Wyniki - Citibank Online
Transkrypt
Wyniki - Citibank Online
Wrzesień 2011 Wszystkie dane są podane na 31 sierpień 2011 www.schroders.pl Schroder International Selection Fund Greater China Typ akumulacyjnych jednostek uczestnictwa A1 Cel i polityka inwestycyjna Data uruchomienia funduszu 28 marzec 2002 Wartość aktywów funduszu (w milionach) USD 1.395,8 Zapewnienie wzrostu wartości kapitału, przede wszystkim, w wyniku inwestycji w akcje spółek z Chińskiej Republiki Ludowej, Specjalnego Regionu Administracyjnego Hongkongu oraz Tajwanu. Profil ryzyka Cena jedn. na koniec miesiąca (USD) 95 Inwestycje w fundusze akcyjne związane są z ryzykiem rynkowym oraz - potencjalnie - z ryzykiem walutowym. Fundusz może korzystać z finansowych instrumentów pochodnych jako części procesu inwestycyjnego. Może to zwiększyć zmienność cen jednostek funduszu z uwagi na mocniejsze związanie ich ze zdarzeniami zachodzącymi na rynku. Inwestycje na rynkach wschodzących związane są z ryzykiem rynkowym oraz - potencjalnie - z ryzykiem płynności oraz ryzykiem walutowym. Benchmark MSCI Golden Dragon Index Analiza wyników Zarządzający funduszem Wyniki (%) Louisa Lo 34,39 Łączna liczba pozycji Fundusz zarządzany od 01 wrzesień 2002 1 miesiąc 3 miesiące 6 miesięcy Aktualny rok 1 rok 3 lata 5 lat Od początku Fundusz -8,5 -10,8 -6,7 -11,6 3,4 17,6 56,8 110,8 Benchmark -8,5 -11,7 -5,6 -8,7 7,3 16,5 50,1 70,8 Roczne wyniki (%) 2010 2009 2008 2007 2006 Średnia rentowność Fundusz 11,6 70,6 -49,4 46,0 46,5 0,53 % Benchmark 13,6 67,1 -49,4 38,0 39,5 Ważne dane statystyczne za ostatnie 3 lata Wyniki za ostatnie 5 lat (%) 120,0 Fundusz Benchmark 100,0 30,4 30,5 80,0 Alpha (%) 0,5 --- 60,0 Beta 1,0 --- Wskaźnik Information Ratio 0,1 --- Wskaźnik Sharpe'a 0,1 0,1 Wskaźnik Ex-Ante Tracking Error (%) 3,0 --- Roczna zmienność (%) Powyższe wskaźniki opierają się na wynikach osiąganych przez ostatnie 3 lata, wynikających z porównania cen zakupu (bid to bid). 40,0 20,0 0,0 -20,0 -40,0 Sie 2006 Kwi 2007 Fundusz Wskaźniki finansowe Fundusz Benchmark 2,0 1,9 Wskaźnik P/E (cena/zysk) 11,9 11,8 Przewidywany wskaźnik P/E (cena/zysk) 11,9 11,4 Rentowność kapitału własnego (ROE) (%) 18,4 19,5 2,7 3,2 20,2 18,3 Cena/wartość księgowa Dochód z dywidendy (%) Wzrost zysków (%) w ciągu 3 lat Przedstawione wskaźniki finansowe odnoszą się do średnich poziomów akcji zawartych odpowiednio w portfelu funduszu i w benchmarku (jeżeli o tym jest mowa). Rating OBSR pochodzi ze źródeł agencji OBSR. Rating S&P dotyczący zarządzania funduszami pochodzi ze źródeł agencji S&P. Rating Morningstar pochodzi ze źródeł agencji Morningstar. Sty 2008 Wrz 2008 Cze 2009 Lut 2010 Paź 2010 Lip 2011 Benchmark Wyniki z przeszłości nie są wyznacznikiem przyszłych wyników, na którym można było by się oprzeć; ceny jednostek uczestnictwa i dochód z nich mogą zarówno spadać, jak i rosnąć, a inwestorzy mogą nie odzyskać pierwotnie zainwestowanej kwoty. Wszystkie dane dotyczące wyników funduszu podawane są w oparciu o wartość aktywów netto - po odjęciu reinwestowanego dochodu. Od uruchomienia funduszu: wyniki są obliczane od daty uruchomienia funduszu, chyba że podano inaczej. W przypadku typu jednostek uczestnictwa tworzonego po dacie uruchomienia funduszu, wykorzystuje się symulację wyników z przeszłości w oparciu o wyniki istniejącego typu jednostek uczestnictwa w ramach funduszu, z uwzględnieniem różnicy we Wskaźniku ogólnych wydatków, w tym wpływ wszelkich opłat za wyniki, jeżeli mają one zastosowanie. Niektóre różnice w wynikach pomiędzy funduszem a benchmarkiem mogą powstawać ze względu na to, że wyniki portfela są obliczane w innym momencie wyceny niż benchmark. Źródło danych dotyczących funduszu: Schroders Fundusz Schroder ISF Greater China uruchomiono w marcu 2002 r., by wyjść naprzeciw przeniesieniu posiadaczy jednostek uczestnictwa z Schroder China Dragon Fund (uruchomionego 12 maja 1997 r.) do Schroder ISF SICAV. Przed marcem 2002 r. fundusz wykorzystuje osiągnięcia Schroder China Dragon Fund jako zastępcze osiągnięcia w zakresie wyników. Schroder International Selection Fund Greater China Analiza posiadanych pozycji 10 największych pozycji Pozycje % Wartości aktywów netto Sektor 1. China Mobile Usługi telekomunikacyjne 5,7 2. CNOOC Energia 4,9 3. Taiwan Semiconductor Manufacturing Informatyka 4,5 4. Hon Hai Precision Industry Informatyka 3,9 5. Industrial & Commercial Bank of China Instytucje finansowe 3,9 6. Jardine Matheson Holdings Przedsiębiorstwa przemysłowe 3,3 7. China Construction Bank Instytucje finansowe 2,8 8. Chunghwa Telecom Usługi telekomunikacyjne 2,8 9. Tencent Informatyka 2,6 10. China Coal Energy Energia 2,4 Łącznie Największe pozycje Pozycje overweight i dane ich dotyczące opierają się na ekspozycji funduszu na posiadane pozycje zgrupowane według nazwy. Struktura aktywów (%) (%) Najmniejsze pozycje Jardine Matheson Holdings 3,3 Bank of China Hon Hai Precision Industry 2,1 PetroChina Zaangażowanie powiązane z kontraktem terminowym futures na indeksy akcji, jeżeli występuje, jest odejmowane od środków pieniężnych. -1,7 <500 milionów 6,0 8,0 CNOOC 2,1 Hutchison Whampoa -1,6 China Coal Energy 2,0 Hong Kong Exchange & Clearing -1,5 >=1000<2000 milionów 4,1 Chunghwa Telecom 1,8 HTC -1,4 >=2000<5000 milionów 20,1 >=5000 milionów 61,9 Sektor Kraj 29,2 Instytucje finansowe 34,9 16,9 18,7 11,0 8,1 10,8 9,1 9,3 7,0 8,7 3,3 7,9 6,7 2,8 7,7 0,9 4,2 0,0 0,4 Usługi telekomunikacyjne Benchmark Energia Produkty luksusowe Produkty konsumpcyjne Przedsiębiorstwa przemysłowe Materiały Źródło danych dotyczących funduszu: Schroders Media (woda, gaz, itd.) Opieka zdrowotna Nieklasyfikowane Instrumenty pochodne Gotówka Informacje Schroder Investment Management (Luxembourg) S.A. 5, rue Höhenhof 1736 Senningerberg Luxembourg Tel.: (352) 341 342 212 Faks: (352) 341 342 342 Dla Państwa bezpieczeństwa wszystkie rozmowy telefoniczne są nagrywane. (%) >=500<1000 milionów Informatyka Fundusz (%) Podział według -1,8 kapitalizacji rynkowej 36,6 50,6 45,6 Chiny 23,1 24,3 Hongkong 23,1 30,1 Tajwan Wielka Brytania 0,8 0,0 Międzynarodowe - 0,0 0,0 Instrumenty pochodne Gotówka 0,0 0,0 2,4 0,0 - 0,0 