RSFF - KPK - Krajowy Punkt Kontaktowy

Dzień Informacyjny: Infrastruktura badawcza w 7PR
Warszawa, 02.06.2009
Risk Sharing Finance Facility
(RSFF)
Zygmunt Krasiń
Krasiński
Krajowy Punkt Kontaktowy
Programów Badawczych UE
Instytut Podstawowych Problemów Techniki
Polskiej Akademii Nauk
Definicja
RSFF
- Finansowy Instrument Podziału Ryzyka „An innovative financing instrument for more
investment in Research, Development and
Innovation in Europe”
- wykorzystuje środki wspólnotowe w ramach 7PR do
zwiększenia wolumenu kredytów o wyŜszym poziomie
ryzyka, udzielanych na realizacje projektów w obszarze
B+R+I
- bazuje na zasadzie podziału ryzyka kredytowego
między KE i Europejskim Bankiem Inwestycyjnym
Cele
„ zwiększenie dostępu do kredytów i gwarancji na
finansowanie projektów wysokiego ryzyka w sferze
B+R, zgodnych z celami 7PR
Program Współpraca
Program Mozliwości (Infrastruktura badawcza)
Przesłanki polityczno-ekonomiczne
December 2005 European Council:
“The European Council invites the Commission in
cooperation with the European Investment Bank (EIB) to
examine the possibility of strengthening their support for
Research and Development by up to a maximum of
EUR 10 billion through a financing facility with risk-sharing
components to foster additional investment in European
research and development, particularly by the private
sector.”
Przesłanki polityczno-ekonomiczne
R&D investment (%GDP)
1.8
2.6
3.3
1.4
EU-27
US
Japan
China
R&D funded by private sector (%)
55
64
75
65
Japan
3.5
3.0
US
R&D intensity (%GDP)
2.5
EU-27
2.0
China
1.5
1.0
Russia
0.5
0.0
2000
2001
2002
2003
2004
2005
2006
Przesłanki polityczno-ekonomiczne
„ Brak funduszy na realizację projektów B+R na
najwyŜszym europejskim poziomie, pomimo
zwiększonego budŜetu 7PR na lata 2007 – 2013
(EUR 54,6 mld)
„ Niski poziom inwestycji sektora prywatnego UE
w badania
„ trudna dostępność instrumentów finansowych
do montaŜu budŜetów ryzykownych projektów z
obszaru B+R
Mechanizm
FP7 contribution to RSFF
•
•
EIB contribution to RSFF
Up to EUR 800 million from SP
COOPERATION, and
Up to EUR 200 million from SP
CAPACITIES
EIB contribution
coup to EUR 1for
billion
provisioning
RSFF
RSFF eligibility criteria: higher risk projects (SFF risk level) in the area of
RDI, including:
• Innovation investments
• RTD&D activities, including those outside the scope of FP7 themes
• Research infrastructures, including those without direct European
interest
Eligibility criteria for using EU
funds from SP
COOPERATION:
Eligibility criteria for using
EU funds from SP
CAPACITIES:
RTD&D activities, within scope
of FP7 themes
Research infrastructures of
European interest
Efekt dźwigni finansowej
Matching contributions
FP7
Contribution:
up to € 1 billion
X2
EIB
Contribution:
up to € 1 billion
Provisioning and capital
Allocation representing
15% to 25% (average 20%)
of volume of
individual loan
X 4 to 6
(average: 5)
EIB loans and
guaranties:
€ 8 to 12 billions
(average: 10)
Loans representing on
average one third of
total cost of financed
research projects
Additional private
investments in
X 2 to 4
research:
(average: 3)
€ 16 to 48 billions
(Average: 30)
Charakterystyka instrumentu
- „Innovative loans for innovative ideas”
- uzupełnienie do grantów w 7PR, dodatkowy mechanizm
ulepszający dostęp do kredytów i gwarancji na finansowanie
projektów wysokiego ryzyka w sferze B+R, zgodnych z celami
7PR
– kredyty średnio- i długoterminowe
- Do 50% wartości budŜetu projektu
-Cena kredytu – zgodnie z oceną profilu kredytowego
beneficjenta
- Nie ma potrzeby posiadania ratingu kredytowego
- Koszty kwalifikowalne – środki trwałe, wynagrodzenia, IPR
Beneficjenci
Mid-Caps and large corporates (typically unrated /
sub investment grade / turnaround situations)
SMEs
Research Institutes
Universities
Special Purpose / Project Companies
Research Infrastructure promoters
Modele finansowania
Direct loans / guarantees
Guarantee
Indirect loans / guarantees
Comm. bank
(Co-finance)
Refinancing/Guarantee
Loan or
Guarantee
Loan
Commercial bank
Loan
Borrower (promoter)
Beneficiary (promoter)
Modele finansowania
For loans of EUR 7.5 million or more - direct involvement by the EIB
EIB
Borrower
For all loans where borrowers wish to work with their own banks,
in particular those of less than EUR 7.5 million - sharing of RSFF benefits
with intermediaries (e.g. through partial guarantees)
Refinancing/
Guarantee
EIB
Intermediary
Borrower
Korzyści
- Finansowe (EBI najtaniej pozyskuje pieniądze
na rynku, bank non-profit)
- automatyczna kwalifikowalność projektów
zbieŜnych z celami 7PR
- Finansowanie długoterminowe z „pieczęcią”
EBI
Umowa dotycząca RSFF
5 czerwca 2007
między KE i Europejskim Bankiem Inwestycyjnym
przez Komisarza ds. Badań (Janez POTOČNIK) i
Prezesa EBI (Philippe MAYSTADT).
