Document in Microsoft Internet Explorer

Transkrypt

Pismo do akcjonariuszy Fabryki Kotlów RAFAKO S.A.
Szanowni Panstwo,
Rok 2003 rozpoczelismy pelni obaw o rozwój sytuacji w gospodarce krajowej i europejskiej,
znajdujacych sie juz od dluzszego czasu w stagnacji, jednoczesnie z nadzieja na nadejscie ozywienia
gospodarczego.
Popyt na rynku krajowym odznaczal sie slaba dynamika zarówno w obszarze inwestycji,
jak i modernizacji, dlatego z wieksza energia wystapilismy z oferta do klientów zagranicznych.
Zapewnilo to niemal 23 procentowy wzrost sprzedazy eksportowej, której udzial w sprzedazy ogólem
osiagnal poziom 40 procent. Glówna przyczyna zmniejszenia wartosci sprzedazy krajowej, oprócz
stagnacji na rynku inwestycyjnym, bylo wstrzymanie realizacji kontraktów zwiazanych z inwestycja w
Elektrowni Patnów II Sp. z o.o.
Wsród znaczacych sukcesów na rynku krajowym w 2003 roku nalezy wymienic przede wszystkim
przekazanie do eksploatacji instalacji odsiarczania spalin dla bloków 7 i 9 w Elektrowni Belchatów S.A.
oraz kotla OOG-320 K2 w PKN ORLEN S.A. w Plocku. Na rynkach zagranicznych, mimo trudnosci
powstalych jeszcze w 2002 roku, a spowodowanych bankructwami niektórych naszych klientów
zakonczylismy realizacje kilku obiektów, m.in. kotlów do spalania odpadów komunalnych we Francji,
Niemczech oraz w Szwecji.
Rozpoczelismy dostawy dla nowych obiektów, z których najwazniejsze to spalarnie odpadów
komunalnych i spalarnie biomasy w Szwecji, Austrii i Niemczech.
Nawiazalismy wspólprace z nowymi klientami zagranicznymi, którzy sa zainteresowani nasza oferta,
co powinno zaowocowac wzrostem sprzedazy w roku 2004 i w latach nastepnych.
W 2003 roku wystartowalismy w duzych przetargach na budowe instalacji odsiarczania spalin
dla bloków 3 i 4 w Elektrowni Belchatów S.A. oraz nowego bloku o mocy 833 MWe na parametry
nadkrytyczne, które sa zwiastunami rosnacego popytu w energetyce polskiej. Znaczacym stymulatorem
popytu inwestycyjnego w energetyce bedzie fakt przystapienia Polski do Unii Europejskiej i zwiazana z
tym koniecznosc dostosowania krajowej energetyki do standardów europejskich w zakresie sprawnosci
wytwarzania energii oraz wymogów przepisów dotyczacych ochrony srodowiska.
Pismo do akcjonariuszy Fabryki Kotlów RAFAKO S.A.
Pomimo spadku sprzedazy po raz kolejny zanotowalismy pozytywne wyniki finansowe i osiagnelismy
niemal dwukrotny wzrost rentownosci netto sprzedazy w porównaniu z rokiem 2002. Stalo sie tak
dzieki podnoszeniu efektywnosci procesów wytwórczych, dzialaniom optymalizujacym koszty oraz
korzystnej sytuacji w zakresie ksztaltowania sie kursu euro.
W 2003 roku po pozytywnych audytach recertyfikujacych otrzymalismy certyfikat Systemu
Zapewnienia
Jakosci
wg
wymagan
Dyrektywy
nr 97/23/UE oraz uzyskalismy certyfikat
“The American Society of Mechanical Engineers” (ASME) w zakresie projektowania, wytwarzania,
kontroli i badan kotlów parowych oraz urzadzen cisnieniowych.
Oceniajac polski rynek na dostawy i uslugi dla energetyki jako atrakcyjny i perspektywiczny, liczymy
sie z powazna konkurencja firm europejskich i japonskich. W naszej ocenie jestesmy dobrze
przygotowani do konkurowania, wychodzac naprzeciw potrzebom klienta, zdobywajac kwalifikacje
i doskonalac technologie produkcji, a tym samym umacniajac pozycje Spólki jako znaczacego
producenta na rynku krajowym i europejskim.
W 2004 roku bedziemy kontynuowac dzialania promujace nasze produkty oraz poszukiwac nowych
odbiorców na rynkach zagranicznych, co w konsekwencji zwiekszy udzial sprzedazy eksportowej.
W dalszym ciagu szczególna uwage bedziemy zwracac na klientów z obszaru tzw. „malej energetyki”,
cechujacej sie duzym potencjalem wzrostu rynku.
Z zadowoleniem prezentuje Panstwu zalaczone sprawozdanie finansowe i wyrazam przekonanie,
ze majacy miejsce w 2003 roku znaczacy wzrost wartosci rynkowej naszych akcji bedzie zjawiskiem
ciaglym i dostarczy Panstwu satysfakcji z ich posiadania.
Ryszard Kapluk
Prezes Zarzadu
Racibórz, dnia 26 lutego 2004 roku
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
KOMISJA PAPIERÓW WARTOSCIOWYCH I GIELD
00-950 WARSZAWA PLAC POWSTANCÓW WARSZAWY 1
Skonsolidowany raport roczny SA-RS 2003
(zgodnie z § 57 ust. 2 Rozporzadzenia Rady Ministrów z dnia 16 pazdziernika 2001 r. - Dz. U. Nr 139, poz. 1569 i z dnia 19 marca 2002 r. Nr 31,
poz. 280)
(dla emitentów papierów wartosciowych o dzialalnosci wytwórczej, budowlanej, handlowej lub uslugowej)
Za rok obejmujacy okres od 01.01.2003r. do 31.12.2003r.
18 marca 2004 roku
oraz za rok obejmujacy okres 01.01.2002r. do 31.12.2002r.
(data przekazania)
Fabryka Kotlów RAFAKO Spólka Akcyjna
RAFAKO S.A.
przemysl elektromaszynowy
(sektor wg klasyfikacji GPW w Warszawie)
47 - 400
ul. Lakowa 33
Racibórz
(032) 415-48-62
(032) 415-17-44
(telefon)
(faks)
(e-mail)
270217865
www.rafako.com.pl
(REGON)
(www)
639-000-17-88
(NIP)
[email protected]
Ernst & Young Audit sp. z o.o.
26 lutego 2004 roku
(Podmiot uprawniony do badania)
(data raportu)
Skonsolidowany raport roczny zawiera :
x Opinie i raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdan finansowych z badania skonsolidowanego sprawozdania
finansowego
x Pismo Prezesa Zarzadu
x Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe:
x Wprowadzenie
x Zestawienie zmian w skonsolidowanym kapitale wlasnym
x Skonsolidowany bilans
x Skonsolidowany rachunek przeplywów pienieznych
x Skonsolidowany rachunek zysków i strat
x Dodatkowe informacje i objasnienia
x Sprawozdanie Zarzadu (Sprawozdanie z dzialalnosci grupy kapitalowej emitenta)
WYBRANE DANE FINANSOWE
I. Przychody netto ze sprzedazy produktów, towarów i materialów
w tys. zl
31.12.2003
w tys. EURO
31.12.2002
31.12.2003
31.12.2002
459,163
557,217
103,243
143,995
II. Zysk na dzialalnosci operacyjnej
14,638
15,317
3,291
3,958
III. Zysk brutto
19,370
11,252
4,355
2,908
IV. Zysk netto
5,100
9,074
1,147
2,345
(21,613)
78,231
(5,960)
19,646
V. Przeplywy pieniezne netto z dzialalnosci operacyjnej
VI. Przeplywy pieniezne netto z dzialalnosci inwestycyjnej
7,332
(38,378)
1,649
(9,918)
VII. Przeplywy pieniezne netto z dzialalnosci finansowej
(11,719)
(8,377)
(2,635)
(2,165)
VIII. Przeplywy pieniezne netto, razem
(26,000)
31,476
(6,946)
7,563
IX. Aktywa razem
360,920
395,776
76,515
98,447
X. Zobowiazania i rezerwy na zobowiazania
205,794
243,221
43,628
60,500
1,800
3,100
382
771
XII. Zobowiazania krótkoterminowe
115,157
153,198
24,413
38,107
XIII. Kapital wlasny
XI. Zobowiazania dlugoterminowe
151,554
148,368
32,129
36,906
XIV. Kapital zakladowy
34,800
34,800
7,378
8,656
XV. Liczba akcji (w szt.)
17,400,000
17,400,000
0.29
0.52
0.07
0.13
8.71
8.53
1.85
2.12
XVI. Zysk netto na jedna akcje zwykla (w zl / EUR)
XVII. Rozwodniony zysk (strata) netto na jedna akcje zwykla (w zl / EUR)
XVIII. Wartosc ksiegowa na jedna akcje (w zl / EUR)
XIX. Rozwodniona wartosc ksiegowa na jedna akcje (w zl / EUR)
XX. Zadeklarowana lub wyplacona dywidenda na jedna akcje (w zl / EUR)
0.11
Skonsolidowany raport pólroczny powinien byc przekazany do Komisji Papierów Wartosciowych i Gield,
Gieldy Papierów Wartosciowych w Warszawie S.A. oraz Polskiej Agencji Prasowej zgodnie z przepisami prawa.
Komisja Papierów Wartosciowych i Gield
0.02
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
WPROWADZENIE
DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
1.
Przedmiot dzialalnosci Grupy Kapitalowej RAFAKO
Jednostka dominujaca Grupy Kapitalowej RAFAKO ("Grupa") jest RAFAKO S.A. z siedziba w Raciborzu. Fabryka Kotlów
RAFAKO S.A. ("Spólka", "jednostka dominujaca") jest spólka akcyjna z siedziba w Raciborzu, ul. Lakowa 33. Spólka
zostala utworzona aktem notarialnym z dnia 12 stycznia 1993 roku. W dniu 24 sierpnia 2001 roku zostala wpisana do
rejestru przedsiebiorców pod numerem KRS 34143 prowadzonego przez Sad Rejonowy w Gliwicach, X Wydzial
Gospodarczy Krajowego Rejestru Sadowego. Jednostce dominujacej nadano numer statystyczny REGON 270217865.
Przedmiotem dzialania jednostki dominujacej jest:
- produkcja wytwornic pary, a w szczególnosci wszelka dzialalnosc produkcyjna, kompletacyjna, handlowa, na
rachunek wlasny, w posrednictwie i w kooperacji, z partnerami krajowymi i zagranicznymi dotyczaca maszyn i
urzadzen energetycznych oraz ochrony srodowiska (PKD 28.30.A.)
- dzialalnosc uslugowa, w tym swiadczenie uslug gwarancyjnych i pogwarancyjnych na produkowane przez wytwórców
krajowych i zagranicznych, w wyzej wymienionym zakresie na rzecz podmiotów w obrocie krajowym i zagranicznym
(PKD 28.30.B.)
- produkcja konstrukcji metalowych (PKD 28.11.B.)
- dzialalnosc uslugowa w zakresie instalowania konstrukcji metalowych (PKD 28.11.C.)
- produkcja urzadzen chlodniczych i wentylacyjnych, z wyjatkiem urzadzen przeznaczonych dla gospodarstwa domowego
(PKD 29.23.Z.)
- dzialalnosc uslugowa w zakresie instalowania, naprawy i konserwacji urzadzen chlodniczych i wentylacyjnych, z
wyjatkiem urzadzen przeznaczonych dla gospodarstwa domowego, gdzie indziej nie sklasyfikowana (PKD
29.24.B.)
- produkcja cystern, pojemników i zbiorników metalowych (PKD 28.21.Z)
- obróbka mechaniczna elementów metalowych (PKD 28.52.Z.)
- obróbka metali i nakladanie powlok na metale (PKD 28.51.Z.)
- produkcja narzedzi mechanicznych (PKD 29.40.A.)
- dzialalnosc uslugowa w zakresie instalowania, naprawy i konserwacji narzedzi mechanicznych (PKD 29.40.B.)
- dzialalnosc w zakresie projektowania technologicznego lacznie z doradztwem i sprawowaniem nadzoru dla
budownictwa, przemyslu i ochrony srodowiska (PKD 74.20.A.)
Rynek notowan
Jednostka dominujaca jest notowana na rynku podstawowym Gieldy Papierów Wartosciowych w Warszawie S.A. i
zostala zaklasyfikowana do sektora: przemysl elektromaszynowy.
Podstawowe segmenty dzialalnosci Grupy Kapitalowej RAFAKO
Jednostki wchodzace w sklad Grupy Kapitalowej RAFAKO
przemyslowej. Jest to podstawowy segment dzialalnosci Grupy.
2.
dzialaja na rynku energetyki zawodowej i
Czas trwania dzialalnosci Grupy Kapitalowej RAFAKO
Czas trwania dzialalnosci jednostki dominujacej oraz jednostek wchodzacych w sklad Grupy nie jest ograniczony.
3.
Prezentacja skonsolidowanych sprawozdan finansowych
Grupa prezentuje ponizej skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok rozpoczynajacy sie 1 stycznia, a konczacy sie 31
grudnia 2003 roku oraz porównywalne skonsolidowane dane finansowe za rok rozpoczynajacy sie 1 stycznia a
konczacy sie 31 grudnia 2002 roku.
1
RAFAKO S.A.
4.
SA-RS 2003
w tys. zl
Informacje dotyczace skladu osobowego Zarzadu i Rady Nadzorczej jednostki dominujacej
Sklad osobowy Zarzadu
Ryszard Kapluk
Roman Jarosinski
Jerzy Thamm
Prezes Zarzadu
Wiceprezes Zarzadu
Wiceprezes Zarzadu
W dniu 17 grudnia 2003 roku Pan Zbigniew Miazek zlozyl rezygnacje z pelnionej funkcji Wiceprezesa Zarzadu. Rada
Nadzorcza na posiedzeniu w dniu 17 grudnia 2003 roku delegowala Pana Romana Jarosinskiego do czasowego wykonywania
czynnosci Wiceprezesa Zarzadu.
