Prezentacja Grupa BOŚ Wyniki finansowe III kwartał 2012

GRUPA BOŚ S.A.
III KWARTAŁ 2012 R.
PU\Warsaw\Bos\C20120377
Agenda
1. Podstawowe informacje o Grupie BOŚ
2. Grupa BOŚ po III kwartałach 2012 r.
Załączniki
2
Podstawowe informacje o BOŚ
Grupa BOŚ
Bank Ochrony Środowiska S.A.
100%
99,9%
100%
Dom Maklerski Banku Ochrony
Środowiska S.A.
BOS Finance AB
Invest Management Banku
Ochrony Środowiska S.K.A
100%
0,1%
BOŚ Eko Profit S.A.
Akcjonariat przed ofertą
Akcjonariat po ofercie
Organizacja Banku
14,92%
39,10%
Centrala Banku
5,98%
79,10%
NFOŚiGW
Lasy Państwowe
4,28%
56,62%
17 Oddziałów
11 Centrów korporacyjnych
Akcje w wolnym obrocie
82 Oddziały operacyjne
3
NajwaŜniejsze wydarzenia w Grupie BOŚ w III kwartałach 2012 roku
UMOWA LINII
KREDYTOWEJ
… z Europejskim Bankiem Inwestycyjnym, który postawił do dyspozycji BOŚ S.A. środki
w wysokości 75 mln euro.
2
EMISJA
OBLIGACJI
… w wysokości 185 mln zł (seria H) oraz obligacji podporządkowanych w wysokości 100 mln
zł (seria G).
3
UMOWA LINII
KREDYTOWEJ
… z Bankiem Rozwoju Rady Europy (CEB), który postawił do dyspozycji BOŚ S.A środki
w wysokości 75 mln euro.
Lipiec
Wrzesień
Czerwiec
Kwiecień
Maj
Marzec
Luty
1
4
EMISJA AKCJI
… zwykłych na okaziciela serii P o wartości nominalnej 10 zł kaŜda. Subskrypcją w ramach
oferty publicznej zostało objętych 6,5 mln akcji serii P. Cena emisyjna została ustalona na
poziomie 35 zł. Wpływy brutto z tytułu emisji wyniosły 227,5 mln zł. Z dniem 2 lipca 2012 r.
akcje zostały wprowadzone do obrotu giełdowego na rynku podstawowym GPW.
5
RATING FITCH
… został potwierdzony dla Banku na poziomie długoterminowym BBB z perspektywą stabilną.
6
WDROśENIE
CSB
… zakończone w czerwcu 2012 r. umoŜliwi optymalizację operacji związanych z obsługą
klienta, pozwoli na szybsze wprowadzanie nowych produktów oraz zapewni optymalizację
procesów IT.
7
EMISJE
OBLIGACJI
… w wysokości 60 mln zł (seria KT.1.1) i 47 mln zł (seria KT.1.2).
8
EMISJE
OBLIGACJI
… w wysokości 30 mln zł (seria KT.1.3), 105 mln zł (seria KT.1.4), 100 mln zł (seria KT.1.5),
30 mln zł (seria KT.1.6), 55 mln zł (seria KT.1.7) oraz 20 mln zł (seria KT.1.8)
