link otwiera się w nowym okniePrezentacja na
Transkrypt
link otwiera się w nowym okniePrezentacja na
Bank Millennium – 1 Half 2011 results Grupa Banku Millennium Wyniki za rok 2013 Zwyczajne Walne Zgromadzanie Akcjonariuszy Banku Millennium S.A. Nr 1 w Polsce 10 kwietnia 2014 r. Walne Zgromadzenie Banku Millennium – kwiecień 2014r. Zastrzeżenie Niniejsza prezentacja („Prezentacja”) została przygotowana przez Bank Millennium S.A. („Bank”) i w żadnym przypadku nie może być traktowana jako proponowanie nabycia papierów wartościowych, oferta, zaproszenie czy zachęta do złożenia oferty nabycia, dokonania inwestycji lub przeprowadzenia transakcji dotyczących takich papierów wartościowych lub rekomendacja do zawierania jakichkolwiek transakcji, w szczególności dotyczących papierów wartościowych Banku. Publikowanie przez Bank danych zawartych w Prezentacji nie stanowi naruszenia przepisów prawa obowiązujących spółki, których akcje są notowane na rynku regulowanym, w szczególności na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Informacje w niej zawarte zostały przekazane do publicznej wiadomości przez Bank w ramach raportów bieżących lub okresowych, albo stanowią ich uzupełnienie, nie dając jednocześnie podstawy do przekazywania ich w ramach wypełniania przez Bank jako spółkę publiczną obowiązków informacyjnych. W żadnym wypadku nie należy uznawać informacji znajdujących się w niniejszej Prezentacji za wyraźne lub dorozumiane oświadczenie czy zapewnienie jakiegokolwiek rodzaju składane przez Bank lub osoby działające w imieniu Banku. Ponadto, ani Bank, ani osoby działające w imieniu Banku nie ponoszą pod żadnym względem odpowiedzialności za jakiekolwiek szkody, jakie mogą powstać, wskutek niedbalstwa czy z innej przyczyny, w związku z wykorzystaniem niniejszej Prezentacji lub jakichkolwiek informacji w niej zawartych, ani za szkody, które mogą powstać w inny sposób w związku z informacjami stanowiącymi część niniejszej Prezentacji. Wszystkie dane prezentowane w tym dokumencie bazują na audytowanych, skonsolidowanych danych finansowych Grupy Kapitałowej Banku Millennium (z wyjątkiem zysku netto do podziału, który prezentowany jest w układzie jednostkowym dla samego Banku). Dane te są zawarte w Sprawozdaniach Finansowych Grupy Kapitałowej i Banku Millennium opublikowanych dnia 28 lutego 2013 r. Poczynając od 1 stycznia 2006 roku Bank rozpoczął stosowanie zasad rachunkowości zabezpieczeń do połączenia walutowych kredytów hipotecznych o zmiennej stopie procentowej, depozytów złotowych o zmiennej stopie procentowej oraz powiązanych swapów walutowoprocentowych. Z dniem 1 kwietnia 2009 r. zasadami rachunkowości zabezpieczeń Bank objął swapy walutowe. Zgodnie z zasadami rachunkowości marża z tych operacji jest odzwierciedlona wyniku z odsetek. Ponieważ jednak rachunkowość zabezpieczeń nie obejmuje całego portfela denominowanego w walucie obcej, Bank przedstawia dane pro-forma. Dane pro-forma prezentują wszelkie odsetki od produktów pochodnych włączone do wyniku z odsetek. W opinii Banku umożliwia to lepsze