W trakcie okresu, za który sporzadzone jest niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe sklad osobowy Rady
Nadzorczej jednostki dominujacej byl nastepujacy:
Robert Butzke
Wlodzimierz Tyszko
Henryk Pohl
Sebastian Boguslawski
Karol Heidrich
Andrzej Kowalski
Witold Okarma
Przewodniczacy Rady Nadzorczej
Wiceprzewodniczacy Rady Nadzorczej
Sekretarz Rady Nadzorczej
Czlonek Rady Nadzorczej
W dniu 4 lutego 2003 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Fabryki Kotlów RAFAKO S.A. dokonalo wyboru nowej
Rady Nadzorczej, która w dniu 24 lutego ukonstytuowala sie w nastepujacym skladzie:
Wojciech Janczyk
Artur Wozniak
Mariola Pietrzak
Karol Heidrich
Witold Okarma
Ryszard Opara
W dniu 19 maja 2003 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Fabryki Kotlów RAFAKO S.A. powolalo Rade Nadzorcza na V
kadencje, która w dniu 2 czerwca 2003 roku ukonstytuowala sie w nastepujacym skladzie:
Krzysztof Pawelec
Monika Halupczak
Andrzej Kowalski
Wojciech Patkiewicz
Witold Okarma
Michal Zubrzycki
W dniu 4 sierpnia 2003 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Fabryki Kotlów RAFAKO S.A. odwolalo ze skladu Rady
Nadzorczej nastepujace osoby:
Wojciech Patkiewicz
Michal Zubrzycki
oraz powolalo nastepujacych czlonków:
Roman Jarosinski
Slawomir Sykucki
Marian Woronin
2
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Pan Roman Jarosinski z dniem 17 grudnia 2003 roku zostal oddelegowany przez Rade Nadzorcza do czasowego sprawowania
funkcji czlonka Zarzadu Spólki.
3
RAFAKO S.A.
5.
SA-RS 2003
w tys. zl
Wewnetrzne jednostki organizacyjne sporzadzajace samodzielne sprawozdanie finansowe wchodzace w sklad Grupy
Kapitalowej RAFAKO w okresie sprawozdawczym
W sklad Grupy Kapitalowej RAFAKO nie wchodza wewnetrzne jednostki organizacyjne sporzadzajace samodzielne
sprawozdania finansowe.
6.
Zalozenie kontynuowania dzialalnosci
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy zostalo sporzadzone przy zalozeniu, ze jednostka dominujaca i
jednostka zalezna objete konsolidacja beda kontynuowaly w dajacej sie przewidziec przyszlosci dzialalnosc gospodarcza w
nie zmniejszonym istotnie zakresie, bez postawienia ich w stan likwidacji lub upadlosci. Zarzady jednostki dominujacej i
jednostki zaleznej objetych konsolidacja nie stwierdzaja na dzien podpisania sprawozdania finansowego istnienia faktów i
okolicznosci, które wskazywalyby na zagrozenia dla mozliwosci kontynuacji dzialalnosci w dajacej sie przewidziec
przyszlosci, obejmujacej okres nie krótszy niz jeden rok od dnia bilansowego na wskutek zamierzonego lub przymusowego
zaniechania badz istotnego ograniczenia przez nie dotychczasowej dzialalnosci.
7.
Opis Grupy Kapitalowej RAFAKO
W dniu 31 grudnia 2003 roku Grupa Kapitalowa RAFAKO skladala sie z dziesieciu jednostek dzialajacych glównie w branzy
energetycznej.
Wykaz jednostek wchodzacych w sklad Grupy Kapitalowej RAFAKO objetych konsolidacja
Nazwa
i siedziba
jednostki
Podstawowy przedmiot dzialalnosci
(wg PKD)
Produkcja generatorów pary z wyjatkiem
RAFAKO S.A.
kotlów do centralnego ogrzewania goraca
Racibórz
woda (28.30.A)
Produkcja pozostalych maszyn ogólnego
ELWO S.A.
przeznaczenia gdzie indziej nie
Pszczyna
sklasyfikowana, z wyjatkiem dzialalnosci
uslugowej (29.24.A)
Produkcja silników i turbin z wyjatkiem
ZREW S.A.*
silników lotniczych, samochodowych
Warszawa
i motocyklowych (29.11.A)
*- wylaczona z konsolidacji z dniem 30 kwietnia 2003 roku
Wlasciwy sad prowadzacy
rejestr i nr KRS
Zastosowana
metoda
konsolidacji
Sad Rejonowy w Gliwicach
KRS 34143
pelna
Sad Rejonowy w Katowicach
KRS 53646
pelna
Sad Rejonowy dla m.st.
Warszawy
KRS 30432
praw wlasnosci
Udzial jednostek wchodzacych w sklad Grupy Kapitalowej RAFAKO w kapitalach innych podmiotów wchodzacych w
sklad grupy Kapitalowej
Z podmiotów wchodzacych w sklad Grupy Kapitalowej RAFAKO spólka ELWO S.A. posiada 10 udzialów spólki ILREM
Sp. z o.o., co stanowi 100% kapitalu zakladowego tej spólki, spólka RAFAKO – EKO Sp. z o.o. w likwidacji posiada 800
udzialów spólki RBS EKO Sp. z o.o., co stanowi 100% kapitalu zakladowego tej spólki.
Zmiana skladu jednostek podlegajacych konsolidacji w okresie objetym skonsolidowanym sprawozdaniem
W 2003 roku nastapila zmiana skladu jednostek podlegajacych konsolidacji.
Zmniejszyl sie zakres konsolidacji poprzez wylaczenie z konsolidacji skonsolidowanego sprawozdania finansowego spólki
ZREW S.A., która na skutek zbycia przez jednostke dominujaca wszystkich akcji spólki w 2003 roku przestala byc jednostka
podporzadkowana.
W 2003 roku w wyniku obnizenia kapitalu zakladowego spólki Sanbei-RAFAKO Sp. z o.o. z siedziba w Zhangjiakou w
Chinach udzial Fabryki Kotlów RAFAKO S.A. w kapitale zakladowym tej spólki wzrósl z 19,56% do 26,23%. Obecnie
kapital zakladowy spólki Sanbei-RAFAKO Sp. z o.o. wynosi 7.456.000 USD i dzieli sie na 7.456 udzialów.
4
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Spólka Sanbei-RAFAKO Sp. z o.o. z siedziba w Zhangjiakou w Chinach wchodzaca w sklad Grupy Kapitalowej RAFAKO
zostala wylaczona z obowiazku objecia konsolidacja na podstawie art. 58 ust. 1 pkt 3) i art. 63a ustawy o rachunkowosci z
dnia 29 wrzesnia 1994 roku.
5
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Zalacznik
6
RAFAKO S.A.
8.
SA-RS 2003
w tys. zl
Porównywalnosc danych
Prezentowane porównywalne skonsolidowane dane finansowe nie podlegaly przeksztalceniu w celu zapewnienia
porównywalnosci danych. Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostalo sporzadzone z zachowaniem
porównywalnosci danych finansowych.
9.
Informacje o korektach wynikajacych z zastrzezen w opinii podmiotu uprawnionego do badania sprawozdan
finansowych
Opinia z badania skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok konczacy sie 31 grudnia 2002 roku zawierala
zastrzezenie odnoszace sie do braku wyodrebnienia instrumentów wbudowanych.
W prezentowanym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym oraz porównywalnych skonsolidowanych danych
finansowych nie dokonano korekt wynikajacych z zastrzezen w opiniach podmiotów uprawnionych do badania sprawozdan
finansowych za te lata, za które porównywalne skonsolidowane dane finansowe zostaly zaprezentowane, poniewaz jak
przedstawiono w punkcie 10. p) ponizej, wbudowane instrumenty finansowe zwiazane z realizowanymi przez jednostke
dominujaca i jednostke zalezna dlugoterminowymi kontraktami budowlanymi nie zostaly wyodrebnione.
10.
Przyjete zasady rachunkowosci, w tym metody wyceny skonsolidowanych aktywów i pasywów oraz przychodów i
kosztów, ustalenia skonsolidowanego wyniku finansowego oraz sposobu sporzadzenia skonsolidowanego
sprawozdania finansowego i skonsolidowanych danych porównywalnych
a)
Format oraz podstawa sporzadzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostalo przygotowane zgodnie z przepisami ustawy z dnia 29 wrzesnia 1994 roku o
rachunkowosci (Dz.U. Nr 76, poz. 694 z pózniejszymi zmianami) [„Ustawa”], Rozporzadzenia Ministra Finansów z dnia 12
grudnia 2001 roku w sprawie szczególowych zasad sporzadzania przez jednostki inne niz banki i zaklady ubezpieczen
sprawozdania jednostek powiazanych (Dz.U. Nr 152 poz. 1729) oraz Rozporzadzenia Rady Ministrów z dnia 16
pazdziernika 2001 roku w sprawie informacji biezacych i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów
wartosciowych (Dz.U. Nr 139 poz. 1569 z pózniejszymi zmianami).
Format tego skonsolidowanego sprawozdania jest zgodny z wymogami Rozporzadzenia Rady Ministrów z dnia 16
pazdziernika 2001 roku w sprawie informacji biezacych i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów
wartosciowych (Dz.U Nr.139 poz. 1569 z pózniejszymi zmianami).
b)
Zasady konsolidacji
Jednostki zalezne podlegaja konsolidacji pelnej w okresie od objecia nad nimi kontroli przez jednostke dominujaca do czasu
ustania tej kontroli. Aktywa i zobowiazania spólki zaleznej na dzien wlaczenia jej do skonsolidowanego sprawozdania
finansowego ujmowane sa wedlug wartosci godziwej. Róznica miedzy wartoscia godziwa tych aktywów i zobowiazan oraz
cena przejecia powoduje powstanie wartosci firmy lub ujemnej wartosci firmy, które sa wykazywane w odrebnej pozycji
skonsolidowanego bilansu.
Udzialy w jednostkach stowarzyszonych wyceniane sa metoda praw wlasnosci. Proporcjonalny udzial jednostki dominujacej
w wyniku finansowym takich jednostek ujmowany jest jako oddzielna pozycja w skonsolidowanym rachunku zysków i
strat. Wartosc firmy powstala w wyniku nabycia takich akcji i udzialów wykazywana jest w odrebnej pozycji
skonsolidowanego bilansu.
Dane finansowe jednostek zaleznych i stowarzyszonych sporzadzane sa za ten sam okres obrotowy, co sprawozdanie
jednostki dominujacej, przy zastosowaniu jednakowych zasad rachunkowosci.
c)
Wartosci niematerialne i prawne
7
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Wartosci niematerialne i prawne sa rozpoznawane, jezeli jest prawdopodobne, ze w przyszlosci spowoduja one wplyw do
Spólek korzysci ekonomicznych, które moga byc bezposrednio powiazane z tymi skladnikami aktywów. Poczatkowe ujecie
wartosci niematerialnych i prawnych nastepuje wedlug ceny nabycia lub kosztu wytworzenia. Po ujeciu poczatkowym
wartosci niematerialne i prawne sa wyceniane wedlug ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonych o umorzenie
i odpisy z tytulu trwalej utraty wartosci. Wartosci niematerialne i prawne sa amortyzowane liniowo w okresie
odpowiadajacym szacowanemu okresowi ich ekonomicznej uzytecznosci.
8
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Przewidywany okres ekonomicznej uzytecznosci ksztaltuje sie nastepujaco:
Patenty, licencje, znaki firmowe
Oprogramowanie komputerowe
Inne wartosci niematerialne i prawne
5 lat
2 lata
10 lat
Wartosci niematerialne i prawne o niskiej jednostkowej wartosci poczatkowej, to znaczy ponizej 3,5 tysiaca zlotych,
odnoszone sa jednorazowo w koszty.
d)
Wartosc firmy jednostek podporzadkowanych
Wartosc firmy dla jednostek podporzadkowanych ustala sie jako nadwyzke wartosci nabycia udzialów w tych jednostkach
nad wartoscia godziwa aktywów netto proporcjonalnie do posiadanego przez jednostke dominujaca na dzien nabycia
udzialu w kapitale wlasnym jednostki podporzadkowanej.
Wartosc firmy jednostek podporzadkowanych jest odpisywana w skonsolidowany rachunek zysków i strat liniowo przez
okres 5-ciu lat, poczawszy od miesiaca nastepnego po miesiacu, w którym objeto kontrole.
e)
Srodki trwale
Srodki trwale, z wylaczeniem gruntów, sa wyceniane w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszonych o
umorzenie oraz o odpisy z tytulu trwalej utraty wartosci. W przypadku prawa wieczystego uzytkowania gruntu przez cene
nabycia rozumie sie cene nabycia prawa od osoby trzeciej lub nadwyzke pierwszej oplaty nad oplata roczna w
przypadku otrzymania prawa od gminy. Grunty wyceniane sa w cenie nabycia pomniejszonej o odpisy z tytulu trwalej
utraty wartosci.
Przeszacowanie ma miejsce na podstawie odrebnych przepisów. Ostatnie przeszacowanie mialo miejsce w dniu 1
stycznia 1995 roku. Wynik przeszacowania odnoszony jest na kapital z aktualizacji wyceny. Po sprzedazy lub likwidacji
srodka trwalego, kwota pozostala w kapitale z aktualizacji wyceny przenoszona jest na kapital zapasowy.
Dotyczace srodka trwalego koszty, poniesione po przyjeciu tego srodka trwalego do uzywania sa odnoszone do
rachunku zysków i strat, z wyjatkiem sytuacji gdzie mozliwe jest wykazanie, ze koszty te spowodowaly zwiekszenie
oczekiwanych przyszlych korzysci ekonomicznych z tytulu posiadania danego srodka trwalego ponad korzysci
przyjmowane pierwotnie; w takim przypadku zwiekszaja one wartosc poczatkowa srodka trwalego.
Srodki trwale sa amortyzowane liniowo w okresie odpowiadajacym szacowanemu okresowi ich ekonomicznej uzytecznosci,
który ksztaltuje sie nastepujaco:
Budynki, lokale i obiekty inzynierii ladowej i wodnej
Urzadzenia techniczne i maszyny
Srodki transportu
Inne srodki trwale
10 - 40 lat
2 - 5 lat
5 - 8 lat
4 - 7 lat
Szacunki dotyczace okresu ekonomicznej uzytecznosci oraz metoda amortyzacji sa przedmiotem przegladu na koniec kazdego
roku obrotowego.
