Strategie dywidendowe ING

FU N D U SZE I N W E ST Y CY JN E
31 lipca 2012 roku
Strategie Dywidendowe ING TFI
Największe globalne spółki w strategiach dywidendowych
ING (L) Globalny Spółek Dywidendowych
ING (L) Europejski Spółek Dywidendowych
Dlaczego strategie dywidendowe ING TFI?
Bardzo dobre wyniki inwestycyjne – od dnia uruchomienia (23.11.2009 roku) fundusz ING (L) Globalny
Spółek Dywidendowych zyskał +19,59%, a ING (L) Europejski Spółek Dywidendowych +5,03%.
4-gwiazdkowy rating dla obu funduszy luksemburskich od agencji ratingowej Morningstar.
Inwestycja w największe spółki notowane przede wszystkim na rynkach rozwiniętych. Strategia globalna
posiada w swoim portfelu akcje takich firm jak Bayer, General Electric, Microsoft czy Exxon, natomiast
europejska BP, Novartis, Roche, HSBC, Glaxosmithkline.
Inwestycja w spółki wypłacające ponadprzeciętne dywidendy, które są ponownie reinwestowane
w wyselekcjonowane akcje. Z biegiem czasu stanowią one istotną część stopy zwrotu ze strategii funduszu,
a zarazem stabilizują wyniki inwestycyjne.
Defensywny profil strategii dywidendowych sprawdza się na zmiennych rynkach finansowych.
Wysokie dywidendy są dowodem stabilności finansowej spółek i siły ich bilansów.
Oba subfundusze są objęte mechanizmem ograniczającym ryzyko walutowe (tzw. hedging walutowy),
zatem uzyskuje się ekspozycję na globalne rynki akcji bez obaw, co do zmiany kursów walutowych.
Stopa dywidendy dla ING (L) Globalny Spółek Dywidendowych to na 30.06.2012 r. 4,2%, a ING (L)
Europejski Spółek Dywidendowych 5,7%.
FU N D U SZE I N W E ST Y CY JN E
Defensywny profil w praktyce (okres 23.11.2009- 27.07.2012)
ING (L) Eurpejski Spółek
Dywidendowych
Indeks MSCI Europe
Indeks WIG
ING (L) Globalny Spółek
Dywidendowych
Indeks MSCI World
Indeks WIG
Perspektywy dla strategii dywidendowych
W świecie większej
z subfunduszu rośnie.
Spółki w warunkach większej niepewności, zgromadziły środki pienięŜne, które co raz częściej przeznaczają
na wypłatę dywidend. W samych Stanach Zjednoczonych spółki spoza sektora finansowego posiadają ponad
1,5 biliona dolarów wolnych środków.
Zakładamy stopniowe rozwiązanie problemów zadłuŜenia w strefie euro i zaniku obaw o „twarde lądowanie”
w Chinach. W takim scenariuszu dla rynku akcji strategie dywidendowe pozwolą partycypować w rosnących
wartościach indeksów giełdowych. Natomiast w przypadku negatywnych rozstrzygnięć czy krótkoterminowych
korekt powinny one zachowywać się lepiej od innych strategii akcyjnych.
zmienności,
Wyniki subfunduszy na 27.07.2012 r.
