Java Printing

Transkrypt

Java Printing

List Prezesa Zarządu do Akcjonariuszy Spółki
Szanowni Państwo,
Rok 2011 był w ocenie Zarządu najtrudniejszym okresem w historii firmy. Spółka nie wypracowała
satysfakcjonujących wyników sprzedaży i w perspektywie całego roku odnotowała stratę.
Zarząd przeprowadził wiele wspierających sprzedaż działań, które zaowocowały wzrostem przychodów
w grupach towarów całorocznych. Niestety całkowity brak zimy w miesiącach styczeń-luty oraz listopadgrudzień, co miało miejsce po raz pierwszy w historii Spółki, nie pozwolił na wypracowanie dobrych
wyników finansowych w roku fiskalnym 2011. W ujęciu rocznym Spółka odnotowała spadek przychodów ze
sprzedaży towarów i usług o 16,5% w porównaniu do analogicznego okresu 2010 roku, osiągając przychód
w wysokości 194.079 tys. zł, wobec 232.408 tys. zł w 2010 roku. W 2011 roku strata netto wyniosła 12.383
tys. zł wobec zysku netto w wysokości 1.053 tys. zł w 2010 roku.
Sprzedaż detaliczna artykułów sportowych w roku 2011 pokazała, że branża sportowa jest względnie
odporna na kryzys ekonomiczno-gospodarczy, ale bardzo uzależniona od warunków pogodowych zwłaszcza
w okresie zimowym. Znaczne odchylenia od typowej w sezonie zimowym pogody, wpłynęły niekorzystnie
nie tylko na naszą Spółkę, ale również na cały sektor handlu artykułami sportowymi w Europie, który
odnotowywał spadki obrotów w stosunku do 2010 roku.
Pomimo tego do niewątpliwych sukcesów ostatniego okresu możemy zaliczyć: 1) kontynuację procesu
optymalizacji powierzchni sprzedaży, polegającego na renegocjowaniu umów najmu oraz uruchamianiu
nowych lokalizacji w poszukiwaniu dodatkowego rynku zbytu , 2) przeprowadzenie restrukturyzacji źródeł
finansowania oraz 3) otrzymanie prestiżowych nagród przyznanych Spółce przez klientów i partnerów
biznesowych.
Zgodnie z planem w ubiegłym roku sieć sprzedaży INTERSPORT Polska została powiększona o 2.064 m2.
Otworzyliśmy trzy nowe salony: w Galerii Słonecznej w Radomiu, w CH Milenium Hall w Rzeszowie oraz
w Galerii Kaskada w Szczecinie. Podjęliśmy również szereg działań zmierzających do obniżenia
w przyszłości kosztów. Przykładowo: zamknęliśmy nierentowny salon o powierzchni 510 m2 w Sosnowcu;
zmieniliśmy dostawców energii oraz podpisaliśmy aneksy do umów zmniejszające powierzchnię sprzedaży
salonów w Lublinie i Gorzowie Wielkopolskim, które zostaną uruchomione w latach 2012-2013.
W 2011 roku sieć INTERSPORT Polska została laureatem „Godła Jakości Obsługi” w kategorii sklepy
sportowe i turystyczne, otrzymała tytuł „Gazeli Biznesu”, nagrodę za „Efektywny Program Lojalnościowy
B2C” i wyróżnienie w kategorii „Najwyższa jakość obsługi klienta”.
Jestem przekonany, że w 2012 roku nasze wyniki finansowe będą dobre. Sprzedaż w okresie styczeń-luty
2012 wzrosła o 23%, co pokazuje możliwości wzrostowe Spółki. Nasza przewaga konkurencyjna również
zdecydowanie wzrośnie, ponieważ jako „Oficjalny sklep sportowy z licencjonowanymi produktami UEFAEURO 2012” posiadamy wyłączność na sprzedaż artykułów sportowych na stadionach oraz w strefach dla
kibiców tzw. Fan Zonach w czasie EURO 2012.
Naszą ambicją jest dalsze powiększanie udziału INTERSPORT w polskim rynku artykułów sportowych,
osiąganie dobrych wyników finansowych oraz popularyzacja aktywnego trybu życia Polaków w myśl
przesłania „Sport to the People”. Wierzę, że przy wsparciu naszych Pracowników, Partnerów Biznesowych
oraz Akcjonariuszy z pewnością osiągniemy sukces.
Artur Mikołajko – Prezes Zarządu
OŚWIADCZENIE ZARZĄDU
w sprawie rzetelności sporządzenia
sprawozdania finansowego za rok 2011 r.
Niniejszym wspólnie oświadczamy, że wedle naszej najlepszej wiedzy sprawozdanie
finansowe za rok 2011 oraz dane porównywalne sporządzone zostały zgodnie
z obowiązującymi zasadami rachunkowości. Odzwierciedlają one w sposób
prawdziwy, rzetelny sytuację majątkową, finansową Spółki z opisem wszystkich
czynników ryzyka oraz zawierają prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć firmy za
podany okres rozliczeniowy.
Kraków, dnia 20 marca 2012 r.
_________________________________
_______________________________________
Sławomir Gil - Wiceprezes Zarządu
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
skorygowany
KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO
Raport roczny SA-R 2011
(zgodnie z § 82 ust. 1 pkt 3 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. - Dz. U. Nr 33, poz. 259)
(dla emitentów papierów wartośc iowyc h prowadząc yc h działalność wytwórc zą, budowlaną, handlową lub usługową)
Za rok obrotowy
2011
oraz za poprzedni rok obrotowy
obejmując y okres
2010
od 2011-01-01 do 2011-12-31
od 2010-01-01 do 2010-12-31
obejmując y okres
data przekazania: 2012-03-20
Intersport Polska Spółka Akcyjna
(pełna nazwa emitenta)
INTERSPORT S.A.
Handel (han)
(skróc ona nazwa emitenta)
32-060
(sektor wg klasyfikac ji GPW w Warszawie)
Liszki
(kod poc ztowy)
(miejsc owość )
Cholerzyn
382
(ulic a)
012 44 48 100
(numer)
012 44 48 000
(telefon)
[email protected]
(fax)
www.intersport.pl
(e-mail)
6760016553
(www)
003900187
(NIP)
(REGON)
Auxilium Audyt z siedzibą w Krakowie
(podmiot uprawniony do badania)
Raport roc zny zawiera:
Opinię i raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowyc h z badania roc znego sprawozdania finansowego
Oświadc zenie zarządu w sprawie rzetelnośc i sporządzenia sprawozdania finansowego
Oświadc zenie zarządu w sprawie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowyc h
Pismo Prezesa Zarządu
Roc zne sprawozdanie finansowe
Wprowadzenie
Zestawienie zmian w kapitale własnym
Bilans
Rac hunek przepływów pieniężnyc h
Rac hunek zysków i strat
Dodatkowe informac je i objaśnienia
Sprawozdanie zarządu (sprawozdanie z działalnośc i emitenta)
Oświadc zenie o stosowaniu ładu korporac yjnego
WYBRANE DANE FINANSOWE
I. Przyc hody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów
2011
w tys. zł
2010
2011
w tys. EUR
2010
194 079
232 408
46 878
58 038
II. Zysk (strata) z działalnośc i operac yjnej
-11 597
4 150
-2 801
1 036
III. Zysk (strata) brutto
-14 847
1 553
-3 586
388
IV. Zysk (strata) netto
-12 383
1 053
-2 991
263
V. Przepływy pieniężne netto z działalnośc i operac yjnej
4 116
18 187
994
4 542
VI. Przepływy pieniężne netto z działalnośc i inwestyc yjnej
-7 844
-3 597
-1 895
-898
VII. Przepływy pieniężne netto z działalnośc i finansowej
5 273
-14 646
1 274
-3 658
VIII. Przepływy pieniężne netto, razem
1 545
-56
373
-14
IX. Aktywa, razem
167 001
155 564
37 810
39 281
X. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania
28 521
136 771
112 951
30 966
XI. Zobowiązania długoterminowe
27 257
8 680
6 171
2 192
XII. Zobowiązania krótkoterminowe
100 161
94 861
22 677
23 953
30 230
42 613
6 844
10 760
1 393
1 393
315
352
13 933 334
13 933 334
13 933 334
13 933 334
XVI. Zysk (strata) na jedną akc ję zwykłą (w zł/ EUR)
-0,88
0,08
-0,21
0,02
XVII. Rozwodniony zysk (strata) na jedną akc ję zwykłą (w zł/EUR)
-0,88
0,08
-0,21
0,02
XVIII. Wartość księgowa na jedną akc ję (w zł/EUR)
2,17
3,06
0,49
0,77
XIX. Rozwodniona wartość księgowa na jedną akc ję (w zł/EUR)
2,17
3,06
0,49
0,77
XIII. Kapitał własny
XIV. Kapitał zakładowy
XV. Lic zba akc ji (w szt.)
OPINIA PODMIOTU UPRAWNIONEGO DO BADANIA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH O BADANYM
ROCZNYM SPRAWOZDANIU FINANSOWYM
Komisja Nadzoru Finansowego
1
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
Plik
Opis
Opinia bieglego rewidenta_2011.pdf
RAPORT PODMIOTU UPRAWNIONEGO DO BADANIA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH Z BADANIA
ROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
Plik
Opis
Raport bieglego rewidenta_2011.pdf
OŚWIADCZENIE ZARZĄDU W SPRAWIE RZETELNOŚCI SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA
FINANSOWEGO
Plik
Opis
OSWIADCZENIE ZARZADU - w sprawie rzetelnosc i sporzadzania sp
OŚWIADCZENIE ZARZĄDU W SPRAWIE PODMIOTU UPRAWNIONEGO DO BADANIA SPRAWOZDAŃ
FINANSOWYCH
Plik
Opis
OSWIADCZENIE ZARZADU - w sprawie wyboru audytora raportu za
PISMO PREZESA ZARZĄDU
Plik
Opis
List Prezesa_ 2011.pdf
ROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE
WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
Plik
Opis
Wprowadzenie do sprawozdania za rok 2011.pdf
BILANS
w tys. zł
Noty
2011
2010
AKTYWA
I. Aktywa trwałe
90 974
88 628
1. Wartośc i niematerialne i prawne, w tym:
1
3 823
4 200
2. Rzec zowe aktywa trwałe
2
83 355
83 161
3. Inwestyc je długoterminowe
3
692
621
692
621
3.1. Długoterminowe aktywa finansowe
2
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
w tys. zł
Noty
2011
a) w pozostałyc h jednostkac h
4. Długoterminowe rozlic zenia międzyokresowe
4
4.1. Aktywa z tytułu odroc zonego podatku doc hodowego
II. Aktywa obrotowe
2010
692
621
3 104
646
3 104
646
76 027
66 936
1. Zapasy
5
68 803
62 737
2. Należnośc i krótkoterminowe
6
3 581
2 681
3 581
2 681
2 751
1 206
2 751
1 206
2 751
1 206
2.1. Od pozostałyc h jednostek
3. Inwestyc je krótkoterminowe
3.1. Krótkoterminowe aktywa finansowe
7
a) środki pieniężne i inne aktywa pieniężne
4. Krótkoterminowe rozlic zenia międzyokresowe
8
A kt y w a r a z e m
892
312
167 001
155 564
30 230
42 613
PASYWA
I. Kapitał własny
1. Kapitał zakładowy
9
1 393
1 393
2. Kapitał zapasowy
10
41 220
40 167
3. Zysk (strata) netto
II. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania
1. Rezerwy na zobowiązania
11
1.1. Rezerwa z tytułu odroc zonego podatku doc hodowego
1.2. Pozostałe rezerwy
-12 383
1 053
136 771
112 951
1 161
809
1 161
809
358
a) krótkoterminowe
358
2. Zobowiązania długoterminowe
12
27 257
2.1. Wobec pozostałyc h jednostek
3. Zobowiązania krótkoterminowe
13
3.1. Wobec pozostałyc h jednostek
3.2. Fundusze spec jalne
8 680
27 257
8 680
100 161
94 861
100 105
94 775
56
86
8 192
8 601
4.1. Inne rozlic zenia międzyokresowe
8 192
8 601
a) długoterminowe
7 782
8 191
b) krótkoterminowe
410
410
167 001
155 564
4. Rozlic zenia międzyokresowe
14
P a sy w a r a z e m
Wartość księgowa
Lic zba akc ji (w szt.)
Wartość księgowa na jedną akc ję (w zł)
15
Rozwodniona lic zba akc ji (w szt.)
Rozwodniona wartość księgowa na jedną akc ję (w zł)
15
30 230
42 613
13 933 334
13 933 334
2,17
3,06
13 933 334
13 933 334
2,17
3,06
POZYCJE POZABILANSOWE
w tys. zł
Nota
2011
1. Zobowiązania warunkowe
2010
8 969
7 873
1.1. Na rzec z pozostałyc h jednostek (z tytułu)
8 969
7 873
P o z y c j e p o z a b i l a n s o w e, r a z e m
8 969
7 873
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
w tys. zł
Noty
2011
I. Przyc hody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, w tym:
2010
194 079
232 408
1. Przyc hody netto ze sprzedaży produktów
16
2 914
3 945
2. Przyc hody netto ze sprzedaży towarów i materiałów
17
191 165
228 463
120 118
147 087
120 118
147 087
73 961
85 321
II. Koszty sprzedanyc h produktów, towarów i materiałów, w tym:
1. Wartość sprzedanyc h towarów i materiałów
III. Zysk (strata) brutto ze sprzedaży
IV. Koszty sprzedaży
18
77 085
73 749
V. Koszty ogólnego zarządu
18
7 464
7 381
3
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
w tys. zł
Noty
2011
VI. Zysk (strata) ze sprzedaży
VII. Pozostałe przyc hody operac yjne
1. Zysk ze zbyc ia niefinansowyc h aktywów trwałyc h
2. Inne przyc hody operac yjne
19
VIII. Pozostałe koszty operac yjne
1. Inne koszty operac yjne
20
IX. Zysk (strata) z działalnośc i operac yjnej
X. Przyc hody finansowe
21
1. Dywidendy i udziały w zyskac h, w tym:
2010
-10 588
4 191
1 111
1 024
48
25
1 063
999
2 120
1 065
2 120
1 065
-11 597
4 150
80
6
78
2. Odsetki, w tym:
1
3. Inne
1
4
3 330
2 603
2 547
2 390
XI. Koszty finansowe
22
1. Odsetki w tym:
2. Inne
2
783
213
-14 847
1 553
-14 847
1 553
-2 464
500
b) c zęść odroc zona
2 464
485
XV. Zysk (strata) netto
-12 383
1 053
XII. Zysk (strata) z działalnośc i gospodarc zej
XIII. Zysk (strata) brutto
XIV. Podatek doc hodowy
23
a) c zęść bieżąc a
15
Zysk (strata) netto (zanualizowany)
Średnia ważona lic zba akc ji zwykłyc h (w szt.)
Zysk (strata) na jedną akc ję zwykłą (w zł)
25
Średnia ważona rozwodniona lic zba akc ji zwykłyc h (w szt.)
Rozwodniony zysk (strata) na jedną akc ję zwykłą (w zł)
25
-12 383
1 053
13 933 334
13 933 334
-0,88
0,08
13 933 334
13 933 334
-0,88
0,08
ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
w tys. zł
2011
I. Kapitał własny na poc zątek okresu (BO)
2010
42 613
41 560
42 613
41 560
1. Kapitał zakładowy na poc zątek okresu
1 393
1 393
1.1. Kapitał zakładowy na koniec okresu
1 393
1 393
2. Kapitał zapasowy na poc zątek okresu
40 167
40 021
2.1. Zmiany kapitału zapasowego
1 053
146
a) zwiększenia (z tytułu)
1 053
146
I.a. Kapitał własny na poc zątek okresu (BO), po uzgodnieniu do danyc h porównywalnyc h
- z podziału zysku (ponad wymaganą ustawowo minimalną wartość )
2.2. Kapitał zapasowy na koniec okresu
3. Zysk (strata) z lat ubiegłyc h na poc zątek okresu
1 053
146
41 220
40 167
1 053
146
3.1. Zysk z lat ubiegłyc h na poc zątek okresu
1 053
146
3.2. Zysk z lat ubiegłyc h na poc zątek okresu
1 053
146
a) zmniejszenia (z tytułu)
1 053
146
1 053
146
3.3. Zysk z lat ubiegłyc h na koniec okresu
0
0
3.4. Zysk (strata) z lat ubiegłyc h na koniec okresu
0
0
-12 383
1 053
- na kapitał zapasowy zgodnie z uc hwałą ZWA Spółki
4. Wynik netto
a) zysk netto
1 053
b) strata netto
12 383
II. Kapitał własny na koniec okresu (BZ )
30 230
42 613
III. Kapitał własny, po uwzględnieniu proponowanego podziału zysku (pokryc ia straty)
30 230
42 613
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
w tys. zł
2011
2010
A. Przepływy środków pieniężnyc h z działalnośc i operac yjnej
I. Zysk (strata) netto
-12 383
1 053
4
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
w tys. zł
2011
II. Korekty razem
1. Amortyzac ja
2. (Zyski) straty z tytułu różnic kursowyc h
3. Odsetki i udziały w zyskac h (dywidendy)
2010
16 499
17 134
6 807
7 058
-71
-10
2 470
2 390
4. (Zysk) strata z działalnośc i inwestyc yjnej
-48
25
5. Zmiana stanu rezerw
352
-35
-6 066
19 212
6. Zmiana stanu zapasów
7. Zmiana stanu należnośc i
8. Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowyc h, z wyjątkiem pożyc zek i kredytów
9. Zmiana stanu rozlic zeń międzyokresowyc h
III. Przepływy pieniężne netto z działalnośc i operac yjnej (I+/-II) - metoda pośrednia
-900
2 601
17 402
-14 301
-3 447
194
4 116
18 187
311
46
233
46
B. Przepływy środków pieniężnyc h z działalnośc i inwestyc yjnej
I. Wpływy
1. Zbyc ie wartośc i niematerialnyc h i prawnyc h oraz rzec zowyc h aktywów trwałyc h
2. Z aktywów finansowyc h, w tym:
78
78
- dywidendy i udziały w zyskac h
78
II. Wydatki
1. Nabyc ie wartośc i niematerialnyc h i prawnyc h oraz rzec zowyc h aktywów trwałyc h
8 155
3 643
8 155
3 589
2. Na aktywa finansowe, w tym:
54
54
- nabyc ie aktywów finansowyc h
54
III. Przepływy pieniężne netto z działalnośc i inwestyc yjnej (I-II)
-7 844
-3 597
C. Przepływy środków pieniężnyc h z działalnośc i finansowej
I. Wpływy
16 690
1. Kredyty i pożyc zki
16 552
2. Inne wpływy finansowe
138
II. Wydatki
1. Spłaty kredytów i pożyc zek
2. Płatnośc i zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego
3. Odsetki
III. Przepływy pieniężne netto z działalnośc i finansowej (I-II)
11 417
14 646
8 713
11 515
156
741
2 548
2 390
5 273
-14 646
D. Przepływy pieniężne netto, razem (A.III+/-B.III+/-C.III)
1 545
-56
E. Środki pieniężne na poc zątek okresu
1 206
1 262
F. Środki pieniężne na koniec okresu (F+/- D), w tym:
2 751
1 206
DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA
A. NOTY OBJAŚNIAJĄCE
NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO BILANSU
Nota 1 a
WARTOŚCI NIEMATERIALNE I PRAWNE
2011
a) konc esje, patenty, lic enc je i podobne wartośc i, w tym:
- oprogramowanie komputerowe
Wartośc i niematerialne i prawne, razem
w tys. zł
2010
3 823
4 200
3 821
4 177
3 823
4 200
5
wartość brutto wartośc i niematerialnyc h i prawnyc h na
poc zątek okresu
b) zwiększenia (z tytułu)
- zakup
h)
wartość netto wartośc i niematerialnyc h i prawnyc h na koniec
okresu
g) skumulowana amortyzac ja (umorzenie) na koniec okresu
d)
wartość brutto wartośc i niematerialnyc h i prawnyc h na koniec
okresu
e) skumulowana amortyzac ja (umorzenie) na poc zątek okresu
f) amortyzac ja za okres (z tytułu)
c ) zmniejszenia (z tytułu)
a)
w tys. zł
b
koszty zakońc zonyc h
wartość firmy
prac rozwojowyc h
a
ZMIANY WARTOŚCI NIEMATERIALNYCH I PRAWNYCH (WG GRUP RODZAJOWYCH)
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
406
1 616
427
1 951
3 821
1 210
3 823
5 437
50
0
50
0
1 524
50
50
5 774
5 387
5 724
- oprogramowanie
komputerowe
c
konc esje, patenty, lic enc je i podobne
wartośc i, w tym:
Nota 1 b
inne wartośc i
niematerialne i
prawne
d
zalic zki na wartośc i
niematerialne i
prawne
e
Wartośc i
niematerialne i
prawne, razem
3 823
427
1 951
1 524
5 774
50
0
50
5 724
6
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
Nota 1 c
WARTOŚCI NIEMATERIALNE I PRAWNE (STRUKTURA WŁASNOŚCIOWA)
2011
a) własne
Wartośc i niematerialne i prawne, razem
w tys. zł
2010
3 823
4 200
3 823
4 200
Nota 2 a
RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE
2011
a) środki trwałe, w tym:
w tys. zł
2010
83 300
- grunty (w tym prawo użytkowania wiec zystego gruntu)
83 076
4 931
4 931
- budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej
45 085
45 497
- urządzenia tec hnic zne i maszyny
16 874
16 927
- środki transportu
- inne środki trwałe
b) środki trwałe w budowie
c ) zalic zki na środki trwałe w budowie
1 169
785
15 241
14 936
52
85
3
Rzec zowe aktywa trwałe, razem
83 355
83 161
7
SA-R 2011
4 931
501
36
45 085
h) wartość netto środków trwałyc h na koniec okresu
12 071
g) skumulowana amortyzac ja (umorzenie) na koniec okresu
16 874
7 714
50
158
- sprzedaż
- inne
29
580
1 882
6 412
24 588
501
50
29
580
1 829
1 829
23 339
1 169
402
1 294
99
1 393
449
1 346
1 571
1 298
201
1 499
939
939
2 131
- urządzenia
- środki transportu
tec hnic zne i maszyny
- likwidac ja
194
2 568
- zmniejszenia:
9 697
57 156
f) amortyzac ja za okres (z tytułu)
4 931
87
360
447
e) skumulowana amortyzac ja (umorzenie) na poc zątek okresu
d) wartość brutto środków trwałyc h na koniec okresu
- inne
- likwidac ja
-
sprzedaż
c ) zmniejszenia (z tytułu)
2 409
- zakup
55 194
2 409
4 931
- grunty (w tym prawo - budynki, lokale i
użytkowania
obiekty inżynierii
wiec zystego gruntu) lądowej i wodnej
w tys. zł
Nota 2 b
b) zwiększenia (z tytułu)
a) wartość brutto środków trwałyc h na poc zątek okresu
ZMIANY ŚRODKÓW TRWAŁYCH (WG GRUP RODZAJOWYCH)
INTERSPORT S.A.
15 241
8 740
1 516
7 224
23 981
1 821
1 821
22 160
- inne środki trwałe
83 300
28 927
1 831
307
29
2 167
6 415
18 710
112 227
1 886
590
2 526
6 998
6 998
106 557
Środki trwałe, razem
8
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
Nota 2 c
ŚRODKI TRWAŁE BILANSOWE (STRUKTURA WŁASNOŚCIOWA)
2011
a) własne
w tys. zł
2010
83 083
b) używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy, w tym umowy leasingu, w tym:
Środki trwałe bilansowe, razem
82 545
217
531
83 300
83 076
Nota 3 a
DŁUGOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE
2011
- udziały lub akc je
Długoterminowe aktywa finansowe, razem
w tys. zł
2010
692
621
692
621
692
621
9
1.
Lp.
Heilbronn - Niemc y
Intersport Deutsc hland eG
b
siedziba
w tys. zł
nazwa (firma) jednostki, ze
wskazaniem formy prawnej
a
UDZIAŁY LUB AKCJE W POZOSTAŁYCH JEDNOSTKACH
INTERSPORT S.A.
Przedmiotem działalnośc i
przedsiębiorstwa jest:
a) handel hurtowy,
wszelkimi wymaganymi dla
Przedsiębiorstwa Członków,
towarami, surowc ami,
maszynami, urządzeniami,
narzędziami, przedmiotami,
przedmiotami do montażu i
pozostałymi środkami
wspierając ymi;
b) utrzymywanie jednostek
organizac yjnyc h i
wyposażenia
przeznac zonyc h do
wspierania Członków,
środków reklamowyc h i
pozostałe usługi;
c ) uc zestnic two w
interesac h pośrednic ząc yc h
z albo bez przeniesienia
c entralnego rozlic zania
oraz przeniesienie
zobowiązań del c redere jak
również interesy pokrewne;
d) dystrybuc ja towarów na
zlec enie Członków jak
również nabywanie na
zlec enie dla
przedsiębiorstw Członków;
e) nabywanie
przedsiebiorstw z
podobnyc h branż lub
uc zestnic two w takowyc h;
f) nabywanie lub zbywanie
nieruc homośc i, praw
własnośc i intelektualnej
oraz lic enc ji;
Przedmiotem
przedsiębiorstwa jest także
tworzenie modeli własnyc h
przedmiot przedsiębiorstwa
c
61 489
- kapitał
zakładowy
kapitał własny jednostki, w tym:
e
SA-R 2011
692
wartość bilansowa
udziałów / akc ji
d
Nota 3 b
proc ent
posiadanego
kapitału
zakładowego
f
1,13
h
i
1,06
otrzymane lub
udział w ogólnej nieopłac ona
należne
lic zbie głosów na przez emitenta
dywidendy za
walnym
wartość udziałów /
ostatni rok
zgromadzeniu
akc ji
obrotowy
g
10
INTERSPORT S.A.
tworzenie modeli własnyc h
pod znakami towarowymi
zarejestrowanymi na
poziomie
międzynarodowym, ic h
kupowanie, sprzedaż jak i
reklamowanie.
SA-R 2011
11
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
Nota 3 c
PAPIERY WARTOŚCIOWE, UDZIAŁY I INNE DŁUGOTERMINOWE AKTYWA
FINANSOWE (STRUKTURA WALUTOWA)
jednostka
waluta
w tys. zł
2011
a) w waluc ie polskiej
b1. w waluc ie
w tys.
EUR
po przelic zeniu na tys. zł
2010
692
621
157
157
692
621
692
621
Papiery wartośc iowe, udziały i inne długoterminowe aktywa finansowe, razem
Nota 4 a
ZMIANA STANU AKTYWÓW Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO
2011
1. Stan aktywów z tytułu odroc zonego podatku doc hodowego na poc zątek okresu, w tym:
a) odniesionyc h na wynik finansowy
2. Zwiększenia
a) odniesione na wynik finansowy okresu w związku z ujemnymi różnic ami przejśc iowymi (z tytułu)
b) odniesione na wynik finansowy okresu w związku ze stratą podatkową (z tytułu)
w tys. zł
2010
646
1 166
646
1 166
2 458
3
11
3
2 447
3. Zmniejszenia
0
523