4
Agenda
1. Podstawowe informacje o Grupie BOŚ
2. Grupa BOŚ po III kwartałach 2012 r.
Załączniki
5
Wskaźniki Grupy BOŚ
MarŜa odsetkowa vs wynik odsetkowy (mln zł)
300
5%
250
200
150
ROA vs aktywa ogółem (mln zł)
270
228
2,0%
4%
244
1,8%
1,8%
205
1,7%
212
1,8%
100
3%
2%
1%
50
0%
-
2009
2010
2011
wynik odsetkowy
I-IIIQ11
I-IIIQ12
18 000
16 000
14 000
12 000
10 000
8 000
6 000
4 000
2 000
-
2%
15 180
5,6%
3,3%
3,0%
2010
400
200
920
1 083
1 162
1 149
1 438
-
2010
kapitał własny
2011
I-IIIQ11
ROE
I-IIIQ11
0,3%
ROA
I-IIIQ12
200%
180%
800
4%
600
1 090
160%
140%
909
802
83,4%
76,6%
76,4%
805
73,6%
843
78,2%
120%
100%
80%
400
60%
2%
1%
1%
I-IIIQ12
C/I vs przychody ogółem (mln zł)
1 000
5%
0%
2009
2011
aktywa ogółem
3%
600
2%
0%
2009
6%
1 200
800
0,4%
7%
5,9%
1 000
0,4%
0,2%
1 200
1 400
16 422
1%
0,5%
marŜa odsetkowa
6,3%
16 424
12 087
ROE vs kapitał własny (mln zł)
1 600
15 637
40%
200
20%
-
0%
2009
2010
2011
przychody ogółem
I-IIIQ11
I-IIIQ12
C/I
6
Wypracowane zyski
Zysk Grupy BOŚ (mln zł)
+126,5%
-39,4%
+129,6%
77
73
63
62
-37,7%
66
53
40
34
33
27
2009
2010
2011
I-IIIQ11
Zysk brutto
I-IIIQ12
Zysk netto
Zysk Banku (mln zł)
+277,8%
+321,4%
-11,3%
68
60
18
-13,1%
59
54
61
53
53
47
14
2009
2010
2011
Zysk brutto
I-IIIQ11
I-IIIQ12
Zysk netto
7
Wyniki finansowe Grupy BOŚ
mln zł
Wyszczególnienie
I-IIIQ11
I-IIIQ12
Zmiana
Wynik odsetkowy
205,1
212,5
3,6%
Wynik prowizyjny
83,1
78,9
-5,1%
Wynik na działalności handlowej
61,9
23,3
-62,4%
5,7
19,0
233,3%
19,4
16,4
-15,5%
Wynik na działalności bankowej
378,9
353,3
-6,8%
Ogólne koszty administracyjne
-275,0
-272,4
-0,9%
Wynik z tytułu rezerw
-36,0
-38,8
7,8%
Wynik netto
52,9
32,5
-38,6%
16 423,5
16 421,9
0,0%
Wynik na inwestycyjnych p.w.
Wynik z pozycji wymiany
Aktywa
Kredyty klientów
11 497,6
11 028,0
-4,1%
Depozyty klientów
11 309,4
11 467,0
1,4%
NiŜsze ogólne koszty administracyjne w
efekcie
utrzymywania
dyscypliny
kosztowej oraz mniejszych wydatków
na reklamę.
Słabszy wynik na odpisach z powodu
pogorszenia sytuacji
ekonomicznej
przedsiębiorstw, w tym szczególnie
spółek sektora budowlanego.
Zysk netto narastająco (mln zł)
ROE
52,9
5,9
32,5
3,3
I-IIIQ11
I-IIIQ12
I-IIIQ11
I-IIIQ12
8
Wyniki odsetkowe i prowizyjne
Systematyczny wzrost wyniku odsetkowego
Wynik odsetkowy Grupy BOŚ (mln zł)
80
70
60
62
50
40
65
68
69
67
67
67
68
70
IIIQ10
IVQ10
IQ11
IIQ11
IIIQ11
IVQ11
IQ12
IIQ12
74
49
30
20
10
-
IQ10
IIQ10
IIIQ12
Stabilny wynik z tytułu prowizji na działalności bankowej i spadek prowizji maklerskich
Wynik prowizyjny Grupy BOŚ (mln zł)
35
30
10
25
20
15
9
21
17
10
8
9
20
22
20
7
22
8
7
20
21
IIIQ11
IVQ11
7
6
6
19
20
21
IQ12
IIQ12
IIIQ12
10
5
-
IQ10
IIQ10
IIIQ10
IVQ10
IQ11
Bank
IIQ11
Spółki zaleŜne
9
Wyniki na działalności bankowej Grupy BOŚ