1 miesiąc
3 miesiące
6 miesięcy
12 miesięcy
24 miesiące
wpływ
wypłacanych
dywidend
na
całkowitą
stopę
zwrotu
ING (L) Globalny Spółek Dywidendowych
+ 4,72 %
+ 5,52 %
ING (L) Europejski Spółek Dywidendowych
+ 5,29 %
+ 2,85 %
+ 9,30 %
+ 16,89 %
+ 19,59 %
+ 4,19 %
+ 3,24 %
+ 5,03 %
WaŜne informacje:
Przedstawione wyniki mają charakter historyczny (źródło: ING TFI) i dotyczą jednostek uczestnictwa kategorii A. ING TFI i Fundusze Inwestycyjne ING nie gwarantują osiągnięcia celów inwestycyjnych funduszy i subfunduszy ani uzyskania podobnych
wyników w przyszłości. Inwestycje w Fundusze Inwestycyjne ING są obarczone ryzykiem inwestycyjnym, a Uczestnik musi liczyć się z istnieniem moŜliwości utraty części zainwestowanych środków. Indywidualna stopa zwrotu z inwestycji nie jest toŜsama z
wynikiem inwestycyjnym Funduszu i jest uzaleŜniona od wartości jednostki uczestnictwa w momencie jej zbycia i odkupienia przez Fundusz oraz od wysokości pobranych opłat manipulacyjnych i naleŜnych podatków. Tabele Opłat znajdują się na stronie
www.ingtfi.pl.Informacje o Funduszach Inwestycyjnych ING oraz o ich ryzyku inwestycyjnym zawarte są w Prospektach Informacyjnych dostępnych w siedzibie ING TFI i na stronie www.ingtfi.pl oraz w Skrótach Prospektów Informacyjnych dostępnych w
siedzibie ING TFI, u Dystrybutorów i na stronie www.ingtfi.pl.Wartość aktywów netto wszystkich subfunduszy ING SFIO (poza ING (L) Depozytowym) moŜe się cechować duŜą zmiennością, ze względu na inwestowanie aktywów subfunduszy w jednostki
uczestnictwa funduszy inwestycyjnych otwartych lub w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych lokujących w akcje lub instrumenty dłuŜne o podwyŜszonym ryzyku.Subfundusze ING SFIO (za wyjątkiem ING (L) Depozytowego) lokują wszystkie swoje
aktywa w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych zarządzanych przez podmiot z grupy kapitałowej ING TFI oraz w jednostki uczestnictwa funduszy inwestycyjnych otwartych zarządzanych przez ING TFI. ING (L) Depozytowy będący subfunduszem ING
SFIO moŜe lokować powyŜej 35% wartości swoich aktywów w papiery wartościowe emitowane, poręczane lub gwarantowane przez Skarb Państwa. Po rozpoczęciu działalności fundusze i subfundusze dostosowywały strukturę swojego portfela do wymagań
określonych w statucie, co mogło wpłynąć na ich wynik inwestycyjny w tym okresie.Niniejszy materiał został przygotowany przez ING TFI przy dołoŜeniu naleŜytej staranności i zgodnie z jego najlepszą wied zą oraz przekonaniami. Wszelkie informacje
zawarte w niniejszym materiale pochodzą ze źródeł własnych ING TFI lub źródeł zewnętrznych uznanych przez ING TFI za wiarygodne, lecz nie istnieje gwarancja, iŜ są one wyczerpujące i w pełni odzwierciedlają stan faktyczny. ING TFI nie moŜe jednak
zagwarantować poprawności i kompletności informacji zawartych w niniejszym materiale i nie ponosi Ŝadnej odpowiedzialności za szkody powstałe w wyniku jego wykorzystania niezgodnie z jej przeznaczeniem. Wszelkie opinie i oceny wyraŜane w
niniejszym materiale są opiniami i ocenami ING TFI lub jej doradców będącymi wyrazem ich najlepszej wiedzy popartej informacjami z kompetentnych rynkowych źródeł, obowiązującymi w chwili jej sporządzania. Mogą one podlegać zmianie w kaŜdym
momencie, bez uprzedniego powiadomienia. Niniejszy materiał ma charakter wyłącznie informacyjny i został sporządzony wyłącznie dla tego celu do wyłącznego uŜytku adresata. Nie stanowi on oferty, doradztwa inwestycyjnego ani rekomendacji kupna lub
sprzedaŜy instrumentów finansowych, nie zwalnia adresata z konieczności dokonania własnej oceny. Informacje zawarte w niniejszym materiale nie mogą stanowić podstawy do podejmowania decyzji inwestycyjnych.Prognozowane stopy zwrotu są oparte na
przedstawionych załoŜeniach, które niekoniecznie muszą się spełnić. Zmiana sytuacji ekonomicznej lub warunków rynkowych mogą spowodować, Ŝe rzeczywiste stopy zwrotu będą niŜsze od prognozowanych. ING TFI, Fundusz, ING Investment Management
(Europe) ani Ŝaden inny podmiot nie udzielają Ŝadnej gwarancji, Ŝe przedstawione prognozowane stopy zwrotu zostaną rzeczywiście osiągnięte.