Raport finansowy - Bank Pekao SA 2Q

Transkrypt

BANK
POLSKA KASA OPIEKI
SPÓŁKA AKCYJNA
Śródroczne sprawozdanie finansowe
Grupy Kapitałowej Banku Pekao S.A.
sporządzone zgodnie
z Międzynarodowymi Standardami
Sprawozdawczości Finansowej
za II kwartał 2008 r.
1
Wybrane dane finansowe przeliczone na EUR
w tys. zł
2 kwartały
2 kwartały
2008
2007
Tytuł
I.
II.
III.
IV.
V.
VI.
VII.
VIII.
IX.
X.
XI.
XII.
XIII.
XIV.
XV.
XVI.
XVII.
XVIII.
XIX.
XX.
XXI.
XXII.
XXIII.
XXIV.
XXV.
XXVI.
XXVII.
XXVIII.
Wynik z tytułu odsetek
Wynik z tytułu prowizji i opłat
Wynik działalności operacyjnej
Zysk (strata) brutto
Zysk (strata) netto
Zysk (strata) netto przypadający na akcjonariuszy spółki
Zysk (strata) netto przypadający na udziały mniejszości
Przepływy pienięŜne netto z działalności operacyjnej
Przepływy pienięŜne netto z działalności inwestycyjnej
Przepływy pienięŜne netto z działalności finansowej
Przepływy pienięŜne netto, razem
Aktywa razem
Zobowiązania wobec Banku Centralnego
Zobowiązania wobec innych banków
Zobowiązania wobec klientów
Kapitał własny akcjonariuszy mniejszościowych
Kapitał własny przypisany akcjonariuszom Banku
Kapitał zakładowy
Liczba akcji
Wartość księgowa na jedną akcję ( w zł/EUR)
Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję (w zł/EUR)
w tys. EUR
2 kwartały
2 kwartały
2008
2007
2 265 142
1 229 587
2 351 774
2 419 972
1 974 059
1 967 263
6 796
-595 733
-1 338 314
-2 656 401
-4 590 448
121 653 040
1 360 105
9 935 949
88 062 596
82 943
13 879 731
262 213
262 212 629
52,93
52,90
1 213 801
1 108 522
1 215 867
1 294 156
1 043 205
1 041 246
1 959
2 765 106
-731 612
-1 472 014
561 480
71 191 123
1 606 898
6 486 233
52 139 609
15 396
8 144 272
167 103
167 103 098
48,74
48,68
651 352
353 573
676 264
695 874
567 650
565 696
1 954
-171 306
-384 838
-763 860
-1 320 005
36 268 869
405 493
2 962 241
26 254 426
24 728
4 138 015
78 175
262 212 629
15,78
15,77
315 388
288 033
315 924
336 267
271 061
270 552
509
718 471
-190 098
-382 480
145 892
18 904 648
426 708
1 722 405
13 845 560
4 088
2 162 694
44 374
167 103 098
12,94
12,93
Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł/EUR)
7,50
6,23
2,16
1,62
Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł/EUR)
7,50
6,23
2,16
1,62
9,60
10,65
103 713 184
11 040 808
(*) Dane na 30 czerwca 2008 roku zaprezentowano zgodnie z Uchwałą 1/2007 KNB wg Basel II
9,00
14,66
42 690 888
6 257 951
-
2,54
2,31
x
11 336 472
1 661 785
-
Wypłacona dywidenda na jedną akcję zwykłą (w zł/EUR)
Współczynnik wypłacalności (%)
Aktywa waŜone ryzykiem (*)
Fundusze podstawowe (Tier I)
Fundusze uzupełniające (Tier II)
2
x
30 920 394
3 291 637
-
1
2
3
4
5
Podsumowanie .................................................................................................................... 4
Zasady przyjęte przy sporządzaniu raportu.......................................................................... 5
Skonsolidowane informacje finansowe w układzie porównywalnym ..................................... 6
Sprawozdanie finansowe ..................................................................................................... 9
Informacja dodatkowa........................................................................................................ 17
5.1
5.2
5.3
5.3.1
5.3.2
5.3.3
5.3.4
5.4
5.5
5.6
5.7
5.8
5.9
5.10
5.11
5.12
5.13
5.14
5.15
5.16
5.17
5.18
5.19
5.20
Zakończenie procesu integracji operacyjnej ..............................................................................17
Opis Grupy .................................................................................................................................18
Wyniki osiągnięte w I półroczu 2008 r. i czynniki mające na nie wpływ ....................................19
Wyniki Grupy..........................................................................................................................19
Struktura zysku netto .............................................................................................................23
Opis dokonań Banku Pekao S.A. ..........................................................................................25
Opis dokonań spółek .............................................................................................................26
Dane dotyczące segmentów branŜowych..................................................................................27
Korekty z tytułu rezerw, rezerwa i aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ..........28
Odpisy aktualizujące wartość składników aktywów ...................................................................28
Informacja dotycząca zmian zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych................29
Wydarzenia po dacie bilansu .....................................................................................................29
Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności............................................29
Informacja dotycząca emisji, wykupu i spłaty dłuŜnych papierów wartościowych.....................29
Objaśnienia dotyczące wypłaconej dywidendy ..........................................................................30
Wskazanie skutków zmian w strukturze Grupy..........................................................................30
Stanowisko zarządu odnośnie do moŜliwości realizacji wcześniej publikowanych prognoz .....30
Informacja o akcjonariuszach posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na WZ
Banku Pekao S.A. ......................................................................................................................31
Informacja o stanie posiadania akcji emitenta przez osoby zarządzające i nadzorujące..........31
Informacje o toczących się postępowaniach..............................................................................32
Zmiany w Zarządzie Banku........................................................................................................32
Ocena wiarygodności finansowej Banku ...................................................................................33
Transakcje podmiotów powiązanych .........................................................................................33
Czynniki, które będą miały wpływ na wyniki co najmniej następnego kwartału.........................34
3
1
Podsumowanie
W celu zapewnienia lepszej porównywalności, sprawozdanie finansowe za I półrocze 2007 r.
zostało zaprezentowane jako dane sumaryczne (zwane dalej „dane sumaryczne” „wynik
sumaryczny”) Grupy Pekao S.A. oraz Pekao285, czyli części Banku BPH S.A. przyłączonej do
Banku Pekao S.A. w efekcie podziału Banku BPH S.A. zarejestrowanego 29 listopada 2007 r.
(zwanej dalej „Pekao285”).
Grupa Banku Pekao S.A. prezentuje za I półrocze 2008 r. wynik finansowy netto dla
akcjonariuszy w wysokości 1 967,3 mln zł, o 143,9 mln zł (o 7,9%) wyŜszy niŜ wynik
sumaryczny w I półroczu 2007 r.
Wyniki I półrocza 2008 r. kształtowały się w niekorzystnym środowisku spowodowanym
utrzymującą się trudną sytuacją na międzynarodowych rynkach finansowych i na warszawskiej
giełdzie. W efekcie spadkowi cen akcji towarzyszyły umorzenia funduszy inwestycyjnych i
istotne zmniejszenie aktywów funduszy inwestycyjnych. Innym niekorzystnym zjawiskiem
wpływającym na wyniki było spowolnienie na rynku złotowych kredytów hipotecznych.
PowyŜsze czynniki wpłynęły negatywnie zarówno na wyniki Banku Pekao S.A., jak i niektórych
spółek.
Mimo to, przy trwających pracach związanych z ostatnią fazą integracji, Grupa osiągnęła dobry
wynik finansowy netto. Na wzrost wyniku wpłynęła wysoka aktywność biznesowa, w efekcie
czego spadek prowizji, związanych głównie z produktami inwestycyjnymi, został częściowo
skompensowany przez wzrost dochodów z tytułu odsetek. Jednocześnie pod kontrolą
utrzymane zostały koszty działania i znacznie ograniczono koszty ryzyka.
W I półroczu 2008 r. Grupa osiągnęła dochody ogółem w wysokości 4 367,2 mln zł, były one
o 119,5 mln zł (o 2,8%) wyŜsze niŜ dochody sumaryczne w I półroczu 2007 r.
• Dochody Grupy w I półroczu 2008 r. kształtowały się pod presją utrzymującej się
niekorzystnej sytuacji na giełdzie i związanych z tym umorzeń funduszy inwestycyjnych oraz
spadku wyceny zarządzanych aktywów. Wynik z tytułu prowizji i opłat zmniejszył się o 296,5
mln zł (o 19,4%) w porównaniu z sumarycznym wynikiem osiągniętym w I półroczu 2007 r.,
głównie z powodu prowizji od produktów inwestycyjnych. W wyniku znacznego spadku
popytu, niŜsza sprzedaŜ funduszy inwestycyjnych spowodowała zmniejszenie prowizji
związanych z ich sprzedaŜą, a spadek wartości aktywów w zarządzaniu spowodował
zmniejszenie prowizji za zarządzanie. Dodatkowo mniejsza aktywność na warszawskiej
giełdzie wpłynęła na zmniejszenie prowizji od klientów detalicznych związanych z obrotem
akcjami.
• Wzrost dochodów z tytułu odsetek o 222,3 mln zł (o 10,7%) częściowo zniwelował spadek
dochodów z tytułu prowizji.
• Ogólne koszty administracyjne (z amortyzacją) w I półroczu 2008 r. wyniosły 1 893,6 mln zł,
co oznacza wzrost w porównaniu z kosztami sumarycznymi w I półroczu 2007 r. jedynie o
47,0 mln zł (o 2,5%), a więc poniŜej wskaźnika inflacji.
• Wynik z tytułu odpisów aktualizujących w I półroczu 2008 r. wyniósł 121,8 mln zł i był o 84,7
mln zł (o 41,0%) niŜszy niŜ sumaryczny wynik w I półroczu 2007 r., dzięki efektywnemu
zarządzaniu ryzykiem kredytowym oraz dobrej sytuacji makroekonomicznej. Relacja
naleŜności z utratą wartości do naleŜności ogółem na koniec czerwca 2008 r. wyniosła 7.1%
w porównaniu z 7,8% na koniec 2007 r. Wskaźnik ten zmniejszył się w wyniku wzrostu
wolumenów kredytów ogółem przy spadku naleŜności z utratą wartości.
• Oszczędności klientów Grupy (depozyty klientów, strukturyzowane certyfikaty depozytowe
i fundusze inwestycyjne) na koniec czerwca 2008 r. wyniosły 103 885,4 mln zł i były o
13 322,6 mln zł niŜsze niŜ na koniec 2007 r. Spadek oszczędności spowodowany był
zmniejszeniem wolumenu funduszy inwestycyjnych o 8 439,5 mln zł (przy istotnym wpływie
negatywnej wyceny funduszy inwestycyjnych), częściowo skompensowanym przez wzrost
depozytów detalicznych o 2 003,1 mln zł, oraz spadkiem depozytów korporacyjnych o
6 955,2 mln zł.
• Kredyty klientów Grupy na koniec czerwca 2008 r. wyniosły 75 748,4 mln zł, z czego kredyty
korporacyjne wyniosły 51 558,3 mln zł, a detaliczne 24 190,1 mln zł. Na wzrost kredytów o
1 916,2 mln zł wpływ miał wzrost kredytów korporacyjnych i złotowych kredytów
hipotecznych, a takŜe wzrost aktywności komercyjnej w UniCredit Bank Ltd.
4
2
Zasady przyjęte przy sporządzaniu raportu
Śródroczny skonsolidowany raport finansowy Grupy Kapitałowej Banku Pekao S.A. oraz
jednostkowy raport finansowy Banku Pekao S.A. sporządzone zostały zgodnie
z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF), wydanymi przez
Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości.
Prezentowany raport spełnia wymogi Międzynarodowego Standardu Rachunkowości MSR 34
odnoszącego się do śródrocznych raportów finansowych oraz Rozporządzenia Rady Ministrów
z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji bieŜących i okresowych przekazywanych
przez emitentów papierów wartościowych.
Skonsolidowane śródroczne sprawozdanie finansowe Grupy oraz załączone śródroczne
sprawozdanie finansowe Banku zostały sporządzone przy zastosowaniu zasad rachunkowości
dla wyceny aktywów i pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego opisanych w
Skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej Banku Pekao S.A. oraz
sprawozdaniu finansowym Banku Pekao S.A. za rok zakończony 31 grudnia 2007 r.
opublikowanych w dniu 21 marca 2008 r.
W raporcie kwartalnym nie dokonano zmian zasad rachunkowości w stosunku do zasad
opisanych w wymienionych wyŜej raportach.
Dane finansowe, prezentowane w śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym,
zostały przygotowane w sposób zapewniający ich porównywalność, z wyjątkiem danych
porównawczych prezentowanych okresów historycznych dotyczących transakcji połączenia
Banku Pekao S.A. z Bankiem BPH S.A., zrealizowanej w drodze podziału Banku BPH S.A.
przez przeniesienie części majątku Banku BPH S.A., w postaci zorganizowanej części
przedsiębiorstwa na Bank Pekao S.A.
W celach ilustracyjnych, w rozdziale 3 oraz 5 niniejszego raportu zamieszczono informacje
finansowe przygotowane w układzie porównywalnym. W tym celu przekształcono dane
historyczne, dotyczące rachunku zysków i strat za 2 kwartały 2007 r. oraz bilansu na dzień
30.06.2007 r. poprzez dodanie wyników oraz pozycji bilansowych Grupy Pekao S.A. oraz
Pekao285.
5
3
Skonsolidowane informacje finansowe w układzie porównywalnym
PoniŜsze tabele przedstawiają informacje w układzie porównywalnym. W tym celu
przekształcono dane historyczne, dotyczące rachunku zysków i strat za 2 kwartały 2007 r. oraz
bilansu na dzień 30.06.2007 r. poprzez dodanie wyników oraz pozycji bilansowych Grupy
Pekao S.A. oraz Pekao285. Tak sporządzone sumaryczne dane finansowe zostały
skorygowane o eliminacje wzajemnych transakcji pomiędzy Grupą Pekao S.A. i Pekao285
przeprowadzonych w tym okresie.
