Microsoft Word Viewer - Raport_kw_za_IV_kw_2007_OK-3[1]

Transkrypt

Grupa Kapitałowa GRUPA KOLASTYNA S.A. raport za IV kwartał 2007 r.
Grupa Kapitałowa Grupa Kolastyna S.A.
SKONSOLIDOWANY RAPORT
Za IV kwartał 2007
Prezentowany wg Międzynarodowych
Standardów Sprawozdawczości Finansowej
1
SKONSOLIDOWANY BILANS
BILANS [w tys. zł]
(sprawozdanie skonsolidowane)
stan na
31.12.2007
stan na
30.09.2007
stan na
31.12.2006
AKTYWA
I. Aktywa trwałe
97 651
72 078
60 742
1. Wartości niematerialne i prawne, w tym:
- wartość firmy
73 057
15 919
48 305
15 919
41 713
14 303
2. Rzeczowe aktywa trwałe
22 301
21 208
16 114
3. Należności długoterminowe
0
0
486
4. Inwestycje długoterminowe
434
434
589
434
434
434
0
0
155
0
0
0
0
153
2
1 859
1 841
18
2 130
2 112
18
1 840
1 840
II. Aktywa obrotowe
87 980
100 645
78 058
1. Zapasy
17 674
20 952
18 099
2. Należności krótkoterminowe
57 623
70 191
55 161
0
0
0
57 623
70 191
55 161
9 862
8 615
612
9 862
8 615
612
0
0
0
8 600
1 500
0
816
0
7 115
0
612
0
2 821
185 631
888
172 723
4 186
138 800
4.1. Nieruchomości
4.2. Długoterminowe aktywa finansowe
a) w jednostkach powiązanych, w tym:
b) w pozostałych jednostkach
5. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe
5.1. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
5.2. Inne rozliczenia międzyokresowe
2.1. Od jednostek powiązanych
2.2. Od pozostałych jednostek
3. Inwestycje krótkoterminowe
3.1. Krótkoterminowe aktywa finansowe
a) w jednostkach powiązanych
c) środki pieniężne i inne aktywa pieniężne
3.2. Inne inwestycje krótkoterminowe
4. Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe
Aktywa, razem
2
BILANS [w tys. zł]
stan na
31.12.2007
stan na
30.09.2007
stan na
31.12.2006
PASYWA
A. Kapitał własny
104 656
112 232
68 786
I.Kapitał własny przypisany do podmiotu
dominującego
1. Kapitał zakładowy
104 656
102 663
52 058
45 235
44 549
29 549
0
0
0
0
0
0
2. Należne wpłaty na kapitał zakładowy
3. Akcje (udziały) własne
4. Kapitał zapasowy
30 086
30 086
0
5. Kapitał z aktualizacji wyceny
0
0
0
6. Pozostałe kapitały rezerwowe
0
0
0
24 906
23 589
15 115
4 430
4 439
7 394
0
80 974
3 005
9 569
60 491
3 351
16 728
70 014
2 498
1 412
290
4
1 490
289
263
669
291
255
7. Zysk (strata) z lat ubiegłych
8. Zysk (strata) netto
9. Odpisy z zysku netto w ciągu roku obrotowego
II. Kapitały mniejszości
B. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania
1. Rezerwy na zobowiązania
1.1. Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
1.2. Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne
a) długoterminowa
b) krótkoterminowa
1.3. Pozostałe rezerwy
a) długoterminowa
6
26
36
1 303
1 572
1 538
0
0
0
1 303
1 572
1 538
2. Zobowiązania długoterminowe
13 424
12 382
5 953
2.1. Wobec jednostek powiązanych
0
b) krótkoterminowa
2.2. Wobec pozostałych jednostek
13 424
12 382
5 953
3. Zobowiązania krótkoterminowe
63 852
44 319
61 050
3.3. Fundusze specjalne
4. Rozliczenia międzyokresowe
4.1. Ujemna wartość firmy
0
0
10
63 532
43 940
60 593
320
379
447
693
439
513
0
0
0
693
439
513
54
84
693
385
429
185 631
172 723
138 800
a) długoterminowe
b) krótkoterminowe
Pasywa, razem
3
SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT [w tys. zł]
DZIAŁALNOŚĆ KONTYNUOWANA
Przychody ze sprzedaży
Koszty własny sprzedaży
Zysk (strata) ze sprzedaży
IV kwartał 2007 4 kwartały 2007 IV kwartał 2006 4 kwartały 2006
okres
okres
okres
okres
od 01.10.2007
od 01.01.2007
od 01.10.2006
od 01.01.2006
do 31.12.2007
do 31.12.2007
do 31.12.2006
do 31.12.2006
24 299
11 284
13 015
93 102
44 594
48 508
22 991
11 069
11 922
83 467
38 886
44 818
Koszty sprzedaży
7 963
23 763
7 801
18 795
Koszty ogólnego zarządu
8 215
25 590
7 700
22 981
Pozostałe przychody (koszty) operacyjne netto
4 395
9 259
17 734
18 186
1 233
8 414
14 155
20 991
Przychody finansowe
10 790
11 166
482
404
Koszty finansowe
11 760
14 183
2 227
5 090
Zysk (strata) brutto
263
5 398
12 410
16 305
Podatek dochodowy
591
968
4 004
3 999
Zysk (strata) netto na działalności kontynuowanej
-328
4 430
8 406
12 306
Zysk (strata) netto ogółem
-328
4 430
8 406
12 306
-328
4 430
0
0
4 912
4 430
7 394
45 234 949
29 549 000
0,10
0,25
Udział w zyskach (stratach) netto jednostek stowarzyszonych
Zysk (strata) na działalności operacyjnej
Zysk (strata) z inwestycji
Przypadający:
Akcjonariuszom podmiotu dominującego
Akcjonariuszom mniejszościowym
Zysk za okres sprawozdawczy
Liczba akcji (w szt.)
Zysk podstawowy / rozwodniony na jedną akcje zwykłą
7 394
4
SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH [w tys. zł]
4 kwartały 2007 4 kwartały 2006
okres
okres
od 01.01.2007
od 01.01.2006
do 31.12.2007
do 31.12.2006
A. Przepły wy środków pieniężnych z działalności
operacyjnej
I. Zysk (strata) netto
4 430
7 394
-19 111
-34 553
1. Zyski (straty) mniejszości
0
4 911
2. Udział w (zyskach) stratach netto jednostek wycenianych
metodą
praw własności
3.
Amortyzacja
0
0
3 327
3 218
II. Korekty razem
4. Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych
0
0
2 385
3 018
6. Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej
6
-23 994
7. Zmiana stanu rezerw
0
-791
425
-1 643
9. Zmiana stanu należności
-15 069
-14 723
10. Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych z wyjątkiem
pożyczek
i kredytów
11. Zmiana
stanu rozliczeń międzyokresowych
-11 370
-1 172
1 185
-4 490
5. Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)
8. Zmiana stanu zapasów
12. Inne korekty
III. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
(l+II)
B. Przepływy środków pieniężnych z działalności
inwestycyjnej
I. Wpływy
1. Zbycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych
aktywów trwałych
2. Zbycie inwestycji w nieruchomości oraz wartości niematerialne
i3.prawne
Z aktywów finansowych, w tym:
0
-955
-14 681
-27 159
4 001
27 194
2 501
27 194
1 500
- dywidendy i udziały w zyskach
- spłata udzielonych pożyczek długoterminowych
- odsetki
- zbycie aktywów finansowych
1 500
1 500
- odsetki
4. Inne wpływy inwestycyjne
II. Wydatki
1. Nabycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych
aktywów
trwałych
2.
Inwestycje
w nieruchomości oraz wartości niematerialne i
prawne
3. Na aktywa finansowe, w tym:
- nabycie aktywów finansowych
0
2 628
12 176
2 608
9 895
20
8 395
20
8 395
- udzielone pożyczki długoterminowe
1 500
1 500
4. Inne wydatki inwestycyjne
III. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycy jnej
(I-II)
C. Przepływy środków pieniężnych z działalności
finansowej
I. Wpływy
1. Wpływy netto z emisji akcji (wydania udziałów) i innych
instrumentów kapitałowych oraz dopłat do kapitału
2. Kredyty i pożyczki
-18 070
24 566
45 511
15 404
45 086
425
3. Emisja dłużnych papierów wartościowych
8 404
7 000
4. Inne wpływy finansowe
II. Wydatki
12 110
12 378
1. Nabycie akcji (udziałów) własnych
2. Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli
3. Inne, niż wypłaty na rzecz właścicieli, wydatki z tytułu podziału
zysku
4. Spłaty kredytów i pożyczek
415
6 091
7 000
1 400
7. Płatności zobowiązań z tytułu leasingu finansowego
2 310
1 710
8. Odsetki
2 385
3 019
33 401
3 026
650
433
650
433
612
179
1 262
612
5. Wykup dłużnych papierów wartościowych
6. Z tytułu innych zobowiązań finansowych
9. Inne wydatki finansowe
III. Przepływy środków pieniężnych z działalności
finansowej
(I-II)
D. Przepły wy
pieniężne netto razem (A.III+B.III+C.III)
E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w ty m: (GF)
F. Środki pieniężne na początek okresu
G. Środki pieniężne na koniec okresu
158
5
SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM [w tys. zł]
okres
okres
od 01.01.2007
od 01.01.2006
do 31.12.2007
do 31.12.2006
I. Kapitał własny na początek okresu (BO)
52 058
36 654
I.a. Kapitał własny na początek okresu (BO), po
uzgodnieniu do danych porównywalnych
1. Kapitał zakładowy na początek okresu
52 058
36 654
0
36 654
1.1. Zmiany kapitału zakładowego
104 116
37 254
a) zwiększenia (z tytułu)
- emisji akcji
29 549
-29 549
b) zmniejszenie (z tytułu)
15 686
7 705
1.2. Kapitał zakładowy na koniec okresu
45 235
29 549
2. Należne wpłaty na kapitał zakładowy na początek
okresu
2.1. Zmiany należnych wpłat na kapitał zakładowy
0
0
0
0
2.2. Należne wpłaty na kapitał zakładowy na koniec okresu
0
0
3. Akcje (udziały) własne na początek okresu
0
-4 708
a) zwiększenia
0
4 708
b) zmniejszenia
0
0
3.2. Akcje (udziały) własne na koniec okresu
0
0
30 086
0
3.1.Zmiany akcji własnych
4. Kapitał zapasowy na początek okresu
4.1. Zmiany kapitału zapasowego
0
0
30
0
- emisji akcji powyżej wartości nominalnej
0
0
- z podziału zysku (ustawowo)
0
0
30 086
0
0
0
0
0
0
0
a) zwiększenie (z tytułu)
- agio
- umorzenie akcji własnych
-koszty emisji
4.2. Kapitał zapasowy na koniec okresu
30 086
0
4. Kapitał z aktualizacji wyceny na początek okresu
0
0
4.2. Kapitał z aktualizacji wyceny na koniec okresu
5. Pozostałe kapitały rezerwowe na początek okresu
5.2. Pozostałe kapitały rezerwowe na koniec okresu
0
0
0
0
0
0
14 961
4 108
15 146
4 108
10
11 007
2 575
9 945
0
8 432
0
6. Zysk (strata) z lat ubiegłych na początek okresu
6.1. Zysk z lat ubiegłych na początek okresu
6.2. Zysk z lat ubiegłych, na początek okresu, po uzgodnieniu
do danych porównywalnych
a) zwiększenia
- podział zysku z lat ubiegłych
- pozostałe agio
- pozostałe
- pokrycie straty z lat ubiegłych
185
0
- przeniesienie na kapitał zapasowy
0
0
- wypłata dywidendy
0
0
24 906
15 300
6.4. Strata z lat ubiegłych na początek okresu
-185
0
6.5. Strata z lat ubiegłych na początek okresu, po uzgodnieniu
6.6. Strata z lat ubiegłych na koniec okresu
-185
0
0
-185
6.3. Zysk z lat ubiegłych na koniec okresu
6.7. Zysk (strata) z lat ubiegłych na koniec okresu
24 906
-185
7. Wynik netto
4 430
7 394
4 430
7 394
104 656
52 058
a) zysk netto
b) strata netto
II. Kapitał własny na koniec okresu (BZ )
6
INFORMACJA DODATKOWA
1. Informacje ogólne
Podstawowe informacje o spółce
Firma:
Grupa Kolastyna Spółka Akcyjna
Siedziba:
Kraków
Adres:
30-960 Kraków, ul. Zabłocie 23
NIP
726 23 92 016
REGON
472905994
Numer telefonu:
(48 12) 295 83 00
Numer telefaksu:
(48 12) 295 83 03
E-mail:
[email protected]
Adres internetowy:
www.grupakolastyna.pl
Zarys ogólny działalności
Grupa Kolastyna S.A. to polskie przedsiębiorstwo działające w branży kosmetycznej, będące
podmiotem dominującym w Grupie Kapitałowej, do której 30 września 2007 została włączona spółka Unicolor
S.A. W lipcu 2007 roku Grupa Kolastyna rozpoczęła proces połączenia z Fabryką Kosmetyków Miraculum S.A.,
dotychczas spółką zależną. W dniu 31 grudnia 2007 roku Sąd Rejonowy w Krakowie-Śródmieściu wydał
postanowienie o połączeniu obu spółek. FK Miraculum, przed połączeniem ze spółką Grupa Kolastyna S.A., było
jednym
z
najstarszych
polskich
przedsiębiorstw
zajmujących
się
produkcją
i
dystrybucją
wyrobów
kosmetycznych. Zostało założone w Krakowie w latach 20. XX wieku przed dr Leona Lustra. Do Miraculum
należały najbardziej znane polskie marki kosmetyczne, takie jak: Miraculum, Pani Walewska i Brutal.
Działalność Grupy Kolastyna koncentruje się na wytwarzaniu i sprzedaży kosmetyków do pielęgnacji
twarzy i ciała oraz wyrobów perfumeryjnych. W portfolio Grupy znajdują się obecnie następujące marki:
Laboratorium Kolastyna, Miraculum, Juliette Essayer, Pani Walewska, Brutal, Tanita, Paloma, a także
– od 1 października 2007r. - marki zakupione od PZ Cussons Polska: Uroda, Lider, Wars, Makler, Być może.
7
Grupa Kapitałowa działa na rynku sprzedaży detalicznej. Oznacza to, że produkty oferowane przez
Grupę trafiają do ostatecznych odbiorców (klientów sklepów detalicznych) poprzez kanał tradycyjny (hurtowy)
lub nowoczesny (sieci handlowe). Produkty Grupy Kapitałowej oferowane są zarówno na rynku krajowym jak i
na rynkach zagranicznych. Obecnie Grupa eksportuje do ponad 30 krajów na świecie, m.in.: do państw Europy
Wschodniej, a także do Bułgarii, Grecji, Egiptu, USA, Wielkiej, Szwecji, Niemiec, czy Kanady.
Produkty Grupy Kolastyna opracowywane są w oparciu o najnowszą wiedzę z zakresu współczesnej
kosmetologii w nowoczesnych laboratoriach badawczych. Powstające receptury są dostosowane do aktualnie
panujących trendów rynkowych i zgodnie z obowiązującą ustawą o kosmetykach. W celu zapewnienia
maksymalnego bezpieczeństwa stosowania, preparaty poddawane są badaniom dermatologicznym oraz
aplikacyjnym, przeprowadzanym w niezależnych i wyspecjalizowanych instytucjach. Grupa posiada certyfikat
jakości ISO9001 oraz BRC Global Standard.
Produkty Grupy Kapitałowej plasowane są na niższej i średniej półce cenowej oraz adresowane w
głównej mierze do segmentu osób średniozamożnych, o dochodach nie niższych niż 1000 zł/miesięcznie. W celu
zwiększania uzyskiwanych marż oraz dywersyfikacji oferty produktowej, Grupa stopniowo plasuje swoje
preparaty także na wyższej półce cenowej. Oferta w tym zakresie obejmuje linie pielęgnacyjne pod marką
Juliette Essayer.
Ofertę Grupy można podzielić na kilka głównych grup asortymentowych:

