Skonsolidowane sprawozdanie finansowe 1HY 2015

Transkrypt

Grupa Kapitałowa Selena FM
Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe
za okres od 1 stycznia do 30 czerwca 2015 roku
GRUPA KAPITAŁOWA SELENA FM
SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE
SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA
DO 30 CZERWCA 2015 ROKU WRAZ Z RAPORTEM
NIEZALEŻNEGO BIEGŁEGO REWIDENTA Z PRZEGLĄDU
Wrocław, 28 sierpnia 2015 roku
1/29
ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ................................................................. 3
ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ...................................... 3
ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ ............................................. 4
ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH...................................... 5
ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITAŁACH WŁASNYCH ............................ 6
POLITYKI RACHUNKOWOŚCI I NOTY OBJAŚNIAJĄCE ..................................................................................................... 7
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
9.
10.
11.
12.
13.
14.
15.
16.
17.
18.
19.
20.
21.
22.
23.
24.
25.
26.
27.
28.
Informacje o Grupie Kapitałowej...................................................................................................................... 7
Dane dotyczące sprawozdania finansowego ................................................................................................... 11
Polityka rachunkowości ............................................................................................................................... 12
Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach ....................................................................... 15
Utrata wartości aktywów trwałych.................................................................................................................. 15
Segmenty operacyjne .................................................................................................................................. 16
Pozostałe przychody i koszty operacyjne ....................................................................................................... 19
Przychody i koszty finansowe ....................................................................................................................... 20
Podatek dochodowy .................................................................................................................................... 21
Zysk na akcję ............................................................................................................................................. 22
Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty ........................................................................................ 22
Inwestycje w jednostki wyceniane metodą praw własności ............................................................................... 22
Aktywa finansowe ....................................................................................................................................... 22
Zapasy ...................................................................................................................................................... 23
Należności handlowe ................................................................................................................................... 23
Pozostałe należności krótkoterminowe .......................................................................................................... 23
Pożyczki udzielone ...................................................................................................................................... 24
Kredyty i pożyczki ....................................................................................................................................... 24
Pozostałe zobowiązania finansowe ................................................................................................................ 25
Pozostałe zobowiązania ............................................................................................................................... 25
Rezerwy .................................................................................................................................................... 25
Zobowiązania warunkowe, udzielone gwarancje .............................................................................................. 26
Zadłużenie netto ......................................................................................................................................... 27
Transakcje z jednostkami powiązanymi .......................................................................................................... 27
Działalność zaniechana ................................................................................................................................ 28
Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym .............................................................................................. 28
Program opcji menadżerskich ....................................................................................................................... 29
Zdarzenia następujące po dniu bilansowym .................................................................................................... 29
2/29
ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
Nota
Dane w tys. zł
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży produktów
Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów
Przychody ze sprzedaży usług i wynajmu
Przychody ze sprzedaży
6
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2015
(nie badane)
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2014
(nie badane)
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2015
(nie badane)
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2014
(nie badane)
428 389
29 246
819
469 823
32 146
883
255 274
16 986
407
283 422
18 898
404
458 454
502 852
272 667
302 724
Koszt własny sprzedaży
318 474
355 019
187 701
213 996
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży
139 980
147 833
84 966
88 728
3 344
81 770
39 976
11 171
2 912
85 527
39 115
11 406
1 778
43 060
19 740
5 703
1 879
46 256
17 909
6 335
10 407
14 697
18 241
20 107
8 066
9 677
489
2 452
13 357
419
-592
2 408
489
1 003
-627
419
9 285
4 211
15 730
22 156
6 064
3 531
4 727
4 676
3 221
680
11 003
17 480
Pozostałe przychody operacyjne
Koszty sprzedaży
Koszty ogólnego zarządu
Pozostałe koszty operacyjne
7.1
7.2
Zysk (strata) z działalności operacyjnej
Przychody finansowe
Koszty finansowe
Udział w wynikach jednostki stowarzyszonej
8.1
8.2
Zysk (strata) brutto
Podatek dochodowy
9
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej
Działalność zaniechana
Strata z działalności zaniechanej
–
–
–
–
Zysk (strata) netto za rok obrotowy, w tym:
3 221
680
11 003
17 480
Zysk (strata) netto przypisane:
– akcjonariuszom jednostki dominującej
– udziałom niedającym kontroli
3 225
-4
672
8
11 003
0
17 463
17
0,14
0,14
0,03
0,03
0,48
0,48
0,76
0,76
Zysk (strata) na jedną akcję z działalności kontynuowanej
przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej (zł/szt.)
– podstawowy
– rozwodniony
10
ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE
Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2015
(nie badane)
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2014
(nie badane)
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2015
(nie badane)
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2014
(nie badane)
Wynik netto
Pozostałe całkowite dochody nie podlegające
przeklasyfikowaniu w wynik finansowy
Pozostałe całkowite dochody podlegające
przeklasyfikowaniu w wynik finansowy:
Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej
Różnice kursowe z wyceny inwestycji w aktywa netto jednostki
działającej za granicą
Podatek dochodowy
Pozostałe całkowite dochody za okres, po uwzględnieniu
podatku
3 221
680
11 003
17 480
0
0
0
0
-621
27
108
531
-453
-260
-571
266
-317
262
1 008
173
149
25
-329
92
-621
27
108
531
Całkowite dochody razem
2 600
707
11 111
18 011
Przypisane:
– akcjonariuszom jednostki dominującej
– udziałom niedającym kontroli
2 581
19
707
0
11 115
-4
17 993
18
Dane w tys. zł
Polityki rachunkowości oraz noty objaśniające na stronach od 7 do 29 stanowią integralną część niniejszego sprawozdania finansowego
3/29
ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI
FINANSOWEJ
Nota
30 czerwca 2015
(nie badane)
31 grudnia 2014
225 079
51 381
9 100
5 948
584
189
6 859
30 084
329 224
223 493
48 909
8 586
5 656
311
193
1 383
31 505
320 036
142 274
218 654
3 398
39 906
903
5 121
50 621
460 877
130 802
175 372
2 550
43 855
4 269
5 657
48 972
411 477
SUMA AKTYWÓW
790 101
731 513
PASYWA
Kapitał podstawowy
Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej
Kapitał zapasowy
Pozostałe kapitały rezerwowe
Zyski zatrzymane/ Niepokryte straty
- zysk (strata) z lat ubiegłych
- zysk (strata) netto
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej
Kapitał własny przypadający udziałom niedającym kontroli
Kapitał własny razem
1 142
2 009
459 421
9 633
-68 205
-71 430
3 225
404 000
357
404 357
1 142
2 653
592 399
9 633
-198 015
-218 836
20 821
407 812
338
408 150
81 655
11 018
5 452
5 086
368
103 579
102 406
12 221
9 459
4 404
406
128 896
146 574
75 568
11 886
627
44 114
3 396
282 165
100 444
42 135
16 097
615
31 304
3 872
194 467
Zobowiązania razem
385 744
323 363
SUMA PASYWÓW
790 101
731 513
Dane w tys. zł
AKTYWA
Rzeczowe aktywa trwałe
Wartości niematerialne
Pozostałe aktywa trwałe
Inwestycje w jednostki wyceniane metodą praw własności
Pozostałe długoterminowe należności
Długoterminowa część pożyczek udzielonych
Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Aktywa trwałe
Zapasy
Należności handlowe
Należności z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych
Pozostałe krótkoterminowe należności
Krótkoterminowa część pożyczek udzielonych
Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
Aktywa obrotowe
Długoterminowa część kredytów bankowych i pożyczek
Pozostałe zobowiązania finansowe
Pozostałe zobowiązania długoterminowe
Rezerwa na odroczony podatek dochodowy
Pozostałe rezerwy długoterminowe
Zobowiązania długoterminowe
Zobowiązania handlowe
Bieżąca część kredytów bankowych i pożyczek
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych
Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe
Rezerwy krótkoterminowe
Zobowiązania krótkoterminowe
17
14
15
16
17
18
19
20
21
18
19
20
21
4/29
ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE
Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
Nota
Dane w tys. zł
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2015
(nie badane)
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2014
(nie badane)
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk (strata) brutto
Korekty o pozycje:
Udział w wyniku jednostek wycenianych metodą praw własności
Amortyzacja
(Zyski)/ straty z tytułu różnic kursowych
Odsetki i dywidendy
(Zysk)/strata na działalności inwestycyjnej
Zmiana stanu należności
Zmiana stanu zapasów
Zmiana stanu zobowiązań
Zmiana stanu rezerw
Zapłacony podatek dochodowy
Pozostałe
9 285
4 211
-489
12 666
-4 596
2 223
-1 692
-39 768
-11 022
53 559
-514
-4 043
1 597
-419
12 428
-645
2 564
-740
-42 597
-41 292
36 765
-454
-2 714
1 245
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej
17 206
-31 648
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych
Płatności z tytułu nabycia rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych
Płatności z tytułu nabycia obligacji
Nabycie pozostałych aktywów finansowych
Wpływy z tytułu spłaty obligacji
Dywidendy i odsetki otrzymane
Otrzymane spłaty udzielonych pożyczek
Wypływ w związku z udzieleniem pożyczek
Pozostałe
1 049
-15 806
-5 850
-489
100
706
3 510
0
0
606
-8 112
0
-36
0
572
3
-900
-477
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
-16 780
-8 344
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego
Wpływy z tytułu zaciągnięcia pożyczek/kredytów
Spłata pożyczek/kredytów
Dywidendy wypłacone na rzecz właścicieli
Odsetki zapłacone
Spłata zobowiązania z tyt. nabycia wierzytelności (Selena Romania)
Pozostałe
-2 398
20 301
-6 827
-6 394
-2 464
-886
299
-2 086
73 459
-36 940
0
-2 729
-895
282
Środki pieniężne netto z działalności finansowej
1 631
31 091
Zwiększenie netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów
2 057
-8 901
1 649
-408
48 972
50 621
-8 775
126
69 539
60 764
Bilansowa zmiana środków pieniężnych, w tym:
różnice kursowe netto
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu*
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu*
*w tym środki o ograniczonej możliwości dysponowania:
na dzień 30 czerwca 2015 kwota 0,9 mln zł
na dzień 30 czerwca 2014 kwota 3,1 mln zł
5/29
ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITAŁACH WŁASNYCH
ZA OKRES 6 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 30 CZERWCA 2015 ROKU
Dane w tys. zł
Na dzień 1 stycznia 2015 roku
Kapitał
podstawowy
Kapitał
zapasowy
Przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej
Zyski zatrzymane/
Różnice kursowe
Pozostałe
(niepokryte straty):
z przeliczenia
kapitały
jednostki
z bieżącego
rezerwowe
z lat ubiegłych
zagranicznej
okresu
2 653
9 633
-198 015
0
1 142
592 399
Zysk (strata) za rok obrotowy
Inne całkowite dochody netto za okres
0
0
0
0
0
-644
0
0
Całkowite dochody ogółem za okres
0
0
-644
Przeniesienie zysku na kapitał zapasowy
Pokrycie straty z lat ubiegłych
0
0
32 784
-159 369
0
0
Wypłata dywidendy (Selena FM S.A.)
