SF-MSSF grupa IGA IIq_2007
Transkrypt
SF-MSSF grupa IGA IIq_2007
Nazwa grupy kapitałowej Inter Groclin Auto Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01-01-2007 - 30-06-2007 Poziom zaokrągleń: tysiące Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN) SKONSOLIDOWANY BILANS Aktywa AKTYWA TRWAŁE Wartości niematerialne Wartość firmy jednostek podporządkowanych Rzeczowe aktywa trwałe Długoterminowe aktywa finansowe dostępne do sprzedaŜy Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe NaleŜności długoterminowe Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego AKTYWA OBROTOWE Zapasy NaleŜności z tytułu dostaw i usług NaleŜności z tytułu bieŜącego podatku dochodowego Pozostałe naleŜności krótkoterminowe Krótkoterminowe aktywa finansowe dostępne do sprzedaŜy Krótkoterminowe aktywa finansowe przeznaczone do obrotu Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe Środki pienięŜne i ich ekwiwalenty Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaŜy AKTYWA RAZEM Pasywa KAPITAŁ WŁASNY Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej Kapitał podstawowy Kapitał zapasowy Kapitał z aktualizacji wyceny Akcje własne Kapitały rezerwowe RóŜnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych Ujęte bezpośrednio w kapitale kwoty dotyczące aktywów trwałych przeznaczonych do sprzedaŜy Zysk (strata) z lat ubiegłych i roku bieŜącego Udziały mniejszości ZOBOWIĄZANIA Zobowiązania długoterminowe Długoterminowe kredyty i poŜyczki Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe Pozostałe zobowiązania długoterminowe Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Rezerwy na zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych Pozostałe rezerwy długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe Krótkoterminowe kredyty i poŜyczki Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe Zobowiązania z tytyłu dostaw i usług Zobowiązania z tytułu bieŜącego podatku dochodowego Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe Rezerwy na zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych Rezerwy krótkoterminowe Zobowiązania związane z aktywami trwałymi zaklasyfikowanymi jako przeznaczone do sprzedaŜy PRZYCHODY PRZYSZŁYCH OKRESÓW Długoterminowe przychody przyszłych okresów Krótkoterminowe przychody przyszłych okresów PASYWA RAZEM na dzień 30-06-2007 31-12-2006 232 203 228 722 6 063 6 613 2 844 2 844 217 638 221 614 58 58 1 569 233 340 63 533 95 164 62 32 979 1 624 212 627 67 956 99 404 1 176 9 860 37 41 565 462 062 31 202 3 029 444 830 na dzień 30-06-2007 31-12-2006 237 899 233 607 237 513 233 236 5 500 5 500 240 398 224 952 507 507 17 046 (10 331) 17 046 (8 609) (15 607) 386 206 217 23 959 19 415 2 (6 160) 371 191 607 4 905 4 203 339 435 353 3 778 339 182 258 105 748 1 382 56 445 524 9 723 958 7 478 186 702 105 793 1 584 63 242 359 8 895 954 5 875 17 946 13 068 4 878 462 062 19 616 13 172 6 444 444 830 Nazwa grupy kapitałowej: Inter Groclin Auto Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01-01-2007 - 30-06-2007 Poziom zaokrągleń: tysiące Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN) SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Wariant kalkulacyjny Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaŜy Przychody ze sprzedaŜy produktów i usług Przychody ze sprzedaŜy towarów i materiałow Koszt własny sprzedaŜy (koszt sprzedanych produktów, usług, towarów i materiałów) Koszt sprzedanych produktów i usług Koszt sprzedanych towarów i materiałów Zysk (strata) brutto ze sprzedaŜy Koszty sprzedaŜy Koszty ogólnego zarządu Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe koszty operacyjne Zysk (strata) na działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Pozostałe zyski (straty) z inwestycji Zysk (strata) przed opodatkowaniem Podatek dochodowy Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej Działalność zaniechana Strata netto z działalności zaniechanej Zysk (strata) netto Zysk (strata) netto, z tego przypadający: - akcjonariuszom podmiotu dominującego - akcjonariuszom mniejszościowym Zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą: z działalności kontynuowanej - podstawowy i rozwodniony z działalności kontynuowanej i zaniechanej - podstawowy i rozwodniony za okres od 01-04-2007 od 01-01-2007 od 01-04-2006 od 01-01-2006 do 30-06-2007 do 30-06-2007 do 30-06-2006 do 30-06-2006 116 892 115 412 1 480 247 786 244 567 3 219 139 879 138 312 1 567 270 675 267 514 3 161 110 464 225 970 125 703 244 015 109 508 956 6 428 (1 178) (4 672) 5 855 (952) 5 481 1 492 (724) 223 430 2 540 21 816 (2 644) (13 401) 7 647 (2 657) 10 761 1 723 (2 954) 124 274 1 429 14 176 (1 216) (5 723) 975 (1 737) 6 475 (494) (1 016) 241 018 2 997 26 660 (2 475) (13 682) 2 491 (2 513) 10 481 499 (3 800) 6 249 (1 473) 4 776 9 530 (3 342) 6 188 4 965 (1 184) 3 781 7 180 (2 020) 5 160 4 776 6 188 3 781 5 160 od 01-04-2007 od 01-01-2006 od 01-10-2005 od 01-01-2006 do 30-06-2007 do 31-12-2006 do 31-12-2005 do 30-06-2006 4 766 10 6 174 14 3 781 - 5 169 (9) od 01-04-2007 od 01-01-2006 od 01-10-2005 od 01-01-2006 do 30-06-2007 do 31-12-2006 do 31-12-2005 do 30-06-2006 0,87 1,12 0,69 0,94 0,87 1,12 0,69 0,94 Nazwa grupy kapitałowej: Inter Groclin Auto Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01-01-2007 - 30-06-2007 Poziom zaokrągleń: tysiące Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN) SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘśNYCH Metoda pośrednia Przepływy środków pienięŜnych z działalności operacyjnej Zysk przed opodatkowaniem Korekty: Amortyzacja wartości niematerialnych Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości wartości firmy Amortyzacja środków trwałych Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów trwałych (Zysk) strata ze sprzedaŜy wartości niematerialnych (Zysk) strata na sprzedaŜy rzeczowych aktywów trwałych (Zysk) strata na sprzedaŜy aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŜy Zyski (straty) z wyceny nieruchomości inwestycyjnych według wartości godziwej (Zyski) straty z tytułu zmiany wartości godziwej aktywów finansowych wykazywanych wg wart. godziwej Koszty odsetek Udział w (zyskach) stratach jednostkek stowarzyszonych Odpis ujemnej wartości firmy Otrzymane odsetki Otrzymane dywidendy Środki pienięŜne z działalności operacyjnej przed uwzględnieniem zmian w kapitale obrotowym Zmiana stanu zapasów Zmiana stanu naleŜności Zmiana stanu zobowiązań Zmiana stanu rezerw Inne korekty Środki pienięŜne wygenerowane w toku działalności operacyjnej Zapłacone odsetki Zapłacony podatek dochodowy Środki pienięŜne netto z działalności operacyjnej Przepływy środków pienięŜnych z działalności inwestycyjnej Wydatki na nabycie wartości niematerialnych Wpływy ze sprzedaŜy wartości niematerialnych Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych Wpływy ze sprzedaŜy rzeczowych aktywów trwałych Wydatki na nabycie aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŜy Wpływy ze sprzedaŜy aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŜy Wydatki na nabycie aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu Wpływy ze sprzedaŜy aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu Wydatki na nabycie jednostek zaleŜnych (pomniejszone o przejęte środki pienięŜne) Wpływy ze sprzedaŜy jednostek zaleŜnych Wpływy z otrzymanych dotacji rządowych PoŜyczki udzielone Otrzymane spłaty poŜyczek udzielonych Otrzymane odsetki Otrzymane dywidendy Środki pienięŜne netto wykorzystane w działalności inwestycyjnej Przepływy środków pienięŜnych z działalności finansowej Wpływy netto z tytułu emisji akcji Nabycie akcji własnych Wpływy z tytułu emisji dłuŜnych papierów wartościowych Wykup dłuŜnych papierów wartościowych Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i poŜyczek Spłaty kredytów i poŜyczek Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego Inne niŜ wpłaty na rzecz właścicieli wydatki z tytułu podziału zysku Środki pienięŜne netto z działalności finansowej Zwiększenie (zmniejszenie) netto stanu środków pienięŜnych i ekwiwalentów środków pienięŜnych Środki pienięŜne i ich ekwiwalenty na początek okresu Zmiana stanu środków pienięŜnych i ich ekwiwalentów z tytułu róŜnic kursowych Środki pienięŜne i ich ekwiwalenty na koniec okresu za okres od 01-01-2007 od 01-01-2006 do 30-06-2007 do 30-06-2006 9 530 5 323 941 7 180 9 984 1 121 6 603 7 320 (4 442) 293 (189) (400) 2 621 (471) 1 930 (20) 14 853 4 386 (17 963) (7 669) 587 (8 949) (14 755) (2 394) (2 345) (19 494) 17 164 906 (27 841) 15 321 2 242 (3 491) 4 301 (1 937) (1 249) 1 115 (1 556) (626) 267 (11 259) 3 (5 964) 10 330 123 6 098 6 427 2 8 910 (5 065) 21 371 (105) (706) 11 541 (197) (656) 20 560 10 688 9 976 31 202 387 41 565 6 738 27 060 513 34 311 Nazwa grupy kapitałowej: Inter Groclin Auto Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01-01-2007 - 30-06-2007 Poziom zaokrągleń: tysiące Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN) Kapitał przypadający na udziałowców jednostki dominującej Wyszczególnienie Kapitał własny na dzień 01.01.2007 r. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekta błędów podstawowych Saldo po zmianach Zestawienie zmian w kapitale własnym w okresie sprawozdawczym Zyski (straty) z tytułu aktualizacji wyceny Inwestycje dostępne do sprzedaŜy: - zyski (straty) z tytułu wyceny odnoszone na kapitał własny - przeniesione do zysku (straty) na sprzedaŜy Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pienięŜnych: - zyski (straty) odnoszone na kapitał własny - zyski (straty) przeniesione do wyniku finansowego okresu - zyski (straty) uwzględnione w wycenie wartości bilansowej pozycji zabezpieczanych RóŜnice kursowe z wyceny jednostek działających za granicą Podatek zwiazany z pozycjami prezentowanymi w kapitale lub przeniesionymi z kapitału Zysk netto prezentowany bezpośrednio w kapitale własnym Zysk netto za poprzedni okres Zysk netto roku obrotowego Suma zysków i strat ujętych w okresie sprawozdawczym Dywidendy Wyemitowany kapitał podstawowy Kapitał podstawowy Kapitał zapasowy Kapitał z aktualizacji wyceny Pozostałe kapitały rezerwowe RóŜnice kursowe z przeliczenia Niepodzielony wynik finansowy 5 500 224 952 507 17 046 (8 609) (6 160) 5 500 224 952 507 17 046 (8 609) (175) (6 335) - - - - - - - - - - - - 15 446 - - (1 722) - 15 446 - - (1 722) (15 446) 6 174 (9 272) Wyemitowane opcje zamienne na akcje SprzedaŜ środków trwałych Kapitał własny na dzień 30.06.2007 r. Kapitał własny na dzień 01.01.2006 r. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekta błędów podstawowych Saldo po zmianach Zestawienie zmian w kapitale własnym w poprzednim okresie Zyski (straty) z tytułu aktualizacji wyceny Inwestycje dostępne do sprzedaŜy: - zyski (straty) z tytułu wyceny odnoszone na kapitał własny - przeniesione do zysku (straty) na sprzedaŜy Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pienięŜnych: - zyski (straty) odnoszone na kapitał własny - zyski (straty) przeniesione do wyniku finansowego okresu - zyski (straty) uwzględnione w wycenie wartości bilansowej pozycji zabezpieczanych RóŜnice kursowe z wyceny jednostek działających za granicą 233 236 (175) 233 061 - Udziały mniejszości 371 371 (1 722) 6 174 4 452 - - 5 500 240 398 507 17 046 (10 331) (15 607) 5 500 207 557 532 17 046 (3 434) 1 380 5 500 207 557 532 17 046 (3 434) 1 380 - - - - - - - - - - - - (754) 228 581 228 581 (754) 233 607 (175) 233 432 (1 722) 14 14 1 237 513 Kapitał własny razem - - (1 722) (1 722) - Kapitał własny razem (1 722) 6 188 4 466 1 - 386 358 358 - - 237 899 228 939 228 939 (754) Nazwa grupy kapitałowej: Inter Groclin Auto Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01-01-2007 - 30-06-2007 Poziom zaokrągleń: tysiące Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN) Podatek zwiazany z pozycjami prezentowanymi w kapitale lub przeniesionymi z kapitału Zysk netto prezentowany bezpośrednio w kapitale własnym Zysk netto za poprzedni okres Zysk netto roku obrotowego Suma zysków i strat ujętych w poprzednim okresie Dywidendy Wyemitowany kapitał podstawowy Wyemitowane opcje zamienne na akcje Kapitał własny na dzień 30.06.2006 r. - 17 370 - - (754) - 17 370 - - (754) (17 370) 5 169 (12 201) 5 500 224 927 (4 188) (10 821) 532 17 046 (754) 5 169 4 415 232 996 (9) (9) 349 (754) 5 160 4 406 233 345 Nazwa grupy kapitałowej: Inter Groclin Auto Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01-01-2007 - 30-06-2007 Poziom zaokrągleń: tysiące Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN) SEGMENTY BRANśOWE Segmenty Segment Segment motoryzacyjny sportowy Wyniki finansowe segmentów branŜowych za okres od 01.01.2007 r. do 30.06.2007 r. Przychody ogółem 239 710 11 209 SprzedaŜ na zewnątrz 239 710 8 531 SprzedaŜ między segmentami 2 678 Wynik segmentu 19 813 3 994 Nieprzypisane przychody Koszty nieprzypisane Strata netto na sprzedaŜy działalności zaniechanej Zysk z działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Dochód z inwestycji w jednostce stowarzyszonej Zysk przed opodatkowaniem Podatek dochodowy Udziały mniejszości Zysk netto Pozostałe informacje dotyczące segmentów branŜowych za okres od 01.01.2007 r. do 30.06.2007 r. Skonsolidowane aktywa ogółem 199 837 52 396 Aktywa segmentu 199 837 52 396 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych Nieprzypisane aktywa całej grupy Skonsolidowane pasywa ogółem 63 511 7 783 Pasywa segmentu 63 511 7 783 Nieprzypisane pasywa całej grupy Nakłady inwestycyjne 4 053 2 529 - rzeczowe aktywa trwałe 4 049 1 043 - wartości niematerialne 4 1 486 - nieruchomości inwestycyjne Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych 3 109 Amortyzacja wartości niematerialnych 820 Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości Pozostałe koszty niepienięŜne Wyszczególnienie Wyniki finansowe segmentów branŜowych za okres od 01.01.2006 r. do 30.06.2006 r. Przychody ogółem 264 612 6 771 SprzedaŜ na zewnątrz 264 612 2 828 SprzedaŜ między segmentami 3 943 Wynik segmentu 26 912 491 Nieprzypisane przychody Koszty nieprzypisane Strata netto na sprzedaŜy działalności zaniechanej Zysk z działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Dochód z inwestycji w jednostce stowarzyszonej Zysk przed opodatkowaniem Podatek dochodowy Udziały mniejszości Zysk netto Pozostałe informacje dotyczące segmentów branŜowych za okres od 01.01.2006 r. do 30.06.2006 r. Skonsolidowane aktywa ogółem 214 605 47 410 Aktywa segmentu 214 605 47 410 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych Nieprzypisane aktywa całej grupy Skonsolidowane pasywa ogółem 85 237 7 905 Pasywa segmentu 85 237 7 905 Nieprzypisane pasywa całej grupy Nakłady inwestycyjne 8 274 1 484 - rzeczowe aktywa trwałe 8 274 1 041 - wartości niematerialne 443 - nieruchomości inwestycyjne Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych 3 285 Amortyzacja wartości niematerialnych 925 Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości Pozostałe koszty niepienięŜne Pozostałe segmenty 2 823 2 474 349 (976) Wyłączenia (3 027) (3 027) Wartość skonsolidowan a 250 715 250 715 22 831 4 716 (16 786) 10 761 1 723 (2 954) 9 530 (3 342) (14) 6 174 5 958 5 958 (140 588) (140 588) 758 758 (139 699) (139 699) - - 344 4 923 4 297 626 210 (4 569) (4 569) 462 062 117 603 344 459 462 062 (67 647) 529 709 6 582 5 092 1 490 3 453 820 271 737 271 737 27 613 1 428 (18 560) 10 481 499 (3 800) 7 180 (2 020) 9 5 169 11 389 11 389 (118 094) (118 094) 1 586 1 586 (115 511) (115 511) 2 564 2 564 - 379 444 512 155 310 289 202 444 512 (20 783) 465 295 12 322 11 879 443 3 664 925 - Nazwa grupy kapitałowej: Inter Groclin Auto Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01-01-2007 - 30-06-2007 Poziom zaokrągleń: tysiące Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN) SEGMENTY GEOGRAFICZNE Segmenty Wyszczególnienie Kraje Europy Zachodniej i Wschodniej Polska Razem Wyniki finansowe segmentów geograficznych za okres od 01.01.2007 r. do 30.06.2007 r. Przychody uzyskane od klientów zewnętrznych 200 376 50 339 250 715 Wyniki finansowe segmentów geograficznych za okres 01.01.2006 r. do 30.06.2006 r. Przychody uzyskane od klientów zewnętrznych 215 998 55 739 271 737 Nazwa jednostki Inter Groclin Auto Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01-01-2007 - 30-06-2007 Poziom zaokrągleń: tysiące Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN) BILANS Aktywa AKTYWA TRWAŁE Wartości niematerialne Rzeczowe aktywa trwałe Długoterminowe aktywa finansowe dostępne do sprzedaŜy Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe NaleŜności długoterminowe Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego AKTYWA OBROTOWE Zapasy NaleŜności z tytułu dostaw i usług NaleŜności z tytułu bieŜącego podatku dochodowego Pozostałe naleŜności krótkoterminowe Krótkoterminowe aktywa finansowe dostępne do sprzedaŜy Krótkoterminowe aktywa finansowe przeznaczone do obrotu Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe Środki pienięŜne i ich ekwiwalenty Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaŜy AKTYWA RAZEM Pasywa KAPITAŁ WŁASNY Kapitał podstawowy Kapitał zapasowy Kapitał z aktualizacji wyceny Akcje własne Kapitały rezerwowe Ujęte bezpośrednio w kapitale kwoty dotyczące aktywów trwałych przeznaczonych do sprzedaŜy Zysk (strata) z lat ubiegłych i roku bieŜącego ZOBOWIĄZANIA Zobowiązania długoterminowe Długoterminowe kredyty i poŜyczki Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe Pozostałe zobowiązania długoterminowe Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Rezerwy na zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych Pozostałe rezerwy długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe Krótkoterminowe kredyty i poŜyczki Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe Zobowiązania z tytyłu dostaw i usług Zobowiązania z tytułu bieŜącego podatku dochodowego Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe Rezerwy na zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych Rezerwy krótkoterminowe Zobowiązania związane z aktywami trwałymi zaklasyfikowanymi jako przeznaczone do sprzedaŜy PRZYCHODY PRZYSZŁYCH OKRESÓW Długoterminowe przychody przyszłych okresów Krótkoterminowe przychody przyszłych okresów PASYWA RAZEM na dzień 30-06-2007 31-12-2006 249 270 250 283 1 831 1 862 104 416 111 434 142 553 136 239 470 95 651 3 589 64 390 61 21 411 748 95 679 12 276 77 308 1 176 309 6 200 1 