a) odniesione na wynik finansowy okresu w związku ze stratą podatkową (z tytułu)
523
4. Stan aktywów z tytułu odroc zonego podatku doc hodowego na koniec okresu, razem, w tym:
a) odniesionyc h na wynik finansowy
3 104
646
3 104
646
Nota 5 a
ZAPASY
2011
a) materiały
b) towary
Zapasy, razem
w tys. zł
2010
13
104
68 790
62 633
68 803
62 737
Nota 6 a
NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE
2011
a) należnośc i od pozostałyc h jednostek
- z tytułu dostaw i usług, o okresie spłaty:
- do 12 miesięc y
- z tytułu podatków, dotac ji, c eł, ubezpiec zeń społec znyc h i zdrowotnyc h oraz innyc h świadc zeń
- inne
w tys. zł
2010
3 581
1 872
2 681
1 349
1 872
1 686
1 349
1 309
23
23
Należnośc i krótkoterminowe netto, razem
3 581
2 681
Należnośc i krótkoterminowe brutto, razem
3 581
2 681
Nota 6 b
NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE BRUTTO (STRUKTURA WALUTOWA)
jednostka
waluta
2011
w tys. zł
2010
3 581
2 681
3 581
2 681
b1. w waluc ie
Należnośc i krótkoterminowe, razem
Nota 6 c
NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG (BRUTTO) - O POZOSTAŁYM OD DNIA BILANSOWEGO
OKRESIE SPŁATY:
a) do 1 miesiąc a
w tys. zł
2011
2010
1 870
b) należnośc i przeterminowane
Należnośc i z tytułu dostaw i usług, razem (brutto)
Należnośc i z tytułu dostaw i usług, razem (netto)
1 250
2
99
1 872
1 349
1 872
1 349
12
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
Nota 6 d
NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG, PRZETERMINOWANE (BRUTTO) - Z PODZIAŁEM
NA NALEŻNOŚCI NIESPŁACONE W OKRESIE:
w tys. zł
2011
a) powyżej 1 miesiąc a do 3 miesięc y
2010
2
68
b) powyżej 3 miesięc y do 6 miesięc y
16
c ) powyżej 6 miesięc y do 1 roku
15
Należnośc i z tytułu dostaw i usług, przeterminowane, razem (brutto)
2
99
Należnośc i z tytułu dostaw i usług, przeterminowane, razem (netto)
2
99
Nota 7 a
KRÓTKOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE
2011
w tys. zł
2010
a) środki pieniężne i inne aktywa pieniężne
2 751
1 206
- środki pieniężne w kasie i na rac hunkac h
1 392
630
- inne środki pieniężne
1 359
576
2 751
1 206
Krótkoterminowe aktywa finansowe, razem
Nota 7 b
UDZIELONE POŻYCZKI KRÓTKOTERMINOWE (STRUKTURA WALUTOWA)
jednostka
waluta
2011
w tys. zł
2010
b1. w waluc ie
pozostałe waluty w tys. zł
Nota 7 c
ŚRODKI PIENIĘŻNE I INNE AKTYWA PIENIĘŻNE (STRUKTURA WALUTOWA) jednostka
waluta
w tys. zł
2011
2010
1 468
1 200
b) w walutac h obc yc h (wg walut i po przelic zeniu na zł)
1 283
6
288
2
1 283
6
2 751
1 206
b1. w waluc ie
w tys.
EUR
Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne, razem
Nota 8 a
KRÓTKOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE
2011
a) c zynne rozlic zenia międzyokresowe kosztów, w tym:
-
z tytułu ubezpiec zeń
- inne
- koszty/przełom roku
- c zynsze/przełom roku
w tys. zł
2010
892
312
136
95
27
48
4
169
725
Krótkoterminowe rozlic zenia międzyokresowe, razem
892
312
13
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
Nota 9 a
KAPITAŁ ZAKŁADOWY (STRUKTURA)
w tys. zł
Seria / emisja
Rodzaj akc ji
Rodzaj
Rodzaj
uprzywilejowani ogranic zenia
a akc ji
praw do akc ji
A
imienna
1 akc ja=2 głosy
B
na okazic iela
1 akc ja=2 głosy
Lic zba akc ji
Wartość serii/
Sposób pokryc ia
emisji wg wartośc i
kapitału
nominalnej
gotówką
Data
rejestrac ji
09.01.2004
5 000 000
500 000
3 500 000
350 000 gotówką
09.03.2005
27.12.2005
C1
imienna
1 666 666
166 667 gotówką
C2
na okazic iela
1 166 668
116 667 gotówką
27.12.2005
D
na okazic iela
100 000
10 000 gotówką
08.08.2006
E
na okazic iela
2 500 000
250 000 gotówką
08.08.2006
Lic zba akc ji, razem
13 933 334
Kapitał zakładowy, razem
Wartość nominalna jednej akc ji (w
zł)
Prawo do
dywidendy
(od daty)
1 393 334
0,10
Znaczący Akcjonariusze INTERSPORT POLSKA SA na dzień 31.12.2011 r.:
Akcjonariusz Artur Mikołajko - liczba posiadanych akcji 2 068 054; udział w kapitale zakladowym 14,84%; liczba
głosów 3 318 054; udział głosów na WZ (%) 16,11%
Akcjonariusz Sławomir Gil - liczba posiadanych akcji 2 068 054; udział w kapitale zakladowym 14,84%; liczba głosów
3 318 054; udział głosów na WZ (%) 16,11%
Akcjonariusz Jolanta Milewska - liczba posiadanych akcji 1 831 587; udział w kapitale zakladowym 13,15%; liczba
głosów 3 081 587; udział głosów na WZ (%) 14,96%
Akcjonariusz Dorota Radwańska,Kaja Radwańska, Maja Radwańska - liczba posiadanych akcji 2 068 054; udział w
kapitale zakladowym 14,84%; liczba głosów 3 318 054; udział głosów na WZ (%) 16,11%
Akcjonariusz ITC - liczba posiadanych akcji 3 483 334; udział w kapitale zakladowym 25,00%; liczba głosów 5 150
000; udział głosów na WZ (%) 25%
Pozostali - liczba posiadanych akcji 2 414 251; udział w kapitale zakladowym 17,33%; liczba głosów 2 414 251; udział
głosów na WZ (%) 11,71%
RAZEM - liczba posiadanych akcji 13 933 334; udział w kapitale zakładowym 100%;liczba głosów 20 600 000; udział
głosów na WZ (%) 100%
Nota 10 a
KAPITAŁ ZAPASOWY
2011
w tys. zł
2010
a) ze sprzedaży akc ji powyżej ic h wartośc i nominalnej
26 979
26 980
b) utworzony zgodnie ze statutem / umową, ponad wymaganą ustawowo (minimalną) wartość
14 241
13 187
41 220
40 167
Kapitał zapasowy, razem
Nota 11 a
ZMIANA STANU REZERWY Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO
1. Stan rezerwy z tytułu odroc zonego podatku doc hodowego na poc zątek okresu, w tym:
2. Zwiększenia
2011
w tys. zł
2010
809
844
0
40
a) odniesione na wynik finansowy okresu z tytułu dodatnic h różnic przejśc iowyc h (z tytułu)
-
40
różnic e kursowe
40
3. Zmniejszenia
6
a) odniesione na wynik finansowy okresu w związku z dodatnimi różnic ami przejśc iowymi (z tytułu)
75
75
- amortyzac ja podatkowa/bilansowa
1
- różnic e kursowe
5
35
803
809
4. Stan rezerwy z tytułu odroc zonego podatku doc hodowego na koniec okresu, razem
40
14
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
ZMIANA STANU REZERWY Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO
2011
a) odniesionej na wynik finansowy
w tys. zł
2010
803
809
Nota 12 a
ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE
2011
a) wobec pozostałyc h jednostek
- kredyty i pożyc zki
- umowy leasingu finansowego
Zobowiązania długoterminowe, razem
w tys. zł
2010
27 257
8 680
27 110
8 595
147
85
27 257
8 680
Nota 12 b
ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE, O POZOSTAŁYM OD DNIA BILANSOWEGO OKRESIE
SPŁATY
w tys. zł
2011
2010
a) powyżej 1 roku do 3 lat
9 934
4 086
b) powyżej 3 do 5 lat
2 325
4 039
c ) powyżej 5 lat
14 998
555
27 257
8 680
Nota 12 c
ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE (STRUKTURA WALUTOWA)
jednostka
waluta
2011
w tys. zł
2010
27 257
27 257
8 680
8 680
15
Siedziba
Warszawa
Warszawa
Warszawa
Warszawa
Nazwa (firma)
jednostki, ze
wskazaniem formy
prawnej
Raiffeisen Bank
Polska SA
Raiffeisen Bank
Polska SA
Bank PeKaO SA
BANK DNB NORD
POLSKA SA
w tys. zł
1 752
8 300
8 169
12 000
w tys. zł
w waluc ie
w tys.
w tys.
w tys.
zł
zł
zł
zł
zł
w tys.
w tys.
waluta
jednostka
Kwota kredytu / pożyc zki wg umowy
ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE Z TYTUŁU KREDYTÓW I POŻYCZEK
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
778
4 023
4 699
w waluc ie
w tys.
w tys.
w tys.
w tys.
w tys.
jednostka
zł
zł
zł
zł
zł
waluta
10 300
w tys. zł
Kwota kredytu / pożyc zki pozostała do spłaty
Nota 12 d
30.06.2021
30.05.2014
30.09.2013
30.05.2018
Warunki
Termin spłaty
oproc entowania
Zastaw
rejestrowy na
środkac h
trwałyc h, weksel
in blanc o,
nieodwołalne
pełnomoc nic tw
o dla banku do
regulowania
swoic h
wierzytelnośc i
wynikając yc h z
umowy
Hipoteka
umowna na
nieruc homośc i;
zastaw
rejestrowy na
środkac h
trwałyc h
Hipoteka zwykla
i kauc yjna na
nieruc homośc i,
nieodwołalne
pełnomoc nic tw
o dla banku do
regulowania
swoic h
wierzytelnośc i
wynikając yc h z
umowy
Hipoteka zwykla
i kauc yjna na
nieruc homośc i,
nieodwołalne
pełnomoc nic tw
o dla banku do
regulowania
swoic h
wierzytelnośc i
wynikając yc h z
umowy
Kredyt
inwestyc yjny
Kredyt
inwestyc yjny
Linia c elowa
wielowalutowa
Kredyt
inwestyc yjny
Zabezpiec zenia Inne
16
Siedziba
Warszawa
Warszawa
Nazwa (firma)
jednostki, ze
wskazaniem formy
prawnej
BANK DNB NORD
POLSKA SA
BANK DNB NORD
POLSKA SA
w tys. zł
w tys. zł
2 800
6 000
w waluc ie
w tys.
w tys.
jednostka
Kwota kredytu / pożyc zki wg umowy
INTERSPORT S.A.
zł
zł
waluta
w tys. zł
w tys.
w tys.
jednostka
zł
zł
waluta
2 240
5 070
w waluc ie
Kwota kredytu / pożyc zki pozostała do spłaty
SA-R 2011
30.11.2016
31.05.2013
Warunki
Termin spłaty
oproc entowania
Hipoteka
umowna na
nieruc homośc i;
Kredyt w
zastaw
rac hunku
rejestrowy na
bieżąc ym
środkac h
trwałyc h oraz
zapasac h
Zastaw
rejestrowy na
Kredyt
środkac h
trwałyc h, zastaw inwestyc yjny
rejestrowy na
zapasac h
17
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
Nota 13 a
ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE
2011
w tys. zł
2010
wobec wspólnika jednostki współzależnej
kredyty i pożyc zki, w tym:
długoterminowe w okresie spłaty
z tytułu emisji dłużnyc h papierów wartośc iowyc h
z tytułu dywidend
inne zobowiązania finansowe, w tym:
z tytułu dostaw i usług, o okresie wymagalnośc i:
do 12 miesięc y
powyżej 12 miesięc y
zalic zki otrzymane na dostawy
zobowiązania wekslowe
inne (wg rodzaju)
a) wobec pozostałyc h jednostek
- kredyty i pożyc zki, w tym:
- inne zobowiązania finansowe, w tym:
- leasing finansowy
- z tytułu dostaw i usług, o okresie wymagalnośc i:
- do 12 miesięc y
- zalic zki otrzymane na dostawy
100 105
94 775
11 913
22 589
47
128
47
128
84 779
67 093
84 779
67 093
959
407
- z tytułu podatków, c eł, ubezpiec zeń i innyc h świadc zeń
1 201
3 380
- z tytułu wynagrodzeń
1 173
1 140
33
38
33
38
- inne (wg tytułów)
- pozostałe
b) fundusze spec jalne (wg tytułów)
Zobowiązania krótkoterminowe, razem
56
86
100 161
94 861
Nota 13 b
ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE (STRUKTURA WALUTOWA)
jednostka
waluta
w tys. zł
2011
2010
86 570
85 873
b) w walutac h obc yc h (wg walut i po przelic zeniu na zł)
13 591
8 988
3 076
2 184
13 584
8 649
2
2
b1. w waluc ie
w tys.
EUR
w waluc ie
w tys.
USD
po przelic zeniu na tys. zl
Zobowiązania krótkoterminowe, razem
7
6
100 161
94 861
18
BANK DNB NORD
POLSKA SA
Bank PeKaO SA
Raiffeisen Bank
Polska SA
Warszawa
Warszawa
Warszawa
Warszawa
Warszawa
Bank PeKaO SA
Bank Handlowy
Siedziba
Nazwa (firma)
jednostki
w tys. zł
12 000
1 752
8 169
4 000
5 800
w tys.
w tys.
w tys.
w tys.
zł
zł
zł
zł
zł
zł
w tys.
w tys.
waluta
jednostka
w tys.
w tys.
w tys.
w tys.
w tys.
w tys.
jednostka
zł
zł
zł
zł
zł
zł
waluta
1 200
615
868
3 643
5 028
w waluc ie
w tys. zł
w waluc ie
Kwota kredytu/ pożyc zki pozostała do spłaty
SA-R 2011
w tys. zł
Nota 13 c
Kwota kredytu/ pożyc zki wg umowy
ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE Z TUTUŁU KREDYTÓW I POŻYCZEK
INTERSPORT S.A.
30.06.2021
30.05.2014
30.05.2018
17.10.2012
15.06.2012
Warunki
Termin spłaty
oproc entowania
Kredyt
inwestyc yjny
Kredyt
inwestyc yjny
Hipoteka
umowna na
nieruc homośc i;
Kredyt
zastaw
inwestyc yjny
rejestrowy na
środkac h
trwałyc h
Hipoteka zwykla
i kauc yjna na
nieruc homośc i,
nieodwołalne
pełnomoc nic tw
o dla banku do
regulowania
swoic h
wierzytelnośc i
wynikając yc h z
umowy
Zastaw
rejestrowy na
środkac h
trwałyc h, weksel
in blanc o,
nieodwołalne
pełnomoc nic tw
o dla banku do
regulowania
swoic h
wierzytelnośc i
wynikając yc h z
umowy
Zastaw
Kredyt w
rejestrowy na
rac hunku
zapasac h;
bieżąc ym
weksel in blanc o
Przewłaszc zenie
towarów
handlowyc h
oraz weksle
Kredyt w
własne in
rac hunku
blanc o, zastaw
bieżąc ym
rejestrowy na
zapasac h oraz
środkac h
trwałyc h
19
Siedziba
Warszawa
Nazwa (firma)
jednostki
BANK DNB NORD
POLSKA SA
w tys. zł
2 800
w tys.
Kwota kredytu/ pożyc zki wg umowy
w tys. zł
w waluc ie
jednostka
ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE Z TUTUŁU KREDYTÓW I POŻYCZEK
INTERSPORT S.A.
zł
waluta
w tys.
zł
559
Kwota kredytu/ pożyc zki pozostała do spłaty
w tys. zł
w waluc ie
jednostka
waluta
SA-R 2011
30.11.2016
Warunki
Termin spłaty
oproc entowania
Zastaw
rejestrowy na
Kredyt
środkac h
trwałyc h, zastaw inwestyc yjny
rejestrowy na
zapasac h
20
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
Nota 14 a
INNE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE
2011
a) rozlic zenia międzyokresowe przyc hodów
- długoterminowe (wg tytułów)
- dotac ja na zakup środków trwałyc h
- krótkoterminowe (wg tytułów)
- dotac ja na zakup środków trwałyc h
Inne rozlic zenia międzyokresowe, razem
w tys. zł
2010
8 192
8 601
7 782
8 191
7 782
8 191
410
410
410
410
8 192
8 601
Nota 15 a
Wartość księgową na jedną akcję ustalono jako iloraz kapitału własnego i liczby akcji na dzień bilansowy. Rozwodnioną
wartość księgową na jedną akcję ustalono jako iloraz kapitału własnego i rozwodnionej liczby akcji na dzień bilansowy.
Rozwodniona liczba akcji jest równa liczbie akcji na dzień bilansowy.
Plik
Opis
NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO RACHUNIKU ZYSKÓW I STRAT
Nota 16 a
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW (STRUKTURA RZECZOWA-RODZAJE
DZIAŁALNOŚCI)
w tys. zł
2011
Przyc hody netto ze sprzedaży produktów, razem
2010
2 914
3 945
Nota 16 b
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW (STRUKTURA TERYTORIALNA)
2011
a) kraj
w tys. zł
2010
2 766
b) eksport
Przyc hody netto ze sprzedaży produktów, razem
3 781
148
164
2 914
3 945
Nota 17 a
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY TOWARÓW I MATERIAŁÓW (STRUKTURA RZECZOWA RODZAJE DZIAŁALNOŚCI)
w tys. zł
2011
Przyc hody netto ze sprzedaży towarów i materiałów, razem
2010
191 165
228 463
Nota 17 b
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAŻY TOWARÓW I MATERIAŁÓW (STRUKTURA TERYTORIALNA)
2011
a) kraj
w tys. zł
2010
191 122
b) eksport
Przyc hody netto ze sprzedaży towarów i materiałów, razem
228 456
43
7
191 165
228 463
Nota 18 a
KOSZTY WEDŁUG RODZAJU
2011
w tys. zł
2010
a) amortyzac ja
6 807
b) zużyc ie materiałów i energii
5 627
5 416
41 889
38 974
c ) usługi obc e
7 058
d) podatki i opłaty
3 552
3 588
e) wynagrodzenia
19 139
18 852
21
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
KOSZTY WEDŁUG RODZAJU
2011
w tys. zł
2010
f) ubezpiec zenia społec zne i inne świadc zenia
3 383
g) pozostałe koszty rodzajowe (z tytułu)
4 152
3 702
Koszty według rodzaju, razem
84 549
81 130
Koszty sprzedaży (wielkość ujemna)
77 085
73 749
7 464
7 381
Koszty ogólnego zarządu (wielkość ujemna)
3 540
Nota 19 a
INNE PRZYCHODY OPERACYJNE
2011
a) pozostałe, w tym:
w tys. zł
2010
1 063
999
- rozlic zenie dotac ji na zakup środków trwałyc h
409
409
- odszkodowania
160
94
- wyroki sądowe
5
- inne
Inne przyc hody operac yjne, razem
489
496
1 063
999
Nota 20 a
INNE KOSZTY OPERACYJNE
2011
a) pozostałe, w tym:
- kasac ja towaru
- braki w transporc ie
w tys. zł
2010
2 120
1 065
702
407
1
- inne
Inne koszty operac yjne, razem
1 417
658
2 120
1 065
Nota 21 a
PRZYCHODY FINANSOWE Z TYTUŁU DYWIDEND I UDZIAŁÓW W ZYSKACH
2011
a) od pozostałyc h jednostek
w tys. zł
2010
78
Przyc hody finansowe z tytułu dywidend i udziałów w zyskac h, razem
78
Nota 21 b
PRZYCHODY FINANSOWE Z TYTUŁU ODSETEK
2011
a) pozostałe odsetki
- od pozostałyc h jednostek
Przyc hody finansowe z tytułu odsetek, razem
w tys. zł
2010
1
2
1
2
1
2
Nota 21 c
INNE PRZYCHODY FINANSOWE
2011
w tys. zł
2010
a) dodatnie różnic e kursowe
3
b) pozostałe, w tym:
- inne
Inne przyc hody finansowe, razem
1
1
1
1
1
4
Nota 22 a
KOSZTY FINANSOWE Z TYTUŁU ODSETEK
2011
a) od kredytów i pożyc zek
- dla innyc h jednostek
w tys. zł
2010
2 353
2 172
2 353
2 172
22
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
KOSZTY FINANSOWE Z TYTUŁU ODSETEK
2011
b) pozostałe odsetki
w tys. zł
2010
194
- dla innyc h jednostek
Koszty finansowe z tytułu odsetek, razem
218
194
218
2 547
2 390
Nota 22 b
INNE KOSZTY FINANSOWE
2011
w tys. zł
2010
a) ujemne różnic e kursowe, w tym:
642
b) pozostałe, w tym:
141
213
141
213
783
213
- inne
Inne koszty finansowe, razem
Nota 23 a
PODATEK DOCHODOWY BIEŻĄCY
2011
1. Zysk (strata) brutto
2.
Różnic e pomiędzy zyskiem (stratą) brutto a podstawą opodatkowania podatkiem doc hodowym (wg
tytułów)
w tys. zł
2010
-14 847
1 553
1 970
1 310
707
649
2 493
2 442
- Przyc hody nieopodatkowane (-)
41
- Koszty i straty ujęte księgowo, przejśc iowo nie stanowiąc e kosztu uzyskania przyc hodu (+)
- Koszty i straty ujęte księgowo, trwale nie stanowiąc e kosztu uzyskania przyc hodu (+)
- Koszty podatkowo stanowiąc e koszty uzyskania, z roku 2010(-)
649
632
- Koszty podatkowo stanowiąc e koszty uzyskania, nie ujete w wynoku roku obrotowego (-)
581
1 108
3. Podstawa opodatkowania podatkiem doc hodowym
2 863
4. Odlic zenia
2 753
5. Podstawa opodatkowania
110
6. Odlic zenie od podstawy podatku
31
7. Podstawa opodatkowania
-12 877
79
8. Podatek doc hodowy według stawki 19%
0
15
9. Podatek doc hodowy bieżąc y ujęty (wykazany) w deklarac ji podatkowej okresu, w tym:
0
15
-2 464
500
- wykazany w rac hunku zysków i strat
Nota 23 b
PODATEK DOCHODOWY ODROCZONY WYKAZANY W RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT:
- zmniejszenie (zwiększenie) z tytułu powstania i odwróc enia się różnic przejśc iowyc h
Podatek doc hodowy odroc zony, razem
2011
w tys. zł
2010
2 464
485
2 464
485
Nota 24 a
Zysk netto za rok 2010 w kwocie 1 053 tys.pln został przeznaczony w całości na kapitał zapasowy zgodnie z uchwałą
WZA Spółki. Zarząd INTERSPORT Polska SA będzie rekomendował Walnemu Zgromadzeniu Akcjonariuszy, pokrycie
straty netto za rok 2011 w kwocie 12 383 tys. pln z kapitału zapasowego spółki.
Plik
Opis
Nota 25 a
23
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
Zysk na jedną akcję ustalono jako iloraz zysku netto za dany okres obrotowy i średniej ważonej liczby akcji
pozostających w posiadaniu akcjonariuszy w danym okresie. Rozwodniony zysk na jedną akcję ustalono jako iloraz
zysku netto i średniej ważonej rozwodnionej liczby akcji. średnia ważona rozwodniona liczba akcji jest równa średniej
ważonej liczbie akcji na dzień bilansowy.
Plik
Opis
NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO RACHUNKU PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
Plik
Opis
PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ (METODA POŚREDNIA)
2011
I. Zysk (strata) netto
II. Korekty razem
1. Amortyzac ja
2. (Zyski) straty z tytułu różnic kursowyc h
3. Odsetki i udziały w zyskac h (dywidendy)
4. (Zysk) strata z działalnośc i inwestyc yjnej
5. Zmiana stanu rezerw
6. Zmiana stanu zapasów
7. Zmiana stanu należnośc i
8. Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowyc h z wyjątkiem pożyc zek i kredytów
9. Zmiana stanu rozlic zeń międzyokresowyc h
III. Przepływy pieniężne netto z działalnośc i operac yjnej (I+/-II)
w tys. zł
2010
-12 383
16 499
1 053
17 134
6 807
-71
7 058
-10
2 470
-48
2 390
25
352
-6 066
-35
19 212
-900
17 402
2 601
-14 301
-3 447
4 116
194
18 187
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych ( w tys.):
według bilansu 16 056,00
plus zmiana stanu zobowiązań inwestycyjnych 1 346,00
zmiana stanu w rachunku przepływów pieniężnych 17 402,00
B. DODATKOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE
Plik
Opis
Dodatkowe noty objaśniając e do sprawozdania finansowego za 20
PODPISY
PODPISY WSZYSTKICH CZŁONKÓW ZARZĄDU
Data
Imię i Nazwisko
Stanowisko/Funkc ja
2012-03-20
Artur Mikołajko
Prezes Zarządu
2012-03-20
Sławomir Gil
V-c e Prezes Zarządu
Podpis
PODPIS OSOBY, KTÓREJ POWIERZONO PROWADZENIE KSIĄG RACHUNKOWYCH
Data
2012-03-20
Imię i Nazwisko
Bogusław Kalic ki
Stanowisko/Funkc ja
Podpis
Kanc elaria Rac hunkowo-Podatkowa
SPRAWOZDANIE ZARZĄDU (SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI EMITENTA)
24
INTERSPORT S.A.
SA-R 2011
Uzupełnienie "Sprawozdania Zarządu z działalności Spółki za rok 2011", w związku z opublikowanym raportem
bieżącym nr 9/2012 (wraz z korektą z dnia 13.03.2012) przekazujemy w załączeniu.
Plik
Opis
Sprawozdanie Zarzadu z dzialalnosc i Spolki_za 2011.pdf
Stan posiadania akc ji IPO przez osoby zarządzając e i nadzorujac e
OŚWIADCZENIE O STOSOWANIU ŁADU KORPORACYJNEGO
Plik
Opis
Raport CG 2011.pdf
W niniejszym raporc ie nie wypełniono następując yc h not:
Środki trwałe wykazywane pozabilansowo
Należnośc i długoterminowe, Zmiana stanu należnośc i długoterminowyc h (wg tytułów), Zmiana stanu odpisów aktualizując yc h wartość należnośc i długoterminowyc h,
Należnośc i długoterminowe (struktura walutowa)
Zmiana stanu nieruc homośc i (wg grup rodzajowyc h), Zmiana stanu wartośc i niematerialnyc h i prawnyc h (wg grup rodzajowyc h), Udziały lub akc je w jednostkac h
podporządkowanyc h wyc enianyc h metodą praw własnośc i, w tym:, Zmiana stanu wartośc i firmy - jednostki zależne, Zmiana wartośc i firmy - jednostki współzależne, Zmiana
stanu wartośc i firmy - jednostki stowarzyszone, Zmiana stanu ujemnej wartośc i firmy - jednostki zależne, Zmiana stanu ujemnej wartośc i firmy - jednostki współzależne, Zmiana
stanu ujemnej wartośc i firmy - jednostki stowarzyszone, Zmiana stanu długoterminowyc h aktywów finansowyc h (wg grup rodzajowyc h), Udziały lub akc je w jednostkac h
podporządkowanyc h, Udziały lub akc je w jednostkac h podporządkowanyc h - c .d., Papiery wartośc iowe, udziały i inne długoterminowe aktywa finansowe (wg zbywalnośc i),
Udzielone pożyc zki długoterminowe (struktura walutowa), Inne inwestyc je długoterminowe (wg rodzaju), Zmiana stanu innyc h inwestyc ji długoterminowyc h (wg grup
rodzajowyc h), Inne inwestyc je długoterminowe (struktura walutowa)
Inne rozlic zenia międzyokresowe
Należnośc i krótkoterminowe od jednostek powiązanyc h, Zmiana stanu odpisów aktualizując yc h wartość należnośc i krótkoterminowyc h
Należnośc i sporne i przeterminowane
Papiery wartośc iowe, udziały i inne krótkoterminowe aktywa finansowe (struktura walutowa), Papiery wartośc iowe, udziały i inne krótkoterminowe aktywa finansowe (wg