Na dzień 30 czerwca 2015 roku
Kapitał
przypadający
udziałom
niedającym
kontroli
Razem
kapitały
własne
Kapitał
własny
ogółem
407 812
338
408 150
0
0
3 225
0
3 225
-644
-4
23
3 221
-621
0
0
3 225
2 581
19
2 600
0
0
-32 784
159 369
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-6 393
0
0
0
0
-6 393
0
-6 393
1 142
459 421
2 009
9 633
-71 430
3 225
404 000
357
404 357
ZA OKRES 6 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 30 CZERWCA 2014 ROKU
Dane w tys. zł
Na dzień 1 stycznia 2014 roku
Zysk (strata) za rok obrotowy
Kapitał
podstawowy
Kapitał
zapasowy
Przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej
Zyski zatrzymane/
Różnice kursowe
Pozostałe
(niepokryte straty):
z przeliczenia
kapitały
jednostki
z bieżącego
rezerwowe
z lat ubiegłych
zagranicznej
okresu
-2 555
9 633
-132 736
0
0
0
0
672
1 142
0
512 901
0
Inne całkowite dochody netto za okres
0
0
35
0
0
Całkowite dochody ogółem za okres
0
0
35
0
0
Przeniesienie zysku na kapitał zapasowy
0
70 553
0
0
-70 553
Wypłata dywidendy (Selena FM S.A.)
Wzmocnienie kontroli w spółce zależnej (Foshan Chinuri)
0
0
0
0
0
0
0
0
-6 394
-204
1 142
583 454
-2 520
9 633
-209 887
Na dzień 30 czerwca 2014 roku
6/29
Kapitał
przypadający
na udziały
niekontrolujące
Razem
kapitały
własne
Kapitał
własny
ogółem
388 385
672
127
8
388 512
680
0
35
-8
27
672
707
0
707
0
0
0
0
0
0
-6 394
-204
0
204
-6 394
0
672
382 494
331
382 825
POLITYKI RACHUNKOWOŚCI I NOTY OBJAŚNIAJĄCE
1.
Informacje o Grupie Kapitałowej
1.1
Działalność Grupy Kapitałowej
Selena prowadzi działalność od 1992 roku. Przedmiotem działalności Grupy jest produkcja, dystrybucja i sprzedaż
materiałów budowlanych do drzwi i okien oraz akcesoriów ogólnobudowlanych. Grupa posiada zakłady produkcyjne głównie
w Polsce natomiast organizacje handlowe w różnych krajach Europy, Azji i obu Ameryk.
1.2
Jednostka dominująca
Jednostką dominującą Grupy jest Selena FM S.A. Spółka została utworzona i zarejestrowana w 1993 roku jako spółka
z ograniczoną odpowiedzialnością pod nazwą Przedsiębiorstwo Budownictwa Mieszkaniowego. W 2006 roku Nadzwyczajne
Walne Zgromadzenie Wspólników Spółki zaaprobowało zmianę nazwy Spółki na Selena FM, a następnie w 2007 roku
Spółka została przekształcona w spółkę akcyjną. Po debiucie w dniu 18 kwietnia 2008 roku na Giełdzie Papierów
Wartościowych w Warszawie akcje Selena FM S.A. znajdują się w publicznym obrocie.
Czas trwania Spółki jest nieoznaczony.
Siedziba Spółki mieści się pod adresem ul. Strzegomska 2-4, 53-611 Wrocław, Polska. Miejscem prowadzenia działalności
jest Polska.
Spółka jest wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy
dla Wrocławia-Fabrycznej, VI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, po przekształceniu pod numerem
KRS 0000292032 (poprzedni numer KRS 0000129819). Spółce nadano numer statystyczny REGON 890226440.
Podstawowa działalność Spółki jako jednostki dominującej obejmuje:
• dystrybucję produktów Grupy na rynki zagraniczne,
• świadczenie na rzecz jednostek zależnych usług doradczych w zakresie zarządzania strategicznego, zarządzania
finansami, IT, strategii sprzedaży oraz usługowe prowadzenie ksiąg rachunkowych.
Spółka Selena FM S.A. oraz Grupa Kapitałowa Selena FM znajdują się pod kontrolą Pana Krzysztofa Domareckiego.
1.3
Zarząd jednostki dominującej
Na dzień 31 grudnia 2014 roku oraz 30 czerwca 2015 roku Zarząd jednostki dominującej funkcjonował w składzie:
•
•
•
•
•
Jarosław Michniuk – Prezes Zarządu,
Krzysztof Kluza – Wiceprezes Zarządu,
Robert Konaszewski – Wiceprezes Zarządu,
Andrzej Feruga – Członek Zarządu,
Marcin Macewicz – Członek Zarządu.
Do dnia publikacji niniejszego sprawozdania nie nastąpiły zmiany w składzie Zarządu.
7/29
1.4
Rada Nadzorcza jednostki dominującej
Na dzień 31 grudnia 2014 roku Rada Nadzorcza jednostki dominującej funkcjonowała w składzie:
•
•
•
•
Krzysztof Domarecki – Przewodniczący Rady Nadzorczej,
Andrzej Krämer – Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej,
Czesław Domarecki – Członek Rady Nadzorczej,
Grzegorz Kostrzyński – Członek Rady Nadzorczej.
Zmiany w składzie Rady Nadzorczej w trakcie 2015 roku:
•
•
W dniu 20 kwietnia 2015 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie powołało w skład Rady Nadzorczej Panią
Sylwię Sysko-Romańczuk.
W dniu 29 maja 2015 roku wygasła kadencja Rady Nadzorczej Selena FM S.A. w dotychczasowym składzie.
W tym samym dniu Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Selena FM S.A. powołało Radę Nadzorczą
na nową wspólną trzyletnią kadencję.
Na dzień 30 czerwca 2015 roku Rada Nadzorcza funkcjonowała w składzie:
•
•
•
•
•
Krzysztof Domarecki – Przewodniczący Rady Nadzorczej,
Borysław Czyżak – Członek Rady Nadzorczej,
Stanisław Knaflewski – Członek Rady Nadzorczej,
Andrzej Krämer – Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej,
Sylwia Sysko-Romańczuk – Członek Rady Nadzorczej.
Do dnia publikacji niniejszego sprawozdania nie nastąpiły zmiany w składzie Rady Nadzorczej.
1.5
Skład Grupy Kapitałowej
Strukturę właścicielską i organizacyjną Grupy Kapitałowej oraz podział na segmenty operacyjne przedstawia poniższa
tabela. Przedstawione dane obejmują stan na 30 czerwca 2015 roku oraz na 31 grudnia 2014 roku.
Wszystkie jednostki wykazane w tabeli są konsolidowane metodą pełną, za wyjątkiem jednostki stowarzyszonej Hamil Selena Co. Ltd, która jest konsolidowana metodą praw własności.
W kolumnie “właściciel” podano właściciela na dzień 30 czerwca 2015 roku.
Zmiany w strukturze organizacyjnej Grupy
Dnia 22 czerwca 2015 roku została wpisana do rejestru przedsiębiorców spółka Selena Industrial Technologies Sp. z o.o.
Jedynym udziałowcem spółki jest Selena FM S.A. Kapitał zakładowy spółki wynosi 5 tys. zł. Utworzenie spółki jest
pierwszym etapem projektu uporządkowania struktury organizacyjnej Grupy Selena polegającego na wydzieleniu struktury
zarządzającej dla zakładów produkcyjnych w Polsce.
8/29
Podniesienie kapitału zakładowego w spółce zależnej
Dnia 26 czerwca 2015 roku zostało zarejestrowane podniesienie kapitału zakładowego w spółce zależnej Selena Slovakia
s.r.o. o kwotę 807 tys. euro. Selena Slovakia s.r.o. z uzyskanych środków dokonała spłaty zobowiązań i pożyczek, głównie
wobec Selena FM S.A.
Inne zdarzenia
Z dniem 10 grudnia 2014 roku nastąpiła zmiana nazwy spółki zależnej Selena Shanghai Trading Co., Ltd. na Weize
(Shanghai) Trading Co., Ltd.
Dnia 28 stycznia 2015 roku Selena FM S.A. podpisała ze spółką zależną Selena S.A. umowę sprzedaży 23.700 udziałów
w spółce Selena Sulamericana Ltda., co stanowi 5% kapitału zakładowego spółki.
Z dniem 20 kwietnia 2015 roku nastąpiła zmiana nazwy spółki zależnej Virgo Project Sp. z o.o. Aktualna nazwa brzmi:
Selena Marketing International Sp. z o.o. Zmiana związana jest z rozszerzeniem zakresu działalności spółki o usługi
marketingowe na rzecz Grupy Selena.