Srodki trwale o niskiej jednostkowej wartosci poczatkowej, to znaczy ponizej 3,5 tysiaca zlotych, odnoszone sa
jednorazowo w koszty.
f)
Srodki trwale w budowie
Srodki trwale w budowie sa wyceniane w wysokosci ogólu kosztów pozostajacych w bezposrednim zwiazku z ich nabyciem
lub wytworzeniem, w tym kosztów finansowych, pomniejszonych o odpisy z tytulu trwalej utraty wartosci. W ramach
srodków trwalych w budowie wykazywane sa równiez materialy inwestycyjne. Srodki trwale w budowie nie sa
amortyzowane do momentu zakonczenia ich budowy i oddania do uzytkowania.
g)
Inwestycje dlugoterminowe z wylaczeniem instrumentów finansowych
9
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Inwestycje dlugoterminowe z wylaczeniem instrumentów finansowych zaliczone do aktywów trwalych wyceniane sa
wedlug ceny nabycia pomniejszonej o odpisy z tytulu trwalej utraty wartosci.
10
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Skutki obnizenia wartosci inwestycji zalicza sie do kosztów finansowych. Wzrost wartosci danej inwestycji bezposrednio
wiazacy sie z uprzednim obnizeniem jej wartosci, zaliczonym do kosztów finansowych, ujmuje sie do wysokosci tych
kosztów jako przychody finansowe.
W przypadku ustania przyczyny, dla której dokonano odpisu aktualizujacego wartosc aktywów, w tym równiez odpisu z
tytulu trwalej utraty wartosci, równowartosc calosci lub odpowiedniej czesci uprzednio dokonanego odpisu aktualizujacego
zwieksza wartosc danego skladnika aktywów i podlega zaliczeniu odpowiednio do pozostalych przychodów operacyjnych
lub przychodów finansowych.
Instrumenty finansowe zakwalifikowane jako inwestycje dlugoterminowe wyceniane sa wedlug zasad opisanych w
punkcie 10. p) Instrumenty finansowe.
h)
Udzialy w jednostkach podporzadkowanych
Udzialy w jednostkach podporzadkowanych nie objetych konsolidacja wyceniane sa wedlug kosztów nabycia
pomniejszonych o odpisy z tytulu trwalej utraty wartosci.
i)
Zapasy
Zapasy sa wyceniane wedlug ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonych o odpisy aktualizujace wycene do
poziomu ceny sprzedazy netto. Poszczególne grupy zapasów sa wyceniane w nastepujacy sposób:
- materialy wyceniane sa wedlug ceny nabycia ustalonej metoda sredniej wazonej,
- pólprodukty w toku na dzien bilansowy - wycena obejmuje koszty bezposrednie oraz uzasadniona czesc kosztów
posrednich.
Za cene sprzedazy netto skladnika zapasów przyjmuje sie mozliwa do uzyskania na dzien bilansowy cene jego sprzedazy,
bez podatku od towarów i uslug i podatku akcyzowego, pomniejszona o rabaty, opusty i inne podobne zmniejszenia oraz
koszty zwiazane z przystosowaniem tego skladnika do sprzedazy i dokonaniem tej sprzedazy.
j)
Naleznosci krótko- i dlugoterminowe
Naleznosci sa wykazywane w kwocie wymaganej zaplaty pomniejszonej o odpisy aktualizujace. Odpisy aktualizujace
naleznosci uwzgledniaja analize sciagalnosci naleznosci.
Wartosc naleznosci aktualizuje sie uwzgledniajac stopien prawdopodobienstwa ich zaplaty poprzez dokonanie odpisu
aktualizujacego. Odpisy aktualizujace wartosc naleznosci zalicza sie odpowiednio do pozostalych kosztów operacyjnych lub
do kosztów finansowych - zaleznie od rodzaju naleznosci, której dotyczy odpis aktualizacji.
Naleznosci umorzone, przedawnione lub niesciagalne zmniejszaja dokonane uprzednio odpisy
wartosc.
aktualizujace ich
Naleznosci umorzone, przedawnione lub niesciagalne, od których nie dokonano odpisów aktualizujacych ich wartosc lub
dokonano odpisów w niepelnej wysokosci, zalicza sie odpowiednio do pozostalych kosztów operacyjnych lub kosztów
finansowych.
k)
Inwestycje krótkoterminowe z wylaczeniem srodków pienieznych i instrumentów finansowych
Inwestycje krótkoterminowe z wylaczeniem srodków pienieznych i instrumentów finansowych wyceniane sa wedlug ceny
nabycia lub ceny rynkowej, zaleznie od tego, która z nich jest nizsza.
Skutki wzrostu lub obnizenia wartosci inwestycji krótkoterminowych wycenionych wedlug cen rynkowych zalicza sie
odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych.
Instrumenty finansowe zakwalifikowane jako inwestycje krótkoterminowe wyceniane sa wedlug zasad opisanych w
punkcie 10. p) Instrumenty finansowe.
l)
Srodki pieniezne i ekwiwalenty srodków pienieznych
Srodki pieniezne w banku i w kasie oraz lokaty krótkoterminowe przechowywane do terminu zapadalnosci wyceniane sa
wedlug wartosci nominalnej.
11
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Wykazana w rachunku przeplywów pienieznych pozycja srodki pieniezne i ekwiwalenty srodków pienieznych sklada sie z
gotówki w kasie oraz lokat bankowych o terminie zapadalnosci nie dluzszym niz 3 miesiace, które nie zostaly potraktowane
jako dzialalnosc lokacyjna.
l)
Rozliczenia miedzyokresowe
Jednostki Grupy dokonuja czynnych rozliczen miedzyokresowych kosztów, jezeli dotycza one przyszlych okresów
sprawozdawczych. Bierne rozliczenia miedzyokresowe kosztów dokonywane sa w wysokosci prawdopodobnych
zobowiazan przypadajacych na biezacy okres sprawozdawczy.
m)
Kapitaly
Kapital zakladowy wykazuje sie w wysokosci okreslonej w statucie jednostki dominujacej i wpisanej w rejestrze sadowym.
Róznice miedzy wartoscia godziwa uzyskanej zaplaty i wartoscia nominalna akcji sa ujmowane w kapitale zapasowym ze
sprzedazy akcji powyzej ich wartosci nominalnej. W przypadku wykupu akcji, kwota zaplaty za akcje obciaza kapital
wlasny i jest wykazywana w bilansie w pozycji akcji wlasnych.
Koszty emisji akcji poniesione przy powstaniu dominujacej spólki akcyjnej lub podwyzszeniu jej kapitalu zakladowego,
zmniejszaja kapital zapasowy Grupy do wysokosci nadwyzki wartosci emisji nad wartoscia nominalna akcji, a pozostala ich
czesc zalicza sie do kosztów finansowych. Nierozliczone na dzien 1 stycznia 2002 roku koszty emisji akcji poniesione przy
powstaniu jednostki dominujacej lub podwyzszeniu jej kapitalu zakladowego podlegaja rozliczeniu w okresie 5 lat.
n)
Ujemna wartosc firmy jednostek podporzadkowanych
Ujemna wartosc firmy jednostek podporzadkowanych ustala sie jako nadwyzke wartosci nabycia udzialów w tych
jednostkach nad wartoscia godziwa aktywów netto proporcjonalnie do posiadanego przez jednostke dominujaca na dzien
nabycia udzialu w kapitale wlasnym jednostki podporzadkowanej.
Ujemna wartosc firmy jednostek podporzadkowanych jest odpisywana w skonsolidowany rachunek zysków i strat liniowo
przez okres 5-ciu lat, poczawszy od miesiaca nastepnego po miesiacu, w którym objeto kontrole.
o)
Rezerwy na zobowiazania
Rezerwy na zobowiazania ujmowane sa wówczas, gdy na Spólce dominujacej i/lub podmiotach objetych konsolidacja ciazy
istniejacy obowiazek (prawny lub zwyczajowy) wynikajacy ze zdarzen przeszlych i gdy jest pewne lub wysoce
prawdopodobne, ze wypelnienie tego obowiazku spowoduje koniecznosc wyplywu srodków uosabiajacych korzysci
ekonomiczne, oraz gdy mozna dokonac wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiazania.
Rezerwy na swiadczenia emerytalne i podobne
Zgodnie z zakladowymi systemami wynagradzania, pracownicy spólek Grupy maja prawo do nagród jubileuszowych po
przepracowaniu okreslonej liczby lat oraz do odpraw emerytalnych/rentowych w momencie przechodzenia na
emeryture/rente. Grupa uznaje koszty z tego tytulu na bazie memorialowej. Wysokosc nagrody uzalezniona jest od stazu
pracy i przecietnego miesiecznego wynagrodzenia. Pracownicy otrzymuja równiez jednorazowe wyplaty z tytulu
przejscia na emeryture. Odprawy rentowe przysluguja pracownikom, którzy nabyli trwala niezdolnosc do pracy.
Wielkosc wyplat zalezy od stazu pracy oraz przecietnego miesiecznego wynagrodzenia.
Zgodnie z wewnetrznymi regulacjami jednostka dominujaca dokonuje odpisów na ZFSS dla emerytów wywodzacych sie z
jednostki dominujacej.
p)
Instrumenty finansowe
12
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Instrumenty finansowe ujmowane i wyceniane sa zgodnie z rozporzadzeniem Ministra Finansów z dnia 12 grudnia 2001 roku
w sprawie szczególowych zasad uznawania, metod wyceny, zakresu ujawniania i sposobu prezentacji instrumentów
finansowych (“rozporzadzenie w sprawie instrumentów finansowych”) za wyjatkiem instrumentów pochodnych osadzonych
w kontraktach glównych nie bedacych instrumentami finansowymi.
13
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Klasyfikacja:
Grupa klasyfikuje instrumenty finansowe wedlug nastepujacych kategorii:
a)
b)
c)
d)
aktywa finansowe i zobowiazania finansowe przeznaczone do obrotu,
pozyczki udzielone i naleznosci wlasne,
aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalnosci,
aktywa finansowe dostepne do sprzedazy.
Do instrumentów finansowych zalicza sie równiez instrumenty pochodne i wbudowane instrumenty pochodne osadzone w
umowach zasadniczych bedacych instrumentami finansowymi.
Rozporzadzenie Ministra Finansów z dnia 12 grudnia 2001 roku w sprawie szczególowych zasad uznawania, metod wyceny,
zakresu ujawniania i sposobu prezentacji instrumentów finansowych wymaga, aby wbudowane instrumenty pochodne
zostaly wyodrebnione i ujete w sprawozdaniu oddzielnie od umowy zasadniczej. Grupa nie wyodrebnia wbudowanych
instrumentów finansowych zwiazanych z realizowanymi przez Grupe dlugoterminowymi kontraktami budowlanymi,
poniewaz instrumenty te sa scisle zwiazane z realizowanymi kontraktami glównymi, nie zawieraja efektu dzwigni (tzn. nie sa
zawierane dla osiagniecia zysku z krótkoterminowych wahan ceny lub marzy) i nie posiadaja cech opcji. Grupa zawiera
kontrakty w walucie, która jest zazwyczaj uzywana w transakcjach niefinansowych tego typu.
Wycena
Aktywa finansowe wycenia sie wedlug wartosci godziwej (bez jej pomniejszania o koszty transakcji, jakie Grupa ponioslaby
zbywajac te aktywa) za wyjatkiem:
a) pozyczek udzielonych i naleznosci wlasnych, których jednostka nie przeznacza do sprzedazy,
b) aktywów finansowych utrzymywanych do terminu wymagalnosci,
c) skladników aktywów finansowych, dla których nie istnieje cena rynkowa ustalona na aktywnym rynku regulowanym,
albo których wartosc godziwa nie moze byc ustalona w inny wiarygodny sposób,
d) skladników aktywów finansowych objetych zabezpieczeniem.
Aktywa finansowe, do których nie stosuje sie wyceny wedlug wartosci godziwej, wycenia sie nastepujaco:
a) pozyczki udzielone i naleznosci wlasne, z wyjatkiem zaliczonych do przeznaczonych do obrotu – w wysokosci
skorygowanej ceny nabycia oszacowanej za pomoca efektywnej stopy procentowej, niezaleznie od tego czy
jednostka zamierza utrzymac je do terminu wymagalnosci czy tez nie. Naleznosci o krótkim terminie wymagalnosci, dla
których nie okreslono stopy procentowej wycenia sie w kwocie wymaganej zaplaty, jezeli ustalona za pomoca stopy
procentowej przypisanej tej naleznosci wartosc biezaca przyszlych przeplywów pienieznych oczekiwanych przez
jednostke nie rózni sie istotnie od kwoty wymaganej zaplaty,
b) aktywa finansowe, dla których jest ustalony termin wymagalnosci – w wysokosci skorygowanej ceny nabycia
oszacowanej za pomoca efektywnej stopy procentowej,
c) aktywa finansowe, dla których nie jest ustalony termin wymagalnosci - w cenie nabycia.
Zobowiazania finansowe, z wyjatkiem pozycji zabezpieczanych, wycenia sie w wysokosci skorygowanej ceny nabycia, z
wyjatkiem zobowiazan finansowych przeznaczonych do obrotu oraz instrumentów pochodnych o charakterze zobowiazan,
które wycenia sie w wartosci godziwej.
Nie podlega przeszacowaniu ustalona na dzien wprowadzenia do ksiag rachunkowych wartosc instrumentów pochodnych,
których rozliczenie nastapi droga wydania instrumentów kapitalowych nie notowanych na regulowanym rynku papierów
wartosciowych.
Skutki przeszacowania aktywów i zobowiazan finansowych z wylaczeniem pozycji zabezpieczanych zalicza sie
odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych okresu sprawozdawczego, w którym nastapilo przeszacowanie z
wyjatkiem skutków przeszacowania aktywów finansowych zakwalifikowanych do kategorii dostepnych do sprzedazy i
wycenianych w wartosci godziwej, które w okresie od dnia ich nabycia lub powstania do dnia ich wylaczenia z ksiag
rachunkowych odnosi sie na kapital z aktualizacji wyceny.