Ze strony KE, za implementację Umowy odpowiada
Dyrektor Generalny ds. Badań.
Implementacja
10 lipca 2007
uroczyste podpisanie pierwszej umowy kredytowej w
ramach RSFF
z austriacką firmą AVL List GmbH (koordynatorem
Europejskiej Platformy Technologicznej Systemów
Wbudowanych - ARTEMIS)
na finansowanie badań w latach 2007-2009 (30 mln
euro) w dziedzinie technologii systemów napędowych
Wyniki implementacji
Volumes: EUR 2.4 billion authorised by the EIB under RSFF by February
2009, of which 1.488 billion have already been signed (under EC window:
48 %, EIB window 52 %)
Main sectors financed so far: renewable energy technologies,
engineering and automotive, life science and ICT, plus risk-sharing
facilities with partner banks
No research infrastructures
Geographical spread: projects located in 14 countries by early 2009
(approved RSFF projects)
RSFF financing in the form of direct corporate loans, project finance to
special purpose vehicles and risk-sharing arrangements for mid-cap /
SME projects
Geographical Spread – signatures until 30/11/2008
Sw eden
6.2%
Turkey
2.8%
Spain
31.4%
Austria
1.9%
United Kingdom
7.6%
Bulgaria
1.7%
Netherlands
13.9%
Germany
10.3%
Italy
15.4%
Luxembourg
2.2%
Hungary
2.9%
Israel
1.9%
France
0.2%
Przykład 1
Financing solar power
using indigenous renewable energy
to contribute to combat climate change
Solucar Solar Thermal Power project :
Europe's first commercially operating power station using
the sun's energy, in west of Seville (Spain)
€50-million RSFF loan to further develop a large scale
application of Concentrating Solar Power (CSP)
technology, generating electricity without greenhousegas emissions
Field of mirrors to concentrate solar radiation on a
thermal receiver
www.solucar.es
Przykład 2
Innovative anticancer treatments
helping bring 4 cancer drugs to the market
PharmaMar: Spain’s leading biotech company dedicated to
developing innovative anticancer treatments from marine origin
Biopharmaceutical research & development in the areas of
oncology and orphan diseases
Different forms of cancer targetted, including rare cancers
30-million RSFF loan
www.pharmamar.com
Przykład 3
Cleaner engines
improving energy efficiency
AVL: Austrian family-owned specialist with strong
reputation for producing fuel-saving technologies for
powertrain systems
Offers research and development support to many
major car manufacturers worldwide.
€30-million RSFF loan to help AVL extend powertrain R&D
and research in the areas of hydrogen fuel-cell technology,
nanocomposites and engine technologies
www.avl.com
Polska
23.03.2007
Warszawa, Sejm
Wspólna Inicjatywa Technologiczna dla Czystego
Węgla
Instrumenty finansowania UE wspierające rozwój
inicjatyw technologicznych
Organizator: KPK i EBI
Polska
17-18.03.2008
Kraków, Katowice
Clean Coal Technology Conference
Organizator: KPK, PE
MŚ, MG, AGH, UŚL
Polska
20.06.2008
Warszawa
Kongres Polskich Platform Technologicznych
Organizator: KPK
MG
Polska
06.11.2008
Warszawa
Finansowanie badań, rozwoju i innowacji - kluczem
do przyszłości
Organizator: KPK
EBI
RSFF
Komisja Europejska, DG RTD
Directorate B –
« European Research Area: Research
programmes and capacities »
Unit B.04 –
« Regions of Knowledge and
Research Potential »
– RSFF Sector
• Jean-David MALO, Head of Unit, (02 299 38 42)
• Martin KOCH
• Marie-Cécile ROUILLON
http://ec.europa.eu/invest-in-research/funding/funding02_en.htm
RSFF
Europejski Bank Inwestycyjny
Directorate for Operations in the European Union and
Candidate Countries
Division: Action for Growth Instruments
– Innovation 2010 Initiative (i2i)
• Heinz OLBERS
• Pavla RANDOVA : + 352 4379 7307
[email protected]
http://www.eib.org/rsff
Więcej informacji
http://www.eib.org/rsff
Dziękuję za uwagę!
http://www.kpk.gov.pl/7pr/finanse/rsff.html
Krajowy Punkt Kontaktowy
Programów Badawczych UE
Instytut Podstawowych Problemów Techniki
Polskiej Akademii Nauk
ul. świrki i Wigury 81
02-091 Warszawa
tel: 0 22 828 74 78
fax: 0 22 828 53 70
e-mail: [email protected]