Zmiany po dniu bilansowym
W dniu 1 lipca 2015 roku dokonano zmiany formy prawnej spółek zależnych:
• Carina Sealants Sp. z o.o. S.K.A. została przekształcona w Carina Silicones Sp. z o.o.,
• Orion Polyurethanes Sp. z o.o. S.K.A. została przekształcona w Orion PU Sp. z o.o.
.
9/29
Segment
Region
Kraj
Jednostka
Selena FM S.A.
Selena S.A.
Orion Polyurethanes Sp. z o.o. SKA
Carina Sealants Sp. z o.o. SKA
Libra Sp. z o.o.
PMI "IZOLACJA - MATIZOL" S.A.
Polska
Polska
Tytan EOS Sp. z o.o.
Selena Labs Sp. z o.o.
Selena Marketing International Sp. z o.o. **
Orion Polyurethanes Sp. z o.o.
Unia
Carina Sealants Sp. z o.o.
Europejska
Selena Industrial Technologies Sp. z o.o.
Hiszpania
Selena Iberia slu
Europa
Włochy
Selena Italia srl
Zachodnia
Niemcy
Selena Deutschland GmbH
Czechy
Selena Bohemia s.r.o.
Selena Romania SRL
Rumunia
Europa
EURO MGA Product SRL
ŚrodkowoWęgry
Selena Hungária Kft.
Wschodnia
Bułgaria
Selena Bulgaria Ltd.
Słowacja
Selena Slovakia s.r.o.
Selena Vostok Moskwa
Rosja
Selena Sever Moskwa
Selena CA L.L.P.
Europa
Wschodnia
Kazachstan
TOO Selena Insulations
TOO Big Elit
Europa
Ukraina
Selena Ukraine Ltd.
Wschodnia
Weize (Shanghai) Trading Co., Ltd. *
i Azja
Chiny
Selena Nantong Building Materials Co., Ltd.
Azja
Foshan Chinuri-Selena Chemical Co.
Korea Pd.
Hamil - Selena Co. Ltd
Selena Malzemeleri Yapi Sanayi Tic. Ltd.
Bliski Wschód
Turcja
POLYFOAM Yalitim Sanayi ve Tic Ltd.
Brazylia
Selena Sulamericana Ltda
Ameryka
Ameryka
Selena USA, Inc.
Pn. i Pd.
Pn. i Pd.
USA
Selena USA Specialty Inc.
* zmiana nazwy spółki z dn. 10 grudnia 2014 z Selena Shanghai Trading Co., Ltd.
** zmiana nazwy spółki z dn. 20 kwietnia 2015 z Virgo Project Sp. z o.o.
Siedziba
Działalność
Wrocław
Wrocław
Dzierżoniów
Siechnice
Dzierżoniów
Gorlice
Wrocław
Siechnice
Wrocław
Dzierżoniów
Siechnice
Warszawa
Madryt
Limena
Hagen
Roudnice
Ilfov
Ilfov
Pécs
Sofia
Nitra
Moskwa
Moskwa
Ałmaty
Astana
Astana
Kijów
Shanghai
Nantong
Foshan
Kimhae
Istambuł
Istambuł
Ponta Grossa
Holland
Holland
Centrala Grupy
Dystrybutor
Producent pian i klejów, dystrybutor
Producent uszczelniaczy, dystrybutor
Producent uszczelniaczy i klejów, dystrybutor
Producent pokryć dachowych i hydroizolacji, dystrybutor
Producent materiałów sypkich
Badania i rozwój
Zarządzanie własnością intelektualną
Administracja prawna
Administracja prawna
Zarządzanie produkcją
Producent uszczelniaczy i klejów, dystrybutor
Dystrybutor
Dystrybutor
Dystrybutor
Dystrybutor
Producent klejów i tynków cementowych
Dystrybutor
Dystrybutor
Dystrybutor
Dystrybutor
Dystrybutor
Dystrybutor
Producent systemów ociepleń
Producent zapraw suchych
Dystrybutor
Dystrybutor
Producent, dystrybutor
Producent uszczelniaczy, dystrybutor
Producent pian
Producent pian i uszczelniaczy, dystrybutor
Dystrybutor
Producent, dystrybutor
Dystrybutor
Zarząd nieruchomością
Objaśnienia do kolumny "Właściciel"
FM - właścicielem 100% udziałów jest Selena FM
FM 1 - właścicielem udziałów jest Selena FM, pozostałe udziały należą do Krzysztofa Domareckiego (Przewodniczący RN Selena FM)
FM 2 - właścicielem udziałów jest Selena FM (99%) oraz Selena SA (1%)
FM 3 - właścicielem akcji jest Selena FM (99%), wkład komplementariusza Orion Polyurethanes sp. z o.o. wynosi 100 zł, pozostałe akcje poza Grupą
FM 4 - właścicielem akcji jest Selena FM, wkład komplementariusza Carina Sealants sp. z o.o. wynosi 500 zł
FM 5 - właścicielem udziałów jest Selena FM (95%) oraz Selena SA (5%)
Udział Grupy
Właściciel
30 czerwca 2015
31 grudnia 2014
(nie badane)
100,00%
100,00%
FM
99,95%
99,95%
FM 3
100,00%
100,00%
FM 4
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
99,65%
99,65%
FM 1
100,00%
100,00%
SA
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
ROM
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM 2
100,00%
100,00%
SA
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
CA
100,00%
100,00%
FM 2
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
84,57%
84,57%
SA 1
30,00%
30,00%
SA 3
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
SA 2
100,00%
100,00%
FM 5
100,00%
100,00%
FM
100,00%
100,00%
FM
SA - właścicielem 100% udziałów jest Selena SA
SA 1 - właścicielem udziałów jest Selena SA, pozostałe udziały poza Grupą
SA 2 - właścicielem udziałów jest Selena SA (85%) i Carina Sealants sp. z o.o. SKA (15%)
SA 3 - jednostka stowarzyszona - właścicielem udziałów jest Selena SA
ROM - właścicielem 99,87% udziałów jest Selena Romania, pozostałe udziały w posiadaniu Selena FM
CA - właścicielem 100% udziałów jest Selena CA L.L.P.
10/29
2.
Dane dotyczące sprawozdania finansowego
2.1
Sprawozdanie śródroczne
Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe nie obejmuje wszystkich informacji i ujawnień wymaganych w rocznym
sprawozdaniu finansowym i należy je czytać łącznie ze skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy za rok
zakończony 31 grudnia 2014 roku opublikowanym w dniu 23 marca 2015 roku. Śródroczny wynik finansowy może nie
odzwierciedlać w pełni możliwego do zrealizowania wyniku finansowego za pełny rok obrotowy.
Niniejsze skrócone śródroczne sprawozdanie było przedmiotem przeglądu przez podmiot uprawniony do badania
sprawozdań finansowych.
2.2
Okres objęty sprawozdaniem finansowym
Niniejsze sprawozdanie jest skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy Kapitałowej Selena FM. Obejmuje okres
6 miesięcy zakończony 30 czerwca 2015 roku oraz dane na ten dzień.
Rachunek zysków i strat oraz sprawozdanie z całkowitych dochodów obejmują dane za okres 6 miesięcy zakończony
30 czerwca 2015 roku i dane porównawcze za okres 6 miesięcy zakończony 30 czerwca 2014 roku.
Rachunek zysków i strat oraz sprawozdanie z całkowitych dochodów obejmują również dane za okres 3 miesięcy
zakończony 30 czerwca 2015 roku oraz dane porównawcze za okres 3 miesięcy zakończony 30 czerwca 2014 roku. Dane te
nie były przedmiotem badania ani przeglądu przez biegłego rewidenta.
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych oraz sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym obejmują dane za okres
6 miesięcy zakończony 30 czerwca 2015 roku oraz dane porównawcze za okres 6 miesięcy zakończony 30 czerwca 2014
roku.
Bilans obejmuje dane na dzień 30 czerwca 2015 roku oraz dane porównawcze na dzień 31 grudnia 2014 roku.
2.3
Zatwierdzenie sprawozdania finansowego
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji w dniu 28 sierpnia 2015 roku.
2.4
Podstawa sporządzenia
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, za wyjątkiem instrumentów
finansowych wycenianych w wartości godziwej.
2.5
Waluta pomiaru i waluta sprawozdania finansowego
Walutą prezentacji niniejszego sprawozdania finansowego jest polski złoty, a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej,
podane są w tysiącach złotych.
Kursy przyjęte do wyceny bilansowej oraz średnie kursy dla poszczególnych okresów sprawozdawczych przedstawia
poniższa tabela.
11/29
Waluta
30 czerwca 2015
31 grudnia 2014
6 miesięcy
zakończonych 30
czerwca 2015
3,7645
4,1944
1,3312
0,1780
0,1538
0,0676
1,2049
2,1445
0,6070
0,3372
0,9349
1,3993
1,9930
3,5072
4,2623
1,3538
0,2246
0,1537
0,0602
1,3197
2,1793
0,5662
0,3223
0,9510
1,5070
1,9232
3,7269
4,1341
1,3478
0,1729
0,1504
0,0649
1,2491
2,1137
0,5991
0,3385
0,9312
1,4390
2,0058
1 USD
1 EUR
100 HUF
1 UAH
1 CZK
1 RUB
1 BRL
1 BGN
1 CNY
100 KRW
1 RON
1 TRY
100 KZT
2.6
6 miesięcy
3 miesiące
3 miesiące
zakończonych 30
zakończone
zakończone
czerwca 2014 30 czerwca 2015 30 czerwca 2014
3,0539
4,1784
1,3557
0,2840
0,1522
0,0867
1,3434
2,1365
0,4937
0,2921
0,9392
1,4127
1,7129
3,7101
4,1194
1,3325
0,1758
0,1505
0,0697
1,2045
2,1062
0,5989
0,3373
0,9256
1,3885
1,9973
3,0449
4,1674
1,3580
0,2600
0,1518
0,0875
1,3724
2,1308
0,4882
0,2980
0,9445
1,4420
1,6642
Kontynuacja działalności
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności przez spółki Grupy
w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie stwierdzono
istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez spółki Grupy.