581 3 029 345 962 344 921 na dzień 30-06-2007 31-12-2006 210 956 212 212 5 500 5 500 189 444 189 339 507 507 16 761 16 761 (1 256) 126 853 13 494 10 000 2 105 126 510 3 948 3 203 289 435 353 2 871 289 113 359 105 468 1 382 2 060 122 562 105 551 1 584 5 377 3 857 292 300 9 333 655 62 7 112 6 793 319 344 921 7 240 6 877 363 345 962 Nazwa jednostki: Inter Groclin Auto Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01-01-2007 - 30-06-2007 Poziom zaokrągleń: tysiące Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN) RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Wariant kalkulacyjny od 01-04-2007 do 30-06-2007 Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaŜy 31 567 Przychody ze sprzedaŜy produktów i usług 30 701 Przychody ze sprzedaŜy towarów i materiałow 866 Koszt własny sprzedaŜy (koszt sprzedanych produktów, usług, towarów i materiałów) 33 023 Koszt sprzedanych produktów i usług 32 325 Koszt sprzedanych towarów i materiałów 698 Zysk (strata) brutto ze sprzedaŜy (1 456) Koszty sprzedaŜy (55) Koszty ogólnego zarządu (3 125) Pozostałe przychody operacyjne 6 809 Pozostałe koszty operacyjne (354) Zysk (strata) na działalności operacyjnej 1 819 Przychody finansowe 1 910 Koszty finansowe (251) Pozostałe zyski (straty) z inwestycji Zysk (strata) przed opodatkowaniem 3 478 Podatek dochodowy (924) Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 2 554 Działalność zaniechana Strata netto z działalności zaniechanej Zysk (strata) netto 2 554 Zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą: z działalności kontynuowanej - podstawowy i rozwodniony z działalności kontynuowanej i zaniechanej - podstawowy i rozwodniony od 01-04-2007 do 30-06-2007 za okres od 01-01-2007 od 01-04-2006 do 30-06-2007 do 30-06-2006 93 245 88 593 4 652 89 190 84 960 4 230 4 055 (247) (10 660) 7 457 (462) 143 1 924 (2 713) 112 306 110 024 2 282 101 414 99 479 1 935 10 892 (1 023) (6 383) 1 198 (6) 4 678 36 (3 470) od 01-01-2006 do 30-06-2006 221 564 218 416 3 148 198 888 196 262 2 626 22 676 (2 108) (14 809) 1 885 (434) 7 210 120 (6 124) (646) (610) (1 256) 1 244 119 1 363 1 206 234 1 440 (1 256) 1 363 1 440 od 01-04-2006 do 30-06-2006 od 01-01-2006 do 30-06-2006 od 01-01-2007 do 30-06-2007 0,46 (0,23) 0,25 0,26 0,46 (0,23) 0,25 0,26 Nazwa jednostki: Inter Groclin Auto Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01-01-2007 - 30-06-2007 Poziom zaokrągleń: tysiące Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN) RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘśNYCH Metoda pośrednia Przepływy środków pienięŜnych z działalności operacyjnej Zysk przed opodatkowaniem Korekty: Amortyzacja wartości niematerialnych Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości wartości firmy Amortyzacja środków trwałych Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów trwałych (Zysk) strata na sprzedaŜy rzeczowych aktywów trwałych (Zysk) strata na sprzedaŜy aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŜy Zyski (straty) z wyceny nieruchomości inwestycyjnych według wartości godziwej (Zyski) straty z tytułu zmiany wartości godziwej aktywów finansowych wykazywanych wg wart. godziwej Koszty odsetek Udział w (zyskach) stratach jednostkek stowarzyszonych Odpis ujemnej wartości firmy Otrzymane odsetki Otrzymane dywidendy Środki pienięŜne z działalności operacyjnej przed uwzględnieniem zmian w kapitale obrotowym Zmiana stanu zapasów Zmiana stanu naleŜności Zmiana stanu zobowiązań Zmiana stanu rezerw Inne korekty Środki pienięŜne wygenerowane w toku działalności operacyjnej Zapłacone odsetki Zapłacony podatek dochodowy Środki pienięŜne netto z działalności operacyjnej Przepływy środków pienięŜnych z działalności inwestycyjnej Wydatki na nabycie wartości niematerialnych Wpływy ze sprzedaŜy wartości niematerialnych Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych Wpływy ze sprzedaŜy rzeczowych aktywów trwałych Wydatki na nabycie aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŜy Wpływy ze sprzedaŜy aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŜy Wydatki na nabycie aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu Wpływy ze sprzedaŜy aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu Wydatki na nabycie jednostek zaleŜnych (pomniejszone o przejęte środki pienięŜne) Wpływy ze sprzedaŜy jednostek zaleŜnych Wpływy z otrzymanych dotacji rządowych PoŜyczki udzielone Otrzymane spłaty poŜyczek udzielonych Otrzymane odsetki Otrzymane dywidendy Środki pienięŜne netto wykorzystane w działalności inwestycyjnej Przepływy środków pienięŜnych z działalności finansowej Wpływy netto z tytułu emisji akcji Nabycie akcji własnych Wpływy z tytułu emisji dłuŜnych papierów wartościowych Wykup dłuŜnych papierów wartościowych Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i poŜyczek Spłaty kredytów i poŜyczek Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego Dywidendy wypłacone Środki pienięŜne netto z działalności finansowej Zwiększenie (zmniejszenie) netto stanu środków pienięŜnych i ekwiwalentów środków pienięŜnych Środki pienięŜne i ich ekwiwalenty na początek okresu Zmiana stanu środków pienięŜnych i ich ekwiwalentów z tytułu róŜnic kursowych Środki pienięŜne i ich ekwiwalenty na koniec okresu za okres od 01-01-2007 od 01-01-2006 do 30-06-2007 do 30-06-2006 (646) 2 305 89 1 206 6 932 193 4 037 5 031 (4 442) 2 621 (189) 1 937 (40) 1 659 8 687 (7 068) (6 434) (125) (4 931) (8 212) (2 394) (10 606) 8 138 546 (15 292) 858 1 009 (2 018) (6 759) (1 937) (199) (8 895) (58) (101) (1 469) 10 208 (2 067) 3 123 (6 398) (6 686) 2 029 5 948 13 4 312 (2 767) 11 957 (395) (660) 11 541 (196) (656) 10 902 10 689 4 608 1 580 12 6 200 (973) 4 570 20 3 617 Nazwa jednostki: Inter Groclin Auto Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01-01-2007 - 30-06-2007 Poziom zaokrągleń: tysiące Waluta sprawozdawcza: złoty polski (PLN) ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM Kapitały własne Wyszczególnienie Kapitał własny na dzień 01.01.2007 r. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekta błędów podstawowych Saldo po zmianach Zestawienie zmian w kapitale własnym w okresie sprawozdawczym Zyski (straty) z tytułu aktualizacji wyceny Inwestycje dostępne do sprzedaŜy: - zyski (straty) z tytułu wyceny odnoszone na kapitał własny - przeniesione do zysku (straty) na sprzedaŜy Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pienięŜnych: - zyski (straty) odnoszone na kapitał własny - zyski (straty) przeniesione do wyniku finansowego okresu - zyski (straty) uwzględnione w wycenie wartości bilansowej pozycji zabezpieczanych RóŜnice kursowe z wyceny jednostek działających za granicą Podatek zwiazany z pozycjami prezentowanymi w kapitale lub przeniesionymi z kapitału Zysk netto prezentowany bezpośrednio w kapitale własnym Zysk netto za poprzedni okres Zysk netto roku obrotowego Suma zysków i strat ujętych w poprzednim okresie Dywidendy Wyemitowany kapitał podstawowy Kapitał podstawowy Kapitał zapasowy Kapitał z aktualizacji wyceny Pozostałe kapitały rezerwowe Niepodzielony wynik finansowy Kapitał własny razem 212 212 212 212 5 500 189 339 507 16 761 105 5 500 189 339 507 16 761 105 - - - - - - - - - - - 105 - - - 105 - - (105) (1 256) (1 361) Wyemitowane opcje zamienne na akcje SprzedaŜ środków trwałych Kapitał własny na dzień 30.06.2007 r. (1 256) (1 256) - 5 500 189 444 507 16 761 (1 256) 210 956 Nazwa jednostki: Inter Groclin Auto Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01-01-2007 - 30-06-2007 Poziom zaokrągleń: tysiące Waluta sprawozdawcza: Kapitał własny na dzień 01.01.2006 r. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekta błędów podstawowych Saldo po zmianach Zmiany w kapitale własnym w poprzednim okresie Zyski (straty) z tytułu aktualizacji wyceny Inwestycje dostępne do sprzedaŜy: - zyski z tytułu wyceny odnoszone na kapitał własny - przeniesione do zysku (straty) na sprzedaŜy Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pienięŜnych: - zyski (straty) odnoszone na kapitałach własnych - zyski (straty) przeniesione do wyniku finansowego okresu - zyski (straty) uwzględnione w wycenie wartości bilansowej pozycji zabezpieczanych RóŜnice kursowe z wyceny jednostek działających za granicą Podatek zwiazany z pozycjami prezentowanymi w kapitale lub przeniesionymi z kapitału Zysk netto prezentowany bezpośrednio w kapitale własnym Zysk netto za poprzedni okres Zysk netto za okres sprawozdawczy Suma zysków i strat ujętych w poprzednim okresie Dywidendy Wyemitowany kapitał podstawowy Wyemitowane opcje zamienne na akcje Kapitał własny na dzień 30.06.2006 r. złoty polski (PLN) 5 500 175 452 532 16 762 13 011 5 500 175 452 532 16 762 13 011 - - - - - - - - - - - 13 861 - - - 13 861 - - (13 861) 1 440 (12 421) 5 500 189 313 532 16 762 590 211 257 211 257 1 440 1 440 212 697 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 Komentarz do raportu skonsolidowanego za II kwartał 2007 r. Na podstawie przepisu § 91 ust. 4,5 i 6 Rozporządzenia Rady Ministrów z dnia 19 października 2005 r. (Dz. U. Nr 209, poz. 1744), Zarząd Inter Groclin Auto S.A. przedstawia następujące informacje: 1. Opis organizacji grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. • Jednostka dominująca - firma Inter Groclin Auto S.A. z siedzibą w Karpicku, ul. Jeziorna 3, 64-200 Wolsztyn, Siedziba Zarządu, ul. Słowiańska 4, 62-065 Grodzisk Wlkp. • Jednostka zaleŜna - firma Inter Groclin Trading Sp. z o.o. z siedzibą w Grodzisku Wlkp., ul. Słowiańska 2, 62-065 Grodzisk Wlkp. • Jednostka zaleŜna - Sportowa Spółka Akcyjna „Groclin Dyskobolia” z siedzibą w Grodzisku Wlkp., ul. Sportowa 2, 62-065 Grodzisk Wlkp. • Jednostka zaleŜna – firma Groclin – Karpaty Sp. z o. o. z siedzibą w UŜgorodzie, Obwód Zakarpacki, Ukraina, ul. Słowiańska NadbereŜna 31, 88000 UŜgorod. • Jednostka zaleŜna – firma Groclin Service Sp. z o.o. z siedzibą w Nowej Soli, ul. Wojska Polskiego 34, 67-100 Nowa Sól. • Jednostka zaleŜna – firma Groclin – Dolina Sp. z o. o. z siedzibą w Dolinie, Obwód Iwanofrankowski, Rejon Doliński, Ukraina, ul. Gruszewskiego 11, 77500 Dolina. Według stanu na dzień 30.06.2007 r. firma Inter Groclin Auto S.A. posiadała: - 500 udziałów o wartości nominalnej 100,- zł kaŜdy w Spółce Inter Groclin Trading Sp. z o.o., co stanowi 100 % kapitału zakładowego i głosów na Zgromadzeniu Wspólników Inter Groclin Trading Sp. z o.o., - 16.580 akcji (80 akcji serii A i 16.500 akcji serii B) o wartości nominalnej 1.000 zł kaŜda w Sportowej Spółce Akcyjnej „Groclin Dyskobolia”, co stanowi 99,19 % kapitału zakładowego i głosów na Walnym Zgromadzeniu „Groclin Dyskobolia” SSA., - 99,98 % udziałów w funduszu statutowym w Spółce Groclin-Karpaty Sp. z o.o., - 100.000 udziałów o wartości nominalnej 100,00 zł kaŜdy w Spółce Groclin Service Sp. z o.o., co stanowi 100% kapitału zakładowego i głosów na Zgromadzeniu Wspólników Groclin Service Sp. z o.o. - 99,00 % udziałów w funduszu statutowym w Spółce Groclin-Dolina Sp. z o.o. (zawiązanie Spółki nastąpiło w dniu 28 lutego 2007 r.). Grupa kapitałowa Inter Groclin Auto S.A. działa w sferze produkcji wyrobów i usług, handlu zagranicznego, a takŜe poprzez SSA Groclin Dyskobolia w sferze sportu i kultury fizycznej. Podmiot Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 1 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 dominujący w grupie kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. jest jednostką produkcyjną i kieruje swoje produkty na eksport za pośrednictwem Inter Groclin Trading Sp. z o.o. Jednostka zaleŜna – Inter Groclin Trading Sp. z o.o. – jest podmiotem wyspecjalizowanym w działalności handlowej na rynkach zagranicznych w dziedzinie zaopatrzenia surowcowo-materiałowego oraz eksportu produktów i usług wytwarzanych przez Inter Groclin Auto S.A i Groclin Karpaty Sp. z o.o., zajmując się równieŜ od 2006 r. działalnością produkcyjną. Jednostka zaleŜna – „Groclin Dyskobolia” SSA realizuje zadania statutowe w zakresie kultury fizycznej oraz sportu, a takŜe cele promocyjno – reklamowe dla jednostki dominującej oraz dla Inter Groclin Trading Sp. z o.o. Jednostka zaleŜna Groclin – Karpaty Sp. z o.o. działa w sferze produkcji wyrobów i usług. Jednostka zaleŜna Groclin Service Sp. z o.o. znajduje się w fazie organizacji. Przedmiotem działalności nowo powstałej jednostki zaleŜnej Groclin-Dolina Sp. z o.o. będzie produkcja i sprzedaŜ wyrobów przemysłu samochodowego, świadczenie usług w tej branŜy na terenie Ukrainy i poza jej granicami a takŜe handel hurtowy i detaliczny akcesoriami samochodowymi i artykułami przemysłowymi na terenie Ukrainy i za granicą. Jednostka dominująca – Inter Groclin Auto S.A. jest jednym z największych w Polsce producentów wyposaŜenia i akcesoriów samochodowych, w tym głównie poszyć foteli samochodowych, foteli samochodowych i fotelików dziecięcych do samochodów. Specjalnością Spółki są skórzane poszycia siedzeń foteli samochodowych. Spółka oferuje równieŜ usługi hotelarskie wraz z pełnym pakietem usług sportowo-rehabilitacyjnych. Wg stanu na dzień 30.06.2007 r. wszystkie jednostki wchodzące w skład grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. podlegają konsolidacji. 2. Zasady przyjęte przy sporządzaniu raportu. Podstawa prawna Grupa Kapitałowa Inter Groclin Auto S.A. od 1 stycznia 2005 roku prowadzi rachunkowość i sporządza sprawozdanie finansowe zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej wydanymi przez International Accounting Standards Board IASB. Dane zostały sporządzone z zastosowaniem zasady wyceny aktywów zakresie pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego netto określonych na dzień bilansowy z uwzględnieniem korekt z tytułu rezerw, rezerwy i aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz odpisów aktualizujących wartość składników aktywów. Zasady i metody rachunkowości stosowane przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego grupy kapitałowej zostały szczegółowo omówione w skonsolidowanym raporcie za 2006 r. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 2 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 3. Istotne zmiany wielkości szacunkowych W II kwartale 2007 r. grupa kapitałowa Inter Groclin Auto S.A.: 4. - zmniejszyła aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego o kwotę 75 tys. zł, - zwiększyła rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego o kwotę 881 tys. zł, - zwiększyła rezerwę na przyszłe zobowiązania o kwotę 972 tys. zł, - zmniejszyła aktualizację naleŜności z tytułu dostaw i usług o kwotę 145 tys. zł. Zwięzły opis dokonań grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. w okresie II kwartału 2007 roku. W II kwartale 2007 r. podmioty grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. realizowały swoje cele i zadania w dostosowywaniu do sytuacji w otoczeniu makroekonomicznym firmy. Produkcja i eksport kształtowały się na poziomie zamówień odbiorców zagranicznych pozostających pod wpływem zmiennej koniunktury na europejskim rynku motoryzacyjnym. Oznacza to, Ŝe przy utrzymaniu trudnych uwarunkowań makroekonomicznych firma w dobrym stopniu wykorzystała środki i moŜliwości realizacji zadań gospodarczych w okresie sprawozdawczym. Nasilenie działań marketingowych, utrzymanie wolumenu produkcji, optymalizacja kosztów wytwarzania, a równocześnie tworzenie warunków dla dalszej progresji wyników w latach 2007 – 2010 to cele i zadania, na których koncentrował się wysiłek prac Zarządu w II kwartale 2007 roku, oraz które będą przedmiotem szczególnych działań w latach następnych. „Przejściowy” charakter roku gospodarczego 2006 i 2007 wiąŜe się ze skumulowaniem skutków „wygasania” kontraktów eksportowych na niektóre marki samochodów (z tendencją do zmniejszania popytu) z równoczesnym wyprzedzającym wzrostem kosztów na nowo uruchamianych kontraktach, które niosą opóźniony w czasie efekt wzrostu przychodów ze sprzedaŜy. Dla perspektyw progresji wyników w latach 2007 – 2010 duŜe znaczenie ma pomyślny rozwój produkcji w zakładzie Groclin – Karpaty na Ukrainie oraz przyszły potencjał ekonomiczno – gospodarczy nowo powstałego podmiotu Groclin Dolina Sp. z o.o. na Ukrainie w miejscowości Dolina. W tym zakresie odnotować naleŜy kontynuację tempa rozwoju zakładu na Ukrainie wyraŜające się wzrostem umaszynowienia i zatrudnienia. Konsekwentnie realizowana jest takŜe polityka stopniowego zwiększania roli zakładu produkcyjnego w Grodzisku Wlkp. jako centrum rozwoju technologii i badań. Wyrazem tego są kolejne ponoszone wydatki inwestycyjne na ten cel w przedstawianym okresie. Drugi kwartał 2007 r. nie przyniósł zasadniczych zmian systemowo-prawnych regulujących warunki prowadzenia działalności gospodarczej przez inwestorów zagranicznych na terenie Republiki Ukrainy. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 3 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 Nadal istnieją coraz bardziej realne przesłanki i nadzieje do przynajmniej częściowych zmian stanowiących o przywróceniu rozwiązań obowiązujących w okresie podejmowania przez przedsiębiorstwo decyzji o inwestowaniu na Ukrainie. Całokształt przedstawionych problemów i wyszczególnionych działań słuŜy umocnieniu pozycji konkurencyjnej Groclinu na rynku motoryzacyjnym oraz utrzymaniu jego atrakcyjności jako dostawcy tapicerki wnętrz samochodowych dla głównych koncernów produkujących samochody osobowe. 4.1. Rejestracja podwyŜszenia funduszu statutowego spółki z ograniczoną odpowiedzialnością "Groclin Karpaty" W dniu 03 kwietnia 2007 r. Komitet Wykonawczy UŜgorodzkiej Rady Miejskiej Obwodu Zakarpackiego zarejestrował podwyŜszenie funduszu statutowego spółki z ograniczoną odpowiedzialnością "Groclin-Karpaty" o kwotę 1.658.070,00 USD (tj. równowartość kwoty 4.750.867,97 PLN) - to jest do kwoty 24.080.221,86 USD (tj. równowartość kwoty 68.997.059,70 PLN). W ramach podwyŜszenia kwota 1.538.000,00 USD (tj. równowartość kwoty 4.406.831,40 PLN) zostanie wniesiona w formie pienięŜnej, a kwota 120.070,00 USD (tj. równowartość kwoty 344.036,57 PLN) zostanie wniesiona w formie niepienięŜnej. Po rejestracji struktura funduszu statutowego "Groclin-Karpaty" Sp. z o.o. przedstawia się następująco: - środki pienięŜne - 13.094.294,08 USD (tj. równowartość kwoty 37.519.080,83 PLN) - wkłady niepienięŜne - 10.985.927,78 USD (tj. równowartość kwoty 31.477.978,87 PLN). Po rejestracji Zbigniew Drzymała posiada wkład w wysokości 4.800 USD (tj. równowartość kwoty 13.753,44 PLN), co stanowi 0,02 % funduszu statutowego, natomiast Inter Groclin Auto S.A. posiada wkład w wysokości 24.075.421,86 USD (tj. równowartość kwoty 68.983.306,26 PLN), co stanowi 99,98 % funduszu statutowego. 