Przedstawione sumaryczne dane finansowe zostały przygotowane jedynie w celach
ilustracyjnych, gdyŜ zawierają wyniki działalności Pekao285 osiągnięte wtedy, gdy był on
częścią Banku BPH S.A. Stąd teŜ przedstawione sumaryczne dane finansowe nie mogą być
traktowane jako miarodajne względem tego, jakie byłyby wyniki działalności, lub sytuacja
finansowa, gdyby działalność Pekao285 była w prezentowanym okresie zintegrowana z
Bankiem Pekao S.A. Prezentowane sumaryczne dane finansowe za 2 kwartały 2007 r. nie
odzwierciedlają strategii i struktury organizacyjnej, w ramach których Pekao285 działa jako
część Banku Pekao S.A. od dnia połączenia.
2 kwartały 2008
okres
od 01.01.2008
do 30.06.2008
2 kwartały 2007
okres
od 01.01.2007
do 30.06.2007
2 265 142
1 229 587
436 322
436 172
4 367 223
-1 893 635
2 473 588
2 073 315
1 526 075
648 337
4 247 727
-1 846 563
2 401 164
-121 814
-206 512
68 198
2 419 972
-362 505
78 289
2 272 941
-444 592
Podatek dochodowy z tytułu zysku na sprzedaŜy działalności
zaniechanej
Zysk netto
-83 408
1 974 059
1 828 349
1. Przypadający na akcjonariuszy spółki
2. Przypadający na udziały mniejszości
1 967 263
6 796
1 823 381
4 968
Skonsolidowany rachunek zysków i strat - dane
sumaryczne (w tys. zł)
Pozostałe przychody
Zysk na sprzedaŜy działalności zaniechanej
Przychody ogółem
Ogólne koszty administracyjne
Wynik operacyjny netto
Wynik odpisów z tytułu utraty wartości aktywów finansowych
oraz rezerw na zobowiązania pozabilansowe
Udział w zyskach (stratach) jednostek stowarzyszonych i
współkontrolowanych ujmowanych metodą praw własności
Zysk brutto
Podatek dochodowy
6
SKONSOLIDOWANY BILANS - dane sumaryczne
(w tys. zł)
AKTYWA
30.06.2008
31.12.2007
30.06.2007
7 224 209
2 618
7 857 455
2 990 764
2 183 171
5 121 210
1 108
16 960 034
3 165 113
1 922 958
5 518 499
19 648
13 857 361
3 023 584
2 206 249
Kasa, naleŜności od Banku Centralnego
Weksle uprawnione do redyskontowania w Banku Centralnym
NaleŜności od banków
Aktywa finansowe przeznaczone do obrotu
Aktywa z tytułu pochodnych instrumentów finansowych
Pozostałe instrumenty finansowe wyceniane do wartości godziwej
przez rachunek zysków i strat
Kredyty i poŜyczki udzielone klientom
NaleŜności z tytułu leasingu finansowego
Instrumenty zabezpieczające
Inwestycyjne (lokacyjne) papiery wartościowe
1. Dostępne do sprzedaŜy
2. Utrzymywane do terminu zapadalności
Aktywa przeznaczone do sprzedaŜy
Inwestycje w jednostki podporządkowane
Wartości niematerialne
Rzeczowe aktywa trwałe
Nieruchomości inwestycyjne
Aktywa z tytułu podatku dochodowego
1. Aktywa dotyczące bieŜącego podatku dochodowego
2. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Inne aktywa
AKTYWA RAZEM
3 873 184
3 777 729
10 490 204
68 910 184
3 241 221
24 312
18 651 449
17 894 834
756 615
145 893
328 109
686 685
1 874 353
56 964
519 519
6 165
513 354
3 082 950
121 653 040
66 658 037
3 043 768
40 672
17 620 419
17 033 529
586 890
65 068
388 169
688 559
2 021 052
58 559
421 486
2 493
418 993
2 142 210
124 096 151
64 894 214
2 743 063
138 581
15 136 815
14 706 235
430 580
10 547
289 050
656 860
1 997 098
60 400
391 094
27
391 067
1 159 014
122 592 281
ZOBOWIĄZANIA I KAPITAŁY
Zobowiązania
Zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu
Zobowiązania z tytułu pochodnych instrumentów finansowych
Zobowiązania z tytułu emisji dłuŜnych papierów wartościowych
Zobowiązania związane z aktywami przeznaczonymi do sprzedaŜy
BieŜące zobowiązanie z tytułu podatku dochodowego
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Rezerwy
Pozostałe zobowiązania
Zobowiązania razem
1 360 105
9 935 949
239 324
2 160 165
88 062 596
126 057
3 482 302
250 056
3 666
357 861
1 712 285
107 690 366
1 485 921
8 456 191
491 382
1 661 282
89 944 078
28 965
3 716 778
55 291
53 169
324
379 828
3 075 647
109 348 856
1 606 898
10 060 589
132 610
1 904 000
89 593 555
88 052
3 061 332
916
124 613
350
325 466
2 526 065
109 424 446
13 879 731
262 213
11 781 659
1 835 859
14 666 788
261 867
12 393 624
2 011 297
13 094 859
261 867
11 153 203
1 679 789
Kapitały
Kapitał własny (przypisany akcjonariuszom Banku):
Kapitał zakładowy
Pozostałe kapitały
Zysk z lat ubiegłych i roku bieŜącego
Udziały mniejszości
Kapitały razem
PASYWA RAZEM
7
82 943
80 507
72 976
13 962 674
121 653 040
14 747 295
124 096 151
13 167 835
122 592 281
JEDNOSTKOWY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
- dane sumaryczne
(w tys. zł)
Pozostałe przychody
Wynik operacyjny netto
Wynik odpisów z tytułu utraty wartości aktywów finansowych oraz
rezerw na zobowiązania pozabilansowe
Zysk brutto
Podatek dochodowy
Zysk netto
BILANS BANKU
(w tys. zł)
2 kwartały 2008
okres
od 01.01.2008
do 30.06.2008
2 kwartały 2007
okres
od 01.01.2007
do 30.06.2007
2 073 672
1 087 317
751 956
-1 714 595
2 198 350
1 924 899
1 300 770
904 127
-1 690 492
2 439 304
-94 875
2 103 475
-336 994
1 766 481
-186 246
2 253 058
-403 621
1 849 437
30.06.2008
31.12.2007
30.06.2007
7 188 245
2 618
9 000 572
2 842 790
2 186 208
5 082 829
1 108
17 551 065
2 828 802
1 917 960
5 499 708
19 648
13 694 114
2 597 442
2 207 728
3 873 138
65 773 107
24 312
18 681 716
17 925 101
756 615
137 393
1 631 876
56 755
665 660
1 757 580
54 266
440 244
440 244
2 951 677
3 777 679
63 955 254
40 672
17 715 886
17 128 996
586 890
514
1 631 694
56 530
668 183
1 908 424
55 730
349 412
349 412
2 026 814
10 490 152
63 023 464
138 581
15 244 036
14 813 456
430 580
3 913
1 597 151
51 129
634 823
1 906 745
57 775
349 217
349 217
784 779
117 268 157
119 568 556
118 300 405
1 360 105
8 104 868
239 324
2 194 956
87 646 648
126 057
2 136 837
173 501
353 422
1 530 344
103 866 062
1 485 921
6 884 279
491 382
1 683 306
89 160 124
29 083
2 097 070
51 793
374 998
2 932 216
105 190 172
1 606 898
8 417 074
128 865
1 923 666
88 840 367
88 052
1 690 494
117 242
321 834
2 209 726
105 344 218
262 213
1 766 481
11 373 401
261 867
2 006 600
12 109 917
261 867
1 849 437
10 844 883
- dane sumaryczne
AKTYWA
Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaŜy
Inwestycje w jednostkach zaleŜnych
Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych
1. Aktywa z tytułu bieŜącego podatku dochodowego
Inne aktywa
AKTYWA RAZEM
Zobowiązania
Zobowiązania przeznaczone do obrotu
Rezerwy
Zobowiązania razem
Kapitał własny
Kapitał zakładowy
Zysk za rok obrotowy oraz niepodzielony zysk z lat ubiegłych
KAPITAŁY WŁASNE RAZEM
PASYWA RAZEM
8
13 402 095
14 378 384
12 956 187
117 268 157
119 568 556
118 300 405
4
Sprawozdanie finansowe
II kwartał 2008
okres od 01.04.2008 do 30.06.2008
Skonsolidowany rachunek
zysków i strat (w tys. zł)
Przychody z tytułu odsetek
Koszty z tytułu odsetek
Przychody z tytułu prowizji i opłat
Koszty z tytułu prowizji i opłat
Przychody z tytułu dywidend
Wynik na instrumentach finansowych
wycenianych do wartości godziwej
Wynik na inwestycyjnych (lokacyjnych)
papierach wartościowych
Wynik z pozycji wymiany
Pozostałe przychody operacyjne
Pozostałe koszty operacyjne
Pozostałe przychody i koszty
operacyjne netto
Zysk na sprzedaŜy działalności
zaniechanej
Wynik odpisów z tytułu utraty wartości
aktywów finansowych oraz rezerw na
zobowiązania pozabilansowe
Wynik z działalności operacyjnej
Udział w zyskach (stratach) jednostek
stowarzyszonych i współkontrolowanych
ujmowanych metodą praw własności
Zysk brutto
Podatek dochodowy
Podatek dochodowy z tytułu zysku na
sprzedaŜy działalności zaniechanej
Zysk netto
1. Przypadający na akcjonariuszy spółki
2. Przypadający na udziały mniejszości
Działalność
kontynuowana
2 054
-912
1 142
761
-143
618
5
Działalność
zaniechana
869
446
423
781
065
716
153
Razem
-
-
869
446
423
781
065
716
153
-10 568
-10 568
79
170
43
-23
2 054
-912
1 142
761
-143
618
5
568
711
630
740
79
170
43
-23
568
711
630
740
2 kwartały 2008
okres od 01.01.2008 do 30.06.2008
Działalność
kontynuowana
4 025
-1 759
2 265
1 488
-258
1 229
5
Działalność
zaniechana
Razem
211
956
255
027
884
143
240
-113
-113
556
-112
444
-
-6 816
-30
80
273
130
-46
741
584
272
571
1
-99
4 025
-1 760
2 265
1 488
-258
1 229
5
211
069
142
583
996
587
240
-6 846
80
273
130
-46
741
584
273
670
II kwartał 2007
okres od 01.04.2007 do 30.06.2007
Działalność
kontynuowana
1 069
-447
621
639
-71
567
1
Działalność
zaniechana
096
594
502
103
189
914
953
-769
-769
24 700
-1 238
23 462
66
19 384
61
7
71
30
-15
764
513
536
511
-
2 kwartały 2007
okres od 01.01.2007 do 30.06.2007
Razem
Działalność
kontynuowana
Działalność
zaniechana
1 069
-448
620
663
-72
591
2
2 055
-840
1 215
1 212
-133
1 079
1
-1
-1
32
-2
29
096
363
733
803
427
376
019
19 445
7
71
30
-15
764
513
536
511
485
205
280
315
055
260
995
44 427
11
137
62
-31
479
479
036
774
262
66
676
162
651
848
798
-
Razem
2 055
-841
1 213
1 244
-135
1 108
2
485
684
801
351
829
522
061
45 103
11
137
62
-31
162
651
848
798
19 890
-
19 890
83 701
-98
83 603
15 025
-
15 025
31 050
-
31 050
-
572
572
-
436 172
436 172
-
-
-
-
-
-
572
-71 560
-964 444
990 461
-121 814
-1 892 992
1 916 042
-643
435 732
-121 814
-1 893 635
2 351 774
-48 786
-642 101
614 168
-4 760
18 060
-48 786
-646 861
632 228
-92 339
-1 232 251
1 196 235
-8 893
19 632
-92 339
-1 241 144
1 215 867
-71 560
-964 444
989 889
30 839
1 020 728
-187 462
572
30 839
1 021 300
-187 462
68 198
1 984 240
-362 561
435 732
56
68 198
2 419 972
-362 505
44 520
658 688
-132 966
18 060
-3 685
44 520
676 748
-136 651
78 289
1 274 524
-246 832
19 632
-4 119
78 289
1 294 156
-250 951
833 266
-644
-72
-644
833 194
1 621 679
-83 408
352 380
-83 408
1 974 059
525 722
14 375
540 097
1 027 692
15 513
1 043 205
829 816
-72
829 744
1 614 883
352 380
1 967 263
524 785
14 375
539 160
1 025 733
15 513
1 041 246
3 450
6 796
-
6 796
937
-
937
1 959
-
1 959
3 450
Zysk na jedną akcję (w zł na akcję)
- podstawowy za okres
- rozwodniony za okres
7,50
7,50
9
6,23
6,23
SKONSOLIDOWANY BILANS
(w tys. zł)
AKTYWA
30.06.2008
31.12.2007
30.06.2007
7 224 209
2 618
7 857 455
2 990 764
2 183 171
5 121 210
1 108
16 960 034
3 165 113
1 922 958
4 344 853
2 147
10 379 991
1 793 669
690 577
NaleŜności z tytułu leasingu finansowego
Aktywa przeznaczone do sprzedaŜy
Inwestycje w jednostki podporządkowane
1. Aktywa dotyczące bieŜącego podatku dochodowego
Inne aktywa
AKTYWA RAZEM
3 873 184
3 777 729
1 509 962
68 910 184
3 241 221
24 312
18 651 449
17 894 834
756 615
145 893
328 109
686 685
1 874 353
56 964
519 519
6 165
513 354
3 082 950
121 653 040
66 658 037
3 043 768
40 672
17 620 419
17 033 529
586 890
65 068
388 169
688 559
2 021 052
58 559
421 486
2 493
418 993
2 142 210
124 096 151
33 945 092
1 148 570
13 862 639
13 432 059
430 580
3 771
208 192
597 694
1 424 207
60 400
332 110
27
332 083
887 249
71 191 123
Zobowiązania
Zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu
Zobowiązania związane z aktywami przeznaczonymi do sprzedaŜy