2.7
Oświadczenie o zgodności
Niniejsze śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowym
Standardem Rachunkowości nr 34 „Śródroczna Sprawozdawczość Finansowa” w kształcie zatwierdzonym przez Unię
Europejską.
2.8
Noty objaśniające
Polityka rachunkowości i noty objaśniające stanowią integralną część niniejszego skróconego sprawozdania finansowego.
3.
Polityka rachunkowości
3.1
Zmiany stosowanych zasad rachunkowości
Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego są spójne z tymi,
które zastosowano przy sporządzaniu sprawozdania finansowego Grupy za rok zakończony 31 grudnia 2014 roku, poza
opisanymi poniżej zmianami wynikającymi z wprowadzenia nowych standardów.
Podsumowanie zmian do standardów oraz nowych interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się
w dniu 1 stycznia 2015 roku przedstawiono w kolejnej nocie.
12/29
3.1.1 Nowe standardy i interpretacje
Poniższe zestawienie przedstawia standardy, zmiany do istniejących standardów oraz interpretacje opublikowane przez
Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz zatwierdzone do stosowania w UE, obowiązujące dla
okresów rocznych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2015 roku:
Zmiany do różnych standardów „Poprawki do MSSF (cykl 2011-2013)” – dokonane zmiany w ramach procedury
wprowadzania dorocznych poprawek do MSSF (MSSF 1, MSSF 3, MSSF 13 oraz MSR 40) ukierunkowane głównie
na rozwiązywanie niezgodności i uściślenie słownictwa – zatwierdzone w UE w dniu 18 grudnia 2014 roku (obowiązujące
w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2015 lub po tej dacie),
Interpretacja KIMSF 21 „Opłaty” - zatwierdzona w UE w dniu 13 czerwca 2014 roku (obowiązująca w odniesieniu do okresów
rocznych rozpoczynających się 17 czerwca 2014 roku lub po tej dacie).
Opisane powyżej zmiany nie mają istotnego wpływu na dane prezentowane w niniejszym sprawozdaniu.
3.1.2 Standardy i interpretacje, jakie zostały już opublikowane i zatwierdzone przez UE, ale jeszcze nie weszły
w życie
Zatwierdzając niniejsze sprawozdanie finansowe Grupa nie zastosowała następujących standardów, zmian standardów
i interpretacji, które zostały opublikowane przez RMSR i zatwierdzone do stosowania w UE, ale które nie weszły jeszcze
w życie:
wprowadzania dorocznych poprawek do MSSF (MSSF 2, MSSF 3, MSSF 8, MSSF 13, MSR 16, MSR 24 oraz MSR 38)
ukierunkowane głównie na rozwiązywanie niezgodności i uściślenie słownictwa – zatwierdzone w UE w dniu 17 grudnia 2014
roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 lutego 2015 lub po tej dacie),
Zmiany do MSR 19 „Świadczenia pracownicze” – Programy określonych świadczeń: składki pracownicze - zatwierdzone
w UE w dniu 17 grudnia 2014 roku (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 lutego 2015
roku lub po tej dacie).
3.1.3 Standardy i Interpretacje przyjęte przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone do stosowania w UE
MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji przyjętych przez Radę
Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych standardów, zmian do standardów
i interpretacji, które według stanu na dzień 28 sierpnia 2015 roku nie zostały jeszcze przyjęte do stosowania w UE:
MSSF 9 „Instrumenty finansowe” (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2018
roku lub po tej dacie),
MSSF 14 „Odroczone salda z regulowanej działalności” (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych
rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie),
MSSF 15 „Przychody z umów z klientami” (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się
1 stycznia 2017 roku lub po tej dacie),
Zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdania finansowe” oraz MSR 28 „Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych
i wspólnych przedsięwzięciach” – Sprzedaż lub wniesienie aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną
lub wspólnym przedsięwzięciem (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016
roku lub po tej dacie),
Zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdania finansowe”, MSSF 12 „Ujawnienia na temat udziałów w innych
jednostkach” oraz MSR 28 „Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach” – Jednostki
13/29
inwestycyjne: zastosowanie zwolnienia z konsolidacji (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających
się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie),
Zmiany do MSSF 11 „Wspólne ustalenia umowne” – Rozliczanie nabycia udziałów we wspólnych operacjach (obowiązujące
w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie),
Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Inicjatywa w odniesieniu do ujawnień (obowiązujące
Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” oraz MSR 38 „Aktywa niematerialne” – Wyjaśnienia na temat akceptowalnych
metod amortyzacyjnych (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub
po tej dacie),
Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” oraz MSR 41 „Rolnictwo” – Rolnictwo: uprawy roślinne (obowiązujące
Zmiany do MSR 27 „Jednostkowe sprawozdania finansowe” – Metoda praw własności w jednostkowych sprawozdaniach
finansowych (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie),
wprowadzania dorocznych poprawek do MSSF (MSSF 5, MSSF 7, MSR 19 oraz MSR 34) ukierunkowane głównie na
rozwiązywanie niezgodności i uściślenie słownictwa (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających
się 1 stycznia 2016 lub po tej dacie).
Według szacunków Grupy Kapitałowej, w/w standardy, interpretacje i zmiany do standardów, oprócz MSSF 9 oraz MSSF 15,
nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Grupę Selena FM na dzień
bilansowy.
Zarząd przewiduje, że zastosowanie MSSF 9 może wywrzeć w przyszłości znaczący wpływ na kwoty prezentowane
w pozycjach aktywów finansowych i zobowiązań finansowych Grupy Kapitałowej. Nie ma jednak jeszcze możliwości
przedstawienia wiarygodnych danych szacunkowych dotyczących wpływu MSSF 9, dopóki Grupa nie przeprowadzi
szczegółowej analizy.
Zarząd przewiduje, że zastosowanie MSSF 15 może wywrzeć w przyszłości znaczący wpływ na kwoty i ujawnienia
prezentowane w skonsolidowanych sprawozdaniach finansowych Grupy Kapitałowej. Nie ma jednak możliwości
przedstawienia wiarygodnych danych szacunkowych dotyczących oddziaływania MSSF 15, dopóki Grupa nie przeprowadzi
szczegółowej analizy w tym aspekcie.
14/29
4.
Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach
4.1
Profesjonalny osąd
Sporządzanie sprawozdań finansowych zgodnie z MSSF zatwierdzonymi przez UE, wymaga dokonywania szacunków
księgowych i przyjmowania założeń w odniesieniu do przyszłych zdarzeń oraz źródeł niepewności występujących na dzień
bilansowy. Szacunki i założenia wpływają na ryzyko ewentualnej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań
w kolejnych okresach sprawozdawczych. Przyjęte założenia zostały opisane w rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu
finansowym Grupy za 2014 rok i obejmują w szczególności następujące kwestie:
•
•
•
•
•
•
utrata wartości firmy oraz innych aktywów (w tym należności i zapasów),
wysokość stosowanych stawek amortyzacyjnych środków trwałych oraz wartości niematerialnych,
możliwość realizacji aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego,
wycena rezerw,
klasyfikacja umów leasingowych,
stopa opłat licencyjnych przyjmowanych do wyceny znaków towarowych.
W pierwszym półroczu 2015 roku nie miały miejsca istotne zmiany dotyczące obszarów i metod przyjmowanych założeń.
Założenia biznesowe i makroekonomiczne będące podstawą szacunków są aktualizowane na bieżąco, w zależności
od zmian otoczenia jednostki oraz planów i prognoz biznesowych. Wybrane założenia przyjęte do testów na utratę wartości
aktywów trwałych zostały przedstawione w nocie 5. niniejszego sprawozdania.
5.
Utrata wartości aktywów trwałych
5.1
Selena Nantong Building Materials Co., Ltd
W związku z wolniejszym niż pierwotnie planowany wzrostem sprzedaży osiąganym przez spółkę Selena Nantong Building
Materials Co., Ltd i weryfikacją jej planów biznesowych, Zarząd przeprowadził na dzień 30 czerwca 2015 roku test na utratę
wartości aktywów trwałych tej jednostki, zgodnie z wytycznymi MSR 36 „Utrata wartości”. Na podstawie projekcji przyszłych
przepływów pieniężnych generowanych przez spółkę określono wartość odzyskiwalną aktywów trwałych spółki
i nie stwierdzono konieczności dokonywania dodatkowego odpisu z tytułu utraty wartości aktywów spółki wykazanych
w niniejszym sprawozdaniu. W roku zakończonym 31 grudnia 2013 dokonano odpisu aktualizującego wartość budynków
i budowli oraz maszyn i urządzeń w wysokości 4.937 tys. zł.
Ze względu na długoterminowy charakter inwestycji, do testu wykorzystano 10-letnią prognozę przepływów pieniężnych.
Dla potrzeb testu przyjęto WACC przed podatkiem na poziomie 12,2% oraz rezydualną stopę wzrostu 2,5%.
Przyszłe projekcje przepływów pieniężnych uwzględniają pozytywny wpływ realizowanych przez Zarząd jednostki
programów operacyjnych mających na celu utylizację mocy produkcyjnych. Istotne są również założenia dotyczące przyszłej
sytuacji na rynku lokalnym i w krajach eksportowych dla Selena Nantong. W przypadku wystąpienia znaczących,
negatywnych odstępstw od aktualnych prognoz makroekonomicznych, może zaistnieć potrzeba dokonania odpisu z tytułu
utraty wartości aktywów zaangażowanych w Selena Nantong w przyszłych okresach sprawozdawczych.