14
RAFAKO S.A.
r)
SA-RS 2003
w tys. zl
Trwala utrata wartosci aktywów
Na kazdy dzien bilansowy Grupa ocenia, czy istnieja obiektywne przeslanki wskazujace na trwala utrate wartosci skladnika
badz grupy aktywów. Jesli dowody takie istnieja, Grupa ustala szacowana mozliwa do odzyskania wartosc skladnika
aktywów i dokonuje odpisu aktualizujacego z tytulu utraty wartosci, w kwocie równej róznicy miedzy wartoscia mozliwa
do odzyskania i wartoscia bilansowa. Strata wynikajaca z utraty wartosci jest ujmowana w rachunku zysków i strat
za biezacy okres. W przypadku gdy uprzednio dokonano przeszacowania aktywów to strata pomniejsza wysokosc kapitalów
z przeszacowania, a nastepnie jest odnoszona na rachunek zysków i strat biezacego okresu.
s)
Dywidendy otrzymane
Nalezne dywidendy zalicza sie do przychodów finansowych na dzien powziecia przez wlasciwy organ spólek Grupy
uchwaly o podziale zysku, chyba ze w uchwale okreslono inny dzien prawa do dywidendy.
t)
Sprzedaz
Przychody ze sprzedazy obejmuja nalezne lub uzyskane kwoty ze sprzedazy, pomniejszone o podatek od towarów i
uslug (VAT).
Jednostki wchodzace w sklad Grupy ustalaja wartosc sprzedazy na podstawie stosunku poniesionych kosztów do
planowanej calkowitej wartosci kosztów, niezbednych do wykonania kontraktu. Tak okreslony stopien zaawansowania prac
stosowany jest do okreslenia wartosci sprzedazy w stosunku do wartosci zakontraktowanych przychodów. Róznica
pomiedzy wartoscia sprzedazy a wartoscia faktur wystawionych na odbiorców odnoszona jest w pozycje innych rozliczen
miedzyokresowych w aktywach lub pasywach. Calkowita wartosc poniesionych kosztów odnoszona jest w rachunek
zysków i strat. Szacunki kosztów do poniesienia i przyszlych przychodów ze sprzedazy wyrazonych w walutach obcych
dokonywane sa w oparciu o kursy walut obowiazujace w dniu sporzadzenia sprawozdania finansowego.
u)
Skonsolidowany wynik finansowy netto
Na skonsolidowany wynik finansowy netto skladaja sie:
a) wynik dzialalnosci operacyjnej, w tym z tytulu pozostalych przychodów i kosztów operacyjnych,
b) wynik operacji finansowych,
c) wynik operacji nadzwyczajnych,
d) odpis wartosci firmy jednostek podporzadkowanych,
e) odpis ujemnej wartosci firmy jednostek podporzadkowanych,
f) obowiazkowe obciazenia wyniku finansowego z tytulu podatku dochodowego,
g) udzial w zyskach (stratach) netto jednostek podporzadkowanych wycenianych metoda praw wlasnosci,
h) zyski (straty) mniejszosci.
w)
Opodatkowanie
Biezace zobowiazania z tytulu podatku dochodowego od osób prawnych sa naliczane zgodnie z polskimi przepisami
podatkowymi.
Aktywo z tytulu odroczonego podatku dochodowego ustala sie w wysokosci kwoty przewidzianej w przyszlosci do
odliczenia od podatku dochodowego, w zwiazku z ujemnymi róznicami przejsciowymi, które spowoduja w
przyszlosci zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego oraz w wysokosci straty podatkowej mozliwej do
odliczenia, ustalonej przy uwzglednieniu zasady ostroznosci.
Rezerwe z tytulu odroczonego podatku dochodowego tworzy sie w wysokosci kwoty podatku dochodowego, wymagajacej w
przyszlosci zaplaty, w zwiazku z wystepowaniem dodatnich róznic przejsciowych, to jest róznic, które spowoduja
zwiekszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego w przyszlosci.
Wysokosc rezerwy i aktywa z tytulu odroczonego podatku dochodowego ustala sie przy uwzglednieniu stawek podatku
dochodowego obowiazujacych w roku powstania obowiazku podatkowego.
Rezerwa i aktywo z tytulu odroczonego podatku dochodowego wykazywane sa w bilansie w wartosciach skompensowanych,
jezeli istnieje tytul uprawniajacy do takiej kompensaty.
Rezerwy i aktywo z tytulu odroczonego podatku dochodowego, dotyczace operacji rozliczanych z kapitalem wlasnym,
odnosi sie równiez na kapital wlasny.
15
RAFAKO S.A.
z)
SA-RS 2003
w tys. zl
Transakcje w walutach obcych
Na dzien bilansowy wycenia sie wyrazone w walutach obcych:
- skladniki aktywów (z wylaczeniem udzialów w jednostkach podporzadkowanych wycenionych metoda praw wlasnosci) po kursie kupna stosowanym w tym dniu przez bank, z którego uslug korzystaja spólki Grupy, nie wyzszym jednak od
kursu sredniego ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzien,
skladniki pasywów - po kursie sprzedazy stosowanym w tym dniu przez bank, z którego uslug korzystaja spólki Grupy,
nie nizszym jednak od kursu sredniego ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzien.
Róznice kursowe, dotyczace pozostalych aktywów i pasywów wyrazonych w walutach obcych, powstale na dzien ich
wyceny oraz przy zaplacie naleznosci i zobowiazan w walutach obcych, zalicza sie odpowiednio do przychodów lub
kosztów finansowych, a w uzasadnionych przypadkach - do kosztu wytworzenia produktów lub ceny nabycia towarów, a
takze ceny nabycia lub kosztu wytworzenia srodków trwalych, srodków trwalych w budowie lub wartosci niematerialnych i
prawnych.
11.
Srednie kursy wymiany zlotego w okresie objetym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym
porównywalnymi skonsolidowanymi danymi finansowymi w stosunku do EURO, ustalane przez NBP
Okres sprawozdawczy
Rok 2003
Rok 2002
12.
Sredni
arytmetyczny
kurs w okresie
4.4474
3.8697
i
Minimalny kurs
w okresie
Maksymalny
kurs w okresie
Kurs na ostatni
dzien okresu
3.9773
3.5015
4.7170
4.2116
4.7170
4.0202
Podstawowe pozycje bilansu, rachunku zysków i strat oraz rachunku przeplywu srodków pienieznych ze
skonsolidowanego sprawozdania finansowego i porównywalnych skonsolidowanych danych finansowych przeliczone
na EURO oraz zasady przyjete do tego przeliczenia
a) poszczególne pozycje aktywów i pasywów przeliczono wedlug sredniego kursu EURO ogloszonego przez NBP na
dzien 31 grudnia 2002 roku tj. 4,0202 oraz na dzien 31 grudnia 2003 roku tj. 4,7170;
b) pozycje rachunku zysków i strat przeliczono wedlug sredniej arytmetycznej srednich kursów EURO obowiazujacych na
ostatni dzien kazdego miesiaca w 2003 roku tj. 4,4474 oraz obowiazujacych na ostatni dzien kazdego miesiaca w 2002
roku tj. 3,8697;
c)
pozycje rachunku przeplywów pienieznych netto z dzialalnosci operacyjnej, inwestycyjnej i finansowej przeliczono
wedlug sredniej arytmetycznej srednich kursów EURO obowiazujacych na ostatni dzien kazdego miesiaca 2003 roku tj.
4,4474 oraz obowiazujacych na ostatni dzien kazdego miesiaca 2002 roku tj. 3,8697. Srodki pieniezne na poczatek
okresu przeliczono wedlug sredniego kursu EURO ogloszonego przez NBP na dzien 31 grudnia 2001 roku tj. 3,5219 oraz
31 grudnia 2002 roku tj. 4,0202, natomiast srodki pieniezne na koniec okresu przeliczono wedlug sredniego kursu EURO
ogloszonego przez NBP na dzien 31 grudnia 2002 roku tj. 4,0202 oraz 31 grudnia 2003 roku tj. 4,7170.
16
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
Rok 2003
(rok biezacy)
tys. zl
tys. EURO
WYBRANE DANE FINANSOWE
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
9.
10.
11.
12.
13.
14.
13.
Przychody netto ze sprzedazy produktów, towarów i
materialów
Zysk (strata) z dzialalnosci operacyjnej
Zysk (strata) brutto
Zysk (strata) netto
Aktywa razem
Zobowiazania i rezerwy na zobowiazania, w tym:
- zobowiazania dlugoterminowe
- zobowiazania krótkoterminowe
Kapital wlasny
Kapital zakladowy
Przeplywy pieniezne netto z dzialalnosci operacyjnej
Przeplywy pieniezne netto z dzialalnosci inwestycyjnej
Przeplywy pieniezne z dzialalnosci finansowej
Bilansowa zmiana stanu srodków pienieznych
Srodki pieniezne na poczatek okresu
Srodki pieniezne na koniec okresu
Podstawowe róznice
rachunkowosci.
pomiedzy polskimi
w tys. zl
standardami
459,163
103,243
14,638
19,370
5,100
360,920
205,794
1,800
115,157
151,554
34,800
(21,613)
7,332
(11,719)
(26,000)
39,046
13,046
3,291
4,355
1,147
76,515
43,628
382
24,413
32,129
7,378
(5,960)
1,649
(2,635)
(6,946)
9,712
2,766
Rok 2002
(rok poprzedni)
tys. zl
tys. EURO
557,217
15,317
11,252
9,074
395,776
243,221
3,100
153,198
148,368
34,800
78,231
(38,378)
(8,377)
31,476
7,570
39,046
143,995
3,958
2,908
2,345
98,447
60,500
771
38,107
36,906
8,656
19,646
(9,918)
(2,165)
7,563
2,149
9,712
rachunkowosci, a miedzynarodowymi standardami
Spólki Grupy prowadza swoje ksiegi zgodnie z Polskimi Zasadami Rachunkowosci (PSR) i praktyka ksiegowa stosowana w
Polsce, czego wymaga ustawa o rachunkowosci. Ponizej przedstawiono istotne róznice pomiedzy podstawowymi pozycjami
skonsolidowanego sprawozdania finansowego sporzadzanego zgodnie z PSR oraz Miedzynarodowymi Standardami
Sprawozdawczosci Finansowej (MSSF). Korekty wynikajace z tych róznic nie zostaly ujete w ksiegach Spólek.
a) Przeszacowanie srodków trwalych
Polskie przedsiebiorstwa zobowiazane sa do dokonywania przeszacowania wartosci srodków trwalych zgodnie z
odpowiednimi rozporzadzeniami Ministra Finansów. Wedlug MSSF srodki trwale moga byc ujmowane wedlug wartosci
przeszacowanej do wartosci rynkowej na dzien dokonania przeszacowania z uwzglednieniem pózniejszych odpisów
amortyzacyjnych. Przeszacowanie dokonane w oparciu o zalozone wskazniki takie jak stosowane powszechnie w Polsce
nie jest generalnie zgodne z MSSF.
b) Sporzadzanie sprawozdan finansowych w warunkach wysokiej inflacji
PSR nie przewiduja uwzgledniania efektów wysokiej inflacji przy sporzadzaniu biezacych sprawozdan finansowych.
MSSF wymagaja, aby podmioty sporzadzajace sprawozdania finansowe w walucie kraju, w którym wystepuje wysoka
inflacja dokonaly przeszacowania aktywów i pasywów na dzien bilansowy.
Polska przestala byc krajem o wysokim poziomie inflacji w 1997 roku.
c) Kapitalizacja kosztów finansowych
Wedlug PSR kapitalizacja kosztów finansowych wynikajacych z kredytów i pozyczek (wlaczajac zwiazane z nimi ujemne
róznice kursowe) jest obligatoryjna w przypadku, gdy koszty te dotycza pozyczek zaciagnietych w celu nabycia,
budowy lub wytworzenia konkretnych srodków trwalych. Wedlug preferowanych zasad MSSF koszty finansowe
zwiazane z pozyczkami powinny byc rozpoznawane jako koszty w okresie, w którym zostaly poniesione, bez wzgledu
na to, w jaki sposób wykorzystano srodki pochodzace z tych pozyczek.
Alternatywnie MSSF dopuszcza kapitalizacje kosztów finansowych wynikajacych z pozyczek w przypadku, gdy
koszty te zwiazane sa bezposrednio z nabyciem, budowa lub wytworzeniem okreslonych aktywów. Koszty finansowe,
które moga zostac skapitalizowane to takie, które nie zostalyby poniesione w przypadku, gdyby okreslone srodki trwale
nie zostaly wytworzone.
17
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
d) Koszty rozszerzenia spólki
Zgodnie z MSSF koszty organizacji poniesione przy rozszerzeniu spólki akcyjnej pomniejszaja kapitaly wlasne spólki w
momencie ich poniesienia. PSR dopuszczaja mozliwosc amortyzowania kosztów rozszerzenia spólki poniesionych przed
1 stycznia 2002 roku. Do momentu calkowitego umorzenia koszty rozszerzenia spólki akcyjnej wykazywane sa w
rozliczeniach miedzyokresowych.
e) Szacowanie biezacej wartosci naleznosci oraz zobowiazan dlugoterminowych
Zgodnie z PSR na dzien bilansowy naleznosci i zobowiazania z tytulu dostaw i uslug wykazywane sa w kwocie
wymagajacej zaplaty. Zgodnie z MSSF naleznosci i zobowiazania o dlugoterminowym charakterze powinny byc
wykazane wedlug wartosci biezacej.
f) Podatek odroczony wynikajacy z powyzszych róznic
Kwoty sald podatku odroczonego róznia sie w sprawozdaniach finansowych sporzadzonych wedlug PSR i
MSSF w rezultacie róznic ksiegowych opisanych powyzej.
g) Zakres informacji dodatkowej
Skladniki poszczególnych pozycji skonsolidowanego sprawozdania finansowego wedlug PSR i MSSF moga sie róznic w
istotnym stopniu. Takze zakres informacji dodatkowej do skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z
wymogami PSR jest mniejszy od zakresu przewidzianego wymogami MSSF.
h) Zmiany MSSF wchodzace w zycie po 1 stycznia 2004 roku
Powyzszy wykaz róznic pomiedzy PSR i MSSF opiera sie na standardach MSSF, które obowiazuja na dzien 31
grudnia 2003 roku. Rada Miedzynarodowych Standardów Rachunkowosci (IASB) wprowadzila wiele zmian do
obowiazujacych standardów rachunkowosci oraz zapowiada wydanie nowych standardów przed 2005 rokiem. W
zwiazku z tym, moze okazac sie, ze standardy MSSF, które Grupa zastosuje przy sporzadzaniu swojego pierwszego
skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnego z MSSF beda róznic sie od obecnie obowiazujacych.