zbywalnośc i), Inne inwestyc je krótkoterminowe (wg rodzaju), Inne inwestyc je krótkoterminowe (struktura walutowa)
Odpisy aktualizując e
Akc je (udziały) własne, Akc je (udziały) emitenta będąc e własnośc ią jednostek podporządkowanyc h
Kapitał z aktualizac ji wyc eny
Pozostałe kapitały rezerwowe (według c elu przeznac zenia)
Odpisy z zysku netto w c iągu roku obrotowego (z tytułu)
Zmiana stanu długoterminowej rezerwy na świadc zenia emerytalne i podobne (wg tytułów), Zmiana stanu krótkoterminowej rezerwy na świadc zenia emerytalne i podobne (wg
tytułów), Zmiana stanu pozostałyc h rezerw długoterminowyc h (wg tytułów), Zmiana stanu pozostałyc h rezerw krótkoterminowyc h (wg tytułów)
Zobowiązania długoterminowe z tytułu wyemitowanyc h dłużnyc h instrumentów finansowyc h
Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu wyemitowanyc h dłużnyc h instrumentów finansowyc h
Zmiana stanu ujemnej wartośc i firmy
Należnośc i warunkowe od jednostek powiązanyc h (z tytułu), Zobowiązania warunkowe na rzec z jednostek powiązanyc h (z tytułu)
Zysk (strata) na sprzedaży c ałośc i lub c zęśc i udziałów jednostek podporządkowanyc h
Zyski nadzwyc zajne
Straty nadzwyc zajne
Łąc zna kwota podatku odroc zonego, Podatek doc hodowy wykazany w rac hunku zysków i strat dotyc ząc y
Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty), z tytułu:
Udział w zyskac h (stratac h) netto jednostek podporządkowanyc h wyc enianyc h metodą praw własnośc i, w tym:
25
DODATKOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
INTERSPORT Polska S.A. ZA 2011 ROK.
1. Informacje o instrumentach finansowych
a) aktywa finansowe przeznaczone do obrotu
Nie wystąpiły.
b)
zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu
stan na początek roku:
31 184
zmiana:
7 839
stan na koniec 2011 r.:
39 023
Zobowiązania finansowe to zaciągnięte kredyty bankowe: długoterminowe na kwotę 27 110 tys. złotych
oraz krótkoterminowe na kwotę 11 913 tys. złotych.
c)
pożyczki udzielone i należności własne
Nie wystąpiły.
d)
aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności
Nie wystąpiły.
e)
aktywa finansowe dostępne do sprzedaży
Nie wystąpiły.
2. Dane o pozycjach pozabilansowych, w szczególności zobowiązaniach warunkowych, w tym również
udzielonych przez Emitenta gwarancjach i poręczeniach (także wekslowych), z wyodrębnieniem
udzielonych na rzecz jednostek powiązanych.
Emitent zawarł umowy gwarancji bankowych dotyczące płatności zobowiązań wynikających z tytułu najmu lokali
handlowych. Zgodnie z zawartymi umowami wystawcy gwarancji zobowiązują się do uiszczenia zobowiązań
z tytułu najmu w razie nie uiszczenia tych zobowiązań przez Emitenta. Z chwilą wypłaty kwoty gwarancji powstaje
wierzytelność wystawcy gwarancji do Emitenta w wysokości wypłaconej kwoty gwarancji. Według stanu na dzień
31.12.2011 roku kwota wystawionych gwarancji wynosi 1 752 tys. euro oraz 1 232 tys. złotych.
Wystawcą gwarancji jest Bank PeKaO S.A., Bank Handlowy S.A. w Warszawie oraz Raiffeisen Bank Polska S.A.
Emitent wywiązuje się terminowo ze swoich zobowiązań, w związku z czym nigdy nie zaistniała potrzeba
korzystania z udzielonych gwarancji. Zestawienie wystawionych gwarancji prezentuje poniższa tabela.
(dane w tabeli w zł lub Euro)
Kwota
Data
Lp.
Beneficjent gwarancji
Rodzaj transakcji
udzielona
waluta
zakończenia
1.
Kraków Investments Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
244 883,00
PLN
30.06.2012
2
Bytom Property Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
21 553,22
EURO
30.08.2012
3.
Focus Park Bydgoszcz Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
71 643,57
EURO
29.10.2012
4.
Arkadia Centrum Handlowe Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
600 732,00
PLN
30.06.2012
5.
Bielsko Business Center 3 Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
47 320,56
EURO
30.11.2012
Gwarancja bankowa
45 981,93
6.
Metro Group Asset Management Polska
Sp. z o.o.
EURO
26.09.2012
7.
Nowe Centrum Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
81 726,48
EURO
24.09.2012
8.
KLEPIERRE GALERIA KRAKOWSKA SP. Z O.O.
Gwarancja bankowa
90 270,00
EURO
01.02.2012
9.
HORYZONT Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
81 520,00
EURO
13.01.2012
10.
Złote Tarasy Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
113 970,05
EURO
01.02.2012
11.
Kraków Nowe Miasto Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
50 506,28
EURO
15.03.2012
12.
Echo-Pasaż Grunwaldzki Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
92 219,00
EURO
12.11.2012
13.
Fortis Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
104 090,00
EURO
18.12.2012
14
Sadyba Centre S.A.
Gwarancja bankowa
63 595,00
EURO
19.04.2012
15.
Borek-Arena Investments Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
54 850,10
EURO
30.04.2012
16.
Mobel Walther Objekt Poznań Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
54 340,12
EURO
03.02.2012
17.
Samuri Investments Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
49 000,00
EURO
24.06.2012
Gwarancja bankowa
68 916,00
18.
EINKAUFS-CENTER GALERIA BAŁTYCKA
G.M.B.H & CO.KG SPÓŁKA KOMANDYTOWA
EURO
01.06.2012
19.
ALMA MARKET SA
Gwarancja bankowa
307 861,83
PLN
30.07.2012
20.
A-JWK MANAGEMENT
Gwarancja bankowa
45 998,88
EURO
30.07.2012
21.
REAL SP. Z O.O.
Gwarancja bankowa
90 226,69
EURO
31.08.2012
22.
REAL SP. Z O.O.
Gwarancja bankowa
115 236,70
EURO
31.08.2012
23.
Coucal Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
54 439,11
EURO
01.12.2012
24.
GTC GALERIA CTWA SP. Z O.O.
Gwarancja bankowa
90 175,95
EURO
17.03.2012
25.
DT-SPV 13 SP. Z O.O.
Gwarancja bankowa
41 689,96
EURO
29.09.2012
26.
Poland Business Park XI Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
48 755,42
EURO
29.09.2012
27.
Powszechna Spółdzielnia Spożywców „SPOŁEM”
Gwarancja bankowa
78 720,00
PLN
25.10.2012
Gwarancja bankowa
74 500,00
28.
GALERIA KASKADA SZCZECIN
SP. Z O.O. SP.K.
EURO
31.05.2012
29.
Kasama Investments Sp. z o.o.
Gwarancja bankowa
72 857,44
EURO
02.11.2012
30.
DEVELOP INVESTMENT SP. Z O.O.
Gwarancja bankowa
26 319,22
EURO
30.07.2012
Inne pozycje pozabilansowe nie występują.
3. Dane dotyczące zobowiązań wobec budżetu państwa lub jednostek samorządu terytorialnego z tytułu
uzyskania prawa własności budynków i budowli
Nie występują
4. Informacje o przychodach, kosztach i wynikach działalności zaniechanej w danym okresie
lub przewidzianej do zaniechania w następnym okresie.
Nie występują
5 . Koszt wytworzenia środków trwałych w budowie, środków trwałych na własne potrzeby.
Na wartość środków trwałych w budowie na dzień 31.12.2011 roku w kwocie 52 tys. złotych składają się
rozpoczęte inwestycje w nowe sklepy.
6. Poniesione nakłady inwestycyjne oraz planowane w okresie najbliższych 12 miesięcy od dnia
bilnsowego nakłady inwestycyjne, w tym na niefinansowe aktywa trwale. Poniesione i planowane nakłady
na ochronę środowiska naturalnego.
Poniesione nakłady inwestycyjne w okresie od 01.01.2011 roku do 31.12.2011 roku wyniosły 7 048 tys. złotych,
w tym na niefinansowe aktywa trwale 7 048 tys. złotych. W okresie najbliższych 12 miesięcy nakłady inwestycyjne
związane z rozwojem sieci sprzedaży planowane są na poziomie 2 100 tys.zł.
7. Informacje o transakcjach Emitenta z podmiotami powiązanymi dotyczących przeniesienia praw
i zobowiązań.
Nie wystąpiły.
8. Informacje o wspólnych przedsięwzięciach, które nie podlegają konsolidacji.
Nie występują.
9. Informacje o przeciętnym zatrudnieniu z uwzględnieniem struktury wiekowej.
W okresie 01.01.2011-3.112.2011 r. przeciętne zatrudnienie r. w INTERSPORT Polska S.A. wynosiło 486 osób.
W strukturze wiekowej pracowników zatrudnionych na podstawie umowy o pracę dominują osoby w wieku od 26
do 35 roku życia. Poniżej zestawienie struktury wiekowej pracowników w 2011 r.:
1.
2.
3.
4.
5.
do 25 lat – 21,63%;
26-35 lat – 64,09%;
36-45 – 11,90%;
46-50 lat – 1,39%;
ponad 50 lat – 0,99%.
10.
Informacja
o
łącznej
wartości
Członkom Zarządu i Rady Nadzorczej
wynagrodzeń,
Wynagrodzenie Członków Zarządu i Rady Nadzorczej
nagród
lub
korzyści
01.01.2011-31.12.2011 (dane w tys. zł)
1. Wynagrodzenie Zarządu:
880
- Sławomir Gil
430
- Artur Mikołajko
450
2. Wynagrodzenie Rady Nadzorczej:
175
- Łukasz Gil
24
- Beata Mikołajko
24
- Jolanta Milewska
6
- Klaus Jost
24
- Artur Oleander
49
- Dorota Radwańska
24
- Piotr Dygas
24
Razem
wypłaconych
1 055
11. Informacje o wartości niespłaconych zaliczek, kredytów, pożyczek, gwarancji, poręczeń lub innych
umów zobowiązujących do świadczeń na rzecz Emitenta, udzielonych przez Emitenta osobom
zarządzającym i nadzorującym.
Nie wystąpiły.
12. Informacje o znaczących zdarzeniach dotyczących lat ubiegłych ujętych w sprawozdaniu finansowym
za bieżący okres.
Nie wystąpiły.
13. Informacje o znaczących zdarzeniach jakie nastąpiły po dniu bilansowym a nie uwzględnionych
w sprawozdaniach finansowych.
Po dniu bilansowym nie zaszły zdarzenia i okoliczności mogące w sposób istotny zniekształcić obraz sytuacji
finansowej spółki w roku badanym.
14. Informacje o relacjach między prawnym poprzednikiem a Emitentem oraz o sposobie i zakresie
przejęcia aktywów i pasywów.
W dniu 01.09.2004 roku Przedsiębiorstwo Usługowe MAKS Sp. z o.o. zostało przekształcone w spółkę akcyjną pod
firmą Przedsiębiorstwo Usługowe MAKS S.A. przejmując wszystkie prawa i obowiązki spółki
P.U. MAKS Sp. z o.o. Wszystkie aktywa i pasywa prawnego poprzednika stały się aktywami i pasywami Emitenta,
jako wynik kontynuacji działalności przekształconej spółki. W dniu 27.12.2005 roku Przedsiębiorstwo Usługowe
MAKS S.A. zmieniło firmę na INTERSPORT Polska S.A.
15. Sprawozdania finansowe skorygowane wskaźnikiem inflacji.
Nie wystąpiły.
16. Zestawienie i objaśnienie różnic pomiędzy danymi ujawnionymi w sprawozdaniu finansowym
i porównywalnych danych finansowych a uprzednio sporządzonymi i opublikowanymi sprawozdaniami.
Nie wystąpiły.
17. Zmiany stosowanych zasad (polityki) rachunkowości i sposobu sporządzania sprawozdania
finansowego, dokonanych w stosunku do poprzedniego roku obrotowego (lat obrotowych), ich przyczyny,
tytułu oraz wpływ wywołanych tym skutków finansowych na sytuację majątkową i finansową, płynność oaz
wynik finansowy i rentowność.
Spółka nie dokonywała zmian zasad (polityki) rachunkowości.
18. Dokonane korekty błędów podstawowych, ich przyczyny, tytuły oraz wpływ wywołanych tym skutków
finansowych na sytuację majątkową i finansową, płynność oraz wynik finansowy i rentowność.
Nie wystąpiły.
19. W przypadku występowania niepewności co do możliwości kontynuowania działalności, opis tych
niepewności oraz stwierdzenie, że taka niepewność występuje oraz wskazanie, czy sprawozdanie
finansowe zawiera korekty z tym związane; informacja powinna zawierać również opis podejmowanych,
bądź planowanych przez jednostkę działań mających na celu eliminację niepewności.
Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności. Nie istnieją okoliczności
wskazujące na zagrożenie kontynuacji działalności w dającej się przewidzieć przyszłości.
20. W przypadku sprawozdaniu finansowego sporządzonego za okres, w ciągu którego nastąpiło
połączenie, wskazanie, że jest to sprawozdanie finansowe sporządzone po połączeniu spółek, oraz
wskazanie dnia połączenia i zastosowanej metody rozliczenia połączenia (nabycia, łączenia udziałów).
W bieżącym roku obrotowym nie dokonano połączenia spółek. Sprawozdanie finansowe nie zawiera danych
spółek połączonych.
21. W przypadku niestosowania w sprawozdaniu finansowym do wyceny udziałów i akcji w jednostkach
podporządkowanych metody praw własności należy przedstawić skutki, jakie spowodowałoby jej
zastosowanie oraz wpływ na wynik finansowy.
Nie dotyczy
22. Jeżeli Emitent nie sporządza skonsolidowanego sprawozdania finansowego, wyłączając na postawie
odrębnych przepisów wszystkie jednostki z obowiązku objęcia konsolidacją, w dodatkowej nocie
objaśniającej do sprawozdanie finansowego należy przedstawić podstawę prawną wraz z danymi
uzasadniającymi odstąpienie od konsolidacji oraz inne informacje wymagane na postawie odrębnych
przepisów.
Nie dotyczy.
OŚWIADCZENIE ZARZĄDU
w sprawie wyboru audytora do badania sprawozdania finansowego
INTERSPORT POLSKA S.A. - za rok 2011.
Niniejszym oświadczamy, że podmiot dokonujący badania sprawozdania finansowego
INTERSPORT Polska S.A. za rok 2011 roku został wybrany zgodnie z przepisami
prawa, a biegli rewidenci dokonujący tego badania spełnili warunki do wydania
bezstronnego i niezależnego raportu z badania, zgodnie z właściwymi przepisami
prawa krajowego.
Kraków, dnia 20 marca 2012 r.
___________________________________________
_______________________________________
Załącznik do SA-R/2011
Sprawozdanie Zarządu
z działalności Spółki
za rok 2011
Cholerzyn
Sprawozdanie Zarządu z działalności INTERSPORT Polska S.A za rok 2011
SPIS TREŚCI
1.
WIZYTÓWKA FIRMY……………………………………………………………………………………… 4
2.
STRUKTURA WŁASNOŚCI……………………………………………………………………………… 4
2.1.
2.2.
3.
OSOBY ZARZĄDZAJĄCE I NADZORUJĄCE…………………………………………………………. 6
3.1.
3.2.
3.3.
4.
Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne
co najmniej 5 % ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy.
Zestawienie stanu posiadania akcji emitenta lub uprawnień do nich przez osoby
zarządzające i nadzorujące emitenta na dzień przekazania raportu rocznego, wraz ze
wskazaniem zmian w stanie posiadania w okresie od przekazania poprzedniego raportu
okresowego, odrębnie dla każdej z osób.
Zarząd INTERSPORT Polska S.A.
Rada Nadzorcza INTERSPORT Polska S.A.
Wartość wynagrodzeń, programów motywacyjnych lub premiowych odrębnie dla każdej
osoby zarządzającej i nadzorującej.
OPIS ISTOTNYCH RYZYK I ZAGROŻEŃ W DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI…………………….. 8
4.1 Czynniki zewnętrzne:
4.1.1
Ryzyko załamania koniunktury gospodarczej w Polsce
4.1.2
Ryzyko związane ze zmianami kursów walutowych
4.1.3
Ryzyko aury (pogodowe)
4.2 Czynniki wewnętrzne:
4.2.1
Ryzyko związane z zapewnieniem harmonijnych dostaw pełnego asortymentu
4.2.2
Ryzyko dużej rotacji pracowników
4.2.3
Ryzyko związane z sytuacją finansową Spółki
5.
NAJWAŻNIEJSZE WYDARZENIA…………………………………………………………………………… 9
6.
INFORMACJA O ZNACZĄCYCH DLA DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI UMOWACH (W TYM UMOWACH
KREDYTOWYCH, UBEZPIECZENIACH, WSPÓŁPRACY) ………………………………………….. 10
7.
OMÓWIENIE WYNIKÓW FINANSOWYCH……………………………………………………………… 11
7.1.
7.2
7.3
8.
Bilans
Rachunek zysków i strat
Przepływy finansowe
ZARZĄDZANIE FINANSAMI…………………………………………………………………………………… 16
8.1.
Zaciągnięte przez Spółkę kredyty i pożyczki
Strona |2
9.
8.2.
Ocena zarządzania zasobami finansowymi
8.3.
Ocena możliwość finansowania zamierzeń inwestycyjnych
CZYNNIKI I NIETYPOWE ZDARZENIA MAJĄCE WPŁYW NA WYNIK Z DZIAŁALNOŚCI ……………… 19
10. OBJAŚNIENIE RÓŻNIC POMIĘDZY WYNIKAMI FINANSOWYMI WSKAZANYMI W RAPORCIE ROCZNYM,
A WCZEŚNIEJ PUBLIKOWANYMI PROGNOZAMI …………………………………………………………………….. 20
11. OPIS ORGANIZACJI I JEJ OTOCZENIA BRANŻOWEGO ………………………………………………………….. 20
11.1.
11.2.
11.3.
11.4.
11.5.
11.6.
11.7.
11.8.
11.9.
11.10.
11.11.
11.12.
11.13.
Powiązania organizacyjne lub kapitałowe emitenta z innymi podmiotami
GRUPA INTERSPORT na świecie
Opis prowadzonej działalności
Liczba placówek
Stan i struktura zatrudnienia
Koncepcja modelowego salonu sportowego INTERSPORT
Polityka asortymentowa
Struktura sprzedaży w 2011 roku
Działania marketingowe
Nagrody i wyróżnienia w roku 2011
Rynek artykułów sportowych w Polsce
Sytuacja na polskim rynku artykułów sportowych w najbliższej perspektywie
Otoczenie branżowe Spółki
12. PERSPEKTYWY ROZWOJU NA LATA 2012-2013………………………………………………………………………. 29
13. INFORMACJE O WYBORZE BIEGŁEGO REWIDENTA…………………………………………………………………. 30
14. INFORMACJE O POSTĘPOWANIACH TOCZĄCYCH SIĘ PRZED SĄDEM, ORGANEM WŁAŚCIWYM DLA
POSTĘPOWANIA ARBITRAŻOWEGO LUB ORGANEM ADMINISTRACJI PUBLICZNEJ…………………….. 30
15. INFORMACJE O ISTOTNYCH TRANSAKCJACH ZAWARTYCH Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI………… 31
16. INFORMACJE O UDZIELENIU PRZEZ SPÓŁKĘ PORĘCZEŃ KREDYTU, POŻYCZKI LUB GWARANCJI … 31
Strona |3
1. WIZYTÓWKA FIRMY
Nazwa : INTERSPORT Polska S.A.
Siedziba : 32-060 Liszki, Cholerzyn 382
Przedmiot działalności: handel detaliczny artykułami sportowymi w specjalistycznych sklepach
o powierzchni około 1000 m2 zlokalizowanych w wybranych, prestiżowych centrach handlowych
dużych miast.
2. STRUKTURA WŁASNOŚCI
Spółka działa na polskim rynku artykułów sportowych od 1988 roku. W 2004 roku zmieniła formę
prawną na spółkę akcyjną. Od 2006 roku akcje Spółki INTERSPORT Polska S.A. są notowane na
Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie na rynku podstawowym 5 PLUS pod kodem:
INTERSPPL.
Kapitał zakładowy INTERSPORT Polska S.A. wynosi 1.393.333,40 zł (milion trzysta
dziewięćdziesiąt trzy tysiące trzysta trzydzieści trzy złote czterdzieści groszy) i dzieli się na:
5.000.000 (pięć milionów) akcji imiennych serii A o wartości nominalnej 0,10 zł (zero złotych
dziesięć groszy) każda, 3.500.000 (trzy miliony pięćset tysięcy) akcji na okaziciela serii B
o wartości nominalnej 0,10 zł (zero złotych dziesięć groszy) każda, 1.666.666 (jeden milion
sześćset sześćdziesiąt sześć tysięcy sześćset sześćdziesiąt sześć) akcji imiennych serii C1
o wartości nominalnej 0,10 zł (zero złotych dziesięć groszy) każda oraz 1.166.668 (jeden milion
sto sześćdziesiąt sześć tysięcy sześćset sześćdziesiąt osiem) akcji na okaziciela serii C2
o wartości nominalnej 0,10 zł (zero złotych dziesięć groszy) każda i 100.000 (sto tysięcy) akcji
zwykłych na okaziciela serii D oraz 2.500.000 (dwa miliony pięćset tysięcy) akcji zwykłych na
okaziciela serii E o wartości nominalnej 10 (dziesięć) groszy każda.
Łączna liczba akcji Spółki (13.933.334 szt.) uprawnia do oddania podczas Walnego Zgromadzenia
Akcjonariuszy 20.600.000 głosów (dwadzieścia milionów sześćset tysięcy), z uwagi na fakt, że
akcje imienne uprawniają do oddania dwóch głosów na jedną akcję.
2.1
Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez
podmioty zależne co najmniej 5 % ogólnej liczby głosów na Walnym
Zgromadzeniu Akcjonariuszy.
Akcjonariusz
INTERCONTACT
Beteiligungsgesellschaft mbH
Artur Mikołajko
Sławomir Gil
Liczba akcji
-
1.666.666 akcji imiennych serii C1
1.166.668 akcji na okaziciela serii C2
650.000 akcji na okaziciela serii E
1.250.000 akcji imiennych serii A
812.500 akcji na okaziciela serii B
5.554 akcji na okaziciela serii D
% udział
w kapitale
zakładowym
Liczba
głosów na
WZA
% udział
głosów na
WZA
25,00%
5 150 000
25,00%
14,84%
3 318 054
16,11%
14,84%
3 318 054
16,11%
Strona |4
Jolanta i Krzysztof
Milewscy
1. Dorota Radwańska
2. Maja Radwańska
3. Kaja Radwańska
- jako współwłaścicielki
2.2
- 1.250.000 akcji imiennych serii A
- 576. 033 akcji na okaziciela serii B
- 5.554 akcji na okaziciela serii D
13,15%
3 081 587
14,96%
- 812.500 akcji na okaziciela serii B
- 5.554 akcji na okaziciela serii D
14,84%
3 318 054
16,11%
Zestawienie stanu posiadania akcji emitenta lub uprawnień do nich przez osoby
zarządzające i nadzorujące emitenta na dzień przekazania raportu rocznego,
wraz ze wskazaniem zmian w stanie posiadania w okresie od przekazania
poprzedniego raportu okresowego, odrębnie dla każdej z osób.
Osoba
Zarządzająca /
Nadzorująca
Funkcja
Artur Mikołajko
Prezes Zarządu
Sławomir Gil
Wiceprezes Zarządu
Jolanta Milewska
Członek RN
(do dn. 28.03.2011r.)
Dorota
Radwańska
Ilość akcji
na dzień
przekazania
raportu za III
kwartał 2011
2 068 054
2 068 054
1 831 587
bez zmian
bez zmian
bez zmian
Członek RN
2 000
2 068 054 akcji
tj. 14,84%
w kapitale zakładowym
2 068 054 akcji
tj. 14,84%
1 831 587 akcji
tj. 13,15%
bez zmian
2 068 054 akcji
(jako współwłaściciel)
tj. 14,84%
bez zmian
2 000 akcji
tj. 0,014%
2 068 054
(*współwłaścicielka Członek RN
z Kają i Mają
Radwańską)
Łukasz Gil
Zmiany w strukturze Ilość akcji
własności w okresie na dzień przekazania
od 09.11.2011
raportu rocznego 2011
do 28.02.2012
Stan posiadania akcji INTERSPORT Polska S.A. na dzień 28 lutego 2012 roku został sporządzony
w oparciu o zawiadomienia określone w art. 160 ustawy o ofercie publicznej i warunkach
wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach
publicznych.
Zarząd INTERSPORT Polska S.A. otrzymał:
• w dniu 12 stycznia 2011 roku - zawiadomienie o zbyciu 5.920 akcji INTERSPORT Polska S.A.
przez p. Jolantę Milewską - członka Rady Nadzorczej Spółki (RB nr 4/2011);
• w dniu 10 października 2011 roku - zawiadomienie o zbyciu 16.241 akcji INTERSPORT Polska
S.A. przez p. Jolantę Milewską – znacznego akcjonariusza Spółki. (RB nr 39/2011);
• w dniu 13 października 2011 roku - zawiadomienie o kupnie 2.000 akcji INTERSPORT Polska
S.A. przez p. Łukasza Gila – członka Rady Nadzorczej Spółki (RB nr 40/2011).
Strona |5
Wg informacji posiadanych przez Zarząd, pozostałe osoby nadzorujące nie posiadały akcji
INTERSPORT Polska S.A.
W roku 2011 roku Spółka nie zawierała umów, w wyniku których mogą w przyszłości nastąpić
zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy.
3. OSOBY ZARZĄDZAJĄCE i NADZORUJĄCE
W
a
lub
lub
roku 2011 roku nie zostały zawarte umowy między Spółką INTERSPORT Polska S.A.
osobami zarządzającymi, przewidujące rekompensatę w przypadku ich rezygnacji
zwolnienia z zajmowanego stanowiska bez ważnej przyczyny lub gdy ich odwołanie
zwolnienie następuje z powodu połączenia Spółki przez przejęcie.
3.1. Zarząd INTERSPORT Polska S.A.
Liczbę członków oraz czas trwania kadencji Zarządu INTERSPORT Polska S.A. określa Statut
Spółki, zaś zakres działania i organizację pracy określa Regulamin Zarządu.
Od 1 stycznia do 16 marca 2011 roku Zarząd INTERSPORT Polska S.A. działał w składzie:
Prezes Zarządu: Artur Mikołajko
Wiceprezes Zarządu: Sławomir Gil
Członek Zarządu: Artur Olender
(oddelegowany czasowo przez Radę Nadzorczą do pełnienia tej funkcji)
Od dnia 17 marca 2011 roku, po dokonaniu przez Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie
Akcjonariuszy zmian w Statucie Spółki, Zarząd INTERSPORT Polska S.A. funkcjonuje w składzie:
Prezes Zarządu: Artur Mikołajko
Wiceprezes Zarządu: Sławomir Gil
Członkowie Zarządu są założycielami Spółki i pracują w niej nieprzerwanie od 23 lat.
3.2.
Rada Nadzorcza INTERSPORT Polska S.A.
Skład, kompetencję, organizację i sposób wykonywania czynności Rady Nadzorczej INTERSPORT
Polska S.A. określa Kodeks Spółek Handlowych, Statut Spółki oraz Regulamin Rady Nadzorczej.
Od 1 stycznia do 28 marca 2011 roku Rada Nadzorcza INTERSPORT Polska S.A. funkcjonowała
w składzie:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
Artur Olender (Przewodniczący – członek niezależny)
Beata Mikołajko (Wiceprzewodnicząca)
Jolanta Milewska
Dorota Radwańska
Klaus Jost
Łukasz Gil
Piotr Dygas (członek niezależny)
Strona |6
W związku z rezygnacją p. Jolanty Milewskiej z funkcji członka RN, od dnia 29 marca 2011 roku
Rada Nadzorcza INTERSPORT Polska S.A. funkcjonowała w sześcioosobowym składzie:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
Artur Olender (Przewodniczący – członek niezależny)
Beata Mikołajko (Wiceprzewodnicząca)
Dorota Radwańska
Klaus Jost
Łukasz Gil
Piotr Dygas (członek niezależny)
W roku 2011 w Radzie Nadzorczej Spółki (zgodnie z zaleceniem Komisji Europejskiej z dnia
15.02.2005 roku) funkcjonowały dwie komisje w składzie:
Komisja Audytu:
•
•
•
Artur Olender (Przewodniczący)
Łukasz Gil
Piotr Dygas
Komisja Wynagrodzeń i Nominacji:
• Piotr Dygas (Przewodniczący)
• Klaus Jost
• Dorota Radwańska
3.3.
Wartość wynagrodzeń, programów motywacyjnych lub premiowych odrębnie
dla każdej osoby zarządzającej i nadzorującej.
Łączna wartość wynagrodzeń dla każdej osoby zarządzającej i nadzorującej Spółkę INTERSPORT
Polska S.A. jest opisana w tabeli poniżej:
Wynagrodzenie Członków Zarządu i Rady Nadzorczej
1. Wynagrodzenie Zarządu:
01.01.2011-31.12.2011
(dane w zł)
880 396,00
- Sławomir Gil
429 936,00
- Artur Mikołajko
450 460,00
2. Wynagrodzenie Rady Nadzorczej:
174 750,00
- Łukasz Gil
24 000,00
- Beata Mikołajko
24 000,00
- Jolanta Milewska
6 000,00
- Klaus Jost
24 000,00
- Artur Olender
48 750,00
- Dorota Radwańska
24 000,00
- Piotr Dygas
Razem
24 000,00
1 055 146,00
Strona |7
4. OPIS ISTOTNYCH RYZYK I ZAGROŻEŃ W DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI
W opinii Zarządu INTERSPORT Polska S.A. najistotniejszymi czynnikami ryzyka i zagrożeń
w perspektywie nadchodzącego roku są:
4.3
Czynniki zewnętrzne
4.3.1 Ryzyko załamania koniunktury gospodarczej w Polsce
Poziom przychodów INTERSPORT Polska S.A. uzależniony jest od siły nabywczej ludności Polski,
która zmienia się w zależności od koniunktury gospodarczej, w tym: dynamiki wzrostu
gospodarczego, poziomu bezrobocia, konsumpcji indywidualnej, wskaźników optymizmu
konsumentów, poziomu kursu euro wobec złotego oraz polityki fiskalnej państwa. Istnieje ryzyko,
że w przypadku gwałtownego lub długotrwałego osłabienia koniunktury gospodarczej może
nastąpić zmniejszenie popytu na dobra oferowane przez Spółkę.
4.3.2 Ryzyko związane ze zmianami kursów walutowych
Wyniki finansowe INTERSPORT Polska S.A. mogą się zmieniać pod wpływem wahań kursu euro
do złotego, z uwagi na:
(1) powiązanie płatności z tytułu umów najmu lokali sklepowych z kursem euro: płatności
stanowią równowartość w złotych kwoty umownej wyrażonej w euro, co oznacza, że osłabienie
kursu złotego względem euro może zwiększyć poziom kosztów Spółki z tytułu usług obcych,
(2) powiązanie poziomu cen importowanych towarów markowych przez dystrybutorów od kursu
euro. Osłabienie kursu złotego wobec euro może oznaczać wyższe koszty zakupu towarów
co może przełożyć się na podniesienie cen detalicznych części oferty INTERSPORT. Może to być
przyczyną spadku zainteresowania na wybrane towary, a przez to wpłynąć w przyszłości
na wyniki finansowe Spółki.
(3) rozliczanie z kontrahentami zagranicznymi dostaw towarów w euro. Transakcje takie
stanowiły w 2011 roku około 18% wartości wszystkich zakupów Spółki.
4.3.3 Ryzyko aury (pogodowe)
Branża sportowa charakteryzuje się dużą sezonowością sprzedaży, na którą wpływ ma m.in.
kształtowanie się pogody w poszczególnych sezonach sprzyjających uprawianiu danej dyscypliny
sportu. Istnieje ryzyko, że występujące anomalie (zaburzenia pogodowe, takie jak zimne
i deszczowe lato, opóźniająca się lub ciepła i mało śnieżna zima) spowodują czasowy spadek
popytu na sezonowe artykuły i odzież sportową, co przełoży się na poziom przychodów Spółki.
4.4
Czynniki wewnętrzne
4.4.1 Ryzyko związane z zapewnieniem harmonijnych dostaw pełnego asortymentu
INTERSPORT Polska S.A. współpracuje z około 190 dostawcami różnego rodzaju sprzętu
i odzieży sportowej. Specyfiką branży jest zamawianie sezonowych kolekcji asortymentu
ze znacznym wyprzedzeniem, w zależności od grupy towarów, sięgającym 6 – 9 miesięcy. Istnieje
ryzyko, że jedna lub kilka zamówionych kolekcji zostanie dostarczona Spółce z opóźnieniem, lub
Strona |8
nie zostanie dostarczona wcale, co powodowałoby powstanie luki w asortymencie proponowanym
klientom, a w konsekwencji utratę części planowanych przychodów ze sprzedaży.
Spółka ogranicza powyższe ryzyko, konstruując ofertę na bazie kilku konkurencyjnych marek
(różnych dostawców) dla głównych grup towarów sezonowych. Taka polityka umożliwia
zaoferowanie klientowi szerokiego wyboru nawet w przypadku ewentualnego opóźnienia
czy braku jednej lub kilku dostaw.
4.4.2 Ryzyko dużej rotacji pracowników
Wykwalifikowany i doświadczony w branży sportowej personel, służący klientowi fachową pomocą
przy wyborze specjalistycznego sprzętu, stanowi jedną z istotnych przewag konkurencyjnych
INTERSPORT Polska S.A. Istnieje ryzyko zwiększenia się rotacji personelu bezpośrednio
obsługującego klienta, co mogłoby wpłynąć negatywnie na obroty lub marże generowane przez
salony. Spółka stara się zmniejszyć powyższe ryzyko poprzez dbanie o rozwój i motywację
pracowników. Systematycznie organizuje szkolenia, prezentacje, w których uczestniczą
sprzedawcy i pracownicy serwisów. Dzięki prowadzonym działaniom i przyjaznej atmosferze pracy
panującej w INTERSPORT Polska S.A., Spółka zamierza związać ze sobą pracowników.
4.4.3 Ryzyko związane z sytuacją finansową Spółki
Źródła finansowania działalności INTERSPORT Polska S.A., oprócz środków własnych, stanowią
przede wszystkim, co typowe dla przedsiębiorstwa handlowego, zobowiązania krótkoterminowe
z tytułu dostaw i usług oraz zobowiązania długoterminowe dotyczące wyposażenia sklepów
i bazy logistycznej. W ocenie Zarządu, przy założeniu kontynuowania współpracy z dostawcami,
dywersyfikacji umów z bankami na dzisiejszych warunkach, zagrożenie co do nieterminowego
wywiązywania się przez Spółkę z zaciągniętych zobowiązań handlowych i kredytowych
jest znikome.
5. NAJWAŻNIEJSZE WYDARZENIA
W 2011 roku w Spółce wystąpiły następujące istotne zdarzenia:
(1) W dniu 14 stycznia 2011 roku odbyło się Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy,
które zmieniło par. 13 pkt. 1 Statutu Spółki na następujący: Zarząd Spółki składa się z jednej lub
większej liczby członków powoływanych i odwoływanych przez Walne Zgromadzenie. Członkowie Zarządu
powoływani są na okres od trzech do pięciu lat. Kadencja danego Członka Zarządu jest każdorazowo ustalana
przez organ uprawniony do jego powołania. W skład Zarządu wchodzi: Prezes Zarządu oraz Wiceprezesi Zarządu.
Zmiana Statutu Spółki została zarejestrowana przez Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia
w Krakowie Wydział XI Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego.
(2) W dniu 6 kwietnia 2011 roku Spółka uruchomiła nowy salon sprzedaży w Galerii Słonecznej
w Radomiu o powierzchni 758 m2. To pierwsza placówka handlowa Spółki w tym mieście.
(3) W dniu 15 czerwca 2011 roku odbyło się Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy
INTERSPORT Polska S.A. na którym zebrani akcjonariusze Spółki:
•
zatwierdzili „Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za rok 2010”,
Strona |9
•
•
•
zatwierdzili „Sprawozdanie finansowe Spółki za rok obrotowy 2010”,
udzielili absolutorium wszystkim członkom Zarządu i Rady Nadzorczej za rok 2010,
zadecydowali o przeznaczeniu w całości zysku netto za rok 2010 na kapitał zapasowy
Spółki. Akcjonariusze zrezygnowali tym samym z wypłaty dywidendy.
(4) Na posiedzeniu w dniu 14 września 2011 roku Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwałę
dotyczącą wyboru Auxillium Audyt Krystyna Adamus, Jadwiga Faron Spółka Komandytowa
z siedzibą w Krakowie, jako biegłego rewidenta uprawnionego do zbadania sprawozdania
finansowego Spółki za okres od 1 stycznia 2011 r. do 31 grudnia 2011 r. (RB 34/2011).
(5) W dniu 28 września 2011 roku został otwarty pierwszy w Szczecinie (Galeria Kaskada) salon
sportowy sieci INTERSPORT o powierzchni 993 m2. To pierwszy sklep uruchomiony
w ramach nowej koncepcji wizualnej STTP z wyodrębnionymi strefami tematycznymi:
outdoor, running, football.
(6) Na mocy podpisanego we wrześniu 2011 roku porozumienia z Polskim Związkiem
Narciarskim serwis działający w salonach INTERSPORT autoryzowany przez firmę MONTANA,
został w sezonie zimowym 2011/2012 oficjalnym serwisem dla kadr alpejskich oraz skicrossu
PZN.
(7) W dniu 15 października 2011 roku został oficjalnie uruchomiony pierwszy w Rzeszowie
(CH Millenium Hall) sklep sportowy sieci INTERSPORT o powierzchni 823 m2. To drugi (po
Szczecinie) salon sprzedaży Spółki otwarty w ramach nowej koncepcji wizualnej STTP (nowa
kasa, nowe kolory i kornery tematyczne).
6. INFORMACJA O ZNACZĄCYCH DLA DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI UMOWACH W ROKU
2011 (W TYM UMOWACH KREDYTOWYCH, UBEZPIECZENIACH, WSPÓŁPRACY).
•
•
•
•
W dniu 12 kwietnia 2011 roku Spółka podpisała aneks do umowy najmu lokalu handlowego
w Galerii Handlowej w Rzeszowie, zgodnie z którym powierzchnia lokalu wynosi obecnie
822,99 m2 (poprzednio 1.101,24 m2). Salon został uruchomiony zgodnie z planem
w połowie października 2011 roku.
W dniu 6 czerwca 2011 roku Zarząd Spółki podpisał z Bankiem DnB NORD dwie umowy
kredytowe na łączną wartość 18.000.000 zł. Środki pozyskane z ww. kredytów długoi średnioterminowych Spółka przeznaczyła w większości na spłatę dotychczasowych
zobowiązań krótkoterminowych. (RB 23/2011)
W dniu 17 czerwca 2011 roku Zarząd poinformował o nieprzedłużeniu na kolejny okres,
umowy najmu zawartej ze Spółką St. Martins Gallery Sosnowiec Sp. z o.o. z siedzibą
w Warszawie dotyczącej najmu lokalu o powierzchni 510 m2 zlokalizowanego w CH Plejada
Sosnowiec. Zgodnie z zapisami umowy, okres najmu skończył się w dniu 26 września 2011
roku. (RB 26/2011)
W dniu 8 sierpnia 2011 roku Zarząd Spółki poinformował o przedłużeniu umowy najmu lokalu
handlowego o powierzchni 462 m2 znajdującego się w Centrum Handlowym Plejada przy al.
Jana Nowaka Jeziorańskiego 25 w Bytomiu. Zgodnie z podpisanym aneksem, pierwotna
S t r o n a | 10
•
•
•
•
umowa najmu wygasająca w 2011 roku ulega przedłużeniu na kolejny okres - do dnia 28
lutego 2014 roku (RB 31/2011).
W październiku 2011 roku Spółka podpisała aneks do umowy najmu dotyczącej lokalu
handlowego zlokalizowanego w Centrum Handlowym „Nova Park” w Gorzowie Wielkopolskim,
która została opisana po raz pierwszy w raporcie bieżącym nr 52/2008
z dnia 5 sierpnia 2008 roku. Zgodnie z podpisanym aneksem powierzchnia lokalu, w którym
prowadzona będzie sprzedaż artykułów sportowych pod szyldem INTERSPORT wynosi 815,6
m2 (poprzednio 1.122 m2). (RB 43/2011).
W dniu 2 września 2011 roku Zarząd INTERSPORT Polska S.A. otrzymał informację
o podpisaniu przez Spółkę „Centrum Handlowe Felin” z siedzibą w Lublinie aneksu do umowy
najmu dotyczącej lokalu handlowego zlokalizowanego w Centrum Handlowym Felicity w
Lublinie, która została opisana w raporcie bieżącym nr 70 z dnia 27 listopada 2007 roku.
Zgodnie z podpisanym aneksem powierzchnia lokalu, w którym prowadzona będzie sprzedaż
artykułów sportowych pod szyldem INTERSPORT wynosi obecnie 883 m2 - poprzednio 1.526
m2 (RB 33/2011).
We wrześniu 2011 roku Zarząd Spółki podpisał dwie umowy ubezpieczenia (RB nr 35/2011):
1. Umowę generalną z Polskim Towarzystwem Ubezpieczeń S.A. z siedzibą w Warszawie
określającą warunki oraz zasady ubezpieczenia z tytułu prowadzonej przez Spółkę
działalności. Umowa została zawarta na okres od 25 września 2011r. do 24 września 2012
r.
2. Umowę ubezpieczenia ze Spółką Chartis Europe S.A. Oddział w Polsce określającą warunki
oraz zasady ubezpieczenia mienia w transporcie (cargo). Przedmiotowa umowa została
zawarta na okres od 25 września 2011 r. do 24 września 2012 r.
We wrześniu 2011 roku Zarząd INTERSPORT Polska S.A. podpisał z Bankiem DnB NORD
Polska S.A. z siedzibą w Warszawie dwie kolejne umowy kredytowe:
1. Umowę o wartości 2.800.000 PLN, która została zawarta na okres 5 lat w celu
finansowania i refinansowania części nakładów poniesionych na wyposażenie nowych
salonów w Szczecinie i Rzeszowie. (RB 36/2011)
2. Umowę o limit na gwarancje o wartości 350.000 Euro, której termin ostatecznej spłaty
mija 31 sierpnia 2014 roku. (RB 37/2011)
7. OMÓWIENIE WYNIKÓW FINANSOWYCH za rok 2011
Spółka INTERSPORT Polska S.A. w 2011 roku odnotowała spadek przychodów ze sprzedaży
towarów i usług o 16,5% w porównaniu do analogicznego okresu 2010 roku osiągając przychód
w wysokości 194.079 tys. zł, wobec 232.408 tys. zł w 2010 roku. W 2011 roku strata brutto
wyniosła 14.847 tys. zł wobec zysku brutto w wysokości 1.553 tys. zł w 2010 roku.
S t r o n a | 11
Poniżej przedstawiamy podstawowe dane finansowe Spółki.
Stan na
31.12.2010
Stan na
31.12.2011
232 408
194 079
II. Zysk (strata) z działalności operacyjnej
4 150
-11 597
III. Zysk (strata) brutto
1 553
-14 847
IV. Zysk (strata) netto
1 053
-12 383
V. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
18 187
4 116
VI. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
-3 597
-7 844
VII. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej
-14 646
5 273
-56
1 545
IX. Aktywa razem
155 564
167 001
X. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania
112 951
136 771
XI. Zobowiązania długoterminowe
8 680
27 257
XII. Zobowiązania krótkoterminowe
94 861
100 161
XIII. Kapitał własny
42 613
30 230
XIV. Kapitał zakładowy
1 393
1 393
XV. Liczba akcji (w szt.)
13 933 334
13 933 334
WYBRANE DANE FINANSOWE
I. Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i usług
VIII. Przepływy pieniężne netto, razem
XVI. Zysk na jedna akcję/udział zwykły (w PLN/EUR)
0,08
XVII. Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w
PLN/EUR)
0,08
XVIII. Wartość księgowa na jedną akcję/udział
(w PLN/EUR)
3,06
2,17
XIX. Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję
(w PLN/EUR)
3,06
2,17
0
0
XX. Zadeklarowana lub wypłacona dywidenda na jedną akcję
(w zł/EUR)
7.1.
Bilans
Wartość sumy bilansowej na dzień 31 grudnia 2011 roku wyniosła 167.001 tys. zł
i w porównaniu do analogicznego okresu 2010 roku oznacza to wzrost o 7,4% (155.564 tys. zł).
Aktywa
Wzrost wartości aktywów Spółki w porównaniu do 2010 roku jest głównie efektem zwiększenia
poziomu zapasów o 6.066 tys. zł co związane jest z inwestycjami w nowe sklepy: w Radomiu
(otwarty w kwietniu), Szczecinie, Rzeszowie który zostały otwarte w IV kwartale 2011 r. oraz
utrzymującą się zbyt wysoką temperaturę oraz brakiem śniegu w II połowie grudnia
co spowodowało, że odzież i sprzęt narciarsko-snowboardowy sprzedawał się bardzo słabo.
Drugim czynnikiem zwiększenia poziomu aktywów był wzrost długoterminowych rozliczeń
międzyokresowych z tytułu odroczonego podatku dochodowego o 2.458 tys. zł w porównaniu
S t r o n a | 12
do analogicznego okresu ubiegłego roku. Większa dynamika wzrostu aktywów obrotowych
w porównaniu do aktywów trwałych wynika z inwestycji w nowe sklepy oraz brakiem aury
zimowej w miesiącu grudniu.
Poniżej przedstawiamy strukturę aktywów na dzień 31.12.2010 roku oraz 31.12.2011 roku.
W tys. PLN
Struktura aktywów
Aktywa trwałe
Wartości niematerialne i prawne
Rzeczowe aktywa trwałe
Należności długoterminowe
Inwestycje długoterminowe
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe
Aktywa obrotowe
Zapasy
Należności krótkoterminowe
Inwestycje krótkoterminowe
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe
Aktywa razem
Rok 2010
Rok 2011
od 01.01.2010
od 01.01.2011
do 31.12.2010
do 31.12.2011
88 628
4 200
83 161
0
621
646
66 936
62 737
2 681
1 206
312
155 564
90 974
3 823
83 355
0
692
3 104
76 027
68 803
3 581
2 751
892
167 001
zm.%
2011/2010
+2,6 %
-9 %
+0,2 %
+11,4 %
+380,5 %
+13,6 %
+9,7 %
+33,6 %
+128,1 %
+185,9 %
+7,4 %
Pasywa
Wzrost wartości pasywów Spółki w 2011 roku w porównaniu do 2010 roku jest głównie efektem
zwiększenia poziomu zobowiązań i rezerw na zobowiązania o 23.820 tys. zł w porównaniu
do analogicznego okresu ubiegłego roku. Zmniejszony poziom zobowiązań krótkoterminowych
w pozycji kredyty i pożyczki, a zarazem wzrost tej pozycji po stronie zobowiązań
długoterminowych jest efektem przeprowadzonej przez Spółkę restrukturyzacji zewnętrznych
źródeł finansowania w zakresie ich kwoty oraz tenoru. Zwiększony poziom zobowiązań
krótkoterminowych wynika ze zwiększenia poziomu zobowiązań wobec kontrahentów Spółki
w związku z większą ilością sklepów w 2011 roku w stosunku do 2010 roku oraz ze względu na
ciepły grudzień – niższą sprzedaż, niż zakładano. Zmniejszony poziom rozliczeń
międzyokresowych o 409 tys. zł wynika z otrzymanej dotacji unijnej na halę magazynową, która
jest rozliczana w okresie eksploatacji hali.
Poniżej przedstawiamy strukturę pasywów na dzień 31.12.2010 roku oraz 31.12.2011 roku.
W tys. PLN
Struktura pasywów
Kapitał własny
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku
dochodowego
Zobowiązania długoterminowe
zm.%
2011/2010
Rok 2010
Rok 2011
od 01.01.2010
od 01.01.2011
do 31.12.2010
do 31.12.2011
42 613
30 230
-29 %
809
1 161
+43,5%
8 680
27 257
+214 %
S t r o n a | 13
Kredyty i pożyczki
Inne zobowiązania finansowe
Zobowiązania krótkoterminowe
Kredyty i pożyczki
Z tytułu dostaw i usług
Z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń i innych
Z tytułu wynagrodzeń
Pozostałe
Fundusze specjalne
Rozliczenia międzyokresowe
Pasywa razem
8 595
85
94 861
22 589
67 093
3 380
1 140
573
86
8 601
155 564
27 110
147
100 161
11 913
84 779
1 201
1 173
1 039
56
8 192
167 001
+215,4 %
+72,9 %
+5,6 %
-47,3%
+26,4%
-64,5 %
+2,9 %
+81,3 %
-34,9 %
-4,8 %
+7,4 %
7.2 Rachunek zysków i strat
Poniżej przedstawiamy uproszczony rachunek zysków i strat.
W tys. PLN
Rachunek zysków i strat
Przychody netto ogółem
Wartość sprzedanych towarów i materiałów
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży
Koszty sprzedaży
Koszty ogólnego Zarządu
Zysk (strata) ze sprzedaży
Pozostałe przychody operacyjne
Pozostał koszty operacyjne
Zysk (strata) z działalności operacyjnej
Przychody finansowe
Koszty finansowe
Zysk (strata) z działalności gospodarczej
Zysk (strata) brutto
Zysk (strata) netto
Rok 2010
Rok 2011
od 01.01.2010
od 01.01.2011
do 31.12.2010
do 31.12.2011
232 408
147 087
85 321
73 749
7 381
4 191
1 024
1 065
4 150
6
2 603
1 553
1 553
1 053
194 079
120 118
73 961
77 085
7 464
-10 588
1 111
2 120
-11 597
80
3 330
-14 847
-14 847
-12 383
zm.%
2011/2010
-16,5 %
-18,3 %
-13,3 %
+4,5 %
+1,1 %
+8,5 %
+99,1 %
+1233,3 %
+27,9 %
7.2.1. Przychody
Przychody ze sprzedaży towarów i usług w 2011 roku spadły o 16,5% w stosunku
do analogicznego okresu ubiegłego roku, z poziomu 232.408 tys. zł w 2010 roku do poziomu
194 079 tys. zł w 2011 roku.
S t r o n a | 14
7.2.2. Koszty
Poniżej przedstawiamy poniesione koszty.
W tys. PLN
Koszty według rodzaju
Amortyzacja
Zużycie materiałów i energii
Usługi obce
Podatki i opłaty
Wynagrodzenia
Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia
Pozostałe koszty rodzajowe
Koszty razem
Wartość sprzedanych towarów i materiałów
Rok 2010
Rok 2011
od 01.01.2010
od 01.01.2011
do 31.12.2010
do 31.12.2011
7 058
5 416
38 974
3 588
18 852
3 540
3 702
81 130
147 087
6 807
5 627
41 889
3 552
19 139
3 383
4 152
84 549
120 118
zm.%
2011/2010
-3,6 %
+3,9 %
+7,5 %
-1 %
+1,5%
+4,4 %
+12,2 %
+4,2 %
-18,3 %
Suma kosztów w 2011 roku jest większa o 3.419 tys. zł w porównaniu do analogicznego okresu
2010 roku. Wzrost kosztów związany jest:
(1) z całorocznym utrzymaniem sklepu w Zakopanem otwartego pod koniec 2010 roku oraz
z kosztami sklepów otwartych w 2011 roku: Radom – kwiecień, Szczecin – wrzesień; Rzeszów
- październik
(2) ze wzrostem wynagrodzeń, które wynikają z inwestycji w nowe sklepy oraz z całorocznego
działania sklepu otwartego w Zakopanem pod koniec 2010 roku.
(3) z obsługą większej ilości sklepów aniżeli w roku ubiegłym oraz indeksacją niektórych pozycji
po stronie kosztów
7.2.3. Podstawowe dane finansowe
Poniżej przedstawiamy dane dotyczące wyników finansowych Spółki.
W tys. PLN
Podstawowe dane finansowe
Przychody ze sprzedaży ogółem
Wynik brutto na sprzedaży
Marża brutto na sprzedaży
Wynik ze sprzedaży
Marża na sprzedaży
Wynik z działalności operacyjnej (EBIT)
Marża EBIT
EBITDA (EBIT + amortyzacja)
Marża EBITDA
Wynik brutto
Wynik netto
Rok 2010
Rok 2011
od 01.01.2010
od 01.01.2011
do 31.12.2010
do 31.12.2011
232 408
85 321
36,7%
4 191
1,8%
4 150
1,8%
11 208
4,8%
1 553
1 053
194 079
73 961
38,1%
-10 588
zm.%
2011/2010
-16,5 %
-13,3 %
+3,8 %
-11 597
-4 790
-14 847
-12 383
S t r o n a | 15
W 2011 roku Spółka zanotowała stratę netto na poziomie 12.383 tys. zł przy zysku netto na