Opisany powyżej test nie wykazał konieczności dokonania w sprawozdaniu jednostkowym spółki Selena FM S.A. odpisu
z tytułu utraty wartości aktywów zaangażowanych w spółce zależnej.
5.2
Selena Iberia slu
Ze względu na niepełne wykorzystanie mocy produkcyjnych przez Selena Iberia slu, na dzień 30 czerwca 2015 roku Zarząd
przeprowadził test na utratę wartości aktywów trwałych spółki, zgodnie z wytycznymi MSR 36 „Utrata wartości”.
Na podstawie projekcji przyszłych przepływów pieniężnych generowanych przez spółkę określono wartość odzyskiwalną
aktywów trwałych spółki i nie stwierdzono konieczności dokonania odpisu z tytułu utraty wartości aktywów spółki wykazanych
w niniejszym sprawozdaniu.
15/29
Do testu wykorzystano 5-letnią prognozę przepływów pieniężnych. Dla potrzeb testu przyjęto WACC przed podatkiem
na poziomie 12,8% oraz rezydualną stopę wzrostu 2,5%.
Opisany powyżej test nie wykazał również konieczności dokonania w sprawozdaniu jednostkowym spółki Selena FM S.A.
odpisu z tytułu utraty wartości aktywów zaangażowanych w spółce Selena Iberia.
5.3
Selena Romania srl oraz EURO MGA Product srl
W związku z wolniejszą niż pierwotnie zakładano dynamiką wzrostu działalności dystrybucyjnej oraz wzrostem produkcji
i sprzedaży zapraw suchych, tynków mokrych oraz klejów ceramicznych na rynku rumuńskim, Zarząd przeprowadził
na dzień bilansowy test na utratę wartości aktywów trwałych spółek Selena Romania srl oraz EURO MGA Product srl
(jednostka zależna od Selena Romania srl) zgodnie z wytycznymi MSR 36 „Utrata wartości”. Na podstawie projekcji
przyszłych przepływów pieniężnych generowanych przez podmioty określono wartość odzyskiwalną aktywów trwałych
spółek i nie stwierdzono konieczności dokonania odpisu z tytułu utraty wartości aktywów spółek wykazanych w niniejszym
skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.
Do testu wykorzystano 5-letnią prognozę przepływów pieniężnych. Dla potrzeb testu przyjęto WACC przed podatkiem
na poziomie 13,7% oraz rezydualną stopę wzrostu 2,5%.
Opisany powyżej test nie wykazał również konieczności dokonania w sprawozdaniu jednostkowym spółki Selena FM S.A.
odpisu z tytułu utraty wartości aktywów zaangażowanych w spółki Selena Romania srl i EURO MGA Product srl.
6.
Segmenty operacyjne
Struktura organizacyjna w Grupie Kapitałowej Selena jest zarządzana poprzez dane otrzymywane z poszczególnych
obszarów geograficznych zwanych dalej segmentami geograficznymi. W zakresie dopuszczonym przez MSSF 8 są one
grupowane na podstawie podobieństwa lokalizacji, charakterystyki działalności i środowiska gospodarczego agregowane
w następujące segmenty sprawozdawcze:
• Unia Europejska,
• Europa Wschodnia i Azja,
• Ameryka Północna i Ameryka Południowa.
Podstawą oceny wyników działalności segmentu jest wskaźnik EBITDA (zdefiniowany jako wynik na działalności operacyjnej
powiększony o amortyzację), który wynika bezpośrednio z raportów będących podstawą sporządzenia skonsolidowanego
sprawozdania finansowego. Zasady rachunkowości stosowane do przygotowania danych finansowych dla segmentów
sprawozdawczych są zgodne z polityką rachunkowości Grupy opisaną w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy
za rok 2014.
Organem dokonującym regularnych przeglądów raportów finansowych całej Grupy dla celów podejmowania decyzji
inwestycyjnych jest Zarząd jednostki dominującej, który odpowiada za alokację zasobów w Grupie.
Zysk segmentów to zysk wygenerowany przez poszczególne segmenty bez alokacji kosztów administracji, wynagrodzenia
Zarządu, przychodów i kosztów finansowych oraz obciążeń z tytułu podatku dochodowego. Aktywa niealokowane obejmują
rozrachunki z tytułu bieżącego i odroczonego podatku dochodowego. Przychody przyporządkowane są do segmentu
na podstawie siedziby sprzedawcy.
Organizacja źródeł finansowania Grupy, zarządzanie przychodami i kosztami finansowymi oraz polityka podatkowa
prowadzone są na poziomie Grupy i nie ma miejsca ich alokacja do segmentów operacyjnych.
Ceny transakcyjne stosowane przy transakcjach między segmentami operacyjnymi ustalane są na zasadach rynkowych
podobnie jak przy transakcjach ze stronami niepowiązanymi.
Poniższe tabele przedstawiają dane dotyczące przychodów i zysków poszczególnych segmentów geograficznych.
16/29
6 miesięcy zakończonych
30 czerwca 2015 (nie badane)
UE
Europa Wsch.
i Azja
Ameryka
Pn. i Pd.
Suma
segmentów
Korekty
konsolidacyjne
i wyniki
niealokowane
Razem
289 800
141 544
27 110
458 454
0
458 454
254 057
101 013
1 537
2 946
882
0
256 476
103 959
-256 476
-103 959
0
0
55 521
6 757
1 559
63 837
-40 764
23 073
Amortyzacja
-7 902
-1 168
-114
-9 184
-3 482
-12 666
Zysk (strata) operacyjny
47 619
5 589
1 445
54 653
-44 246
10 407
0
0
0
0
-1 611
-1 611
0
489
0
489
0
489
Dane w tys. zł
Sprzedaż na rzecz klientów
zewnętrznych
Sprzedaż w ramach segmentu
Sprzedaż między segmentami
EBITDA
Przychody/(koszty) finansowe netto
Udział w zyskach jednostki
stowarzyszonej
Podatek dochodowy
0
0
0
0
-6 064
-6 064
Zysk (strata) netto za okres
47 619
6 078
1 445
55 142
-51 921
3 221
Nakłady inwestycyjne
10 615
5 196
273
16 084
-
16 084
UE
Europa Wsch.
i Azja
Ameryka
Pn. i Pd.
Suma
segmentów
Korekty
konsolidacyjne
i wyniki
niealokowane
Razem
319 847
158 776
24 229
502 852
0
502 852
299 020
132 203
3 249
725
0
0
302 269
132 928
-302 269
-132 928
0
0
Dane w tys. zł
zewnętrznych
EBITDA
67 741
2 407
1 326
71 474
-44 349
27 125
Amortyzacja
-8 334
-886
-73
-9 293
-3 135
-12 428
59 407
1 521
1 253
62 181
-47 484
14 697
0
0
0
0
-10 905
-10 905
0
419
0
419
0
419
stowarzyszonej
Podatek dochodowy
0
0
0
0
-3 531
-3 531
59 407
1 940
1 253
62 600
-61 920
680
6 731
674
358
7 763
-
7 763
17/29
3 miesiące zakończone
UE
Europa Wsch.
i Azja
Ameryka
Pn. i Płd.
Suma
segmentów
Korekty
konsolidacyjne
i wyniki
niealokowane
Razem
162 896
95 526
14 245
272 667
0
272 667
159 053
62 240
938
1 863
139
0
160 130
64 103
-160 130
-64 103
0
0
38 983
7 128
855
46 966
-22 324
24 642
Dane w tys. zł
zewnętrznych
EBITDA
Amortyzacja
-3 983
-576
-46
-4 605
-1 796
-6 401
35 000
6 552
809
42 361
-24 120
18 241
0
0
0
0
-3 000
-3 000
0
489
0
489
0
489
stowarzyszonej
Podatek dochodowy
3 miesiące zakończone
0
0
0
0
-4 727
-4 727
35 000
7 041
809
42 850
-31 847
11 003
3 818
2 902
14
6 734
-
6 734
UE
Europa Wsch.
i Azja
Ameryka
Pn. i Płd.
Suma
segmentów
Korekty
konsolidacyjne
i wyniki
niealokowane
Razem
184 402
105 404
12 918
302 724
0
302 724
178 432
75 870
2 407
587
0
0
180 839
76 457
-180 839
-76 457
0
0
45 100
3 680
695
49 475
-23 120
26 355
Dane w tys. zł
zewnętrznych
EBITDA
Amortyzacja
-4 253
-423
-30
-4 706
-1 542
-6 248
40 847
3 257
665
44 769
-24 662
20 107
0
0
0
0
1 630
1 630
0
419
0
419
0
419
stowarzyszonej
Podatek dochodowy
0
0
0
0
-4 676
-4 676
40 847
3 676
665
45 188
-27 708
17 480
3 757
384
276
4 417
-
4 417
18/29
Poniższe tabele przedstawiają dane dotyczące wybranych aktywów poszczególnych segmentów geograficznych.
Dane w tys. zł
UE
Europa Wsch.
i Azja
Ameryka
Pn. i Pd.
Suma
Korekty
segmentów konsolidacyjne
Aktywa segmentu
Inwestycja w jednostce stowarzyszonej
Aktywa niealokowane
1 109 388
0
0
176 516
5 948
0
29 420
0
0
1 315 324
5 948
0
-564 653
0
0
750 671
5 948
33 482
Aktywa ogółem
1 109 388
182 464
29 420
1 321 272
-564 653
790 101
UE
Europa Wsch.
i Azja
Ameryka
Pn. i Płd.
Suma
Korekty
segmentów konsolidacyjne
Razem
Aktywa segmentu
Inwestycja w jednostce stowarzyszonej
Aktywa niealokowane
1 007 173
0
0
150 802
5 656
0
26 825
0
0
1 184 800
5 656
0
-492 998
0
0
691 802
5 656
34 055
Aktywa ogółem
1 007 173
156 458
26 825
1 190 456
-492 998
731 513
Razem
31 grudnia 2014
Dane w tys. zł
Uzgodnienie zysku operacyjnego segmentów sprawozdawczych do danych prezentowanych w rachunku zysków i strat
przedstawia poniższa tabela.
