Trening osobowości – podstawy sukcesu dla tradera (pdf 3.066 kb)

Transkrypt

Dr. Raimund Schriek | www.raimundschriek.com
Trening osobowości podstawy sukcesu dla tradera
Personality training - Basis for successful traders
1
Spis treści
Porównanie kaczek: Dagobert i Kaczor Donald: Inwestor orazTrader?
Trening osobowości?
Czynniki stresu tradera: Uczucia, myśli oraz zachowanie
Rodzaje traderów
Sygnały od mózgu, brzucha oraz serca
Neuroekonomia
• z..B. Dopamina, nagroda
Czynniki stresu: otoczenie, media socjalne, nadmierny Trading,
przecenianie siebie
Trading jest możliwy do nauczenia się
Rozładowanie napięcia przez kontrolę oraz strategie tradingowe
www.raimundschriek.com/pl
2
Porównanie kaczek
Dagobert: Trader czy inwestor?
skąpy
Bezwzględnie prowadzi swoje
globalne przedsiębiorstwo
Potentat
Zapasy złota są substytucją dla
seksu
3
Porównanie kaczek
Drobnomieszczańskie kompleksy
Pracownik sezonowy
Donald: Trader czy inwestor?
Walczy codziennie z rachunkami,
Przedstawia grupę ludzi zależnych
od pracy
Nie jest łatwym
współobywatelem,
często się wścieka
Pożąda uznanie społeczeństwa
nastawionego na osiąganie
sukcesów
4
Trening osobowości
Nauka dostarcza wiedzę
Studium:
Barber et al. (2005)
Czy indywidualni traderzy zarabiają pieniądze?
Dane:
wszyscy traderzy, 139.000 day-traderów TSE, Taiwan
Okres czasu:
1995-1999
Day-trader = Przegrywający
Więcej niż 8 z 10 day-traderów przegrywa (6-miesięczny-okres czasu)
ale$
Mała grupa wygrywających ze średnią rentownością 0,62 % dziennie
5
Day-trader
Studium:
Linnainmaa (2003)
Anatomia day-tradera
Dane:
7.686 day-traderów, 413.645 gospodarstw, Helsinki Stock
Exchange
Okres czasowy: Sty. 1998 – Maj 2000
Typowy day-trader: męski, w późnych latach 30 tych, żyje w mieście
Orientuje się na księdze zleceń, preferuje handlować przed
zamknięciem rynku
Najwyższy zysk bardzo często osiągnięty podczas pierwszej
transakcji
Pewność w siebie rośnie z czasem: agresywny trading, dokonywanie
sprzedaży krótkiej, większe wolumeny, zwiększenie dźwigni
finansowej
6
Ankieta
Czy już wygrywasz, czy jeszcze przegrywasz ?
Początkujący Trader
Średniozaawansowany Trader (moja roczna
wydajność jest, po odjęciu kosztów, pozytywna)
Profesjonalny Trader (utrzymuje się z Tradingu)
Seite 7
7
Trading oraz Wzory
Nieświadome
motywy
Wyniki tradingu:
strata
1
2
Trader
Trading
Trening osobowości
3
Świadome
motywy
Wyniki tradingu:
zysk
8
„Czynnik stresu“ tradera
Myśli
Uczucia
Zachowanie
• Chciwość
• Strach
• Walka
• Ucieczka
• „Udawać martwego”
9
Uczucia, o które tutaj chodzi $
Wina
Złość
Wina
ZłośćWina
Wina
Smutek
Złość Wstyd Wina
Trauer
Wstyd
Smutek
Wstyd
Smutek Smutek
Wstyd
Wstyd
Złość
Wina
Smutek
Złość
Złość
Wina Smutek