0,0 0,0 0,0 2,4 0,0 SEDOL Bloomberg Reuters ISIN Waluta podstawowa funduszu Częstotliwość transakci Roczna opłata za zarządzanie Minimalna kwota inwestycji Akumulacyjne 7741669 SISGRA1LX LU0161616080.LUF LU0161616080 USD Codziennie (13:00 CET) 1,50 % 1.000 EUR lub 1.000 USD lub ich przybliżona równowartośc w dowolnej innej walucie swobodnie wymienialnej. Zarząd, według swojego uznania, może zrezygnować z minimalnej kwoty subskrypcji. Dane osób trzecich są własnością podmiotu dostarczającego dane lub są przez niego licencjonowane.Nie wolno ich powielać ani wydobywać z tekstu, ani też wykorzystywać dla żadnego innego celu bez zgody podmiotu dostarczającego te dane. Dane osób trzecich podawane są bez żadnych gwarancji. Podmiot dostarczający dane i podmiot, który wydał dokument nie ponoszą odpowiedzialności w związku z danymi osób trzecich. Dalsze postanowienia dotyczące zrzeczenia się odpowiedzialności znajdujące zastosowanie do danych osób trzecich znajdują się w Prospekcie i w witrynie internetowej www.schroders.com. Niniejszy dokument nie stanowi oferty skierowanej do żadnej osoby ani próby ubiegania się przez jakąkolwiek osobę o uzyskanie zapisu na jednostki uczestnictwa Schroder International Selection Fund ("Spółka"). Żadnych informacji zawartych w niniejszym dokumencie nie należy interpretować jako porady i dlatego informacje te nie stanowią rekomendacji do zakupu lub sprzedaży jednostek uczestnictwa. Zapisów na jednostki uczestnictwa Spółki można dokonywać jedynie na podstawie jej ostatniego prospektu i uproszczonego prospektu oraz ostatniego zbadanego sprawozdania rocznego (i kolejnego niezbadanego sprawozdania półrocznego, jeżeli zostało ono opublikowane), których egzemplarze można otrzymać bezpłatnie z kancelarii prawnej Wierzbowski Eversheds, Centrum Jasna, ul. Jasna 14/16a, 00-141 Warszawa, Polska oraz ze spółki Schroder Investment Management (Luxembourg) S.A. Spółka jest zarejestrowanym w Luksemburgu przedsiębiorstwem zbiorowego inwestowania w zbywalne papiery wartościowe uznawanym w Wielkiej Brytanii i działa w Polsce zgodnie z ustawą o funduszach inwestycyjnych (Dz.U. z 2004 r. nr 146, poz. 1546 z późniejszymi zmianami). Inwestor może, zależnie od obowiązujących zobowiązań podatkowych, być zobowiązany do uiszczenia podatku bezpośrednio obciążającego dochody wynikające w z inwestycji w jednostki funduszu. Inwestycja w Spółkę pociąga za sobą rodzaje ryzyka, które są w pełni opisane w prospekcie. Wyniki osiągnięte w przeszłości nie są wyznacznikiem przyszłych wyników i mogą nie zostać powtórzone. Inwestorzy mogą nie odzyskać pełnej zainwestowanej kwoty jako, że ceny jednostek uczestnictwa i przychód z nich mogą spadać jak również rosnąć. Zmiany kursu walutowego mogą spowodować wzrost lub spadek wartości inwestycji zagranicznych. Schroders wyraził w niniejszym dokumencie swoje własne poglądy i opinie, które mogą ulec zmianie. Niniejszy dokument został wydany przez Schroder Investment Management (Luxembourg) S.A., 5, rue Höhenhof, R.C.S. Luxembourg: B 37.799, L-1736 Senningerberg, Luksemburg.