linie pielęgnacyjne i specjalistyczne do twarzy,

linie pielęgnacyjne i specjalistyczne do ciała,

preparaty słoneczne [ochronne, po opalaniu, samoopalacze]

wyroby perfumeryjne,

kosmetyki do makijażu

produkty uzupełniające.
Produkty pielęgnacyjne i specjalistyczne Grupy Kolastyna S.A. oferowane są w zindywidualizowanych
seriach produktowych składających się z preparatów tworzących linie pielęgnacyjne, kierowane do określonych
grup odbiorców. Za największą grupę produktową w ofercie Grupy Kapitałowej uznać należy kosmetyki do
pielęgnacji twarzy oraz ciała. Składają się na nie między innymi:

kremy do twarzy

mleczka i toniki

maseczki

balsamy do ciała

kremy do rąk
Drugą grupę pod względem wartości sprzedaży stanowią kosmetyki do opalania. Grupa Kolastyna S.A.
od wielu lat jest niekwestionowanym liderem w tym segmencie z udziałem ilościowym w rynku na poziomie
23,9% i wartościowym – 17,1% (dane wg MEMRB Polska za 2006r.). Emulsje i olejki zawierające filtry
ochronne UVA i UVB, oferowane są pod marką Laboratorium Kolastyna.
Dzięki przejęciu w październiku 2007 r. praw do produkcji i dystrybucji wybranych marek z portfolio PZ
Cussons Polska S.A umocniła się pozycja Grupy w dwóch segmentach rynku: perfumerii męskiej oraz
pielęgnacji. Produkując i dystrybuując znane marki kosmetyków do golenia i po goleniu pod markami Wars i
Lider Grupa zdobywa pozycję niekwestionowanego polskiego lidera w kategorii kremów do golenia z
udziałem w rynku powyżej 73% według wartości sprzedaży oraz z udziałem 82% według ilości sprzedaży.
8
Zwiększył się też znacząco ilościowy udział Grupy w segmencie perfumerii męskiej – z 4% do 8,4%, co
daje spółce czwartą pozycję na polskim rynku. Jednocześnie wg wartości sprzedaży spółka plasuje się na
siódmej pozycji z udziałem na poziomie 5,1%.
Grupa Kolastyna, dzięki przejęciu spółki Unicolor SA, poszerzyła swoje portfolio o markę Tanita - najsilniejszą
polską markę kosmetyków depilacyjnych. Obecnie Grupa plasuje się na drugiej pozycji w polskim rynku
preparatów do depilacji, posiadając 14% udziału wg wartości sprzedaży (trzecia pozycja wg ilości
sprzedaży z udziałem na poziomie 17.0%), co potwierdza AC Nielsen (dane za 2006r).
Struktura organizacyjna
Emitent jest podmiotem dominującym w Grupie Kapitałowej, którą tworzy wraz ze spółką zależną –
Unicolor S.A. z siedzibą w Łomiankach
Schemat graficzny obrazujący zaangażowanie kapitałowe Emitenta w Podmiocie Zależnym, UNICOLOR S.A.,
przedstawiono poniżej:
Grupa Kolastyna S.A.
100%
UNICOLOR S.A
Ponadto Emitent był podmiotem dominującym w stosunku do podmiotu zależnego - spółki Fabryka Kosmetyków
Miraculum S.A. z siedzibą w Krakowie. Wobec przejęcia przez Emitenta ww. podmiotu, (w dniu 31 grudnia 2007
r. Sąd Rejonowy dla Krakowa – Śródmieścia w Krakowie, XI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru
Sądowego zarejestrował połączenie spółek Grupa Kolastyna S.A. oraz Fabryki Kosmetyków Miraculum S.A.,
które dokonało się w trybie art. 492§1 pkt. 1) Ksh, tj. poprzez przeniesienie całego majątku Fabryki
Kosmetyków Miraculum S.A. na Grupę Kolastyna S.A.) nie został on uwzględniony w opisie Grupy Kapitałowej.
Kapitał zakładowy
Kapitał Zakładowy Emitenta wynosi 45 234 949, 00 (słownie: czterdzieści pięć milionów dwieście
trzydzieści cztery tysiące dziewięćset czterdzieści dziewięć) złotych i dzieli się na 45 234 949 (słownie:
czterdzieści pięć milionów dwieście trzydzieści cztery tysiące dziewięćset czterdzieści dziewięć) akcji o wartości
nominalnej 1 (jeden) zł każda.
9
2. Stosowane zasady rachunkowości i metody wyceny
Niniejsze sprawozdanie finansowe za IV kwartał 2007 roku zostało przygotowane zgodnie z
Międzynarodowymi
Standardami
Rachunkowości,
Międzynarodowymi
Standardami
Sprawozdawczości
Finansowej jak również interpretacjami opublikowanymi przez Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej
Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską.
Prezentowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności
gospodarczej przez Grupę Kolastyna S.A. w dającej się przewidzieć przyszłości. W opinii Zarządu Spółki nie
istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności.
Wartości niematerialne
W pozycji tej są ujęte nabyte przez jednostki, zaliczane do aktywów trwałych, prawa majątkowe
nadające się do gospodarczego wykorzystania, o przewidywanym okresie ekonomicznej użyteczności dłuższym
niż rok, przeznaczone do używania na potrzeby jednostki.
Wartość firmy
Wartość firmy w kwocie 14.303 tys. PLN powstała w wyniku połączenia na 31 grudnia 2004 roku
spółek Laboratorium Kolastyna S.A. (spółka przejmująca) oraz Kolastyna Dystrybucja Sp. z o.o. (spółka
przejmowana) i Ann Cosmetics Sp. z o.o. (spółka przejmowana).
Wartość firmy nie jest umarzana, natomiast podlega corocznym testom na utratę wartości.
Koszty prac rozwojowych
Wartości niematerialne i prawne wytworzone we własnym zakresie dotyczą prac rozwojowych i
podlegają wykazaniu jako aktywa, w koszcie wytworzenia, pod warunkiem spełnienia następujących warunków:

wytworzone aktywa są możliwe do zidentyfikowania,

istnieje prawdopodobieństwo, że wytworzone aktywa przyniosą w przyszłości korzyści ekonomiczne,

koszty prac rozwojowych mogą być wiarygodnie zmierzone.
W przypadku braku możliwości odróżnienia nakładów na prace badawcze i prace rozwojowe, całość
poniesionych wydatków ujmowana jest jako koszt w okresie ich poniesienia.
Aktywowane koszty prac rozwojowych podlegają umorzeniu metodą liniową przez okres ich
użytkowania.
Inne wartości niematerialne
Wartości niematerialne wycenia się według cen nabycia, pomniejszonych o odpisy amortyzacyjne oraz
o odpisy z tytułu trwałej utraty wartości.
Wartości niematerialne, w tym znaki towarowe, przejęte przez spółkę dominującą w wyniku
dokonanego w dniu 31 grudnia 2004 roku przejęcia majątku spółek Kolastyna Dystrybucja Sp. z o.o. i Ann
Cosmetics Sp. z o.o., zostały wycenione w wartości godziwej.
10
Wartości niematerialne o nieokreślonych okresach użytkowania, w tym znaki towarowe oraz nabyte
receptury, nie podlegają amortyzacji, są one poddawane testom na utratę wartości.
Podlegająca amortyzacji wartość składnika wartości niematerialnych posiadającego określony okres
użytkowania jest rozłożona na przestrzeni okresu jego użytkowania.
Wartości niematerialne posiadające określone okresy użytkowania są umarzane z uwzględnieniem
okresów ekonomicznej użyteczności. Odzwierciedlają one faktyczny okres ich użytkowania i są amortyzowane
metodą liniową.
Rozpoczęcie amortyzacji następuje w momencie, gdy składnik aktywów jest gotowy do użycia, tzn.
kiedy składnik ten znajduje się w miejscu i stanie umożliwiającym użytkowanie go w sposób zamierzony przez
kierownictwo.
Na podstawie par. 41 MSR 8 Emitent dokonał ujęcia w sprawozdaniu połączonego podmiotu znaków
towarowych spółki przejmowanej FK Miraculum S.A., tj.: „Miraculum”, „Pani Walewska” oraz „Brutal” o wartości
23 milionów złotych. Korekta błędu została rozliczona retrospektywnie, tj. skorygowane zostały informacje
porównawcze za okresy poprzedzające, w których ten błąd wystąpił.
Rzeczowe aktywa trwałe
Rzeczowymi aktywami trwałymi są środki trwałe, które są utrzymywane w celu wykorzystania ich w
procesie
produkcyjnym,
świadczenia
usług
lub
w
celach
administracyjnych
oraz
którym
towarzyszy
oczekiwanie, że będą wykorzystywane dłużej niż przez rok.
Do rzeczowych aktywów trwałych są także kwalifikowane środki trwałe w okresie ich budowy, montażu
lub ulepszenia już istniejącego środka trwałego.
Środki trwałe są wyceniane według cen nabycia lub kosztów wytworzenia. Środki trwałe wniesione
aportem w 2001 roku do spółki dominującej oraz środki trwałe przyjęte przez spółkę dominującą w wyniku jej
połączenia na 31 grudnia 2004 roku ze spółkami: Kolastyna Dystrybucja Sp. z o.o. i Ann Cosmetics Sp. z o.o.
zostały wycenione na podstawie wartości rynkowych.
Wartość początkowa środków trwałych podlega podwyższeniu o wartość nakładów poniesionych na ich
ulepszenie (przebudowę, rozbudowę, modernizację, rekonstrukcję).
Wartość początkowa środków trwałych zostaje pomniejszona o odpisy amortyzacyjne. Stawki
amortyzacyjne są ustalone z uwzględnieniem okresu użyteczności środków trwałych i odzwierciedlają faktyczne
zużycie środków trwałych.
Stawki dla poszczególnych grup środków trwałych kształtują się następująco:

budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej od 2,5% do 10,0%

urządzenia techniczne i maszyny od 4,0% do 50,0%

środki transportu od 14,0% do 41,0%

inne środki trwałe od 14,0% do 20,0%
Rozpoczęcie amortyzacji następuje, gdy środek trwały jest dostępny do użytkowania, to znaczy w
momencie dostosowania składnika aktywów do miejsca i warunków potrzebnych do rozpoczęcia jego
funkcjonowania zgodnie z zamierzeniami kierownictwa.
Grunty, w tym prawo wieczystego użytkowania gruntów, nie są amortyzowane.
11
Środki trwałe używane na podstawie umów najmu, dzierżawy, leasingu lub innej o podobnym
charakterze, zaliczone do majątku Grupy Kapitałowej, amortyzuje się w okresie trwania umowy lub w okresie
ekonomicznej przydatności środka trwałego, w zależności od tego, który z nich jest krótszy.
Środki trwałe podlegają odpisom aktualizującym z tytułu utraty wartości, w tym celu w przypadku
wystąpienia przesłanek wskazujących na utratę wartości będą miały zastosowanie testy na utratę wartości.
Inwestycje długoterminowe
Inwestycje obejmują aktywa nabyte w celu osiągnięcia korzyści ekonomicznych wynikających z
przyrostu wartości tych aktywów, uzyskania z nich przychodów w postaci odsetek, dywidend lub innych
pożytków.
Nieruchomości inwestycyjne
Nieruchomości inwestycyjne są ujmowane w bilansie na dzień bilansowy w wartości godziwej. Zysk lub
strata wynikająca ze zmiany wartości godziwej nieruchomości inwestycyjnej wpływa na zysk lub stratę netto w
okresie, w którym nastąpiła zmiana.
Dokonana w styczniu 2008 roku przez rzeczoznawcę wycena nieruchomości inwestycyjnych nie
wykazała istotnych odchyleń od wartości wykazanej w skonsolidowanym bilansie.
Długoterminowe aktywa finansowe
Stanowiące długoterminowe aktywa finansowe udziały i akcje w innych jednostkach są wyceniane w
bilansie według cen nabycia pomniejszonych o odpisy z tytułu trwałej utraty ich wartości.
Skutki obniżenia wartości inwestycji zostały zaliczone do kosztów finansowych.
Zapasy
Materiały i towary
Materiały i towary na dzień bilansowy są wyceniane w cenach nabycia. Na dzień bilansowy materiały
przeznaczone do sprzedaży oraz towary są wyceniane nie wyżej niż ceny sprzedaży netto.
Odpisy aktualizujące wartość materiałów i towarów wynikające z wyceny w cenach sprzedaży netto
zalicza się odpowiednio do pozostałych kosztów operacyjnych i kosztów sprzedaży.
Produkty w toku
Produkty w toku wycenia się w koszcie wytworzenia. Odstępstwa od tej zasady polegające na wycenie
produkcji w toku w wysokości materiałów bezpośrednich nie mają istotnego wpływu na wartość zapasów i na
wynik finansowy.
Wyroby gotowe
Wycena wyrobów gotowych jest dokonywana na poziomie kosztu wytworzenia. Na dzień bilansowy
wyroby nie są wycenione wyżej niż ceny sprzedaży netto.
12
Rozchód zapasów odbywa się według zasady „pierwsze weszło – pierwsze wyszło” (FIFO).
Rozrachunki
Należności
Na dzień bilansowy należności i udzielone pożyczki wycenia się w kwocie wymaganej zapłaty, z
zachowaniem ostrożności.
Wartość należności aktualizuje się, uwzględniając stopień prawdopodobieństwa ich zapłaty poprzez
dokonanie odpisu aktualizującego, w odniesieniu do należności:

od dłużników postawionych w stan likwidacji lub upadłości – do wysokości należności nie objętej
zabezpieczeniem,

od dłużników w przypadku oddalenia wniosku o ogłoszenie upadłości – w wysokości 100% należności,

kwestionowanych lub z których zapłatą dłużnik zalega, a spłata należności nie jest prawdopodobna –
do wysokości należności nie objętej zabezpieczeniem,

stanowiących równowartość kwot podwyższających należności – do wysokości tych kwot,

przeterminowanych lub nie przeterminowanych o znacznym stopniu prawdopodobieństwa
nieściągalności – według indywidualnej oceny.
Odpisy aktualizujące wartość należności zalicza się do pozostałych kosztów operacyjnych i kosztów
finansowych, w zależności od rodzaju należności, której odpis dotyczył.
Należności inne niż handlowe, które staną się wymagalne w okresie powyżej 12 miesięcy od dnia
bilansowego, wykazuje się w aktywach trwałych w pozycji „Należności długoterminowe”. Na dzień bilansowy
należności długoterminowe nie wystąpiły.
Zobowiązania
Za zobowiązania uznaje się wynikający z przeszłych zdarzeń obowiązek wykonania świadczeń o
wiarygodnie określonej wartości, które spowodują wykorzystanie już posiadanych lub przyszłych aktywów
Grupy Kapitałowej.
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług zalicza się w całości, niezależnie od umownego terminu zapłaty,
do
zobowiązań
krótkoterminowych.
Pozostałe
zobowiązania
dzieli
się
na
zobowiązania
długo-
i
krótkoterminowe, stosując poniższe kryteria:

zobowiązania wymagające zapłaty w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego są zaliczane do
zobowiązań krótkoterminowych,

pozostałe zobowiązania, nie będące zobowiązaniami z tytułu dostaw i usług, a także nie spełniające
kryteriów zaliczania do zobowiązań krótkoterminowych, stanowią zobowiązania długoterminowe.
Na dzień powstania zobowiązania wycenia się według wartości nominalnej, a na dzień bilansowy w
kwocie wymagającej zapłaty.
Środki pieniężne
13
Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych obejmują środki pieniężne w banku i kasie oraz
lokaty krótkoterminowe o pierwotnym okresie zapadalności nie przekraczającym trzech miesięcy, wyceniane są
według wartości nominalnej.
Różnice kursowe
1. Wyrażone w walutach obcych operacje gospodarcze ujmuje się w księgach rachunkowych na dzień
ich przeprowadzenia odpowiednio po kursie:

kupna lub sprzedaży walut stosowanych przez bank, z którego usług korzysta dana spółka – w
przypadku operacji sprzedaży lub kupna walut oraz operacji zapłaty należności lub zobowiązań,

średnim ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzień, chyba że w zgłoszeniu
celnym lub w innym wiążącym jednostkę dokumencie ustalony został inny kurs – w przypadku
pozostałych operacji.
2. Na dzień bilansowy składniki aktywów oraz pasywów wyrażone w walutach obcych są wyceniane po
kursie średnim ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzień.
3. Różnice kursowe dotyczące innych niż inwestycje długoterminowe pozostałych aktywów i pasywów
wyrażonych w walutach obcych, powstałe na dzień wyceny oraz przy zapłacie należności i zobowiązań w
walutach obcych, zalicza się odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych.
Rezerwy
Rezerwy są tworzone wówczas, gdy na Grupie Kapitałowej ciąży istniejący obowiązek (prawny lub
zwyczajowy) wynikający ze zdarzeń przeszłych i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku
spowoduje konieczność wypływu środków oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego
zobowiązania. Jeżeli istnieje wiarygodne oczekiwanie, że objęte rezerwą koszty zostaną zwrócone, wówczas
zwrot ten jest ujmowany jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wtedy, gdy jest praktycznie pewne, że zwrot
ten nastąpi (np. na mocy zawartej umowy ubezpieczenia). W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w
czasie wywiera istotny wpływ na kwotę utworzonej rezerwy, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez
zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu
stopy dyskontowej brutto odzwierciedlającej aktualne ceny rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz
ewentualnego ryzyka związanego z danym zobowiązaniem. Jeżeli wycena rezerwy została przeprowadzona z
uwzględnieniem dyskontowania, wzrost rezerwy ujmowany jest w rachunku zysków i strat jako korekta
odsetek.
Rezerwy na świadczenia pracownicze (tj. świadczenia emerytalne i podobne, nagrody jubileuszowe,
odprawy emerytalno-rentowe) wyceniono w wysokości oszacowanej metodami aktuarialnymi.
Zobowiązania warunkowe – pozabilansowe
Za zobowiązania warunkowe Grupa Kapitałowa uznaje potencjalny przyszły obowiązek wykonania
świadczeń, których powstanie jest uzależnione od zaistnienia określonych zdarzeń.
Rozliczenia międzyokresowe czynne i bierne
Rozliczenia międzyokresowe czynne obejmują rozliczenia:
14

długoterminowe, które dotyczą przyszłych okresów sprawozdawczych i trwają dłużej niż 12 miesięcy
od dnia bilansowego,

krótkoterminowe, które dotyczą przyszłych okresów sprawozdawczych i trwają nie dłużej niż 12
miesięcy od dnia bilansowego.
Za bierne rozliczenia międzyokresowe kosztów uznaje się prawdopodobne zobowiązania przypadające
na bieżący okres sprawozdawczy, wynikające w szczególności:

ze świadczeń wykonanych na rzecz Spółki przez kontrahentów, jeżeli kwota zobowiązania jest znana
lub możliwa do oszacowania w sposób wiarygodny,

z obowiązku wykonania, związanych z bieżącą działalnością przyszłych świadczeń, możliwych do
oszacowania w sposób wiarygodny na podstawie danych planistycznych lub na podstawie realizacji
produkcji.
Odpisy czynnych i biernych rozliczeń międzyokresowych kosztów następują stosownie do upływu czasu
lub wielkości świadczeń.
Czas i sposób rozliczenia jest uzasadniony charakterem rozliczanych kosztów.
Rozliczenia międzyokresowe przychodów
Rozliczenia międzyokresowe przychodów spółki dominującej obejmują w szczególności:

środki pieniężne otrzymane na sfinansowanie nabycia lub wytworzenia środków trwałych, rozliczane
równolegle do odpisów amortyzacyjnych lub umorzeniowych środków trwałych sfinansowanych,

przedpłaty otrzymane od odbiorców.
Podatek odroczony
Aktywa z tytułu podatku dochodowego
Jednostki wchodzące w skład Grupy Kapitałowej tworzą aktywa z tytułu odroczonego podatku
dochodowego w związku z występowaniem przejściowych różnic między wykazywaną w księgach rachunkowych
wartością aktywów i pasywów a ich wartością podatkową oraz w przypadku spółki zależnej straty możliwej do
odliczenia w przyszłości.
Aktywa z tytułu podatku odroczonego ustala się w wysokości kwoty przewidzianej w przyszłości do
odliczenia od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi, które spowodują w
przyszłości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego oraz straty możliwej do odliczenia, przy
zachowaniu zasady ostrożności.
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Jednostki wchodzące w skład Grupy Kapitałowej tworzą rezerwę z tytułu odroczonego podatku
dochodowego w związku z występowaniem dodatnich różnic przejściowych między rachunkową i podatkową
wartością aktywów i pasywów.
Rezerwę z tytułu podatku odroczonego tworzy się w wysokości kwoty podatku dochodowego,
wymagającej w przyszłości zapłaty, w związku z dodatnimi różnicami przejściowymi, które spowodują w
przyszłości zwiększenie podstawy obliczenia podatku dochodowego.
Przy ustalaniu wysokości aktywów i rezerwy z tytułu podatku dochodowego uwzględnia się stawki
podatku dochodowego obowiązujące w roku powstania obowiązku podatkowego.
15
Rezerwy i aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego, dotyczące operacji rozliczanych z
kapitałem własnym, odnosi się również na kapitał własny.
Kapitał własny
Kapitał podstawowy
Kapitał podstawowy Grupy Kapitałowej stanowi kapitał zakładowy spółki dominującej, który na dzień
bilansowy wykazany został w wysokości określonej w statucie i wpisanej w KRS.
Zysk/strata z lat ubiegłych
Kapitał zapasowy w podmiocie dominującym oraz w konsolidowanej spółce zależnej jest przeznaczony
na pokrycie strat wykazanych w sprawozdaniach poszczególnych spółek. Na podstawie art. 396 § 5 Kodeksu
spółek handlowych o użyciu kapitału zapasowego rozstrzyga Walne Zgromadzenie, z zastrzeżeniem, że część w
wysokości 1/3 kapitału zakładowego może być użyta jedynie na pokrycie straty wykazanej w sprawozdaniu
finansowym.
Odpis na kapitał rezerwowy ustala się w wysokości maksymalnie do 8% zysku netto po opodatkowaniu
i dokonaniu obowiązujących odpisów, aż do osiągnięcia przez ten kapitał wysokości odpowiadającej
przynajmniej wartości nominalnej akcji podlegających umorzeniu.
Zysk/strata z lat ubiegłych odzwierciedla wartość kapitału zapasowego poszczególnych spółek Grupy
Kapitałowej oraz wyników finansowych Grupy Kapitałowej z lat poprzednich, z wyjątkiem nadwyżki akcji ponad
wartość nominalną, która jest prezentowana w kapitale zapasowym.
Przychody, koszty, wynik finansowy
Rachunek zysków i strat jednostek sporządzony został według wariantu kalkulacyjnego.
Przychody i zyski
Za przychody i zyski uznaje się uprawdopodobnione powstanie w okresie sprawozdawczym korzyści
ekonomicznych, o wiarygodnie określonej wartości, w formie zwiększenia wartości aktywów albo zmniejszenia
wartości zobowiązań, które doprowadzą do wzrostu kapitału własnego lub zmniejszenia jego niedoboru w inny
sposób niż wniesienie wkładów przez udziałowców lub właścicieli.
Koszty i straty
Przez koszty i straty rozumie się uprawdopodobnione zmniejszenia w okresie sprawozdawczym
korzyści ekonomicznych, o wiarygodnie określonej wartości, w formie zmniejszenia wartości aktywów albo
zwiększenia wartości zobowiązań i rezerw, które doprowadzą do zmniejszenia kapitału własnego lub
zwiększenia jego niedoboru w inny sposób niż wycofanie środków przez akcjonariuszy.
Wynik finansowy
Na wynik finansowy netto składają się:
16

wynik działalności operacyjnej, w tym z tytułu pozostałych przychodów i kosztów operacyjnych
(pośrednio związanych z działalnością operacyjną),

wynik operacji finansowych,

obowiązkowe obciążenia wyniku finansowego z tytułu podatku dochodowego, którego podatnikiem jest
jednostka, i płatności z nim zrównanych, na podstawie odrębnych przepisów.
Wpływający na wynik finansowy podatek dochodowy za dany okres sprawozdawczy obejmuje część
odroczoną i bieżącą. Część odroczona w rachunku zysków i strat stanowi różnicę pomiędzy stanem rezerw i
aktywów z tytułu podatku odroczonego na koniec i początek okresu sprawozdawczego.
Opis metod i zasad obejmowania jednostek powiązanych skonsolidowanym sprawozdaniem
finansowym i danymi porównywalnymi
Skonsolidowane
sprawozdania
finansowe
zostały
sporządzone
przy
założeniu
kontynuowania
działalności gospodarczej przez podmiot dominujący i objęty konsolidacją podmiot zależny w dającej się
przewidzieć przyszłości. Nie występują okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania przez te podmioty
działalności.
Konsolidacja sprawozdania finansowego spółki Grupa Kolastyna S.A. ze sprawozdaniem jednostki
zależnej spółki Unicolor S.A. z siedzibą w Łomiankach została sporządzona metodą pełną.
Spółka Unicolor S.A. została włączona do skonsolidowanego sprawozdania finansowego z dniem 30.09.2007 r.
Dokonane korekty konsolidacyjne dotyczyły głównie:

eliminacji wzajemnej sprzedaży i kosztów,

eliminacji marży odłożonej w zapasach,

eliminacji wzajemnych należności i zobowiązań.
3. Zastosowane kursy walut
Do przeliczenia podstawowych pozycji bilansu, rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów
pieniężnych z tabeli Wybrane Dane Finansowe przyjęto następujące kursy złotego wobec EURO:
Data
EURO
2007.01.31 1 EURO
2007.02.28 1 EURO
2007.03.31 1 EURO
2007.04.30 1 EURO
2007.05.31 1 EURO
2007.06.30 1 EURO
2007.07.31 1 EURO
2007.08.31 1 EURO
2007.09.30 1 EURO
2007.10.31 1 EURO
2007.11.30 1 EURO
2007.12.31 1 EURO
Kurs EURO na koniec IV kw 2007r.
Średnia arytmetyczna za 2007 r.
PLN
3,9320
3,9175
3,8695
3,7879
3,8190
3,7658
3,7900
3,8230
3,7775
3,6306
3,6267
3,5820
3,5820
3,7768
Data
EURO
2006.01.31 1 EURO
2006.02.28 1 EURO
2006.03.31 1 EURO
2006.04.30 1 EURO
2006.05.31 1 EURO
2006.06.30 1 EURO
2006.07.31 1 EURO
2006.08.31 1 EURO
2006.09.30 1 EURO
2006.10.31 1 EURO
2006.11.30 1 EURO
2006.12.31 1 EURO
Kurs EURO na koniec IV kw 2006r.
Średnia arytmetyczna za 2006 r.
PLN
3,8285
3,7726
3,9357
3,8740
3,9472
4,0434
3,9321
3,9369
3,9835
3,8871
3,8166
3,8312
3,8312
3,8991
17
4. Informacje o zmianach stosowanych zasad (polityki) rachunkowości
W IV kwartale roku 2007 nie zostały zmienione zasady rachunkowości.
5. Informacje o istotnych zmianach wartości szacunkowych
W IV kwartale 2007 roku nie wystąpiły istotne zmiany wartości szacunkowych.
6. Opis istotnych dokonań lub niepowodzeń emitenta w okresie, którego dotyczy raport,
wraz z wykazem najważniejszych zdarzeń ich dotyczących
W wyniku podpisanej umowy 1 października 2007 roku Grupa Kolastyna S.A. nabyła prawa do wybranych
marek z portfolio PZ Cussons. W wyniku transakcji Grupy Kolastyna poszerzyła swoją ofertę o znane i cenione
marki kosmetyczne: Uroda, Makler, Być może, Wars i Lider. Akwizycja wygenerowała znaczny wzrost udziałów
rynkowych w kluczowych dla spółki segmentach rynku.
W raportowanym okresie Emitent zakończył formalny proces połączenia z Fabryką Kosmetyków
Miraculum S.A. z siedzibą w Krakowie. Do momentu połączenia, FK Miraculum S.A. prowadziło działalność w
zakresie produkcji wyrobów kosmetycznych jako spółka zależna, działająca od 2003 roku w ramach struktury
kapitałowej Kolastyna. Miraculum jest właścicielem znanych polskich marek kosmetycznych, między innymi:
Miraculum, Pani Walewska i Brutal.
Poniesione w 2007 roku znaczne koszty sprzedaży oraz koszty ogólne zarządu są w głównej mierze
wynikiem podjętych działań handlowych oraz marketingowych mających na celu wsparcie sprzedaży i w opinii
Zarządu przyczynią się do zwiększenia przychodów w przyszłych okresach.
Grupa Kolastyna stale obserwuje branżę, poszukując nowych rozwiązań i możliwości działania. Dlatego
rozwija m.in. propozycję skierowaną dla biznesu. Jest ona odpowiedzią na duże zapotrzebowanie rynku na
usługę, umożliwiającą personalizację zamawianych produktów oraz komponowanie kosmetycznych zestawów
upominkowych w specjalnie zaprojektowanych opakowaniach z logo danej firmy. Sprzedaż dla biznesu Grupa
Kolastyna wprowadziła w połowie 2007 roku, a w IV kwartale podjęła wiele intensywnych działań mających na
celu jej udoskonalenie.
Grupa Kolastyna zakłada również możliwość akwizycji zagranicznych - głównie na rynkach Rosji i Ukrainy.
Najwcześniej jednak do zagranicznego przejęcia może dojść już w bieżącym roku. Na razie prowadzone są
rozmowy z kilkoma spółkami na rynku polskim, a także ukraińskim i rosyjskim.
Wykaz najważniejszych zdarzeń:
a) W dniu 1 października 2007 roku Zarząd spółki Grupa Kolastyna S.A. poinformował o podpisaniu umowy
ze spółką PZ Cussons Polska S.A. z siedzibą Warszawie, której przedmiotem był zakup praw do wybranych
marek z portfolio spółki PZ Cussons Polska S.A.
Przedmiotem transakcji było również nabycie praw do własności intelektualnej, obejmującej wiedzę związaną z
procesem produkcji oraz dystrybucji produktów kosmetycznych w obrębie tych marek. Zgodnie z umową spółka
Grupa Kolastyna S.A. nabywa prawa do produkcji i dystrybucji marki pielęgnacyjnej "Uroda", marek
18
perfumeryjnych: "Makler" i "Być może" jak również kosmetyków do golenia i po goleniu pod markami "Wars" i
"Lider". Cena po jakiej zostały nabyte aktywa wyniosła 27 mln PLN + VAT.
b) 18 października 2007 roku Emitent przekazał do publicznej wiadomości prognozę skonsolidowanych
przychodów ze sprzedaży oraz zysku netto grupy kapitałowej Grupa Kolastyna S.A. na 2008 rok.
Prognozowane przychody ze sprzedaży wyniosą 115 mln zł, a prognozowany zysk netto: w przedziale od 12
mln zł do 15 mln zł.
c) W dniu 20 listopada 2007 r.
NWZA spółki Grupa Kolastyna S.A. podjęło uchwałę w sprawie połączenia
spółki Grupa Kolastyna S.A. z Fabryką Kosmetyków Miraculum S.A. w Krakowie oraz w sprawie zmiany Statutu
Spółki.
NWZA spółki Grupa Kolastyna S.A. postanowiło o połączeniu Spółki ze spółką Fabryka Kosmetyków Miraculum
Spółka Akcyjna z siedzibą w Krakowie ("Spółka Przejmowana") w trybie art. 492 §1 pkt 1) Kodeksu spółek
handlowych ("Połączenie"), tj. poprzez przeniesienia całego majątku Spółki Przejmowanej na spółkę Grupa
Kolastyna S.A. jako spółkę przejmującą, w zamian za akcje spółki Grupa Kolastyna S.A., które zostaną wydane
akcjonariuszom Spółki Przejmowanej.
Połączenie zostało dokonane przy jednoczesnym podwyższeniu kapitału zakładowego Spółki o kwotę 685
949,00 zł (słownie: sześćset osiemdziesiąt pięć tysięcy dziewięćset czterdzieści dziewięć złotych), w drodze
emisji 685 949 (sześćset osiemdziesiąt pięć tysięcy dziewięćset czterdzieści dziewięć) akcji zwykłych na
okaziciela serii G o wartości nominalnej 1 zł (słownie: jeden złoty) każda ("Akcje Emisji Połączeniowej").
Akcje Spółki Przejmowanej posiadane przez dotychczasowych akcjonariuszy tej spółki zostaną wymienione na
Akcje Emisji Połączeniowej w proporcji 55,8 (pięćdziesiąt pięć i osiem dziesiątych) Akcji Emisji Połączeniowej w
zamian za 1 (jedną) akcję Spółki Przejmowanej.
W związku z koniecznością podwyższenia kapitału zakładowego Spółki w drodze emisji Akcji Emisji
Połączeniowej, Walne Zgromadzenie podwyższyło kapitał zakładowy Spółki o kwotę 685 949,00 zł (słownie:
sześćset osiemdziesiąt pięć tysięcy dziewięćset czterdzieści dziewięć złotych), to jest do kwoty 45 234 949,00 zł
(słownie: czterdzieści pięć milionów dwieście trzydzieści cztery tysiące dziewięćset czterdzieści dziewięć
złotych), w drodze emisji 685 949 (słownie: sześćset osiemdziesiąt pięć tysięcy dziewięćset czterdzieści
dziewięć) akcji zwykłych na okaziciela serii G o wartości nominalnej 1 zł (słownie: jeden złoty) każda akcja.
Akcje Emisji Połączeniowej zostaną wprowadzone do obrotu na Giełdzie Papierów Wartościowych S.A. w
Warszawie.
d) Dnia 26 listopada 2007 roku Zarząd spółki Grupa Kolastyna S.A. przekazał do publicznej wiadomości tekst
jednolity Statutu Spółki przyjęty przez Radę Nadzorczą Spółki dniu 26 listopada 2007 roku. Tekst jednolity
Statutu uwzględnia treść dokonanych zmian zgodnie z uchwałą nr 4 Walnego Zgromadzenia spółki Grupa
Kolastyna S.A. z dnia 20 listopada 2007 r. w sprawie: połączenia spółki Grupa Kolastyna S.A. z Fabryką
Kosmetyków Miraculum S.A. w Krakowie oraz w sprawie zmiany Statutu Spółki.
e) W dniu 1 grudnia 2007 roku Emitent otrzymał zawiadomienie o nabyciu akcji spółki zależnej Fabryki
Kosmetyków Miraculum S.A. z siedzibą w Krakowie przez Panią Urszulę Grzegorzewską - Przewodniczącego
Rady Nadzorczej emitenta - od dotychczasowego akcjonariusza Pana Pawła Guziejewskiego. Transakcja nabycia
akcji została zawarta w dniu 1 grudnia 2007 r. Wolumen 280 sztuk akcji imiennych został nabyty po cenie
170,00 zł za jedną akcję.
f) W dniu 31 grudnia 2007 r. Sąd Rejonowy w Krakowie, Wydział XI Gospodarczy Krajowego Rejestru
Sądowego zarejestrował połączenie spółek: Grupa Kolastyna S.A. i Fabryka Kosmetyków Miraculum S.A. z
siedzibą w Krakowie. Połączenie spółek nastąpiło w trybie art. 492 §1 pkt 1) ksh tj. poprzez przeniesienie
19
całego majątku Spółki przejmowanej (FK Miraculum) na spółkę Grupa Kolastyna S.A. jako spółkę przejmującą,
w zamian za akcje spółki Grupa Kolastyna S.A. wydawane akcjonariuszom spółki FK Miraculum.
Kapitał zakładowy spółki Grupa Kolastyna S.A. został podwyższony z kwoty 44 549 000,00 zł do kwoty 45 234
949,00 zł, tj. o kwotę 685 949,00 zł w drodze emisji 685 949 akcji zwykłych na okaziciela serii G o wartości
nominalnej 1 zł (słownie: jeden złoty) każda akcja.
Rejestracja podwyższenia kapitału zakładowego nastąpiła łącznie z rejestracją połączenia spółek, tj. w dniu 31
grudnia 2007 r.
W związku z połączeniem spółek, w dniu 31 grudnia 2007 r. została zarejestrowana również zmiana
postanowień Statutu Spółki Grupa Kolastyna S.A. Aktualna treść Statutu została przedstawiona w raporcie
bieżącym nr 79/2007.
Na podstawie par. 41 MSR 8 Emitent dokonał ujęcia w sprawozdaniu połączonego podmiotu znaków
towarowych spółki przejmowanej FK Miraculum S.A., tj.: „Miraculum”, „Pani Walewska” oraz „Brutal” o wartości
23 milionów złotych. Korekta błędu została rozliczona retrospektywnie, tj. skorygowane zostały informacje
porównawcze za okresy poprzedzające, w których ten błąd wystąpił.
7. Opis czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, mających
znaczący wpływ na osiągnięte wyniki finansowe
W raportowanym okresie nie wystąpiły zdarzenia o nietypowym charakterze, które miały znaczący wpływ
na osiągnięte przez Grupę Kapitałową i Emitenta wyniki finansowe poza zdarzeniami opisanymi w punkcie 6.
8. Objaśnienia dotyczące sezonowości
prezentowanym okresie
lub
cykliczności
działalności
emitenta
w
Struktura sprzedaży w odniesieniu do głównych grup asortymentowych w Grupie Kapitałowej Spółki
jest porównywalna w każdym roku. W II i III kwartale dominuje sprzedaż kosmetyków do opalania, w I i IV
największy udział mają wyroby perfumeryjne. Największe dochody generują wyroby sprzedawane pod markami
Kolastyna i Miraculum.
9. Informacje dotyczące emisji, wykupu i spłaty dłużnych oraz kapitałowych papierów
wartościowych
W dniu 20 listopada 2007 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy spółki Grupa
Kolastyna S.A. postanowiło o połączeniu Emitenta ze spółką Fabryka Kosmetyków Miraculum Spółka Akcyjna z
siedzibą w Krakowie w trybie art. 492 §1 pkt 1) Kodeksu spółek handlowych, tj. poprzez przeniesienia całego
majątku Spółki Przejmowanej na spółkę Grupa Kolastyna S.A. jako spółkę przejmującą, w zamian za akcje
spółki Grupa Kolastyna S.A., które zostaną wydane akcjonariuszom Spółki Przejmowanej. Połączenie zostało
dokonane przy jednoczesnym podwyższeniu kapitału zakładowego Spółki o kwotę 685 949,00 zł, w drodze
emisji 685 949 akcji zwykłych na okaziciela serii G o wartości nominalnej 1 zł każda ("Akcje Emisji
Połączeniowej").
Akcje Spółki Przejmowanej posiadane przez dotychczasowych akcjonariuszy tej spółki zostaną wymienione na
Akcje Emisji Połączeniowej w proporcji 55,8 (pięćdziesiąt pięć i osiem dziesiątych) Akcji Emisji Połączeniowej w
zamian za 1 (jedną) akcję Spółki Przejmowanej.
Walne Zgromadzenie postanowiło jednocześnie o dematerializacji Akcji Emisji Połączeniowej na zasadach
przewidzianych przez odpowiednie przepisy prawa oraz o ubieganiu się o dopuszczenie Akcji Emisji
Połączeniowej do obrotu na rynku regulowanym.
20
W okresie objętym sprawozdaniem w dniu 19 grudnia 2007 roku Emitent sprzedał 150 sztuk obligacji serii C
Victoria Serwis Sp. z o.o. za łączną kwotę 1.503 tys. zł.
Dnia 28 grudnia 2007 roku Emitent przyjął ofertę nabycia 36.752 sztuk obligacji imiennych serii A zamiennych
na akcje o wartości nominalnej i emisyjnej 117 zł każda, za łączną kwotę 4.300 tys. zł od spółki Merbanco S.A.
z siedzibą w Warszawie.
Dnia 28 grudnia 2007 roku Emitent przyjął również ofertę nabycia 430.000 sztuk obligacji imiennych serii A
zamiennych na akcje o wartości nominalnej i emisyjnej 10 zł każda, za łączną kwotę 4.300 tys. zł od spółki
COSMO.COM S.A. z siedzibą w Warszawie.
10. Informacje dotyczące wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie
i w przeliczeniu na jedną akcję, z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane
Spółka nie wypłacała dywidendy za rok 2006 oraz nie deklarowała wypłaty dywidendy za rok 2007.
11. Wskazanie zdarzeń, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono skrócone
kwartalne sprawozdanie finansowe, nieujętych w tym sprawozdaniu, a mogących w
znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe
a) W dniu 4 stycznia 2008 roku Emitent podpisał znaczącą umowę ze spółką Miracan Sp. z o.o. z siedzibą w
Krakowie (Miracan), której przedmiotem jest zlecenie spółce Miracan produkcji wyrobów perfumeryjnych
według receptur i specyfikacji podanych przez Emitenta.
b) Raportem bieżącym numer 8/2008 Zarząd Emitenta poinformował, iż Rada Nadzorcza Grupa Kolastyna S.A.
w dniu 30 stycznia 2008 roku powołała Pana Marka Opowicza na Członka Zarządu oraz Dyrektora
Operacyjnego spółki Grupa Kolastyna S.A.
c) Postanowieniem uchwały nr 114/2008 z dnia 8 lutego 2008 roku Zarząd Giełdy Papierów Wartościowych w
Warszawie wprowadził z dniem 12 lutego 2008 r. w trybie zwykłym do obrotu giełdowego na rynku
podstawowym 685.949 (sześćset osiemdziesiąt pięć tysięcy dziewięćset czterdzieści dziewięć) akcji zwykłych na
okaziciela serii G spółki GRUPA KOLASTYNA S.A.
d) Dnia 27 lutego 2008 roku Zarząd spółki Grupa Kolastyna S.A. przekazał informację, iż Rada Nadzorcza
Spółki w dniu 27 lutego 2008 roku powierzyła Panu Andrzejowi Grzegorzewskiemu pełnienie funkcji Prezesa
Zarządu na kolejną trzyletnią kadencję.
12. Zmiany zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastąpiły od
czasu zakończenia ostatniego roku obrotowego
W Grupie Kapitałowej Grupa Kolastyna S.A. nie wystąpiły zobowiązania warunkowe ani aktywa
warunkowe przekraczające 10% kapitałów.
13. Zobowiązania finansowe
21
Wysokość zobowiązań finansowych grupy kapitałowej Grupa Kolastyna S.A. przedstawia poniższa tabela.
Zobowiązania finansowe
(w tys. PLN)
31.12.2007r. 31.12.2006r.
Długoterminowe
Kredyty bankowe
Emisja dłużnych papierów
Zakup przedsiębiorstwa od Skarbu
Inne zobowiązania finansowe
Krótkoterminowe
Kredyty bankowe
Emisja dłużnych papierów
Zakup przedsiębiorstwa od Skarbu
Inne zobowiązania finansowe
11 805
4 560
0
0
0
0
1 438
1 156
16 036
20 372
0
7 000
0
0
4 974
3 937
14. Transakcje ze spółkami powiązanymi
Transakcje spółki Grupa Kolastyna z podmiotem zależnym objętym skonsolidowanym sprawozdaniem
spółką Unicolor S.A. z siedzibą w Łomiankach – łączna wartość transakcji za IV kwartał 2007 netto wynosiła:

po stronie sprzedaży Emitenta
3,5 tys. zł

po stronie zakupów Emitenta
80 tys. zł
Transakcje dokonane zostały na warunkach stosowanych wobec innych odbiorców i dostawców.
Przedmiotem transakcji była sprzedaż środków trwałych oraz zakup usług.
Należności i zobowiązania wobec Unicolor S.A. z siedzibą w Łomiankach
Należności
Zobowiązania
519 tys. zł
(z tytułu pożyczki)
80 tys. zł
15. Kapitał zakładowy wg stanu na dzień 31 grudnia 2007 r.
Wysokość kapitału zakładowego: 45 234 949,00 zł
Liczba akcji wszystkich emisji: 45 234 949 sztuk
Wartość nominalna akcji: 1 zł
Kwotowe określenie części kapitału wpłaconego: 45 234 949,00 zł
Wartość nominalna warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego: 966 000,00 zł
Kapitał zakładowy Grupa Kolastyna S.A. składa się:
923.000 akcji zwykłych na okaziciela serii A oznaczonych przez KDPW S.A. kodem „PLKLSTN00017”,
6.295.000 akcji zwykłych na okaziciela serii B oznaczonych przez KDPW S.A. kodem „PLKLSTN00017”,
16.675.000 akcji zwykłych na okaziciela serii C oznaczonych przez KDPW S.A. kodem „PLKLSTN00017”,
5.656.000 akcji zwykłych na okaziciela serii D oznaczonych przez KDPW S.A. kodem „PLKLSTN00017”,
22
15.000.000 akcji zwykłych na okaziciela serii E oznaczonych przez KDPW S.A. kodem „PLKLSTN00017”,
685.949 akcji zwykłych na okaziciela serii G oznaczonych przez KDPW S.A. kodem „PLKLSTN00017”.
16. Objaśnienia dotyczące przekształcenia na MSR
Różnice pomiędzy skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Emitenta sporządzonymi zgodnie z
polskimi standardami rachunkowości, a skonsolidowanymi sprawozdaniami finansowymi sporządzonymi zgodnie
z MSR:
- Korekta amortyzacji wartości firmy w związku z przejściem na testowanie wartości firmy.
- Korekta umorzenia/amortyzacji wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania.
- Prezentacja podatku VAT do odliczenia w należnościach.
- Prezentacja kapitałów zapasowego i z aktualizacji poszczególnych spółek skonsolidowanych w zyskach lat
ubiegłych.
- Wyłączenie podatku akcyzowego z przychodów i kosztów.
23
POZOSTAŁE INFORMACJE DO SKONSOLIDOWANEGO RAPORTU KWARTALNEGO
1.
Wybrane dane finansowe, zawierające podstawowe pozycje skonsolidowanego
sprawozdania finansowego (również przeliczone na euro)
kwoty w tys. PLN
WYBRANE DANE FINANSOWE
(sprawozdanie skonsoloidowane)
kwoty w tys. EUR
IV kwartał 2007 IV kwartał 2006
narastająco
narastająco
okres
okres
od 01.01.2007
od 01.01.2006
do 31.12.2007
do 31.12.2006
I. Przychody ze sprzedaży
IV kwartał 2007
narastająco
okres
od 01.01.2007
do 31.12.2007
IV kwartał 2006
narastająco
okres
od 01.01.2006
do 31.12.2006
93 102
83 467
24 651
21 407
II. Zysk (strata) na działalności operacyjnej
III. Zysk (strata) brutto
8 414
5 398
20 991
16 305
2 228
1 429
5 384
4 182
IV. Zysk (strata) netto
4 430
12 306
1 173
3 156
V. Zysk (strata) netto akcjonariuszy jednostki dominującej
Grupy
VI. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
4 430
7 394
1 173
1 896
-14 681
-27 159
-3 887
-6 965
VII. Przepływy pieniężne netto z działalności
inwestycyjnej
VIII. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej
-18 070
24 566
-4 784
6 300
33 401
3 026
8 844
776
IX. Przepływy pieniężne netto, razem
X. Aktywa razem
XI. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania
650
185 631
80 974
433
138 800
70 014
172
51 823
22 606
111
36 229
18 275
XII. Zobowiązania długoterminowe
13 424
5 953
3 748
1 554
XIII. Zobowiązania krótkoterminowe
63 852
61 050
17 826
15 935
17 954
XIV. Kapitał własny
104 656
68 786
29 217
XV. Kapitał zakładowy
45 235
29 549
12 628
7 713
XVI. Liczba akcji (szt)
45 234 949
29 549 000
45 234 949
29 549 000
0,10
0,25
0,03
0,06
2,31
0
2,33
0
0,61
0
0,60
0
XVII. Zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą
przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej (w
zł/EUR)
XVIII. Wartość księgowa na jedną akcję (w zł/EUR)
XIX. Wypłacona dywidenda na jedną akcję
Opis organizacji grupy kapitałowej
jednostek podlegających konsolidacji
2.
Grupy
Kolastyna
S.A.
ze
wskazaniem
Spółka tworzy Grupę Kapitałową. Emitent jest podmiotem dominującym w stosunku do spółki
Unicolor S.A. z siedzibą w Łomiankach.
Spółka Unicolor S.A. z siedzibą w Łomiankach zajmuje się produkcją oraz sprzedażą wyrobów
kosmetycznych. Przychody spółki Unicolor S.A. za 2006 rok wyniosły blisko 11 mln złotych. Działalność spółki
Unicolor S.A. skupia się głównie na produkcji kosmetyków depilacyjnych (Tanita), które nie znajdują się w
ofercie Grupy Kolastyna. Unicolor S.A. zaangażowany jest także w produkcję kosmetyków do makijażu (pudry,
fluidy, kosmetyki kolorowe) pod marką Paloma.
Jednostka zależna spółka UNICOLOR S.A. podlega konsolidacji metodą pełną.
3.
Wskazanie skutków zmian w strukturze jednostki gospodarczej, w tym w wyniku
połączenia jednostek gospodarczych, przejęcia lub sprzedaży jednostek grupy
kapitałowej emitenta, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i
zaniechania działalności.
W IV kwartale 2007 roku nastąpiło prawne połączenie Emitenta ze spółką Fabryka Kosmetyków
Miraculum S.A. z siedzibą w Krakowie. Emitent był podmiotem dominującym w stosunku do podmiotu
zależnego - spółki Fabryka Kosmetyków Miraculum S.A. z siedzibą w Krakowie, w której posiadał 93,77%
24
udziału w kapitale zakładowym. Wobec przejęcia przez Emitenta ww. podmiotu, (w dniu 31 grudnia 2007 r. Sąd
Rejonowy dla Krakowa – Śródmieścia w Krakowie, XI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego
zarejestrował połączenie spółek Grupa Kolastyna S.A. oraz Fabryki Kosmetyków Miraculum S.A., które dokonało
się w trybie art. 492§1 pkt. 1) Ksh, tj. poprzez przeniesienie całego majątku Fabryki Kosmetyków Miraculum
S.A. na Grupę Kolastyna S.A.) nie został on uwzględniony w opisie Grupy Kapitałowej.
Kapitał zakładowy spółki Grupa Kolastyna S.A. został podwyższony z kwoty 44 549 000,00 zł (słownie:
czterdzieści cztery miliony pięćset czterdzieści dziewięć tysięcy złotych) do kwoty 45 234 949,00 zł (słownie:
czterdzieści pięć milionów dwieście trzydzieści cztery tysiące dziewięćset czterdzieści dziewięć złotych), tj. o
kwotę 685 949,00 zł (słownie: sześćset osiemdziesiąt pięć tysięcy dziewięćset czterdzieści dziewięć złotych) w
drodze emisji 685 949 (słownie: sześćset osiemdziesiąt pięć tysięcy dziewięćset czterdzieści dziewięć) akcji
zwykłych na okaziciela serii G o wartości nominalnej 1 zł (słownie: jeden złoty) każda akcja.
Rejestracja podwyższenia kapitału zakładowego nastąpiła łącznie z rejestracją połączenia spółek, tj. w dniu 31
grudnia 2007 r.
4.
Stanowisko zarządu odnośnie co do możliwości zrealizowania wcześniej
publikowanych prognoz wyników na dany rok, w świetle wyników zaprezentowanych w
raporcie kwartalnym w stosunku do wyników prognozowanych,
Zarząd nie podał prognozy wyników na IV kwartał 2007 roku.
5.
Akcjonariusze posiadający bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co
najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu emitenta na dzień
przekazania raportu kwartalnego wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te
podmioty akcji, ich procentowego udziału w kapitale zakładowym, liczby głosów z nich
wynikających i ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym
zgromadzeniu oraz wskazanie zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji
emitenta w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego
Na dzień 29 lutego 2008 roku akcjonariuszami Spółki posiadającymi powyżej 5% ogólnej liczby głosów według
wiedzy Zarządu spółki są:
Nazwa podmiotu posiadającego
pow. 5% głosów na WZA
Liczba posiadany ch
akcji
Stan na dzień
29.02.2008 r.
Urszula Grzegorzewska
9 253 624
Andrzej Grzegorzewski
11 945 000
Fundusze PKO/CREDIT SUISSE
2 405 090
Udział w
kapitale
akcy jnym (%)
Liczba głosów
Udział głosów na
WZA (%)
20,46%
9 253 624
20,46%
26,41%
11 945 000
26,41%
5,32%
2 405 090
5,32%
Zmiany w strukturze własności znacznych pakietów akcji emitenta w okresie od przekazania
poprzedniego raportu kwartalnego:
W okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego w związku z podwyższeniem kapitału zakładowego
Emitenta o kwotę 685 949,00 zł (w drodze emisji 685 949 akcji zwykłych na okaziciela serii G o wartości
nominalnej 1 zł każda) - zmianie uległ procentowy udział w kapitale zakładowym oraz udział w ogólnej
liczbie głosów na walnym zgromadzeniu posiadany przez dotychczasowych Akcjonariuszy spółki.
Pani Urszula Grzegorzewska – przewodnicząca Rady Nadzorczej - posiadała 280 szt. akcji imiennych o wartości
nominalnej 50 zł w Fabryce Kosmetyków Miraculum S.A., które nabyła w dniu 1 grudnia 2007 r.
(Raport
25
bieżący nr 81/2007). Wskutek prawnego połączenia Emitenta ze spółką Fabryka Kosmetyków Miraculum S.A.
zarejestrowanego przez Sąd Rejonowy dla Krakowa – Śródmieścia w Krakowie w dniu 31 grudnia 2007 r. oraz
zgodnie z ustalonym parytetem wymiany akcji dla dotychczasowych Akcjonariuszy FK Miraculum w wysokości
55,8 akcji Emitenta za jedną akcje FK Miraculum – liczba akcji Emitenta posiadanych przez p. Urszulę
Grzegorzewską zwiększyła się w raportowanym okresie o 15.624 sztuk.
6.
Stan posiadania akcji lub uprawnień do nich (opcji) przez osoby zarządzające i
nadzorujące emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego oraz zmiany w stanie
posiadania, w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego, odrębnie dla
każdej z osób
Zgodnie z posiadanymi przez Emitenta informacjami w okresie od dnia 14.11.2007r. (termin
przekazania poprzedniego raportu kwartalnego) do dnia 29.02.2008 r. nastąpiły zmiany w stanie posiadania
akcji emitenta lub uprawnień do nich (opcji) przez osoby zarządzające i nadzorujące emitenta wymienione
poniżej:
Dane dotyczące Członków Zarządu (liczba posiadanych akcji spółki Grupa Kolastyna S.A.)
Imię i nazwisko
Stan na dzień
14.11.2007
Zwiększenie
akcji w rap.
okresie
Zmniejszenie
akcji w rap.
okresie
Stan na dzień
29.02.2008
11 945 000
0
0
11 945 000
Tomasz Syller
213 000
0
0
213 000
Aleksander Siuda
142 000
0
0
142 000
Andrzej Grzegorzewski
Dane dotyczące Członków Rady Nadzorczej (liczba posiadanych akcji spółki Grupa Kolastyna S.A.)
Stan na dzień
14.11.2007
Zwiększenie
akcji w rap.
okresie
Zmniejszenie
akcji w rap.
okresie
Stan na dzień
