 milionów złotych. Większość z powyższych umów denominowana
jest w walutach obcych; niektóre z tych umów indeksowane są wskaźnikami inflacji dla danej waluty. Na dzień
31 grudnia 2005 roku minimalna wartość opłat z tytułu tych umów, dla których nie istnieje praktyczna
możliwość ich wypowiedzenia, wynosi:
2006
2007
2008
2009
2010
Następne lata
46
42
40
32
12
6
-----
Minimalne opłaty razem
(b)
178
=====
Podjęte zobowiązania do zakupu
Podjęte zobowiązania do zakupu na dzień bilansowy nie ujęte w sprawozdaniach finansowych kształtowały się
następująco:
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
Środki trwałe
Razem
Kwota do zapłaty wymagalna w okresie 12 miesięcy od dnia bilansowego
527
99
----626
=====
617
=====
526
188
----714
=====
663
=====
Podjęte zobowiązania do zakupu dotyczyły głównie zakupów urządzeń sieci telekomunikacyjnej, systemów
billingowych, systemu zarządzania relacjami z klientami oraz innego oprogramowania.
(c)
Umowa z Duńsko-Polsko Grupą Telekomunikacyjną („DPGT”)
Patrz Nota 28(e).
34
26. Transakcje ze stronami powiązanymi
Na dzień 31 grudnia 2005 roku France Telecom S.A. („France Telecom”) przez swoją spółkę zależną Cogecom
S.A., posiadał 47,5% akcji Spółki (patrz Nota 21).
(a)
Transakcje sprzedaży i kupna towarów i usług
2005
2004
Sprzedaż towarów i usług na rzecz:
- Grupa France Telecom
Zakupy towarów i usług od:
77
=====
72
=====
195
=====
159
=====
31 grudnia
31 grudnia
2005
2004
Należności od:
Zobowiązania do:
23
=====
29
=====
85
=====
111
=====
Grupa świadczy i otrzymuje usługi od France Telecom i jednostek kontrolowanych przez France Telecom na
zasadach rynkowych. W okresie dwunastu miesięcy zakończonych 31 grudnia 2005 i 2004 roku France Telecom
nie świadczył nieodpłatnie usług na rzecz Spółki w istotnej wysokości.
W kwietniu 2005 roku PTK-Centertel oraz Orange Brand Services Limited (“Orange”) zawarły umowę
licencyjną, na podstawie której PTK Centertel uzyska prawo do prowadzenia działalności pod marką Orange.
PTK-Centertel wprowadził markę Orange we wrześniu 2005 roku. Zawarta umowa licencyjna przewiduje, że
opłata licencyjna z tytułu używania przez PTK-Centertel znaku towarowego Orange oraz dostępu do rozwiązań
w zakresie roamingu i połączeń międzysieciowych, technologii, zaawansowanych telefonów komórkowych i
usług konsultacyjnych będzie wynosić 1,6% przychodów operacyjnych PTK-Centertel. Ponadto, Orange
wesprze finansowo operację wprowadzenia tej marki w Polsce, ponosząc koszty komunikacji marketingowej.
W 2005 roku Telekomunikacja Polska nabyła udziały w PTK–Centertel od spółki zależnej France Telecom
(patrz nota 2). Ponadto, na 31 grudnia 2005 roku Telekomunikacja Polska posiadała pożyczkę w kwocie 1.000
miliona złotych od France Telecom (patrz nota 15 (c)).
(b)
Wynagrodzenia wyższej kadry kierowniczej
Wyższa kadra kierownicza obejmuje członków Zarządu oraz członków Rady Nadzorczej Spółki. Łączna wartość
krótkoterminowych świadczeń pracowniczych, w tym wynagrodzeń i nagród, na rzecz członków kluczowej
kadry menedżerskiej (w pieniądzu i w naturze) wypłacona lub należna od Telekomunikacji Polskiej wyniosła
w okresach dwunastu miesięcy zakończonych 31 grudnia 2005 roku i 2004 roku odpowiednio około
15 milionów złotych oraz 13 milionów złotych.
W okresach dwunastu miesięcy zakończonych 31 grudnia 2005 roku Spółka wypłaciła członkom kluczowej
kadry menedżerskiej odszkodowania i odprawy, w tym odszkodowania z tytułu zakazu konkurencji, w
wysokości około 2 milionów złotych. W okresach dwunastu miesięcy zakończonych 31 grudnia 2004 roku
Spółka wypłaciła członkom kluczowej kadry menedżerskiej odszkodowania i odprawy, w tym odszkodowania z
tytułu zakazu konkurencji, w wysokości około 1 miliona złotych. Grupa nie oferowała żadnych planów płatności
z tytułu akcji w okresach dwunastu miesięcy kończących się 31 grudnia 2005 i 2004 roku.
35
27. Segmenty działalności
Grupa działa w obszarze dwóch głównych segmentów sprawozdawczych obejmujących usługi telefonii
stacjonarnej oraz komórkowej. Powyższe segmenty działalności stanowią strategiczne podmioty gospodarcze
oferujące zróżnicowane usługi.
Telekomunikacja Polska prowadzi działalność w obszarze telefonii stacjonarnej polegającą na świadczeniu
lokalnych, międzystrefowych oraz międzynarodowych usług telefonicznych. Ponadto Telekomunikacja Polska
świadczy usługi w zakresie dzierżawy łączy, radiokomunikacji oraz innych usług telekomunikacyjnych
o wartości dodanej.
Usługi telefonii komórkowej są świadczone przez PTK-Centertel, która jest operatorem telefonicznych sieci
komórkowych w standardzie DCS 1800 oraz GSM 900 na terenie Polski.
Inne segmenty obejmują działalność prowadzoną przez pozostałe podmioty wchodzące w skład Grupy. Inne
obszary działalności nie spełniają warunków, aby zostały uznane za segmenty sprawozdawcze zgodnie
z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 14 “Sprawozdawczość dotycząca segmentów działalności”.
Grupa prowadzi działalność na jednym obszarze geograficznym, którym jest terytorium Polski.
Grupa stosuje jednolite zasady księgowe dla wszystkich segmentów. Transakcje pomiędzy segmentami
dokonywane są na warunkach rynkowych. Powyższe transakcje zostały w niniejszym skonsolidowanym
sprawozdaniu finansowym wyeliminowane.