Rezerwy
Zobowiązania razem
1 360 105
9 935 949
239 324
2 160 165
88 062 596
126 057
3 482 302
250 056
3 666
357 861
1 712 285
107 690 366
1 485 921
8 456 191
491 382
1 661 282
89 944 078
28 965
3 716 778
55 291
53 169
324
379 828
3 075 647
109 348 856
1 606 898
6 486 233
129 974
676 310
52 139 609
43 717
916
87 887
350
219 486
1 640 075
63 031 455
13 879 731
262 213
11 781 659
1 835 859
14 666 788
261 867
12 393 624
2 011 297
8 144 272
167 103
7 079 515
897 654
Kapitały
Kapitał własny (przypisany akcjonariuszom Banku):
Kapitał zakładowy
Zysk z lat ubiegłych i roku bieŜącego
Udziały mniejszości
82 943
80 507
15 396
Kapitały razem
PASYWA RAZEM
13 962 674
121 653 040
14 747 295
124 096 151
8 159 668
71 191 123
Współczynnik wypłacalności
Wartość księgowa
Liczba akcji
Wartość księgowa na jedną akcję ( w zł)
Rozwodniona liczba akcji
Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję (w zł)
10,65
13 879 731
262 212 629
52,93
262 354 950
52,90
12,12
14 666 788
261 866 657
56,01
262 061 017
55,97
14,66
8 144 272
167 103 098
48,74
167 290 662
48,68
10
ZESTAWIENIE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYM KAPITALE
WŁASNYM
(w tys. zł)
Kapitał własny na początek okresu (BO)
a) korekty związane z wprowadzeniem MSSF/MSR
b) zmiana konsolidacji Grupy
c) korekty błędów podstawowych
Kapitał własny na początek okresu, po uzgodnieniu do danych
porównywalnych (BO)
1. Kapitał akcyjny na początek okresu
a) zwiększenia (z tytułu)
- emisji akcji
b) zmniejszenia (z tytułu)
- umorzenia akcji
1. Kapitał zakładowy na koniec okresu
2. Niepodzielony wynik finansowy na początek okresu
a) zwiększenia ( z tytułu)
- niepodzielony zysk z lat ubiegłych
- pozostałe
- odpis z zysku na fundusz ryzyka ogólnego
- odpis z zysku na kapitał rezerwowy
- odpis z zysku na kapitał zapasowy
- dywidendy wypłacone
- pozostałe
2. Niepodzielony wynik finansowy na koniec okresu
3. Pozostałe kapitały na początek okresu
- podziału zysku
- emisji akcji powyŜej wartości nominalnej
- wyceny portfela papierów wartościowych dostępnych do sprzedaŜy
(netto)
- wyceny instrumentów finansowych zabezpieczających (netto)
- wycena opcji menadŜerskich
- róŜnic kursowych z przeliczenia jednostek zagranicznych
- pozostałe
- koszty emisji akcji
- wyceny portfela papierów wartościowych dostępnych do sprzedaŜy
(netto) z tego:
zyski/straty z wyceny portfela papierów wartościowych
dostępnych do sprzedaŜy
zobowiązania z tytułu podatku odroczonego wyceny portfela
papierów
- wyceny instrumentów finansowych zabezpieczających (netto)
- róŜnic kursowych z przeliczenia jednostek zagranicznych
- pozostałe
3. Pozostałe kapitały na koniec okresu
4. Wynik netto roku bieŜącego
Kapitał własny na koniec okresu (BZ )
Udział mniejszości (BO)
a) zmiany (z tytułu)
- wynik netto roku bieŜącego
- pozostałe
Udział mniejszości (BZ)
Kapitały razem na koniec okresu (BZ)
11
Rok 2008
okres
od 01.01.2008
do 30.06.2008
Rok 2007
okres
od 01.01.2007
do 31.12.2007
Rok 2007
okres
od 01.01.2007
do 30.06.2007
14 747 295
8 892 627
8 892 627
-
-
-
14 747 295
8 892 627
8 892 627
261 867
346
346
262 213
166 808
95 059
95 059
261 867
166 808
295
295
167 103
2 011 297
1 680 938
1 680 938
-2 142 700
-626 661
-31 155
-1 484 884
-131 403
12 393 624
701 417
657 816
42 229
-1 825 119
-100 000
-158 756
-27 856
-1 503 928
-34 579
-144 181
7 028 137
5 807 664
286 612
5 516 702
-1 824 530
-100 000
-158 756
-27 856
-1 503 928
-33 990
-143 592
7 028 137
320 168
286 612
31 657
-
-
-
-
-
-
1 372
-1 313 383
-204
-1 032 357
4 350
-442 177
-96 414
1 899
-268 790
-34
-211 080
-212 958
-117 713
-260 605
-262 878
-145 249
49 525
49 920
27 536
-57 957
-5 812
-5 973
11 781 658
1 967 263
13 879 731
80 507
2 436
6 796
-4 360
82 943
13 962 674
-50 495
-10 901
-71 409
12 393 624
2 155 478
14 666 788
16 744
63 763
6 999
56 764
80 507
14 747 295
-8 039
-143 004
7 079 515
1 041 246
8 144 272
16 744
-1 348
1 959
-3 307
15 396
8 159 668
SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWU ŚRODKÓW
PIENIĘśNYCH
(w tys. zł)
II kwartał 2008
okres
od 01.04.2008
do 30.06.2008
2 kwartały 2008
okres
od 01.01.2008
do 30.06.2008
829 744
459 169
103 498
-30 839
97 766
-42 788
-10 185
2 317 971
1 967 263
-2 562 996
203 200
-68 198
155 018
-79 202
-106 440
2 409 131
539 160
-955 772
80 391
-44 520
79 483
-8 647
-230 170
-66 066
1 041 246
1 723 860
160 717
-78 289
100 301
-21 407
-391 942
-72 563
-476 006
78 894
1 139 068
700 936
-309 603
-1 504 415
-71 968
-19 248
594
-789 962
1 200 443
-205 687
-260 213
-2 253 657
-197 453
-16 260
-44 836
-964 279
1 353 942
-252 058
-139 320
-617 863
-74 485
-3 938
820
209 601
2 455 837
-407 994
-163 935
-2 166 593
-181 963
-39 672
-18 016
-277 590
4 037 877
-81 399
232 916
498 883
146 678
172 110
1 031 251
-1 881 482
-3 040 450
346 026
6 553
6 553
-
-
-15 777
-1 225 943
-129 154
299 752
1 288 913
-21 967
-1 321 288
-279 621
478 337
-595 733
-4 457
-247 738
-299 800
117 798
-416 612
-4 457
-177 566
-369 759
251 044
2 765 106
5 256 885
10 876 999
15 809 467
23 190 608
-
-
-
-
5 137 205
10 744 227
15 477 509
22 747 876
Przepływy środków pienięŜnych z działalności operacyjnej - metoda
pośrednia
Zysk (strata) netto
Korekty razem:
Amortyzacja
Udział w zyskach (stratach) jednostek stowarzyszonych
Zyski/straty z tytułu róŜnic kursowych
(Zysk) strata z tytułu działalności inwestycyjnej
Utrata wartości aktywów finansowych
Odsetki i dywidendy
Zmiana stanu naleŜności od banków
Zmiana stanu aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu oraz
pozostałych instrumentów finansowych wycenianych w wartości
godziwej
Zmiana stanu pochodnych instrumentów finansowych
Zmiana stanu poŜyczek i kredytów udzielonych klientom
Zmiana stanu naleŜności z tytułu leasingu finansowego
Zmiana stanu papierów wartościowych dostępnych do sprzedaŜy
Zmiana stanu aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Zmiana stanu pozostałych aktywów
Zmiana stanu zobowiązań wobec banków
Zmiana stanu zobowiązań przeznaczonych do obrotu
Zmiana stanu pochodnych instrumentów finansowych oraz
pozostałych zobowiązań finansowych wycenianych do wartości
godziwej
Zmiana stanu zobowiązań wobec klientów
Zmiana stanu zobowiązań z tytułu emisji dłuŜnych papierów
wartościowych
Zmiana stanu rezerw
Zmiana stanu pozostałych zobowiązań
Zapłacony podatek dochodowy (znak ujemny)
BieŜące obciązenie podatkowe
Środki pienięŜne netto z działalności operacyjnej
Przepływy środków pienięŜnych z działalności inwestycyjnej
Wpływy z działalności inwestycyjnej
Zbycie udziałów lub akcji w jednostkach zaleŜnych i stowarzyszonych
Zbycie inwestycyjnych papierów wartościowych
Zbycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów
trwałych
Inne wpływy inwestycyjne
Wydatki z działalności inwestycyjnej
Nabycie udziałów lub akcji w jednostkach zaleŜnych i
stowarzyszonych
Nabycie inwestycyjnych papierów wartościowych
Nabycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych
aktywów trwałych
Inne wydatki inwestycyjne
Środki pienięŜne netto z działalności inwestycyjnej
II kwartał 2007
2 kwartały 2007
okres
okres
od 01.04.2007
od 01.01.2007
do 30.06.2007
do 30.06.2007
-
13 092
462
599
119 680
-5 508 610
119 680
-12 215 313
331 496
-15 239 365
442 133
-23 922 220
-5 182
-5 182
-
-
-5 407 968
-12 052 545
-15 139 847
-23 785 774
-95 460
-157 586
-99 518
-136 446
-251 725
-1 338 314
570 102
-731 612
Przepływy środków pienięŜnych z działalności finansowej
Wpływy z działalności finansowej
Z tytułu kredytów i poŜyczek otrzymanych od banków
Z tytułu kredytów i poŜyczek otrzymanych od innych podmiotów
Emisja dłuŜnych papierów wartościowych
Zwiększenie stanu zobowiązań podporządkowanych
Z tytułu emisji akcji zwykłych
SprzedaŜ akcji własnych
Inne wpływy finansowe
Wydatki z działalności finansowej
Spłaty kredytów i poŜyczek od banków
Spłaty kredytów i poŜyczek na rzecz innych podmiotów
Wykup dłuŜnych papierów wartościowych
Zmniejszenie stanu zobowiązań podporządkowanych
Z tytułu innych zobowiązań finansowych
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego
Dywidendy i inne wpłaty na rzecz właścicieli
Inne, niŜ wpłaty na rzecz właścicieli, wydatki z tytułu podziału zysku
Nabycie akcji własnych
Inne wydatki finansowe
Środki pienięŜne netto z działalności finansowej
975 420
969 786
5 634
-3 534 484
-1 017 243
-2 517 241
-2 559 064
1 770 737
1 728 162
42 575
-4 427 138
-1 909 897
-2 517 241
-2 656 401
-3
-3
-1 503 928
-1 503 928
-1 503 931
31 918
31 918
-1 503 932
-4
-1 503 928
-1 472 014
Bilansowa zmiana stanu środków pienięŜnych
Środki pienięŜne na początek okresu
Środki pienięŜne na koniec okresu
-1 521 876
-1 521 876
13 189 743
11 667 867
-4 590 448
-4 590 448
16 258 315
11 667 867
-1 350 441
-1 350 441
12 545 258
11 194 817
561 480
561 480
10 633 337
11 194 817
12
KWARTALNE SPRAWOZDANIE JEDNOSTKOWE
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT BANKU
(w tys. zł)
II kwartał 2008
okres
od 01.04.2008
do 30.06.2008
2 kwartały 2008
okres
od 01.01.2008
do 30.06.2008
II kwartał 2007
okres
od 01.04.2007
do 30.06.2007
2 kwartały 2007
okres
od 01.01.2007
do 30.06.2007
1 912 706
-870 244
1 042 462
688 915
-137 623
551 292
300 336
3 749 088
-1 675 416
2 073 672
1 334 892
-247 575
1 087 317
337 623
1 001 163
-438 485
562 678
525 053
-63 971
461 082
90 706
1 967 746
-837 950
1 129 796
1 004 291
-117 621
886 670
243 055
-7 884
-8 671
19 138
44 380
79 448
164 767
42 440
-22 461
19 979
80 495
265 252
115 340
-38 083
77 257
7 253
71 214
23 748
-13 016
10 732
10 651
136 883
51 953
-28 094
23 859
Wynik odpisów z tytułu utraty wartości aktywów finansowych
oraz rezerw na zobowiązania pozabilansowe
Wynik z działalności operacyjnej
Zysk brutto
Podatek dochodowy
-57 160
-879 298
1 213 942
1 213 942
-174 044
-94 875
-1 714 595
2 103 475
2 103 475
-336 994
-35 267
-573 668
613 868
613 868
-116 546
-76 668
-1 112 462
1 286 164
1 286 164
-217 920
Zysk netto
1 039 898
1 766 481
497 322
1 068 244
Przychody z tytułu odsetek
Koszty z tytułu odsetek
Przychody z tytułu prowizji i opłat
Koszty z tytułu prowizji i opłat
Przychody z tytułu dywidend
Wynik na instrumentach finansowych wycenianych do
wartości godziwej
Wynik na inwestycyjnych (lokacyjnych) papierach
wartościowych
Wynik z pozycji wymiany
Pozostałe przychody operacyjne
Pozostałe koszty operacyjne
Pozostałe przychody i koszty operacyjne netto
Zysk na akcję (w zł na akcję)
- podstawowy za okres
6,74
6,39
- rozwodniony za okres
6,73
6,39
13
BILANS BANKU
(w tys. zł)
30.06.2008
31.12.2007
30.06.2007
7 188 245
2 618
9 000 572
2 842 790
2 186 208
5 082 829
1 108
17 551 065
2 828 802
1 917 960
4 329 485
2 147
10 051 184
1 326 580
690 340
3 873 138
65 773 107
24 312
18 681 716
17 925 101
756 615
137 393
1 631 876
56 755
665 660
1 757 580