zrozumienie rzeczywistej ewolucji tej pozycji z ekonomicznego punktu widzenia. Niniejsza prezentacja zawiera stwierdzenia odnoszące się do przyszłości. Te odnoszące się do przyszłości stwierdzenia opierają się na obecnych przewidywaniach Zarządu i zależą od wielu czynników oraz obarczone są niepewnością, co może skutkować tym, że faktyczne dane mogą znacząco odbiegać od tych przedstawionych w stwierdzeniach odnoszących się do przyszłości. Co do zasady, Bank nie ma obowiązku przekazywania do publicznej wiadomości aktualizacji i zmian informacji, danych oraz oświadczeń znajdujących się w niniejszej Prezentacji na wypadek zmiany strategii albo zamiarów Banku lub wystąpienia nieprzewidzianych faktów lub okoliczności, które będą miały wpływ na tę strategię lub zamiary Banku, chyba że obowiązek taki wynika z przepisów prawa 2 Walne Zgromadzenie Banku Millennium – kwiecień 2014r. Podsumowanie osiągnięć w latach 2010-2013 Zysk netto Wynik odsetkowy netto Wynik z prowizji netto (mln PLN) (mln PLN) CAGR* 466 CAGR* +18,0% 536 472 (mln PLN) +8,0% 1227 1191 1271 1010 CAGR* 565 +1,4% 562 589 546 326 +3,5% +13,5% 2010 2011 2012 2013 2011 (mln PLN) 63,0% CAGR* 1 889 2012 2013 Koszty operac. i wsk. koszty/ dochody Przychody operacyjne 1 716 2010 wsk. koszty/dochody 59,5% 57,4% (mln PLN) +5,3% 2 006 1 082 2010 5,8% 2010 2011 2012 1 090 -2,8% 2013 2010 * Średnioroczne tempo wzrostu 2011 2012 ... 4,9% 5,1% 2,3% 2,8% (mln PLN) 227 +2,8% 2012 2013 Odpisy na ryzyko i wsk. kredytów zagroż. 2,9% +0,2% 1 124 1 121 2011 4,4% 54,3% CAGR * 1 953 +7,8% 2013 2,9% +1,1% CAGR* 174 65 45 2010 2011 238 Wsk. kred. zagr. Przeterm. > 90 d. odpisy 234 58 56 2012 2013 Koszt ryzyka (w pb. w stosunku do śr. portfela kredytowego netto ) 3 Walne Zgromadzenie Banku Millennium – kwiecień 2014r. Podsumowanie osiągnięć w latach 2010-2013 Depozyty i płynność 99,5% 106,8% (mln PLN) 35 780 41 847 (mln PLN) (mln PLN) 91,5% CAGR* 45 654 37 823 CAGR* 2010 wsk. kredyty/depozyty 95,4% 2011 Depozyty firm Depozyty klientów indywidualnych 2012 2013 2010 Kredyty dla firm 27 399 26 431 23 408 21 313 +8,5% +8,7% 2011 2012 2013 CAGR* 14 467 14 415 15 416 2010 2011 2012 14,4% 10 264 8 854 +8,3% 10 006 11 254 12,3% (mln PLN) (mln PLN) CAGR* 3 001 +12,5% +7,3% 2 785 2 991 3 709 4 091 13,2% 2011 2012 2013 2010 2011 * Średnioroczne tempo wzrostu 2012 2013 2013 14,5% 14,5% 12,9% 13,4% CAR CT 1 11,4% CAGR* 4 586 +9,4% 4 824 5 363 +11,2% +24% 2010 18 254 kapitały własne i wsk. kapitałowe Kredyty konsumenckie (mln PLN) CAGR* +8,1% 2010 2011 2012 2013 4 Walne Zgromadzenie Banku Millennium – kwiecień 2014r. Zysk, przychody i marża odsetkowa Zysk netto 10,2% 10,6% Wynik z tytułu odsetek*** ROE 2,4% (mln zł) +13,5% 472,2 marża odsetkowa netto (mln PLN) 535,8 +3,5% +3,2% 2012 2,3% 2013 120,0 134,2 138,5 143,0 1kw. 13 2kw. 13 3kw. 13 4kw. 13 1227,3 2,21% 2,24% 179,3 2006,4 146,8 1773,3 1859,5 1952,6 +7,0% (mln PLN) +4.9% 2012 2013 Wynik podstawowy** 2012 +5,7% 477,8 47,1 430,7 510,1 39,4 470,7 495,2 30,2 465,0 523,3 30,2 493,1 1kw. 13 2kw. 13 3kw. 13 4kw. 13 2,43% 1270,8 