Poniżej zostały przedstawione podstawowe informacje finansowe dotyczące poszczególnych segmentów
działalności:
36
Usługi telefonii
stacjonarnej
Usługi telefonii
komórkowej
Inne
Eliminacje
Skonsolidowane
31 grudnia 2005
Aktywa segmentu
Udziały w spółkach wycenianych metodą
praw własności
Aktywa razem
33.313
-
7.974
-
453
3
(6.161)
-
35.579
3
33.313
53
8.027
3
459
(14)
(6.175)
42
35.624
Zobowiązania segmentu
Zobowiązania razem
15.467
105
15.572
4.896
4.896
340
1
341
(3.161)
(14)
(3.175)
17.542
92
17.634
31 grudnia 2004
Aktywa segmentu
Udziały w spółkach wycenianych metodą
praw własności
Aktywa razem
32.679
-
7.530
-
420
3
(5.939)
-
34.690
3
32.679
175
7.705
7
430
(14)
(5.953)
168
34.861
Zobowiązania segmentu
Zobowiązania razem
15.428
498
15.926
5.616
5.616
259
259
(3.818)
(3)
(3.821)
17.485
495
17.980
12 miesięcy do 31 grudnia 2005
Sprzedaż:
Wewnętrzna
Zewnętrzna
Amortyzacja
Zysk / (strata) operacyjna
Zysk / (strata) netto
Utworzenie/ (rozwiązanie) odpisu
aktualizującego wartość środków trwałych
aktualizującego wartość niematerialnych i
prawnych
Wydatki inwestycyjne
Środki pieniężne netto z:
działalności operacyjnej
działalności inwestycyjnej
działalności finansowej
12.496
216
12.280
3.268
6.424
497
5.927
923
243
108
135
24
(821)
(821)
(4)
18.342
18.342
4.211
2.350
1.450
(12)
1.506
1.042
-
(62)
(38)
3
(13)
(138)
-
3.781
2.316
(9)
4
-
33
-
37
1.815
1.244
8
(21)
3.046
6.025
(4.957)
(2.425)
2.204
(1.194)
(999)
(12)
(187)
216
5
(910)
901
8.222
(7.248)
(2.307)
(880)
(880)
(3)
18.530
18.530
4.431
12 miesięcy do 31 grudnia 2004
Sprzedaż:
Wewnętrzna
Zewnętrzna
13.439
169
13.270
3.566
5.639
561
5.078
830
Zysk / (strata) operacyjna
2.592
1.260
(72)
8
3.788
Zysk / (strata) netto
aktualizującego wartość środków trwałych
1.811
809
(89)
(225)
2.306
128
-
27
-
155
aktualizującego wartość niematerialnych i
prawnych
(7)
-
13
-
6
2.224
1.050
16
-
3.290
6.490
(923)
(4.102)
2.004
(1.077)
(1.061)
26
(136)
47
(8)
(561)
562
8.512
(2.697)
(4.554)
Amortyzacja
Wydatki inwestycyjne
Środki pieniężne netto z:
działalności operacyjnej
działalności inwestycyjnej
działalności finansowej
37
332
150
182
38
28. Zobowiązania warunkowe
(a)
Kwestie związane z powstaniem Telekomunikacji Polskiej.
Telekomunikacja Polska powstała w wyniku przekształcenia państwowej jednostki organizacyjnej PPTiT w dwa
podmioty - Pocztę Polską i Telekomunikację Polską S.A. W procesie przekształcenia PPTiT oraz
przekazywania mienia na rzecz nowo utworzonych podmiotów w dokumentacji zostały pominięte niektóre
nieruchomości, a także inne składniki majątkowe, które obecnie znajdują się w faktycznym władaniu
Telekomunikacji Polskiej. Ponadto dokumentacja związana z przekształceniem jest w odniesieniu do niektórych
nieruchomości niekompletna. W związku z powyższym prawo Telekomunikacji Polskiej do niektórych gruntów,
budynków i innych elementów majątku trwałego może być kwestionowane.
Jednocześnie w związku z niejasnością regulacji dotyczących przekształcenia PPTiT rozdział niektórych
zobowiązań PPTiT może zostać uznany za bezskuteczny, co może prowadzić do solidarnej odpowiedzialności
Telekomunikacji Polskiej za zobowiązania PPTiT istniejące w chwili przekształcenia.
Kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej zawiera, zgodnie z aktem notarialnym z dnia 4 grudnia
1991 roku, kwotę 713 milionów złotych, powstałą w momencie utworzenia TP S.A. w wyniku wniesienia części
majątku PPTiT związanego z działalnością telekomunikacyjną. W związku z niejasnością regulacji dotyczących
przekształcenia PPTiT rozdział niektórych praw i zobowiązań PPTiT może zostać uznany za bezskuteczny.
W konsekwencji zmianie ulec może wartość kapitału z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej.
(b)
Ryzyko związane ze środowiskiem
Grupa Telekomunikacja Polska uważa, że jej działalność w zakresie świadczenia usług telekomunikacyjnych nie
przedstawia realnego zagrożenia dla środowiska naturalnego. Zakres działalności Grupy nie jest związany
z procesami produkcyjnymi, które mogłyby powodować znaczące zagrożenie dla rzadkich lub nieodnawialnych
zasobów, zasobów naturalnych (wody, powietrza itd.) lub też dla różnorodności środowiska naturalnego.
W wyniku działalności Grupy powstają odpady przemysłowe, których utylizacja jest pod ścisłą kontrolą, takie
jak zużyty sprzęt elektroniczny, zużyte baterie i akumulatory, wymieniane kable i słupy telegraficzne.
Od 1998 roku Telekomunikacja Polska wprowadziła procedury mające na celu ograniczenie wpływu jej
działalności na środowisko naturalne oraz utrzymanie zgodności z wymogami polskich regulacji w zakresie
ochrony środowiska. W 2002 i 2003 roku Telekomunikacja Polska była przedmiotem kontroli, która
potwierdziła zgodność z polskimi przepisami oraz podkreśliła osiągnięcia Spółki w kwestii ograniczenia wpływu
na środowisko naturalne. W celu dalszej poprawy efektywności w zakresie ochrony środowiska Grupa stworzyła
system monitoringu i raportowania wpływu jej działalności na środowisko. Powołane zostały dedykowane
zespoły regionalne, których zadaniem jest bieżąca weryfikacja zgodności z obowiązującymi przepisami,
monitorowanie poziomu emisji, a także zapewnienie szkoleń w dziedzinie ochrony środowiska.
Grupa utworzyła rezerwę na koszty likwidacji środków trwałych zgodnie z wymogami regulacji dotyczących
ochrony środowiska (patrz Nota 18).
38
(c)
Podatkowe zobowiązania warunkowe
Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom (na przykład sprawy celne czy
dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych, które uprawnione są do nakładania
wysokich kar i sankcji. Brak odniesienia do utrwalonych regulacji prawnych w Polsce powoduje występowanie
w obowiązujących przepisach niejasności i niespójności. Często występujące różnice w opiniach co do
interpretacji prawnej przepisów podatkowych zarówno wewnątrz organów państwowych, jak i pomiędzy
organami państwowymi i przedsiębiorstwami, powodują powstawanie obszarów niepewności i konfliktów.
Zjawiska te powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest znacząco wyższe niż istniejące zwykle w krajach
o bardziej rozwiniętym systemie podatkowym.
Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca roku
w którym nastąpiła zapłata podatku. W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe rozliczenia
podatkowe Grupy mogą zostać powiększone o dodatkowe zobowiązania podatkowe. Telekomunikacja Polska
oraz niektóre jej spółki zależne podlegały kontrolom podatkowym w zakresie zapłaconych podatków. Niektóre
z powyższych postępowań kontrolnych nie zostały jeszcze zakończone. Zdaniem Grupy na dzień 31 grudnia
2005 roku utworzono odpowiednie rezerwy na rozpoznane i policzalne ryzyko podatkowe (patrz Nota 18).