Wina
Wstyd
Złość
Wina
Wstyd
Złość
Złość
Smutek
Wina
Wstyd
Wstyd
Smutek
Smutek
Złość Wina
Smutek
Wstyd
Złość
Złość
Złość Wina
Smutek
Smutek
eigene Quelle
10
Trading oraz wolność wiary
Płaszczyzny dogmatów
Mądrości giełdowe
Zyski puszczać wolno, Straty ograniczać
System rodzinny
Traderzy to hazardziści
Osobiste
Szczęście się do nas uśmiechnie, będziemy ciężko pracować
Mądrości giełdowe
System rodzinny
Osobiste
Świadomie [%]
Nieświadomie [%]
80
20
50
50
< 20
> 80
11
Jak powstaje charakter$
Kontakt, Autorytet
Strategia
Bobasy
Matka
Dzieci
Przedszkole
Młodzież
Szkoła
Dorośli
Wykształcenie, Miejsce
pracy
Trader
Rynki finansowe
12
Rodzaje traderów
Niszczyciele pieniędzy
• Bierni uczestnicy/ podążacze
• Bojownicy
• Bezplanowi dłużnicy
• Impulsywni mściciele
Przegrany
• Przesadni planiści
• Tradycjonaliści (Inwestorzy)
• Dobroduszni poddańcy
Zarabiający pieniądze: Die eleganten Opportunisten
• Trader chwilowy (Wiadomości)
• Trader formacji
• Swingtrader
Wygrany
13
Rodzaje traderów: Przegląd
Nieświadoma
motywacja
Transformacja
Bierny uczestnik
Podąża za tłumem
Potrzebuje harmonii
Separacja
Bezplanowy dłużnik
Tracenie pieniędzy
Bierze
odpowiedzialność
Impulsywny mściciel
Chęć zemsty
Rodzaj tradera
Bojownik
Przesadni planiści
(dokonuje mało transakcji)
Tradycjonalista (Strategia” kup i
trzymaj”)
Dobroduszny poddaniec
(kupuje np.. Sygnały)
Przebaczenie
Walka
Podąża za tłumem
Kontrola,
Przymus myślenia
Rozwija i akceptuje
instynkt
Unika odpowiedzialności
Bierze
odpowiedzialność i
odpowiednio reaguje
Szuka pewności
Rozwija pewność siebie
14
Bierny uczestnik
DAX, 1 ½ Dnia, Świeca = 10 Minut
Zajęcie pozycji długiej ze stopem
Motto podążacz: Wystarczy pokryć prowizje
15
Transformowany podążacz
DAX, 1 ½ Dnia, Świeca= 10 Minut
Stop trailingowy
Stop linii trendu
Zajęcie pozycji długiej ze stopem wejściowym oraz celem zysku
•
Stop linii trendu: 32 Punkty x 25 Euro x Ilość kontraktów
•
Stop trailingowy: 35 Punkty x 25 Euro x Ilość kontraktów
16
Bojownik
• Zajęcie pozycji krótkiej
przeciwko trendowi ze
stopem wejściowym
• Wejścia: 5.540,
5.600, 5.660
• Verlust:
3 x (-15) = -45
• Zajęcie pozycji krótkiej
przeciwko trendowi bez
stopu wejściowego
• Strata:
-110, -50, +10,
= -150
DAX, 1 ½ Dnia, Świeca = 10 Minut
17
Długa czy krótka?, możliwe wejście w pozycje
ze zmniejszonym ryzykiem
otworzyć?
Tak czy nie?
Gdzie znajdują się
sensowne wejścia
dla pozycji długiej
lub krótkiej?
Czy możliwy jest
stop zmniejszający
ryzyko?
Możliwe otworzenie
pozycji ze
zmniejszonym
ryzykiem?
Czy możliwy jest
sensowny stop?
Gdzie widzimy cel
zysku?
Czy już zajęliśmy
pozycję?
Otworzenie pozycji
długiej lub krótkiej?
Czy możliwy jest
stop zmniejszający
ryzyko?
