Wyjście

BANK I KLIENT • CONSUMER FINANCE
Wyjście
funduszy
Kończy się, zapoczątkowane jeszcze w 1997 r. inwestycją funduszy Enterprise Investors w spółkę Lukas, zaangażowanie private
equity na rynku kredytów konsumenckich. Instytucje consumer
finance zyskują nowych graczy. I niewątpliwie będą się rozwijać.
KRZYSZTOF WALISZEWSKI
Z
aczęło się jeszcze we wrześniu ubiegłego roku. Dom Finansowy QS poinformował, że fundusz inwestycyjny
typu private equity zarządzany przez Innova
Capital sprzedał 100 proc. udziałów w DF
QS międzynarodowej grupie finansowej Laser, obecnie reprezentowanej w Polsce przez
Sygma Bank Polska – bank, który wyrósł
z rynku pośrednictwa kredytowego (Finplus
– jeden z czołowych operatorów kart private label emitowanych przez ING Bank i sieci
handlowe w styczniu 2005 r. przekształcił
się w oddział francuskiego Sygma Banque
SA i działa pod nazwą Sygma Bank Polska).
Innova Capital zainwestował w spółkę pod
koniec 2004 r., nabywając 75 proc. udziałów
od Domu Inwestycyjnego Ratusz z Gdańska.
46|
(46-47)waliszewski.indd 46
Dom Finansowy QS, multibroker kredytów
gotówkowych o ogólnopolskim zasięgu,
współpracujący z ponad tysiącem agentów,
stał się w ostatnich latach jednym z liderów
rynku pośrednictwa kredytowego. Dla inwestora – funduszu Innova – inwestycja
w Dom Finansowy QS była kamieniem milowym w realizacji strategii inwestycji w sektorze usług finansowych w krajach Europy
Środkowowschodniej. Nabycie brokera
przez Laser ma wzmocnić strategię Sygma Banku oferującego karty private label,
kredyty ratalne, programy lojalnościowe
i kredyty gotówkowe. Dom Finansowy QS
według zapewnień nowego właściciela ma
pozostać pośrednikiem kredytowym i stać
się multibrokerem kredytowym oferującym
kilkadziesiąt linii kredytów gotówkowych
i hipotecznych najpopularniejszych banków
w Polsce (obecnie są to: GE Money Bank,
Raiffeisen Bank, BZ WBK, Getin Bank, Bank
Millennium). Jeszcze w tym roku spółka
rozszerzy współpracę o trzy banki, w tym
DOM FINANSOWY QS: PODSTAWOWE DANE
800
5
700
4
600
500
3
400
2
300
200
1
100
0
2002 r.
2003 r.
2004 r.
Liczba kredytów w tys. sztuk (lewa oś)
2005 r.
0
Wartość umów w mln zł (lewa oś)
Średnia wartość umowy kredytowej w zł (prawa oś)
Źródło: Opracowanie własne
miesięcznik finansowy BANK | styczeń | 2007
1/16/07 9:52:22 PM
CONSUMER FINANCE
Sygma Bank Polska. Wcześniej, w czerwcu
br., spółka wprowadziła na rynek nowy
brand kredytowy MULTIKA. To sieć ponad
350 marketów kredytowych na terenie całej
Polski. W 2005 r. Dom Finansowy QS udzielił 136 tys. kredytów o wartości 664 mln zł,
co dawało mu czwartą pozycję na rynku
po Lukasie, AIG Credit i Żaglu. Obecnie, po
wyjściu z rynku pośrednictwa kredytowego
spółki Lukas, Dom Finansowy QS zajmuje
trzecią pozycję.
NOWY ROZDZIAŁ
Z kolei pod koniec października ubiegłego
roku została podpisana umowa dotycząca
transakcji sprzedaży 100 proc. akcji Dominet
SA (właściciela Dominet Banku), banku detalicznego specjalizującego się w kredytach
konsumenckich, belgijskiej grupie Fortis. Na
razie Dominet Bank będzie działał pod własną
marką i formalnie będzie częścią grupy Fortis Bank Polska. W przyszłości może dojść do
konsolidacji banków. Sprzedaży 50,1 proc. akcji spółki dokonała wiceprezes banku Dorota
Cacek, a 49,9 proc. – amerykański fundusz inwestycyjny private equity Merrill Lynch Global
Emerging Markets Partners, L.P. (MLGEMP).
Według analityków wartość transakcji nie
przekroczyła 700 mln zł (Interlace Research
w lipcu br. wycenił Dominet Bank na 500700 mln zł). Dla belgijskiego Fortis transakcja
bardzo dobrze wpisuje się w strategię grupy
rozwoju na międzynarodową skalę działalności w zakresie bankowości detalicznej („retail
banking”), a dzięki transakcji Fortis zwiększy sieć dystrybucji i wzmocni swoją pozycję
w zakresie kredytów konsumenckich. Historia grupy kapitałowej Dominet sięga 1993 r.
i rozpoczyna się wraz z powstaniem firmy
pośrednictwa finansowego Dominet S., której
twórcą jest Sylwester Cacek – obecnie prezes
zarządu Dominet SA i przewodniczący rady
nadzorczej Dominet Banku. W ciągu kolejnych lat firma, która początkowo finansowała
zakup sprzętu RTV i AGD, wyspecjalizowała się w udzielaniu kredytów na samochody
używane i stała się liderem w tym segmencie
rynku. W 2001 r. właściciele podjęli działania
zmierzające do pozyskania partnera strategicznego – z myślą o rozpoczęciu działalności
w sektorze bankowym. W efekcie tych dążeń
sfinalizowali w marcu 2002 r. zakup 100 proc.