(d)
Postępowania prowadzone przez URTiP i UOKiK
Zgodnie z Prawem Telekomunikacyjnym, w przypadku nie spełnienia określonych wymogów przewidzianych
w Prawie Telekomunikacyjnym, Prezes URTiP może nałożyć na operatora telekomunikacyjnego karę
w maksymalnej wysokości do 3% przychodu operatora, osiągniętego w poprzednim roku kalendarzowym.
Zgodnie ze znowelizowaną Ustawą o Ochronie Konkurencji i Konsumentów, która weszła w życie w dniu
1 maja 2004 roku, w przypadku nie zastosowania się do jej przepisów Prezes UOKiK może nałożyć na
przedsiębiorstwo kary w maksymalnej wysokości do 50 milionów EUR za niedopełnienie obowiązku udzielenia
informacji lub do 10% przychodów podmiotu, osiągniętych w poprzednim roku kalendarzowym za naruszenie
przepisów prawa.
Zdaniem Grupy utworzono odpowiednie rezerwy na ryzyko związane z prowadzonymi postępowaniami.
Wysokość rezerwy rozpoznanej przez Grupę na 31 grudnia 2005 roku stanowi szacunek kwot, których zapłata
jest prawdopodobna. W przypadku nałożenia jakichkolwiek kar, ich wysokość uzależniona jest od przyszłych
zdarzeń, których wynik jest również niepewny, zatem w konsekwencji wysokość rezerw może podlegać
modyfikacji w okresach przyszłych. Zdaniem Grupy utworzono odpowiednie rezerwy na ryzyko związane z
prowadzonymi postępowaniami Nie ujawniono informacji wymaganych na mocy Międzynarodowego Standardu
Rachunkowości 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe”, ze względu na to, iż można
oczekiwać, że mogłoby to osłabić pozycję Spółki w kontekście rozstrzygnięcia postępowania.
39
(e)
Spór z DPGT
Na podstawie umowy z 1991 roku zawartej pomiędzy należącym do Skarbu Państwa poprzednikiem prawnym
Spółki a Danish Great Northern Telegraph Company, poprzednikiem prawnym DPGT, zostało zatwierdzone
i zbudowane połączenie światłowodowe zwane Linia Północ-Południe („NSL”), łączące północne i południowe
krańce Polski. Kabel, zgodnie z umową, stał się własnością Telekomunikacji Polskiej, natomiast DPGT
otrzymała prawo do 14,8% udziału w zysku netto z kabla przez okres 15 lat począwszy od 1994 roku.
Telekomunikacja Polska ponosi koszty utrzymania kabla oraz zobowiązana jest do maksymalizacji ruchu
transmitowanego przez kabel.
W marcu 2001 roku spółka DPGT zwróciła się z żądaniem rozwiązania bądź renegocjacji kontraktu, gdyż ruch
raportowany przez Spółkę zmniejszał się od 1999 roku. W wyniku odrzucenia przez Spółkę proponowanych
przez DPGT warunków, DPGT wystąpiła z żądaniem skierowania sporu do rozstrzygnięcia przez sąd
arbitrażowy i wystąpiła o zapłatę kwoty oszacowanej na 280 milionów EUR. W toku postępowania
arbitrażowego DPGT zmniejszyła wysokość roszczenia do kwoty 218 milionów EUR powiększonej o odsetki za
okres kończący się 30 czerwca 2002 roku. Dodatkowo, DPGT wystąpiła do sądu arbitrażowego o ustalenie
wartości płatności w kolejnych okresach do końca stycznia 2009 roku.
W toku postępowania sąd arbitrażowy powołał niezależnego eksperta w dziedzinie telekomunikacji celem
opracowania modelu pomiaru ruchu transmitowanego przez NSL i oszacowania związanych z tym przychodów.
W listopadzie 2005 roku niezależny ekspert przedstawił wstępną opinię zawierającą model pomiaru ruchu
transmitowanego przez NSL oraz odpowiadających mu przychodów. Przyjęcie tego modelu przez sąd
arbitrażowy w toku postępowania może skutkować oszacowaniem zobowiązania w kwocie wyższej od
spodziewanej przez Spółkę. Jednakże, założenia przyjęte przez eksperta w procesie tworzenia modelu są
kwestionowane przez Spółkę. W dniu 9 lutego 2006 roku Spółka zwróciła się o udostępnienie raportu wstępnego
eksperta oraz o możliwość zaprezentowania swoich komentarzy dotyczących tego raportu po jego
przedstawieniu. W tym samym dniu, bazując na wstępnej opinii eksperta oraz własnych kalkulacjach DPGT
wystąpiła z nowym roszczeniem o zapłatę kwoty oszacowanej na 670 milionów EUR powiększonej o odsetki za
okres kończący się 30 czerwca 2005 roku.
W oparciu o nowo zaistniałe zdarzenia oraz okoliczności Spółka dokonała ponownej oceny ryzyk dotyczących
powyższej kwestii i zaktualizowała na 31 grudnia 2005 roku wysokość rezerwy rozpoznanej w ubiegłych
okresach. Rezultat postępowania arbitrażowego uzależniony jest od przyszłych zdarzeń, których wynik jest
niepewny. W rezultacie wysokość rezerwy może podlegać zmianom w przyszłych okresach.
Informacje wymagane na mocy Międzynarodowego Standardu Rachunkowości 37 „Rezerwy, zobowiązania
warunkowe i aktywa warunkowe” nie zostały ujawnione ze względu na to, iż można oczekiwać, że mogłoby to
osłabić pozycję Spółki w kontekście rozstrzygnięcia postępowania.
(f)
Opcje
Zobowiązania warunkowe wynikające z opcji zostały przedstawione w Nocie 30.
(g)
Pozostałe zobowiązania warunkowe
Obok wyżej wspomnianych zobowiązań warunkowych, Grupa jest stroną w innych postępowaniach sądowych,
jak również w umowach handlowych związanych ze swoją działalnością operacyjną. Zdaniem Grupy,
utworzono odpowiednie rezerwy na prawdopodobne ryzyka z tym związane.
40
29. Zarządzanie ryzykiem finansowym
Działalność Grupy wiąże się z określonymi ryzykami finansowymi. Głównymi instrumentami finansowymi
Grupy są obligacje, kredyty bankowe oraz środki pieniężne i ich ekwiwalenty, których celem jest zabezpieczenie
finansowania działalności operacyjnej. Drugą grupę instrumentów finansowych stanowią transakcje terminowe,
których głównym zadaniem jest redukcja ryzyka finansowego związanego z posiadaniem instrumentów
finansowych pierwszego typu. Pozostałe instrumenty finansowe, w tym zobowiązania i należności handlowe,
wynikają z bieżącej działalności gospodarczej Grupy.
Pion Finansów Grupy TP (PFGK) jest odpowiedzialny za zarządzanie ryzykiem finansowym zgodnie z polityką
zatwierdzoną przez Członka Zarządu ds. Finansów (CFO). PFGK, we współpracy ze spółkami Grupy
identyfikuje, szacuje i zabezpiecza rozpoznane ryzyka finansowe. Zasady ogólnego zarządzania ryzykiem
finansowym, obejmujące m.in. ryzyko walutowe oraz ryzyko płynności ujęte są w spisanych politykach.
Polityka Grupy zakłada zabezpieczanie przynajmniej 90% ekspozycji na ryzyko zmiany kursów walut.