Wynik na działalności bankowej I-IIIQ11 – I-IIIQ12 (mln zł)
Spadek wyniku na działalności
bankowej
8%
16
%
379
7%
353
54
%
22
%
I-IIIQ11
11
%
22
%
Wynik z tytułu odsetek + 7,4 mln
R/R
60
%
I-IIIQ12
Wynik na działalności handlowej
Wynik z tytułu odsetek
Wynik z tytułu opłat i prowizji
Wynik
na
inwestycyjnych
papierach wartościowych + 13,3
mln R/R
Pozostałe
Wynik na działalności bankowej 2009 – 2011 (mln zł)
10 7%
%
400
2009
Wynik z tytułu odsetek
26
%
57
%
462
12
10 %
%
25
%
2010
Wynik z tytułu opłat i prowizji
8%
53
%
497
15
%
23
%
54
%
2011
Wynik na działalności handlowej
Pozostałe
10
Koszt ryzyka
Dodatkowe odpisy na sektor budowlany wpłynęły na zwiększenie odpisów z tytułu utraty wartości
Grupa BOŚ (mln zł)
0
-5
2009
2010
2011
IIQ12
IIIQ12
-10
-34
-37
-43
-21
-14
Odpisy aktualizacyjne +8% R/R.
Bank utworzył dodatkowe odpisy na ekspozycje w
branŜy budowlanej.
-15
MarŜa kosztów ryzyka - bez zmian R/R
Bank utrzymuje stabilny poziom marŜy kosztów
ryzyka.
-20
-25
-30
-0,39%
-35
-0,35%
-0,37%
-0,41%
-0,39%
-40
-45
wynik odpisów (netto) z tytułu utraty wartości
marŜa kosztów ryzyka
Pion Detaliczny (mln zł)
Pion Korporacji i Finansów Publicznych (mln zł)
5
0
-5
-10
2009
2010
2011
IIQ12
IIIQ12
-27
-35
-14
-9
-13
-15
-0,31%
-20
0
0,04%
3
2009
-5
2010
2011
IIQ12
IIIQ12
-21
-25
-15
-5
-0,32%
-0,37%
-0,41%
-10
-0,40%
-15
-0,36%
-25
-0,65%
-30
-35
-40
-0,88%
-20
-25
-0,89%
wynik odpisów (netto) z tytułu utraty wartości
marŜa kosztów ryzyka
-30
wynik odpisów (netto) z tytułu utraty wartości
marŜa kosztów ryzyka
MarŜa kosztów ryzyka:
Kwartalna – odpisy na utratę wartości za I – III kwartał danego roku i IV kwartał roku poprzedniego / średnie saldo kredytów udzielonych klientom brutto w okresie od III kwartału roku
poprzedniego do III kwartału roku bieŜącego;
Roczna – odpisy na utratę wartości z danego okresu / średnie saldo kredytów udzielonych klientom brutto z danego okresu.
11
Skala działania Grupy BOŚ
mln zł
Zmiana
Wyszczególnienie
31.12.11
Kredyty i poŜyczki udzielone klientom
30.06.12
30.09.12
vs 31.12.11 vs 30.06.12
11 352
11 149
11 028
-3%
-1%
3 257
3 733
4 178
28%
12%
469
500
533
14%
7%
95
143
142
49%
-1%
464
472
541
17%
15%
15 637
15 997
16 422
5%
3%
11 412
11 089
11 467
0%
3%
710
790
478
-33%
-39%
1 965
2 186
2 490
27%
14%
388
509
549
41%
8%
1 162
1 423
1 438
24%
1%
PASYWA RAZEM
15 637
15 997
16 422
5%
3%
Kredyty / depozyty
99,5%
100,5%
96,2%
DłuŜne papiery wartościowe
Kasa, środki w NBP
Lokaty i kredyty w innych bankach
Pozostałe aktywa
AKTYWA RAZEM
Zobowiązania wobec klientów
Zobowiązania wobec banków
Zobowiązania z tytułu emisji bankowych
papierów wartościowych
Pozostałe zobowiązania
Kapitał własny
Suma bilansowa + 3% kw/kw.