poziomie 1.053 tys. zł w analogicznym okresie 2010 roku. EBIDTA wyniosła -4.790 tys. zł,
przy 11.208 tys. zł w 2010 roku. Przychody ze sprzedaży towarów i usług w 2011 roku spadły
o 16,5% w stosunku do analogicznego okresu ubiegłego roku, z poziomu 232.408 tys. zł
w 2010 roku do poziomu 194.079 tys. zł w 2011 roku.
7.3. Przepływy finansowe
Poniżej przedstawiamy dane dotyczące przepływów finansowych.
W tys. PLN
Wyszczególnienie
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej, w tym
Zysk (strata) netto
Amortyzacja
Zmiana stanu rezerw
Zmiana stanu zapasów
Zmiana stanu należności
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i
kredytów
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych
Inne
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej
Przepływy pieniężne razem
Rok 2010
Rok 2011
od 01.01.2010
od 01.01.2011
do 31.12.2010
do 31.12.2011
18 187
1 053
7 058
- 35
19 212
2 601
4 116
-12 383
6 807
352
-6 066
-900
-14 301
17 402
194
2 405
-3 597
-14 646
-56
-3 447
2 351
-7 844
5 273
1 545
W 2011 roku Spółka wygenerowała dodatnie przepływy z działalności operacyjnej w kwocie 4.116
tys. zł co spowodowane było zmianą stanu należności i zobowiązań oraz zapasów.
Ujemne przepływy z działalności inwestycyjnej w analizowanych okresach związane są głównie
z rozwojem sieci.
W 2011 roku Spółka wygenerowała dodatnie przepływy pieniężne z działalności finansowej,
wynikające głównie z zaciągniętych nowych kredytów co związane było z restrukturyzacją
zewnętrznych źródeł finansowania.
8.
ZARZĄDZANIE FINANSAMI
Kapitał własny INTERSPORT Polska S.A. zmalał w 2011 roku o 29% w stosunku do 2010 roku. Na
zmniejszenie się wartości kapitałów wpływ miała wygenerowana w roku obrachunkowym strata
netto na poziomie 12.383 tys. zł.
S t r o n a | 16
8.1. Zaciągnięte przez Spółkę kredyty i pożyczki
Na dzień 31.12.2011 roku stan zobowiązań długoterminowych zwiększył się o 214%
w stosunku do 31.12.2010 roku z kwoty 8.680 tys. zł do poziomu 27.257 tys. zł.
Stan zobowiązań krótkoterminowych na dzień 31.12.2011 r. wyniósł 100.161 tys. zł i zwiększył się
o 5,6% w stosunku do 2010 roku. Główną pozycję w tym obszarze stanowią zobowiązania wobec
dostawców oraz zobowiązania z tytułu kredytów. Zmniejszony poziom zobowiązań
krótkoterminowych w pozycji kredyty i pożyczki, a zarazem wzrost tej pozycji po stronie
zobowiązań długoterminowych jest efektem przeprowadzonej przez Spółkę restrukturyzacji
zewnętrznych źródeł finansowania w zakresie ich kwoty oraz tenoru.
Informacje o zaciągniętych kredytach wg stanu na dzień 31.12.2011 r. wraz z terminami ich
wymagalności zamieszczone są w tabelach poniżej:
Nazwa (firma)
jednostki ze
wskazaniem formy
prawnej
Raiffeisen Bank
Polska SA
Bank DnB NORD
Polska SA
Bank PeKaO SA
Bank DnB NORD
Polska SA
Siedziba
Warszawa
Kwota
kredytu /
pożyczki
wg umowy
(w zł PLN)
8 169,00
Warszawa 12 000,00
Warszawa
Warszawa
1 752,00
6 000,00
Kwota
kredytu /
pożyczki
pozostała do
spłaty
(w zł PLN)
4 699
10 300
778,00
5 070,00
Termin
spłaty
Zabezpieczenia/stopa
procentowa
Inne
2018-05-30
Hipoteka zwykła i kaucyjna na
nieruchomości, nieodwołalne
pełnomocnictwo dla banku do
regulowania swoich
wierzytelności wynikających z
umowy
3 M WIBOR + marża
Kredyt
inwestycyjny
2021-06-30
Hipoteka umowna na
nieruchomości, zastaw
rejestrowy na środkach
trwałych
1 M WIBOR + marża
Kredyt
inwestycyjny
2014-05-30
Zastaw rejestrowy na środkach
trwałych, weksel In blanco,
nieodwołalne pełnomocnictwo
dla banku do regulowania
swoich wierzytelności
wynikających z umowy
1 M WIBOR + marża
Kredyt
inwestycyjny
2013-05-31
Hipoteka umowna na
trwałych oraz zapasach
1 M WIBOR + marża
Kredyt w
rachunku
bieżącym
S t r o n a | 17
Bank DnB NORD
Polska SA
Raiffeisen Bank
Polska SA
Warszawa
Warszawa
2 800,00
8 300
2 240
4 023
2016-11-30
trwałych, zastaw rejestrowy na
zapasach
1 M WIBOR + marża
Kredyt
inwestycyjny
2013-09-30
Hipoteka kaucyjna na
regulowania swoich
umowy
1 M WIBOR + marża
Linia celowa
wielowaluowa
ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE Z TYTUŁU KREDYTÓW I POŻYCZEK
Nazwa (firma)
jednostki ze
wskazaniem
formy prawnej
Bank Handlowy
SA
Bank PeKaO SA
Siedziba
Kwota kredytu
/ pożyczki wg
umowy
(w zł PLN)
Warszawa
4 000,00
Kwota
kredytu /
pożyczki
pozostała do
spłaty
(w zł PLN)
Termin spłaty
3 643,00
2012-10-17
Zabezpieczenia/stopa
procentowa
Zastaw rejestrowy na
zapasach; weksel in blanco
1 M WIBOR + marża
Warszawa
5 800,00
5 028,00
2012-06-15
Przewłaszczenie towarów
handlowych oraz weksle
własne in blanco, zastaw
rejestrowy na zapasach
oraz środkach trwałych
Inne
Kredyt w
rachunku
bieżącym
Kredyt w
rachunku
bieżącym
1 M WIBOR + marża
Raiffeisen Bank
Polska SA
Bank PeKaO SA
Warszawa
Warszawa
8 169,00
1 752,00
868,00
615,00
Bank DnB NORD
Polska SA
Warszawa
12 000,00
1 200
Bank DnB NORD
Polska SA
Warszawa
2 800,00
559,00
2018-05-30
2014-05-30
Hipoteka zwykła i kaucyjna na
regulowania swoich
umowy
3 M WIBOR + marża
trwałych, weksel In blanco,
nieodwołalne pełnomocnictwo
dla banku do regulowania
swoich wierzytelności
wynikających z umowy
1 M WIBOR + marża
Kredyt
inwestycyjny
Kredyt
inwestycyjny
2021-06-30
Hipoteka umowna na
trwałych
1 M WIBOR + marża
Kredyt
inwestycyjny
2016-11-30
trwałych, zastaw rejestrowy na
zapasach
1 M WIBOR + marża
Kredyt
inwestycyjny
S t r o n a | 18
W 2011 roku banki współpracujące z INTERSPORT Polska S.A. udzieliły gwarancji bankowych
dotyczących kwot wynikających z praw i obowiązków związanych z umowami najmu lokali.
Na 31.12.2011 r. gwarancje zabezpieczały beneficjentów na łączną kwotę: 1.232 tys. PLN
i 1.752 tys. Euro. W okresie sprawozdawczym Spółka nie udzielała, ani nie otrzymała poręczeń.
8.2. Ocena zarządzania zasobami finansowymi
W prezentowanym okresie sprawozdawczym sytuacja finansowa Spółki była stabilna. Spółka
przewiduje, iż zrealizowane w 2011 roku inwestycje w nowe sklepy przyniosą w najbliższej
przyszłości wymierne korzyści finansowe. Spółka otworzyła w kwietniu sklep o powierzchni 758
m2 (w Galerii Słonecznej w Radomiu), we wrześniu sklep o powierzchni 993 m2 (w Galerii Kaskada
w Szczecinie) oraz sklep o powierzchni 823 m2 (w CH Millenium Hall w Rzeszowie).
8.3. Ocena możliwość finansowania zamierzeń inwestycyjnych
Zarząd INTERSPORT Polska S.A. stoi na stanowisku, iż Spółka w obecnej sytuacji nie ma
problemów z wywiązywania się z zaciągniętych zobowiązań. Wypracowywane wpływy i podpisane
umowy kredytowe zabezpieczają możliwość realizacji podejmowanych zobowiązań.
9.
CZYNNIKI I NIETYPOWE ZDARZENIA
Z DZIAŁALNOŚCI ZA ROK OBROTOWY 2011.
MAJĄCE
WPŁYW
NA
WYNIK
•
W I kwartale 2011 roku, Spółka odnotowała niższe o 31% przychody ze sprzedaży
towarów i usług w porównaniu do analogicznego okresu 2010 roku. Wynikały one głównie
ze spadku zainteresowania klientów asortymentem zimowym w miesiącach styczeń-luty
2011, ze względu na nadspodziewanie wysokie temperatury o tej porze roku. Taka
sytuacja
wystąpiła
w
całym
sektorze
handlu
artykułami
sportowymi
w Europie.
•
W II kwartale 2011 roku Spółka osiągnęła przychody ze sprzedaży wyższe o 4,8%
w odniesieniu do analogicznego okresu 2010 roku. Wzrost ten jednak był niższy od
oczekiwań Zarządu i w perspektywie całego półrocza nie wpłynął znacząco na poprawę
wyników Spółki.
•
W III kwartale 2011 roku w salonach odnotowano mniejszą liczbę klientów
w porównaniu do III kwartału 2010 roku, co wpłynęło na wypracowanie przez Spółkę
niższych o 6,1% przychodów ze sprzedaży. Ze względu na wyższy, od zakładanego, kurs
Euro w stosunku do PLN, zwiększyły się koszty czynszów z tytułu najmu lokali, co miało
bezpośredni wpływ na wysokość odnotowanej w tym okresie straty.
•
W IV kwartale 2011 roku wprowadzona została do sprzedaży kolekcja zimowa, która
z uwagi na brak zimy nie cieszyła się zainteresowaniem klientów. W związku z zaistniałą
sytuacją Spółka została zmuszona w II połowie grudnia - po raz pierwszy w historii – do
rozpoczęcia wczesnych wyprzedaży odzieży i sprzętu narciarsko-snowboardowego, co
wpłynęło bezpośrednio na znaczne obniżenie marży i utratę planowanych zysków.
S t r o n a | 19
10.
OBJAŚNIENIE RÓŻNIC POMIĘDZY WYNIKAMI FINANSOWYMI WSKAZANYMI
W RAPORCIE ROCZNYM, A WCZEŚNIEJ PUBLIKOWANYMI PROGNOZAMI.
Zarząd INTERSPORT Polska S.A. opublikował w raporcie bieżącym nr 14 z dnia 21 marca
ubiegłego roku prognozę finansową na rok 2011, która była korygowana zgodnie z poniższym
zestawieniem:
Przychód netto
Prognoza
I Korekta
II Korekta
III Korekta
(RB 14/2011
z dn.21.03.2011)
(RB 29/2011
z dn. 20.07.2011)
(RB 42/2011
z dn. 20.10.2011)
(RB 48/2011
z dn. 13.12.2011)
222.000.000,00 zł
215.000.000,00 zł
210.000.000,00 zł
192.000.000,00 zł
1.600.000,00 zł –
600.000,00 PLN –
od – 1.000.000,00 zł
3.000.000,00 zł
2.000.000,00 zł
do 1.000.000,00 zł
od - 11.000.000,00 zł
do - 9.000.000,00 zł
11.300.000,00 zł
10.300.000,00 zł
od 8.500.000,00 zł
od – 800.000,00 zł
do 10.500.000,00 zł
do 1.200.000,00 zł
ze sprzedaży
Zysk/Strata brutto
EBITDA
Ostatecznie Spółka wypracowała w okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2011 roku: (1) przychód
netto ze sprzedaży towarów i usług w wysokości 194 mln PLN, który jest zgodny
z prognozą Zarządu; (2) stratę brutto w wysokości 14,8 mln PLN, która jest niższa, niż zakładano
o 3,8 mln PLN oraz (3) wartość EBITDA w wysokości minus 4,7 mln PLN, która jest niższa niż
zakładano o 3,9 mln PLN od dolnych widełek prognozy.
Prognozowana strata brutto została pogłębiona z uwagi na konieczność przeprowadzenia pod
koniec ubiegłego roku akcji wyprzedażowej odzieży i sprzętu narciarsko-snowboardowego, co
wpłynęło na znaczne obniżenie marży ze sprzedaży i utratę planowanych zysków.
11.
OPIS ORGANIZACJI i JEJ OTOCZENIA BRANŻOWEGO
INTERSPORT Polska S.A. działa na rozwijającym się rynku handlu detalicznego artykułami
sportowymi. Spółka jest liderem wśród sieci sklepów sportowych w Polsce pod względem jakości
obsługi klienta. Salony zlokalizowane są w 19 największych miastach Polski: w Bielsku-Białej,
Białymstoku, Bytomiu, Bydgoszczy, Częstochowie, Gdańsk, Gdyni, Katowicach, Krakowie, Łodzi,
Płocku, Poznaniu, Radomiu, Rzeszowie, Opolu, Szczecinie, Warszawie, Wrocławiu i Zakopanem.
11.1. Powiązania organizacyjne lub kapitałowe emitenta z innymi podmiotami
W dniu 27 października 2005 roku Spółka podpisała dwie umowy: licencyjną i inwestycyjną, które
zostały szczegółowo opisane w prospekcie emisyjnym.
Dzięki podpisaniu Umowy Licencyjnej z INTERSPORT Deutschland eG (IDE), działającej
w imieniu właściciela znaków, tj. INTERSPORT International Corporation (IIC), Spółka
S t r o n a | 20
INTERSPORT Polska S.A. stała się wyłącznym w Polsce partnerem biznesowym Grupy
INTERSPORT. W konsekwencji nawiązania tej współpracy, od sierpnia 2006 roku Spółka jest
członkiem
spółdzielni
prawa
niemieckiego
INTERSPORT
Deutschland
eG
(IDE).
Zgodnie z podpisaną przez INTERSPORT Polska S.A. Umową Inwestycyjną, spółka ITC
(Intercontact
Werbeangentur
GmbH
obecnie
pod
nazwą
Intercontact
Beteiligungsgesellschaft mbH), posiada 1.666.666 akcji imiennych uprzywilejowanych co do
głosu (Akcje serii C1) 1.166.668 akcji zwykłych na okaziciela (Akcje serii C2), 650.000 akcji na
okaziciela (Akcje serii E) stanowiących 25% kapitału zakładowego i dających prawo do 25%
głosów na WZ Emitenta.
11.2. GRUPA INTERSPORT na świecie
Grupa INTERSPORT jest największą na świecie organizacją zajmującą się detaliczną sprzedażą
artykułów sportowych. W 39 krajach znajduje się ponad 5320 sklepów z tym znakiem, których
łączne roczne przychody przekraczają 10 mld euro. Ponad 80% przychodów Grupy INTERSPORT
generowanych jest na rynku europejskim (uwzględniając Rosję), co przekłada się na około 19%
udział w tym rynku.
Grupa INTERSPORT zrzesza podmioty:
(1) prowadzące samodzielną działalność gospodarczą,
(2) przy wykorzystaniu znaku towarowego INTERSPORT i marek własnych INTERSPORT,
(3) dokonujące wspólnych zakupów,
(4) korzystające ze wspólnego modelu
ujednoliconych międzynarodowo standardów.
działalności
gospodarczej,
ujętego
w
formie
11.3. Opis prowadzonej działalności INTERSPORT Polska S.A.
Podstawowym przedmiotem działalności Spółki INTERSPORT Polska S.A. jest handel detaliczny
artykułami sportowymi w specjalistycznych sklepach sportowych o powierzchni około 1000 m2,
zlokalizowanych w prestiżowych centrach handlowych dużych miast Polski.
W okresie sprawozdawczym podstawowe zasady zarządzania Spółką nie uległy zmianie.
INTERSPORT Polska S.A. kładzie nacisk na popularyzację w Polsce popularnych dyscyplin sportu
(tj. bieganie oraz piłka nożna). Podobnie jak w latach ubiegłych, Spółka cyklicznie zorganizuje
masową imprezę dla biegaczy pod nazwą: INTERRUN oraz finał rozgrywek piłkarskich dla dzieci
w wieku 7-15 lat pod nazwą INTERSOCCER.
INTERSPORT Polska S.A. w swoich salonach prowadzi również szereg działań uzupełniających:
• Stali klienci Spółki uczestniczą w programie „INTERSPORT dla Aktywnych”, który
oparty jest na systemie bonów rabatowych generowanych podczas zakupów. Dodatkowo
karta stałego klienta upoważnia do udziału w specjalnych promocjach sprzedażowych.
S t r o n a | 21
•
W wybranych placówkach działa INTERSPORT RENT - system wypożyczenia topowych
modeli nart zjazdowych, *biegowych (*od sezonu zimowego 2011/2012 usługa w wybranych
placówkach) oraz rakiet tenisowych. Klient ma obecnie możliwość przed zakupem
przetestowania najnowszej kolekcji sprzętu zimowego i tenisowego.
•
Z myślą o dzieciach Spółka uruchomiła SYSTEM WYMIANY NART DZIECIĘCYCH –
INTERSPORT TECNO Pro, który umożliwia rodzicom co roku (w okresie czterech lat)
wymianę nart na nowe, za niewielką dopłatą. Oferta dotyczy nart dziecięcych o długości
70-110 cm. Kiedy dziecko wyrośnie z nart 110 cm Spółka udziela 10 proc. rabatu
na zakup nowych, dłuższych nart.
•
Spółka prowadzi również sprzedaż internetową pod adresem www.esklep.com.pl, co jest
szczególnie ważne dla klientów z regionów, gdzie nie ma jeszcze salonów INTERSPORT.
•
W celu usprawnienia systemu komunikacyjnego z klientem, Spółka posiada INFOLINIĘ
801-500-502, która ma pomóc m.in. w uzyskaniu szybkiej i fachowej informacji na
temat usług, dostępności asortymentu w poszczególnych salonach oraz statusie
rozpatrzenia reklamacji.
11.4
Liczba placówek:
Adres
Powierz
chnia
LP
Miasto
Lokalizacja
1
Kraków
CH Zakopianka
ul. Zakopiańska 62, 30-418 KRAKÓW
2
Kraków
CH Plaza
Al. Pokoju 44, 31-564 Kraków
955 m2
3
Bytom
CH Plejada
ul. Dolnośląska 25, 41-923 BYTOM
462 m2
4
Wrocław
CH Borek
al. Gen. Hallera 52, 50-984 WROCŁAW
1282 m2
5
Bielsko-Biała
CHR Sfera
ul. Mostowa 5, 43-300 BIELSKO-BIAŁA
916 m2
6
Warszawa
Arkadia
al. Jana Pawła II 82, 01-501 WARSZAWA
7
Poznań
CH M1
ul. Szwajcarska 14, POZNAŃ
8
Katowice
Silesia City Center
ul. Chorzowska 107, 40-101 KATOWICE
9
Łódź
CH Manufaktura
ul. Karskiego 5, 91-071 ŁÓDŹ
900 m2
10
Gdańsk
CH Madison
ul. Rajska 10, 80-850 Gdańsk
450 m2
11
Kraków
Galeria Krakowska
ul. Pawia 5, 31-154 KRAKÓW
869 m2
12
Warszawa
Złote Tarasy
ul. Złota 59, 00-819 WARSZAWA
1077 m2
13
Poznań
Stary Browar
ul. Półwiejska 32, 61-888 POZNAŃ
1130 m2
14
Wrocław
Pasaż Grunwaldzki
pl. Grunwaldzki 22, 50-363 WROCŁAW
1071 m2
15
Warszawa
Sadyba Best Mall
ul. Powsińska 31, 02-903 WARSZAWA
802 m2
16
Gdańsk
Galeria Bałtycka
al. Grunwaldzka 141, 80-264Gdańsk
1228 m2
1546 m2
636 m2
1033 m2
1022 m2
S t r o n a | 22
1147 m2
17
Wrocław
Magnolia Park
ul. Legnicka 58, 54 - 203 Wrocław
18
Warszawa
lokal wolnostojący
ul. Sójki 37, 02-812 Warszawa
19
Poznań
Galeria Pestka
al. Solidarności 47, 61-696 Poznań
1062 m2
20
Bydgoszcz
Focus Mall
ul. Jagiellońska 39-47, 85-097 Bydgoszcz
1035 m2
21
Łódź
lokal wolnostojący
ul. Kilińskiego 122, 90-013 Łódź
450 m2
22
Białystok
CH Alfa
ul. Świętojańska 15, 15-277 Białystok
886 m2
23
Poznań
CH King Cross Marcelin ul. Bukowska 156, 60-198 Poznań
2526 m2
24
Gdynia
CH Wzgórze
ul. Kazimierza Górskiego 2, 81-304 Gdynia
2592 m2
25
Opole
GH Solaris
pl. Kopernika 16, 45-040 Opole
26
Częstochowa
GH Jurajska
al. Wojska Polskiego 207, 42-202 Częstochowa
27
Płock
GH Wisła
ul. Wyszogrodzka 144, 09-410 Płock
665 m2
28
Zakopane
Wierchy
ul. Tetmajera 2, 34-500 Zakopane
727 m2
29
Radom
Galeria Słoneczna
Ul. Chrobrego 1, 26-600 Radom
758 m2
30
Rzeszów
CH Milenium Hall
al. mjr. Kopisto 1, 35-315 Rzeszów
823 m2
31
Szczecin
Galeria Kaskada
al. Niepodległości 36, 70-404 Szczecin
993 m2
908 m2
740 m2
1165 m2
Na dzień 31.12.2011 roku Spółka INTERSPORT Polska S.A. posiadała 31 salonów w 19
największych miastach Polski o łącznej powierzchni sprzedaży ponad 30 tys. m2. Spółka
uruchomiła w 2011 roku trzy nowe salony (w Radomiu, Rzeszowie oraz Szczecinie) o łącznej
powierzchni 2.574 m2 oraz zamknęła nierentowny salon w Sosnowcu o powierzchni 510 m2.
11.5. Stan i struktura zatrudnienia
Na dzień 31.12.2011 r. w INTERSPORT Polska S.A. było zatrudnionych 499 pracowników na
podstawie umów o pracę. Ponadto, Spółka prowadzi stałą współpracę z 62 osobami
prowadzącymi wyspecjalizowaną działalność gospodarczą. Osoby te wykonują dla Spółki
zakontraktowane czynności (outsourcing) w ramach zawartych umów. W strukturze wiekowej
pracowników zatrudnionych na podstawie umowy o pracę dominują osoby w wieku od 26 do 35
roku życia (do 25 lat – 21,63%; 26-35 lat – 64,09%; 36-45 – 11,90%; 46-50 lat – 1,39%; ponad
50 lat – 0,99%). W stosunku do 31.12.2010 roku nastąpił spadek zatrudnienia o 1,58%
(zatrudnienie ogółem na dzień 31.12.2010 roku wynosiło 507 osób).
Od początku 2011 roku Spółka zatrudniła 145 osoby (zwolnionych zostało 171 osób). Wskaźnik
rotacji zatrudnienia w 2011 roku wyniósł 0,35.
S t r o n a | 23
11.6. Koncepcja modelowego salonu sportowego INTERSPORT gwarantuje spójność
wizerunkową powierzchni sprzedaży w każdym mieście.
INTERSPORT Polska S.A. na bazie dwudziestodwuletniego doświadczenia Zarządu Spółki oraz
w oparciu o kilkudziesięcioletnie doświadczenie grupy INTERSPORT wypracowała koncepcję
wzorcowego sklepu INTERSPORT w Polsce.
Lokalizacja – największe centra handlowe w wiodących miastach Polski
Powierzchnia sklepu – ok. 1.000 m2, co pozwala na pełne zaprezentowanie szerokiego
i głębokiego asortymentu markowych artykułów i odzieży sportowej.
Ujednolicony wystrój – wszystkie sklepy mają jednolity wystrój wewnętrzny oraz aranżację
witryn. Ekspozycje są zmieniane zgodnie z rytmem pór roku, co przypomina o kolejnym sezonie
związanych z nim formach aktywności ruchowej.
Ekspozycja towarów – przemyślane ułożenie towarów w ciągi tematyczne pozwala klientowi na
sprawne dokonanie kompleksowych zakupów. Wzdłuż ścieżki prowadzącej klienta przez salon,
rozmieszczone są plansze informujące o promocjach i akcjach marketingowych.
Asortyment – główną ofertę tworzą najlepsze marki wiodących producentów sportowych,
dobrze rozpoznawane przez klientów. Ich uzupełnieniem, na poziomie średniej półki cenowej, są
stopniowo wprowadzane marki własne INTERSPORT, które stanowić będą do max. 25% całego
asortymentu oferowanego w salonach. Taka polityka towarowa wyróżnia sklepy INTERSPORT na
tle konkurencji. Spółka oferuje pełną gamę towarów dla około 40 dyscyplin sportu, proponując
klientowi wybór co najmniej trzech różnych producentów, na kilku poziomach cenowych. W
salonach można nabyć towary specjalistyczne i ogólno sportowe.
Usługi – Spółka kładzie duży nacisk na fachową obsługę klienta, nie ograniczając się jedynie
do sprzedaży. Klient ma możliwość serwisowania zakupionego sprzętu, uczestnictwa
w imprezach sportowo-rekreacyjnych oraz testowania najnowszego sprzętu zimowego
i tenisowego w INTERSPORT RENT.
Profesjonalny serwis narciarski – prowadzony jest na w pełni zautomatyzowanych
i wydajnych maszynach do regeneracji ślizgów firm Montana i Wintersteiger. Urządzenia
gwarantują szybką i bardzo wysoką jakość usługi. Zainstalowane są w największych salonach
INTERSPORT.
Serwis rowerowy, tenisowy, rolkowy, łyżwowy – w każdym sklepie w sezonie letnim
dostępny jest: (1) serwis rowerowy - oferujący przeglądy gwarancyjne i pogwarancyjne, wymiany
elementów składowych roweru, w tym podnoszących komfort użytkowania, (2) serwis tenisowy oferujący wymianę naciągu oraz naciąganie rakiet na specjalistycznych urządzeniach firm: Babolat
lub Pro Spro, (3) serwis rolkowy, a w sezonie zimowym uruchamiany jest serwis ostrzenia łyżew.
S t r o n a | 24
Systemy logistyczne – Spółka posiada centralny system informatyczny, który umożliwia
szczegółowe raportowanie sprzedaży, nadzorowanie gospodarki magazynowej oraz
zautomatyzowanie działań w zakresie poziomów cen i rabatów.
Systemy bezpieczeństwa – sklepy posiadają pełny system zabezpieczeń antykradzieżowych,
obejmujący bramki elektroniczne wraz z klipsami, specjalne szafki dla klientów na torby i plecaki,
podłączenie alarmowe.
Kontrola wewnętrzna – w celu usprawnienia funkcjonowania sklepów, wdrożone są
rozbudowane instrukcje działania dla pracowników i sprzedawców. Kontrolę nad prawidłowym
funkcjonowaniem sklepów sprawują poszczególne działy w centrali zgodnie z wyznaczonymi
zadaniami.
System monitoringu przepływu klientów w sklepach – sklepy są wyposażone
w profesjonalne liczniki przy bramkach wejściowych rejestrujące odwiedzających je Klientów.
Promocja i marketing – Spółka realizuje przemyślany plan działań marketingowych w celu
umocnienia wizerunku marki INTERSPORT w Polsce. Dodatkowo organizuje liczne akcje
promocyjne wzmacniające sprzedaż z wykorzystaniem różnych środków przekazu.
11.7. Polityka asortymentowa INTERSPORT Polska S.A.
Spółka współpracuje z około 190 dostawcami. Największym z nich, generującym 15% udziału we
wszystkich zakupach, jest INTERSPORT Deutschland eG z siedzibą w Heilbronn. Pozostałymi
ważnymi dla Spółki kontrahentami generującymi od 5 do 10% udziału w całości zakupów są
firmy: Nike Poland sp. z o.o.(Nike), Adidas Poland sp. z o.o. (Adidas, Reebok),
