templeton asian bond fund

TEMPLETON ASIAN BOND FUND
29.02.2012
Subfundusz luksemburskiej spółki SICAV, Fundusz Zagraniczny
Cel Inwestycyjny
Wynik całkowity w USD na dzień 29.02.2012
Celem inwestycyjnym Funduszu jest osiąganie
maksymalnych łącznych zwrotów z inwestycji, na które
składają się przychody z odsetek, wzrost wartości kapitału i
zyski z transakcji wymiany walutowej, poprzez
inwestowanie przede wszystkim w obligacje i papiery
dłużne o stałym lub zmiennym dochodzie emitowane przez
rządy, podmioty powiązane z rządami i/lub
przedsiębiorstwa z całej Azji.
Zarządzający, siedziba
Michael Hasenstab, San Mateo, Kalifornia
Dong Il Kim, Seul, Korea Południowa
Vivek Ahuja, Singapur
+6%&$VLDQ/RFDO%RQG,QGH[
Klasy t.u
Początek
działalności
NAV
29.02.2012
A(acc)EUR-H1
A(acc)USD
A(acc)CHF-H1
N(acc)USD
03.09.2007
25.10.2005
21.06.2010
25.10.2005
€12,72
$17,73
CHF10,82
$16,96
Benchmark
HSBC Asian Local Bond Index
Klasa t.u.
ISIN
Bloomberg
A(acc)EUR-H1
A(acc)USD
A(acc)CHF-H1
N(acc)USD
LU0316493740
LU0229949994
LU0517465547
LU0229950653
TEMAACHLX
TEMASAALX
TMABAHCLX
TEMASNALX
7HPSOHWRQ$VLDQ%RQG)XQG¥&ODVV$0GLV86'
Wyniki w walucie klasy t.u. do dnia 29.02.2012
Podstawowe dane o funduszu
Waluta podstawowa funduszu: dolar amerykański
Aktywa: $4.396,19 mln
Początek działalności: 25.10.2005
A(acc)EUR-H1
A(acc)USD
A(acc)CHF-H1
N(acc)USD
Index
1-rok
5,65
5,72
4,34
4,96
3-lata
59,40
61,63
58,22
5-lat
46,06
41,00
10-lat
-
9,99
41,87
42,48
126,53
Od pocz.
działalności
Od pocz.
działaln.
rocznie.
38,72
77,32
8,20
69,62
7,56
9,45
4,77
8,68
67,09
8,43
Roczna zmiana wartości tytułu uczestnictwa
A(acc)EUR-H1
A(acc)USD
2011
-0,41
-0,54
2010
11,23
11,32
2009
21,61
23,25
2008
-4,90
-5,54
2007
6,57
2006
18,37
2005
-
2004
-
2003
-
A(acc)CHF-H1
N(acc)USD
-1,73
-1,29
10,64
22,25
-6,17
5,88
17,51
-
-
-
Alokacja aktywów na dzień 29.02.2012
Akcje
-
Obligacje
88,28%
Gotówka
11,72%
Status prawny względem dyrektywy oszczędStruktura portfela (jako % portfela) na dzień 29.02.20121
nościowej Unii Europejskiej (EUSD)
Dziesięć największych pozycji portfela
Charakterystyka funduszu2
Odkupienie:
podlega
Dystrybucja:
podlega
Nazwa pozycji
Korea Treasury Bond, senior bond, 4.25%, 12/10/12
Korea Treasury Bond, senior bond, 4.00%, 6/10/12
Government of Indonesia, FR40, 11.00%, 9/15/25
Government of Sri Lanka, senior note, REG S,
6.25%, 7/27/21
% Statystyka
10,68 Rentowność SEC
4,46 średni czas trwania
3,56 średnia ważona rentowność nominalna
3,35
średni okres zapadalności
5,09%
3,06 lata
Korea Treasury Bond, senior bond, 3.00%, 12/10/13
Government of China, senior bond, Reg S, .60%, 8/
18/14
2,95
2,73
średni rating kredytowy
Roczne odchylenie standardowe za 3 lata fundusz
11,32%
Republic of Fiji, senior bond, 9.00%, 3/15/16
Government of Singapore, senior bond, 2.25%, 7/01/
13
2,72
2,70
Roczne odchylenie standardowe za 3 lata indeks
6,55%
Western Australia Treasury Corp., 5.50%, 7/17/12
Sinochem Overseas Capital Co. Ltd., senior note,
Reg S, 4.50%, 11/12/20
2,50
2,39
Liczba przedsiębiorstw
Podział geograficzny wg krajów
Nazwa kraju
Korea Południowa
Malezja
Gotówka i Ekwiwalent Gotówkowy
Indonezja
Sri Lanka
Singapur
Chiny
Indie
Australia
Fidżi
Franklin Templeton Investments
Poland Sp. z o.o.