Głównymi instrumentami zabezpieczającymi używanymi przez Grupę TP są: 1) swap walutowy, opcje walutowe
oraz kontrakty forward – dla obniżenia ryzyka walutowego, a także 2) swapy procentowe oraz kontrakty typu
FRA – dla zabezpieczenia przed ryzykiem stopy procentowej. Grupa klasyfikuje księgowo niektóre z zawartych
transakcji jako transakcje niezabezpieczające ze względu na fakt, iż nie wszystkie z wymagań formalnych
w zakresie dokumentacji rachunkowości zabezpieczeń zostały spełnione. (patrz Nota 30).
Ryzyko walutowe
Ekspozycja Grupy na ryzyko zmiany kursów walut dotyczy głównie długoterminowych zobowiązań, w tym
obligacji, kredytów bankowych, a także zobowiązania z tytułu koncesji UMTS. Na dzień 31 grudnia 2005 roku
94,4% transakcji narażonych na ryzyko kursowe związane z kredytami bankowymi i obligacjami zabezpieczono
(zabezpieczenie operacyjne) poprzez zawarcie transakcji typu swap walutowy, kontraktów forward oraz
utrzymywanie środków pieniężnych w walucie. Ponadto, Grupa zabezpieczyła operacyjnie ok. 100,0% płatności
wynikających z zobowiązania z tytułu koncesji UMTS.
Ryzyko stopy procentowej
Ekspozycja Grupy na zmiany stóp procentowych dotyczy głównie długoterminowych zobowiązań, w tym
obligacji, kredytów bankowych. Na koniec czwartego kwartału 2005 roku udział zobowiązań Grupy
oprocentowanych według stałej stopy procentowej po dokonaniu zabezpieczenia operacyjnego wynosił 69,4%.
Ryzyko płynności
Zarząd Spółki uważa, że płynność Grupy jest zabezpieczona w przewidywalnej przyszłości. Na dzień 31 grudnia
2005 roku, wartość bieżących zobowiązań była wyższa od wartości aktywów obrotowych
o 4.332 milionów złotych. W ciągu dwunastu miesięcy 2005 roku, przepływy pieniężne netto z działalności
operacyjnej wyniosły 8.222 miliony złotych. Dodatkowo, na dzień 31 grudnia 2005 wartość niewykorzystanych
kredytów, na mocy umów zawartych z bankami wynosi 2.172 miliony złotych.
Ryzyko kredytowe
W Grupie nie występują istotne koncentracje ryzyka kredytowego.
Ryzyko cenowe
Zgodnie z polskim Prawem Telekomunikacyjnym (patrz Nota 1), ceny za usługi telekomunikacyjne powinny
być wyznaczane w oparciu o jasne i obiektywne kryteria. Szczegółowe warunki są definiowane w przypadku
wszystkich znaczących typów usług. W przypadku operatorów o znaczącej pozycji rynkowej regulator określa
wymagania w zakresie rachunkowości regulacyjnej oraz kalkulacji kosztów usług. Część stawek wymaga
zatwierdzenia URTiP, a wzrost cen powinien być ogłaszany z wyprzedzeniem co najmniej jednego okresu
rozliczeniowego. Kalkulacja kosztów u operatorów o znaczącej pozycji rynkowej podlega weryfikacji
i zatwierdzeniu URTiP. W przypadku stwierdzenia niezgodności cen ze stosownymi regulacjami, URTiP może
dokonać zmiany stawek w oparciu o średnie stawki stosowane na podobnych rynkach („benchmarking”).
Grupa jest przekonana, iż wypełnia wszystkie wymagania związane z księgowością regulacyjną i kalkulacją
kosztów usług przewidziane w Prawie Telekomunikacyjnym.
41
30. Instrumenty finansowe
Wartość godziwa środków pieniężnych, należności, krótkoterminowych aktywów finansowych oraz
krótkoterminowych kredytów, pożyczek i pozostałych zobowiązań zbliżona jest do ich wartości bilansowej ze
względu na krótki okres zapadalności tych instrumentów finansowych. Wartość godziwa długoterminowych
aktywów finansowych oraz długoterminowych kredytów, pożyczek i innych zobowiązań o zmiennym
oprocentowaniu jest zbliżona do ich wartości bilansowej. Wartość bilansowa zobowiązań z tytułu nabycia
koncesji telekomunikacyjnych nie różni się istotnie od ich wartości godziwej. Na dzień 31 grudnia 2005 roku
i 31 grudnia 2004 roku wartość godziwa zadłużenia długoterminowego o oprocentowaniu stałym, wraz
z zobowiązaniami z tytułu nabycia koncesji telekomunikacyjnych, wynosiła odpowiednio 9.089 milionów
złotych i 9.878 milionów złotych (wartość bilansowa odpowiednio 8.004 miliony złotych i 8.683 milionów
złotych).
Transakcje terminowe wykorzystywane przez Grupę zaprezentowane zostały poniżej:
Instrument
Rodzaj
instrumentu(1) zabezpieczany
Wartość nominalna
(w milionach)
waluty
waluty
kupionej
sprzedanej
Oprocentowanie
waluty kupionej
Zapadalność
waluty sprzedanej
Wartość godziwa
(w milionach PLN)
Aktywo
Zobow.