udziałów regionalnego Cuprum Banku SA
z siedzibą w Lubinie. Stało się to możliwe
dzięki pozyskaniu przez Dominet inwestora finansowego – amerykańskiego funduszu
private equity MLGEMP. Była to pierwsza inwestycja kapitałowa Merrill Lynch na polskim
rynku. Od tego momentu rozpoczął się proces
budowy ogólnopolskiej sieci nowoczesnych
placówek bankowych dla klientów indywidualnych oraz małych i średnich przedsiębiorstw. Aby podkreślić przynależność banku
www.miesiecznikbank.pl
(46-47)waliszewski.indd 47
DOM FINANSOWY QS – JAK SIĘ
ROZWIJA?
Wartość umów w mln zł
Liczba kredytów w tys. szt.
100
Średnia wartość umowy
kredytowej w zł
80
60
40
20
0
2003 r.
2004 r.
2005 r.
Źródło: Opracowanie własne; dynamika
ROŚNIE SIEĆ DOMINET BANKU
Placówki partnerskie
150
Placówki własne
120
90
60
30
0
2003 r.
2004 r.
2005 r.
Źródło:Opracowanie własne; na podstawie Raportu
rocznego Dominet Banku z 2004 i 2005 r.
Nabycie brokera
przez Laser ma
wzmocnić strategię
Sygma Banku oferującego karty private
label, kredyty
ratalne, programy
lojalnościowe i kredyty gotówkowe.
do grupy kapitałowej Dominet oraz zapewnić
jej spójny wizerunek, w październiku 2002 r.
nastąpiła zmiana nazwy na Dominet Bank
SA. Z początkiem czerwca 2003 r. Dominet
SA dokonał konsolidacji placówek: dotychczasowe Biura Obsługi Klienta pośrednika kredytowego Dominet zostały włączone do sieci
sprzedaży banku. Dominet Bank jako pierwszy na polskim rynku wprowadził w systemie
bankowym system franszyzy, w którym in-
•
dywidualni przedsiębiorcy mogą prowadzić
placówki partnerskie. W końcu 2005 r. Dominet Bank działa poprzez jednolitą sieć 132
placówek na terenie całego kraju (w tym 105
partnerskich). Obecnie posiada dziesiątą pod
względem wielkości sieć oddziałów w Polsce,
liczącą przeszło 150 oddziałów i placówek
działających na zasadzie franchisingu. Razem z Polskim Związkiem Motorowym jest
patronem Autotu – pierwszej w Polsce ogólnopolskiej sieci autoryzowanych sprzedawców samochodów używanych, działających
pod własna marką i według jednolitych standardów. Pomysłodawcą i organizatorem sieci
jest Dominet SA, spółka-matka Grupy kapitałowej Dominet. Do budowy sieci Autotu, która rozpoczęła działalność w marcu 2004 r.,
zaproszono najlepszych spośród 2 tys. sprzedawców samochodów używanych z całej Polski, od lat współpracujących z Dominet SA.
W końcu 2005 r. w skład sieci Autotu wchodzi
ponad 250 punktów na terenie całej Polski.
Bank specjalizuje się w kredytach samochodowych (jest znaczącym graczem na rynku)
i gotówkowych, których portfel dynamicznie
rośnie.
Po zakupie Dominet Banku przez grupę Fortis
do tego pierwszego będzie stopniowo przenoszona działalność consumer finance Fortisa
– na drodze wniesienia departamentów Fortis
Bank Polska, które zajmowały się bankowością
konsumencką (kredyty gotówkowe, karty kredytowe) do Dominet Banku. Ten ostatni nadal
będzie udzielał kredytów samochodowych,
gotówkowych oraz oferował karty kredytowe.
Z kolei działalność Fortis Bank Polska ma koncentrować się na obsłudze sektora MSP oraz
klientów indywidualnych, w tym z segmentu
private banking.
Marc Luet z CEO Fortis Consumer Finance
Group, odpowiedzialny za segment consumer finance w grupie Fortis, spodziewa się,
że średnioroczny wzrost w segmencie consumer finance w Polsce wyniesie 13 proc. do
2009 r. Fortis Consumer Finance funkcjonuje
jako oddzielna linia biznesowa w ramach Fortis Retail Banking od kwietnia 2005 r. Skupia
ona działalność w zakresie kredytów konsumenckich w Holandii, Belgii, Turcji, Luksemburgu, Polsce, Niemczech i Szwajcarii. Plany
rozwoju przewidują wejście na nowe rynki
w Europie Środkowej i Wschodniej oraz Południowej, a także konsolidację obecnych udziałów w rynkach krajów Beneluksu. Na koniec
2005 r. Fortis Consumer Finance zatrudniał
977 pracowników. Wartość kredytów udzielonych przez Fortis Consumer Finance na koniec 2005 r. wynosiła 2,6 mld euro.
Wbrew zatem niektórym enuncjacjom prasowym (problemy Dominet Banku sygnalizowała jedna z gazet) sytuacja jest dobra.
Rynek jest bardzo perspektywiczny i będzie
rósł bardzo szybko.
|47
1/16/07 9:52:29 PM