29.02.2008
9 238 000
15 624
0
9 253 624
Anna Kowalska
0
0
0
0
Sylwia Grzegorzewska
0
0
0
0
Imię i nazwisko
Urszula Grzegorzewska
Grzegorz Leszczyński
Andrzej Kuźma
Jacek Olec howski
0
0
0
0
20 376
15 624
0
36 000
0
0
0
0
Pani Urszula Grzegorzewska – przewodnicząca Rady Nadzorczej - posiadała 280 szt. akcji imiennych o
wartości nominalnej 50 zł w Fabryce Kosmetyków Miraculum S.A., które nabyła w dniu 1 grudnia 2007 r.
(Raport bieżący nr 81/2007). Wskutek połączenia Emitenta ze spółką Fabryka Kosmetyków Miraculum S.A.
55,8 akcji Emitenta za jedną akcje FK Miraculum – liczba akcji Emitenta posiadanych przez p. Urszulę
Grzegorzewską zwiększyła się w raportowanym okresie o 15.624 sztuk.
Pan Andrzej Kuźma – wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej - posiadał 280 szt. akcji imiennych o
wartości nominalnej 50 zł w Fabryce Kosmetyków Miraculum S.A. (informacja zamieszczona w Raporcie
bieżącym nr 55/2007). Wskutek połączenia Emitenta ze spółką Fabryka Kosmetyków Miraculum S.A.
26
55,8 akcji Emitenta za jedną akcję FK Miraculum – liczba akcji Emitenta posiadanych przez p. Andrzeja Kuźmę
zwiększyła się w raportowanym okresie o 15.624 sztuk.
7.
Postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowania
arbitrażowego lub organem administracji publicznej
W IV kwartale 2007 r. łączna wartość toczących się postępowań sądowych w zakresie wierzytelności
oraz zobowiązań nie przekraczała 10% wartości kapitałów własnych Grupy Kolastyna S.A.
8.
Zawarte przez GK S.A. lub jednostkę od niego zależną transakcje z podmiotami
powiązanymi, jeżeli wartość tych transakcji (łączna wartość wszystkich transakcji
zawartych w okresie od początku roku obrotowego) przekracza wyrażoną w złotych
równowartość kwoty 500.000 euro - jeżeli nie są one transakcjami typowymi i
rutynowymi,
zawieranymi
na
warunkach
rynkowych
pomiędzy
jednostkami
powiązanymi, a ich charakter i warunki wynikają z bieżącej działalności operacyjnej
W IV kwartale 2007 roku nie występowały wymienione transakcje.
9.
Informacje o udzieleniu przez GK S.A. lub przez jednostkę od niej zależną
poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji - łącznie jednemu podmiotowi
lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub
gwarancji stanowi równowartość co najmniej 10 % kapitałów własnych GK S.A.
W IV kwartale 2007 roku Grupa Kolastyna S.A. ani jednostki od niej zależnie nie udzielały poręczeń
spełniających wymienione kryteria.
10.
Inne informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej,
wyniku finansowego i ich zmian oraz informacje istotne dla oceny możliwości realizacji
zobowiązań
Do głównych czynników ryzyka związanych z działalnością Grupy Kapitałowej Emitenta zaliczamy:
a)
ryzyko związane z nasileniem konkurencji,
b)
ryzyko znacznego obniżenia marż,
c)
ryzyko związane z tendencjami konsolidacyjnymi w branży kosmetycznej,
d)
ryzyko związane ze wzrostem zainteresowania zagranicznymi kosmetykami,
e)
ryzyko związane z panującymi tendencjami na rynku kosmetycznym,
f)
ryzyko związane z pracami badawczo rozwojowymi nad nowymi produktami.
11.
Wskazanie czynników, które w ocenie emitenta będą miały wpływ na osiągnięte
przez Spółkę wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału.
W okresie objętym sprawozdaniem w dniu 1 października 2007r.
w wyniku nabycia praw do
produkcji i dystrybucji wybranych marek z portfolio PZ Cussons Polska S.A umocniła się pozycja Grupy w dwóch
segmentach rynku: perfumerii męskiej oraz pielęgnacji. Zgodnie z umową spółka Grupa Kolastyna S.A. nabyła
prawa do produkcji i dystrybucji marki pielęgnacyjnej "Uroda", marek perfumeryjnych: "Makler" i "Być może"
jak również kosmetyków do golenia i po goleniu pod markami "Wars" i "Lider".
W dniu 31 grudnia 2007 r. Sąd Rejonowy w Krakowie-Śródmieściu zatwierdził połączenie spółek
Grupa Kolastyna S.A. oraz FK Miraculum S.A. Do momentu połączenia, FK Miraculum S.A. prowadziło
27
działalność w zakresie produkcji wyrobów kosmetycznych jako spółka zależna, działająca od 2003 roku w
ramach struktury kapitałowej Kolastyna. Miraculum jest właścicielem znanych polskich marek kosmetycznych,
między innymi: „Miraculum”, „Pani Walewska” i „Brutal”. Zakończenie procesu połączenia z Fabryką
Kosmetyków Miraculum S.A. i związana z tym restrukturyzacja kosztów operacyjnych w ramach grupy
kapitałowej emitenta (zgodnie z założeniami do prognozy wyników opublikowanej raportem bieżącym nr
72/2007) pozwoli zmniejszyć koszty o ok. 3 mln zł.
Grupa Kolastyna zakłada możliwość kolejnych akwizycji na rynku polskim, jak i za granicą - głównie w Rosji i
na Ukrainie, gdzie prowadzi rozmowy z wybranymi podmiotami. Do zagranicznych przejęć może dojść nawet w
tym roku.
12.
Przychody i wyniki przypadające na poszczególne segmenty branżowe lub
geograficzne.
Sprzedaż produktów Grupy Kapitałowej Emitenta, w podziale na główne grupy asortymentowe
Poniższa tabela przedstawia udział poszczególnych grup asortymentowych w całkowitej wartości
sprzedaży w Grupie Kapitałowej (zestawienie obejmuje również sprzedaż wyrobów produkowanych na zlecenie
innych podmiotów działających na rynku kosmetycznym).
Grupa asortymentowa
Pielęgnac ja
Perfumeria
Opalanie
Usługi niematerialne i materiały
Łącznie
IV kwartał 2007
wartość [tys. zł]
%
16 695
69%
6 246
26%
-1 142
-5%
2 500
10%
24 299
100%
IV kwartał 2006
wartość [tys. zł]
%
16 415
71%
3 620
16%
2 414
10%
542
2%
22 991 100%
Główne grupy produktów oraz towarów i materiałów sprzedawane przez grupę kapitałową Grupa Kolastyna S.A.
(w tys. zł)
Rodzaj wyrobów
Krem do twarzy
Woda toaletowa
Płyn po goleniu
Krem do golenia
Dezodorant
Perfumy
Balsam do ciała
Krem do rąk
Pianka do ciała
Mleczko
Żel pod prysznic
Tonik
Żel do włosów
Fluid
Peeling
Żel do twarzy
Krem do ciała
Żel do ciała
Inne produkty
Usługi niematerialne i materiały
Łącznie
IV kwartał 2007
5 821
1 764
1 712
1 480
1 417
1 352
1 107
627
359
319
267
231
175
166
157
157
134
102
4 452
2 500
24 299
IV kwartał 2006
8 282
486
943
1 330
1 072
779
1 479
1 135
510
542
0
194
438
-114
604
868
152
-66
3 815
542
22 991
28
SKRÓCONE KWARTALNE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA
OKRES IV KWARTAŁU 2007 ROKU SPORZĄDZONE ZGODNIE Z
MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ
Wybrane dane finansowe – sprawozdanie jednostkowe
kwoty w tys. PLN
WYBRANE DANE FINANSOWE
(sprawozdanie jednostkowe)
kwoty w ty s. EUR
IV kwartał 2007 IV kwartał 2006 IV kwartał 2007 IV kwartał 2006
narastająco
narastająco
narastająco
narastająco
okres
okres
okres
okres
od 01.01.2007
od 01.01.2006
od 01.01.2007
od 01.01.2006
do 31.12.2007
do 31.12.2006
do 31.12.2007
do 31.12.2006
I. Przychody ze sprzedaży
88 979
83 467
23 559
21 407
II. Zysk (strata) na działalności operacy jnej
4 201
20 991
1 112
5 384
III. Zysk (strata) brutto
1 327
16 305
351
4 182
486
12 306
129
3 156
-15 672
-5 727
-4 150
-1 469
17 323
24 566
4 587
6 300
33 715
3 026
8 927
776
720
174 289
73 613
433
138 800
70 014
191
48 657
20 551
111
36 229
18 275
IV. Zysk (strata) netto
V. Przepły wy pieniężne netto z działalności operacy jnej
VI. Przepły wy pieniężne netto z działalności
inwestycy jnej
VII. Przepływy pieniężne netto z działalności
finansowej
VIII. Przepływy pieniężne netto, razem
IX. Aktywa razem
X. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania
XI. Zobowiązania długoterminowe
10 955
5 953
3 058
1 554
XII. Zobowiązania krótkoterminowe
60 100
61 050
16 778
15 935
100 677
68 786
28 106
17 954
45 235
46 277
12 628
12 079
45 234 949
29 549 000
44 549
29 549 000
0,01
2,23
0,00
0,42
2,33
0,00
0,00
0,59
0,00
0,11
0,60
0,00
XIII. Kapitał własny
XIV. Kapitał zakładowy
XV. Liczba akcji (w szt.)
XVI. Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł/EUR)
XVII. Wartość księgowa na jedną akcję (w zł/EUR)
XVIII. Wypłacona dy widenda na jedną akcję (w zł/EUR)
Podstawy sporządzenia skróconego sprawozdania jednostkowego Grupy
Kolastyna S.A.
Skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe spółki Grupa Kolastyna S.A. zostało sporządzone
zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej.
W związku z połączeniem w dniu 31.12.2007 roku
Emitenta z jednostką zależną Fabryką Kosmetyków
Miraculum S.A. z siedzibą w Krakowie - dla prezentacji skutków połączenia w sprawozdaniu jednostkowym
zastosowano metody łączenia udziałów określone w art. 44c ustawy o rachunkowości, zgodnie z zasadami
prezentacji wyników finansowych obydwu spółek w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.
Rachunek zysków i strat został sporządzony jako suma rachunku spółki przęjętej (FK Miraculum) oraz spółki
przejmującej, z wyłączeniem wzajemnych obrotów pomiędzy spółkami z okresu do dnia połączenia.
Dane porównywalne za rok poprzedni sporządzone zostały zgodnie z art. 44c ust 8 ustawy o rachunkowości na
mocy którego sprawozdanie finansowe spółki, na którą przechodzi majątek połączonych spółek sporządzone na
koniec okresu sprawozdawczego, w ciągu którego nastąpiło połączenie, zawiera dane porównawcze za
poprzedni rok obrotowy, określane w taki sposób, jakby połączenie miało miejsce na koniec poprzedniego roku
obrotowego.
Bilans porównywalny stanowi zatem sumę bilansów połączonych spółek na dzień 31.12.2006 roku (po
dokonaniu wyłączeń wzajemnych rozrachunków oraz udziałów i kapitału podstawowego spółki przejętej). Dane
porównywalne rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych zawierają sumę rachunków
obydwu spółek za rok ubiegły z wyłączeniem wzajemnych obrotów pomiędzy spółkami.
29
Bilans – sprawozdanie jednostkowe
BILANS [w ty s. zł]
stan na
31.12.2007
stan na
30.09.2007
stan na
31.12.2006
AKTYWA
I. Akty wa trwałe
92 872
72 078
60 742
68 131
48 305
41 713
15 919
14 303
18 646
21 208
16 114
0
0
486
0
0
0
0
0
0
4 340
434
589
434
434
434
0
0
0
3 906
0
155
a) w jednostkach powiązanych, w tym:
3 906
0
153
- udziały lub akcje w jednostkach podporządkowanych
wyceniane metodą praw własności
3 906
0
0
0
0
2
0
0
0
1 754
1 754
0
2 130
2 112
18
1 840
1 840
0
II. Akty wa obrotowe
81 418
100 645
78 058
1. Zapasy
14 979
20 952
18 099
2. Należności krótkoterminowe
53 706
70 191
55 161
53 702
70 191
55 161
9 932
8 615
612
9 932
8 615
612
516
0
0
8 600
1 500
0
816
7 115
612
0
0
0
2 801
174 289