finansowe finansowe
31 grudnia 2005
Zabezpieczenie wartości godziwej
Kredyty
CCIRS(2)
bankowe
CCIRS
4 USD
17 PLN
Obligacje
775 USD
3.051 PLN
Kredyty
bankowe
42 EUR
175 PLN
Obligacje
675 EUR
2.823 PLN
CCS
Obligacje
10 EUR
Zabezpieczenie przepływów pieniężnych
Kredyty
CCIRS(4)
62 EUR
bankowe
(5)
CCIRS
Obligacje
237 EUR
Kredyty
CCS(6)
44 EUR
bankowe
CCS
Obligacje
130 EUR
Kredyty
IRS
337 PLN
bankowe
Handlowy
42 PLN
(3)
CCIRS
CCIRS
1,25%
7,75% do 7,8644%
3M EURIBOR
6,5% do 6,6875%
-
6M WIBOR-3,11%
2008
6M WIBOR+1,75% do
2008
6M WIBOR+5,60%
3M WIBOR-1,02% do
2008
3M WIBOR-0,6%
6M WIBOR+1,59% do
2006 - 2007
6M WIBOR+4,08%
6M WIBOR-3,92%
2011
-
(3)
-
(625)
-
(20)
21
(159)
-
(2)
(72)
4,52% do 7,81%
2006 - 2008
-
873 PLN
3,81% lub
3M EURIBOR
4,625% do 6,6875%
5,03% do 14,78%
2006 - 2008
80
(54)
192 PLN
-
2,91% do 3,09%
2012
-
(33)
293 PLN
549 PLN
-
1,57% do 2,95%
2011
12
(83)
337 PLN
3M WIBOR-0,17%
6,89% do 6,99%
2012
-
(24)
18
(26)
0
-
(3)
-
(114)
CCIRS
-
110 EUR
422 PLN
3M EURIBOR
CCIRS
CCS
-
25 USD
2 EUR
75 PLN
9 PLN
IRS
-
4.786 PLN
4.786 PLN
7,75%
0,8%
3M WIBOR do
6M WIBOR
-
3M WIBOR - 1,35% do
2006 - 2012
3M WIBOR+1,56%
6M WIBOR +2,98%
2008
PLN 1 mln kwartalnie
2008
5,24% do 6,95%
2007-2008
NDF
390 EUR
1.580 PLN
2005-2006
2
(68)
FWD
62 EUR
254 PLN
2006
(14)
Suma wartości godziwej
Kontrakty swap
131
(1.218)
NDF
2
(68)
FWD
(14)
Razem
133
(1.300)
(1)
CCIRS – swap walutowy i procentowy, CCS – swap walutowy, IRS – swap procentowy, FWD – forward walutowy, NDF – forward z
rozliczeniem netto
(2)
Odsetki naliczane są od kwot nominalnych 23 milionów USD i 86 milionów złotych z uwzględnieniem późniejszych spłat
(3)
Odsetki naliczane są od kwot nominalnych 119 milionów EUR i 505 milionów złotych z uwzględnieniem późniejszych spłat
(4)
(5)
Obejmuje 55 milionów EUR, które stanowią zabezpieczenie tylko płatności kuponowych od obligacji serii T
(6)
Odsetki naliczane są od kwot nominalnych 44 miliony EUR i 192 miliony złotych z uwzględnieniem późniejszych spłat
42
Instrument
Rodzaj
instrumentu(1) zabezpieczany
Wartość nominalna
(w milionach)
Waluty
waluty
kupionej
sprzedanej
Zabezpieczenie wartości godziwej
Kredyty
CCIRS(2)
bankowe
6 USD
22 PLN
Obligacje
775 USD
3.051 PLN
CCIRS(3)
Kredyty
bankowe
56 EUR
233 PLN
585 EUR
2.465 PLN
CCS
Obligacje
10 EUR
IRS
Obligacje
200 PLN
Zabezpieczenie przepływów pieniężnych
Kredyty
CCIRS(4)
129 EUR
bankowe
(7)
CCIRS
Obligacje
251 EUR
Kredyty
CCS
44 EUR
bankowe
CCS
Obligacje
80 EUR
CCS
Inne
3 EUR
Kredyty
IRS
389 EUR
bankowe
Handlowy
42 PLN
200 PLN
Obligacje
6M WIBOR-3,11%
2008
6M WIBOR+1,75% do
2008
6M WIBOR+5,60%
3M WIBOR-1,02% do
3M EURIBOR
2008
3M WIBOR-0,6%
6M WIBOR+1,59% do
6,5625% do 6,6875%
2006 - 2007
6M WIBOR+3,88%
6M WIBOR-3,92%
2011
7,25%
6M WIBOR+1,71%
2005
7,75% do 7,8644%
-
(9)
-
(798)
1
(28)
93
(82)
0
-
(1)
(2)
(94)
2005- 2008
-
934 PLN
5,03% do 14,78%
2006 - 2008
106
(39)
192 PLN
-
2,91% do 3,09%
2012
-
(19)
350 PLN
11 PLN
0,8%
2,74% do 2,95%
PLN 1 mln kwartalnie
2011
2008
-
(37)
(3)
389 PLN
3M WIBOR -0,17%
6,89% do 6,99%
2012
-
(15)
3M EURIBOR
39
(26)
-
(7)
15
(16)
133 EUR
516 PLN
CCIRS
-
25 USD
75 PLN
4.044 PLN
1,25%
4,52% do 8,60%
-
-
waluty sprzedanej
Wartość godziwa
(w milionach PLN)
Aktywo
Zobow.
finansowe Finansowe
3,81% lub
3M EURIBOR
4,625% do 6,6875%
601 PLN
CCIRS
IRS
waluty kupionej
Zapadalność
31 grudnia 2004
CCIRS
CCIRS
Oprocentowanie
4.044 PLN
7,75%
3M WIBOR lub
6M WIBOR
3M WIBOR – 1,345%
2006 - 2012
do 3M WIBOR+1,56%
6M WIBOR +2,98%
2008
6,28% do 6,95% lub
6M WIBOR-0,19% do 2006 - 2008
6M WIBOR+0,05%
2005
2005
CCS
18 EUR
24 PLN
(0)
Opcje
150 EUR
1
Suma wartości godziwej
Kontrakty swap
254
(1.176)
Opcje
1
Razem
255
(1.176)
(1)
CCIRS – swap walutowy i procentowy, CCS – swap walutowy, IRS – swap procentowy, FWD – forward walutowy, NDF – forward z
rozliczeniem netto
(2)
Odsetki naliczane są od kwot nominalnych 25 milionów USD i 92 miliony złotych z uwzględnieniem późniejszych spłat
(3)
Odsetki naliczane są od kwot nominalnych 133 miliony EUR i 564 miliony złotych z uwzględnieniem późniejszych spłat
(4)
Zmiana wartości godziwej zabezpieczenia przepływów pieniężnych odnoszona na kapitał została przedstawiona
poniżej:
2005
2004
Bilans otwarcia
Efektywna część zysków/strat na instrumencie zabezpieczającym
Kwoty odnoszone w rachunek zysków i strat
Wpływ na podatek odroczony
Bilans zamknięcia
43
(78)
(116)
(107)
89
4
----(92)
=====
(307)
354
(9)
----(78)
=====
Ponadto, na dzień 31 grudnia 2005 roku Grupa była stroną następujących transakcji obejmujących opcje
sprzedaży i kupna:
(a)
Wystawienie opcji sprzedaży na rzecz / nabycie opcji kupna od akcjonariuszy spółki WP
W dniu 26 października 2001 roku TP Internet wystawiła opcję sprzedaży dla akcjonariuszy mniejszościowych
WP. Zgodnie z warunkami powyższej opcji TP Internet zobowiązała się do nabycia wszystkich akcji będących
w posiadaniu akcjonariuszy mniejszościowych WP. Opcja mogła zostać wykonana w okresie od 1 czerwca 2005
roku do 1 czerwca 2006 roku, jeżeli zostałyby spełnione pewne warunki. TP Internet nabyła również opcję
kupna wystawioną przez akcjonariuszy mniejszościowych WP upoważniającą do nabycia posiadanych przez
nich akcji WP.
W dniu 9 kwietnia 2004 roku, Sąd Rejonowy w Gdańsku ogłosił upadłość WP z powodu niewypłacalności
spółki. Zgodnie z Ugodą z akcjonariuszami mniejszościowymi WP z 21 lipca 2005 roku Grupa nabyła pozostałe
19,54% akcji WP za kwotę 221 milionów złotych, wobec czego wszystkie opcje związane z akcjami WP
wygasły. W dniu 8 września 2005 roku Sąd Rejonowy w Gdańsku zakończył postępowanie upadłościowe WP.
W wyniku powyższego, Grupa odzyskała kontrolę nad WP (patrz również Nota 2).
31. Zdarzenia po dniu bilansowym nie ujęte w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym
Nie wystąpiły żadne istotne zdarzenia po dniu bilansowym.