Dane w tys. zł
Zysk operacyjny segmentów sprawozdawczych
Inne niealokowane przychody/(koszty)*
Udział w zyskach jednostki stowarzyszonej
Podatek dochodowy
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2015
(nie badane)
54 653
-1 611
-44 246
489
-6 064
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2014
(nie badane)
62 181
-10 905
-47 484
419
-3 531
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2015
(nie badane)
42 361
-3 000
-24 120
489
-4 727
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2014
(nie badane)
44 769
1 630
-24 662
419
-4 676
3 221
680
11 003
17 480
* koszty ogólnego zarządu oraz korekty konsolidacyjne
7.
Pozostałe przychody i koszty operacyjne
7.1
Pozostałe przychody operacyjne
Dane w tys. zł
Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych
Dotacje
Rozwiązanie odpisu aktualizującego należności
Rozwiązanie odpisu aktualizującego zapasy
Utrata kontroli w jednostce (FinSelena Oy)
Odszkodowania
Rozwiązanie rezerw
Pozostałe
Pozostałe przychody operacyjne ogółem
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2015
(nie badane)
424
1 296
399
146
0
146
19
914
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2014
(nie badane)
164
844
1 082
0
41
189
91
501
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2015
(nie badane)
221
663
232
146
0
68
19
429
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2014
(nie badane)
112
552
945
0
0
94
37
139
3 344
2 912
1 778
1 879
19/29
7.2
Pozostałe koszty operacyjne
Dane w tys. zł
Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych
Utrata wartości rzeczowych aktywów trwałych
Odpis aktualizujący należności
Umorzone nieściągalne należności
Odpis aktualizujący zapasy
Likwidacja zapasów
Odszkodowania, kary, grzywny i inne rezerwy
Pozostałe
Pozostałe koszty operacyjne ogółem
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2015
(nie badane)
109
0
3 670
303
1 070
1 158
733
4 128
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2014
(nie badane)
0
309
4 113
179
924
663
662
4 556
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2015
(nie badane)
14
0
1 700
277
409
748
514
2 041
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2014
(nie badane)
0
309
2 758
104
217
340
455
2 152
11 171
11 406
5 703
6 335
Istotną pozycję pozostałych kosztów operacyjnych stanowią koszty niewykorzystanych mocy produkcyjnych w spółkach
produkcyjnych w wysokości 3.250 tys. zł za okres zakończony 30 czerwca 2015 roku (3.006 tys. zł w analogicznym okresie
2014 roku).
8.
Przychody i koszty finansowe
8.1
Przychody finansowe
Dodatnie różnice kursowe
Odsetki od rachunków bankowych i lokat
Pozostałe odsetki
Dywidendy i udziały w zyskach
Kontrakty walutowe
Pozostałe przychody finansowe
Przychody finansowe ogółem
6 miesięcy
6 miesięcy
zakończonych zakończonych
30 czerwca
30 czerwca
2015 (nie
2014 (nie
Dane w tys. zł
badane)
badane)
7 609
2 178
69
39
144
52
136
136
89
0
19
47
8 066
2 452
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2015
(nie badane)
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2014
(nie badane)
-905
17
64
136
89
7
808
17
27
136
0
15
-592
1 003
Od roku 2014 Selena Vostok dokonuje zabezpieczenia planowanych przepływów pieniężnych, zawierając kontrakty
terminowe forward. Grupa stosuje powyższe instrumenty finansowe wyłącznie w celu ograniczenia ryzyka związanego
ze zmianami kursów walut i nie używa ich w celach spekulacyjnych. Grupa Selena FM nie stosuje rachunkowości
zabezpieczeń w rozumieniu MSR 39. W I półroczu 2015 roku strata na realizacji instrumentów pochodnych wyniosła
528 tys. zł. Zysk z wyceny niezrealizowanych instrumentów na dzień bilansowy wyniósł 617 tys. zł. Wynik netto ujęty został
w przychodach finansowych. Rozliczenie otwartych kontraktów nastąpiło w lipcu i sierpniu 2015 roku.
20/29
8.2
Koszty finansowe
Dane w tys. zł
Odsetki od kredytów bankowych i pożyczek
Odsetki z tytułu umów leasingu finansowego
Pozostałe odsetki
Pochodne instrumenty finansowe (kontrakty walutowe, opcje)
Ujemne różnice kursowe
Pozostałe koszty finansowe
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2015
(nie badane)
2 271
179
260
19
5 623
1 325
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2014
(nie badane)
2 485
202
98
63
9 089
1 420
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2015
(nie badane)
1 110
87
241
-282
747
505
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2014
(nie badane)
1 279
104
46
63
-2 817
698
9 677
13 357
2 408
-627
Koszty finansowe ogółem
W okresie 6 miesięcy zakończonym 30 czerwca 2015 roku spółka dominująca Selena FM S.A. zawarła 2 opcje walutowe
(tzw. korytarz walutowy rozliczany non-delivery) na wymianę waluty euro w dniu 12 sierpnia 2015 roku. Na dzień 30 czerwca
2015 roku strata z wyceny niezrealizowanych instrumentów wyniosła 19 tys. zł.
9.
Podatek dochodowy
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2015
(nie badane)
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2014
(nie badane)
Bieżący podatek dochodowy:
Bieżące obciążenie z tytułu podatku dochodowego
Korekty dotyczące bieżącego podatku dochodowego z lat ubiegłych
3 249
137
3 326
-198
Odroczony podatek dochodowy:
Związany z powstaniem i odwróceniem się różnic przejściowych
2 678
403
Podatek wykazany w skonsolidowanym rachunku zysków i strat
6 064
3 531
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2015
(nie badane)
9 285
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2014
(nie badane)
4 211
Dane w tys. zł
Uzgodnienie efektywnej stopy podatkowej przedstawia tabela poniżej.
Dane w tys. zł
Zysk /(strata) brutto przed opodatkowaniem
Podatek według stawki podatkowej obowiązującej w Polsce (19%)
1 764
800
Koszty/(przychody) nie wchodzące do podstawy opodatkowania
1 811
-1 340
Efekt podatkowy strat nieujętych w podstawie opodatkowania
3 220
3 914
137
-104
-1 743
-202
Wykorzystanie aktywa odroczonego dotyczącego znaków towarowych
861
861
Ulga podatkowa z tytułu inwestycji w specjalnej strefie ekonomicznej
-20
-513
Efekt innych stawek podatkowych w jednostkach zagranicznych
34
119
6 064
3 531
65%
84%
Korekty dotyczące bieżącego podatku dochodowego z lat ubiegłych
Wykorzystanie strat podatkowych z lat poprzednich
Podatek według efektywnej stawki podatkowej
Efektywna stawka podatkowa
21/29
10.
Zysk na akcję
Zysk podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego
na zwykłych akcjonariuszy przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu.
Kalkulację zysku (straty) przypadającej na akcję w raportowanym okresie zawiera poniższa tabela.
Zysk/(strata) netto przypadający udziałowcom
kontrolującym
Średnia liczba akcji zwykłych
Zysk/(strata) przypadający na akcję zwykłą
Liczba akcji uwzględniająca rozwodnienie
Rozwodniony zysk na akcję
11.
zł
szt.
zł/szt.
szt.
zł/szt.
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2015
(nie badane)
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2014
(nie badane)
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2015
(nie badane)
3 miesiące
zakończone
30 czerwca 2014
(nie badane)
3 224 650
672 236
11 002 746
17 463 365
22 834 000
0,14
22 834 000
0,14
22 834 000
0,03
22 834 000
0,03
22 834 000
0,48
22 834 000
0,48
22 834 000
0,76
22 834 000
0,76
Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty
Dnia 29 maja 2015 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Selena FM S.A. podjęło uchwałę w sprawie wypłaty
dywidendy za rok 2014, w łącznej kwocie 6.393.520,00 zł, tj. 0,28 zł na akcję. Dzień dywidendy, według którego określa się
listę akcjonariuszy uprawnionych do dywidendy, został ustalony na 15 czerwca 2015 roku. Akcje wszystkich serii
są jednakowo uprzywilejowane co do dywidendy. Wypłata dywidendy nastąpiła 30 czerwca 2015 roku ze środków
zgromadzonych na kapitale zapasowym Spółki.
12.
Inwestycje w jednostki wyceniane metodą praw własności
W 2015 roku Selena S.A., która jest właścicielem udziałów w jednostce stowarzyszonej Hamil - Selena Co. Ltd., uzyskała
prawo do dywidendy spółki za rok 2014 w wysokości 122 tys. euro. Dywidenda została wypłacona 24 kwietnia 2015 roku.
13.
Aktywa finansowe
W dniu 23 marca 2015 roku Zarząd Selena FM S.A. przyjął ofertę objęcia niezabezpieczonych obligacji imiennych o wartości
850 tys. zł. przedłożoną przez spółkę Universal Energy Sp. z o.o. Cena emisyjna 1 obligacji wynosi 50 tys. zł. Wartość
nominalna obligacji odpowiada ich cenie emisyjnej. Oprocentowanie obligacji wynosi 10% w skali roku. Wykup obligacji
nastąpi po cenie nominalnej, najpóźniej w terminie do 31 grudnia 2015 roku. Do dnia publikacji niniejszego sprawozdania
finansowego Universal Energy Sp. z o.o. wykupił obligacje w kwocie 100 tys. zł.
Spółka Universal Energy Sp. z o.o. jest podmiotem powiązanym, zgodnie z MSR 24, poprzez osobę Pana Krzysztofa
Domareckiego, Przewodniczącego Rady Nadzorczej Selena FM S.A.