54 266
440 244
440 244
2 951 677
3 777 679
63 955 254
40 672
17 715 886
17 128 996
586 890
514
1 631 694
56 530
668 183
1 908 424
55 730
349 412
349 412
2 026 814
1 509 910
33 350 465
13 847 516
13 416 936
430 580
2 777
1 143 827
51 092
579 699
1 361 472
57 775
305 650
305 650
512 104
117 268 157
119 568 556
69 122 023
1 360 105
8 104 868
239 324
2 194 956
87 646 648
126 057
2 136 837
173 501
353 422
1 530 344
103 866 062
1 485 921
6 884 279
491 382
1 683 306
89 160 124
29 083
2 097 070
51 793
374 998
2 932 216
105 190 172
1 606 898
5 400 281
126 230
676 290
51 581 437
8
81 180
216 107
1 333 409
61 021 840
262 213
1 766 481
11 373 401
261 867
2 006 600
12 109 917
167 103
1 068 244
6 864 836
AKTYWA
Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaŜy
Inwestycje w jednostkach zaleŜnych
Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych
1. Aktywa z tytułu bieŜącego podatku dochodowego
Inne aktywa
AKTYWA RAZEM
Zobowiązania
Zobowiązania przeznaczone do obrotu
Rezerwy
Zobowiązania razem
Kapitał własny
Kapitał zakładowy
Zysk za rok obrotowy oraz niepodzielony zysk z lat ubiegłych
KAPITAŁY WŁASNE RAZEM
PASYWA RAZEM
Współczynnik wypłacalności
14
13 402 095
14 378 384
8 100 183
117 268 157
119 568 556
69 122 023
9,71
11,13
12,84
ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM BANKU
(w tys. zł)
Kapitał własny na początek okresu (BO)
a) korekty związane z wprowadzeniem MSSF/MSR
b) korekty błędów podstawowych
Kapitał własny na początek okresu, po uzgodnieniu do danych
1. Kapitał akcyjny na początek okresu
- emisji akcji
- umorzenia akcji
1. Kapitał zakładowy na koniec okresu
2. Niepodzielony wynik finansowy na początek okresu
a) zwiększenia ( z tytułu)
- niepodzielony zysk ubiegłego roku
- odpis z zysku na kapitał zapasowy
- odpis z zysku na fundusz ryzyka ogólnego
- odpis z zysku na kapitał rezerwowy
2. Niepodzielony wynik finansowy na koniec okresu
3. Pozostałe kapitały na początek okresu
- z podziału zysku
- emisji akcji powyŜej wartości nominalnej
- wyceny portfela papierów wartościowych dostepnych do sprzedaŜy (netto);
z tego:
zyski/straty z wyceny portfela papierów wartościowych finansowych
dostepnych do sprzedaŜy
zobowiązania z tytułu podatku odroczonego wyceny portfela papierów
- wyceny instrumentów finansowych zabezpieczających (netto); z tego:
zyski/straty z wyceny instrumentów finansowych zabezpieczajacych
zobowiązania z tytułu podatku odroczonego wyceny instrumentów finansowych
- wycena opcji menadŜerskich
- koszty emisji akcji
- wypłata dywidendy
- wyceny portfela papierów wartościowych dostepnych do sprzedaŜy (netto)
z tego:
zyski/straty z wyceny portfela papierów wartościowych
dostępnych do sprzedaŜy
zobowiązania z tytułu podatku odroczonego wyceny portfela papierów
- wyceny instrumentów finansowych zabezpieczających (netto); z tego:
zyski/straty z wyceny instrumentów finansowych zabezpieczajacych
zobowiązania z tytułu podatku odroczonego wyceny instrumentów finansowych
- róŜnice kursowe z przeliczenia wyniku oddziału zagranicznego
3. Pozostałe kapitały na koniec okresu
4. Wynik netto roku bieŜącego
Kapitał własny na koniec okresu (BZ )
15
2 kwartały 2008
Rok 2007
2 kwartały 2007
okres
od 01.01.2008
do 30.06.2008
okres
od 01.01.2007
do 30.12.2007
okres
od 01.01.2007
do 30.06.2007
14 378 384
14 378 384
261 867
346
346
262 213
2 006 600
-2 006 600
-521 716
-1 484 884
12 109 917
565 165
521 716
42 229
-
8 620 165
8 620 165
166 808
95 059
95 059
261 867
1 728 539
-1 728 539
-15 000
-100 000
-109 611
-1 503 928
6 724 818
5 745 663
224 611
5 516 702
-
8 620 165
8 620 165
166 808
295
295
167 103
1 728 539
-1 728 539
-15 000
-100 000
-109 611
-1 503 928
6 724 818
258 164
224 611
31 654
-
1 220
-1 301 681
-204
-1 032 357
-210 744
4 350
-360 564
-96 414
-212 878
1 899
-118 146
-31
-117 830
-260 190
49 446
-57 957
-71 552
13 595
-419
11 373 401
1 766 481
13 402 095
-262 778
49 900
-50 039
-61 776
11 737
-1 233
12 109 917
2 006 600
14 378 384
-145 405
27 575
-285
6 864 836
1 068 244
8 100 183
RACHUNEK PRZEPŁYWU ŚRODKÓW PIENIĘśNYCH BANKU
(w tys. zł)
II kwartał 2008
2 kwartały 2008 II kwartał 2007
2 kwartały 2007
okres
okres
okres
okres
od 01.04.2008
od 01.01.2008
od 01.04.2007
od 01.01.2007
do 30.06.2008
do 30.06.2008
do 30.06.2007
do 30.06.2007
Przepływy środków pienięŜnych z działalności operacyjnej - metoda
pośrednia
Zysk (strata) netto
Korekty razem:
Amortyzacja
Zyski/straty z tytułu róŜnic kursowych
(Zysk) strata z tytułu działalności inwestycyjnej
Utrata wartości aktywów finansowych
Odsetki i dywidendy
Zmiana stanu naleŜności od banków
Zmiana stanu aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu
oraz pozostałych instrumentów finansowych wycenianych w
wartości godziwej
Zmiana stanu pochodnych instrumentów finansowych
Zmiana stanu poŜyczek i kredytów udzielonych klientom
1 039 898
538 644
92 627
79 304
-79 403
-311 737
2 680 360
1 766 481
-3 130 575
183 259
169 251
-80 586
-440 509
1 622 653
497 322
-562 154
75 605
114 166
-8 161
2 002
-318 223
-7 635
1 068 244
1 725 737
151 400
106 874
-20 858
2 002
-631 541
-125 993
-511 302
-304 312
-1 105 616
-109 447
-268 248
-1 819 363
1 206 710
-139 295
-563 766
827 533
-163 697
-997 778
-2 080
17 950
-894 175
922 063
-203 261
-1 141
-27 791
-1 020 391
1 094 773
-252 058
-3 942
15 508
382 978
2 381 088
-384 819
-3 979
-3 252
-80 228
3 034 902
-77 178
244 027
909 163
511 650
-1 513 476
146 677
-3 160 431
172 096
-229 813
25 614
-15 343
-1 101 145
-105 926
201 836
1 578 542
25 614
-21 576
-1 307 442
-240 533
364 786
-1 364 094
-5 204
-117 233
-279 215
101 036
-64 832
-4 905
-110 362
-340 657
221 171
2 793 981
Wpływy z działalności inwestycyjnej
5 477 368
11 044 852
15 786 750
23 254 617
Zbycie udziałów lub akcji w jednostkach zaleŜnych i stowarzyszonych
Zbycie inwestycyjnych papierów wartościowych
Zbycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych
aktywów trwałych
Inne wpływy inwestycyjne
Wydatki z działalności inwestycyjnej
Nabycie udziałów lub akcji w jednostkach zaleŜnych i
stowarzyszonych
Nabycie inwestycyjnych papierów wartościowych
Nabycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych
aktywów trwałych
Inne wydatki inwestycyjne
Środki pienięŜne netto z działalności inwestycyjnej
5 064 994
10 581 061
15 438 783
22 650 230
166
412 208
-5 463 231
382
463 409
-12 091 780
199
347 768
-15 419 043
271
604 116
-24 291 341
-5 182
-5 379 883
-5 182
-11 962 351
-148 621
-15 190 201
-474 729
-23 708 784
-78 166
14 137
-124 247
-1 046 928
-80 221
367 707
-107 828
-1 036 724
Przepływy środków pienięŜnych z działalności finansowej
Wpływy z działalności finansowej
Z tytułu kredytów i poŜyczek otrzymanych od banków
Z tytułu kredytów i poŜyczek otrzymanych od innych podmiotów
Emisja dłuŜnych papierów wartościowych
Zwiększenie stanu zobowiązań podporządkowanych
Z tytułu emisji akcji zwykłych
SprzedaŜ akcji własnych
Inne wpływy finansowe
Wydatki z działalności finansowej
Spłaty kredytów i poŜyczek od banków
Spłaty kredytów i poŜyczek na rzecz innych podmiotów
Wykup dłuŜnych papierów wartościowych
Zmniejszenie stanu zobowiązań podporządkowanych
Z tytułu innych zobowiązań finansowych
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego
Dywidendy i inne wpłaty na rzecz właścicieli
164 030
158 396
5 634
-2 552 337
-35 096
-2 517 241
200 971
158 396
42 575
-2 612 372
-95 131
-2 517 241
-3
-3
-1 503 928
-1 503 928
31 918
31 918
-1 503 932
-4
-1 503 928
Inne, niŜ wpłaty na rzecz właścicieli, wydatki z tytułu podziału zysku
Nabycie akcji własnych
Inne wydatki finansowe
Środki pienięŜne netto z działalności finansowej
-2 388 307
-2 411 401
-1 503 931
-1 472 014
Bilansowa zmiana stanu środków pienięŜnych
Środki pienięŜne na początek okresu
Środki pienięŜne na koniec okresu
-795 628
-795 628
12 787 403
11 991 775
-4 822 423
-4 822 423
16 814 198
11 991 775
-1 201 056
-1 201 056
12 063 704
10 862 648
285 243
285 243
10 577 405
10 862 648
Zmiana stanu papierów wartościowych dostępnych do sprzedaŜy
Zmiana stanu aktywów z tytułu podatku dochodowego
Zmiana stanu pozostałych aktywów
Zmiana stanu zobowiązań wobec banków
Zmiana stanu zobowiązań przeznaczonych do obrotu
Zmiana stanu pochodnych instrumentów finansowych oraz
pozostałych zobowiązań finansowych wycenianych do wartości
godziwej
Zmiana stanu zobowiązań wobec klientów
Zmiana stanu zobowiązań z tytułu emisji dłuŜnych papierów
wartościowych
Zmiana stanu rezerw
Zmiana stanu pozostałych zobowiązań
Zapłacony podatek dochodowy (znak ujemny)
BieŜące obciązenie podatkowe
Środki pienięŜne netto z działalności operacyjnej
Przepływy środków pienięŜnych z działalności inwestycyjnej
16
5
5.1
Informacja dodatkowa
Zakończenie procesu integracji operacyjnej
W dniu 29 listopada 2007 r. zakończył się prawny proces połączenia Banku Pekao S.A. przez
przeniesienie części majątku Banku BPH S.A. w postaci zorganizowanej części
przedsiębiorstwa na Bank Pekao S.A.
Od początku 2008 r. trwały intensywne prace związane z migracją rachunków i danych
dotyczących klientów obsługiwanych przez oddziały Pekao285 z systemów informatycznych
Banku BPH S.A. do systemów informatycznych Banku Pekao S.A. Integracja operacyjna
zakończyła się z sukcesem w maju.
Integracja operacyjna stanowiła największą tego typu operację w historii polskiej bankowości.
Integrację oddziałów i migrację danych klientów przeprowadzono zgodnie z planem w ciągu
zaledwie 6 miesięcy od momentu fuzji prawnej. Oddziały obsługujące klientów detalicznych oraz
przedsiębiorców były integrowane w 12 grupach, po 20 do 30 oddziałów z danego regionu. W
związku z pracą w nowym systemie informatycznym, przeszkolono prawie 7 tysięcy nowych
pracowników Banku Pekao S.A. Aby zminimalizować niedogodności dla klientów, prace w sieci
oddziałów prowadzono w weekendy. Dane klientów korporacyjnych zintegrowano w ciągu
jednego z kwietniowych weekendów. Ten sukces był moŜliwy dzięki wspólnemu wysiłkowi
wszystkich zaangaŜowanych w to przedsięwzięcie pracowników.
Fuzja operacyjna była wielkim wyzwaniem dla Banku. Proces ten wymagał zaangaŜowania
niemalŜe wszystkich pracowników i ścisłej współpracy wszystkich pionów Banku. Udało się
przeprowadzić wszystko zgodnie z planem systematycznie eliminując pojawiające się trudności.
W całym procesie migracji efektywnie zarządzano ryzykiem operacyjnym.
Bank Pekao S.A. jest teraz pod względem operacyjnym jednym organizmem, co pozwala po
wielu miesiącach bardzo wytęŜonego wysiłku integracyjnego skupić się na codziennej pracy i
dalszym rozwoju biznesu, koncentrując się na podnoszeniu zadowolenia klientów.
17
5.2
Opis Grupy
Grupę kapitałową Banku Pekao S.A. na dzień 30.06.2008 r. stanowi Bank Pekao S.A., jako
podmiot dominujący oraz 25 jednostek zaleŜnych.
W skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym na dzień 30 czerwca 2008 r. ujęto niŜej
wymienione jednostki:
Nazwa jednostki
Rodzaj działalności
Udział Grupy
w kapitale /
Metoda konsolidacji lub
udział w
metoda wyceny
głosach na
WZA / WZW
w%
Jednostka dominująca
Bank Pekao S.A.
bankowa
-
-
UniCredit Bank Ltd.
bankowa
100,00
pełna
Centralny Dom Maklerski Pekao S.A.
maklerska
100,00
pełna
Pekao Fundusz Kapitałowy Sp. z o.o.
finansowa
100,00
pełna
Pekao Leasing Sp. z o. o.
leasingowa
100,00
pełna
Pekao Faktoring Sp. z o.o.
finansowa
100,00
pełna
Pekao Pioneer Powszechne Towarzystwo Emerytalne
S.A.
finansowa
65,00
pełna
Pekao Telecentrum Sp. z o. o. (d. Drukbank Sp. z o.o.)
nie prowadzi działalności
100,00
pełna
finansowa pomocnicza
100,00
pełna
usługi finansowe
100,00
pełna
bankowa
100,00
pełna
leasingowa
80,10
pełna
pośrednictwo finansowe
100,00
pełna
leasingowa
80,10
pełna
leasing samochodowy
i zarządzanie flotą
80,10
pełna
usługi konsultingowe,
hotelowe i transportowe
99,99
pełna
zarządzanie holdingiem
100,00
nie objęta
działalność deweloperska
100,00
nie objęta
usługi księgowe
100,00
nie objęta
Property Sp. z o. o. (w likwidacji)
zarządzanie
nieruchomościami
100,00
nie objęta
Centrum Bankowości Bezpośredniej Sp. z o. o.
usługi call-center
100,00
nie objęta
b/d
84,51/84,79
nie objęta
produkcja profili
aluminiowych
99,82/99,84
nie objęta
działalność deweloperska
100,00
nie objęta
Jednostki zaleŜne objęte konsolidacją
Centrum Kart S.A.
Pekao Financial Services Sp. z o. o.
BPH Bank Hipoteczny S.A.*
Pekao Leasing Holding S.A. (d. BPH PBK
Leasing S.A.)
Finanse plc *
Jednostki pośrednio zaleŜne - zaleŜne od Pekao
Leasing Holding S.A.
Pekao Leasing i Finanse S.A. (d.BPH Leasing S.A.)
Pekao Auto Finance S.A. ( d. BPH Auto Finanse S.A.)
Jednostka pośrednio zaleŜna - zaleŜna od
UniCredit Bank Ltd.
BDK Consulting Sp. z o. o.
Jednostki zaleŜne nie objęte konsolidacją
Final Holding Sp. z o. o.
BPH Real Estate S.A.
Centrum Usług Księgowych Sp. z o.o.
Jednostki pośrednio zaleŜne – zaleŜne
od Final Holding Sp. z o. o.
PKBL S.A. (w upadłości)
Final S.A.
Jednostka pośrednio zaleŜna – zaleŜna od Property
Sp. z o.o. (w likwidacji)
FPB Media Sp. z o. o.
18
Jednostki pośrednio zaleŜne – zaleŜne od BPH
Real Estate S.A.
Metropolis Sp. z o. o.
Jana Kazimierza Development Sp. z o. o.
Spółka specjalnego
przeznaczenia - działalność
deweloperska
Spółka specjalnego
przeznaczenia - działalność
deweloperska
100,00
100,00
nie objęta
nie objęta
Jednostki stowarzyszone z Bankiem Pekao S.A.
Central Poland Fund LLC
53,19
praw własności
działalność pomocnicza,
finansowa i ubezpieczeniowa
50,00
praw własności
49,00
praw własności
Pirelli Pekao Real Estate Sp. z o.o
zarządzanie
nieruchomościami
25,00
praw własności
Krajowa Izba Rozliczeniowa S.A.
izba rozliczeniowa
34,44
praw własności
zarządzanie funduszami
inwestycyjnymi – spółka nie
prowadzi działalności
40,00
doradztwo podatkowe
74,00/48,68
Polish Banking System S.A. (w likwidacji)
spółka w upadłości
48,90
PPP Budpress Sp. z o. o. (w likwidacji)
spółka w upadłości
36,20
Xelion. Doradcy Finansowi Sp. z o.o.
Pioneer Pekao Investment Management S.A.
CPF Management
Bankowe Doradztwo Podatkowe Sp. z o. o.
nie wyceniona metodą praw
własności
własności
własności
własności
* Procentowy udział w głosach na WZA / WZW jednostek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej Pekao S.A. przedstawia się
następująco:
−
spółka Final Holding Sp. z o. o. zaleŜna od Banku – posiada 0,04 % udział w kapitałach spółki BPH Bank Hipoteczny S.A.
Łączny udział Grupy w kapitale własnym spółki BPH Bank Hipoteczny S.A. wynosi 100%,
−
spółka Final Holding Sp. z o. o. zaleŜna od Banku – posiada 0,02 % udział w kapitałach spółki Finanse plc. Łączny udział
Grupy w kapitale własnym spółki Finanse plc wynosi 100%.
Na dzień 30 czerwca 2008 r. skład Grupy Kapitałowej nie zmienił się w stosunku do
zaprezentowanego na dzień 31 marca 2008 r.
Na dzień 30 czerwca 2008 r. zaangaŜowanie Grupy w podmioty zaleŜne i stowarzyszone
nie objęte konsolidacją lub wyceną metodą praw własności zostało ujęte po koszcie nabycia.
Dane finansowe tych spółek nie są istotne dla skonsolidowanego raportu finansowego Grupy.
5.3
Wyniki osiągnięte w I półroczu 2008 r. i czynniki mające na nie wpływ
W celu zapewnienia lepszej porównywalności, sprawozdanie finansowe za I półrocze 2007 r.
zostało zaprezentowane jako dane sumaryczne (zwane dalej „dane sumaryczne” „wynik
sumaryczny”) Grupy Pekao S.A. oraz Pekao285, czyli części Banku BPH S.A. przyłączonej do
Banku Pekao S.A. w efekcie podziału Banku BPH S.A. zarejestrowanego 29 listopada 2007 r.
5.3.1
Wyniki Grupy
Grupa Banku Pekao S.A. prezentuje za I półrocze 2008 r. wynik finansowy netto dla
akcjonariuszy w wysokości 1 967,3 mln zł, o 143,9 mln zł (o 7,9%) więcej niŜ wynik sumaryczny
w I półroczu 2007 r.
Wyniki I półrocza 2008 r. kształtowały się w niekorzystnym środowisku spowodowanym
utrzymującą się trudną sytuacją na międzynarodowych rynkach finansowych i na warszawskiej
giełdzie. W efekcie spadkowi cen akcji towarzyszyły umorzenia funduszy inwestycyjnych i
istotne zmniejszenie aktywów funduszy inwestycyjnych. Innym niekorzystnym zjawiskiem
wpływającym na wyniki było spowolnienie na rynku złotowych kredytów hipotecznych.
PowyŜsze czynniki wpłynęły negatywnie zarówno na wyniki Banku Pekao S.A., jak i niektórych
spółek.
19
Mimo to, przy trwających pracach związanych z ostatnią fazą integracji, Grupa osiągnęła dobry
wynik finansowy netto. Na wzrost wyniku netto wpłynęła wysoka aktywność biznesowa, w
efekcie czego spadek prowizji, związanych głównie z produktami inwestycyjnymi, został
częściowo skompensowany przez wzrost dochodów z tytułu odsetek. Jednocześnie pod
kontrolą utrzymane zostały koszty działania i znacznie ograniczono koszty ryzyka.
Wysoką efektywność Grupy Pekao S.A. potwierdza wskaźnik ROE, który w I półroczu 2008 r.
wyniósł 24,1%*.
Na strukturę rachunku zysku i strat zarówno w I półroczu 2008 r. jak i w I półroczu 2007 r. wpływ
miały zdarzenia jednorazowe:
− w I półroczu 2007 r. sprzedaŜ akcji Commercial Union PTE; wpływ transakcji na wynik
finansowy brutto wyniósł 178,0 mln zł, a na wynik finansowy netto 144,2 mln zł,
− w I półroczu 2008 r. sprzedaŜ części przedsiębiorstwa CDM świadczącego usługi
brokerskie dla klientów instytucjonalnych oraz usługi bankowości inwestycyjnej; wpływ
transakcji na wynik finansowy brutto wyniósł 435,7 mln zł, a na wynik finansowy netto
352,4 mln zł.
Skonsolidowany rachunek zysków i strat za I półrocze 2008 i dane sumaryczne za I półrocze
2007 r. przedstawia poniŜsze zestawienie:
I półrocze 2008
(mln zł)
I półrocze 2007
dane sumaryczne
Zmiana
Wynik z tytułu odsetek**
2 298,4
2 076,1
10,7%
1 229,6
1 526,1
(19,4%)
5,2
6,6
(21,2%)
Wynik operacji finansowych i z pozycji wymiany
314,2
583,9
(46,2%)
Pozostałe przychody / koszty operacyjne netto
83,6
55,1
51,7%
436,2
0,0
x
Wynik z tytułu dywidend
Wynik na sprzedaŜy działalności zaniechanej
Dochody ogółem
4 367,2
4 247,7
2,8%
(1 893,6)
(1 846,6)
2,5%
Wynik operacyjny
2 473,6
2 401,1
3,0%
Wynik z tytułu odpisów aktualizujących
(121,8)
(206,5)
(41,0%)
68,2
78,3
(12,9%)
Zysk brutto
2 420,0
2 272,9
6,5%
ObciąŜenie podatkowe
(445,9)
(444,6)
0,3%
Zysk netto
1 974,1
1 828,3
8,0%
1 967,3
1 823,4
7,9%
6,8
5,0
36,0%
Ogólne koszty administracyjne (z amortyzacją)
Udział w zyskach (stratach) jednostek
stowarzyszonych
Przypadający na akcjonariuszy spółki
Przypadający na udziały mniejszości
** Łącznie z dochodami z transakcji SWAP.
* Dla potrzeb wyliczenia tego wskaźnika wpływ transakcji jednorazowej, tj. wyniku na sprzedaŜy części inwestycyjnej
CDM został uwzględniony w wynikach I kwartału 2008 r., nie podlegał jednak urocznieniu.
20
Dochody Grupy
W I półroczu 2008 r. Grupa osiągnęła dochody ogółem w wysokości 4 367,2 mln zł, były one o
119,5 mln zł (o 2,8%) wyŜsze niŜ dochody sumaryczne w I półroczu 2007 r.
Dochody Grupy w I półroczu 2008 r. kształtowały się pod presją utrzymującej się niekorzystnej
sytuacji na giełdzie i związanych z tym umorzeń funduszy inwestycyjnych oraz spadku wyceny
zarządzanych aktywów. Wynik z tytułu prowizji i opłat zmniejszył się o 296,5 mln zł (o 19,4%) w
porównaniu z sumarycznym wynikiem osiągniętym w I półroczu 2007 r., głównie z powodu
prowizji od produktów inwestycyjnych. W wyniku znacznego spadku popytu, niŜsza sprzedaŜ
funduszy inwestycyjnych spowodowała zmniejszenie prowizji związanych z ich sprzedaŜą, a
spadek wartości aktywów w zarządzaniu spowodował zmniejszenie prowizji za zarządzanie.
Dodatkowo mniejsza aktywność na warszawskiej giełdzie wpłynęła na zmniejszenie prowizji od
klientów detalicznych związanych z obrotem akcjami.
Wzrost dochodów z tytułu odsetek o 222,3 mln zł (o 10,7%) częściowo skompensował spadek
dochodów z tytułu prowizji.
Ogólne koszty administracyjne (z amortyzacją) w I półroczu 2008 r. wyniosły 1 893,6 mln zł, co
oznacza wzrost w porównaniu z kosztami sumarycznymi w I półroczu 2007 r. jedynie o 47,0
mln zł (o 2,5%), a więc poniŜej wskaźnika inflacji.
I półrocze 2008
(mln zł)
I półrocze 2007
dane sumaryczne
Zmiana
(1 893,6)
(1 846,6)
2,5%
Osobowe
(949,2)
(952,2)
(0,3%)
Rzeczowe
(741,2)
(702,9)
5,4%
Amortyzacja
(203,2)
(191,5)
6,1%
Ogólne koszty administracyjne utrzymane były pod kontrolą, a ich przyrost spowodowany był
głównie kosztami związanymi z integracją oraz rozwojem działalności na rynku ukraińskim.
Wskaźnik koszty / dochody w I półroczu 2008 r. wyniósł 43,4%, wobec 43,5% w I półroczu
2007 r.
Na koniec czerwca 2008 r. w Banku zatrudnionych było 20 396 osób, w porównaniu z 20 636
osobami na koniec 2007 r. W Grupie zatrudnione było 22 785 osób, w porównaniu z 22 926
osobami na koniec 2007 r.
Wynik z tytułu odpisów aktualizujących w I półroczu 2008 r. wyniósł 121,8 mln zł i był o 84,7 mln
zł (o 41,0%) niŜszy niŜ sumaryczny wynik w I półroczu 2007 r., dzięki efektywnemu zarządzaniu
ryzykiem kredytowym oraz dobrej sytuacji makroekonomicznej.
(mln zł)
Wartość brutto naleŜności*
bez utraty wartości
z utratą wartości
30.06.2008
31.12.2007
Zmiana
76 803,8
74 334,9
3,3%
71 380,0
68 574,4
4,1%
5 423,8
5 760,5
(5,8%)
* łącznie z kredytami z utratą wartości klasyfikowanymi jako aktywa do zbycia, wekslami uprawnionymi do redyskontowania
w Banku Centralnym, naleŜnościami z tytułu leasingu, papierami niekwotowanymi oraz transakcjami z przyrzeczeniem
odkupu.
Relacja naleŜności z utratą wartości do naleŜności ogółem na koniec czerwca 2008 r. wyniosła
7,1% w porównaniu z 7,8% na koniec 2007 r. Wskaźnik ten zmniejszył się w wyniku wzrostu
wolumenów kredytów ogółem przy spadku naleŜności z utratą wartości.
21
Kredyty
(mln zł)
30.06.2008
31.12.2007
Zmiana
Kredyty brutto (kapitał)*
75,748.4
73 832,2
2,6%
korporacyjne (kapitał)
51,558.3
49 595,9
4,0%
detaliczne (kapitał)
24,190.1
24 236,3
(0,2%)
* z wyłączeniem papierów niekwotowanych i transakcji z przyrzeczeniem odkupu, łącznie z kredytami z utratą wartości
klasyfikowanymi jako aktywa do zbycia.
Kredyty klientów Grupy na koniec czerwca 2008 r. wyniosły 75 748,4 mln zł, z czego kredyty
korporacyjne wyniosły 51 558,3 mln zł, a detaliczne 24 190,1 mln zł.