18
Trader formacji
Podwójna podłoga:
DJ Industrial, Świeca = 1 tydzień
Formacja - W
Przecięcie linii
sygnału:
Odwrócenie się
trendu: Wejście
Wejście
Początkowy stop:
Ostatni niż
Linia
sygnału
Wyż
Stop
początkowy
1. Niż
Wejście
2. Niż
Stop
początkowy
19
Swingtrader
Kanał trendowy z punktami
odwrócenia
DAX, Świeca= 10 Minun
Cel: Wejście oraz wyjście z
mniejszym ryzykiem (nie
chodzi o to, żeby zająć pozycje
po najniższym niżu lub
najwyższym wyżu)
Punkt swingowy określony
poprzez analizę techniczną
(Średnie kroczące, Wskaźniki,
Technika wykresów: punkty
oporu, wsparcia, formacje
wykresu)
20
Sygnały z brzucha, mózgu i serca
Brzuch
Serce
Mózg
• Rozwój historyczny
później niż mózg
• 100 miliardów komórek
nerwowych
• Brzuch wysyła więcej
sygnałów do mózgu niż
odwrotnie (Odczucie
brzucha/intuicja)
• Kresomózgowie
(centrum kierowania)
• 100 milionów komórek
nerwowych okrążają
system trawienny
człowieka
• Rodzaje komórek,
substancje czynne są
takie same jak w mózgu
• Ma wpływ na serce
• Metoda inteligencji serca:
Pomiar pulsu serca
• Międzymózgowie
(centralny punkt
dowodzenia, regulator
funkcji hormonalnych)
• Móżdżek (koordynuje np.
ruch)
• Pień mózgu
(wegetatywne funkcje np.
oddychanie, ciśnienie
krwi, trawienie)
21
Sygnały od serca
Studium:
Ward, Traders‘ Magazin 1/2008
Serce i sposób na lepsze wyniki w tradingu
Dane:
19 Trader (18 Mężczyzn, 1 Kobieta)
Wiek: 21 – 45 lat
Pomiar:
Nierównomierny/chaotyczny Puls: Powiązanie ze
stresem, strachem i depresjami
Równomierny puls (koheracja): Połączone ze
współczuciem, wdzięcznością
Okres czasu:
6 tygodni
Wynik:
lepsze wartości np. dla strachu, łatwości
podejmowania decyzji, mentalnej jasności
22
Neuroekonomia 1
Psycholodzy
Ekonomista/ka
Bodziec
Czarna
skrzynka
Reakcja
Neuroekonomia
Naukowiec
neurologii
23
Neuroekonomia 2
Pomiar uczuć i myśli na podstawie procedury obrazowej
•
•
Pozytonowa emisyjna tomografia komputerowa (PET)
Funkcjonalny magnetyczny rezonans jądrowy (fMRI)
Pomiar:
•
•
Obszarów mózgu, które zawierają dużo krwi bogatej w tlen (Lokalizacja)
Elektrycznej aktywności pojedynczych neuronów (Intensywność)
Neuroprzekaźnik dopaminy jest najważniejszym wzmocnieniem podczas
nauki
Oddanie dopaminy do organizmu jest najlepszą nagrodą
24
Dopamina 1: Nagroda
Studium: Bechara, Damasio (2005)
Wynik:
Ludzie, którzy podejmują decyzję, nie są zainteresowani
racjonalnymi zachowaniami (bez uczuć)
Studium : Berns et al. (2001)
Przewidywalność moduluje mózgi ludzi aby reagował na
nagrodę
25
Dopamina 2: Nagroda
[Dopamina]
[s]
[Dopamina]
[s]
26
Dopamina 3: Pułapka nagrody
Poziom wypuszczanej dopaminy podczas prognoz pod wpływem ryzyka i
niebezpieczeństwa, jest wyjątkowo wysoki
• ale!! Im bardzie aktywny system nagradzania, tym mniej podejmowania
decyzji
• Nagroda jest również przyznawana, jeśli prognoza się nie sprawdzi
• Wypuszczenie dopaminy podczas przegranej zmniejsza się, bei Verlust
„eingepreist“, poziom dopaminy spada (a zwłaszcza nastrój)
Traderzy, którzy regularnie aktywują system nagrody, wypuszczają cały
czas dopaminę (efekt przyzwyczajenia)
Dalsze aktywowanie systemu nagrody, aby w ogóle otrzymać „kopa”
• Nadmierny trading (uzależnienie)
• Ryzyko tradigowe zostaje podwyższone
27
Czynniki stresu: otoczenie
Zdobądź jasność
dotyczącą Twojego
otoczenia
Jak przyjaźnie jest Twoje
otoczenie nastawione do
tradingu ?