W dniu 24 czerwca 2015 roku Zarząd Selena FM S.A. przyjął ofertę objęcia obligacji o wartości nie większej niż 60 mln zł,
przedłożoną przez spółkę AD Niva sp. z o.o. Zgodnie z ofertą, AD Niva sp. z o.o. wyemituje obligacje imienne,
niezabezpieczone, skierowane wyłącznie i w całości do jednego nabywcy Selena FM S.A. Obligacje mogą być emitowane
w kilku transzach, cena emisyjna 1 obligacji wynosi 500 tys. zł. Wartość nominalna obligacji odpowiada ich cenie emisyjnej.
Oprocentowanie obligacji wynosi 6,7% w skali roku. Wykup obligacji nastąpi po cenie nominalnej, najpóźniej
w terminie do 31 grudnia 2017 roku. Nabyte aktywa zostaną sfinansowane ze środków własnych Spółki. Do dnia 30 czerwca
2015 roku Selena FM S.A. nabyła obligacje w kwocie 5 mln zł. Po dniu bilansowym do dnia publikacji niniejszego
sprawozdania finansowego Selena FM S.A. nabyła obligacje w kwocie 5 mln zł.
AD Niva sp. z o.o. posiada 50,5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Selena FM S.A.. Pan Krzysztof
Domarecki, Przewodniczący Rady Nadzorczej Selena FM S.A. jest jedynym udziałowcem AD Niva sp. z o.o.
22/29
14.
Zapasy
Poniższa tabela przedstawia ruch na odpisach aktualizujących wartość zapasów.
Bilans otwarcia
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2015
(nie badane)
4 445
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2014
(nie badane)
6 795
Utworzenie
Wykorzystanie
Rozwiązanie
Różnice kursowe
1 070
-752
-146
4
924
-1 992
0
10
Bilans zamknięcia
4 621
5 737
Dane w tys. zł
15.
Należności handlowe
Poniższa tabela przedstawia wiekowanie należności handlowych nie objętych odpisami aktualizującymi według stanu
na dzień 30 czerwca 2015 roku oraz 31 grudnia 2014 roku.
Dane w tys. zł
30 czerwca 2015
(nie badane)
31 grudnia 2014
Przeterminowane, nie objęte odpisem aktualizującym
(przeterminowanie w dniach):
< 30
31 – 60
61 – 90
91 – 180
>180
Razem
W terminie
218 654
186 148
21 553
3 764
2 046
5 059
84
175 372
141 628
19 340
5 423
4 107
4 874
0
Poniższa tabela przedstawia ruch na odpisach na należności.
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2015
(nie badane)
32 167
6 miesięcy
zakończonych
30 czerwca 2014
(nie badane)
31 127
3 670
-101
-399
-200
0
4 113
-663
-1 082
520
3 462
35 137
37 477
30 czerwca 2015
(nie badane)
23 114
31 grudnia 2014
Zaliczki na poczet dostaw
5 037
3 994
Rozliczenia międzyokresowe kosztów
4 315
5 254
Inne
7 440
9 037
39 906
43 855
Dane w tys. zł
Bilans otwarcia
Utworzenie
Wykorzystanie
Rozwiązanie
Różnice kursowe
Utrata kontroli w jednostce FinSelena Oy
Bilans zamknięcia
16.
Pozostałe należności krótkoterminowe
Dane w tys. zł
Należności z tytułu podatku VAT
Razem
25 570
23/29
17.
Pożyczki udzielone
Zmniejszenie stanu pożyczek udzielonych w okresie sześciu miesięcy zakończonym 30 czerwca 2015 roku wynika przede
wszystkim ze spłaty pożyczki udzielonej przez Big Elit w kwocie 3,4 mln zł.
18.
Kredyty i pożyczki
Saldo otrzymanych kredytów na dzień bilansowy przedstawia poniższa tabela.
Lp
Typ kredytu
Termin
spłaty
31 grudnia 2014
Część długoterminowa
Część krótkoterminowa
Część długoterminowa
Część krótkoterminowa
1 Na wykup faktur
01/2016
0
9 566
0
8 775
2 Obrotowy
08/2015
0
6 009
0
5 605
3 Obrotowy
06/2016
0
33 792
36 017
0
4 Obrotowy
07/2016
33 645
0
35 857
0
5 Obrotowy
01/2017
10 005
20 553
5 948
20 885
6 Obrotowy
02/2017
28 175
0
13 753
0
7 Inwestycyjny
03/2018
2 918
1 667
3 828
1 701
8 Inwestycyjny
09/2020
4 620
1 087
4 983
787
9 Pozostałe
różne
2 292
2 894
2 020
4 382
81 655
75 568
102 406
42 135
Zawarcie umowy kredytowej z European Bank of Reconstruction and Development
W dniu 22 maja 2015 roku została podpisana umowa kredytowa z European Bank of Reconstruction and Development.
Stroną umowy jako Kredytobiorca są łącznie Selena FM S.A. oraz Selena CA LLP. Łączna wartość udzielonego kredytu
wynosi 10 mln euro, co stanowi równowartość 40,98 mln zł (wg kursu z dnia 22 maja 2015 roku), z czego:
a) ekwiwalent kwoty 7 mln euro, po przeliczeniu na kazachskie tenge przeznaczony zostanie dla Selena CA LLP
(m. in. na sfinansowanie rozwoju mocy produkcyjnych na terenie Kazachstanu oraz rozwój kapitału obrotowego),
oprocentowanie liczone w oparciu o stopę refinansową Banku Centralnego Kazachstanu, powiększoną o marżę banku,
płatne kwartalnie,
b) kwota 3 mln euro zasila finansowanie kapitału obrotowego Seleny FM S.A., oprocentowanie liczone w oparciu o stawkę
EURIBOR powiększoną o marżę banku, płatne kwartalnie.
Kredyt został udzielony na okres 5 lat, a jego spłata nastąpi odpowiednio: dla części opisanej w punkcie a) w 14 ratach
kwartalnych po zakończeniu 18 miesięcznego okresu karencji, dla części opisanej w punkcie b) jednorazowo, na koniec
okresu finansowania.
Do dnia publikacji niniejszego sprawozdania kredyt nie został uruchomiony oraz nie zostały ustanowione zabezpieczenia
zawarte w umowie kredytowej.
Inne zmiany
W dniu 15 stycznia 2015 roku jednostki zależne Orion Polyurethanes sp. z o.o. SKA, Carina Sealants sp. z o.o. SKA oraz
Libra sp. z o.o. podpisały indywidualne Aneksy do umów kredytu z dnia 13 lutego 2013 roku na wykup faktur na łączną
kwotę 4,8 mln euro. Zabezpieczeniem umów jest cesja należności do wykupu, hipoteka na majątku spółki Orion
Polyurethanes sp. z o.o. SKA oraz poręczenie wekslowe spółki Selena FM S.A. Umowy obowiązują do dnia 14 stycznia
2016 roku, oprocentowanie EURIBOR1M+marża.
24/29
Zdarzenia po dniu bilansowym
W dniu 31 lipca 2015 roku został podpisany aneks nr 3 do Umowy wielocelowej linii kredytowej (pozycja nr 4 powyższej
tabeli), udzielony dla spółek w Grupie podwyższający kwotę kredytu z 45 mln PLN do 65 mln PLN. Do kredytu przystąpiła
spółka Orion PU sp. z o.o. (dawniej Orion Polyurethanes sp. z o.o. SKA). Zwiększona kwota limitu kredytu została
proporcjonalnie podzielona na spółki, które podpisały umowę pierwotną. Jednocześnie został wydłużony bieżący okres
kredytowania do 22 lutego 2018, oprocentowanie zmienne WIBOR1M+marża.
Dnia 21 sierpnia 2015 nastąpiła spłata kredytu obrotowego przez Selena Nantong Building Materials (nr 2 powyższej tabeli).
W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym nie wystąpiły przypadki naruszenia warunków
umów kredytowych i pożyczek.
19.
Dane w tys. zł
Zobowiązania z tyt. leasingu finansowego
Zobowiązanie z tyt. zakupu wierzytelności spółki EURO MGA
Wycena pochdnych instrumentów finansowych
Zobowiązania z tyt. rozliczenia weksli
Zobowiązania finansowe ogółem
20.
11 018
11 886
31 grudnia 2014
DługoKrótkoterminowe
terminowe
12 221
4 318
1 370
119
10 290
12 221
16 097
Pozostałe zobowiązania
Dane w tys. zł
Zobowiązania inwestycyjne
Zobowiązanie z tytułu odkupu nieruchomości (Selena Iberia)
Zaliczki na poczet dostaw
Zobowiązania z tytułu podatku VAT
Zobowiązania z tytułu innych podatków i ubezpieczeń
Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń
Pozostałe zobowiązania
Rozliczenia międzyokresowe przychodów
Pozostałe zobowiązania ogółem
21.
terminowe
11 018
4 215
448
19
7 204
30 czerwca 2015
(nie badane)
terminowe
1 305
5 033
2 750
9 780
5 597
15 056
2 500
4 230
2 952
363
5 452
44 114
31 grudnia 2014
Długoterminowe
Krótkoterminowe
2 451
5 115
1 332
3 012
1 616
5 047
5 616
11 951
4 300
323
9 459
31 304
Rezerwy
Zmiany stanu rezerw przedstawia poniższa tabela.
25/29
30 czerwca 2015
Rezerwa na odprawy
Pozostałe
emerytalne
rezerwy
31 grudnia 2014
Razem
Rezerwa na
Pozostałe
odprawy emerytalne
rezerwy
Razem
Dane w tys. zł
Długoterminowe
Stan na początek okresu
353
53
406
336
449
785
Utworzenie rezerw
89
0
89
69
50
119
Rozwiązanie rezerw
-76
0
-76
-52
-452
-504
Wykorzystanie rezerw
0
-50
-50
0
0
0
Różnice kursowe
0
-1
-1
0
6
6
366
2
368
353
53
406
Stan na początek okresu
6
3 866
3 872
11
3 540
3 551
Utworzenie rezerw
5
94
99
5
1 912
1 917
Rozwiązanie rezerw
-5
-19
-24
-10
-966
-976
Wykorzystanie rezerw
0
-513
-513
0
-538
-538
Różnice kursowe
0
-38
-38
0
39
39
Pozostałe
0
0
0
0
-120
-120
Stan na koniec okresu
6
3 390
3 396
6
3 866
3 872
Stan na koniec okresu
Krótkoterminowe
22.