Grupa nigdy nie sporzadzala skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF. Grupa bedzie zobowiazana
sporzadzic swoje pierwsze skonsolidowanego sprawozdanie finansowe zgodnie z MSSF za rok 2005. MSSF 1 wymaga,
by zasady (polityke) rachunkowosci obowiazujace na koniec okresu sprawozdawczego Grupy zastosowala w odniesieniu
do bilansu otwarcia i prezentowanych okresów sprawozdawczych.
MSSF 1 dopuszcza jednak pewne zwolnienia z tego obowiazku i przy ustalaniu bilansu otwarcia Grupy moze skorzystac
z jednego lub kilku takich zwolnien. Kierownictwo prognozuje, ze Grupa skorzysta z kilku mozliwych zwolnien. W
zwiazku z tym, termin przyjecia MSSF jako podstawy rachunkowosci bedzie mial istotny wplyw na uzgodnienia
pomiedzy PSR i MSSF z uwagi na fakt, ze skladniki srodków trwalych, wartosci niematerialnych i prawnych oraz
nieruchomosci inwestycyjne moga na dzien zastosowania po raz pierwszy MSSF jako podstawy rachunkowosci byc
ujmowane w wartosci godziwej, która uznana zostanie za ich skorygowana wartosc poczatkowa. Dotyczy to przede
wszystkim otrzymanego bezplatnie prawa wieczystego uzytkowania gruntu , które nie zostalo ujete w ksiegach
rachunkowych prowadzonych zgodnie z PAR z racji niemoznosci ustalenia jego ceny nabycia (kosztu), oraz srodków
trwalych, których wartosc przeszacowano przy uzyciu wskazników GUS.
18
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
1
110,163
3,425
134,768
4,260
2
3
4
53,397
5
2
55,503
12
5
40,711
4,365
12
51,529
4,365
36,346
15,410
47,164
23,124
SKONSOLIDOWANY BILANS
Aktywa
I. Aktywa trwale
1. Wartosci niematerialne i prawne, w tym:
- wartosc firmy
2. Wartosc firmy jednostek podporzadkowanych
3. Rzeczowe aktywa trwale
4. Naleznosci dlugoterminowe
4.1. Od jednostek powiazanych
4.2. Od pozostalych jednostek
5. Inwestycje dlugoterminowe
5.1. Nieruchomosci
5.2. Wartosci niematerialne i prawne
5.3. Dlugoterminowe aktywa finansowe
a) w jednostkach powiazanych, w tym:
- udzialy lub akcje w jednostkach podporzadkowanych wyceniane metoda praw
wlasnosci
- udzialy lub akcje w jednostkach zaleznych i wspólzaleznych nie objetych
konsolidacja
b) w pozostalych jednostkach
5.4. Inne inwestycje dlugoterminowe
6. Dlugoterminowe rozliczenia miedzyokresowe
6.1. Aktywa z tytulu odroczonego podatku dochodowego
6.2. Inne rozliczenia miedzyokresowe
II. Aktywa obrotowe
1. Zapasy
2. Naleznosci krótkoterminowe
2.1. Od jednostek powiazanych
2.2. Od pozostalych jednostek
3. Inwestycje krótkoterminowe
3.1. Krótkoterminowe aktywa finansowe
a) w jednostkach powiazanych
c) srodki pieniezne i inne aktywa pieniezne
3.2. Inne inwestycje krótkoterminowe
4. Krótkoterminowe rozliczenia miedzyokresowe
Aktywa razem
5
6,839
6
7
8.9
10
11
15,410
16,285
20,936
24,040
12,625
12,625
23,462
23,462
250,757
25,524
125,901
45,309
80,592
28,764
28,764
261,008
30,700
113,538
56,203
57,335
55,302
55,302
15,718
13,046
16,256
39,046
70,568
360,920
61,468
395,776
1
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
13
151,554
34,800
148,368
34,800
14
15
87,078
12,872
81,670
13,113
11,704
5,100
9,711
9,074
18
3,550
22
205,794
20,525
3,483
704
243,221
14,962
19
15,760
14,792
968
4,765
3,951
814
1,800
SKONSOLIDOWANY BILANS
Pasywa
I. Kapital wlasny
1. Kapital zakladowy
2. Nalezne wplaty na kapital zakladowy (wielkosc ujemna)
3. Akcje (udzialy) wlasne (wielkosc ujemna)
4. Kapital zapasowy
5. Kapital z aktualizacji wyceny
6. Pozostale kapitaly rezerwowe
7. Róznice kursowe z przeliczenia jednostek podporzadkowanych
8. Zysk (strata) z lat ubieglych
9. Zysk (strata) netto
10. Odpisy z zysku netto w ciagu roku obrotowego (wielkosc ujemna)
II. Kapitaly mniejszosci
III. Ujemna wartosc firmy jednostek podporzadkowanych
IV. Zobowiazania i rezerwy na zobowiazania
1. Rezerwy na zobowiazania
1.1. Rezerwa z tytulu odroczonego podatku dochodowego
1.2. Rezerwa na swiadczenia emerytalne i podobne
a) dlugoterminowa
b) krótkoterminowa
1.3. Pozostale rezerwy
a) dlugoterminowe
b) krótkoterminowe
2. Zobowiazania dlugoterminowe
2.1. Wobec jednostek powiazanych
2.2. Wobec pozostalych jednostek
3. Zobowiazania krótkoterminowe
3.1. Wobec jednostek powiazanych
3.2. Wobec pozostalych jednostek
3.3. Fundusze specjalne
4. Rozliczenia miedzyokresowe
4.1. Ujemna wartosc firmy
4.2. Inne rozliczenia miedzyokresowe
a) dlugoterminowe
b) krótkoterminowe
Pasywa razem
Wartosc ksiegowa
Liczba akcji
Wartosc ksiegowa na jedna akcje (w zl)
16
17
20
21
22
POZYCJE POZABILANSOWE
1. Naleznosci warunkowe
1.1. Od jednostek powiazanych (z tytulu)
- otrzymanych gwarancji i poreczen
- otrzymanych weksli
1.2. Od pozostalych jednostek ( z tytulu)
- otrzymanych gwarancji poreczen
2. Zobowiazania warunkowe
2.1. Na rzecz jednostek powiazanych (z tytulu)
- udzielonych gwarancji i poreczen
- wystawionych weksli
2.2. Na rzecz pozostalych jednostek (z tytulu)
- udzielonych gwarancji i poreczen
- akredytyw
23
23
13,019
12,040
979
1,943
1,943
3,100
1,800
115,157
6,675
107,663
819
68,312
3,100
153,198
7,125
144,859
1,214
71,961
68,312
898
67,414
360,920
71,961
878
71,083
395,776
151,554
17,400,000
8.71
148,368
17,400,000
8.53
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
62,034
4,827
400
4,427
57,207
43,922
13,285
184,814
17,188
49,879
5,319
1,312
4,007
44,560
31,119
13,441
236,863
21,043
1,045
19,998
215,820
142,402
64,343
9,075
17,188
167,626
147,032
16,748
3,846
2
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
Pozycje pozabilansowe, razem
w tys. zl
246,848
286,742
3
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
SKONSOLIDOWANY
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
I. Przychody netto ze sprzedazy produktów, towarów i materialów, w tym:
- od jednostek powiazanych
1. Przychody netto ze sprzedazy produktów
2. Przychody netto ze sprzedazy towarów i materialów
II. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materialów, w tym:
- dla jednostek powiazanych
1. Koszt wytworzenia sprzedanych produktów
2. Wartosc sprzedanych towarów i materialów
III. Zysk (strata) brutto na sprzedazy (I-II)
IV. Koszty sprzedazy
V. Koszty ogólnego zarzadu
VI. Zysk (strata) na sprzedazy (III-IV-V)
VII. Pozostale przychody operacyjne
1. Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwalych
2. Dotacje
3. Inne przychody operacyjne
VIII. Pozostale koszty operacyjne
1. Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwalych
2. Aktualizacja wartosci aktywów niefinansowych
3. Inne koszty operacyjne
IX. Zysk (strata) na dzialalnosci operacyjnej (VI+VII-VIII)
X. Przychody finansowe
1. Dywidendy i udzialy w zyskach, w tym:
2. Odsetki, w tym:
3. Zysk ze zbycia inwestycji
4. Aktualizacja wartosci inwestycji
5. Inne
XI. Koszty finansowe
1. Odsetki, w tym:
- dla jednostek powiazanych
2. Strata ze zbycia inwestycji
3. Aktualizacja wartosci inwestycji
4. Inne
XII. Zysk (strata) na sprzedazy calosci lub czesci udzialów jednostek podporzadkowanych
XIII. Zysk (strata) z dzialalnosci gospodarczej (IX+X-XI+/-XII)
XIV. Wynik zdarzen nadzwyczajnych (XIV.1. - XIV.2.)
1. Zyski nadzwyczajne
2. Straty nadzwyczajne
XV. Odpis wartosci firmy jednostek podporzadkowanych
XVI. Odpis ujemnej wartosci firmy jednostek podporzadkowanych
XVII. Zysk (strata) brutto (XIII +/- XIV-XV+XVI)
XVIII. Podatek dochodowy
a) czesc biezaca
b) czesc odroczona
XIX. Pozostale obowiazkowe zmniejszenia zysku (zwiekszenia straty)
XX. Udzial w zyskach (stratach) netto jednostek podporzadkowanych wycenianych
metoda praw wlasnosci
XXI. (Zyski) straty mniejszosci
XXII. Zysk (strata) netto (XVII-XVIII-XIX+/-XX+/-XXI)
Zysk (strata) netto (zanualizowany)
Srednia wazona liczba akcji zwyklych
Zysk (strata) na jedna akcje zwykla (w zl)
31.12.2003r.