4.2. Wzrost kontraktacji eksportowej W dniu 16 kwietnia 2007 r. Zarząd Inter Groclin Auto S.A. z siedzibą w Karpicku poinformował o pozytywnym zakończeniu negocjacji i pozyskaniu nowych zamówień eksportowych na elementy tapicerki samochodowej do samochodów Volkswagen Passat i Volkswagen Touareg z firmy König Komfort- u. Rennsitze GmbH, Suzuki z firmy Gestind Poland Sp. z o.o. oraz Landrover z firmy Johnson Controls. Uruchomienia produkcji poszczególnych kontraktów nastąpią w 2007 roku i będą realizowane do 2009-2011 roku. Przewidywana wartość pozyskanych zamówień wynosi ok. 50 mln PLN. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 4 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 Osiągnięta kontraktacja eksportowa pozwoli na lepsze wykorzystanie zdolności wytwórczych poszczególnych zakładów produkcyjnych w grupie kapitałowej Inter Groclin Auto, zwłaszcza jednostki zaleŜnej Groclin Karpaty Sp. z o.o. poprzez przyspieszone tempo lokowania produkcji na Ukrainie. Sprzyja temu osiągnięty w tym zakładzie stan zatrudnienia, który aktualnie wynosi ok. 1.000 osób. Załoga Groclin Karpaty Sp. z o.o. jest intensywnie szkolona w zakresie systemów jakościowych i wymagań technologicznych. Zawarcie kontraktów nie wyczerpuje starań zarządu w zakresie pozyskiwania dalszych zamówień. Nadal prowadzone są negocjacje z kluczowymi klientami, które mogą radykalnie zwiększyć portfel zamówień. Zarząd ocenia pozytywnie perspektywy rozwoju produkcji i sprzedaŜy w roku bieŜącym i w latach następnych i odnotowuje z zadowoleniem oznaki oŜywienia na rynku motoryzacyjnym m.in. w krajach Europy Środkowo - Wschodniej. PowyŜsza sytuacja powinna zrekompensować odnotowywane wahania (zmniejszenia) zamówień na poszycia do siedzeń modeli samochodów, których produkcja ulega wygasaniu. 4.3. Udzielenie poręczenia przez jednostkę zaleŜną Inter Groclin Trading Spółka z o.o. W dniu 24 kwietnia 2007 r. jednostka zaleŜna - Inter Groclin Trading Spółka z o.o. z siedzibą w Grodzisku Wlkp. udzieliła emitentowi - Inter Groclin Auto S.A. poręczenia za zobowiązania emitenta wobec Banku Zachodniego WBK S.A. wynikające z umowy o kredyt rewolwingowy nr 1434/237/03 z dnia 30 grudnia 2003 r., udzielony do wysokości 6.500.000,00 Euro (sześć milionów pięćset tysięcy Euro), tj. 24.622.000,00 PLN (słownie: dwadzieścia cztery miliony sześćset dwadzieścia dwa tysiące 0/100 złotych) - raporty bieŜące nr 1 z dnia 06 stycznia 2004 r., nr 33 z dnia 30 grudnia 2004 r., nr 32 z dnia 30 grudnia 2005 r., nr 4 z dnia 9 lutego 2006 r., nr 4 z dnia 31 stycznia 2007 r. i nr 13 z dnia 24 kwietnia 2007 r. Poręczenie zostało udzielone na okres do dnia 30 kwietnia 2011 r. 4.4. Ocena sytuacji Spółki za 2006 r. dokonana przez Radę Nadzorczą w oparciu o zasadę nr 18 ładu korporacyjnego, wynikającą z dokumentu "Dobre praktyki w spółkach publicznych...". Rada Nadzorcza na posiedzeniu w dniu 14 maja 2007 r. dokonała własnej oceny sytuacji Spółki za 2006 r. i podjęła uchwałę nr 6/2007 w następującym brzmieniu: Mając na względzie "Dobre praktyki w spółkach publicznych 2005", wprowadzone Uchwałą Nr 44/1062/2004 Rady Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A., zatwierdzone - wraz z komentarzem określającym sposób ich stosowania - przez Zarząd i Radę Nadzorczą Inter Groclin Auto S.A. oraz zaakceptowane Uchwałą nr 26/2005 z dnia 28 czerwca 2005 r. przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Inter Groclin Auto S.A., a w szczególności stosując się do Zasady nr 18 Dobrych Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 5 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 Praktyk. Rada Nadzorcza Inter Groclin Auto S.A. na podstawie analizy działalności Spółki w 2006 r. postanowiła przyjąć następującą ocenę jej sytuacji. Rok 2006 był kolejnym okresem restrukturyzacji Grupy w warunkach stagnacji popytu na produkty przemysłu motoryzacyjnego w Europie, nasilającej się konkurencji oraz dalszej aprecjacji PLN w stosunku do głównych walut zagranicznych. Dekoniunktura ta dotknęła w stopniu szczególnym działalność Grupy i jej spółki dominującej Inter Groclin Auto S.A. z trzech zasadniczych powodów. Po pierwsze programem dostaw Grupy objęte było wyposaŜenie dla niskopopytowych samochodów znajdujących się w końcowej fazie produkcji i sprzedaŜy, restylingu, bądź nowo wprowadzanych na rynek. Po drugie na okres ten przypadała dalsza planowa, wynikająca z zawartych kontraktów, redukcja cen dostarczanych produktów. Po trzecie ok. 90% całości przychodów Grupa realizowała w walutach krajów UE (EURO i korona szwedzka), co sprawiło, Ŝe w warunkach aprecjacji PLN wzrost volumenu produkcji i sprzedaŜy i jej wartości w EURO był istotnie wyŜszy od wzrostu przychodów w walucie krajowej. Pomimo tych niekorzystnych tendencji przychody Grupy wzrosły o 3,18% w stosunku do 2005 r. i wyniosły 481.849 tys. PLN, co przełoŜyło się na zysk netto na poziomie 9.830 tys. PLN. Aktywa Grupy wyniosły 444.830 tys. PLN (wzrost 10,12%) pokryte w 52,52% kapitałem własnym, który nadal stanowił główne źródło finansowania majątku Grupy. Zyskowność sprzedaŜy obniŜyła się, a jej poziom jest typowy dla tej branŜy motoryzacyjnej w Unii Europejskiej. Płynność finansowa utrzymywana była na poziomie wielkości wzorcowych. Poziom samofinansowania aktywów był zadowalający. Ogólna ocena wyników Grupy i jej jednostki dominującej pozwala stwierdzić, Ŝe osiągnięte rezultaty gospodarcze dowodzą o jej zdolności do kontynuacji działalności, wzrostu sprzedaŜy, sprawnego wykorzystania zasobów, kontroli kosztów, utrzymywania zadowalającej płynności i długoterminowej wypłacalności. Posiada teŜ zdolność do dalszego zrównowaŜonego i podtrzymywalnego wzrostu, podejmowania racjonalnych decyzji inwestycyjnych i finansowych oraz kontroli ryzyka działalności. 4.5. Rezygnacja członka Zarządu Inter Groclin Auto S.A. W dniu 14 maja 2007 r. do Spółki wpłynęło pismo, w którym Pan Wojciech Witkowski złoŜył rezygnację z pełnienia funkcji członka zarządu Wiceprezesa Zarządu Inter Groclin Auto S.A. z dniem odbycia Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia zatwierdzającego sprawozdanie finansowe za rok 2006. Przyczyną rezygnacji Pana Wojciecha Witkowskiego jest osiągnięcie przez niego wieku emerytalnego i podjęcie decyzji o ograniczeniu aktywności zawodowej. 4.6. Rezygnacja członka Rady Nadzorczej Inter Groclin Auto S.A. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 6 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 Zarząd Inter Groclin Auto S.A. informuje, Ŝe w dniu 14 maja 2007 r. otrzymał pismo, w którym Pani Barbara Sikorska złoŜyła rezygnację z pełnienia funkcji członka i sekretarza Rady Nadzorczej z dniem odbycia Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia zatwierdzającego sprawozdanie finansowe za rok 2006. 4.7. Zawarcie znaczącej umowy W dniu 05.06.2007 r. Inter Groclin Auto S.A. zawarł z Bankiem Zachodnim WBK S.A. umowę o kredyt inwestycyjny w wysokości 22.200.000,00 zł (dwadzieścia dwa miliony dwieście tysięcy złotych 00/100) . Termin spłaty kredytu został ustalony na dzień 30 kwietnia 2017 roku. Warunki i oprocentowanie kredytu nie odbiegają od warunków powszechnie stosowanych dla tego typu umów. Prawnym zabezpieczeniem spłaty kredytu jest: pełnomocnictwo do dysponowania środkami pienięŜnymi zgromadzonymi na rachunkach bankowych emitenta w Banku Zachodnim WBK S.A., b) hipoteka zwykła oraz hipoteka kaucyjna na nieruchomościach połoŜonych w Grodzisku Wlkp. i w Karpicku wraz z cesją praw z umowy ubezpieczenia budynków lub budowli znajdujących się na tych nieruchomościach c) poręczenie wg prawa cywilnego Inter Groclin Trading Sp. z o.o., spółki zaleŜnej, w której emitent posiada 100% udziałów. 4.8. Podsumowanie 2006 r. W dniu 26 czerwca 2005 roku odbyło się Zwyczajne Walne Zgromadzenie Inter Groclin Auto S.A., na którym podjęto uchwały dotyczące: zatwierdzenia sprawozdania Rady Nadzorczej, zatwierdzenia sprawozdania Zarządu z działalności Inter Groclin Auto S.A. za rok 2006, zatwierdzenia sprawozdania finansowego Inter Groclin Auto S.A. za rok 2006, podziału zysku za rok 2006, zatwierdzenia skonsolidowanego sprawozdania z działalności grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. za rok 2006, zatwierdzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A.za rok 2006, udzielenia absolutorium członkom Zarządu z wykonania przez nich obowiązków za rok 2006, udzielenia absolutorium członkom Rady Nadzorczej z wykonania przez nich obowiązków za rok 2006, przyjęcia Dobrych Praktyk w spółkach publicznych 2006 r. powołanie członka Rady Nadzorczej Inter Groclin Auto S.A. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 7 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 Wszystkie wyŜej wymienione uchwały zostały zatwierdzone przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Inter Groclin Auto S.A. Tym samym udzielono absolutorium z wykonania obowiązków przez członków Rady Nadzorczej i Zarządu. Ponadto dokonano podziału zysku netto osiągniętego za okres od 01.01.2006 r. do 31.12.2006 r. w kwocie 955.133,61 zł (dziewięćset pięćdziesiąt pięć tysięcy sto trzydzieści trzy złote 61/100) w następujący sposób: -na pokrycie straty lat ubiegłych przeznacza się kwotę 850.149,28 zł (osiemset pięćdziesiąt tysięcy sto czterdzieści dziewięć złotych 28/100), -na kapitał zapasowy przeznacza się kwotę 104.984,33 zł (sto cztery tysiące dziewięćset osiemdziesiąt cztery złote 33/100). 4.9. Powołanie przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Inter Groclin Auto S.A. członka Rady Nadzorczej Spółki. Uchwałą nr 18/2007 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Inter Groclin Auto S.A. z dnia 26.06.2007 r. powołano członka Rady Nadzorczej Pana Wojciecha Witkowskiego, dotychczasowego Wiceprezesa Zarządu. 4.10. Wybory Zarządu Inter Groclin Auto S.A. W dniu 26 czerwca 2007 r. Rada Nadzorcza Inter Groclin Auto S.A. działając na podstawie § 16 ust. 2 lit. k) Statutu Spółki, Uchwałą Nr 12/2007 z dnia 26 czerwca 2007 r. powołała czterech członków Zarządu w osobach: 1) Tadeusza Rębacza, 2) Barbary Sikorskiej, 3) Izabeli Rogozińskiej, 4) Piotra Musiała na okres wspólnej kadencji, która upłynie z dniem odbycia Walnego Zgromadzenia zatwierdzającego sprawozdanie finansowe za rok 2008. 4.11. Wybór podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych. W dniu 26 czerwca 2007 r. Rada Nadzorcza Inter Groclin Auto S.A. na podstawie § 16 ust. 2 lit. d) Statutu Spółki Uchwałą Nr 15/2007 z dnia 26 czerwca 2007 r. dokonała wyboru podmiotu uprawnionego do przeprowadzenia badania sprawozdań finansowych. Wybranym podmiotem jest firma "CGS Audytor" Sp. z o.o., 61-773 Poznań, Stary Rynek 87/88 wpisana na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych pod numerem 541. Firma "CGS Audytor" Sp. z o.o. zobowiązała się przeprowadzić: Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 8 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 1.Przegląd śródroczny sprawozdania finansowego Spółki Inter Groclin Auto S.A. sporządzonego na dzień 30 czerwca 2007 r., 2.Badanie sprawozdania finansowego Spółki Inter Groclin Auto S.A. sporządzonego na dzień 31 grudnia 2007 r., 3.Przegląd śródroczny skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. sporządzonego na dzień 30 czerwca 2007 r., 4.Badanie skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. sporządzonego na dzień 31 grudnia 2007 r. Inter Groclin Auto S.A. korzystała z usług firmy "CGS Audytor" Sp. z o.o. z siedzibą w Poznaniu w zakresie: 1.Przeglądu śródrocznego sprawozdania finansowego Spółki Inter Groclin Auto S.A. sporządzonego na dzień 30 czerwca 2004 r., na dzień 30 czerwca 2005 r. oraz na dzień 30 czerwca 2006 r., 2.Badania sprawozdania finansowego Spółki Inter Groclin Auto S.A. sporządzonego na dzień 31 grudnia 2004 r., 31 grudnia 2005 r. oraz 31 grudnia 2006 r. 3.Przeglądu śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. sporządzonego na dzień 30 czerwca 2004 r., na dzień 30 czerwca 2005 r. oraz na dzień 30 czerwca 2006 r., 4.Badania skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. sporządzonego na dzień 31 grudnia 2004 r., 31 grudnia 2005 r. oraz 31 grudnia 2006 r.. 4.12. Przyjęcie zasad ładu korporacyjnego. W nawiązaniu do opublikowanego w dniu 27 czerwca 2007 r. raportu bieŜącego nr 25/2007, zawierającego uchwałę nr 17/2007 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Inter Groclin Auto S.A. z dnia 26 czerwca 2007 r. przyjmującą do dalszego stosowania "Dobre praktyki w spółkach publicznych 2005" przyjęte uchwałą nr 26/2005 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Inter Groclin Auto S.A. z dnia 28 czerwca 2005 r., Zarząd Inter Groclin Auto S.A. oświadcza, Ŝe przestrzega zasad ładu korporacyjnego zawartych w "Dobrych praktykach w spółkach publicznych 2005" wprowadzonych Uchwałą Nr 44/1062/2004 Rady Giełdy Papierów Wartościowych S.A. w Warszawie w brzmieniu jak w załączniku do raportu nr 17/2006 z dnia 28.06.2006 r. 4.13. Nakłady na rzeczowe aktywa trwałe Wartość nakładów inwestycyjnych grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. w II kwartale 2007 r. osiągnęła poziom 2.863 tys. zł (narastająco za pierwsze dwa kwartały 7.492 tys. zł). Kontynuowano Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 9 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 prace inwestycyjne przy wyposaŜaniu budynku działu technologii, badań i rozwoju w Grodzisku Wlkp., dzięki którym zostanie zwiększony udział w projekcji technologicznej produktów ze strony grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. Prowadzono równieŜ dalsze prace przy unowocześnieniu istniejących zakładów produkcyjnych oraz wyposaŜaniu nowopowstałych obiektów produkcyjnych w niezbędne maszyny i urządzenia. Kontynuowano intensywne prace przy budowie kolejnego etapu budowy zakładu produkcyjnego zwiększającego moce wytwórcze w Groclin Karpaty Sp. z o.o. w UŜgorodzie oraz rozpoczęto prace organizacyjno-budowlane przy budowie nowego zakładu produkcyjnego w Groclin Dolina Sp. z o.o. w miejscowości Dolina na Ukrainie. 4.14. Kurs akcji Średni kurs akcji Groclinu w II kwartale 2007 roku wyniósł 59,01 zł, kurs min w analizowanym okresie wyniósł 53,80 zł, natomiast kurs max ukształtował się na poziomie 66,85 zł. Kurs akcji IGA w II kwartale 2007 r. 80,00 70,00 60,00 kurs 50,00 40,00 30,00 20,00 10,00 2007-06-28 2007-06-21 2007-06-14 2007-06-07 2007-05-31 2007-05-24 2007-05-17 2007-05-10 2007-05-03 2007-04-26 2007-04-19 2007-04-12 2007-04-05 2007-03-29 2007-03-22 2007-03-15 2007-03-08 2007-03-01 0,00 data 4.15. Zatrudnienie W II kwartale 2007 r. zatrudnienie ukształtowało się na poziomie 3.770 osób i było niŜsze od zatrudnienia w I kwartale 2007 r. o 6 osób. Cały czas zatrudnienie pozostawało pod wpływem masowej emigracji zarobkowej pracowników poza granice Polski, a takŜe w związku z brakiem napływu kwalifikowanej siły roboczej ze szkolnictwa zawodowego oraz średniego. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 10 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 Szczególnie dotkliwym jest spadek zatrudnienia w sferze produkcji bezpośredniej, głównie w zawodach kluczowych dla działalności produkcyjnej m.in. krawiec, krojczy. Deficyt kadry na krajowym rynku pracy stwarza niekorzystną sytuację dla realizacji kontraktów i wykorzystania zdolności produkcyjnych. Odpływ pracowników w kraju firma starała się neutralizować naborem kadry pracowniczej na Ukrainie. 5. Czynniki i zdarzenia mające znaczący wpływ na osiągnięte wyniki w II kwartale 2007 roku. 5.1. Przychody ze sprzedaŜy W walucie PLN przychody ze sprzedaŜy osiągnęły wartość 116.892 tys. zł, co oznacza 83,57 % (narastająco za pierwsze dwa kwartały 247.786 tys. zł, co oznacza 91,54 %) dynamiki w porównaniu z analogicznymi okresami roku poprzedniego. Przychody ze sprzedaŜy w mierniku walutowym w II kwartale 2007 r. osiągnęły wartość 30.835 tys. EUR, co oznacza 87,18 % (narastająco za pierwsze dwa kwartały 64.383 tys. EUR, co oznacza 92,77 %) dynamikę do wykonania w analogicznych okresach roku ubiegłego. W analizowanym okresie średni kurs EUR z ostatnich dni miesięcy I i II kwartału 2007 r. ukształtował się na poziomie 3,8486 PLN, dla porównania w analogicznym okresie 2006 r. poziom ten wynosił 3,9002 PLN. W ocenie Zarządu kurs walutowy był bardzo niekorzystny dla eksporterów. Przychody ze sprzedaŜy grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. (w tys. PLN) tys. PLN 300 000 270 675 100,00% 247 786 91,54% 250 000 200 000 116 892 83,57% 139 879 100,00% 150 000 100 000 50 000 II kw. 2007 I-II kw. 2007 II kw. 2006 I-II kw. 2006 Okres /kwartał/ Strukturę geograficzną przychodów ze sprzedaŜy przedstawia poniŜszy wykres. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 11 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 Struktura eksportu w okresie I-II kw artału 2007 Pozostałe 3,7% Holandia ; 5,5% Szwecja ; 30,4% Francja ; 10,7% Czechy; 16,5% Belgia ; 33,2% 5.2. Wyniki finansowe W okresie II kwartału 2007 r. występowała w znacznym stopniu kontynuacja niekorzystnych dla wyniku finansowego i niezaleŜnych od przedsiębiorstwa zjawisk w otoczeniu makroekonomicznym firmy. Do zjawisk tych naleŜy: • niekorzystna sytuacja w sprzedaŜy samochodów przejawiająca się mniejszym popytem na modele samochodów znajdujące się w końcowej fazie produkcji i sprzedaŜy. Dotyczy to samochodów objętych programem restylingu bądź wprowadzaniem nowych modeli. Taka sytuacja nadal kumulowała się okresowo w profilu asortymentowym przedsiębiorstwa, • przygotowanie i wstępne fazy rozruchu technologicznego nowo wdraŜanych kontraktów generujących koszty uruchomień produkcyjnych, technologicznych i logistycznych, • niekorzystna sytuacja na rynku pracy w Polsce. W sferze zaleŜnej od działań przedsiębiorstwa kontynuowano prace przy systematycznym wdraŜaniu złoŜonego programu restrukturyzacji obejmującego lokowanie zdolności produkcyjnych w Inter Groclin Trading Sp. z o.o. i Groclin Karpaty Sp. z o.o., jak i wprowadzano planowe działania w zakresie redukcji kosztów oraz zmiany technologiczne poprzez testowanie i wprowadzanie do parku maszynowego nowoczesnych urządzeń (maszyny szwalnicze wielostanowiskowe) pozwalające na bardziej ekonomiczne wykorzystanie posiadanych zasobów pracy. Na skutek wcześniej zaplanowanych i wprowadzonych zmian organizacyjnych w strukturze grupy kapitałowej wyniki finansowe jednostki dominującej Inter Groclin Auto S.A. uległy zmianom ze względu na przesuwanie zdolności produkcyjnych do jednostek zaleŜnych i generowanie w nich wyniku finansowego. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 12 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 W szczególnym zakresie wyniki finansowe ukształtowały się następująco: W II kwartale 2007 r. osiągnięto zysk brutto w wysokości 6.249 tys. zł, co oznacza 125,86 % dynamikę w porównaniu z analogicznym okresem roku ubiegłego (narastająco za pierwsze dwa kwartały 2007 r. osiągnięto zysk brutto w wysokości 9.530 tys. zł, co oznacza 132,73 % dynamikę w porównaniu z 2006 rokiem). W II kwartale 2007 r. osiągnięto zysk netto w wysokości 4.776 tys. zł , co oznacza 123,37 % dynamikę w porównaniu z analogicznym okresem roku ubiegłego (narastająco za pierwsze dwa kwartały 2007 r. osiągnięto zysk netto w wysokości 6.188 tys. zł, co oznacza 119,92 % dynamikę w porównaniu z rokiem 2006). W II kwartale 2007 roku osiągnięto zysk na sprzedaŜy brutto w kwocie 6.428 tys. zł, co oznacza 45,34% dynamikę w porównaniu z analogicznym okresem roku ubiegłego (narastająco za pierwsze dwa kwartały 2007 r. osiągnięto zysk na sprzedaŜy brutto w kwocie 21.816 tys. zł, co oznacza 81,83 % dynamikę w porównaniu z rokiem 2006). Na poziomie wyniku na działalności operacyjnej w II kwartale 2007 r. wystąpił zysk w wysokości 5.481 tys. zł, co oznacza 84,65% dynamikę w porównaniu I półr. 2006 r. (narastająco za pierwsze dwa kwartały 2007 r. osiągnięto zysk na działalności operacyjnej w kwocie 10.761 tys. zł, co oznacza 102,67 % dynamikę w porównaniu z rokiem 2006) W obszarze pozostałej działalności operacyjnej w II kwartale 2007 r. osiągnięto przychód w wysokości 5.855 tys. zł, co oznacza 600,51 % dynamikę w porównaniu z analogicznym okresem 2006 r. (narastająco za pierwsze dwa kwartały 2007 r. osiągnięto przychód w wysokości 7.647 tys. zł, co oznacza 306,99 % dynamikę w porównaniu z rokiem 2006). Największy wpływ na ukształtowanie się pozostałych przychodów operacyjnych miało osiągnięcie zysku ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych w wysokości 4.303 tys. zł. W zakresie kształtowania się kursów walutowych naleŜy odnotować niekorzystną, utrzymującą się sytuację w okresie II kwartału 2007 r. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 13 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 Kurs EUR w okresie I-II kw. 2007 r. 4,0000 3,9500 kurs 3,9000 3,8500 3,8000 3,7500 3,7000 2007-05-08 2007-05-22 2007-06-05 2007-06-19 2006-05-08 2006-05-22 2006-06-05 2006-06-19 2007-04-24 2007-04-10 2007-03-27 2007-03-13 2007-02-27 2007-02-13 2007-01-30 2007-01-16 2007-01-02 3,6500 data Kurs EUR w okresie I-II kw. 2006 r. 4,2000 4,1000 3,9000 3,8000 3,7000 3,6000 2006-04-24 2006-04-10 2006-03-27 2006-03-13 2006-02-27 2006-02-13 2006-01-30 2006-01-16 3,5000 2006-01-02 kurs 4,0000 data Kurs EUR w PLN średnia 01.01.30.06.2007 3,8451 01.01.30.06.2006 3,8889 min 3,7465 3,7565 max 3,9385 4,1065 Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 14 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 5.3. Podstawowe wskaźniki Wskaźniki płynności finansowej grupy kapitałowej Inter Groclin Auto 30.06.2007r. Nazwa wskaźnika Formuła obliczeniowa aktywa obrotowe 1. BieŜąca płynność 1,28 zobowiązania krótkoterminowe środki pienięŜne + papiery wart. 2. Wysoka płynność 0,93 przezn. do obrotu + naleŜności zobowiązania krótkoterminowe 3. Pokrycie zobowiązań naleŜności krótkoterminowe 0,70 naleŜnościami zobowiązania krótkoterminowe Wskaźniki finansowania działalności grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. 30.06.2007r. Nazwa wskaźnika Formuła obliczeniowa kapitały obce* 1. Współczynnik zadłuŜenia 48,51% pasywa ogółem 2. Pokrycie zadłuŜenia kapitały własne 1,06 kapitały obce* kapitałami własnymi kapitały własne 3. Pokrycie aktywów trwałych 1,14 + zobowiązania długoterminowe kapitałem stałym aktywa trwałe Wskaźniki rentowności grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. Nazwa wskaźnika Formuła obliczeniowa 1. MarŜa na sprzedaŜy 2. Zyskowność brutto sprzedaŜy 3. Zyskowność netto sprzedaŜy zysk brutto na sprzedaŜy sprzedaŜ netto zysk brutto sprzedaŜ netto zysk netto sprzedaŜ netto 30.06.2006r. 1,14 0,77 0,59 30.06.2006r. 47,48% 1,11 1,03 01.0130.06.2007r. 01.0130.06.2006r. 8,80% 9,85% 3,84% 2,65% 2,49% 1,91% * kapitały obce = pasywa ogółem – kapitał własny Wskaźniki bieŜącej i wysokiej płynności oscylują wokół wartości poŜądanych. Przedsiębiorstwo posiada zdolność do spłacenia wszystkich jego zobowiązań bieŜących poprzez pokrycie ich posiadanymi zasobami aktywów obrotowych. Funkcjonowanie grupy kapitałowej w dalszym ciągu jest naleŜycie zabezpieczone. Wskaźnik pokrycia aktywów trwałych kapitałem stałym ma wartość poŜądaną tj. powyŜej 1,0. Wartość aktywów trwałych w całości znajduje pokrycie w kapitałach stałych. Obecny poziom zadłuŜenia grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. nie stanowi niebezpieczeństwa utraty wypłacalności w dłuŜszym okresie. Wskaźniki rentowności obrazują sytuację omówioną powyŜej. 6. Sezonowość lub cykliczność działalności emitenta w prezentowanym okresie. Grupa kapitałowa Inter Groclin Auto S.A. działa w sektorze firm związanych z zagranicznym oraz częściowo krajowym przemysłem motoryzacyjnym. Nie wytwarza produktów i usług bezpośrednio przeznaczonych na rynki detaliczne. Sezonowość sprzedaŜy charakteryzuje się Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 15 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 mniejszą intensywnością w okresach letnich (przerwy technologiczne w okresach wakacyjnych) i świątecznych. 7. Informacja dotycząca emisji, wykupu i spłaty dłuŜnych i kapitałowych papierów wartościowych. W okresie II kwartału 2007 r. grupa kapitałowa Inter Groclin Auto S.A. nie emitowała, nie wykupywała i nie spłacała dłuŜnych i kapitałowych papierów wartościowych. 8. Wypłacona (lub zadeklarowana) dywidenda łącznie i w przeliczeniu na jedną akcję, z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane. W okresie II kwartału 2007 r. Inter Groclin Auto S.A. nie wypłacała i nie deklarowała wypłaty dywidendy. 9. Informacja o zdarzeniach, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono kwartalne skonsolidowane sprawozdanie finansowe, a mogące w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki grupy. Po dniu, na który sporządzono kwartalne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za II kwartał 2007 r. nie wystąpiły zdarzenia, które w znaczący sposób mogą wpłynąć na wyniki przedsiębiorstwa. 10. Zmiany zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastąpiły od zakończenia ostatniego roku obrotowego. w tys. zł stan na 2007-06-30 1. Zobowiązania warunkowe stan na 2006-12-31 37 931 24 395 1.1 Na rzecz jednostek powiązanych (z tytułu) - - - udzielonych gwarancji i poręczeń - - 1.2 Na rzecz pozostałych jednostek (z tytułu) 37 931 24 395 - udzielonych gwarancji i poręczeń 35 820 24 320 - zobowiązania z tytułu transwerów zawodników Pozycje warunkowe, razem 2 111 75 37 931 24 395 11. Skutki zmian w strukturze jednostki gospodarczej w ciągu okresu śródrocznego. W okresie II kwartału 2007 r. nie wystąpiły zdarzenia, które skutkowałyby zmianami w strukturze jednostki gospodarczej w ciągu okresu śródrocznego. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 16 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 12. Realizacja prognozy wyników finansowych. Grupa kapitałowa Inter Groclin Auto S.A. nie publikowała prognozy wyników finansowych na 2007 r. 13. Informacja o akcjonariuszach posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zaleŜne, co najmniej 5 % ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Inter Groclin Auto S.A. Według stanu na dzień 30.06.2007 r. akcjonariuszami posiadającymi co najmniej 5 % ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Inter Groclin Auto S.A. są: Pan Zbigniew Drzymała, Commercial Union Inwestment Management (Polska) Spółka Akcyjna i Towarzystwo Ubezpieczeń na śycie S.A. Pan Zbigniew Drzymała posiada 2.948.620 akcji co stanowi 53,61 % kapitału zakładowego Inter Groclin Auto S.A., w tym 382.300 akcji uprzywilejowanych pięciokrotnie co do głosu, co daje łącznie liczbę 4.477.820 głosów i stanowi 63,70 % głosów na Walnym Zgromadzeniu Inter Groclin Auto S.A. Commercial Union Inwestment Management (Polska) Spółka Akcyjna posiada 366.506 sztuk akcji Spółki, stanowiących 6,66% kapitału zakładowego Spółki i uprawniających do 366.506 głosów, co stanowi 5,21% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Spółki. Towarzystwo Ubezpieczeń na śycie S.A. posiada 358.953 sztuk akcji Spółki, stanowiących 6,53 % kapitału zakładowego Spółki i uprawniających do 358.953 głosów, co stanowi 5,11 % ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Spółki. 