Amer Sports sp. z o.o. (Salomon).
INTERSPORT Deutschland eG jest stroną zawartej przez Spółkę w dniu 24 października 2005 roku
umowy sublicencyjnej dotyczącej objęcia przez Spółkę znaków i praw do chronionych znaków
towarowych INTERSPORT. Umowa została szczegółowo opisana w prospekcie emisyjnym
Około 70% całorocznych zakupów realizowane jest w systemie zamówień przedsezonowych,
składanych z półrocznym wyprzedzeniem. Kolejne 30% dostaw to artykuły zamawiane
na bieżąco w ciągu roku, będące uzupełnieniem brakującego asortymentu.
Dzięki silnej pozycji na rynku artykułów sportowych w Polsce, INTERSPORT Polska S.A.
ma możliwość negocjowania korzystnych warunków współpracy z wybranym dostawcą, dokonania
zmiany na kontrahenta oferującego korzystniejsze warunki współpracy w obrębie danej grupy
towarowej lub wybranie alternatywnego kanału zaopatrzenia w magazynie centralnym Grupy
INTERSPORT. Spółka uzupełnia ofertę asortymentową dla klienta, o marki własne oraz oferty
specjalne INTERSPORT, czyli modele wiodących producentów zaprojektowane na specjalne
zamówienie i dostępne wyłącznie w sklepach Grupy INTERSPORT. Polityka asortymentowa Spółki
S t r o n a | 25
zakłada, że marki własne INTERSPORT stanowić będą do maksymalnie 25% całego asortymentu
oferowanego w salonach.
11.8. Struktura sprzedaży w 2011 roku
Salony INTERSPORT Polska posiadają w sprzedaży około 10 tysięcy artykułów
do uprawiania 40 popularnych dyscyplin sportowych. W 2011 roku dominujący udział
w obrotach salonów INTERSPORT miała sprzedaż artykułów sportowych (99,2%). Pozostałą część
przychodów (0,8%) generowały usługi serwisu narciarskiego, rowerowego, tenisowego
i rolkowego.
W strukturze sprzedaży w 2011 roku dominowały trzy grupy towarów:
(1) Turystyka - stanowiąca 17,2% ogólnych obrotów
(2) Narciarstwo sprzęt - stanowiące 11,9% ogólnych obrotów,
(3) Tekstylia zimowe - stanowiące 10,4% ogólnych obrotów.
(% udział w ogólnej sprzedaży)
11.9. Działania marketingowe
W roku 2011 Spółka zorganizowała szereg działań promocyjno – reklamowych zgodnych
z wewnętrznym planem marketingowym, których głównym celem było wspieranie sprzedaży.
Realizowane kampanie wykorzystywały zarówno działania BTL wspierające sprzedaż w sklepach,
jak i ATL jako „traffic driver”. Wykorzystywano m. in takie formy przekazu reklamowego jak:
billboardy, internet, prasa, rozgłośnie lokalne i ogólnopolskie, mailingi bezpośrednie.
S t r o n a | 26
W 2011 roku sieć INTERSPORT zrealizowała wspólnie z dostawcami marek /Adidas, Nike, Reebok,
Asics, Giant, Rossignol, Salomon, The North Face, Jack Wolfskin/ kilka kampanii wspierających
sprzedaż wybranego asortymentu. Promowane były wówczas produkty z następujących kategorii
sportowych: football, running, fitness, rowery, narciarstwo, turystyka. Dwie kampanie wspierające
asortyment piłkarski oparte były na ekskluzywnych markowych produktach tzw. SMU /Special
Make Up Collections/ zaprojektowanych specjalnie dla INTERSPORT i dostępnych wyłącznie
w sklepach Spółki. W obydwu kampaniach wykorzystywane były w mediach wizerunki znanych
piłkarzy międzynarodowych jak Xavi i Messi.
W sezonie wiosenno-letnim 2011 roku Spółka INTERSPORT Polska S.A. kontynuowała promocję
„biegania” – dyscyplinę sportu , która od kilku lat intensywnie rozwija się w Polsce. W związku
z powyższym:
• W kwietniu zrealizowano edukacyjną i prosprzedażową kampanię „Run Right”;
• W maju Spółka reklamowała się podczas jednej z największych akcji biegowych w Polsce
„Polska Biega”;
• Pod koniec maja zorganizowano bieg rekreacyjny Cracovia INTERRUN 2011 z udziałem
wybitnych osobistości świata kultury i mediów mające na celu popularyzację tej dyscypliny
sportu wśród Polaków. Na biegaczy czekały dwie trasy: pięciokilometrowa oraz
dziesięciokilometrowa, każdy uczestnik biegu mógł wybrać jedną odpowiednią dla siebie.
W tym roku INTERPOSRT po raz pierwszy przygotował w ramach imprez towarzyszących
również trasy dla najmłodszych: 1200 m dla dzieci i młodzieży szkolnej oraz 100 m dla
przedszkolaków. Wszystkie dzieci biorące udział w imprezach towarzyszących otrzymały
bezpłatne pakiety startowe. W 2011 roku został pobity rekord frekwencji, w sumie na
starcie biegu głównego stanęło prawie 2.200 osób, a w biegach towarzyszących wzięło
udział łącznie ponad 800 dzieci ze szkół podstawowych i przedszkolaków. Łącznie we
wszystkich biegach wystartowało prawie 3.000 uczestników. Na mecie na każdego
z biegaczy czekał pamiątkowy medal oraz napój wraz z posiłkiem regeneracyjnym.
W ramach popularyzacji piłki nożnej wśród młodzieży, Spółka zorganizowała coroczny turniej
INTERSOCCER. Turniej pod patronatem Wydziału Sportu Miasta Krakowa odbył się w niedzielę 15
maja 2011 roku w Krakowie na terenie Centrum Rozwoju Com-Com Zone. Zwycięskie drużyny
z każdej z 3 kategorii wiekowych oprócz otrzymanych nagród rzeczowych pojechały na mecz Ligi
Mistrzów.
W 2011 roku Spółka INTERSPORT Polska S.A. wydała dla klientów kilka publikacji
w formie katalogów (McKinley, narciarski) oraz broszur kompetencyjnych (runningowa, Interrun,
Intersoccer, ProTouch, Genesis, Energetics). Bardzo skutecznym narzędziem przyczyniającym się
do wzrostu sprzedaży oraz liczby klientów w sklepach były 3 gazetki wielkonakładowe (1 mln)
wydane na wiosnę, jesienią i w zimie. Gazetki były insertowane do prasy oraz kolportowane do
skrzynek pocztowych potencjalnych klientów. Kampania promująca asortyment z gazetek
realizowana była w prasie oraz w Internecie.
S t r o n a | 27
Dodatkowo, w 2011 roku, prowadzone były działania PR, skutkujące licznymi publikacjami
w prasie i internecie. Między innymi wraz z Travellerem zorganizowany został cykl konkursów
„Odkrywamy dziką Europę”, w którym nagrodami były produkty McKinley, a nagrodą główną –
wyprawa trekkingowa do Norwegii.
W 2011 zintensyfikowano działania ze stałymi klientami, w efekcie których ich udział procentowy
w obrotach Spółki wzrósł o parę punktów procentowych. W ramach tych działań odbyły się
w styczniu Mistrzostwa Stałych Klientów INTERSPORT Cup 2011 na stoku w Kluszkowcach oraz
zrealizowano kilka promocji dedykowanych tylko stałym klientom, jak urodzinowa akcja
„Potrajamy rabaty”, „Produkty z kartą”, czy promocja łyżworolkowa.
11.10. Nagrody i wyróżnienia w roku 2011
• W dniu 15 czerwca 2011 roku podczas Forum Najemców Centrum Handlowych, ogłoszono
wyniki konkursu „Retail Awards 2010”, w którym Spółka została zwycięzcą w kategorii
„Efektywny Program Lojalnościowy B2C” i otrzymała wyróżnienie w kategorii „Najwyższa jakość
obsługi klienta”. Konkurs miał na celu promocję najefektywniejszych działań
w zakresie rozwoju i zarządzania, marketingu i sprzedaży, obsługi klienta, współpracy
biznesowej, a także wspieranie innowacji w funkcjonowaniu firmy/ sieci handlowej.
• W dniu 22 września 2011 roku Spółka INTERSPORT Polska S.A. została laureatem prestiżowej
nagrody „Godła Jakości Obsługi 2011” w kategorii „salony sportowe i turystyczne”.
W tej edycji Programu Jakości Obsługi, który regularnie bada ogólnopolską jakość obsługi firm
i instytucji oraz poziom satysfakcji klientów wzięło udział ponad 3 miliony konsumentów.
11.11. Rynek artykułów sportowych w Polsce
Opinie na temat wielkości rynku artykułów sportowych w Polsce, jego struktury i dynamiki
są obarczone potencjalnie wysokim błędem ze względu na: znaczne rozdrobnienie (ponad 2000
podmiotów), brak organizacji branżowych oraz fakt, że część firm nie informuje o swoich
wynikach. Zarząd Spółki szacuje, że ze względu na wyjątkowo niekorzystny dla całej branży
miniony rok, wartość polskiego rynku artykułów sportowych uległa zmniejszeniu
i kształtuje się na poziomie 1,4 mld PLN.
Wg szacunków Zarządu INTERSPORT Polska S.A. opartych na ponad dwudziestoletniej znajomości
rynku oraz własnych danych sprzedażowych, Spółka posiada obecnie około 14% udział w polskim
rynku artykułów sportowych.
S t r o n a | 28
11.12. Sytuacja na polskim rynku artykułów sportowych w najbliższej perspektywie
Rynek artykułów sportowych w Polsce systematycznie się rozwija, ale na tle Europy jest jeszcze
bardzo mały. Wydatkom na sport sprzyja głównie zmiana stylu życia Polaków i wielkie imprezy
sportowe. Z uwagi na odbywające się w Polsce Mistrzostwa Europy w Piłce Nożnej „EURO 2012”
spodziewany jest w najbliższej przyszłości wzrost wartości polskiego rynku artykułów sportowych.
W 2012 roku Spółka INTERSPORT Polska S.A. będzie się wyróżniała na tle konkurencji oraz
umocni swoją pozycję na rynku, głównie za sprawą podpisanej przez Grupę INTERSPORT umowy
współpracy z UEFA i firmą ADIDAS. Na jej podstawie sieć INTERSPORT uzyskała tytuł
„Oficjalnego sklepu sportowego z licencjonowanymi produktami UEFA EURO” i na czas trwania
UEFA EURO 2012 otrzymała wyłączne prawo do sprzedaży artykułów sportowych na stadionach,
w strefach dla kibiców (Fan Zone) oraz we własnej sieci sprzedaży.
11.13. Otoczenie branżowe Spółki.
W Polsce sprzedaż artykułów sportowych koncentruje się wokół trzech głównych kanałów
dystrybucji:
•
•
•
specjalistyczne sklepy sportowe, takie jak: INTERSPORT Polska, Go Sport Polska,
Decathlon Polska, czyli sieci sportowe oferujące szeroką gamę artykułów sportowych,
posiadające wykwalifikowaną kadrę sprzedawców pomocnych w zakresie doboru sprzętu;
sklepy monobrandowe, głównie czołowych marek światowych takich jak: NIKE, ADIDAS,
PUMA, REEBOK czyli, oferujące wyłącznie towar jednej, znanej marki; nastawione na grono
stałych klientów przywiązanych do tej marki;
stoiska sportowe w hipermarketach, takich jak: MAKRO, TESCO posiadające - na dużej
hali sprzedażowej - niewydzielone stoisko, oferujące sezonowe artykuły do uprawiania
popularnych dyscyplin; większość towarów należy do niższego segmentu cenowego; sklepy te
nastawione są na mniej wymagającego - klienta masowego.
12.
PERSPEKTYWY ROZWOJU na lata 2012-2013
W 2012 roku Spółka planuje uruchomienie dwóch nowych lokalizacji i powiększenie sieci
sprzedaży o 1.529 m2. Warto jednak podkreślić, iż plany rozwoju Spółki są uzależnione od
stopnia realizacji budów centrów handlowych, które są czasami przesuwane na późniejsze
terminy.
S t r o n a | 29
Poniżej przedstawiamy podpisane umowy na nowe lokalizacje salonów INTERSPORT.
Miasto
Lokalizacja
Gorzów WLK.
CH Nova Park
1 122 m2
Kielce
CHU Korona
714 m2
Gliwice
Lublin
13.
Focus Mall
CH Felicity
Powierzchnia
pierwotna
2
1 024 m
2
1 526 m
Powierzchnia
planowana
Termin
wg umowy
Przewidywany
plan otwarcia
815 m2
2010
kwiecień 2012
714 m2
2012
maj 2012
2
2010
2013
2
2009
2013
850 m
883 m
Informacje o wyborze biegłego rewidenta.
Rada Nadzorcza wybrała Spółkę Komandytową Auxillium Audyt Krystyna Adamus, Jadwiga Faron
z siedzibą w Krakowie przy
al. Pokoju 84, jako biegłego rewidenta uprawnionego do
przeprowadzenia przeglądu półrocznego za okres od 1 stycznia do 30 czerwca 2011 roku oraz
zbadania sprawozdania finansowego Spółki za okres od 1 stycznia 2011 r. do 31 grudnia 2011 r.
Wybór biegłego rewidenta nastąpił zgodnie z obowiązującymi przepisami i normami zawodowymi.
Umowy zostały zawarte na okres niezbędny do wykonania prac w nich wskazanych, zaś
wynagrodzenie w nich określone nie obiegało od stawek obowiązujących na rynku.
Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieście, Wydział XI Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego
postanowieniem z dnia 31 stycznia 2012 roku dokonał zmiany wpisu nazwy z „Auxilium Audyt
Krystyna Adamus Jadwiga Faron” na „Auxilium Audyt Barbara Szmurło Jadwiga Faron”.
Przedmiotowa zmiana została spowodowana zmianą osoby komplementariusza. Wszystkie
postanowienia zawarte w umowie na badanie sprawozdania finansowego Spółki INTERSPORT
Polska S.A. za rok 2011 pozostały bez zmian.
Spółka Komandytowa „Auxilium Audyt Barbara Szmurło Jadwiga Faron” jest wpisana na listę
podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych prowadzoną przez Krajową Izbę
Biegłych Rewidentów pod numerem 3436. Posiada bogate doświadczenie w przeprowadzaniu
badań i przeglądów sprawozdań finansowych podmiotów gospodarczych o różnej specyfice oraz
posiada wykwalifikowaną kadrę, w tym biegłych rewidentów.
14.
Informacje o postępowaniach toczących się przed sądem, organem właściwym
dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej.
Z posiadanych przez Zarząd INTERSPORT Polska S.A. informacji wynika, że Spółka nie jest stroną
w postępowaniach sądowych, arbitrażowych i administracyjnych, opisanych w § 91 ust.5 pkt. 5
Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 roku.
S t r o n a | 30
15.
Informacje o istotnych transakcjach zawartych z podmiotami powiązanymi
Spółka INTERSPORT Polska S.A. nie zawierała umów z podmiotami powiązanymi na warunkach
odmiennych niż rynkowe.
16.
Informacje o udzieleniu przez Spółkę poręczeń kredytu, pożyczki lub
gwarancji.
W okresie sprawozdawczym Spółka nie udzielała i nie otrzymała żadnych poręczeń kredytu,
pożyczek ani gwarancji.
____________________________________
____________________________________
Cholerzyn, 28.02.2012 roku
S t r o n a | 31
Uzupełnienie „Sprawozdania Zarządu z działalności Spółki za rok 2011”
w związku z opublikowanym raportem bieżącym nr 9/2012 (wraz z korektą)
2.2.
Zestawienie stanu posiadania akcji emitenta lub uprawnień do nich przez
osoby zarządzające i nadzorujące emitenta na dzień 20 marca 2012 roku,
wraz ze wskazaniem zmian w stanie posiadania w okresie od przekazania
poprzedniego raportu okresowego, odrębnie dla każdej z osób.
Osoba
Zarządzająca /
Nadzorująca
Funkcja
Artur Mikołajko
Prezes Zarządu
Sławomir Gil
Wiceprezes Zarządu
Jolanta Milewska
Członek RN
(do dn. 28.03.2011r.)
Dorota
Radwańska
Ilość akcji
na dzień
przekazania
raportu za III
kwartał 2011
2 068 054
2 068 054
1 831 587
bez zmian
bez zmian
bez zmian
Członek RN
4 500
Ilość akcji
na dzień przekazania
raportu rocznego 2011
– 20.03.2012
2 068 054 akcji
tj. 14,84%
2 068 054 akcji
tj. 14,84%
1 831 587 akcji
tj. 13,15%
bez zmian
2 068 054 akcji
(jako współwłaściciel)
tj. 14,84%
Transakcja kupna
2.500 akcji
4 500 akcji
tj. 0,032%
2 068 054
(*współwłaścicielka Członek RN
z Kają i Mają
Radwańską)
Łukasz Gil
Zmiany w strukturze
własności w okresie
od 09.11.2011
do 20.03.2012
Stan posiadania akcji INTERSPORT Polska S.A. na dzień 20 marca 2012 roku został sporządzony
w oparciu o zawiadomienia określone w art. 160 ustawy o ofercie publicznej i warunkach
wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach
publicznych.
Zarząd INTERSPORT Polska S.A. otrzymał:
• w dniu 12 stycznia 2011 roku - zawiadomienie o zbyciu 5.920 akcji INTERSPORT Polska S.A.
przez p. Jolantę Milewską - członka Rady Nadzorczej Spółki (RB nr 4/2011);
• w dniu 10 października 2011 roku - zawiadomienie o zbyciu 16.241 akcji INTERSPORT Polska
S.A. przez p. Jolantę Milewską – znacznego akcjonariusza Spółki. (RB nr 39/2011);
• w dniu 13 października 2011 roku - zawiadomienie o kupnie 2.000 akcji INTERSPORT Polska
S.A. przez p. Łukasza Gila – członka Rady Nadzorczej Spółki (RB nr 40/2011).
• W dniu 13 marca 2012 roku – zawiadomienie o kupnie 2.500 akcji INTERSPORT Polska S.A.
przez p. Łukasza Gila – członka Rady Nadzorczej (RB 9/2012 wraz z korektą)
Wg informacji posiadanych przez Zarząd, pozostałe osoby nadzorujące nie posiadały akcji
W roku 2011 roku Spółka nie zawierała umów, w wyniku których mogą w przyszłości nastąpić
zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy.
Cholerzyn, 20 marca 2012 roku
RAPORT O STOSOWANIU ZASAD ŁADU KORPORACYJNEGO
przez INTERSPORT Polska S.A. w 2011 roku
I. Wskazanie zbioru zasad ładu korporacyjnego, któremu podlega Emitent, oraz miejsca,
gdzie tekst zbioru zasad jest publicznie dostępny.
Spółka INTERSPORT Polska S.A. w roku 2011 podlegała zasadom ładu korporacyjnego określonym
w dokumencie „Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW” stanowiący załącznik do Uchwały
Nr 17/1249/2010 Rady Giełdy z dnia 19 maja 2010 roku. Tekst ww. zbioru zasad jest publicznie dostępny
pod adresem: http://corp-gov.gpw.pl/assets/library/polish/publikacje/dpsn2010.pdf
II. Omówienie stosowania przez Spółkę zasad zawartych w zbiorze „Dobre Praktyki Spółek
notowanych na GPW” - w okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2011 roku.
ZASADA
I.
1
2
3
4
5
TAK/ Komentarz Spółki
NIE
Rekomendacje dotyczące dobrych praktyk spółek giełdowych
Spółka powinna prowadzić przejrzystą i efektywną TAK
politykę informacyjną, zarówno z wykorzystaniem
tradycyjnych metod, jak i z użyciem nowoczesnych
technologii oraz najnowszych narzędzi komunikacji
zapewniających szybkość, bezpieczeństwo oraz
efektywny dostęp do informacji.
Strona internetowa dla inwestorów
wzorowana jest na modelowym
serwisie RI, gdzie transmitowane
są
również
obrady
WZA.
Dodatkowo spółka ma swój profil
na portalu społecznościowym –
Facebook.
(uchylony)
Spółka powinna dołożyć starań, aby odwołanie TAK
walnego zgromadzenia lub zmiana jego terminu nie
uniemożliwiały lub nie ograniczały akcjonariuszowi
wykonywania prawa do uczestnictwa w walnym
zgromadzeniu.
Spółka powinna dążyć do tego, aby w sytuacji, gdy
papiery wartościowe wyemitowane przez spółkę są
przedmiotem obrotu w różnych krajach (lub na
różnych rynkach) i w ramach różnych systemów
prawnych,
realizacja
zdarzeń
korporacyjnych,
związanych z nabyciem praw po stronie akcjonariusza,
następowała w tych samych terminach we wszystkich
krajach, w których są one notowane.
Spółka powinna posiadać politykę wynagrodzeń oraz TAK
zasady jej ustalania. Polityka wynagrodzeń powinna w
szczególności określać formę, strukturę i
Spółka
w
2011
roku
nie
odwoływała, ani nie zmieniała
terminów WZA.
Nie dotyczy. Akcje Spółki są
przedmiotem obrotu wyłącznie na
polskim rynku kapitałowym.
1 6
7
8
poziom
wynagrodzeń
członków
organów
nadzorujących i zarządzających. Przy określaniu
polityki
wynagrodzeń
członków
organów
nadzorujących i zarządzających spółki powinno mieć
zastosowanie zalecenie Komisji
Europejskiej z 14 grudnia 2004 r. w sprawie
wspierania odpowiedniego systemu wynagrodzeń
dyrektorów
spółek
notowanych
na
giełdzie
(2004/913/WE), uzupełnione o zalecenie KE z 30
kwietnia 2009 r. (2009/385/WE).
Członek rady nadzorczej powinien posiadać należytą
wiedzę i doświadczenie oraz być w stanie poświęcić
niezbędną ilość czasu na wykonywanie swoich
obowiązków. Członek rady nadzorczej powinien
podejmować odpowiednie działania, aby rada
nadzorcza otrzymywała informacje o istotnych
sprawach dotyczących spółki.
Każdy członek rady nadzorczej powinien kierować się
w swoim postępowaniu interesem spółki oraz
niezależnością opinii i sądów, a w szczególności:
- nie przyjmować nieuzasadnionych korzyści, które
mogłyby rzutować negatywnie na ocenę niezależności
jego
opinii
i
sądów,
- wyraźnie zgłaszać swój sprzeciw i zdanie odrębne w
przypadku uznania, że decyzja rady nadzorczej stoi w
sprzeczności z interesem spółki.
Żaden akcjonariusz nie powinien być uprzywilejowany
w stosunku do pozostałych akcjonariuszy w zakresie
transakcji i umów zawieranych przez spółkę z
akcjonariuszami lub podmiotami z nimi powiązanymi.
GPW rekomenduje spółkom publicznym i ich
akcjonariuszom, by zapewniały one zrównoważony
udział kobiet i mężczyzn w wykonywaniu funkcji
zarządu i nadzoru w przedsiębiorstwach, wzmacniając
w ten sposób kreatywność i innowacyjność w
prowadzonej przez spółki działalności gospodarczej.
TAK
TAK
TAK
Spółka zapewnia warunki do
zrównoważonego udziału kobiet
i mężczyzn w wykonywaniu funkcji
zarządu i nadzoru. Ze względu na
zgłaszane kandydatury w 2011
roku na 8 członków organów,
funkcje nadzorujące pełniły 3
kobiety.
II.
Dobre praktyki realizowane przez zarządy spółek giełdowych
1
Spółka prowadzi korporacyjną stronę internetową i zamieszcza na niej, oprócz informacji
wymaganych przez przepisy prawa:
1)
podstawowe dokumenty korporacyjne, w
TAK
9
TAK
2 2)
3)
4)
5)
szczególności statut i regulaminy organów spółki,
życiorysy zawodowe członków organów spółki,
raporty bieżące i okresowe,
TAK
TAK
(uchylony)
w przypadku, gdy wyboru członków organu spółki TAK
dokonuje walne zgromadzenie - udostępnione spółce
uzasadnienia kandydatur zgłaszanych do zarządu i
rady nadzorczej wraz z życiorysami zawodowymi, w
terminie umożliwiającym zapoznanie się z nimi oraz
podjęcie uchwały z należytym rozeznaniem,
roczne sprawozdania z działalności rady nadzorczej, z TAK
uwzględnieniem pracy jej komitetów, wraz z
przekazaną przez radę nadzorczą oceną pracy rady
nadzorczej oraz systemu kontroli wewnętrznej i
systemu zarządzania ryzykiem istotnym dla spółki,
pytania akcjonariuszy dotyczące spraw objętych TAK
porządkiem obrad, zadawane przed i w trakcie
walnego zgromadzenia, wraz z odpowiedziami na
zadawane pytania,
Na stronie internetowej do
kontaktu z akcjonariuszami
zamieszczono adres mailowy:
[email protected]
8)
informację
na
temat
powodów
odwołania TAK
zgromadzenia, zmiany terminu lub porządku obrad
wraz z uzasadnieniem,
Spółka nie zmieniała terminów i
porządków obrad zwołanych w
2011 roku WZA
9)
informację o przerwie w obradach walnego
zgromadzenia i powodach zarządzenia przerwy,
informacje na temat zdarzeń korporacyjnych, takich
jak wypłata dywidendy, oraz innych zdarzeń
skutkujących nabyciem lub ograniczeniem praw po
stronie akcjonariusza, z uwzględnieniem terminów
oraz zasad przeprowadzania tych operacji. Informacje
te
powinny
być
zamieszczane
w
terminie
umożliwiającym podjęcie przez inwestorów decyzji
inwestycyjnych.
powzięte przez zarząd, na podstawie oświadczenia
członka rady nadzorczej, informacje o powiązaniach
członka
rady
nadzorczej
z
akcjonariuszem
dysponującym akcjami reprezentującymi nie mniej niż
5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu
spółki,
w przypadku wprowadzenia w spółce programu