Przychody operacyjne* +2,8% 2,26% 2013 288,9 313,1 323,1 345,7 1kw. 13 2kw. 13 3kw. 13 4kw. 13 *** Dane pro-forma. Marża na wszystkich instrumentach poch. zabezpieczających portfel kredytów walutowych ujmowana jest w przychodach odsetkowych (instrumenty pochodne zabezpieczające) i wyniku z tytułu odsetek, podczas gdy w ujęciu księgowym część tej marży (50,8 mln PLN w roku 2013 oraz 66,1 mln PLN w roku 2012) ujmowana jest w Wyniku na Operacjach Finansowych Pozostałe przychody * W tym pozostałe przychody i koszty operacyjne netto ** Wynik z tytułu odsetek + Wynik z tytułu prowizji 5 Walne Zgromadzenie Banku Millennium – kwiecień 2014r. Przychody pozaodsetkowe Wynik z tytułu prowizji Pozostałe przychody* (mln PLN) (mln PLN) -18,1% +7,8% 546,0 179,3 588,7 146,8 +3,8% 2012 2013 141,8 157,6 141,9 147,4 1kw. 13 2kw. 13 3kw. 13 4kw. 13 47,1 2012 2013 39,4 30,2 30,2 1kw. 13 2kw. 13 3kw. 13 4kw. 13 Struktura wyniku z prowizji w 2013 roku (mln PLN) Ubezpieczenia ; 94,9 Obsługa rach. i pozost.; 134,2 Karty; 128,9 Kredyty; 68,9 Produkty inwest. i rynki kapit.; 162,0 * w ujęciu pro-forma, które obejmuje wynik z wymiany, wynik na operacjach finansowych, dywidendy i pozostałe przychody i koszty operacyjne 6 Walne Zgromadzenie Banku Millennium – kwiecień 2014r. Koszty operacyjne i ryzyka Koszty operacyjne 57,4% 54,3% (mln PLN) 1120,6 1089,6 57,1% Odpisy na utratę wartości w RZiS 54,9% 53,0% 52,3% -1,7% r/r 238,2 -2,8% 88,7 234,1 (mln PLN) 122,8 562,4 558,3 2012 542,6 547,0 -3,5% -2,0% 2013 kw/ kw 272,8 280,3 262,7 273,8 133,6 139,2 142,2 138,1 128,7 134,0 138,1 135,7 1kw. 13 2kw. 13 3kw. 13 4kw. 13 Koszty osobowe +4,2% +11,6% 149,5 +7,3% 111,3 +1,3% 2012 2013 52,8 61,5 56,6 63,2 33,5 19,3 40,2 24,0 25,1 21,3 32,6 38,1 1kw. 13 2kw. 13 3kw. 13 4kw. 13 Przedsiębiorstwa i pozost. Detal Pozostałe koszty admin. (w tym amortyzacja) Koszt ryzyka do średnich kredytów netto Liczba pracowników (w pb) -2,0% (Etaty) 6001 XII 12 5920 III 13 5874 VI 13 5890 IX 13 5881 XII 13 2012 2013 HIPOTECZNE 14 12 POZOSTAŁE DETAL. 146 222 PRZEDS. 154 108 OGÓŁEM 58 56 7 Walne Zgromadzenie Banku Millennium – kwiecień 2014r. Jakość aktywów Udział kredytów z utratą wart. wg. produktów 15,4% 14,7% 11,7% 5,1% 15,0% Wskaźnik pokrycia ** 13,9% 13,4% Detal*: 69% 8,7% 8,3% 7,9% 4,6% 4,5% 4,4% Przedsięb.: 69% 11,0% 4,95% Ogółem: 69% 1,11% 1,17% 1,20% 1,31% 1,34% 31/12/12 31/03/13 30/06/13 30/09/13 31/12/13 Udział kredytów przeterminowanych (>90 dni) wg. produktów 11,5% 10,7% 10,5% 10,1% Wskaźnik pokrycia ** 10,0% Detal*: 104% 5,4% 5,6% 5,0% 2,8% 2,8% 0,54% 31/12/12 2,7% 4,9% 2,8% 5,1% 2,9% 0,58% 0,56% 0,67% 0,67% 31/03/13 30/06/13 30/09/13 31/12/13 Kredyty ogółęm Pozostałe detal.