Na wzrost kredytów o 1 916,2 mln zł wpływ miał wzrost kredytów korporacyjnych i złotowych
kredytów hipotecznych, a takŜe wzrost aktywności komercyjnej w UniCredit Bank Ltd.
Oszczędności
(mln zł)
30.06.2008
31.12.2007
Zmiana
81 488,8
86 440,9
(5,7%)
korporacyjne (kapitał)
43 051,7
50 006,9
(13,9%)
detaliczne (kapitał)
38 437,1
36 434,0
5,5%
Strukturyzowane Certyfikaty Depozytowe
2 118,6
2 049,6
3,4%
Fundusze inwestycyjne Pioneer Pekao TFI
20 278,0
28 717,5
(29,4%)
w tym dystrybuowane poprzez sieć Grupy
18 848,8
27 000,3
(30,2%)
103 885,4
117 208,0
(11,4%)
60 833,7
67 201,1
(9,5%)
Depozyty (kapitał)
Razem oszczędności
w tym detaliczne
Oszczędności klientów Grupy (depozyty klientów, strukturyzowane certyfikaty depozytowe
i fundusze inwestycyjne) na koniec czerwca 2008 r. wyniosły 103 885,4 mln zł i były o 13 322,6
mln zł niŜsze niŜ na koniec 2007 r. Spadek oszczędności spowodowany był zmniejszeniem
wolumenu funduszy inwestycyjnych o 8 439,5 mln zł (przy istotnym wpływie negatywnej wyceny
funduszy inwestycyjnych), częściowo skompensowanym przez wzrost depozytów detalicznych
o 2 003,1 mln zł, oraz spadkiem depozytów korporacyjnych o 6 955,2 mln zł.
22
5.3.2
Struktura zysku netto
Struktura zysku netto Grupy przedstawiona jest w poniŜszej tabeli:
1 765,5
(mln zł)
I półrocze 2007
dane sumaryczne
1 849,4
396,0
113,9
Pekao Leasing Holding S.A.**
19,8
15,1
BPH Bank Hipoteczny S.A.
12,6
15,5
Pekao Leasing Sp. z o.o.
8,8
10,0
UniCredit Bank Ltd.
8,7
(20,6)
Pekao Pioneer PTE S.A.
8,2
5,7
Pekao Financial Services Sp. z o.o.
7,8
7,2
Pekao Faktoring Sp. z o.o.
4,4
3,2
Centrum Kart S.A.
4,1
1,2
Pekao Fundusz Kapitałowy Sp. z o.o.
1,5
2,5
Drukbank Sp. z o.o.
0,2
0,0
I półrocze 2008
Zysk netto Banku Pekao S.A.
Podmioty konsolidowane metodą pełną
Centralny Dom Maklerski Pekao S.A.*
Finanse plc. (d. BPH Finance plc.)
-
1,0
Pekao Access Sp. z o.o.
-
(0,1)
Komercyjny Bank HVB Bank Ukraina S.A.
-
15,2
Podmioty wyceniane metodą praw własności
Pioneer Pekao Investment Management S.A.
59,8
66,7
Pirelli Pekao Real Estate Sp. z o.o.
4,8
12,0
Krajowa Izba Rozliczeniowa S.A.***
6,8
2,5
Central Poland Fund LLC
0,0
0,0
(3,5)
(4,2)
Xelion. Doradcy Finansowi Sp. z o.o.
Wyłączenia i korekty konsolidacyjne****
(338,2)
(272,8)
Zysk (strata) netto Grupy przypadający na akcjonariuszy
1 967,3
1 823,4
* Wynik za I półrocze 2008 r. uwzględnia wpływ transakcji sprzedaŜy korporacyjnej części przedsiębiorstwa.
** W wyniku spółki został uwzględniony wynik podmiotów zaleŜnych Pekao Leasing i Finanse S.A. oraz Pekao Auto Finanse
S.A.
*** Udział Banku w wyniku spółki wynosił 22,96% do 29.11.2007, a 34,44% od 30.11.2007
**** Obejmują transakcje wewnątrz Grupy, w tym dywidendy za 2007 r. wypłacone w 2008 r. przez jednostki
podporządkowane, korekty bilansu otwarcia oraz zysk przypadający na udziały mniejszości.
23
Wyniki Banku Pekao S.A.
Główne pozycje rachunku zysków i strat Banku za I półrocze 2008 i sumaryczne dane za
I półrocze 2007 r. przedstawiają się następująco:
I półrocze 2008
(ml n zł)
I półrocze 2007
dane sumaryczne
Zmiana
2 106,9
1 927,7
9,3%
1 806,0
2 202,1
(18,0%)
3 912,9
4 129,8
(5,3%)
(1 714,5)
(1 690,5)
1,4%
2 198,4
2 439,3
(9,9%)
(94,9)
(186,2)
(49,0%)
Wynik finansowy brutto
2 103,5
2 253,1
(6,6%)
Zysk netto
1 766,5
1 849,4
(4,5%)
Wynik z tytułu odsetek*
Dochody nieodsetkowe
Dochody ogółem
Wynik operacyjny
* Łącznie z dochodami z operacji SWAP.
Na sumaryczne wyniki Banku (w tym równieŜ sumaryczne dochody) w I półroczu 2007 r. wpływ
miała transakcja jednorazowa, jaką była sprzedaŜ akcji Commercial Union PTE; wpływ tej
transakcji na sumaryczne dochody Banku wyniósł 178,0 mln zł, a na sumaryczny wynik netto
144,2 mln zł.
Ponadto na dochody Banku w I półroczu 2008 r. w porównaniu z sumarycznymi dochodami w
I półroczu 2007 r. wpływ miały:
− wyŜszy o 179,2 mln zł wynik odsetkowy,
− niŜszy o 213,5 mln zł wynik z tytułu prowizji, głównie z powodu niekorzystnej sytuacji
rynkowej, wpływającej na wynik z produktów inwestycyjnych.
Jednocześnie pod kontrolą utrzymane zostały koszty działania, a znacznie ograniczone zostały
koszty ryzyka.
Podstawowe dane z zakresu bilansu Banku na koniec czerwca 2008 r. w porównaniu z końcem
grudnia 2007 r. przedstawiają się następująco:
Kredyty brutto ogółem w mln zł*
Relacja naleŜności z utratą wartości do naleŜności
ogółem w %
Depozyty ogółem w mln zł**
Suma bilansowa w mln zł
Strukturyzowane Certyfikaty Depozytowe w mln zł
30.06.2008
31.12.2007
Zmiana
69 050,3
67 701,6
2,0%
7,1
7,7
0,6 p.p.
81 066,3
85 658,8
(5,4%)
117 268,2
119 568,6
(1,9%)
2 118,6
2 049,6
3,4%
16 954,9
24 153,9
(29,8%)
9,7
11,1
* Według wartości nominalnej, łącznie z kredytami z utratą wartości klasyfikowanymi jako aktywa do zbycia.
** Według wartości nominalnej.
(1,4 p.p.)
Fundusze inwestycyjne dystrybuowane poprzez sieć
Banku w mln zł
Współczynnik wypłacalności w %
Kredyty na koniec czerwca 2008 r. wyniosły 69 050,3 mln zł, z czego kredyty korporacyjne
45 951,0 mln zł, a detaliczne 23 099,3 mln zł. Kredyty w ciągu I półrocza wzrosły o 1 348,7 mln
zł (o 2,0%).
Oszczędności klientów Banku na koniec czerwca 2008 r. wyniosły 100 139,8 mln zł i były o
11 722,5 mln zł niŜsze niŜ na koniec 2007 r. Przyczyny takiego kształtowania się oszczędności
omówione zostały w punkcie powyŜej.
24
5.3.3 Opis dokonań Banku Pekao S.A.
Bank Pekao S.A. jest uniwersalnym bankiem komercyjnym, oferującym pełny zakres usług
bankowych świadczonych na rzecz klientów indywidualnych oraz instytucjonalnych,
prowadzącym działalność na terenie Rzeczypospolitej Polskiej i za granicą. Grupa Pekao
obejmuje instytucje finansowe działające na rynku bankowym, zarządzania aktywami, funduszy
emerytalnych, usług maklerskich, leasingu i faktoringu.
W I półroczu 2008 r. w Banku Pekao S.A. trwały intensywne prace związane z migracją danych
z oddziałów przyłączonych do Banku w wyniku połączenia Banku Pekao S.A. przez
przeniesienie części majątku Banku BPH S.A. w postaci zorganizowanej części
przedsiębiorstwa na Bank Pekao S.A. Działania te zakończyły się w maju migracją do systemu
informatycznego Banku Pekao S.A. wszystkich oddziałów Pekao285. Jednocześnie trwała
dalsza intensyfikacja działań biznesowych. Kontynuowano działania skoncentrowane na
oferowaniu kluczowych produktów Banku, w szczególności złotowych kredytów hipotecznych,
kredytów konsumenckich i funduszy inwestycyjnych. Bank kontynuował politykę sprzedaŜy
złotowych kredytów hipotecznych.
30.06.2008
31.12.2007
4 299,7
4 179,7
3 188,4
3 205,1
181,2
181,0
121,1
117,1
Liczba klientów posiadających rachunek kredytów
konsumpcyjnych (w tys. szt.) ***
591,9
605,3
Liczba placówek (w szt.)
1 050
1 058
Liczba bankomatów (w szt.)
1 887
1 885
Liczba złotowych rachunków bieŜących (w tys. szt.) *
w tym pakiety (w tys. szt.)
Liczba rachunków kredytów hipotecznych (w tys. szt.) **
w tym złotowych (w tys. szt.)
* Liczba rachunków łącznie z rachunkami kart pre – paid’owych.
** Rachunki klientów detalicznych.
*** obejmuje PoŜyczkę Ekspresową i PoŜyczkę od ręki
Bank udostępnia klientom znakomitą sieć dystrybucji, z najdogodniejszym rozmieszczeniem
placówek i bankomatów w całym kraju. Uzupełnienie sieci stanowią zespoły Doradców Klienta
oraz sieć placówek Private Banking. Systematycznie rośnie liczba klientów korzystających
z alternatywnych kanałów dystrybucji - centrum obsługi telefonicznej oraz platformy bankowości
internetowej. Usługi Pekao24 (dla klientów detalicznych) oraz PekaoBiznes24 (dla klientów
korporacyjnych) i PekaoFIRMA24 (dla klientów segmentu SME) ułatwiają zarządzanie środkami
finansowymi, a zakres dostępnych operacji jest systematycznie poszerzany.
W II kwartale 2008 r. w usłudze Pekao24 zwiększono funkcjonalność poprzez wprowadzenie
moŜliwości realizacji przelewów walutowych do banków krajowych i zagranicznych, składania
wniosków o karty kredytowe obsługiwane w systemie Cams, anulowania hasła ustanowionego
do logowania w serwisie PekaoInternet oraz zmiany i ponownej generacji numeru PIN.
W czerwcu wprowadzono do oferty Banku nową rodzinę "Pakietów Mój Biznes", dedykowaną
małym i średnim firmom. Nowe Pakiety to specjalne zestawy produktów i usług bankowych,
oferowanych łącznie za jedną miesięczną opłatę i w ramach jednej umowy. Nowe pakiety
wyposaŜone są w najlepsze rozwiązania funkcjonujące na rynku, w tym nowoczesny serwis
bankowości internetowej PekaoFIRMA24. Pakiety skierowane są do klientów biznesowych na
róŜnych etapach rozwoju firmy oraz dostosowane do indywidualnych potrzeb. W skład rodziny
”Pakietów Mój Biznes” wchodzą pakiety: Mój Biznes Startowy, Mój Biznes, Mój Biznes
Dynamiczny, Mój Biznes FX oraz Mój Biznes Premium.
Bank Pekao S.A. uczestniczył w organizacji cyklu konferencji dla przedsiębiorców na temat
funduszy unijnych dla firm, które będą dostępne w Polsce w ramach budŜetu unijnego na lata
2007- 2013. Celem konferencji jest przedstawienie przedsiębiorcom moŜliwości skorzystania ze
środków pomocowych oraz wskazanie instrumentów bankowych wspierających proces
pozyskiwania środków EU na realizację projektów.
25
Jednym z takich unikalnych na polskim rynku instrumentów jest wyszukiwarka funduszy
unijnych - narzędzie, dzięki któremu kaŜdy zainteresowany moŜe uzyskać podstawowe
informacje na temat programów unijnych, spełniających wybrane kryteria. Wyszukiwarka, a
takŜe unijny newsletter Banku, na bieŜąco informujący o aktualnych zmianach legislacyjnych
oraz uruchamianych programach pomocowych, są dostępne na stronie internetowej Banku.
5.3.4 Opis dokonań spółek
Pioneer Pekao TFI S.A.
Na koniec czerwca 2008 r. wartość aktywów netto funduszy inwestycyjnych zarządzanych przez
spółkę Pioneer Pekao TFI S.A. (zarządzaną przez Pioneer Pekao Investment Management S.A.
- 49% udział Banku), wyniosła 20 278,0 mln zł i była niŜsza o 8 439,5 mln zł od stanu na koniec
2007 r. Spadek aktywów był wynikiem niekorzystnej sytuacji rynkowej, w wyniku której nastąpiły
znaczne umorzenia funduszy inwestycyjnych oraz obniŜenie wyceny zgromadzonych aktywów,
głównie wskutek spadku cen akcji. Według stanu na dzień 30 czerwca 2008 r. spółka posiadała
1 175,4 tys. otwartych rejestrów (spadek w I półroczu 2008 r. o 7,5%).