(rok biezacy)
459,163
81,458
457,210
1,953
372,800
42,038
371,423
1,377
86,363
11,013
20,735
54,615
3,614
274
557,217
179,703
554,997
2,220
489,992
68,935
488,462
1,530
67,225
7,835
21,909
37,481
7,705
27
3,340
43,591
28
29
12,644
30,947
14,638
12,976
37
2,989
7,705
29,869
87
19,061
10,721
15,317
5,281
385
338
3,892
9,950
8,309
3,280
65
141
798
10,056
5,983
24
25
26
26
26
30
31
32
33
34
35
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
466
1,528
3,035
(288)
19,017
10,542
2
355
19,370
13,825
2,988
10,837
6
716
11,252
2,299
9,868
(7,569)
1,295
2,778
(116)
648
(329)
5,100
(527)
9,074
5,100
17,400,000
0.29
9,074
17,400,000
0.52
1
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
ZESTAWIENIE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYM
KAPITALE WLASNYM
I. Kapital wlasny na poczatek okresu (BO)
a) zmiany przyjetych zasad (polityki) rachunkowosci
b) korekty bledów podstawowych
I.a. Kapital wlasny na poczatek okresu (BO), po uzgodnieniu do danych
porównywalnych
1. Kapital zakladowy na poczatek okresu
1.1. Kapital zakladowy na koniec okresu
2. Nalezne wplaty na kapital zakladowy na poczatek okresu
2.1. Nalezne wplaty na kapital zakladowy na koniec okresu
3. Akcje (udzialy) wlasne na poczatek okresu
3.1. Akcje (udzialy) wlasne na koniec okresu
4. Kapital zapasowy na poczatek okresu
4.1. Zmiany kapitalu zapasowego
a) zwiekszenia (z tytulu)
- podzialu zysku (ponad wymagana ustawowo minimalna wartosc)
- przeniesienia przeszacowania sprzedanych i zlikwidowanych srodków trwalych
- zwiekszenia kapitalu jednostki zaleznej
- przeznaczenia funduszu prywatyzacyjnego na kapital zapasowy
b) zmniejszenia (z tytulu)
- ujecia kapitalów jednostek stowarzyszonych
4.2. Kapital zapasowy na koniec okresu
5. Kapital z aktualizacji wyceny na poczatek okresu
5.1. Zmiany kapitalu z aktualizacji wyceny
a) zwiekszenia
- przeniesienia przeszacowania sprzedanych i zlikwidowanych srodków trwalych
5.2. Kapital z aktualizacji wyceny na koniec okresu
6. Pozostale kapitaly rezerwowe na poczatek okresu
6.1. Pozostale kapitaly rezerwowe na koniec okresu
8. Zysk (strata) z lat ubieglych na poczatek okresu
8.1. Zysk z lat ubieglych na poczatek okresu
8.2. Zysk z lat ubieglych na poczatek okresu, po uzgodnieniu do danych
porównywalnych
- podzialu zysku
- przeniesienia na niepokryta strate z lat ubieglych
8.3. Zysk z lat ubieglych na koniec okresu
8.4. Strata z lat ubieglych na poczatek okresu
8.5. Strata z lat ubieglych na poczatek okresu, po uzgodnieniu do danych
porównywalnych
a) zwiekszenia
- przeniesienia zysku z lat ubieglych do pokrycia
8.6. Strata z lat ubieglych na koniec okresu
8.7. Zysk (strata) z lat ubieglych na koniec okresu
9. Wynik netto
a) zysk netto
b) strata netto
c) odpisy z zysku
II. Kapital wlasny na koniec okresu (BZ )
III. Kapital wlasny, po uwzglednieniu proponowanego podzialu zysku
(pokrycia straty)
w tys. zl
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
148,368
138,364
(270)
148,368
138,094
34,800
34,800
34,800
34,800
81,670
5,408
5,408
3,404
241
1,763
73,781
7,889
8,948
5,497
1,088
1,163
1,200
1,059
1,059
81,670
14,825
(1,712)
87,078
13,113
(241)
241
241
12,872
1,712
1,088
624
13,113
18,785
19,207
14,958
28,411
124
19,207
28,535
7,475
7,475
11,732
(422)
1,683
1,683
20,091
6,660
13,431
10,127
(13,453)
(394)
(422)
(13,847)
(394)
(394)
(28)
11,704
5,100
5,102
(2)
(13,431)
(13,431)
(416)
9,711
9,074
9,080
(6)
151,554
148,368
151,554
148,368
1
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
SKONSOLIDOWANY RACHUNEK
PRZEPLYWÓW PIENIEZNYCH
A. PRZEPLYWY SRODKÓW PIENIEZNYCH Z DZIALALNOSCI OPERACYJNEJ
I. Zysk (strata) netto
II. Korekty razem
1. Zyski (straty) mniejszosci
2. Udzial w (zyskach) stratach netto jednostek podporzadkowanych wycenianych
3. Amortyzacja, w tym:
- odpisy wartosci firmy jednostek podporzadkowanych lub ujemnej wartosci
firmy jednostek podporzadkowanych
4. (Zyski) straty z tytulu róznic kursowych
5. Odsetki i udzialy w zyskach (dywidendy)
6. (Zysk) strata z dzialalnosci inwestycyjnej
7. Zmiana stanu rezerw
8. Zmiana stanu zapasów
9. Zmiana stanu naleznosci
10. Zmiana stanu zobowiazan krótkoterminowych, z wyjatkiem pozyczek i kredytów
11. Zmiana stanu rozliczen miedzyokresowych
12. Inne korekty
III. Przeplywy pieniezne netto z dzialalnosci operacyjnej (I+II)
B. PRZEPLYWY SRODKÓW PIENIEZNYCH Z DZIALALNOSCI INWESTYCYJNEJ
I. Wplywy
1.Zbycie wartosci niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwalych
2.Zbycie inwestycji w nieruchomosci oraz wartosci niematerialne i prawne
3. Z aktywów finansowych, w tym:
- zbycie aktywów finansowych
- dywidendy i udzialy w zyskach
- splata udzielonych pozyczek dlugoterminowych
- odsetki
- inne wplywy z aktywów finansowych
- zbycie aktywów finansowych
- dywidendy i udzialy w zyskach
- splata udzielonych pozyczek dlugoterminowych
- odsetki
- inne wplywy z aktywów finansowych
4 . Inne wplywy inwestycyjne
II. Wydatki
1. Nabycie wartosci niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwalych
2. Inwestycje w nieruchomosci oraz wartosci niematerialne i prawne
3. Na aktywa finansowe, w tym :
- nabycie aktywów finansowych
- udzielone pozyczki dlugoterminowe
- nabycie aktywów finansowych
- udzielone pozyczki dlugoterminowe
4. Dywidendy i inne udzialy w zyskach wyplacone mniejszosci
5. Inne wydatki inwestycyjne
III. Przeplywy pieniezne netto z dzialalnosci inwestycyjnej (I-II)
w tys. zl
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
5,100
(26,713)
329
9,074
69,157
527
116
9,984
(648)
12,131
(353)
(4,386)
577
855
5,563
5,176
(12,701)
(31,068)
(1,916)
758
(21,613)
(710)
(127)
3,139
(426)
(3,585)
(2,436)
50,305
1,876
7,921
480
78,231
23,025
235
9,552
2,249
22,790
3,778
2,778
7,303
804
395
368
41
1,000
19,012
4,115
375
12,963
1,555
4
6,499
687
41
5,524
247
(15,693)
(7,602)
(47,930)
(8,845)
(7,829)
(38,915)
(7,829)
(7,522)
(307)
(262)
(38,915)
(2,342)
(36,573)
(170)
7,332
(38,378)
1
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
SKONSOLIDOWANY RACHUNEK
PRZEPLYWÓW PIENIEZNYCH - cd.
C. PRZEPLYWY SRODKÓW PIENIEZNYCH Z DZIALALNOSCI FINANSOWEJ
I. Wplywy
1. Wplywy netto z emisji akcji (wydania udzialów) i innych instrumentów
kapitalowych oraz doplat do kapitalu
2. Kredyty i pozyczki
3. Emisja dluznych papierów wartosciowych
4. Inne wplywy finansowe
II. Wydatki
1. Nabycie akcji (udzialów) wlasnych
2. Dywidendy i inne wyplaty na rzecz wlascicieli
3. Inne, niz wyplaty na rzecz wlascicieli, wydatki z tytulu z podzialu zysku
4. Splaty kredytów i pozyczek
5. Wykup dluznych papierów wartosciowych
6. Z tytulu innych zobowiazan finansowych
7. Platnosci zobowiazan z tytulu umów leasingu finansowego
8. Odsetki
9. Inne wydatki finansowe
III. Przeplywy pieniezne netto z dzialalnosci finansowej (I-II)
D. PRZEPLYWY PIENIEZNE NETTO, RAZEM (A.III+/-B.III+/-C.III)
E. BILANSOWA ZMIANA STANU SRODKÓW PIENIEZNYCH, W TYM:
- zmiana stanu srodków pienieznych z tytulu róznic kursowych
F. SRODKI PIENIEZNE NA POCZATEK OKRESU
G. SRODKI PIENIEZNE NA KONIEC OKRESU (F+/- D), W TYM:
- o ograniczonej mozliwosci dysponowania
w tys. zl
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
225,499
106,931
225,499
106,593
(237,218)
338
(115,308)
(1,914)
(233,135)
(111,501)
(2,169)
(3,807)
(11,719)
(26,000)
(26,000)
(8,377)
31,476
31,476
39,046
13,046
5,554
7,570
39,046
4,541
2
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
NOTY OBJASNIAJACE
NOTY OBJASNIAJACE DO SKONSOLIDOWANEGO BILANSU
Nota 1A
WARTOSCI NIEMATERIALNE I PRAWNE
a) koszty zakonczonych prac rozwojowych
b) wartosc firmy
c) nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartosci, w tym:
- oprogramowanie komputerowe
d) inne wartosci niematerialne i prawne
e) zaliczki na wartosci niematerialne i prawne
Wartosci niematerialne i prawne, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
3,377
594
48
4,253
746
7
3,425
4,260
31.12.2003r.
(rok biezacy)
3,425
3,425
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
4,260
4,260
Wartosci niematerialne i prawne nie stanowia zabezpieczenia zobowiazan Grupy.
Nota 1B
WARTOSCI NIEMATERIALNE I PRAWNE (STRUKTURA WLASNOSCIOWA)
a) wlasne
Wartosci niematerialne i prawne, razem
1
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
nalezy zamiescic strone z arkusza nr 1
2
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 2A
WARTOSC FIRMY JEDNOSTEK PODPORZADKOWANYCH
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
2
2
31.12.2003r.
(rok biezacy)
30
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
30
30
28
2
2
30
30
22
6
6
28
2
a) wartosc firmy - jednostki zalezne
Wartosc firmy jednostek podporzadkowanych, razem
Nota 2B
ZMIANA STANU WARTOSCI FIRMY - JEDNOSTKI ZALEZNE
a) wartosc firmy brutto na poczatek okresu
b) zwiekszenia
c) zmniejszenia
d) wartosc firmy brutto na koniec okresu
e) odpis wartosci firmy na poczatek okresu
f) odpis wartosci firmy za okres (z tytulu)
- odpis wartosci dotyczacej spólki ELWO S.A.
g) odpis wartosci firmy na koniec okresu
h) wartosc firmy netto na koniec okresu
Nota 2C
Nazwa jednostki
Wartosc firmy jednostki
na 31.12.2003
Dotychczasowe odpisy
wartosci firmy jednostki
ELWO S.A.
0
30
RAZEM
0
30
Sposób ustalenia wartosci firmy
jednostki
aktywa bilansowe netto na
30.04.1998r.
Nota 3A
RZECZOWE AKTYWA TRWALE
a) srodki trwale, w tym:
- grunty (w tym prawo uzytkowania wieczystego gruntu)
- budynki, lokale i obiekty inzynierii ladowej i wodnej
- urzadzenia techniczne i maszyny
- srodki transportu
- inne srodki trwale
b) srodki trwale w budowie
c) zaliczki na srodki trwale w budowie
Rzeczowe aktywa trwale, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
51,951
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
54,382
35,028
15,699
1,174
50
1,446
36,222
17,054
1,037
69
1,065
56
55,503
53,397
Srodki trwale o wartosci netto 966 tysiecy stanowia zabezpieczenie zobowiazan Grupy.
3
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
4
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 3C
SRODKI TRWALE BILANSOWE (STRUKTURA WLASNOSCIOWA)
a) wlasne
Srodki trwale bilansowe, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
51,951
51,951
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
54,382
54,382
Grupa ujmuje srodki trwale wylacznie bilansowo.
Wartosc gruntów uzytkowanych wieczyscie przez jednostki powiazane objete konsolidacja metoda pelna wynosi na dzien 31.12.2003 roku
1.432 tysiace zlotych.
Jednostki nie posiadaja nieamortyzowanych lub nieumarzanych srodków trwalych uzywanych na podstawie umów najmu, dzierzawy i
innych umów, w tym z tytulu leasingu.
Nota 4A
NALEZNOSCI DLUGOTERMINOWE
31.12.2003r.
(rok biezacy)
a) naleznosci dlugoterminowe od jednostek powiazanych
b) od pozostalych jednostek (z tytulu)
- udzielona pozyczka
Naleznosci dlugoterminowe netto
c) odpisy aktualizujace wartosc naleznosci
Naleznosci dlugoterminowe brutto
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
5
5
5
12
12
12
5
12
31.12.2003r.
(rok biezacy)
12
12
2
2
9
9
5
5
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
25
25
1
1
14
14
12
12
31.12.2003r.
(rok biezacy)
5
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
12
5
12
Nota 4B
ZMIANA STANU NALEZNOSCI DLUGOTERMINOWYCH (WG TYTULÓW)
Stan na poczatek okresu
- udzielenie pozyczki
- splata pozyczki
Stan na koniec okresu
Nota 4C
NALEZNOSCI DLUGOTERMINOWE (STRUKTURA WALUTOWA)
a) w walucie polskiej
b) w walutach obcych
Naleznosci dlugoterminowe, razem
5
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 5A
ZMIANA STANU NIERUCHOMOSCI (WG GRUP RODZAJOWYCH)
a) stan na poczatek okresu
- nieruchomosci
b) zwiekszenia
c) zmniejszenia
d) stan na koniec okresu
- nieruchomosci
31.12.2003r.
(rok biezacy)
4,365
4,365
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
4,365
4,365
4,365
4,365
4,365
4,365
31.12.2003r.
(rok biezacy)
15,410
15,410
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
16,285
16,285
Nieruchomosci w kwocie 4.365 tysiecy zlotych sa przedmiotem hipoteki kaucyjnej.
Nota 5B
DLUGOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE
a) w jednostkach zaleznych i wspólzaleznych niepodlegajacych konsolidacji
- udzialy lub akcje
b) w jednostkach zaleznych, wspólzaleznych i stowarzyszonych wycenianych metoda
praw wlasnosci
- udzialy lub akcje
c) w pozostalych jednostkach
- udzialy lub akcje
- udzielone pozyczki
- inne dlugoterminowe aktywa finansowe (wg rodzaju)
- lokaty dlugoterminowe
Dlugoterminowe aktywa finansowe, razem
6,839
20,936
3,559
10,562
6,815
6,815
36,346
6,839
24,040
5,055
18,033
952
952
47,164
Lokaty dlugoterminowe w kwocie 6.815 tysiecy zlotych stanowia zabezpieczenie udzielonych jednostce dominujacej przez bank gwarancji
dobrego wykonania na kontraktach dlugoterminowych.
Akcje jednostki zaleznej o wartosci ksiegowej 12.958 tysiecy zlotych objetej konsolidacja metoda pelna stanowia zabezpieczenie
kredytów bankowych zaciagnietych przez jednostke dominujaca.
6
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
Nota 5C
ZMIANA STANU DLUGOTERMINOWYCH AKTYWÓW FINANSOWYCH
(WG GRUP RODZAJOWYCH)
- udzialy i akcje
- w jednostkach zaleznych
- w jednostkach stowarzyszonych
- w znaczacym inwestorze
- w pozostalych jednostkach
b) zwiekszenia (z tytulu)
- zmiana klasyfikacji
- udzialy w zyskach
- aport
c) zmniejszenia (z tytulu)
- zmiana klasyfikacji
- umorzenie udzialów
- sprzedaz akcji i udzialów
- udzial w stratach
- zmiana kapitalów wlasnych
- utworzenie odpisów aktualizujacych, w tym:
d) stan na koniec okresu
- udzialy i akcje
w tys. zl
31.12.2003r.
(rok biezacy)
47,164
28,179
16,285
6,839
2,098
2,957
952
952
18,033
18,033
11,971
3,704
3,704
7,444
7,444
823
823
22,789
5,486
2,098
3,388
875
875
5,043
3,335
1,708
1,581
1,581
8,294
8,294
116
116
1,394
1,394
36,346
18,969
15,410
3,559
6,815
6,815
10,562
10,562
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
27,534
27,534
14,805
6,559
3,248
2,922
21,293
688
648
40
952
952
18,033
18,033
1,620
1,620
1,663
368
368
1,295
140
1,150
5
47,164
28,179
16,285
6,839
2,098
2,957
952
952
18,033
18,033
7
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
tab 3
8
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
tab3a
9
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 5F
UDZIALY LUB AKCJE W POZOSTALYCH JEDNOSTKACH
a
b
c
nazwa (firma)
nalezy zamiescic
strone z arkusza nr 4 przedmiot
jednostki, ze
L.p.
wskazaniem formy
siedziba
przedsiebiorstwa
prawnej
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
9.
APC Metalchem
S.A.
CBKK S.A.