motywacyjnego opartego na akcjach lub podobnych
W obradach WZA nie zarządzano
przerw.
ww. zdarzenia nie wystąpiły w
2011 roku.
6)
7)
10)
11)
12)
TAK
TAK
TAK
TAK
Spółka
w
2011
roku
nie
wprowadzała żadnego programu
3 13)
14)
2
3
4
5
6
7
8
instrumentach - informację na temat prognozowanych
kosztów jakie poniesie spółka w związku z jego
wprowadzeniem,
oświadczenie
o
stosowaniu
zasad
ładu
korporacyjnego,
zamieszczone
w
ostatnim
opublikowanym raporcie rocznym, a także raport,
o którym mowa w § 29 ust. 5 Regulaminu Giełdy
informację o treści obowiązującej w spółce reguły
dotyczącej zmieniania podmiotu uprawnionego do
badania sprawozdań finansowych lub informację o
braku takiej reguły.
Spółka zapewnia funkcjonowanie swojej strony
internetowej
również
w
języku
angielskim,
przynajmniej w zakresie wskazanym w części II. pkt 1.
Zarząd, przed zawarciem przez spółkę istotnej umowy
z podmiotem powiązanym, zwraca się do rady
nadzorczej o aprobatę tej transakcji/umowy.
Powyższemu obowiązkowi nie podlegają transakcje
typowe, zawierane na warunkach rynkowych w
ramach prowadzonej działalności operacyjnej przez
spółkę z podmiotem zależnym, w którym spółka
posiada większościowy udział
kapitałowy.
O zaistniałym konflikcie interesów lub możliwości jego
powstania członek zarządu powinien poinformować
zarząd oraz powstrzymać się od zabierania głosu w
dyskusji oraz od głosowania nad uchwałą w sprawie,
w której zaistniał konflikt interesów.
(uchylony)
Członkowie zarządu powinni uczestniczyć w obradach
walnego zgromadzenia w składzie umożliwiającym
udzielenie merytorycznej odpowiedzi na pytania
zadawane w trakcie walnego zgromadzenia.
Spółka ustala miejsce i termin walnego zgromadzenia
tak, aby umożliwić udział w obradach jak największej
liczbie akcjonariuszy.
W przypadku otrzymania przez zarząd spółki
informacji o zwołaniu walnego zgromadzenia na
podstawie art. 399 §§ 2 - 4 Kodeksu spółek
handlowych, zarząd spółki niezwłocznie dokonuje
czynności, do których jest zobowiązany w związku z
organizacją
i
przeprowadzeniem
walnego
motywacyjnego
akcjach.
opartego
na
TAK
TAK
TAK
TAK
TAK
TAK
TAK
TAK
4 zgromadzenia. Zasada ma zastosowanie również w
przypadku zwołania walnego zgromadzenia na
podstawie upoważnienia wydanego przez sąd
rejestrowy zgodnie z art. 400 § 3 Kodeksu spółek
handlowych.
III. Dobre praktyki stosowane przez członków rad nadzorczych
1
Poza czynnościami wymienionymi w przepisach prawa rada nadzorcza powinna:
1)
raz w roku sporządzać i przedstawiać zwyczajnemu TAK
walnemu zgromadzeniu zwięzłą ocenę sytuacji spółki,
z
uwzględnieniem
oceny
systemu
kontroli
wewnętrznej i systemu zarządzania ryzykiem istotnym
dla spółki,
2)
raz w roku dokonać i przedstawiać zwyczajnemu TAK
walnemu zgromadzeniu ocenę swojej pracy,
3)
rozpatrywać i opiniować sprawy mające być TAK
przedmiotem uchwał walnego zgromadzenia.
2
Członek rady nadzorczej powinien przekazać TAK
zarządowi spółki informację na temat swoich
powiązań z akcjonariuszem dysponującym akcjami
reprezentującymi nie mniej niż 5% ogólnej liczby
głosów na walnym zgromadzeniu.
Powyższy
obowiązek dotyczy powiązań natury ekonomicznej,
rodzinnej lub innej, mogących mieć wpływ na
stanowisko członka rady nadzorczej w sprawie
rozstrzyganej przez radę.
3
Członkowie rady nadzorczej powinni uczestniczyć w TAK
obradach
walnego
zgromadzenia
w
składzie
umożliwiającym udzielenie merytorycznej
odpowiedzi na pytania zadawane w trakcie walnego
zgromadzenia.
4
O zaistniałym konflikcie interesów lub możliwości jego TAK
powstania członek rady nadzorczej powinien
poinformować radę nadzorczą i powstrzymać się od
zabierania głosu w dyskusji oraz od głosowania nad
uchwałą w sprawie, w której zaistniał konflikt
interesów.
5
Członek rady nadzorczej nie powinien rezygnować z TAK
pełnienia funkcji w sytuacji, gdy mogłoby to
negatywnie wpłynąć na możliwość działania rady
nadzorczej, w tym podejmowania przez nią uchwał.
6
Przynajmniej dwóch członków rady nadzorczej TAK
powinno spełniać kryteria niezależności od spółki i
5 podmiotów pozostających w istotnym powiązaniu ze
spółką. W zakresie kryteriów niezależności członków
rady nadzorczej powinien być stosowany Załącznik II
do Zalecenia Komisji Europejskiej z dnia 15 lutego
7
8
2005 r. dotyczącego roli dyrektorów niewykonawczych
lub będących członkami rady nadzorczej spółek
giełdowych i komisji rady (nadzorczej).
(uchylony)
W zakresie zadań i funkcjonowania komitetów TAK
działających w radzie nadzorczej powinien być
stosowany Załącznik I do Zalecenia Komisji
Europejskiej z dnia 15 lutego 2005 r. dotyczącego roli
dyrektorów niewykonawczych (…).
9
Zawarcie przez spółkę umowy/transakcji z podmiotem
powiązanym, spełniającej warunki o której mowa w
części II pkt. 3, wymaga aprobaty rady nadzorczej.
IV. Dobre praktyki stosowane przez akcjonariuszy
1
Przedstawicielom mediów powinno się umożliwiać
obecność na walnych zgromadzeniach.
2
Regulamin walnego zgromadzenia nie może utrudniać
uczestnictwa akcjonariuszy w walnym zgromadzeniu i
wykonywania ich praw. Zmiany w regulaminie
powinny obowiązywać najwcześniej od następnego
walnego zgromadzenia.
3
(uchylony)
4
Uchwała walnego zgromadzenia w sprawie emisji akcji
z prawem poboru powinna precyzować cenę emisyjną
albo mechanizm jej ustalenia lub zobowiązać organ do
tego upoważniony do ustalenia jej przed dniem prawa
poboru, w terminie umożliwiającym podjęcie decyzji
inwestycyjnej.
5
Uchwały walnego zgromadzenia powinny zapewniać
zachowanie
niezbędnego
odstępu
czasowego
pomiędzy
decyzjami
powodującymi
określone
zdarzenia korporacyjne a datami, w których ustalane
są prawa akcjonariuszy wynikające z tych zdarzeń
korporacyjnych.
6
Dzień ustalenia praw do dywidendy oraz dzień wypłaty
dywidendy powinny być tak ustalone, aby czas
przypadający pomiędzy nimi był możliwie najkrótszy,
a w każdym przypadku nie dłuższy niż 15 dni
roboczych. Ustalenie dłuższego okresu pomiędzy tymi
TAK
TAK
TAK
TAK
TAK
TAK
6 7
8
9
10
1)
2)
3)
terminami wymaga szczegółowego uzasadnienia.
Uchwała walnego zgromadzenia w sprawie wypłaty TAK
dywidendy warunkowej może zawierać tylko takie
warunki, których ewentualne ziszczenie nastąpi przed
dniem ustalenia prawa do dywidendy.
(uchylony)
Uchwała walnego zgromadzenia o podziale wartości TAK
nominalnej akcji nie powinna ustalać nowej wartości
nominalnej akcji na poziomie, który mógłby skutkować
bardzo niską jednostkową wartością rynkową tych
akcji, co w konsekwencji mogłoby stanowić zagrożenie
dla prawidłowości i wiarygodności wyceny spółki
notowanej na giełdzie.
Spółka powinna zapewnić akcjonariuszom możliwość udziału w walnym zgromadzeniu przy
wykorzystaniu środków komunikacji elektronicznej, polegającego na:
transmisji obrad walnego zgromadzenia w czasie TAK
rzeczywistym,
dwustronnej komunikacji w czasie rzeczywistym, NIE
Zgodnie z Uchwałą Nr
w ramach, której akcjonariusze mogą wypowiadać się
20/1287/2011 Rady Giełdy w toku obrad walnego zgromadzenia przebywając
zasada ta powinna być stosowana
w miejscu innym niż miejsce obrad,
najpóźniej od dnia 1 stycznia 2013
wykonywaniu osobiście lub przez pełnomocnika prawa TAK
głosu w toku walnego zgromadzenia.
III. Opis głównych cech stosowanych w Spółce systemów kontroli wewnętrznej
i zarządzania ryzykiem w odniesieniu do procesu sporządzania sprawozdań finansowych.
W INTERSPORT Polska S.A. z siedzibą w Cholerzynie zorganizowany jest i funkcjonuje system kontroli
wewnętrznej, który służy zapewnieniu prawidłowego oraz efektywnego funkcjonowania przedsiębiorstwa
i realizacji jego zadań.
Kontrola wewnętrzna polega na sprawdzaniu i ocenianiu działania w Spółce INTERSPORT Polska S.A.; jej
organów; jednostek i komórek organizacyjnych; pracowników z punktu widzenia zgodności
z prawem, wymogami oszczędnej i racjonalnej gospodarki; rzetelności finansowej oraz z zarządzeniami
i poleceniami Dyrektora Generalnego.
Na system kontroli wewnętrznej składa się:
1. kontrola finansowa
2. kontrola legalności
3. kontrola funkcjonalna
4. kontrola instytucjonalna
7 Ad.1.
Kontrola finansowa jest sprawowana w Spółce na czterech odrębnych poziomach.
a. W pierwszej kolejności prowadzona jest przez Dział Finansowo – Księgowy, który na bieżąco
sprawdza wystawiane i otrzymane przez Spółkę dokumenty.
b. Wszystkie czynności Działu Finansowo-Księgowego nadzoruje zewnętrzna Kancelaria
Rachunkowo-Podatkowa, która wykonuje w zakresie swojej właściwości kontrolę finansową
przedsiębiorstwa, w szczególności zgodnie z wymaganiami przepisów dotyczących rachunkowości
i przepisów podatkowych.
c. Ponadto w Spółce, w ramach Rady Nadzorczej, funkcjonuje Komisja Audytu, do której
obowiązków, w szczególności, należy:
• monitorowanie rzetelności informacji finansowych przedstawianych przez Spółkę,
w szczególności w drodze przeglądu stosowności i konsekwencji stosowania metod
rachunkowości przyjętych przez Spółkę,
• monitorowanie procesu sprawozdawczości finansowej;
• monitorowanie skuteczności systemów kontroli wewnętrznej, audytu wewnętrznego oraz
zarządzania ryzykiem;
• monitorowanie wykonywania czynności rewizji finansowej;
• monitorowanie niezależności biegłego rewidenta i podmiotu uprawnionego do badania
sprawozdań finansowych, w tym w przypadku świadczenia usług, o których mowa w art.
48 ust. 2 ustawy o biegłych rewidentach i ich samorządzie, podmiotach uprawnionych do
badania sprawozdań finansowych oraz o nadzorze publicznym z dnia 7 maja 2009 r.
(Dz.U. Nr 77, poz. 649).
d. Ostatnim elementem kontroli finansowej jest kontrola dokonywana przez biegłego rewidenta
(wybieranego corocznie przez Radę Nadzorczą Spółki), który zgodnie z przepisami ustawy
o rachunkowości dokonuje przeglądu sprawozdania finansowego Spółki za pierwsze półrocze
każdego roku obrotowego oraz badania sprawozdania finansowego Spółki za cały rok obrotowy.
Ad.2.
INTERSPORT Polska S.A. współpracuje z zewnętrzną kancelarią prawną, która czuwa nad
przestrzeganiem w działalności przedsiębiorstwa przepisów prawa i sprawuje kontrolę zgodności
przygotowywanych dokumentów oraz aktów wewnętrznej legislacji z obowiązującymi przepisami prawa.
Ponadto Spółka korzysta z usług doradcy podatkowego, który sprawuje kontrolę nad przestrzeganiem
przez Spółkę przepisów prawa podatkowego.
Ad. 3
Kontrola funkcjonalna należy do obowiązków każdego kierownika sklepu i każdego przełożonego działu
budżetowego i obejmuje działanie poszczególnych sklepów, działów oraz wszystkich pracowników.
Kontrola funkcjonalna realizowana jest w trakcie bieżącej działalności i odnosi się do wszystkich zadań
i obowiązków służbowych podmiotów kontrolowanych, a w szczególności do realizowania ustaleń
8 zawartych w planach INTERSPORT Polska SA, wykonywania czynności i obowiązków wynikających
z zakresów właściwości oraz poleceń służbowych. Kontrolę funkcjonalną w stosunku do całości
INTERSPORT Polska SA i bezpośrednio wobec dyrektorów budżetów i osób kierujących sklepami
przedsiębiorstwa sprawuje dyrektor finansowy.
Ad.4
Kontrolę instytucjonalną sprawują poszczególni Kierownicy sklepów oraz Kierownicy Działów
podporządkowani bezpośrednio Zarządowi INTERSPORT Polska SA. Kontrola instytucjonalna obejmuje
swym przedmiotem wszystkie dziedziny działalności przedsiębiorstwa i może być przeprowadzona
w każdej jednostce i komórce organizacyjnej. Osoby przeprowadzają kontrolę na polecenie naczelnego
dyrektora bądź z inicjatywy własnej, według ustalonego planu kontroli.
Dodatkowo Spółka posiada regulaminy zarządzania informacją poufną oraz obiegu dokumentów, dzięki
którym prowadzi odpowiednią ochronę zabezpieczającą przed niekontrolowanym wypływem informacji
z firmy.
IV.
Wskazanie
akcjonariuszy
posiadających
znaczne
pakiety
akcji
(dane według wiedzy Zarządu na dzień sporządzenia oświadczenia).
Akcjonariusz
Liczba akcji
INTERCONTACT
- 1.666.666 akcji imiennych serii C1
Beteiligungsgesellschaft - 1.166.668 akcji na okaziciela serii C2
- 650.000 akcji na okaziciela serii E
mbH
Artur Mikołajko
Sławomir Gil
Jolanta i Krzysztof
Milewscy
1. Dorota Radwańska
2. Maja Radwańska
3. Kaja Radwańska
-jako współwłaścicielki
-
5554 akcji na okaziciela serii D
5554 akcji na okaziciela serii D
576. 033 akcji na okaziciela serii B
- 812.500 akcji na okaziciela serii B
- 5554 akcji na okaziciela serii D
% udział
w kapitale
zakładowym
Liczba
głosów na
WZA
% udział głosów
na WZA
25,00%
5 150 000
25,00%
14,84%
3 318 054
16,11%
14,84%
3 318 054
16,11%
13,15%
3 081 587
14,96%
14,84%
3 318 054
16,11%
V. Wskazanie posiadaczy papierów wartościowych dających specjalne uprawnienia
kontrolne wraz z opisem tych uprawnień.
Spółka nie emitowała papierów wartościowych dających specjalne uprawnienia kontrolne w stosunku do
9 VI. Wskazanie wszelkich ograniczeń odnośnie do wykonywania prawa głosu.
W dniu 27 października 2005 r. Emitent, Pan Artur Mikołajko, Pan Marek Radwański, Pan Sławomir Gil,
Pan Krzysztof Milewski, Pani Jolanta Milewska, INTERCONTACT Werbeagentur GmbH (obecnie:
INTERCONTACT Beteiligungsgesellschaft mbH) z siedzibą w Heilbronn (ITC) oraz INTERSPORT
Deutschland eG (IDE) z siedzibą w Heilbronn (IDE) zawarli Umowę Inwestycyjną na czas nieokreślony.
W wyniku uzgodnień dokonanych w Umowie Inwestycyjnej dokonane zostały zmiany Statutu Emitenta
przewidujące w szczególności, że: (i) bez względu na ilość posiadanych przez siebie akcji ITC wykonuje
prawo głosu z akcji dających nie więcej niż 25% ogółu głosów w Spółce (§ 32 Statutu Spółki), (ii) ITC
przysługują na podstawie § 91 Statutu Spółki uprawnienia osobiste w rozumieniu art. 354 KSH, (iii)
zgodnie z § 31 Statutu Spółki tak długo, jak ITC pozostawać będzie akcjonariuszem Spółki z liczbą akcji
zapewniającą nie mniej niż 10% (dziesięć procent) ogólnej liczby głosów przypadających na wszystkie
akcje Spółki, zgody tego akcjonariusza wymagać będą dla swej skuteczności wymienione w tym
paragrafie uchwały Walnego Zgromadzenia Spółki, (iv) Zarząd Spółki powoływany będzie przez Walne
Zgromadzenie.
Zarząd Emitenta zobowiązany jest do uzyskania zgody ITC na dokonanie określonych czynności.
ITC zgodnie z postanowieniami Umowy Inwestycyjnej przysługuje prawo utrzymania parytetu
w wysokości 25% ogólnej liczby głosów przypadających na wszystkie akcje Emitenta.
Zgodne z Umową Inwestycyjną Obecni Wiodący Akcjonariusze zobowiązali się, każdy w swoim zakresie,
że w latach 2008-2014 nie będą wnioskować i głosować za uchwałą Walnego Zgromadzenia Emitenta
o przeznaczeniu do wypłaty akcjonariuszom Emitenta w postaci dywidendy więcej niż 30% (trzydzieści
procent) zysku netto Emitenta za poprzedni rok obrotowy.
VII. Wskazanie wszelkich ograniczeń dotyczących przenoszenia prawa własności papierów
wartościowych Spółki.
A. W dniu 27 października 2005 r. Emitent, Pan Artur Mikołajko, Pan Marek Radwański, Pan
Sławomir Gil, Pan Krzysztof Milewski, Pani Jolanta Milewska, INTERCONTACT Werbeagentur
GmbH
(obecnie:
INTERCONTACT
Beteiligungsgesellschaft
mbH)
z
siedzibą
w Heilbronn (ITC) oraz INTERSPORT Deutschland eG (IDE) z siedzibą w Heilbronn (IDE) zawarli
Umowę Inwestycyjną na czas nieokreślony. Akcjonariusze Emitenta - Artur Mikołajko, Marek
Radwański, Sławomir Gil i Jolanta Milewska, zobowiązali się do niezbywania przez okres 5 lat od
dnia zawarcia Umowy Inwestycyjnej akcji Emitenta w liczbie powodującej zmniejszenie liczby
głosów przypadających z wszystkich akcji pozostających w ich rękach poniżej 50% ogólnej liczby
głosów przypadających na wszystkie akcje Emitenta. Ograniczenie to nie dotyczy zbycia akcji w
przypadkach losowych wymienionych w umowie, jednakże pozostałym akcjonariuszom
przysługuje w takim przypadku prawo pierwszeństwa w odniesieniu do zbywanych akcji. ITC
zobowiązała się do niezbywania przez okres 5 lat od dnia zawarcia Umowy Inwestycyjnej akcji
Emitenta w liczbie powodującej zmniejszenie liczby głosów poniżej 10% ogólnej liczby głosów
przypadających na wszystkie akcje Emitenta. Strony ustanowiły wzajemne prawo pierwszeństwa
nabycia akcji Emitenta na okres 10 lat w przypadku zamiaru zbycia akcji przez ITC, lub przez
10 Artura Mikołajko, Marka Radwańskiego, Sławomira Gila lub Jolantę Milewską w takiej liczbie, które
byłoby sprzeczna z ww. zobowiązaniami tych akcjonariuszy dotyczącymi minimalnej liczby głosów
na Walnym Zgromadzeniu w ich rękach. W przypadku takiego zamiaru zbycia akcji tym samym
podmiotom przysługuje także prawo przyłączenia do się transakcji zbycia akcji Emitenta,
proporcjonalnie do udziału ich pakietu akcji w całkowitej liczbie akcji. Prawo przyłączenia nie
znajduje zastosowania w przypadku umowy sprzedaży akcji zawartej między stronami Umowy
Inwestycyjnej. Umowa Inwestycyjna reguluje warunki i sposób wykonania prawa pierwszeństwa
i prawa przyłączenia, w szczególności związane z tym obowiązki stron Umowy Inwestycyjnej.
B. Zgodnie z par. 9 Statutu Spółki zbycie lub zastawienie akcji imiennych uzależnione jest od zgody
Spółki. Ponadto:
Akcjonariusz zamierzający zbyć akcje imienne ma obowiązek zawiadomienia na piśmie
wszystkich pozostałych akcjonariuszy posiadających akcje imienne oraz Zarząd wskazując
osobę nabywcy i cenę.
Akcjonariuszom posiadającym akcje imienne przysługuje prawo pierwokupu akcji
imiennych przeznaczonych do zbycia.
Akcjonariusze mogą wykonać prawo pierwokupu w terminie 14 dni od otrzymania
zawiadomienia, składając zamówienia na akcje.
W razie, gdy liczba zamówień na akcje przewyższy liczba akcji przeznaczonych do zbycia
Zarząd dokona ich redukcji, proporcjonalnie do liczby akcji posiadanych przez
akcjonariuszy.
W razie nie skorzystania przez akcjonariuszy z prawa pierwokupu zbycie akcji (jak i też ich
zastawienie) dopuszczalne jest jedynie za zgodą Zarządu Spółki. Zarząd Spółki udziela
zgody w formie pisemnej, pod rygorem nieważności, w terminie 14 (czternastu) dni od
dnia złożenia wniosku w tym przedmiocie.
Jeżeli Spółka odmawia zezwolenia na przeniesienie akcji, powinna w terminie 30
(trzydziestu) dni od dnia zgłoszenia Spółce takiego zamiaru wskazać innego nabywcę.
Ceną zbycia każdej akcji będzie w takim przypadku wartość księgowa netto Spółki wg
ostatniego sprawozdania finansowego Spółki zbadanego zgodnie z obowiązującymi
przepisami, przypadająca na jedną akcję, a zapłata łącznej ceny winna nastąpić w
terminie 6 miesięcy od dnia zgłoszenia Spółce zamiaru zbycia akcji, chyba że Zarząd
określi krótszy termin. Jeżeli w określonych powyżej terminach Spółka nie wskaże innego
nabywcy lub wskazany przez Spółkę nabywca nie uiści łącznej ceny za akcje, akcje mogą
być zbyte bez ograniczeń.
Akcje uprzywilejowane podlegają dziedziczeniu z zachowaniem uprzywilejowania.
Zamiana akcji imiennych na akcje na okaziciela może być dokonana wyłącznie za zgodą
Zarządu Spółki udzieloną w formie pisemnej pod rygorem nieważności.
Zamiana akcji imiennych uprzywilejowanych na akcje na okaziciela lub ich zbycie wbrew
warunkom zastrzeżonym w Statucie powoduje utratę ich uprzywilejowania.
Wykonywanie przez zastawnika lub użytkownika prawa głosu z akcji zastawionych lub
będących przedmiotem użytkowania wymaga zgody Zarządu Spółki.
11 VIII. Opis zasad dotyczących powoływania i odwoływania osób zarządzających oraz ich
uprawnień, w szczególności prawo do podjęcia decyzji o emisji lub wykupie akcji.
Zarząd
Zgodnie z obowiązującym Statutem INTERSPORT Polska S.A., Zarząd Spółki składa się z jednej lub
większej liczby członków powoływanych i odwoływanych przez Walne Zgromadzenie. Członkowie Zarządu
powoływani są na okres od trzech do pięciu lat. Kadencja danego Członka Zarządu jest każdorazowo
ustalana przez organ uprawniony do jego powołania. W skład Zarządu wchodzi: Prezes Zarządu oraz
Wiceprezesi Zarządu. W 2011 roku w skład Zarządu Spółki wchodzili: Prezes Zarządu –
p. Artur Mikołajko oraz Wiceprezes Zarządu – p. Sławomir Gil.
W okresie od 04.01.2011 r. do 16.03.2011 r. członek Rady Nadzorczej Artur Olender został
oddelegowany do czasowego wykonywania czynności członka Zarządu.
Zarząd prowadzi sprawy Spółki i reprezentuje ją we wszystkich czynnościach sądowych i pozasądowych.
Wszelkie sprawy związane z prowadzeniem spraw Spółki, niezastrzeżone przepisami prawa lub
postanowieniami Statutu Spółki dla walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy lub Rady Nadzorczej, należą do
kompetencji Zarządu Spółki.
Do składania oświadczeń w imieniu Spółki wymagane jest współdziałanie dwóch Członków Zarządu lub
jednego Członka Zarządu łącznie z prokurentem.
Szczegółowe zasady oraz tryb działania Zarządu Spółki określa Regulamin Zarządu.
Rada Nadzorcza
Rada Nadzorcza składa się z pięciu do siedmiu członków, w tym Przewodniczącego Rady Nadzorczej,
powoływanych są na okres pięciu lat. Członkowie Rady Nadzorczej są powoływani
i odwoływani przez Walne Zgromadzenie. Członkowie Rady Nadzorczej wybierają spośród swego grona
Przewodniczącego Rady Nadzorczej i Zastępcę Przewodniczącego Rady Nadzorczej. Członkowie rady
nadzorczej mogą być odwołani przez Walne Zgromadzenie w każdym czasie.
Szczegółowe zasady funkcjonowania Rady Nadzorczej określają postanowienia Statutu Spółki oraz
Regulaminu Rady Nadzorczej uchwalonego przez Radę Nadzorczą.
W szczególności, Zarząd Spółki zgodnie ze Statutem Spółki zobowiązany jest uzyskać uprzednią zgodę
Rady Nadzorczej na dokonanie następujących czynności: nabycie i zbycie nieruchomości, nabycie i zbycie
użytkowania wieczystego nieruchomości oraz zbycie lub wydzierżawienie przedsiębiorstwa Spółki lub jego
zorganizowanej części.
12 IX. Opis zasad zmiany Statutu Spółki.
Zmiana Statutu Spółki wymaga podjęcia w tej sprawie uchwały Walnego Zgromadzenia. Uchwały
dotyczące zmian Statutu Spółki zapadają zgodnie z art. 415 par. 1 KSH.
Jednocześnie, zgodnie z par 31 pkt 2 Statutu Spółki tak długo, jak INTERCONTACT Werbeagentur GmbH