Zobowiązania wobec klientów
+3% kw/kw.
-3,3 p.p. -4,3 p.p.
Suma bilansowa (mln zł)
Pasywa - struktura
Aktywa - struktura
Got. i
pozostałe
aktywa
8%
16 422
15 997
15 637
Kredyty i
Papiery
wartościowe
25%
31.12.11
30.06.12
poŜyczki
udzielone
klientom
67%
Kapitał własny
9%
Pozostałe
zobowiązania
3%
Zobowiązania
wobec
banków
3% Zobowiązania
z tytułu emisji
bankowych
papierów
wartościowyc
h
15%
Zobowiązania
wobec
klientów
70%
30.09.12
12
Depozyty w segmentach działalności w Grupie BOŚ
Kategoria
Pion
Pion korporacji i finansów
publicznych
(4,5 mld zł)
Zobowiązania wobec
klientów (11,5 mld zł)
Grupa klientów
Klienci korporacyjni
(3,8 mld zł)
Finanse publiczne
(0,7 mld zł)
Klienci detaliczni
(4,6 mld zł)
Fundusze ekologiczne
(0,7 mld zł)
Grupa BOŚ
Zobowiązania z tytułu emisji
obligacji (2,5 mld zł)
Zobowiązania
podporządkowane
(0,3 mld zł)
PoŜyczki od instytucji
finansowych i funduszy
ekologicznych
(2,4 mld zł)
Kredyty i poŜyczki od
międzynarodowych
instytucji finansowych
(1,2 mld zł)
Środki funduszy z
przeznaczeniem na kredyty
(0,5 mld zł)
13
Kredyty w segmentach działalności Banku
Pion
Grupa klientów
Klienci
korporacyjni
(3,3 mld zł)
Korporacji
i Finansów
Publicznych
w tym
Portfel kredytów
(kwota kapitału
na 30.09.12)
Średnie i duŜe
przedsiębiorstwa
1,7 mld zł
Małe
przedsiębiorstwa
1,6 mld zł
z czego portfel kredytów
pro-ekologicznych
(15%)
(15%)
1,9 mld zł
(29% portfela
Finanse
publiczne
(3,1 mld zł)
Jednostki
samorządu
terytorialnego
Spółki komunalne
BOŚ
2,7 mld zł
kredytowego Pionu)
(25%)
0,4 mld zł
(4%)
Detaliczny
Klienci
detaliczni
(4,6 mld zł)
Mikroprzedsiębiorstwa i
Wspólnoty
Mieszkaniowe
Klienci
indywidualni
0,2 mld zł
(2%)
0,2 mld zł
(4% portfela
4,4 mld zł
kredytowego Pionu)
(40%)
14
Kredyty proekologiczne
Saldo kredytów proekologicznych (mln zł)
+2,7%
2 098
2 043
8%
8%
53%
Segment korporacyjny
48%
39%
Segment detaliczny
44%
Finanse publiczne
30.09 2011
30.09 2012
SprzedaŜ kredytów proekologicznych (mln zł)
+12,0%
452
404
Segment detaliczny
21%
13%
20%
14%
Segment korporacyjny
Finanse publiczne
66%
I-IIIQ 2011
66%
I-IIIQ 2012
15
Jakość portfela kredytowego
2011 (mln zł)
1H12 (mln zł)
I-IIIQ12 (mln zł)
1%
1%
50% 49%
51% 49%
11 592
11 352
11 413
Odpisy
aktualizujące
Kredyty i poŜyczki
netto
Segment detaliczny
11 308
11 028
(280)
Kredyty i poŜyczki Odpisy aktualizujące Kredyty i poŜyczki
netto
42%
Finanse publiczne
29%
Segment korporacyjny
Finanse publiczne
28%
Kredyty i poŜyczki
Odpisy aktualizujące
Kredyty i poŜyczki
netto
Segment detaliczny
Segment detaliczny
30%
Segment
korporacyjny
11 148
(265)
(239)
Kredyty i poŜyczki
49% 50%
41%
30%
29%
Segment
korporacyjny
41%
30%
Finanse publiczne
Wskaźnik kredytów i poŜyczek brutto z utratą wartości w poszczególnych portfelach kredytowych