Energo-Investment
S.A.
EnergotechnikaEnergorozruch S.A.
Engorem Sp. z o.o.
Huta Szczecin
MORFEO S.A.
w upadlósci
MPTE ENERGIA
S.A.*
WISTOM S.A.
w upadlosci
Opole
Racibórz
kapital wlasny
wartosc
oddluzanie
przedsiebiorstw i handel
f
g
h
procent
udzial w
nieoplacona
posiadane- ogólnej liczbie przez emitenta
- kapital
(akcji)
zakladowy
go kapitalu
glosów na
wartosc
zaklado-
walnym
udzialów
wego
zgromadzeniu
(akcji)
(9.243)
49.000
0,12%
0,12%
21
2.529
501
2,55%
2,55%
2.098
19.017
8.800
12,82%
12,82%
121
3.767
558
8,67%
8,67%
1.317
11.194
1.165
19,99%
19,99%
(12.062)
17.667
0,08%
0,08%
(40.422)
2.311
0,03%
0,03%
500
0,40%
0,40%
59.371
0,67%
0,67%
aparatury chemicznej
energetycznych
jednostki, w tym:
bilansowa
udzialów
projektowanie i produkcja
Tarnowskie projektowanie kotlów
Góry
e
d
i
otrzymane
lub nalezne
dywidendy
za ostatni
rok
obrotowy
1
wierzytelnosciami
realizacja, wykonywanie
Gliwice
Lódz
Szczecin
Ozorków
kompleksowych
rozruchów w energetyce
dzialalnosc remontowa w
zakresie energetyki
produkcja zeliwa stali i
stopów zelaza
produkcja tkanin
bawelnianych i
36
bawelnopodobnych
Warszawa
zarzadzanie funduszem
emerytalnym
Tomaszów produkcja wlókien
Mazowiecki chemicznych
2
442
(108.394)
* - wartosc kapitalów wlasnych jednostki na 31.12.2002r.
Nota 5G
PAPIERY WARTOSCIOWE, UDZIALY I INNE DLUGOTERMINOWE AKTYWA
FINANSOWE (STRUKTURA WALUTOWA)
b) w walutach obcych (wg walut i po przeliczeniu na zl)
b1. jednostka/waluta tys./USD
tys. zl
b2. jednostka/waluta tys./CHF
tys. zl
b3. jednostka/waluta tys./EUR
tys. zl
Papiery wartosciowe udzialy i inne dlugoterminowe aktywa finansowe, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
18,811
17,535
144
531
175
242
3,615
16,762
36,346
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
27,495
19,669
587
1,394
175
242
4,566
18,033
47,164
10
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 5H
DLUGOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE (WG ZBYWALNOSCI)
A. Z nieograniczona zbywalnoscia, notowane na gieldach (wartosc bilansowa)
a) akcje (wartosc bilansowa):
- korekty aktualizujace wartosc (za okres)
- wartosc na poczatek okresu
- wartosc wedlug cen nabycia
B. Z nieograniczona zbywalnoscia, notowane na rynkach pozagieldowych
(wartosc bilansowa)
C. Z nieograniczona zbywalnoscia, nie notowane na rynku regulowanym
(wartosc bilansowa)
a) akcje (wartosc bilansowa):
b) obligacje (wartosc bilansowa):
c) inne - wg grup rodzajowych (wartosc bilansowa):
c1 udzialy
D. Z ograniczona zbywalnoscia (wartosc bilansowa)
a) udzialy i akcje (wartosc bilansowa):
c1 udzielone pozyczki
c2 lokaty dlugoterminowe
Wartosc wedlug cen nabycia, razem
Wartosc na poczatek okresu, razem
Korekty aktualizujace wartosc (za okres), razem
Wartosc bilansowa, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
6,940
6,940
6,660
3,459
18,968
21,239
15,444
15,444
23,250
15,444
(1,155)
16,559
23,255
3,524
3,524
(1,270)
5,795
22,372
17,378
5,795
5,795
(140)
4,315
23,405
18,985
17,378
10,562
1,702
18,033
8,860
6,816
12
952
6,804
61,286
40,224
444
36,346
18,985
18,033
18,033
952
952
69,104
27,534
(1,295)
47,164
Nota 5I
UDZIELONE POZYCZKI DLUGOTERMINOWE (STRUKTURA WALUTOWA)
tys. zl
Udzielone pozyczki dlugoterminowe, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
10,562
2,283
10,562
10,562
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
18,033
4,566
18,033
18,033
11
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
Nota 6.
ZMIANA STANU AKTYWÓW Z TYTULU ODROCZONEGO PODATKU
DOCHODOWEGO
1. Stan aktywów z tytulu odroczonego podatku dochodowego na poczatek okresu, w tym :
a) odniesionych na wynik finansowy
b) odniesionych na kapital wlasny
2. Zwiekszenia
a) odniesione na wynik finansowy okresu w zwiazku z róznicami przejsciowymi (z tytulu)
- odpisy aktualizujace zapasy
- amortyzacja srodków trwalych objetych ulga inwestycyjna
- utworzenie rezerwy na kontrakty dlugoterminowe
- korekta kosztów wytworzenia produktów zwiazana z wycena kontraktów
dlugoterminowych
- odpisy aktualizujace naleznosci
- utworzenie rezerwy na premie roczna
- utworzenie rezerwy na urlopy
- utworzenie rezerwy na naprawy gwarancyjne
- utworzenie rezerwy na nagrody jubileuszowe
- wycena papierów wartosciowych
- naliczone odsetki od zobowiazan
- odpisy aktualizujace dlugoterminowe aktywa finansowe
- naliczenie ujemnych róznic kursowych
- pozostale
3. Zmniejszenia
a) odniesione na wynik finansowy okresu w zwiazku z róznicami przejsciowymi (z tytulu)
- rozwiazanie rezerwy na kontrakty dlugoterminowe
- korekta przychodów ze sprzedazy zwiazana z wycena kontraktów dlugoterminowych
- odpisy aktualizujace naleznosci
- odpisy aktualizujace dlugoterminowe aktywa finansowe
- rozwiazanie rezerwy na premie roczna
- rozwiazanie rezerwy na urlopy
- rezerwa na nagrody jubileuszowe
- rozwiazanie rezerwy na naprawy gwarancyjne
- rozwiazanie rezerwy na badania i rozwój
- zrealizowane róznice kursowe
- nadwyzka niezrealizowanych dodatnich róznic kursowych
- naliczone odsetki od udzielonych pozyczek
- ulga inwestycyjna
- odpisy aktualizujace zapasy
- wycena papierów wartosciowych
- efekt zmiany stawki podatkowej
- pozostale
b) odniesione na wynik finansowy okresu w zwiazku ze strata podatkowa
4. Stan aktywów z tytulu odroczonego podatku dochodowego na koniec okresu, razem, w tym:
a) odniesionych na wynik finansowy
b) odniesionych na kapital wlasny
w tys. zl
31.12.2003r.
(rok biezacy)
23,462
7,569
15,893
7,952
7,952
257
258
1,807
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
15,893
1,348
14,545
15,411
15,411
136
283
688
(2,339)
2,967
2,601
1,818
219
2,263
535
37
21
279
48
148
18,789
17,587
1,775
5,875
677
6,009
2,331
449
981
21
1,385
356
2,168
509
58
138
4,470
176
1,202
12,625
(10,837)
23,462
162
1,284
100
7,842
5,778
889
(3,534)
4,194
1,175
329
807
802
384
209
932
261
186
64
38
(1,073)
115
2,064
23,462
7,569
15,893
Róznice przejsciowe w podatku odroczonym zrealizuja sie ze stawka 19%.
12
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 7.
ZAPASY
a) materialy
b) pólprodukty i produkty w toku
c) produkty gotowe
d) towary
e) zaliczki na dostawy
Zapasy, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
23,151
994
18
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
23,672
523
8
1,361
25,524
6,497
30,700
31.12.2003r.
(rok biezacy)
45,309
45,309
38,056
7,253
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
56,203
55,865
49,118
6,747
338
80,592
68,511
61,323
7,188
57,335
52,349
48,607
3,742
10,074
189
2,007
4,797
125,901
25,350
151,251
113,538
13,947
127,485
Zapasy nie stanowia zabezpieczenia zobowiazan Grupy.
Nota 8A
NALEZNOSCI KRÓTKOTERMINOWE
a) od jednostek powiazanych
- z tytulu dostaw i uslug, o okresie splaty:
- do 12 miesiecy
- powyzej 12 miesiecy
- inne
- dochodzone na drodze sadowej
b) od pozostalych jednostek
- z tytulu dostaw i uslug, o okresie splaty:
- do 12 miesiecy
- z tytulu podatków, dotacji, cel i ubezpieczen spolecznych i zdrowotnych oraz innych
swiadczen
- inne
- dochodzone na drodze sadowej
Naleznosci krótkoterminowe netto, razem
c) odpisy aktualizujace wartosc naleznosci
Naleznosci krótkoterminowe brutto, razem
Naleznosci z tytulu dostaw i uslug w kwocie 35.890 tysiecy zlotych stanowia zabezpieczenie kredytów i pozyczek.
Nota 8B
NALEZNOSCI KRÓTKOTERMINOWE OD JEDNOSTEK POWIAZANYCH
a) z tytulu dostaw i uslug, w tym:
- od jednostek zaleznych
- od jednostek stowarzyszonych
- od znaczacego inwestora
- od jednostek zaleznych od znaczacego inwestora
b) inne, w tym:
Naleznosci krótkoterminowe od jednostek powiazanych netto, razem
d) odpisy aktualizujace wartosc naleznosci od jednostek powiazanych
Naleznosci krótkoterminowe od jednostek powiazanych brutto, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
45,309
1
1,871
43,437
45,309
7,685
52,994
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
55,865
68
36
3,448
52,313
338
338
56,203
403
56,606
13
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
Nota 8C
ZMIANA STANU ODPISÓW AKTUALIZUJACYCH WARTOSC NALEZNOSCI
KRÓTKOTERMINOWYCH
- aktualizacja wartosci watpliwych naleznosci
- wykorzystanie odpisu aktualizujacego naleznosci
- splata naleznosci
Stan odpisów aktualizujacych wartosc naleznosci krótkoterminowych na koniec okresu
w tys. zl
31.12.2003r.
(rok biezacy)
13,947
13,745
13,745
2,342
633
1,709
25,350
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
7,698
26,477
26,477
20,228
12,605
7,623
13,947
31.12.2003r.
(rok biezacy)
96,945
54,306
1,091
4,004
10,826
50,091
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
106,801
20,684
489
1,843
3,978
15,712
168
453
6,212
2,676
127,485
Nota 8D
NALEZNOSCI KRÓTKOTERMINOWE BRUTTO (STRUKTURA WALUTOWA)
tys. zl
tys. zl
tys. zl
b4. jednostka/waluta tys./SEK
tys. zl
Naleznosci krótkoterminowe, razem
Nota 8E
NALEZNOSCI Z TYTULU DOSTAW I USLUG (BRUTTO) - O POZOSTALYM
OD DNIA BILANSOWEGO OKRESIE SPLATY:
a) do 1 miesiaca
b) powyzej 1 miesiaca do 3 miesiecy
c) powyzej 3 miesiecy do 6 miesiecy
d) powyzej 6 miesiecy do 1 roku
e) powyzej 1 roku
f) naleznosci przeterminowane
Naleznosci z tytulu dostaw i uslug, razem (brutto)
g) odpisy aktualizujace wartosc naleznosci z tytulu dostaw i uslug
Naleznosci z tytulu dostaw i uslug, razem (netto)
404
211
151,251
31.12.2003r.
31.12.2002r.
(rok biezacy)
(rok poprzedni)
28,728
28,375
23,478
18,601
8,181
22,423
11,944
2,103
14,705
10,489
51,463
39,042
138,499
121,033
(24,679)
(12,819)
113,820
108,214
Naleznosci zwiazane z normalnym tokiem sprzedazy zawieraja sie w przedziale do 1 miesiaca. Jednakze, dla niektórych kontrahentów
splaty ustalane na podstawie indywidualnych umów zawieraja sie w przedziale od 1 do 3 miesiecy. Grupa posiada takze naleznosci o
dluzszym okresie splaty, dotyczace rat gwarancyjnych na kontraktach dlugoterminowych.
Nota 8F
NALEZNOSCI Z TYTULU DOSTAW I USLUG, PRZETERMINOWANE (BRUTTO) Z PODZIALEM NA NALEZNOSCI NIE SPLACONE W OKRESIE:
a) do 1 miesiaca
b) powyzej 1 miesiaca do 3 miesiecy
c) powyzej 3 miesiecy do 6 miesiecy
d) powyzej 6 miesiecy do 1 roku
e) powyzej 1 roku
Naleznosci z tytulu dostaw i uslug, przeterminowane, razem (brutto)
f) odpisy aktualizujace wartosc naleznosci z tytulu dostaw i uslug, przeterminowane
Naleznosci z tytulu dostaw i uslug, przeterminowane, razem (netto)
31.12.2003r.
31.12.2002r.
(rok biezacy)
(rok poprzedni)
18,959
11,364
1,463
7,587
12,841
8,637
1,290
7,952
16,910
3,502
51,463
39,042
(17,123)
(12,819)
34,340
26,223
14
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 9
Z kwoty pozostalych naleznosci:
- naleznosci sporne stanowia kwote 76 tysiecy zlotych,
- naleznosci przeterminowane stanowia kwote 1.645 tysiecy zlotych (na wartosc te skladaja sie naleznosci z tytulu gwarancji
i poreczen udzielonych podmiotom gospodarczym w kwocie 671 tysiecy zlotych oraz nalezne odsetki od pozyczki w kwocie
974 tysiace zlotych).
Na powyzsze naleznosci utworzono odpisy aktualizujace w kwocie 747 tysiecy zlotych.