Jak tradycyjnie podchodzi
Twoje otoczenie do
pieniędzy ?
Jakie myśli nasuwają się
Tobie, kiedy mówisz o
pieniądzach, inwestycjach,
tradingu?
28
Czynniki ryzyka:
Dekoncentracja ze względu na media socjalne
29
Czynnik ryzyka: Nadmierny trading oraz
przecenianie samego siebie
Studium: Barber et al. (2001)
Boys will be Boys
(Mężczyźni pozostaną mężczyznami)
Dane:
37.644 Haushalte, Discount-Broker, USA
Okres czasu:
Feb. 1991 – Jan. 1997
Mężczyźni handlują do 45 % więcej niż kobiety (przecenianie samego
siebie)
Nadmierny trading kosztuje mężczyzn 2,65 %, a kobiety 1,72 % wyniku
Powody: Przecenianie informacji finansowych oraz spodziewany zysk
30
Czynnik ryzyka: Zachowanie traderow
Efekt rozporządzania
Emocjonalny zysk, spada w porównaniu
do pieniężnego zysku:
[Emocjonalna ocena]
Skutek: Zyski będą osiągane
Powody:
• Wstręt do strat
• Efekt bezpieczeństwa
• Wstręt do ryzyka
-2.000 -1.000
1.000 2.000 3.000
[Euro]
Emocjonalna strata, spada w porównaniu
do pieniężnej straty:
Skutek : Straty są przesiadywane
Powody :
• Wstręt do strat
• Wstręt do żalu
• Duma
• Przecenienie
31
Studium „Learning by Trading“
Studium:
Seru et al. (2006)
Learning by Trading
Dane:
Finnlandia, wszyscy traderzy
Okres czasu:
1995-2003
Efekt rozporządzania zmniejsza wynik o 3,2 % rocznie
Efekt rozporządzania zmniejszany 7 % rocznie
Grupy osób, które szybciej likwidują efekt rozporządzania :
• Nieskomplikowani traderzy („unsophisticated investors“)
• Kobiety
• Traderzy, zyskujący regularnie małe zyski
32
Odprężenie przez kontrole oraz strategie
transakcyjne
Zewnętrzna kontrola
Wewnętrzna „Kontrola“
+/- czasowa kontrola
• Strategia (np. Backtest)
• Ćwiczenia uwagi
• Dzienna
• Produkt inwestycyjny(np.
CFD, Futures)
• Pamiętnik tradingowy
• Tygodniowa
• Plan awaryjny w
przypadku zaistnienia
najgorszej sytuacji
• Miesięczna
• Rynek(np.. Akcje, Forex)
• Godziny handlowania
• Long lub Short
• Początkowe ryzyko
• Program polepszania
samego siebie
• Wielkość pozycji
• Organicznie max. straty
•
W PLN %
•
Czasowe (dzienne,
tygodniowe)
33
Dr. Raimund Schriek
• Seminaria
„Trening osobowości dla traderów“
„Zrobimy z Ciebie tradera“
„Znajdź swój osobisty rytm tradingowy”
„Idealny dzień tradingowy“
• Trader Check, Trader Coaching
• Autor książki „Lepiej z behawiorystyka finansową“
• Seminaria internetowe dla inwestorów i traderów
• Prelegent na targach tradingowych i inwestycyjnych
• Ekspert w dziedzinie systematycznej i rytmicznej numerologii
W przypadku pytań proszę się zgłosić do Email:
[email protected]
Dokumenty do seminarium znajdziesz tutaj do pobrania
www.raimundschriek.com/pl
34

Trening osobowości – podstawy sukcesu dla tradera (pdf 3.066 kb)

Transkrypt

Podobne dokumenty

tutaj - Personalitas