888
172 723
4 186
138 800
1. Wartości niematerialne i prawne, w tym:
- wartość firmy
2. Rzeczowe aktywa trwałe
3. Należności długoterminowe
4. Inwestycje długoterminowe
4.1. Nieruchomości
4.2. Wartości niematerialne i prawne
4.3. Długoterminowe aktywa finansowe
4.4. Inne inwestycje długoterminowe
5. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe
5.1. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
3. Inwestycje krótkoterminowe
3.1. Krótkoterminowe aktywa finansowe
c) środki pieniężne i inne aktywa pieniężne
3.2. Inne inwestycje krótkoterminowe
4. Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe
Akty wa, razem
4
30
BILANS [w ty s. zł]
stan na
31.12.2007
stan na
30.09.2007
stan na
31.12.2006
PASYWA
I. Kapitał własny
100 677
112 232
68 786
1. Kapitał zakładowy
45 235
54 118
46 277
2. Należne wpłaty na kapitał zakładowy (wielkość ujemna)
3. Akcje (udziały) własne (wielkość ujemna)
4. Kapitał zapasowy
0
0
30 086
0
0
30 086
0
0
0
5. Kapitał z aktualizacji wyceny
0
0
0
6. Pozostałe kapitały rezerwowe
0
0
0
24 870
23 589
15 115
486
4 439
7 394
0
0
0
73 613
60 491
70 014
1 914
3 351
2 498
361
280
0
1 490
289
263
669
291
255
7. Zysk (strata) z lat ubiegłych
8. Zysk (strata) netto
9. Odpisy z zysku netto w ciągu roku obrotowego (wielkość
ujemna)
II. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania
1. Rezerwy na zobowiązania
1.1. Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
1.2. Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne
a) długoterminowa
b) krótkoterminowa
1.3. Pozostałe rezerwy
0
26
36
1 273
1 572
1 538
0
0
1 273
1 572
1 538
10 955
12 382
5 953
0
0
0
10 955
12 382
5 953
60 100
44 319
61 050
49
0
10
59 757
43 940
60 593
294
379
447
644
439
513
0
0
0
644
0
439
54
513
84
a) długoterminowa
b) krótkoterminowa
2. Zobowiązania długoterminowe
3. Zobowiązania krótkoterminowe
3.3. Fundusze specjalne
4. Rozliczenia międzyokresowe
4.1. Ujemna wartość firmy
a) długoterminowe
b) krótkoterminowe
Pasywa, razem
644
385
429
174 289
172 723
138 800
31
Rachunek zysków i strat – sprawozdanie jednostkowe
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT [w ty s. zł]
I. Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i
materiałów, w tym:
- od jednostek powiązanych
1. Przychody netto ze sprzedaży produktów
2. Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów
II. Koszty sprzedanych produktów, towarów i
materiałów, w tym:
1. Koszt wytworzenia sprzedanych produktów
2. Wartość sprzedanych towarów i materiałów
III. Zysk (strata) brutto na sprzedaży (I-II)
IV kwartał 2007 4 kwartały 2007 IV kwartał 2006 4 kwartały 2006
okres
okres
okres
okres
od 01.10.2007
od 01.01.2007
od 01.10.2006
od 01.01.2006
do 31.12.2007
do 31.12.2007
do 31.12.2006
do 31.12.2006
20 177
88 979
22 991
83 467
0
20 123
88 771
53
9 434
208
42 744
0
0
9 340
94
42 529
215
11 069
38 886
10 743
46 235
11 922
44 580
IV. Koszty sprzedaży
6 162
21 962
7 801
18 795
V. Koszty ogólnego zarządu
8 453
25 828
7 700
22 981
-3 873
-1 555
-3 579
2 805
6 523
8 440
27 487
28 150
2
0
41
9 753
9 964
VI. Zysk (strata) na sprzedaży (III-IV-V)
VII. Pozostałe przychody operacy jne
1. Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych
2. Dotacje
3. Inne przychody operacyjne
6 521
8 399
2 092
2 683
3
1 492
7
1 492
597
558
1 184
4 201
14 155
20 991
16 943
11 214
482
404
2 277
2 614
0
0
-5
0
3. Zysk ze zbycia inwestycji
0
0
0
0
4. Aktualizacja wartości inwestycji
0
0
0
0
14 665
8 600
17 770
14 088
2 227
5 090
1 442
3 165
0
0
VIII. Pozostałe koszty operacyjne
1. Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych
2. Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych
3. Inne koszty operacyjne
IX. Zysk (strata) na działalności operacyjnej (VI+VIIVIII)
X. Przychody finansowe
1. Dywidendy i udziały w zyskach, w tym:
2. Odsetki, w tym:
5. Inne
XI. Koszty finansowe
1. Odsetki, w tym:
- dla jednostek powiązanych
2. Strata ze zbycia inwestycji
3. Aktualizacja wartości inwestycji
4. Inne
0
0
0
0
16 327
10 923
XII. Zy sk (strata) na działalności gospodarczej (IX+XXI+/-XII)
-269
1 327
12 410
16 305
XIII. Wy nik zdarzeń nadzwyczajny ch (XIII.1. - XIII.2.)
0
0
0
0
1. Zyski nadzwyczajne
0
0
0
0
2. Straty nadzwyczajne
0
0
0
0
-269
1 327
12 410
16 305
465
841
4 004
3 999
0
0
0
0
-733
486
8 406
12 306
XIV. Zysk (strata) brutto (XII+/-XIII)
XV. Podatek dochodowy
XVI. Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku
(zwiększenia straty)
XVII. Zysk (strata) netto (XIV-XV-XVI)
32
Zestawienie zmian w kapitale własnym – sprawozdanie jednostkowe
ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM [w tys. zł]
4 kwartały 2007 4 kwartały 2006 IV kwartał 2007 IV kwartał 2006
okres
okres
okres
okres
od 01.01.2007
od 01.01.2006
od 01.10.2007
od 01.10.2006
do 31.12.2007
do 31.12.2006
do 31.12.2007
do 31.12.2006
I. Kapitał własny na początek okresu (BO)
68 786
36 654
89 663
63 591
I.a. Kapitał własny na początek okresu (BO), po
uzgodnieniu do danych porównywalnych
1. Kapitał zakładowy na początek okresu
68 786
36 654
89 663
63 591
44 549
29 549
29 549
37 254
1.1. Zmiany kapitału zakładowego
15 686
-7 705
15 686
16 728
- emisji akcji
-umorzenie akcji własnych
1.2. Kapitał zakładowy na koniec okresu
15 686
0
16 728
686
7 705
0
7 705
45 235
46 277
45 235
2. Należne wpłaty na kapitał zakładowy na początek
okresu
46 277
0
2.1. Zmiany należnych wpłat na kapitał zakładowy
- emisji akcji
2.2. Należne wpłaty na kapitał zakładowy na koniec okresu
3. Akcje (udziały) własne na początek okresu
3.1.Zmiany akcji własnych
-4 708
0
0
4 708
-umorzenie akcji własnych
b)zmniejszenia
4 708
3.2. Akcje (udziały) własne na koniec okresu
4. Kapitał zapasowy na początek okresu
0
0
4.1. Zmiany kapitału zapasowego
30 086
30 086
- emisji akcji powyżej wartości nominalnej
30 086
0
30 086
- z podziału zysku (ustawowo)
- refundacja zakupu środków trwałych z ZFRON
- umorzenie akcji własnych
-koszty emisji
4.2. Kapitał zapasowy na koniec okresu
30 086
5. Kapitał z aktualizacji wyceny na początek okresu
5.2. Kapitał z aktualizacji wyceny na koniec okresu
6. Pozostałe kapitały rezerwowe na początek okresu
6.2. Pozostałe kapitały rezerwowe na koniec okresu
7. Zysk (strata) z lat ubiegłych na początek okresu
7.1. Zysk z lat ubiegłych na początek okresu
7 209
7 394
4 108
4 108
8 289
8 289
7 105
7 105
7 394
4 108
8 289
7 105
17 476
11 007
16 581
0
185
7.3. Zysk z lat ubiegłych na koniec okresu
7.4. Strata z lat ubiegłych na początek okresu
7.5. Strata z lat ubiegłych na początek okresu, po uzgodnieniu
7.6. Strata z lat ubiegłych na koniec okresu
24 870
-185
0
15 300
0
7.7. Zysk (strata) z lat ubiegłych na koniec okresu
24 870
-185
24 870
-185
486
7 394
486
7 394
7.2. Zysk z lat ubiegłych, na początek okresu, po uzgodnieniu
- podział zysku z lat ubiegłych
30 086
- pokrycie straty z lat ubiegłych
- przeniesienie na kapitał zapasowy
- wypłata dywidendy
8. Wynik netto
a) zysk netto
II. Kapitał własny na koniec okresu (BZ )
24 870
0
15 300
-185
486
7 394
486
7 394
100 677
68 786,00580
100 677
68 786
33
Rachunek przepływów pieniężnych – sprawozdanie jednostkowe
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH [w tys. zł]
A. Przepływy środków pieniężnych z działalności
operacyjnej
I. Zysk (strata) netto
II. Korekty razem
1. Amortyzacja
2. Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych
okres
okres
od 01.01.2007
od 01.01.2006
do 31.12.2007
do 31.12.2006
486
7 394
-16 158
-34 553
2 971
3 218
0
0
2 385
3 018
4. Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej
0
-23 994
5. Zmiana stanu rezerw
0
-791
3 120
-1 643
3. Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)
6. Zmiana stanu zapasów
7. Zmiana stanu należności
1 435
-14 723
-27 454
-1 172
1 385
-4 490
-15 672
-5 727
3 972
27 194
2 472
27 194
0
0
1 500
0
0
0
- dywidendy i udziały w zyskach
0
0
0
0
- odsetki
0
0
1 500
0
1 500
0
8. Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych z wyjątkiem
pożyczek i kredytów
9. Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych
10. Inne korekty
III. Przepływy pieniężne netto z działalności
operacyjnej (l+II)
B. Przepływy środków pieniężnych z działalności
inwestycyjnej
I. Wpływy
1. Zbycie wartości niematerialnych i prawnych oraz
rzeczowych aktywów trwałych
2. Zbycie inwestycji w nieruchomości oraz wartości
niematerialne i prawne
3. Z aktywów finansowych, w tym:
- zbycie aktywów finansowych
4. Inne wpływy inwestycyjne
4 911
0
0
21 295
2 628
11 400
2 608
0
0
9 595
20
8 395
20
1 500
0
1 500
0
0
0
17 323
24 566
45 511
15 404
45 086
0
II. Wydatki
1. Nabycie wartości niematerialnych i prawnych oraz
rzeczowych aktywów trwałych
2. Inwestycje w nieruchomości oraz wartości niematerialne i
prawne
3. Na aktywa finansowe, w tym:
4. Inne wydatki inwestycyjne
III. Przepływy pieniężne netto z działalności
inwestycyjnej (I-II)
C. Przepływy środków pieniężnych z działalności
finansowej
I. Wpływy
1. Wpływy netto z emisji akcji (wydania udziałów) i innych
instrumentów kapitałowych oraz dopłat do kapitału
2. Kredyty i pożyczki
425
8 404
3. Emisja dłużnych papierów wartościowych
0
7 000
4. Inne wpływy finansowe
0
0
11 796
12 378
1. Nabycie akcji (udziałów) własnych
0
0
2. Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli
0
0
3. Inne, niż wypłaty na rzecz właścicieli, wydatki z tytułu
podziału zysku
4. Spłaty kredytów i pożyczek
0
0
225
6 091
7 000
1 400
II. Wydatki
5. Wykup dłużnych papierów wartościowych
6. Z tytułu innych zobowiązań finansowych
7. Płatności zobowiązań z tytułu leasingu finansowego
8. Odsetki
0
0
2 186
2 385
1 710
3 019
33 715
3 026
720
433
720
433
612
179
1 332
612
9. Inne wydatki finansowe
III. Przepływy środków pieniężnych z działalności
finansowej (I-II)
D. Przepływy pieniężne netto razem (A.III+B.III+C.III)
E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym:
(G- F)
F. Środki pieniężne na początek okresu
G. Środki pieniężne na koniec okresu, w tym:
158
34

Microsoft Word Viewer - Raport_kw_za_IV_kw_2007_OK-3[1]

Transkrypt

Podobne dokumenty

Treść raportu: Powołanie osoby zarządzającej

Na dzień 10 października 2016 roku kapitał zakładowy

Pobierz - Relacje inwestorskie

Temat: Zmiana stanu posiadania akcji Spółki przez osobę

Pobierz - Miraculum

Pobierz - CSY Iława Spółka Akcyjna