Wartość aktywów netto funduszy inwestycyjnych zarządzanych przez Pioneer Pekao TFI S.A.
przedstawiona została w poniŜszej tabeli:
(mln zł)
30.06.2008
31.12.2007
20 278,0
28 717,5
- fundusze obligacyjne i rynku pienięŜnego
4 848,1
4 550,5
- fundusze akcyjne
6 237,6
10 564,7
- fundusze zrównowaŜone
9 192,3
13 602,3
Aktywa netto funduszy inwest. Pioneer Pekao TFI
W II kwartale 2008 r. spółka rozszerzyła ofertę o portfel funduszy będący wyspecjalizowanym
produktem inwestycyjnym, który umoŜliwia długoterminowe i systematyczne inwestowanie w
jednostki uczestnictwa funduszy Pioneer (Program Super Basket). Dzięki zróŜnicowaniu
struktury portfeli produkt umoŜliwia dywersyfikację inwestycji w zaleŜności od indywidualnych
upodobań i oczekiwań klientów.
Centralny Dom Maklerski Pekao S.A. (CDM)
Na koniec czerwca 2008 r. CDM obsługiwał 149,4 tys. rachunków inwestycyjnych, osiągając
14,7% udział w rynku. CDM prowadził równieŜ elektroniczną obsługę rachunków
inwestycyjnych, umoŜliwiającą kupno i sprzedaŜ wszystkich instrumentów notowanych na GPW
i CeTO za pośrednictwem internetu. Na dzień 30 czerwca 2008 r. CDM prowadził 27,7 tys.
rachunków internetowych, o 1,3 tys. więcej w porównaniu z końcem 2007 r.
W I półroczu 2008 r. spółka osiągnęła:
- 17,8% udziału w wartości obrotów na rynku obligacji na Giełdzie Papierów Wartościowych
w Warszawie S.A. (GPW),
- 3,0% udziału w wartości obrotów na rynku akcji na GPW,
- 4,1% udziału w wartości obrotów kontraktami terminowymi na GPW.
Zgodnie ze strategią koncentracji Banku Pekao S.A. na detalicznych usługach brokerskich,
stanowiących część zintegrowanych usług oferowanych przez Bank klientom detalicznym,
Centralny Dom Maklerski Pekao S.A, na mocy umowy sprzedaŜy z dnia 28 stycznia 2008 r.,
CDM dokonał zbycia na rzecz UniCredit CA IB Polska S.A części przedsiębiorstwa świadczącej
usługi brokerskie dla klientów instytucjonalnych oraz usługi bankowości inwestycyjnej.
26
UniCredit Bank Ltd.
Na dzień 30 czerwca 2008 r. UniCredit Bank prowadził działalność poprzez 61 oddziałów i 107
punktów sprzedaŜy kart płatniczych oraz kredytów konsumpcyjnych. W II kwartale 2008 r. liczbę
tych punktów zracjonalizowano w ramach projektu optymalizacji. Bank obsługuje ponad 126,5
tys. klientów indywidualnych oraz prawie 2,6 tys. klientów korporacyjnych.
Zgodnie z informacją przekazaną przez Bank Austria Creditanstalt AG (BA-CA), członka Grupy
UniCredito, w dniu 24 stycznia 2008 r. BA-CA sfinalizował umowę kupna 94,2% udziałów w
Ukrsotsbank (czwartym pod względem aktywów banku na Ukrainie) od grupy inwestorów
reprezentowanych przez Interpipe Group. Struktura działalności Grupy UniCredito na Ukrainie
jest obecnie określana.
5.4
Dane dotyczące segmentów branŜowych
Segmentacja Grupy Pekao obejmuje następujące obszary:
− Obszar Bankowości Detalicznej - pełny zakres działalności bankowej dotyczący obsługi
klientów indywidualnych oraz małych i mikro firm o obrotach rocznych do 10 mln zł oraz
dochody spółek konsolidowanych metodą pełną przypisanych do działalności detalicznej,
− Obszar Bankowości Korporacyjnej - pełny zakres działalności bankowej dotyczący obsługi
firm średnich i duŜych oraz dochody spółek konsolidowanych metodą pełną przypisanych do
działalności korporacyjnej,
− Obszar Działalności Skarbowej i Inwestycyjnej - zaangaŜowanie Banku na rynku
międzybankowym, w dłuŜne papiery wartościowe oraz dochody spółek, które nie są
przypisane innym segmentom i dochody spółek konsolidowanych metodą pełną
przypisanych do tej działalności.
Informacja o dochodach według segmentów branŜowych w I półroczu 2008 r.
(mln zł)
Obszar
Bankowości
Detalicznej
Przychody odsetkowe zewnętrzne
Koszty odsetkowe zewnętrzne
Wynik odsetkowy zewnętrzny
Przychody odsetkowe wewnętrzne
Koszty odsetkowe wewnętrzne
Wynik odsetkowy wewnętrzny
Dochody ogółem
Obszar
Bankowości
Korporacyjnej
Obszar
Działalności
Skarbowej i
Inwestycyjnej
Razem
1 532,3
1 424,2
1 068,7
4 025,2
588,1
891,2
280,8
1 760,1
944,2
533,0
787,9
2 265,1
1 314,9
1 754,9
(3 069,8)
-
776,9
1 395,5
(2 172,4)
-
538,0
359,4
(897,4)
-
1 482,2
892,4
(109,5)
2 265,1
1 070,5
921,8
109,8
2 102,1
2 552,7
1 814,2
0,3
4 367,2
Aktywa alokowane
Aktywa niealokowane
Aktywa ogółem
32 431,9
40 776,5
37 199,1
110 407,5
Pasywa alokowane
Pasywa niealokowane
Pasywa ogółem
53 120,7
11 245,5
121 653,0
36 919,5
9 888,5
99 928,7
21 724,3
121 653,0
27
Informacja o dochodach według segmentów branŜowych w I półroczu 2007 r.*
(mln zł)
Obszar
Bankowości
Detalicznej
Przychody odsetkowe zewnętrzne
Koszty odsetkowe zewnętrzne
Wynik odsetkowy zewnętrzny
Przychody odsetkowe wewnętrzne
Koszty odsetkowe wewnętrzne
Wynik odsetkowy wewnętrzny
Dochody ogółem
Obszar
Działalności
Skarbowej i
Inwestycyjnej
Obszar
Bankowości
Korporacyjnej
Razem
593,7
758,2
703,6
2 055,5
175,0
519,1
147,6
841,7
418,7
239,1
556,0
1 213,8
632,0
560,3
(1 192,3)
0,0
267,0
525,4
(792,4)
0,0
365,0
34,9
(399,9)
0,0
783,7
274,0
156,1
1 213,8
1 059,6
220,4
55,5
1 335,5
1 843,3
494,4
211,6
2 549,3
Aktywa alokowane
Aktywa niealokowane
Aktywa ogółem
14 233,1
24 170,4
27 795,6
66 199,1
Pasywa alokowane
Pasywa niealokowane
Pasywa ogółem
29 243,8
4 992,0
71 191,1
23 928,3
7 063,9
60 236,0
10 955,1
71 191,1
* Dane zgodne z opublikowanymi za II kwartał 2007 r.
5.5
Korekty z tytułu rezerw, rezerwa i aktywa z tytułu odroczonego podatku
dochodowego
(mln zł)
Grupa
Bank Pekao S.A.
30.06.2008
31.12.2007
30.06.2008
31.12.2007
357,9
379,8
353,4
375,0
rezerwy na zobowiązania pozabilansowe
170,6
186,2
170,6
186,2
rezerwy na zobowiązania pracownicze
129,4
123,6
127,5
121,9
57,9
70,0
55,3
66,9
3,7
0,3
0,0
0,0
513,4
419,0
440,2
349,4
Razem rezerwy
z tego:
pozostałe rezerwy
Rezerwa z tytułu podatku dochodowego
Aktywa z tytułu odroczonego podatku
dochodowego
5.6
Odpisy aktualizujące wartość składników aktywów
(mln zł)
Grupa
Bank Pekao S.A.
I półrocze 2008 I półrocze 2007*
I półrocze 2008 I półrocze 2007*
Ogółem
na naleŜności kredytowe
(121,8)
(92,3)
(94,9)
(76,7)
(137,3)
(100,8)
(110,3)
(84,3)
15,1
8,5
15,1
8,5
0,4
0,0
0,3
(0,9)
na zobowiązania pozabilansowe
pozostałe
* Dane zgodne z opublikowanymi za II kwartał 2007 r.
28
5.7
Informacja dotycząca zmian zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych
Zobowiązania warunkowe udzielone i otrzymane
Zobowiązania udzielone:
finansowe
gwarancyjne
Zobowiązania otrzymane:
finansowe
gwarancyjne
Pochodne instrumenty finansowe
transakcje walutowe
transakcje stopy procentowej
operacje papierami wartościowymi
Inne
Pozycje pozabilansowe razem
5.8
30.06.2008
(mln zł)
31.12.2007
53 365,2
61 325,0
38 543,7
38 716,8
34 305,6
34 264,6
4 238,1
4 452,2
14 821,5
22 608,2
3 397,9
2 199,5
11 423,6
20 408,7
250 640,9
298 579,7
77 740,5
109 653,5
167 604,5
188 215,7
5 295,9
710,5
21 553,5
17 663,0
325 559,6
377 567,7
Wydarzenia po dacie bilansu
Po dacie bilansu nie wystąpiły istotne zdarzenia, które nie zostały odzwierciedlone
w sprawozdaniu finansowym.
5.9
Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności
Bank świadczy usługi finansowe, na które popyt ma charakter stabilny, a wpływ sezonowości
jest nieistotny. Ze względu na specyfikę działalności Banku, nie występują zjawiska
sezonowości lub cykliczności.
5.10 Informacja dotycząca emisji, wykupu i spłaty dłuŜnych papierów wartościowych
Emisja obligacji Banku Pekao S.A.
Na podstawie Uchwały Nr 6 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Banku z dnia 25 lipca
2003 r. w sprawie emisji obligacji imiennych w ramach programu motywacyjnego Bank dokonał
emisji obligacji imiennych serii A i B z prawem pierwszeństwa do objęcia akcji Banku serii F
oraz serii C i D z prawem pierwszeństwa do objęcia akcji Banku serii G.
Zrealizowano wszystkie uprawnienia do objęcia akcji serii F w związku ze zrealizowaniem
prawa pierwszeństwa wynikającego z obligacji serii A i B oraz uprawnienia do objęcia akcji serii
G w związku ze zrealizowaniem prawa pierwszeństwa wynikającego z obligacji serii C.
Bank nabył 69 028 obligacji imiennych serii C od Pekao Faktoring Sp. z o.o. w celu umorzenia
oraz łącznie 345 972 obligacje serii C od osób uprawnionych, na ich wniosek o przedterminowy
wykup, w związku ze zrealizowaniem prawa pierwszeństwa do objęcia akcji Banku
wynikającego z obligacji, w celu ich umorzenia.
Cena emisyjna akcji serii G wynosi 123,06 zł.
W przypadku obligacji serii D realizacja uprawnień do objęcia akcji serii G w wyniku
skorzystania z prawa pierwszeństwa moŜe następować od 1 stycznia 2009 r. do 31 grudnia
2012 r..
Obligacje serii D mogą być nabywane od powiernika przez osoby uprawnione do 30 grudnia
2008 r.
Obligacje, które nie zostaną zbyte przez powiernika do dnia 30 grudnia 2008 r. zostaną w dniu
31 grudnia 2008 r. nabyte przez Bank, w celu umorzenia po wartości nominalnej.
29
Emisja obligacji Komercyjnego Banku HVB Bank Ukraina S.A.
W dniu 24 stycznia 2006 r. HVB Bank dokonał emisji 79 000 obligacji o łącznej wartości
nominalnej 79 000 000 hrywien. Celem emisji Obligacji było pozyskanie środków
z przeznaczeniem na sfinansowanie rozwoju akcji kredytowej. W ramach emisji wyemitowane
zostały obligacje z opcją sprzedaŜy, zwykłe, oprocentowane, imienne, z dyskontem w stosunku
do ich wartości nominalnej. Oprocentowanie obligacji przez pierwsze dwa lata wynosiło 8,8%,
a oprocentowanie na kolejne dwa lata wynosi 10,35% w skali roku.
Strukturyzowane Certyfikaty Depozytowe
Strukturyzowane Certyfikaty Depozytowe są alternatywnymi w stosunku do tradycyjnych
depozytów bankowych produktami inwestycyjnymi dla klientów Banku. Łączna wartość
zobowiązań Banku z tego tytułu (kapitał) na koniec czerwca 2008 r. wyniosła 2 118,6 mln zł.
Czynnych jest 40 emisji Strukturyzowanych Certyfikatów Depozytowych w złotych, euro i
dolarach, z maksymalnym terminem wymagalności do 8 marca 2011 r. Zobowiązania z
terminem wymagalności w 2008, 2009, 2010 i 2011 r. stanowią odpowiednio 25,5%, 38,0%,
25,7% i 10,8% zobowiązań ogółem.
Obligacje Pekao Leasing Holding S.A. (d. BPH PBK Leasing S.A.)
Łączna wartość zobowiązań spółki z tego tytułu (kapitał) na koniec czerwca 2008 r. wyniosła
483,1 mln zł, z terminem wymagalności do 3 miesięcy.
Listy zastawne BPH Banku Hipotecznego S.A.
Łączna wartość zobowiązań spólki z tego tytułu listów zastawnych (kapitał) na koniec czerwca
2008 r. wyniosła 921,4 mln zł. Wartość zobowiązań z terminem wymagalności do 3 miesięcy
stanowi 4,2%, z terminem wymagalności od 1 do 3 lat 67,1% i od 3 do 5 lat 32,9% wartości
nominalnej ogółem.
5.11 Objaśnienia dotyczące wypłaconej dywidendy
W dniu 23 kwietnia 2008 r. Zwyczajne Walne Zgromadzenie Banku Pekao S.A. podjęło uchwałę
o wypłacie dywidendy za 2007 r. w wysokości 9,60 zł na 1 akcję zwykłą, tj. o 6,7% wyŜszej w
porównaniu do dywidendy za 2006 r. wypłaconej w wysokości 9,00 zł na 1 akcję. Dniem
dywidendy był 15 maja 2008 r., dywidendę wypłacono 3 czerwca 2008 r. Wszystkie akcje
Banku są akcjami zwykłymi.