Rondo ONZ 1
00-124 Warsaw
Tel: +48 22 33713 50
www.franklintempleton.pl
3,07%
2,02 lata
A-
77
Struktura waluty
%
21,78
17,43
11,72
10,58
7,10
7,01
6,85
6,75
5,94
2,72
Nazwa waluty
won południowokoreański
ringgit malezyjski
dolar singapurski
rupia indonezyjska
rupia indyjska
peso filipińskie
jen japoński
dolar australijski
juan chiński
rupia lankijska
%
23,54
20,95
14,63
13,30
12,78
11,55
-7,45
6,87
3,54
2,52
T EMPLETON A SIAN B OND F UND
29.02.2012
Zastrzeżenie prawne - Templeton Asian Bond Fund
Prawa autorskie © 2012. Franklin Templeton Investments. Wszelkie prawa zastrzeżone. Niniejszy dokument został sporządzony wyłącznie do celów
informacyjnych i nie stanowi porady prawnej ani podatkowej ani oferty sprzedaży jakichkolwiek udziałów ani zaproszenia do zapisów na tytuły uczestnictwa
jakiegokolwiek funduszu luksemburskiego SICAV Franklin Templeton Investment Funds (zwanego dalej „Funduszem”). Żadnej z części niniejszego dokumentu nie
należy traktować jako porady inwestycyjnej .
Zapisy na tytuły uczestnictwa mogą być dokonywane wyłącznie w oparciu o aktualny, pełny lub skrócony prospekt informacyjny Funduszu, ostatnie roczne
sprawozdanie finansowe opatrzone opinią biegłego rewidenta oraz ostatnie półroczne sprawozdanie finansowe, o ile zostało opublikowane później niż
sprawozdanie roczne.
Ceny tytułów uczestnictwa i dochody uzyskiwane z tytułów uczestnictwa mogą ulec zmniejszeniu lub zwiększeniu, a inwestorzy mogą nie odzyskać całej
zainwestowanej kwoty. Wyniki historyczne nie gwarantują wyników przyszłych. Zmiany kursów walut mogą wpływać na wartość inwestycji zagranicznych.
Inwestowanie w fundusz denominowany w walucie obcej także wiąże się z ryzykiem zmian kursów wymiany.
Inwestowanie w tytuły uczestnictwa Funduszu wiąże się z ryzykiem opisanym w pełnym i skróconym prospekcie informacyjnym Funduszu. Ryzyko związane z
inwestycjami na rynkach wschodzących może być większe niż ryzyko na rynkach rozwiniętych. Inwestycje w instrumenty pochodne wiążą się z określonym
rodzajem ryzyka szczegółowo opisanym w prospekcie informacyjnym Funduszu.
Tytuły uczestnictwa Funduszu nie mogą być bezpośrednio ani pośrednio oferowane ani sprzedawane obywatelom ani rezydentom Stanów Zjednoczonych Ameryki
Północnej. Tytuły uczestnictwa Funduszu nie są dostępne na każdym terytorium podlegającym dowolnej jurysdykcji, a osoby ubiegające się o pozyskanie tytułów
uczestnictwa powinny sprawdzić możliwość nabycia tytułów uczestnictwa u lokalnego przedstawiciela Franklin Templeton przed planowaniem inwestycji.
Wszelkie badania i analizy uwzględnione w niniejszym dokumencie zostały opracowane na potrzeby i do wyłącznych celów Franklin Templeton Investments i są
udostępniane w niniejszym dokumencie wyłącznie do celów informacyjnych. Odniesienia do konkretnych gałęzi przemysłu, sektorów czy spółek mają charakter
ogólnych informacji i nie muszą odzwierciedlać rzeczywistego zaangażowania funduszu w jakimkolwiek momencie.