14. Informacja o stanie posiadania akcji emitenta lub uprawnień do nich (opcji) przez osoby zarządzające i nadzorujące Zgodnie z posiadanymi przez Spółkę informacjami w związku z poszerzeniem Zarządu Inter Groclin Auto S.A. nie wystąpiły zmiany w stanie posiadania akcji Inter Groclin Auto S.A. oraz nie wystąpiły zmiany uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące w stosunku do stanu na koniec poprzedniego kwartału, tj. w stosunku do stanu na dzień 31.03.2007 r. Według stanu na dzień 30.06.2007 r. osoby zarządzające i nadzorujące posiadały następującą ilość akcji firmy Inter Groclin Auto S.A.: Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 17 Inter Groclin Auto S.A. Członkowie Zarządu QS II/2007 Ilość akcji Ilość akcji Stan na dzień 31.03.2007 r. Stan na dzień 30.06.2007 r. Rodzaj akcji Zbigniew Drzymała 2.948.620 2.948.620 382.300 serii A 382.300 serii A 2.566.320 serii B i C 2.566.320 serii B i C uprzywilejowane pięciokrotnie co do głosu zwykłe na okaziciela Tadeusz Rębacz 5 5 zwykłe na okaziciela Barbara Sikorska 5 5 zwykłe na okaziciela Izabela Rogozińska - - - Piotr Musiał - - - Członkowie Rady Nadzorczej Waldemar Frąckowiak Ilość akcji Ilość akcji Stan na dzień 31.03.2007 r. Stan na dzień 30.06.2007 r. Rodzaj akcji - - - Wojciech Witkowski 900 900 w tym: w tym: 100 serii A 100 serii A uprzywilejowane pięciokrotnie co do głosu 800 serii B 800 serii B zwykłe na okaziciela Janusz Brzeziński - - - Monika Drzymała - - - Rafał Bednarek - - - Krzysztof Jordan - - - - - - Jerzy Kochański 15. Informacje o toczących się w II kwartale 2007 r. przed Sądem, organem właściwym dla postępowania arbitraŜowego lub organem administracji publicznej postępowaniach dotyczących zobowiązań lub wierzytelności emitenta lub jednostek od niego zaleŜnych. W II kwartale 2007 r. nie toczyły się postępowania przed Sądem, organem właściwym dla postępowania arbitraŜowego lub organem administracji publicznej dotyczące zobowiązań lub wierzytelności Inter Groclin Auto S.A. lub jednostek od niego zaleŜnych, których łączna wartość stanowiłaby co najmniej 10 % kapitałów własnych Inter Groclin Auto S.A. 16. Transakcje zawarte przez emitenta lub jednostki od niego zaleŜne z podmiotami powiązanymi, jeŜeli wartość tych transakcji przekracza wyraŜoną w zł równowartość 500.000 EUR – jeŜeli nie są one transakcjami typowymi i rutynowymi, zawieranymi na warunkach rynkowych pomiędzy jednostkami powiązanymi, a ich charakter i warunki wynikają z bieŜącej działalności operacyjnej, prowadzonej przez emitenta lub jednostki od niego zaleŜne. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 18 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 W II kwartale 2007 roku została zawarta transakcja zakupu rozpoczętej inwestycji p.n. „Ośrodek rekreacji i wypoczynku” w wysokości 3.300 tys. zł netto pomiędzy Inter Groclin Auto S.A. a Panią Moniką Drzymała, która pełni funkcję Członka Rady Nadzorczej. 17. Informacja o udzieleniu przez Inter Groclin Auto S.A. lub jednostki od niego zaleŜne poręczeń kredytu lub poŜyczki lub udzieleniu gwarancji. W II kwartale 2007 r. oprócz poręczenia, które zostało opisane w pkt. 4.3 niniejszego komentarza podmiot dominujący Inter Groclin Auto S.A i jednostki od niego zaleŜne nie udzielały poręczeń kredytu lub poŜyczki lub gwarancji łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zaleŜnej od tego podmiotu, których wartość stanowiłaby równowartość 10 % kapitałów własnych. 18. Wskazanie czynników, które w ocenie emitenta będą miały wpływ na osiągnięte przez niego wyniki w perspektywie, co najmniej kolejnego kwartału. - kształtowanie się kursów walut obcych, - koniunktura na światowych rynkach motoryzacyjnych, - kontynuacja restrukturyzacji wewnątrz grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. - sytuacja na rynku pracy w Polsce. 19. Zastosowane kursy EURO Okres: II kwartał 2007 r. Do przeliczenia danych w tabeli „wybrane dane finansowe” z PLN na EURO przyjęto następujące kursy: - poszczególne pozycje bilansu przeliczono według średniego kursu ogłoszonego przez Narodowy Bank Polski na dzień bilansowy 30 czerwca 2007 r. (tabela nr 125/A/2007): 1 EUR = 3,7658 zł - poszczególne pozycje rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pienięŜnych za I-II kwartały 2007 roku przeliczono według kursu, stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez Narodowy Bank Polski dla EURO z ostatnich dni sześciu miesięcy roku obrotowego 2007. 1 EUR = 3,8486 zł Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 19 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 PoniŜej zostały podane kursy EUR uŜyte do przeliczenia kursu stanowiącego średnią arytmetyczną. Numer tabeli kursów średnich Dzień ogłoszenia 1 EUR średni 22/A/2006 42/A/2006 64/A/2006 84/A/2006 105/A/2006 125/A/2006 2007/01/31 2007/02/28 2007/03/30 2007/04/30 2007/05/31 2007/06/29 3,9385 3,9175 3,8695 3,7879 3,8190 3,7658 Kurs stanowiący średnią arytmetyczną 3,8486 Okres: II kwartał 2006 r. Do przeliczenia danych w tabeli „wybrane dane finansowe” z PLN na EURO przyjęto następujące kursy: - poszczególne pozycje bilansu przeliczono według średniego kursu ogłoszonego przez Narodowy Bank Polski na dzień bilansowy 30 czerwca 2006 r. (tabela nr 126/A/2006): 1 EUR = 4,0434 zł - poszczególne pozycje rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pienięŜnych za II kwartały 2006 roku przeliczono według kursu, stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez Narodowy Bank Polski dla EURO z ostatnich dni sześciu miesięcy roku obrotowego 2006. 1 EUR = 3,9002 zł PoniŜej zostały podane kursy EUR uŜyte do przeliczenia kursu stanowiącego średnią arytmetyczną. Numer tabeli kursów średnich 22/A/2006 42/A/2006 65/A/2006 84/A/2006 105/A/2006 126/A/2006 Kurs stanowiący średnią arytmetyczną Dzień ogłoszenia 1 EUR średni 2006/01/31 2006/02/28 2006/03/31 2006/04/28 2006/05/31 2006/06/30 3,8285 3,7726 3,9357 3,8740 3,9472 4,0434 3,9002 Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 20 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 20. Wykazanie róŜnic pomiędzy danymi przedstawionymi w raporcie za II kwartał 2007 r. a danymi w raportach wcześniej opublikowanych. Skonsolidowany rachunek zysków i strat grupy kapitałowej Inter Groclin Auto S.A. za okres 01.01.2006 r.-30.06.2006 r. Wariant kalkulacyjny Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaŜy Przychody ze sprzedaŜy produktów i usług Przychody ze sprzedaŜy towarów i materiałow Koszt własny sprzedaŜy (koszt sprzedanych produktów, usług, towarów i materiałów) Koszt sprzedanych produktów i usług Koszt sprzedanych towarów i materiałów Zysk (strata) brutto ze sprzedaŜy Koszty sprzedaŜy Koszty ogólnego zarządu Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe koszty operacyjne Zysk (strata) na działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Pozostałe zyski (straty) z inwestycji Zysk (strata) przed opodatkowaniem Podatek dochodowy Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej Działalność zaniechana Strata netto z działalności zaniechanej Zysk (strata) netto QSR 2/2007 - II kwartały 2006 PSr 2006 Opublikowany RóŜnica 270 675 267 514 3 161 426 426 - 270 249 267 088 3 161 244 015 - 244 015 241 018 2 997 26 660 (2 475) (13 682) 2 491 (2 513) 10 481 499 (3 800) 241 018 2 997 26 234 (2 475) (13 682) 2 917 (2 513) 10 481 499 (3 800) 7 180 (2 020) 5 160 426 (426) - 5 160 - 5 160 7 180 (2 020) 5 160 Zaprezentowana zmiana róŜnic między skonsolidowanym rachunkiem zysków i strat za I półrocze 2006 r. w stosunku do publikacji w raporcie PSr 2006 została spowodowana zmianą sposobu ujęcia korekty transakcji wewnątrz grupowych finansowanych z funduszy specjalnych (426 tys. zł). Komentarz do skróconego sprawozdania finansowego za II kwartał 2007 r. jednostki dominującej. 1. Zasady przyjęte przy sporządzaniu raportu. Inter Groclin Auto S.A. od 1 stycznia 2005 roku prowadzi rachunkowość i sporządza sprawozdanie finansowe zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej wydanymi przez International Accounting Standards Board IASB. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 21 Inter Groclin Auto S.A. QS II/2007 Dane zostały sporządzone z zastosowaniem zasady wyceny aktywów zakresie pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego netto określonych na dzień bilansowy z uwzględnieniem korekt z tytułu rezerw, rezerwy i aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz odpisów aktualizujących wartość składników aktywów. Zasady i metody rachunkowości stosowane przy sporządzaniu sprawozdania finansowego zostały szczegółowo omówione w raporcie za 2006 r. 2. Istotne zmiany wielkości szacunkowych. W II kwartale 2007 r. firma Inter Groclin Auto S.A. - zmniejszyła aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego o kwotę 378 tys. zł, - zwiększyła rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego o kwotę 546 tys. zł, - zmniejszyła rezerwę na przyszłe zobowiązania o kwotę 63 tys. zł, - zmniejszyła aktualizację naleŜności z tytułu dostaw i usług o kwotę 27 tys. zł. Dyrektor ds. finansowych Członek Zarządu Prezes Zarządu Halina Głuszak Tadeusz Rębacz Barbara Sikorska Izabela Rogozińska Piotr Musiał Zbigniew Drzymała Komisja Papierów Wartościowych i Giełd 22