(obecnie INTERCONTACT Beteiligungsgesellschaft mbH), spółka prawa niemieckiego z siedzibą w
Heilbronn, Niemcy, wpisana do rejestru handlowego B Sądu Rejonowego w Heilbronn pod numerem HRB
399 pozostawać będzie akcjonariuszem Spółki z liczbą akcji zapewniającą nie mniej niż 10% (dziesięć
procent) ogólnej liczby głosów przypadających na wszystkie akcje Spółki, zgody tego akcjonariusza
wymagać będzie dla swej skuteczności uchwała Walnego Zgromadzenia Spółki, co do:
1) zmiany firmy (nazwy) Spółki,
2) zmiany Statutu Spółki, z wyłączeniem:
a) zmian związanych z wprowadzeniem akcji Spółki do obrotu na rynku regulowanym
i pozostawaniem w tym obrocie lub przeprowadzeniem publicznej oferty emisji akcji Spółki,
b) zmiany siedziby Spółki na terenie Rzeczpospolitej Polskiej,
3) istotnej zmiany przedmiotu działalności Spółki, w wyniku której podstawowym i wykonywanym
przedmiotem działalności Spółki przestanie być handel detaliczny artykułami sportowymi
4) podwyższenia lub obniżenia kapitału zakładowego Spółki i wynikającej z niej zmiany Statutu Spółki,
5) zmiany uprawnień wynikających z akcji Spółki, z wyłączeniem zamiany akcji imiennych Spółki na
akcje na okaziciela, która dokonywana jest zgodnie z § 9 ust. 9 Statutu Spółki na wniosek
akcjonariusza.
X. Opis sposobu działania Walnego Zgromadzenia Spółki, jego zasadniczych uprawnień oraz
praw akcjonariuszy i sposobu ich wykonywania.
Walne Zgromadzenie działa na podstawie przepisów Kodeksu spółek handlowych i Statutu oraz na
podstawie Regulaminu, określającego tryb obradowania Walnego Zgromadzenia i podejmowania uchwał.
Zgodnie z par 31 Statutu Spółki uchwały Walnego Zgromadzenia wymagają następujące sprawy:
1) rozpatrywanie i zatwierdzanie sprawozdania finansowego i sprawozdania Zarządu i Rady Nadzorczej
z działalności Spółki za ubiegły rok obrotowy,
2) podejmowanie wszelkich postanowień dotyczących roszczeń o naprawienie szkody wyrządzonej przy
zawiązaniu spółki lub sprawowaniu zarządu czy nadzoru,
3) podział zysku lub pokrycie straty,
4) udzielenie absolutorium członkom organów Spółki z wykonania przez nich obowiązków,
5) emisja obligacji zamiennych na akcje,
6) zmiana statutu,
7) połączenie spółek, przekształcenia Spółki, jej rozwiązanie i likwidacja,
8) zbycie lub wydzierżawienie przedsiębiorstwa lub jego zorganizowanej części oraz ustanowienie na nich
ograniczonego prawa rzeczowego,
9) rozpatrywanie i rozstrzyganie wniosków przedstawionych przez Radę,
13 10) decydowanie w innych sprawach zastrzeżonych do kompetencji Walnego Zgromadzenia w Kodeksie
spółek handlowych i postanowieniach niniejszego statutu.
Tak długo, jak INTERCONTACT Werbeagentur GmbH (obecnie INTERCONTACT Beteiligungsgesellschaft
mbH, spółka z siedzibą w Heilbronn, Niemcy, wpisana do rejestru handlowego B Sądu Rejonowego
w Heilbronn pod numerem HRB 399 pozostawać będzie akcjonariuszem Spółki z liczbą akcji
zapewniającą nie mniej niż 10% (dziesięć procent) ogólnej liczby głosów przypadających na wszystkie
akcje Spółki, zgody tego akcjonariusza wymagać będzie dla swej skuteczności uchwała Walnego
Zgromadzenia Spółki co do:
1) zmiany firmy (nazwy) Spółki,
2) zmiany Statutu Spółki, z wyłączeniem:
a) zmian związanych z wprowadzeniem akcji Spółki do obrotu na rynku regulowanym
i pozostawaniem w tym obrocie lub przeprowadzeniem publicznej oferty emisji akcji Spółki,
b) zmiany siedziby Spółki na terenie Rzeczpospolitej Polskiej,
3) istotnej zmiany przedmiotu działalności Spółki, w wyniku której podstawowym i wykonywanym
przedmiotem działalności Spółki przestanie być handel detaliczny artykułami sportowymi,
4) podwyższenia lub obniżenia kapitału zakładowego Spółki i wynikającej z niej zmiany Statutu Spółki,
5) zmiany uprawnień wynikających z akcji Spółki, z wyłączeniem zamiany akcji imiennych Spółki na
akcje na okaziciela, która dokonywana jest zgodnie z § 9 ust. 9 Statutu Spółki na wniosek
akcjonariusza,
6) połączenia Spółki z inną spółką lub podziału Spółki,
7) zbycia lub wydzierżawienia przedsiębiorstwa Spółki lub jego zorganizowanej części w rozumieniu
przepisów podatkowych, przy czym nie stanowi zbycia lub wydzierżawienia zorganizowanej części
przedsiębiorstwa zbycie lub wydzierżawienie składników majątkowych, w tym praw i zobowiązań,
związanych z poszczególnymi lokalizacjami (sklepami), w których Spółka prowadzi lub zamierza
prowadzić działalność, jeżeli ich liczba nie przekracza w danym roku 10% (dziesięć procent) liczby
lokalizacji (sklepów), w których Spółka prowadzi działalność, a porozumienie dotyczące takiej
sprzedaży nie przewiduje kolejnych sprzedaży w kolejnych latach; dodatkowo nie wymaga zgody
zbycie lub wydzierżawienie składników majątkowych, w tym praw i zobowiązań, związanych ze
sklepem Spółki w Krakowie przy ul. Zyblikiewicza,
8) zbycia aktywów o wartości równej co najmniej 10% (dziesięć procent) wartości przychodów ze
sprzedaży Spółki za okres ostatnich czterech kwartałów,
9) zbycia lub wydzierżawienia nieruchomości należących do Spółki.
Ponadto, zgodnie z art. 32 Statutu Spółki:
1. Osoby posiadające akcje dające prawo do więcej niż 20% ogółu głosów w Spółce, wykonują prawo
głosu z akcji dających nie więcej niż 20% ogółu głosów w Spółce.
2. Ograniczenia, o którym mowa powyżej nie stosuje się do Artura Mikołajko, Marka Radwańskiego,
Sławomira Gila, Jolanty Milewskiej.
3. Ograniczenia, o którym mowa powyżej nie stosuje się do INTERCONTACT Werbeagentur GmbH
(obecnie INTERCONTACT Beteiligungsgesellschaft mbH), przy czym akcjonariusz ten wykonuje prawo
głosu z akcji dających nie więcej niż 25% (dwadzieścia pięć procent) ogółu głosów w Spółce.
14 Szczegółowy opis organizacji Walnego Zgromadzenia Spółki
Zwołanie i przygotowanie Walnego Zgromadzenia odbywa się w trybie i na zasadach określonych
w Kodeksie spółek handlowych i w Statucie. Walne Zgromadzenie podejmuje uchwały w sprawach
określonych przez Kodeks spółek handlowych, inne przepisy prawa oraz Statut Spółki.
• Walne Zgromadzenie obraduje jako zwyczajne lub nadzwyczajne;
• Walne Zgromadzenia odbywają się w siedzibie Spółki oraz w Krakowie, Warszawie lub w innym
miejscu na terenie Rzeczypospolitej Polskiej. Walne zgromadzenie może odbyć się także
w miejscowości będącej siedzibą spółki prowadzącej giełdę, na której akcje tej spółki są
przedmiotem obrotu;
• Zwyczajne Walne Zgromadzenie powinno się odbyć w terminie sześciu miesięcy po upływie roku
obrotowego;
• Walne zgromadzenie zwołuje zarząd,
• Rada Nadzorcza zwołuje Zwyczajne Walne Zgromadzenie w przypadku, gdy Zarząd Spółki nie
zwołał Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia w ustawowym terminie oraz Nadzwyczajne Walne
Zgromadzenie, jeżeli zwołanie go uzna za wskazane;
• Akcjonariusze reprezentujący co najmniej połowę kapitału zakładowego lub co najmniej połowę
ogółu głosów w spółce mogą zwołać Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie.
• Akcjonariusz lub akcjonariusze reprezentujący co najmniej jedną dwudziestą kapitału
zakładowego mogą żądać umieszczenia określonych spraw w porządku obrad najbliższego
walnego zgromadzenia;
• Akcjonariusz lub akcjonariusze reprezentujący co najmniej jedną dwudziestą kapitału
zakładowego mogą przed terminem walnego zgromadzenia zgłaszać spółce na piśmie lub przy
wykorzystaniu środków komunikacji elektronicznej projekty uchwał dotyczące spraw
wprowadzonych do porządku obrad walnego zgromadzenia lub spraw, które mają zostać
wprowadzone do porządku obrad;
• Walne zgromadzenie zwołuje się przez ogłoszenie dokonywane na stronie internetowej spółki
oraz w sposób określony dla przekazywania informacji bieżących zgodnie z przepisami o ofercie
publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu
obrotu oraz o spółkach publicznych;
• Przedmiotem obrad Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia jest przede wszystkim: rozpatrzenie
i zatwierdzenie sprawozdania Zarządu Spółki z działalności spółki oraz sprawozdania finansowego
za ubiegły rok obrotowy, powzięcie uchwały o podziale zysku albo o pokryciu straty, udzielenie
członkom organów spółki absolutorium z wykonania przez nich obowiązków;
• Walne Zgromadzenie może podejmować uchwały przy obecności akcjonariuszy reprezentujących
co najmniej połowę kapitału zakładowego;
• Uchwały Walnego Zgromadzenia zapadają zwykłą większością głosów oddanych, chyba że Kodeks
spółek handlowych lub Statut Spółki przewiduje surowsze warunki podjęcia uchwały.
• Każda osoba uprawniona do uczestnictwa w Zgromadzeniu ma prawo zgłosić jednego kandydata
na funkcję Przewodniczącego Walnego Zgromadzenia;
15 •
•
Podczas Walnego Zgromadzenia akcjonariusze maja prawo do dyskusji oraz złożenia
oświadczenia do protokołu Walnego Zgromadzenia. Do czasu zamknięcia dyskusji, każdy
akcjonariusz może wnosić propozycje zmian do projektów uchwał;
Przebieg obrad jest sporządzany w formie aktu notarialnego, może być, na wniosek Zarządu,
dodatkowo rejestrowany za pomocą zapisów fonicznych lub wizualnych.
Prawa Akcjonariuszy uczestniczących w WZA INTERSPORT Polska S.A.
1.
Prawo uczestniczenia w walnym zgromadzeniu spółki publicznej mają tylko osoby będące
akcjonariuszami spółki na szesnaście dni przed datą walnego zgromadzenia (dzień rejestracji
uczestnictwa w walnym zgromadzeniu).
2. Uprawnieni z akcji imiennych i świadectw tymczasowych oraz zastawnicy i użytkownicy, którym
przysługuje prawo głosu, mają prawo uczestniczenia w walnym zgromadzeniu spółki publicznej, jeżeli są
wpisani do księgi akcyjnej w dniu rejestracji uczestnictwa w walnym zgromadzeniu.
3. Akcje na okaziciela mające postać dokumentu dają prawo uczestniczenia w walnym zgromadzeniu
spółki publicznej, jeżeli dokumenty akcji zostaną złożone w spółce nie później niż w dniu rejestracji
uczestnictwa w walnym zgromadzeniu i nie będą odebrane przed zakończeniem tego dnia. Zamiast akcji
może być złożone zaświadczenie wydane na dowód złożenia akcji u notariusza, w banku lub firmie
inwestycyjnej mających siedzibę lub oddział na terytorium Unii Europejskiej lub państwa będącego stroną
umowy o Europejskim Obszarze Gospodarczym, wskazanych w ogłoszeniu o zwołaniu walnego
zgromadzenia. W zaświadczeniu wskazuje się numery dokumentów akcji i stwierdza, że dokumenty akcji
nie będą wydane przed upływem dnia rejestracji uczestnictwa w walnym zgromadzeniu.
4. Na wniosek Akcjonariuszy, posiadających jedną dziesiątą kapitału zakładowego reprezentowanego na
tym Walnym Zgromadzeniu, lista obecności powinna być sprawdzona przez wybraną w tym celu komisję,
złożoną co najmniej z trzech osób. Wnioskodawcy mają prawo wyboru jednego członka komisji.
Głosowanie na Walnym Zgromadzeniu
1. Głosowanie na Walnym Zgromadzeniu jest jawne. Tajne głosowanie zarządza się przy wyborach
władz oraz nad wnioskami o odwołanie organów władz lub likwidatorów Spółki, bądź o pociągnięcie ich
do odpowiedzialności, jak równie w sprawach osobowych. Dodatkowo tajne głosowanie zarządza się na
żądanie choćby jednego akcjonariusza lub jego reprezentanta.
2. W celu prawidłowego przebiegu obrad Walnego Zgromadzenia Przewodniczący, na wniosek
Akcjonariusza obecnego na Walnym Zgromadzeniu, zarządza wybór Komisji Skrutacyjnej. Komisja
Skrutacyjna składa się z trzech członków, chyba że Walne Zgromadzenie postanowi inaczej.
3. Jedna akcja na okaziciela daje na Walnym Zgromadzeniu prawo jednego głosu. W przypadku akcji
uprzywilejowanej jedna akcja daje na Walnym Zgromadzeniu prawo dwóch głosów.
4. Przewodniczący ogłasza wyniki głosowania, które następnie wnoszone są do protokołu obrad.
W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem odbyły się dwa Walne Zgromadzenia Akcjonariuszy
16 A. W grudniu 2010 roku Akcjonariusze wystąpili z wnioskiem o zwołanie Nadzwyczajnego Walnego
Zgromadzenia w dniu 14 stycznia 2011 roku, które wprowadziło zmiany w § 13 pkt. 1 Statutu
Spółki. W dniu 14 stycznia 2011 roku odbyło się Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie
Akcjonariuszy, które zmieniło par. 13 pkt 1 Statutu Spółki na następujący:
Zarząd Spółki składa się z jednej lub większej liczby członków powoływanych i odwoływanych
przez Walne Zgromadzenie. Członkowie Zarządu powoływani są na okres od trzech do pięciu lat.
Kadencja danego Członka Zarządu jest każdorazowo ustalana przez organ uprawniony do jego
powołania. W skład Zarządu wchodzi: Prezes Zarządu oraz Wiceprezesi Zarządu.
Zmiana Statutu Spółki została zarejestrowana przez Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia
w Krakowie Wydział XI Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego.
B. Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy INTERSPORT Polska S.A. zostało zwołane na
wniosek Zarządu Spółki na dzień 15 czerwca 2011 roku. W ramach uprawnień ZWZA podjęło
uchwały istotne dla funkcjonowania Spółki. Zebrani akcjonariusze Spółki:
o zatwierdzili „Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za rok 2010”,
o zatwierdzili „Sprawozdanie finansowe Spółki za rok obrotowy 2010”,
o udzielili absolutorium wszystkim członkom Zarządu i Rady Nadzorczej za rok 2010,
o zadecydowali na mocy uchwały nr 15 o przeznaczeniu w całości zysku netto za rok 2010 na kapitał
zapasowy Spółki. Akcjonariusze zrezygnowali tym samym z wypłaty dywidendy za rok 2010.
Wszystkie uchwały podjęte przez Walne Zgromadzenia Akcjonariuszy w 2011 roku służyły realizacji
interesu Spółki w warunkach umożliwiających ochronę praw mniejszościowych akcjonariuszy, w tym
wniesienie zastrzeżeń lub sprzeciwu wobec uchwał. Żadna z podjętych uchwał nie była kwestionowana
w postępowaniu sądowym.
XI. Skład osobowy i zmiany, które w nim zaszły w ciągu ostatniego roku obrotowego, oraz
opis działania organów zarządzających, nadzorujących lub administrujących emitenta oraz
ich komitetów.
Zarząd Spółki
Zarząd Spółki składa się z jednej lub większej liczby członków powoływanych i odwoływanych przez
Walne Zgromadzenie. Członkowie Zarządu powoływani są na okres od trzech do pięciu lat. Kadencja
danego Członka Zarządu jest każdorazowo ustalana przez organ uprawniony do jego powołania. W skład
Zarządu wchodzi: Prezes Zarządu oraz Wiceprezesi Zarządu.
Dla potrzeb kierowania działalnością Spółki poszczególni Członkowie Zarządu pełnią również funkcje
dyrektorów. Funkcję Prezesa Zarządu i jednocześnie Dyrektora Generalnego pełni Pan Artur Mikołajko,
jeden z założycieli i głównych akcjonariuszy Spółki. Funkcję Wiceprezesa Zarządu i jednocześnie
Dyrektora ds. zaopatrzenia pełni w Spółce współzałożyciel i jeden z głównych akcjonariuszy firmy Pan
Sławomir Gil.
17 Zarząd Spółki prowadzi sprawy Spółki i reprezentuje ją we wszystkich czynnościach sądowych
i pozasądowych. Wszelkie sprawy związane z prowadzeniem spraw Spółki, nie zastrzeżone przepisami
prawa lub postanowieniami Statutu Spółki dla walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy lub Rady Nadzorczej,
należą do kompetencji Zarządu Spółki.
Do składania oświadczeń w imieniu Spółki wymagane jest współdziałanie dwóch Członków Zarządu lub
jednego Członka Zarządu łącznie z prokurentem.
Kompetencje i zasady pracy Zarządu INTERSPORT Polska S.A. określone zostały w następujących
dokumentach:
• Statut Spółki INTERSPORT Polska S.A.
• Regulamin Zarządu.
• Kodeks spółek handlowych.
Rada Nadzorcza
Rada Nadzorcza składa się z pięciu do siedmiu członków, w tym Przewodniczącego Rady Nadzorczej.
Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy powołuje i odwołuje Radę Nadzorczą oraz ustala liczbę jej członków.
Członkowie Rady Nadzorczej wybierają spośród swego grona Przewodniczącego i Zastępcę
Przewodniczącego Rady Nadzorczej. Posiedzenia Rady odbywają się co najmniej raz na kwartał i są
zwoływane przez Przewodniczącego Rady lub jego zastępcę.
W roku 2011 Rada Nadzorcza INTERSPORT Polska S.A. pracowała w składzie:
• Artur Olender – Przewodniczący Rady Nadzorczej (członek niezależny)
• Beata Mikołajko – Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej
• Klaus Jost – Członek Rady Nadzorczej
• Jolanta Milewska – Członek Rady Nadzorczej (do dnia 28 marca 2011 roku)
• Dorota Radwańska – Członek Rady Nadzorczej
• Łukasz Gil – Członek Rady Nadzorczej
• Piotr Dygas – Członek Rady Nadzorczej (członek niezależny)
W Radzie Nadzorczej działają dwie komisje:
Komisja Audytu w składzie: Artur Olender, Łukasz Gil, Piotr Dygas.
Komisja Wynagrodzeń i Nominacji w składzie: Piotr Dygas, Klaus Jost, Dorota Radwańska,
Jolanta Milewska (do dnia 28 marca 2011 roku).
Do zadań Komisji Audytu należy:
- przedstawianie Radzie Nadzorczej uzasadnionych rekomendacji dotyczących wyboru podmiotu
mającego pełnić funkcję biegłego rewidenta;
- zapoznawanie się z programem prac biegłego rewidenta i sporządzonym przez niego sprawozdaniem;
- monitorowanie rzetelności informacji finansowych przedstawianych przez Spółkę, w szczególności w
drodze przeglądu stosowności i konsekwencji stosowania metod rachunkowości przyjętych przez Spółkę;
18 - wydawanie zaleceń, których celem jest przygotowanie decyzji do podjęcia przez Radę;
- pisemne sporządzanie rocznych sprawozdań ze swojej działalności;
- monitorowanie procesu sprawozdawczości finansowej;
- monitorowanie skuteczności systemów kontroli wewnętrznej, audytu wewnętrznego oraz zarządzania
ryzykiem;
- monitorowanie wykonywania czynności rewizji finansowej;
- monitorowanie niezależności biegłego rewidenta i podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań
finansowych, w tym w przypadku świadczenia usług, o których mowa w art. 48 ust. 2 ustawy o biegłych
rewidentach i ich samorządzie, podmiotach uprawnionych do badania sprawozdań finansowych oraz o
nadzorze publicznym z dnia 7 maja 2009 r. (Dz.U. Nr 77, poz. 649)
oraz innych, należących do zadań Komitetu, określonych w Załączniku nr I do Zalecenia Komisji
Europejskiej z dnia 15 lutego 2005 r. dotyczącego roli dyrektorów niewykonawczych lub będących
członkami rady nadzorczej spółek giełdowych i komisji rady (nadzorczej) (Dz.U.UE.L.05.52.51).
Do zadań Komisji Wynagrodzeń i Nominacji należy:
wybór
przewodniczącego
Komisji
Wynagrodzeń
i
Nominacji,
- ustalanie i rekomendowanie kandydatów do obsadzenia wakatów pojawiających się w radzie. W tym
celu komitet wynagrodzeń i nominacji powinien ocenić bilans umiejętności, wiedzy i doświadczenia rady,
przygotować opis roli i kompetencji wymaganych od kandydata i oszacować przewidywany wymiar czasu
pracy,
- okresowa ocena struktury, liczby członków, składu i wyników pracy Rady i rekomendowanie zmian
Radzie Nadzorczej,
- okresowa ocena umiejętności, wiedzy i doświadczenia poszczególnych członków Zarządu i Rady
Nadzorczej i przedstawianie wyników oceny Radzie Nadzorczej,
- rozpatrzenie kwestii związanych z planowaniem zastępstw,
- przedstawianie propozycji dotyczących zasad wynagradzania członków Zarządu i Rady Nadzorczej.
Zasady takie powinny określać wszystkie formy wynagrodzenia, w szczególności wynagrodzenie stałe,
system wynagradzania za wyniki, system emerytalny i odprawy. Propozycjom dotyczącym systemu
wynagradzania za wyniki powinny towarzyszyć zalecenia odnośnie do celów i kryteriów oceny, pod kątem
prawidłowego dostosowania wynagrodzeń ww. osób do długofalowych interesów akcjonariuszy i celów
określonych przez Radę Nadzorczą dla spółki,
- przedstawianie propozycji dotyczących zasad wynagradzania członków Rady oddelegowanych do
stałego indywidualnego wykonywania nadzoru,
- przedstawianie Radzie Nadzorczej propozycji dotyczących wynagrodzenia poszczególnych członków
Zarządu i Rady Nadzorczej, z zapewnieniem ich zgodności z zasadami wynagradzania przyjętymi przez
spółkę, oraz oceną wyników pracy danych osób,
- przedstawianie Radzie Nadzorczej propozycji dotyczących odpowiednich form umów z członkami
Zarządu i Rady Nadzorczej,
- monitorowanie poziomu i struktury wynagrodzeń kadry kierowniczej wysokiego szczebla na podstawie
odpowiednich informacji przekazywanych przez Zarząd.
19 - omawianie ogólnych zasad realizowania ewentualnych programów motywacyjnych opartych na akcjach,
w szczególności opcji na akcje i przedstawiać Radzie Nadzorczej propozycje w tym zakresie,
- przeglądanie informacji na temat opcji na akcje zawartych w sprawozdaniu rocznym i przedstawionych
na zgromadzeniu akcjonariuszy, zależnie od sytuacji,
- przedstawianie Radzie Nadzorczej propozycji dotyczących wyboru pomiędzy przyznaniem opcji zapisu
na akcje lub opcji zakupu akcji, z podaniem powodów wyboru,
- pisemne sporządzanie rocznych sprawozdań ze swojej działalności,
- ocena systemu zarządzania zasobami ludzkimi w Spółce.
Szczegółowe kompetencje i zasady pracy Rady Nadzorczej określone zostały w następujących
dokumentach:
• Statut Spółki INTERSPORT Polska S.A.,
• Regulamin Rady Nadzorczej,
• Kodeks spółek handlowych.
W roku 2011 posiedzenia Rady Nadzorczej odbywały się regularnie zgodnie z przyjętym
harmonogramem. Na posiedzeniach Rady zapadały uchwały w sprawach objętych porządkiem obrad.
Członkowie Rady Nadzorczej mający powiązania natury ekonomicznej, rodzinnej z akcjonariuszami
posiadającymi więcej niż 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki złożyli Zarządowi Spółki stosowne
zawiadomienia.
Podpisy osób reprezentujących Spółkę:
Artur Mikołajko
Sławomir Gil
_____________________________________ Prezes Zarządu
______________________________________ Wiceprezes Zarządu
20

Java Printing

Transkrypt

Podobne dokumenty

Miejsce pracy Nazwa stanowiska pracy Okres

wadliwe łyżworolki_FIREFLY

INTERSOCCER od EURO 2008 do EURO 2012 W związku z

Java Printing

Java Printing

KASJER-SPRZEDAWCA

Majowa sprzedaż poniżej oczekiwań W maju sieć INTERSPORT

INTERSPORT Polska zwiększa dynamikę wyników finansowych

Rekordowy zysk brutto po 1Q

REGULAMIN PROMOCJI „50% zniżki na sprzęt biegowy w