5.12 Wskazanie skutków zmian w strukturze Grupy
Na dzień 31 czerwca 2008 r. skład Grupy Kapitałowej nie uległ zmianie w stosunku do danych
zaprezentowanych na dzień 31 marca 2008 r.
5.13 Stanowisko zarządu odnośnie do moŜliwości realizacji wcześniej publikowanych
prognoz
Bank nie podawał do publicznej wiadomości prognozy wyników finansowych na 2008 r.
30
5.14 Informacja o akcjonariuszach posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów
na WZ Banku Pekao S.A.
Akcjonariusze Banku Pekao S.A. posiadający bezpośrednio lub pośrednio poprzez podmioty
zaleŜne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Banku:
Nazwa Akcjonariusza
Liczba akcji
i głosów
na WZ
Udział w kapitale
zakładowym i ogólnej
liczbie głosów na WZ
Liczba akcji i
głosów
na
WZ
30 czerwca 2008
Udział w kapitale
zakładowym i ogólnej
liczbie głosów na WZ
31 grudnia 2007
UniCredito Italiano S.p.A.
155 433 755
59,28%
155 433 755
59,36%
Pozostali akcjonariusze
106 778 874
40,72%
106 432 902
40,64%
Razem
262 212 629
100,00%
261 866 657
100,00%
Od początku roku kapitał zakładowy Banku został podwyŜszony o kwotę 345 972 zł w wyniku
emisji 345 972 akcji serii G na okaziciela, które objęli uczestnicy programu opcji menedŜerskich.
5.15 Informacja o stanie posiadania akcji emitenta przez osoby zarządzające
i nadzorujące
Według informacji posiadanych przez Bank, na dzień przekazania raportu osoby zarządzające
i nadzorujące w Banku posiadały 166 125 akcji Banku Pekao S.A. Liczba akcji w posiadaniu
osób zarządzających przedstawiona jest poniŜej:
Na dzień przekazania raportu
Imię i nazwisko
Zmiana
za I kwartał 2008 r.
Jan Krzysztof Bielecki
45 000
50 000
(5 000)
Luigi Lovaglio
98 036
98 036
0
Marian WaŜyński
23 089
27 203
(4 114)
166 125
175 239
(9 114)
Razem
W Grupie Kapitałowej Banku Pekao S.A. realizowany jest program motywacyjny w postaci
przyznanych opcji menedŜerskich. Programem objęty jest Zarząd Banku, pozostała kadra
kierownicza, pracownicy kluczowi dla realizacji strategii Banku, jak równieŜ pracownicy spółek
zaleŜnych. Osoby, które spełnią określone w programie warunki będą mogły nabyć akcje
Banku.
Na dzień przekazania sprawozdania programem motywacyjnym za rok 2004 objętych jest 38
osób na łączną liczbę 302 257 akcji, z czego 109 791 akcji będą mogły nabyć osoby
zarządzające. Członkowie Rady Nadzorczej nie uczestniczyli w programie opcji menedŜerskich.
Liczba opcji w posiadaniu osób zarządzających przedstawiona jest poniŜej:
Na dzień przekazania raportu
Imię i nazwisko
Zmiana
za I kwartał 2008 r.
40 000
40 000
0
Luigi Lovaglio
32 678
32 678
0
Paolo Iannone
23 000
23 000
0
nie dotyczy*
23 000
nie dotyczy
14 113
14 113
0
109 791
132 791
x
Christopher Kosmider
Marian WaŜyński
Razem
* Pan Christopher Kosmider złoŜył z dniem 4 czerwca 2008 r. rezygnację z funkcji Wiceprezesa i Członka Zarządu Banku Pekao
S.A.
31
Ponadto Bank przystąpił do programu motywacyjnego Grupy UniCredit „Long-Term Incentive
Plan 2007”, polegającego na zaoferowaniu wybranym, kluczowym menedŜerom i pracownikom
Grupy UniCredit opcji na akcje oraz akcji UniCredito Italiano S.p.A. Programem objętych jest 61
pracowników Grupy Pekao, w tym 7 osób zarządzających.
5.16 Informacje o toczących się postępowaniach
W II kwartale 2008 r. liczba toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania
arbitraŜowego lub organem administracji publicznej postępowań dotyczących zobowiązań
Grupy wyniosła 433 postępowania na łączną kwotę 757,0 mln zł, a dotyczących wierzytelności
3 374 postępowania na łączną kwotę 878,1 mln zł. Wartość postępowań dotyczących
zobowiązań lub wierzytelności toczących się w II kwartale 2008 r. nie przekracza 10% kapitałów
własnych Banku.
Zdaniem Banku Ŝadne z pojedynczych postępowań toczących się w II kwartale 2008 r. przed
sądem, organem właściwym dla postępowania arbitraŜowego lub organem administracji
publicznej, jak równieŜ wszystkie postępowania łącznie nie stwarzają zagroŜenia dla płynności
finansowej Banku.
5.17 Zmiany w Zarządzie Banku
Z dniem 9 maja 2008 r. Pan Przemysław Gdański, Wiceprezes Zarządu Banku zrezygnował z
zajmowanego stanowiska.
Rada Nadzorcza Banku Pekao S.A. na posiedzeniu w dniu 4 czerwca 2008 r. powołała pana
Andrzeja Kopyrskiego na Wiceprezesa Zarządu Banku Pekao S.A. na bieŜącą wspólną
kadencję Zarządu Banku.
Jednocześnie Pan Christopher Kosmider złoŜył z dniem 4 czerwca 2008 r. rezygnację z funkcji
Wiceprezesa i Członka Zarządu Banku Pekao S.A.
Skład Zarządu Banku
30.06.2008 r.
31.12.2007 r.
1.
Prezes Zarządu Banku, CEO
1.
Prezes Zarządu Banku, CEO
2.
Luigi Lovaglio
Pierwszy Wiceprezes Zarządu Banku,
Dyrektor Generalny
2.
Luigi Lovaglio
Pierwszy Wiceprezes Zarządu Banku,
Dyrektor Generalny
3.
Paolo Iannone
Wiceprezes Zarządu
3.
Przemysław Gdański
Wiceprezes Zarządu
4.
Andrzej Kopyrski
Wiceprezes Zarządu
4.
Paolo Iannone
Wiceprezes Zarządu
5.
Katarzyna Niezgoda
Wiceprezes Zarządu
5.
Christopher Kosmider
Wiceprezes Zarządu
6.
Grzegorz Piwowar
Wiceprezes Zarządu
6.
Katarzyna Niezgoda
Wiceprezes Zarządu
7.
Marian WaŜyński
Wiceprezes Zarządu
7.
Grzegorz Piwowar
Wiceprezes Zarządu
8.
Marian WaŜyński
Wiceprezes Zarządu
32
5.18 Ocena wiarygodności finansowej Banku
Na dzień 30 czerwca 2008 r. Bank Pekao S.A. oceny wiarygodności finansowej były
następujące:
Fitch Ratings
Ocena długookresowa (IDR)
A
Ocena krótkookresowa
F1
Ocena indywidualna
B/C
Ocena wsparcia
1
Ocena perspektywy
Pozytywna
Standard and Poor’s
Ocena długookresowa
A
Ocena krótkookresowa
A-1
Ocena perspektywy
Stabilna
Moody’s Investors Service Ltd.
(Oceny niezamawiane przez Bank)
Długookresowa ocena depozytów
A2
Krótkookresowa ocena depozytów
Prime-1
Siła finansowa
C
Ocena perspektywy
Pozytywna
5.19 Transakcje podmiotów powiązanych
PodwyŜszenie kapitału zakładowego Xelion. Doradcy Finansowi Sp. z o.o.
W dniu 6 czerwca 2008 r. Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy XIII Wydział Gospodarczy
Krajowego Rejestru Sądowego zarejestrował podwyŜszenie kapitału zakładowego Xelion.
Doradcy Finansowi Sp. z o.o. (spółka stowarzyszona Banku - Xelion) o kwotę 4 000 000 zł.
W dniu 15 maja 2008 r. Nadzwyczajne Zgromadzenie Wspólników Xelion podjęło uchwałę o
podwyŜszeniu kapitału zakładowego Xelion o kwotę 4 000 000 zł.
W ramach podwyŜszenia kapitału Bank objął 4 000 nowoutworzonych udziałów Xelion o
wartości nominalnej 500 zł kaŜdy, o łącznej wartości nominalnej 2 000 000 zł, po cenie
emisyjnej 5 000 000 złotych tj. po 1 250 złotych za 1 udział i UniCredit S.p.A. objął 4 000
nowoutworzonych udziałów Xelion o wartości nominalnej 500 zł kaŜdy, o łącznej wartości
nominalnej 2 000 000 zł, po cenie emisyjnej 5 000 000 złotych tj. po 1 250 złotych za 1 udział.
Po zarejestrowaniu przez Sąd Rejonowy zmian dotyczących podwyŜszenia kapitału, kapitał
zakładowy Xelion został podwyŜszony z kwoty 50 050 000 zł do kwoty 54 050 000 zł.
Bank Pekao S.A. posiada obecnie 54 050 udziałów o łącznej wartości nominalnej 27 025 000 zł,
co stanowi 50% kapitału zakładowego i daje 50% głosów na Zgromadzeniu Wspólników Xelion.
33
5.20 Czynniki, które będą miały wpływ na wyniki co najmniej następnego kwartału
Gospodarka polska, pomimo pewnego obniŜenia dynamiki wzrostu, nadal rozwija się w szybkim
tempie głównie dzięki wysokiemu wzrostowi nakładów inwestycyjnych a takŜe dzięki wzrostowi
popytu konsumpcyjnego.
Znacznemu wzrostowi gospodarczemu towarzyszy jeszcze szybszy wzrost spoŜycia
indywidualnego, co jest wynikiem utrzymywania się optymistycznych oczekiwań konsumentów i
poprawiającej się sytuacji na rynku pracy przy jednoczesnym wzroście wynagrodzeń.
W sektorze finansowym obserwowany jest dalszy wzrost akcji kredytowej dla klientów
korporacyjnych i detalicznych, przy jednoczesnym szybkim wzroście depozytów gospodarstw
domowych. Z drugiej strony na skutek obserwowanego od kilku miesięcy spadku cen akcji na
giełdach, nastąpił spadek wartości aktywów zgromadzonych w funduszach inwestycyjnych
spowodowany zarówno niŜszą wyceną aktywów jak i wycofywaniem oszczędności z tych
funduszy i ich konwersji na depozyty bankowe.
Istotnym elementem dla wielkości i struktury portfela kredytowego banków jest rosnąca róŜnica
między krajowymi i zagranicznymi stopami procentowymi jak równieŜ dalsze umocnienie
złotego. Elementy te spowodowały ponowny wzrost zainteresowania kredytami mieszkaniowymi
denominowanymi w walutach obcych (w tym głównie we frankach szwajcarskich). MoŜe to mieć
negatywny wpływ na wzrost wolumenu kredytów złotowych i jednocześnie spowodować wzrost
ryzyka kredytowego w bankach oferujących kredyty denominowane w walutach obcych.
Począwszy od IV kwartału 2007 r. ma miejsce wzrost światowych cen energii i Ŝywności, co
spowodowało znaczny wzrost inflacji. Wzrost cen widoczny był takŜe w II kwartale 2008 r. i jest
prawdopodobne, Ŝe będzie się utrzymywał przez cały 2008 r. Szybki wzrost inflacji skłonił Radę
Polityki PienięŜnej do rozpoczęcia serii podwyŜek stóp procentowych. Jest prawdopodobne, Ŝe
RPP zdecyduje się na przynajmniej kolejne dwie podwyŜki po 25 punktów bazowych przed
końcem br.
Przewiduje się, iŜ w kolejnych kwartałach wzrost gospodarczy będzie się stopniowo zmniejszał,
pozostanie jednak nadal na wysokim poziomie. Widoczne są symptomy wzrostu popytu na
kredyty inwestycyjne dla przedsiębiorstw i kredyty mieszkaniowe dla gospodarstw domowych.
Wzrost dochodów gospodarstw domowych i wyŜsze stopy procentowe będą sprzyjały wzrostowi
oszczędności, zwłaszcza depozytów.
Mimo przyspieszonego wzrostu bazy depozytowej, jej wzrost jest nadal niŜszy niŜ wzrost
portfela kredytowego. Dokonane i oczekiwane podwyŜki stóp procentowych banku centralnego
powinny sprzyjać procesowi poprawy płynności banków. NaleŜy brać pod uwagę dalszy wzrost
bazy depozytowej co moŜe jednak być połączone ze wzrostem kosztów finansowania pasywów.
Koszt ten będzie w znacznej mierze rekompensowany prawdopodobnym wyŜszym
oprocentowaniem kredytów.
Dalszy wzrost płac, umocnienie złotego oraz wyŜsze stopy procentowe będą zwiększały koszty
oraz stopniowo obniŜały rentowność przedsiębiorstw. W związku z tym naleŜy liczyć się z
moŜliwością wzrostu ryzyka kredytowego związanego z ich finansowaniem . Z drugiej strony
szybki wzrost przeciętnych dochodów gospodarstw domowych powinien w znacznym stopniu
ograniczać ryzyko kredytowe związane z finansowaniem tego segmentu.
34
PODPISY OSÓB REPREZENTUJĄCYCH SPÓŁKĘ
Data
1/08/2008
1/08/2008
Imię i Nazwisko
Luigi Lovaglio
Stanowisko/Funkcja
Pierwszy Wiceprezes Zarządu Banku
Dyrektor Generalny
Piotr Miałkowski
Dyrektor Departamentu
Rachunkowości
35
Podpis

Raport finansowy - Bank Pekao SA 2Q

Transkrypt

Podobne dokumenty

Jerzy Markiewicz Ukończył studia magisterskie na Wydziale Nauk

WARUNKI PROMOCJI BANKU PEKAO S.A. I LINII ALITALIA: Zniżka

newsletter - Pekao Szczecin Open 2016

Strategiczne aspekty w bankowości detalicznej

Bank Pekao SA- Mecenas Roku 2011

CV - Piotr Woźniak pl - Relacje inwestorskie