12,9%
12,2%
12,4%
8,3%
6,2%
3,3%
4,8%
31.12.11
kredyty korporacyjne oraz dla sektora finansów publicznych
8,1%
5,3%
3,7%
30.06.12
detal mieszkaniowe
5,5%
4,0%
30.09.12
pozostały detal
detal ogółem
16
Agenda
1. Podstawowe informacje o Grupie BOŚ
2. Grupa BOŚ po III kwartałach 2012 r.
Załączniki
17
Wyniki finansowe Grupy BOŚ
I-IIIQ 12
I-IIIQ 11
I-IIIQ 12/
I-IIIQ 11
212,5
205,1
3,6%
74,0
70,2
5,4%
Wynik z tytułu opłat i prowizji
Przychody z tytułu dywidend
78,9
3,7
83,1
3,7
-5,0%
0,6%
26,8
0,3
26,0
3,5
3,1%
x
Wynik na działalności handlowej
Wynik na inwestycyjnych (lokacyjnych)
papierach wartościowych
23,3
61,9
-62,4%
8,4
6,3
34,7%
19,0
5,7
235,2%
5,4
12,7
-57,4%
Wynik na rachunkowości zabepieczeń
Wynik z pozycji wymiany
-0,5
16,4
0,0
19,4
x
-15,3%
-0,5
2,8
0,0
10,9
x
-74,2%
6,3
7,0
-10,1%
2,0
0,8
139,5%
-8,8
-38,8
-272,4
39,7
-7,1
32,5
-9,2
-36,0
-275,0
65,8
-12,9
52,9
-4,6%
7,9%
-1,0%
-39,7%
-44,6%
-38,5%
-2,9
-13,6
-90,9
11,8
-3,7
8,1
-3,3
-20,7
-94,0
12,4
-0,5
11,9
-12,8%
-34,4%
-3,2%
-4,9%
626,8%
-31,9%
mln zł
Wynik z tytułu odsetek
Pozostałe przychody operacyjne
Pozostałe koszty operacyjne
Wynik odpisów (netto) z tytułu utraty wartości
Ogólne koszty administracyjne
Zysk brutto
ObciąŜenia podatkowe
Zysk netto
IIIQ 12
IIQ 12
IIIQ 12/
IIQ 12
18
Bilans Grupy BOŚ
mln zł
30.09.12
30.06.12
31.12.11 30.06.12=100 31.12.11=100
Kasa, środki w Banku Centralnym
532,6
499,6
469,1
6,6%
13,5%
Lokaty w innych bankach oraz kredyty i poŜyczki udzielone innym bankom
141,8
142,9
94,6
-0,7%
49,9%
Papiery wartościowe przeznaczone do obrotu
50,8
83,0
6,6
-38,7%
671,0%
Pochodne instrumenty finansowe
54,7
24,6
30,5
122,1%
79,4%
Pochodne instrumenty zabezpieczające
32,1
26,5
26,2
21,5%
22,9%
11 028,0
11 149,2
11 352,5
-1,1%
-2,9%
Inwestycyjne (lokacyjne) papiery wartościowe
4 127,1
3 650,0
3 250,7
13,1%
27,0%
- dostępne do sprzedaŜy
3 363,9
2 897,1
2 601,1
16,1%
29,3%
763,2
752,8
649,7
1,4%
17,5%
22,8
22,8
22,8
0,0%
0,0%
Wartości niematerialne
160,1
126,6
119,9
26,5%
33,6%
Rzeczowe aktywa trwałe
117,6
121,6
128,6
-3,3%
-8,6%
Kredyty i poŜyczki udzielone klientom
- utrzymywane do terminu zapadalności
Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych
Aktywa z tytułu podatku dochodowego
Inne aktywa
AKTYWA RAZEM
Zobowiązania wobec Banku Centralnego
Zobowiązania wobec innych banków
Pochodne instrumenty finansowe
Pochodne instrumenty zabezpieczające
Zobowiązania wobec klientów
Zobowiązania z tytułu emisji bankowych papierów wartościowych
Zobowiązania podporządkowane
Rezerwy
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego
Pozostałe zobowiązania
Kapitał własny
KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA RAZEM
25,4
28,2
30,3
-10,0%
-16,1%
128,7
16 421,9
122,0
15 997,0
105,3
15 637,1
5,5%
2,7%
22,2%
5,0%
0,1
0,1
0,1
0,8%
3,3%
478,2
789,6
710,3
-39,4%
-32,7%
39,3
24,3
20,5
61,4%
91,5%
6,0
0,0
0,0
x
x
11 467,0
11 089,1
11 411,9
3,4%
0,5%
2 490,3
2 186,0
1 964,9
13,9%
26,7%
329,0
326,2
222,8
0,9%
47,7%
19,6
19,8
19,7
-1,0%
-0,7%
0,1
0,1
10,6
62,2%
-98,6%
154,8
138,6
114,7
11,7%
35,0%
1 437,6
16 421,9
1 423,2
15 997,0
1 161,7
15 637,1
1,0%
2,7%
23,8%
5,0%
19
ZastrzeŜenia
Niniejszy materiał nie stanowi ani nie jest elementem zaproszenia do sprzedaŜy, ani jakiejkolwiek zachęty do złoŜenia oferty kupna
i ani on, ani Ŝadna jego część, ani fakt jego rozpowszechnienia nie moŜe stanowić podstawy jakiegokolwiek kontraktu, ani nie
dopuszcza się powoływania na niego w związku z takim kontraktem.
Niniejszy materiał ma charakter wyłącznie promocyjny i w Ŝadnym wypadku nie powinien stanowić podstawy do podejmowania
decyzji o nabyciu papierów wartościowych Spółki.
Niektóre informacje zamieszczone w niniejszym materiale mogą stanowić stwierdzenia dotyczące przyszłości, co oznacza wszelkie
stwierdzenia, w których pojawiają się wyraŜenia takie jak: „mogą”, „będą”, „planuje”, „przewiduje”, „dąŜy”, „szacuje”, „zakłada”,
„zamierza”, „prognozuje”, „ma na celu”, „zamiar”, ich zaprzeczenia, wszelkie formy odmiany lub inne podobne wyraŜenia.
Stwierdzenia dotyczące przyszłości odnoszą się do znanych i nieznanych kwestii obarczonych ryzykiem i niepewnością lub innych
waŜnych czynników, które mogą spowodować, Ŝe faktyczne wyniki Spółki, jej osiągnięcia i rozwój będą się istotnie róŜniły od wyników,
osiągnięć i rozwoju przewidywanych w tych stwierdzeniach lub z nich wynikających. Spółka nie ma obowiązku przekazywać do
publicznej wiadomości aktualizacji lub weryfikacji stwierdzeń dotyczących przyszłości zamieszczonych w niniejszym materiale
w związku z pojawieniem się nowych informacji, wystąpieniem przyszłych zdarzeń lub innymi okolicznościami.
Spółka, ani osoby działające w jej imieniu, nie ponoszą pod Ŝadnym względem odpowiedzialności za jakiekolwiek szkody, jakie
mogą powstać w związku z wykorzystaniem niniejszego materiału lub jakichkolwiek informacji w nim zawartych , ani za szkody, które
mogą powstać w inny sposób w związku z informacjami stanowiącymi część niniejszego materiału.
Niniejszy materiał lub informacje w nim zawarte nie są publikowane i nie mogą być rozpowszechniane w Stanach Zjednoczonych
Ameryki, Kanadzie, Japonii lub Australii.
20