44
Podpisy wszystkich Członków Zarządu Telekomunikacji Polskiej
13 lutego 2006
data
Marek Józefiak
Prezes Zarządu
imię i nazwisko
Stanowisko / funkcja
Podpisy osób,
którym powierzono prowadzenie
ksiąg rachunkowych
Podpis
13 lutego 2006
data
13 lutego 2006
data
Alain Carlotti
Wiceprezes Zarządu
imię i nazwisko
Pierrick Hamon
Członek Zarządu
imię i nazwisko
Podpis
Podpis
13 lutego 2006
data
Podpis
Benoit Merel
imię i nazwisko
p.o. Dyrektora Finansowego
Telekomunikacji Polskiej
13 lutego 2006
data
Bruno Duthoit
Członek Zarządu
imię i nazwisko
stanowisko / funkcja
Podpis
13 lutego 2006
data
13 lutego 2006
data
Konrad Kobylecki
Członek Zarządu
imię i nazwisko
Podpis
Podpis
13 lutego 2006
data
13 lutego 2006
data
Jacek Kałłaur
Członek Zarządu
imię i nazwisko
Jean-Marc Vignolles
Członek Zarządu
imię i nazwisko
45
Stanisław Urban
Podpis
imię i nazwisko
Dyrektor
Pionu Rachunkowości
Telekomunikacji Polskiej
Podpis
stanowisko / funkcja
Grupa Kapitałowa
Telekomunikacja Polska
QSr 4/2005
I. Zgodnie z § 91 Rozporządzenia Rady Ministrów z dnia 19 października 2005 roku
w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów
papierów wartościowych (Dz.U. Nr 209, poz. 1744 z 2005 roku), Zarząd
Telekomunikacji Polskiej S.A. (“TP S.A.”, “Spółka”, “jednostka dominująca”)
przekazuje następujące informacje:
1.
W celu przeliczenia pozycji bilansowych w tabeli "Wybrane dane finansowe" na dzień
31 grudnia 2005 roku, użyto średniego kursu NBP obowiązującego dla EURO w tym dniu tj.
1 EUR = 3,8598 PLN. Pozycje rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych
wykazane w tabeli "Wybrane dane finansowe" za 4 kwartały 2005 roku przeliczono przy użyciu
kursu 1 EUR = 4,0233 PLN (jest to średnia ze średnich kursów NBP z ostatnich dni 12 miesięcy
2005 roku).
2.
W celu przeliczenia pozycji bilansowych w tabeli "Wybrane dane finansowe" na dzień
30 września 2005 roku, użyto średniego kursu NBP obowiązującego dla EURO w tym dniu tj.
1 EUR = 3,9166 PLN. Pozycje rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych
wykazane w tabeli "Wybrane dane finansowe" za 4 kwartały 2004 roku przeliczono przy użyciu
kursu 1 EUR = 4,5182 PLN (jest to średnia ze średnich kursów NBP z ostatnich dni 12 miesięcy
2004 roku).
II.
Stanowisko Zarządu odnośnie możliwości
publikowanych prognoz wyników na dany rok
zrealizowania
wcześniej
Prognozy finansowe dotyczące wyników TP S.A. oraz Grupy Kapitałowej Telekomunikacja
Polska („Grupa”, „Grupa TP”, „Grupa Kapitałowa”) na rok 2005 nie były publikowane.
1
QSr 4/2005
Grupa Kapitałowa
III. Akcjonariusze posiadający bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty
zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu TP S.A.
na dzień przekazania rozszerzonego skonsolidowanego raportu kwartalnego oraz
wskazanie zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji TP S.A.
w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego.
Struktura własności kapitału zakładowego jednostki dominującej, stan na dzień 26 października
2005 roku tj. na dzień przekazania raportu kwartalnego za III kwartał 2005 roku:
Akcjonariusz
France Telecom S.A.*
Posiadacze GDR
reprezentowani przez
Bank of New York **
Skarb Państwa ***
RAZEM
Liczba
Liczba głosów Udział w ogólnej
posiadanych na Walnym liczbie głosów na
akcji (w szt.) Zgromadzeniu
Walnym
Akcjonariuszy Zgromadzeniu
Akcjonariuszy
Wartość
nominalna
posiadanych
akcji
(w zł)
Udział w
kapitale
zakładowym
664.999.999
664.999.999
47,50%
1.994.999.997
47,50%
139.697.759
139.697.759
9,98%
419.093.277
9,98%
3,87%
38,65%
100,00%
162.563.187
1.623.343.539
4.200.000.000
3,87%
38,65%
100,00%
54.187.729
54.187.729
541.114.513
541.114.513
1.400.000.000 1.400.000.000
* Bezpośrednio akcje TP S.A. (47,50%) posiada spółka „Compagnie Generale des Communications Cogecom S.A.”, podmiot
zależny od France Telecom S.A.
** Dane według stanu na dzień 6 września 2004 roku.
*** Podczas Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy TP S.A., które odbyło się w dniu 18 lipca 2005 roku Skarb
Państwa zarejestrował 54 187 729 akcji, stanowiących 3,87% kapitału zakładowego TP S.A., uprawniających do wykonania
3,87% ogólnej liczby głosów na WZA.
Struktura własności kapitału zakładowego jednostki dominującej, stan na dzień 13 lutego 2006
roku tj. na dzień przekazania raportu kwartalnego za IV kwartał 2005 roku:
Akcjonariusz
France Telecom S.A.*
Posiadacze GDR
reprezentowani przez
Bank of New York **
Skarb Państwa ***
RAZEM
Liczba
Liczba głosów Udział w ogólnej
posiadanych na Walnym liczbie głosów na
Walnym
akcji (w szt.) Zgromadzeniu
Akcjonariuszy Zgromadzeniu
Akcjonariuszy
Wartość
nominalna
posiadanych
akcji
(w zł)
Udział w
kapitale
zakładowym
664.999.999
664.999.999
47,50%
1.994.999.997
47,50%
139.697.759
139.697.759
9,98%
419.093.277
9,98%
3,87%
38,65%
100,00%
162.563.187
1.623.343.539
4.200.000.000
3,87%
38,65%
100,00%
54.187.729
54.187.729
541.114.513
541.114.513
1.400.000.000 1.400.000.000
* Bezpośrednio akcje TP S.A. (47,50%) posiada spółka „Compagnie Generale des Communications Cogecom S.A.”, podmiot
zależny od France Telecom S.A.
** Dane według stanu na dzień 6 września 2004 roku.
*** Podczas Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy TP S.A., które odbyło się w dniu 18 lipca 2005 roku Skarb
Państwa zarejestrował 54 187 729 akcji, stanowiących 3,87% kapitału zakładowego TP S.A., uprawniających do wykonania
3,87% ogólnej liczby głosów na WZA.
2
Grupa Kapitałowa
QSr 4/2005
IV. Zestawienie zmian w stanie posiadania akcji TP S.A. lub uprawnień do nich
(opcji) przez osoby zarządzające i nadzorujące TP S.A., zgodnie z posiadanymi
przez TP S.A. informacjami, w okresie od przekazania poprzedniego raportu
kwartalnego.
Akcje TP S.A. będące w posiadaniu osób zarządzających TP S.A. wg stanu na dzień 26
października 2005 roku tj. na dzień przekazania raportu kwartalnego za III kwartał 2005 roku:
Zarząd TP S.A.