Przed podjęciem jakichkolwiek decyzji inwestycyjnych, zalecamy skonsultowanie się z doradcą finansowym. Kopię najnowszej wersji prospektu informacyjnego,
rocznego sprawozdania finansowego lub półrocznego sprawozdania finansowego, o ile zostało opublikowane po publikacji ostatniego sprawozdania rocznego,
można znaleźć na naszej stronie internetowej www.franklintempleton.pl lub otrzymać za darmo od Franklin Templeton Investments Poland Sp. z o.o.; Rondo ONZ1;
00-124 Warsaw Tel: +48 22 337 13 50; Fax: +48 22 337 13 70. Dokument wydany przez Franklin Templeton Investments Poland Sp. z o.o.
1. Zarządzający portfelem Funduszu zastrzega sobie prawo do wstrzymania publikacji informacji odnośnie inwestycji, które w innym przypadku są uwzględniane na
liście 10 największych inwestycji.
2. Źródło: Franklin Templeton. Średnia jakość kredytowa (ACQ, od ang. „average credit quality”) może zmieniać się z upływem czasu. Portfel nie ma osobnego
ratingu kredytowego przyznawanego przez jakąkolwiek niezależną agencję ratingową. Celem ratingu wyrażonego literowo, który może opierać się na ratingach
przyznanych obligacjom przez różne agencje, jest odzwierciedlenie średniej jakości kredytowej portfela obligacji; rating ten zwykle mieści się w przedziale od AAA
(najwyższy) do D (najniższy). ACQ określa się poprzez przypisanie kolejnych liczb całkowitych wszystkim ratingom kredytowym od AAA do D, biorąc prostą,
ważoną aktywami średnią wszystkich papierów dłużnych wycenionych według wartości rynkowej i zaokrąglając ją do najbliższego ratingu. Ryzyko niewypłacalności
emitenta rośnie wraz ze spadkiem ratingu obligacji, a zatem ACQ nie jest statystycznym wskaźnikiem ryzyka niewypłacalności dla całego portfela, ponieważ prosta
średnia ważona nie odzwierciedla rosnącego poziomu ryzyka obligacji o niższym ratingu. Dane o ACQ mają charakter wyłącznie informacyjny. ACQ nie obejmuje
pozycji instrumentów pochodnych i papierów, które nie podlegają ratingom kredytowym.
Niniejsza analiza została sporządzona przez Franklin Templeton Investments dla własnych celów i tylko w tym zakresie może być wykorzystywana. Analiza
niestanowi porady inwestycyjnej i zamieszczono ją tu jedynie w celach pomocniczych. Raport ten nie jest częścią oferty na tytuły uczestnictwa ani nie
stanowizaproszenia do zapisów na tytuły uczestnictwa. Zapisy na tytuły uczestnictwa Franklin Templeton Investment Funds SICAV moga być dokonywane jedynie
woparciu o najnowsze broszury i prospekt. Cena tytułów uczestnictwa i dochody z nich mogą zarówno wzrastać jak i maleć i Inwestor może nie odzyskać
pełnejzainwestowanej kwoty. Dotychczasowe wyniki nie sa gwarancją osiągnięcia podobnych wyników w przyszłości. Wahania kursów walut wpływają na
wartośćinwestycji zagranicznych. Inwestowanie Franklin Templeton Investment Funds SICAV niesie za sobą ryzyko opisane w prospekcie. Tytuły uczestnictwa
SICAV niemogą być oferowane lub sprzedawane obywatelom i rezydentom Stanów Zjednoczonych Ameryki Północnej. Rynki rozwijające się cechować się mogą
wyższymryzykiem niż rynki rozwinięte. Prosimy o skonsultowanie się z profesjonalnym doradcą przed podjęciem decyzji o inwestycji. Badania i analizy zawarte
wninniejszym dokumencie pozyskane zostały przez Franklin Templeton Investments dla własnych celów i mogą być wykorzystywane dla takich celów,
natomiastudostępnienie ich tutaj inwestorowi ma charakter ilustracyjny. Egzemplarze najnowszych broszur, prospektu oraz skrótu prospektu można otrzymać
kontaktując sięz Franklin Templeton Investments Poland Sp. z o.o., Rondo ONZ 1, 00-124 Warszawa. Tel: 48-22-3371350 Fax: 48-22-3371370 Strona:
www.franklintempleton.pl