* Przedsięb.: 108% Ogółem: 106% Kredyty hipoteczne Przedsiebiorstwa * Zgodnie z wewnętrznym podziałem segmentowym stosowanym przez Bank ** Pokrycie kredytów zagrożonych brutto i kredytów przeterminowanych pow. 90 dni brutto rezerwami ogółem (w tym IBNR) 8 Walne Zgromadzenie Banku Millennium – kwiecień 2014r. Płynność i kapitał Udział walutowych kredytów hipotecznych w kredytach brutto ogółem Wskaźnik kredyty/depozyty* 59,0% 95,4% 90,7% 31/12/12 31/03/13 93,3% 91,4% 91,5% 30/06/13 30/09/13 31/12/13 31/12/10 +31% 12,3 2,5 9,1 10,9 1,8 14,5% 12,2 12,0 9,8 9,1 3,5 3,4 8,7 8,6 31/03/13 30/06/13 Bony NBP i obligacje SP 30/09/13 43,1% 41,8% 31/12/12 30/06/13 30/09/13 31/12/13 31/12/13 Gotówka i salda NBP 14,9% 14,8% 14,9% 14,9% 13,4% 13,3% 13,4% 13,4% 31/03/13 30/06/13 30/09/13 31/12/13 12,9% 31/12/12 31/12/12 44,4% 14,5% 13,8% 2,5 6,7 31/12/11 46,1% Ewolucja współczynników wypłacalności** Dynamika aktywów płynnych (mld PLN) 50,8% Skonsolidowany współ. wypłacalności (CAR) CAR (zatrzymanie 50% zysku) Współczynnik rdzennnego kapitału podstawowego (CT1) CT1 (zatrzymanie 50% zysku) * Obejmuje obligacje Banku i pap. dłużne sprzedane klientom indywidualnym, zawarte z klientami transakcje z przyrzeczeniem odkupu oraz sekurytyzację aktywów leasingowych. ** Od grudnia 2012 r. większości klas ekspozycji detalicznej obliczono wg metody ratingów wewnętrznych (IRB), ale wymogi kapitałowe nadal zawierają tymczasowe ograniczenia nadzorcze. 9 Walne Zgromadzenie Banku Millennium – kwiecień 2014r. Notowania akcji Banku Millennium w 2013 r. Zmiany procentowe kursu Banku Millennium od 28.12.2012 do 30.12.2013 Akcje Banku Millennium wzrosły w 2013 r. najwięcej w porównaniu do największych banków na GPW 62,9% 30,1% 20,5% 8,1% Wzrost kursu Banku Millennium był 3 razy większy niż wzrost indeksu WIG Banki STRUKTURA AKCJONARIATU Cena akcji i obroty Banku Millennium w 2013 r. Zmiana obrotów 2013 2012 Zmiana (%) Cena akcji (w PLN, na koniec okresu) 7,20 4,42 62,9% Łączny obrót (wolumen akcji w mln) 175,5 184,9 -5,1% 1.012,0 734,9 37,7% 4,1 3,0 37,7% Łączny obrót (wartość w PLN mln) Średni dzienny obrót (w PLN mln) 10 Walne Zgromadzenie Banku Millennium – kwiecień 2014r. Wypłata dywidendy – uzasadnienie i propozycja Uzasadnienie propozycji dywidendy Bank Millennium spełnia, zarówno w wymiarze jednostkowym, jak i skonsolidowanym, wytyczne rekomendowane przez KNF dotyczące możliwości wypłaty dywidendy Proponowana dywidenda nadal gwarantuje dalszy wzrost silnej bazy kapitałowej, która będzie: wspierać rozwój działalności absorbować skutki zmian regulacyjnych stanowić bufor dla potencjalnego znacznego osłabienia złotego Zarząd przedkłada Walnemu Zgromadzeniu następującą propozycję: Wypłata dywidendy z zysku netto za rok 2013 ze wskaźnikiem wypłaty 50% skonsolidowanego zysku netto Kwota do wypłaty w formie dywidendy: 267 mln PLN Dywidenda na akcję: 0,22 PLN*; Stopa dywidendy: 3,1%** Dzień prawa do dywidendy: 7 maja 2014, dzień wypłaty: 21 maja 2014 r. ** wartość brutto, przed podatkami ** dla kursu giełdowego w wysokości 7,20 PLN na dzień 30 grudnia 2013 roku 11 Walne Zgromadzenie Banku Millennium – kwiecień 2014r. Propozycja wypłaty dywidendy z zysku za rok 2013 (Uchwała nr 5) Kwota w tysiącach PLN Udział w% 496,775 100 na dywidendę dla akcjonariuszy 266,886 53.7 na kapitał rezerwowy 229,889 46.3 535,795 100 266,886 49.8 Zysk netto Banku, z czego Zysk netto Grupy Kapitałowej na dywidendę dla akcjonariuszy 12