• Marek Józefiak Prezes Zarządu – 15.512 akcji
Akcje TP S.A. będące w posiadaniu osób zarządzających TP S.A. wg stanu na dzień 13 lutego
2006 roku tj. na dzień przekazania raportu kwartalnego za IV kwartał 2005 roku:
Zarząd TP S.A.
• Marek Józefiak Prezes Zarządu – 15.512 akcji
V.
Postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowania
arbitrażowego lub organem administracji publicznej.
1.
W okresie od 1 października 2005 roku do 31 grudnia 2005 roku nie toczyły się
postępowania, których stroną jest jednostka dominująca lub jednostki z Grupy Kapitałowej,
których wartość byłaby wyższa niż 10% kapitałów własnych jednostki dominującej.
2.
Inne postępowania i spory
Informacje o innych postępowaniach i sporach zostały przedstawione w nocie 28 do
skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej sporządzonego według
Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”).
3
Grupa Kapitałowa
QSr 4/2005
VI. Informacje o zawarciu przez jednostkę dominującą lub jednostkę od niej
zależną jednej lub wielu transakcji z podmiotami powiązanymi, jeżeli wartość tych
transakcji (łączna wartość wszystkich transakcji zawartych w okresie od początku
roku obrotowego) przekracza wyrażoną w złotych równowartość kwoty 500 tys.
EUR – jeżeli nie są one transakcjami typowymi i rutynowymi, zawieranymi na
warunkach rynkowych pomiędzy jednostkami powiązanymi, a ich charakter
i warunki wynikają z bieżącej działalności operacyjnej.
Informacje o zawartych przez jednostkę dominującą lub jednostkę od niej zależną transakcjach z
podmiotami powiązanymi zostały przedstawione w nocie 26 do skonsolidowanego sprawozdania
finansowego Grupy Kapitałowej wg MSSF.
VII. Informacje o udzieleniu przez jednostkę dominującą lub przez jednostkę
zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji – jednemu
podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość
istniejących poręczeń lub gwarancji stanowi równowartość co najmniej 10%
kapitałów własnych TP S.A.
W czwartym kwartale 2005 roku jednostka dominująca oraz jednostki zależne nie udzielały
poręczeń kredytu lub pożyczki lub gwarancji – łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce od
niego zależnej, których łączna wartość stanowi równowartość, co najmniej 10% kapitałów
własnych TP S.A, za wyjątkiem gwarancji opisanych w punkcie XV.2. informacji dodatkowej
do raportu kwartalnego TP S.A. za IV kwartał 2005 roku.
VIII. Informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej,
wyniku finansowego Grupy i ich zmian oraz informacje, które są istotne dla oceny
możliwości realizacji zobowiązań przez jednostkę dominującą.
1.
Wybrane dane operacyjne głównych spółek Grupy Kapitałowej
Wybrane dane operacyjne TP S.A.
Stan łączy głównych TP S.A. na dzień 31 grudnia 2005 i 2004 roku:
(tys.)
POTS
ISDN 2B+D
ISDN 30B+D
Razem (POTS +ISDN)
31 grudnia 2005*
9.381
985
241
10.607
31 grudnia 2004
10.124
1.012
226
11.362
* Dane za 2005 r. nie są porównywalne z danymi za 2004 r. TP S.A. dokonała weryfikacji stanu łączy w związku z
nową metodologią liczenia oraz wdrożeniem nowego systemu informatycznego.
4
Grupa Kapitałowa
QSr 4/2005
Dostęp szerokopasmowy – stan na dzień 31 grudnia 2005 i 2004:
(tys.)
ADSL
SDI
Razem (ADSL + SDI)
31 grudnia 2005
31 grudnia 2004
1.144
24
1.168
631
53
684
Struktura przychodów TP S.A. z ruchu wychodzącego za 12 miesięcy zakończonych 31
grudnia 2005 i 2004 roku:
(mln zł)
Przychody z ruchu telefonicznego
Połączenia lokalne
Połączenia do sieci operatorów komórkowych
12 miesięcy zakończonych 31 grudnia
2005 roku
2004 roku
1.878
2.544
1.225
1.594
654
937
319
403
354
430
4.430
5.908
230
405
4.660
6.313
Krajowe połączenia międzystrefowe
Połączenia międzynarodowe
Audioteks i usługi sieci inteligentnej
Przychody z głosowych połączeń telefonicznych*
Połączenia do Internetu (poprzez numery dostępowe)
Przychody z ruchu ogółem *
* Na podstawie danych billingowych, zestawienie nie zawiera przychodów realizowanych za pośrednictwem
Publicznych Aparatów Samoinkasujących.
Struktura przychodów TP S.A. za 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2005 i 2004 roku:
(mln PLN)
2005 roku
2004 roku
Przychody z głosowych połączeń telefonicznych
4.430
5.908
Abonament
4.245
4.059
935
836
2.578
2.364
12.188
13.167
Przychody z tytułu ruchu międzysieciowego
Inne*
Przychody razem
* Pozycja „Inne” zawiera między innymi przychody z tytułu transmisji danych, dzierżawy łączy, sprzedaży kart
i żetonów, usług radiokomunikacyjnych oraz przychody z połączenia do internetu.
5
Grupa Kapitałowa
QSr 4/2005
Struktura ruchu wychodzącego z sieci TP S.A. za 12 miesięcy zakończone 31 grudnia 2005
i 2004 roku:
(mln minut)
2005 roku
2004 roku
16.109
18.054
Połączenia do sieci operatorów komórkowych
1.446
1.646
Krajowe połączenia międzystrefowe
4.067
4.017
Połączenia międzynarodowe
256
304
Audioteks i usługi sieci inteligentnej *
878
605
Ruch głosowy wychodzący ogółem**
22.756
24.626
3.243
6.003
25.999
30.629
Połączenia lokalne
Połączenia do Internetu
Ruch wychodzący ogółem **
* „Połączenia pozostałe” znajdują się razem z „Audioteksem i usługami sieci inteligentnej”
** Na podstawie danych billingowych, zestawienie nie zawiera ruchu realizowanego za pośrednictwem Publicznych
Aparatów Samoinkasujących.
Zatrudnienie w Grupie na dzień 31 grudnia 2005 i 2004 roku:
Etaty
TP S.A.
TP S.A. wraz ze spółkami wydzielonymi*
PTK Centertel
Pozostałe
Ogółem Grupa
31 grudnia 2005
27.590
29.565
3.146
892
33.603
31 grudnia 2004
30.456
32.380
3.063
1.146
36.589
* Procesem wydzieleń objęto następujące podmioty: TP Emitel, TP Ditel, TP Teltech, TP Sircom, TP Edukacja i
Wypoczynek.
6
QSr 4/2005
Grupa Kapitałowa
Wybrane dane operacyjne PTK Centertel:
Liczba abonentów PTK Centertel na dzień 31 grudnia 2005 i 2004:
(tys. )
Post-paid
Pre-paid
NMT
Razem
31 grudnia 2005
4.032
5.884
3
9.919
31 grudnia 2004
3.230
4.207
3
7.440
Szacunkowy udział PTK Centertel w rynku telefonii komórkowej pod względem łącznej liczby
abonentów na dzień 31 grudnia 2005 roku wyniósł 33,9% (podczas gdy na dzień 31 grudnia
2004 roku wynosił 32,2%). Szacunkowy udział w rynku PTK Centertel pod względem aktywacji
netto po 12 miesiącach 2005 roku wyniósł 40,3%.