Zobowiązania warunkowe, udzielone gwarancje
22.1
Poręczenia i gwarancje
Jednostka dominująca ani jednostki Grupy Kapitałowej nie udzielały jednostkom spoza Grupy poręczeń ani gwarancji,
których wartość przekraczałaby poziom 10% kapitałów własnych jednostki dominującej.
Jednostki w Grupie udzielają sobie wzajemnych poręczeń zarówno w związku z zaciąganymi wspólnie kredytami,
jak i w ramach transakcji zakupowych. Transakcje te mają charakter wewnątrzgrupowy (poręczane są zobowiązania
wykazywane w bilansie skonsolidowanym), dlatego zobowiązania z tytułu takich poręczeń nie są wykazywane
w sprawozdaniu skonsolidowanym. Zobowiązania tego typu udzielane jednostkom zależnym przez spółkę Selena FM S.A.
zostały szczegółowo opisane w nocie 28.1 jednostkowego sprawozdania finansowego spółki Selena FM S.A. za rok 2014
oraz w nocie 18.1 skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego spółki Selena FM S.A. za okres 6 miesięcy
zakończony 30 czerwca 2015 roku.
22.2
Sprawy sądowe
Na dzień zatwierdzenia niniejszego raportu jednostka dominująca ani jednostki Grupy Kapitałowej nie są stroną postępowań
sądowych, których wartość przekraczałaby 10% kapitałów własnych jednostki dominującej.
Pozostałe istotne sprawy sporne zostały opisane w rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej
Selena FM za rok 2014 w nocie 30.3.
26/29
Spór pomiędzy Carina Silicones sp. z o.o. a Bank Millennium S.A.
W dniu 27 marca 2009 roku spółka zależna Carina Silicones sp. z o.o. (obecnie: Carina Sealants sp. z o.o. SKA) złożyła
pozew do Sądu Okręgowego we Wrocławiu X Wydział Gospodarczy przeciwko Bank Millennium S.A. o ustalenie braku
istnienia stosunku prawnego transakcji opcji walutowych z dnia 8 lipca 2008 roku. Sprawa została przekazana
do rozstrzygnięcia Sądowi Okręgowemu w Warszawie.
Przyczyny i przebieg sporu zostały opisane szczegółowo w sprawozdaniu skonsolidowanym Grupy za rok 2009 (nota 33.2).
Bank przedstawił w sądzie szacunek zobowiązania w wysokości 6,9 mln zł z tytułu rozliczenia transakcji walutowych.
Od 31 grudnia 2010 roku miały miejsce posiedzenia sądu 12 kwietnia i 8 listopada 2011 roku oraz 28 lutego, 12 czerwca,
i 14 września 2012 roku. Dnia 27 lutego 2015 roku Sąd Okręgowy w Warszawie wydał wyrok, mocą którego Sąd I instancji
oddalił powództwo. Wyrok jest nieprawomocny. Dnia 14 maja 2015 roku została złożona przez Spółkę apelacja.
23.
Zadłużenie netto
W ramach zarządzania kapitałem, Zarząd monitoruje poziom zadłużenia stosując wskaźnik dźwigni, który jest liczony jako
stosunek zadłużenia netto do sumy kapitałów powiększonych o zadłużenie netto. Do zadłużenia netto wliczane są kredyty
i pożyczki oraz inne oprocentowane zobowiązania, pomniejszone o środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Kapitał obejmuje
kapitał własny należny akcjonariuszom jednostki dominującej.
Dane w tys. zł
Oprocentowane kredyty i pożyczki
30 czerwca 2015
(nie badane)
157 223
31 grudnia 2014
144 541
22 904
28 318
Minus środki pieniężne i ich ekwiwalenty
-50 621
-48 972
Zadłużenie netto
129 506
123 887
Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej
Kapitał i zadłużenie netto
404 000
533 506
407 812
531 699
24%
23%
Wskaźnik dźwigni (zadłużenie netto / kapitał+zadłużenie netto)
24.
Transakcje z jednostkami powiązanymi
Poniższa tabela przedstawia transakcje z osobami zarządzającymi i nadzorującymi jednostki dominującej oraz jednostkami
stowarzyszonymi. Dane dotyczące sprzedaży i zakupów obejmują okres 6 miesięcy zakończony 30 czerwca (odpowiednio
2015 i 2014 roku), natomiast dane dotyczące należności i zobowiązań obejmują stan na 30 czerwca 2015 roku
oraz na 31 grudnia 2014 roku.
27/29
Dane w tys. zł
AD Niva Sp. z o.o.
(Krzysztof Domarecki)
Właściciele
AD Niva Sp. z o.o. SKA
(Krzysztof Domarecki)
Jednostki stowarzyszone
Członkowie Rady
Nadzorczej
Hamil - Selena Co Ltd.
Krzysztof Domarecki
(CONSILE)
Universal Energy Sp. z
o.o. (Krzysztof
Domarecki)
Krzysztof Kluza
Robert Konaszewski
(Business Consulting)
Członkowie Zarządu
Beata Pawłowska *
(DORADZTWO
STRATEGICZNE)
Kazimierz Przełomski **
(KONSULTHOUSE)
RAZEM
Sprzedaż
Zakupy
Należności
Zobowiązania
Okres
2015
Pozostałe
aktywa
4
0
1
0
5 005
2014
4
0
1
0
0
2015
3
0
0
0
0
2014
4
0
1
0
0
2015
1 554
0
698
1
0
2014
697
0
0
0
2015
0
243
0
31
2014
0
306
0
152
0
0
2015
116
12
23
0
770
2014
0
0
0
0
0
2015
0
210
0
0
0
2014
0
0
0
0
0
2015
0
86
0
86
0
2014
0
0
0
0
0
2015
0
0
0
0
0
2014
0
126
0
0
0
2015
0
0
0
0
0
2014
1
314
0
0
0
2015
1 677
551
722
118
5 775
2014
706
746
2
152
0
* wartość sprzedaży i zakupów do momentu odwołania z funkcji Członka Zarządu w dniu 10 marca 2014 roku
** wartość sprzedaży i zakupów do momentu rezygnacji z funkcji Wiceprezesa Zarządu do dnia 30 września 2014 roku
25.
Działalność zaniechana
W okresie 6 miesięcy zakończonym 30 czerwca 2015 roku Grupa nie zaniechała i w okresie kolejnych 12 miesięcy
nie planuje zaniechania żadnego rodzaju działalności.
26.
Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym
Na podstawie analizy czynników charakterystycznych dla Grupy oraz jej otoczenia ekonomicznego, Zarząd analizuje
następujące ryzyka finansowe:
• Ryzyko walutowe,
• Ryzyko stopy procentowej,
• Ryzyko kredytowe,
• Ryzyko płynności,
• Pozostałe ryzyka (ryzyka specyficzne).
Główne założenia zarządzania wymienionymi ryzykami opisane zostały w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym
Grupy za 2014 rok (nota 36).
W roku 2015 nie nastąpiły istotne zmiany co do zasad i narzędzi stosowanych w obszarze zarządzania ryzykiem
finansowym.
28/29
27.
Program opcji menadżerskich
Uchwałą Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy z dnia 31 stycznia 2012 roku, Zarząd Selena FM S.A.
został upoważniony do nabycia akcji własnych w ilości nie wyższej niż 2 mln szt., za cenę jednostkową nie przekraczającą
8 zł za szt. Zakup akcji mógł być zrealizowany do 30 czerwca 2014 roku. Dla potrzeb realizacji powyższej uchwały w roku
2012 z kapitału zapasowego utworzony został kapitał rezerwowy w wysokości 8 mln zł. Ze względu na niespełnienie
warunków programu Zarząd nie dokonał zakupu akcji własnych.
28.
Zdarzenia następujące po dniu bilansowym
W dniu 31 lipca 2015 roku został podpisany aneks do Umowy wielocelowej linii kredytowej udzielony dla spółek w Grupie
podwyższający kwotę kredytu z 45 mln PLN do 65 mln PLN. Do kredytu przystąpiła spółka Orion PU sp. z o.o. (dawniej
Orion Polyurethanes sp. z o.o. SKA). Zwiększona kwota limitu kredytu została proporcjonalnie podzielona na spółki, które
podpisały umowę pierwotną. Jednocześnie został wydłużony bieżący okres kredytowania do 22 lutego 2018.
Dnia 21 sierpnia 2015 nastąpiła spłata kredytu obrotowego w kwocie 9,9 mln CNY (równowartość 6,0 mln zł wg kursu NBP
z dnia 30 czerwca 2015 roku) przez spółkę Selena Nantong Building Materials.
Osoba, której powierzono
prowadzenie
ksiąg rachunkowych
Prezes Zarządu
………………………………
………………………………
Agnieszka Rumczyk
Jarosław Michniuk
Wiceprezes Zarządu
ds. Finansowych
………………………………
Krzysztof Kluza
Wiceprezes Zarządu
ds. Sprzedaży i Marketingu
………………………………
Robert Konaszewski
Członek Zarządu
………………………………
Andrzej Feruga
Członek Zarządu
………………………………
Marcin Macewicz
29/29

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe 1HY 2015

Transkrypt

Podobne dokumenty

Pobierz RB 20/2015 Zmiany w strukturze

www_2010-04-29 Selena w konkursie European Business Awards

2011-03-01 Grupa Selena - wyniki finansowe za IVQ

Informacja prasowa

Informacja prasowa

Informacja prasowa