Wskaźniki operacyjne PTK Centertel za 12 miesięcy 2005 i 2004 (ARPU-miesięczne
przychody na abonenta, MoU- czas połączeń na abonenta, SAC- koszt pozyskania
abonenta):
Pre-paid
ARPU (miesięcznie w zł)**
AUPU (miesięcznie w min.)
(czas połączeń na abonenta)
SAC (zł)**
1-4 kw.
2005
29,7
Post-paid
1-4 kw.
2004
33,1
31,7
36,7
18,8
36,4
1-4 kw.
2005
101,4
1-4 kw.
2004
117,0
108,2
141,9
497,7
631,2
Zagregowane*
1-4 kw.
2005
59,9
81,1
158,8
1-4 kw.
2004
71,5
66,8
265,2
*Obliczenie nie obejmuje użytkowników standardu NMT.
**Wskaźniki uwzględniają zmiany w politykach rachunkowości opisane w nocie 7 do skonsolidowanego sprawozdania
Zagregowane miesięczne ARPU z usług SMS wyniosło po 12 miesiącach 2005 roku 10,9 zł.
Wskaźniki operacyjne PTK Centertel w 4 kwartale 2005 i 2004 (ARPU, MoU, SAC):
Pre-paid
ARPU (miesięcznie w zł)**
AUPU (miesięcznie w min.)
(czas połączeń na abonenta)
SAC (zł)**
4 kw.
2005
28,5
37,3
14,9
Post-paid
4 kw.
2004
32,8
37,8
37,5
4 kw.
2005
101,1
160,3
497,6
Zagregowane*
4 kw.
2004
113,8
111,1
539,9
4 kw.
2005
58,4
87,9
132,4
4 kw.
2004
69,1
70,6
210,0
*Obliczenie nie obejmuje użytkowników standardu NMT.
**Wskaźniki uwzględniają zmiany w politykach rachunkowości opisane w nocie 7 do skonsolidowanego sprawozdania
2. Poza informacjami zaprezentowanymi w niniejszym skonsolidowanym raporcie kwartalnym
oraz w notach do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej wg MSSF,
7
Grupa Kapitałowa
QSr 4/2005
nie występują inne informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej,
wyniku finansowego Grupy i ich zmian lub dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez
jednostkę dominującą.
IX. Czynniki, które w ocenie TP S.A. będą miały wpływ na osiągnięte przez
Grupę wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału.
Czynniki, o których mowa poniżej będą zdaniem Zarządu TP S.A. w dalszym ciągu silnie
oddziaływać na wyniki Spółki oraz Grupy w perspektywie co najmniej I kwartału 2006 roku:
1.
Konkurencja
Na rynku lokalnym TP S.A. konkuruje z ok. 40 operatorami posiadającymi własną infrastrukturę
np. Netia, TeleNet czy Dialog oraz alternatywnymi operatorami, którzy nie posiadają
infrastruktury i działają na podstawie umów interconnectowych z TP S.A.: Tele 2, Netia 1 oraz
NOM. Niezależnie od rozwoju technologii i zachodzącego procesu substytucji F2M (fixed-tomobile), mogą pojawić się podmioty, które do tej pory nie były obecne na rynku usług
głosowych. Przykładem takiej działalności są operatorzy komórkowi świadczący usługi telefonii
stacjonarnej (przy wykorzystaniu własnych zakresów numeracyjnych) oraz operatorzy transmisji
danych, którzy uzyskują pozwolenia na świadczenie usług głosowych, oferując swoim klientom
kompleksowe rozwiązania telekomunikacyjne.
W celu ograniczenia ryzyka związanego z konkurencją TP S.A. dąży do dalszej poprawy jakości
świadczonych usług oraz dostosowywania ich cen do możliwości klientów.
Na rynku telefonii komórkowej obserwuje się wysoką aktywność działań konkurencji. Działania
te widoczne są w postaci bardzo agresywnych akcji marketingowych powiązanych z polityką
dużych obniżek cen oraz zintensyfikowanymi działaniami promocyjnymi skierowanymi
zarówno na pozyskanie nowych abonentów jak i odebranie ich innym operatorom. Działania te
charakteryzują się znaczną obniżką cen za połączenia telefoniczne oraz SMS-y przy
jednoczesnym odchodzeniu od subsydiowania aparatów telefonicznych. Konkurencja cenowa
w segmencie pre-paid może negatywnie odbić się na przychodach operatorów, przy czym
jednocześnie jest to szansa na zwiększenie ruchu w sieci i pozyskanie nowych klientów, a także
znaczący wzrost penetracji rynku przez usługi telefonii komórkowej.
2.
Proces wypierania telefonii stacjonarnej przez telefonię komórkową
Wypieranie telefonii stacjonarnej przez telefonię komórkową jest jednym z istotnych ryzyk dla
operatorów na rynkach telekomunikacyjnych w Europie, w tym także i w Polsce.
Zjawisko to może polegać na rezygnacji z korzystania z sieci stacjonarnej i przenoszenia ruchu
do sieci komórkowej u abonentów, którzy posiadają oba typy telefonów oraz na rezygnacji
z łącza stacjonarnego na rzecz telefonu komórkowego, powodując tym samym spadek liczby
łączy stacjonarnych.
8
Grupa Kapitałowa
QSr 4/2005
Efekt rezygnacji części dotychczasowych abonentów TP S.A. z usług telefonii stacjonarnej na
rzecz usług telefonii komórkowej jest częściowo neutralizowany przez wybór PTK Centertel,
jako spółki świadczącej usługi telefonii komórkowej.
3.
Nowe technologie
Powodem korzystania z połączeń VoIP (Voice over Internet Protocol) jest przede wszystkim
niższa cena połączeń w stosunku do tradycyjnych usług głosowych. Ponieważ największe
różnice w cenie połączenia w technologii VoIP oraz tradycyjnych usług głosowych występują w
połączeniach międzynarodowych, to właśnie oferta tych połączeń może stanowić największe
ryzyko dla przychodów TP S.A.
Kolejnym zagrożeniem jest planowane przejmowanie głosowych połączeń komutowanych
w sieci TP S.A. przez operatorów usług szerokopasmowych (tzw. Voice over Broadband).
Uwolnienie pętli lokalnej może umożliwić świadczenie dla abonentów TP S.A. przez operatorów
alternatywnych usługi DSL i szerokopasmowych usług głosowych w technologii pakietowej.
9

Tutaj - Telix.pl

Transkrypt

Podobne dokumenty

Waży się decyzja o nowym aucie dla policji

Materiał pomocniczy nr 2. "Jak dają to bierz..." – czyli o

Działanie 4.4 PO IG „Nowe inwestycje o wysokim

Wykaz sprzedaż - działka nr 9 obręb 5 miasta Fromborka

Podwojone zarobki Wenty

zucchero wystąpi w polsce!

Plan działania SWPCz na rok 2002

Oświadczenie Wnioskodawcy o uzyskiwanych dochodach