Nota 10A
KRÓTKOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE
a) w jednostkach zaleznych
b) w jednostkach wspólzaleznych
c) w jednostkach stowarzyszonych
d) w znaczacym inwestorze
e) w jednostce dominujacej
f) w pozostalych jednostkach
- inne papiery wartosciowe (wg rodzaju)
- obligacje Skarbu Panstwa
g) srodki pieniezne i inne aktywa pieniezne
- srodki pieniezne w kasie i na rachunkach
Krótkoterminowe aktywa finansowe, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
15,718
3,694
3,694
12,024
13,046
13,046
28,764
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
16,256
3,227
3,227
13,029
39,046
39,046
55,302
Krótkoterminowe aktywa finansowe w kwocie 8.898 tysiecy zlotych, w tym:
- lokaty krótkoterminowe w kwocie 3.079 tysiecy zlotych,
- obligacje Skarbu Panstwa w kwocie 2.650 tysiecy zlotych,
- srodki pieniezne w kwocie 3.169 tysiecy zlotych
stanowia zabezpieczenie udzielonych przez bank gwarancji dobrego wykonania na kontraktach dlugoterminowych.
Nota 10B
PAPIERY WARTOSCIOWE, UDZIALY I INNE KRÓTKOTERMINOWE AKTYWA
FINANSOWE (WG ZBYWALNOSCI)
A. Z nieograniczona zbywalnoscia, notowane na gieldach (wartosc bilansowa)
B. Z nieograniczona zbywalnoscia, notowane na rynkach pozagieldowych
(wartosc bilansowa)
C. Z nieograniczona zbywalnoscia, nie notowane na rynku regulowanym (wartosc bilansowa)
D. Z ograniczona zbywalnoscia (wartosc bilansowa)
a) udzialy i akcje (wartosc bilansowa):
- wartosc godziwa
- wartosc rynkowa
c1 udzielone pozyczki
- wartosc godziwa
- wartosc rynkowa
Wartosc wedlug cen nabycia, razem
Wartosc na poczatek okresu, razem
Korekty aktualizujace wartosc (za okres), razem
Wartosc bilansowa, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
15,718
16,256
3,694
3,227
3,694
3,688
12,024
12,024
2,418
13,029
9,606
13,294
16,294
2,847
15,718
3,227
3,087
13,029
13,029
13,029
16,116
2,503
724
16,256
15
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
Nota 10C
PAPIERY WARTOSCIOWE, UDZIALY I INNE KRÓTKOTERMINOWE AKTYWA
FINANSOWE (STRUKTURA WALUTOWA)
Papiery wartosciowe, udzialy i inne krótkoterminowe aktywa finansowe, razem
w tys. zl
31.12.2003r.
31.12.2002r.
(rok biezacy)
(rok poprzedni)
3,694
3,227
3,694
3,227
Nota 10D
UDZIELONE POZYCZKI KRÓTKOTERMINOWE (STRUKTURA WALUTOWA)
tys. zl
Udzielone pozyczki krótkoterminowe, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
12,024
2,599
12,024
12,024
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
13,029
3,299
13,029
13,029
Nota 10E
SRODKI PIENIEZNE I INNE AKTYWA PIENIEZNE (STRUKTURA WALUTOWA)
b1. jednostka/waluta tys./GBP
tys. zl
b2. jednostka/waluta tys./ USD
tys. zl
tys. zl
Srodki pieniezne i inne aktywa pieniezne, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
5,088
7,958
1
7
561
2,064
1,269
5,887
13,046
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
18,632
20,414
31.12.2003r.
(rok biezacy)
405
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
464
240
224
61,004
61,000
4
379
1,436
4,790
18,978
39,046
Nota 11.
KRÓTKOTERMINOWE ROZLICZENIA MIEDZYOKRESOWE
a) czynne rozliczenia miedzyokresowe kosztów, w tym:
- z tytulu kosztów energii
- pozostale
b) pozostale rozliczenia miedzyokresowe, w tym:
- naliczone przychody ze sprzedazy zwiazane z wycena kontraktów dlugoterminowych
- koszty organizacji poniesione przy zalozeniu lub pózniejszym rozszerzeniu spólki akcyjnej
- inne
Krótkoterminowe rozliczenia miedzyokresowe, razem
405
70,163
70,161
2
70,568
61,468
Nota 12.
W trakcie 2003 roku Grupa dokonala zawiazania odpisów aktualizujacych na kwote 2.748 tysiecy zlotych oraz dokonala odwrócenia
odpisów aktualizujacych na kwote 733 tysiace zlotych, które dotyczyly nastepujacych grup aktywów:
- zawiazanie odpisów aktualizujacych
w tys. zl
- dlugoterminowe aktywa finansowe w pozostalych jednostkach
1,394
- zapasy
1,354
- odwrócenie odpisów aktualizujacych
- dlugoterminowe aktywa finansowe w jednostkach powiazanych
125
- dlugoterminowe aktywa finansowe w pozostalych jednostkach
171
- wartosci niematerialne i prawne
297
- srodki trwale
43
- zapasy
97
Zawiazanie
i
odwrócenie
odpisów
aktualizujacych
naleznosci
zostalo
przedstawione
w
nocie
8C.
16
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 13.
KAPITAL ZAKLADOWY
Rodzaj
Rodzaj
Seria/
Rodzaj akcji uprzywilejowania ograniczenia
emisja
akcji
praw do akcji
A
zwykla
brak
B
zwykla
brak
C
zwykla
brak
D
zwykla
brak
E
zwykla
brak
F
zwykla
brak
G
zwykla
brak
H
zwykla
brak
Liczba akcji razem
Kapital zakladowy, razem
Wartosc nominalna jednej akcji = 2,00 zl
brak
brak
brak
brak
brak
brak
brak
brak
Liczba akcji
Wartosc
serii/emisji
wg wartosci
nominalnej
Sposób
pokrycia
kapitalu
1.800
4.200
600
2.400
3.000
6.000
660
16.140
gotówka
gotówka
gotówka
gotówka
gotówka
gotówka
gotówka
gotówka
900.000
2.100.000
300.000
1.200.000
1.500.000
3.000.000
330.000
8.070.000
17.400.000
Prawo do
Data rejestracji dywidendy
(od daty)
1993-02-12
1993-02-12
1993-02-12
1993-02-12
1993-02-12
1995-05-24
1995-05-24
1997-12-10
1993-02-12
1993-02-12
1993-02-12
1993-02-12
1993-02-12
1994-01-01
1994-01-01
1997-01-01
34.800
W okresie sprawozdawczym nie wystapily i nie sa przewidywane zmiany w kapitale zakladowym Grupy.
Akcjonariusze posiadajacy co najmniej 5% ogólnej liczby glosów na Walnym Zgromadzeniu RAFAKO S.A.
Liczba akcji i glosów na ZWZ
stan na 31.12.2003 r.
ELEKTRIM S.A.
8.682.189
Bankowy Otwarty Fundusz Emerytalny*
877.204
Razem
9.559.393
*) stan akcji na podstawie zawiadomienia z dnia 9 maja 2003 r.
Udzial % w kapitale
i ZWZ
49,90
5,04
54,94
Wartosc nominalna
akcji
17.364
1.754
19.119
Nota 14.
KAPITAL ZAPASOWY
a) ze sprzedazy akcji powyzej ich wartosci nominalnej
b) utworzony ustawowo
c) utworzony zgodnie ze statutem / umowa, ponad wymagana ustawowo (minimalna) wartosc
d) z doplat akcjonariuszy / wspólników
e) inny
Kapital zapasowy, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
36,778
11,600
18,801
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
36,778
11,600
18,801
19,899
87,078
14,491
81,670
31.12.2003r.
(rok biezacy)
12,872
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
13,113
12,872
13,113
Nota 15.
KAPITAL Z AKTUALIZACJI WYCENY
a) z tytulu aktualizacji srodków trwalych
b) z tytulu zysków/strat z wyceny instrumentów finansowych
c) z tytulu podatku odroczonego
d) róznice kursowe z przeliczenia oddzialów zagranicznych
e) inny
Kapital z aktualizacji wyceny, razem
Nota 16.
ZMIANA STANU KAPITALÓW MNIEJSZOSCI
- zmiany przyjetych zasad (polityki) rachunkowosci
Stan na poczatek okresu, po uzgodnieniu do danych porównywalnych
- udzial kapitalu mniejszosciowego w zysku spólek zaleznych
- dywidendy wyplaconej udzialowcom mniejszosciowym
Stan kapitalów mniejszosci na koniec okresu
31.12.2003r.
(rok biezacy)
3,483
3,483
329
329
262
262
3,550
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
3,139
(13)
3,126
527
527
170
170
3,483
17
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 17A
UJEMNA WARTOSC FIRMY JEDNOSTEK PODPORZADKOWANYCH
a) ujemna wartosc firmy - jednostki zalezne
b) ujemna wartosc firmy - jednostki wspólzalezne
c) ujemna wartosc firmy - jednostki stowarzyszone
Ujemna wartosc firmy jednostek podporzadkowanych, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
22
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
213
22
491
704
31.12.2003r.
(rok biezacy)
6,586
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
6,586
6,586
6,373
191
191
6,564
22
6,586
6,149
224
224
6,373
213
31.12.2003r.
(rok biezacy)
2,459
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
2,459
Nota 17B
ZMIANA STANU UJEMNEJ WARTOSCI FIRMY - JEDNOSTKI ZALEZNE
a) ujemna wartosc firmy brutto na poczatek okresu
b) zwiekszenia
c) zmniejszenia
d) ujemna wartosc firmy brutto na koniec okresu
e) odpis ujemnej wartosci firmy na poczatek okresu
f) odpis ujemnej wartosci firmy za okres (z tytulu)
- odpisu ujemnej wartosci firmy dotyczacego spólki ELWO S.A.
g) odpis ujemnej wartosci firmy na koniec okresu
h) ujemna wartosc firmy netto na koniec okresu
Nota 17C
ZMIANA STANU UJEMNEJ WARTOSCI FIRMY - JEDNOSTKI STOWARZYSZONE
a) ujemna wartosc firmy brutto na poczatek okresu
b) zwiekszenia
- sprzedazy akcji spólki ZREW S.A.
d) ujemna wartosc firmy brutto na koniec okresu
e) odpis ujemnej wartosci firmy na poczatek okresu
f) odpis ujemnej wartosci firmy za okres (z tytulu)
- odpisu ujemnej wartosci firmy dotyczacego spólki ZREW S.A.
- sprzedazy akcji spólki ZREW S.A.
g) odpis ujemnej wartosci firmy na koniec okresu
h) ujemna wartosc firmy netto na koniec okresu
2,459
2,459
1,968
(1,968)
164
(2,132)
2,459
1,476
492
492
1,968
491
Nota 17D
Nazwa jednostki
Ujemna wartosc
firmy na 31.12.2003
ELWO S.A.
22
RAZEM
22
Wartosc poczatkowa
ujemnej wartosci
firmy
Dotychczasowe odpisy
Sposób ustalenia
ujemnej wartosci
ujemnej wartosci firmy
firmy
aktywa bilansowe netto
6,586
6,564
na 31.12.1994 roku
6,586
6,564
18
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
Nota 18A
ZMIANA STANU DLUGOTERMINOWEJ REZERWY NA SWIADCZENIA EMERYTALNE I
PODOBNE (WG TYTULÓW)
- rezerwa na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne
- utworzenia rezerwy
c) wykorzystanie
d) rozwiazanie (z tytulu)
- przeklasyfikowania na rezerwe krótkoterminowa
e) stan na koniec okresu
Nota 18B
ZMIANA STANU KRÓTKOTERMINOWEJ REZERWY NA SWIADCZENIA EMERYTALNE
I PODOBNE (WG TYTULÓW)
- przeklasyfikowania z rezerwy dlugoterminowej
c) wykorzystanie (z tytulu)
- wyplaconych odpraw emerytalnych
- rozwiazania rezerwy
Nota 18C
ZMIANA STANU POZOSTALYCH REZERW DLUGOTERMINOWYCH
(WG TYTULÓW)
- rezerwa na przewidywane straty na kontraktach
b) zwiekszenia
- utworzenia rezerwy na przewidywane straty na kontraktach
c) wykorzystanie
- rozwiazania rezerwy na przewidywane straty na kontraktach
Nota 18D
ZMIANA STANU POZOSTALYCH REZERW KRÓTKOTERMINOWYCH
(WG TYTULÓW)
- rezerwa na watpliwe aktywa
- utworzenia rezerwy na przewidywane straty na kontraktach
- utworzenia rezerwy na koszty procesowe
c) wykorzystanie
- rozwiazania rezerwy na watpliwe aktywa
- rozwiazania rezerwy na przewidywane straty na kontraktach
- rezerwa na koszty procesowe
w tys. zl
31.12.2003r.
(rok biezacy)
12,040
12,040
3,667
3,667
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
14,318
14,318
915
915
14,792
14,792
2,278
2,278
12,040
12,040
31.12.2003r.
(rok biezacy)
979
979
915
915
873
873
53
53
968
968
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
1,638
1,638
2,261
2,261
1,098
1,098
1,822
1,822
979
979
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
1,776
1,776
3,951
3,951
1,776
1,776
3,951
3,951
31.12.2003r.
(rok biezacy)
1,811
1,811
5,618
5,618
6,615
6,615
814
814
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
815
665
150
2,678
2,546
132
1,550
150
1,400
1,943
1,811
132
19
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 19A
ZOBOWIAZANIA DLUGOTERMINOWE
a) wobec jednostek zaleznych
b) wobec jednostek wspólzaleznych
c) wobec jednostek stowarzyszonych
d) wobec znaczacego inwestora
e) wobec jednostki dominujacej
f) wobec pozostalych jednostek
- kredyty i pozyczki
Zobowiazania dlugoterminowe, razem
Nota 19B
ZOBOWIAZANIA DLUGOTERMINOWE, O POZOSTALYM OD DNIA
BILANSOWEGO OKRESIE SPLATY
a) powyzej 1 roku do 3 lat
b) powyzej 3 do 5 lat
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
1,800
1,800
1,800
3,100
3,100
3,100
31.12.2003r.
(rok biezacy)
1,800
1,800
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
2,200
900
3,100
31.12.2003r.
(rok biezacy)
1,800
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
3,100
1,800
3,100
Nota 19C
ZOBOWIAZANIA DLUGOTERMINOWE (STRUKTURA WALUTOWA)
20
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
21
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 20A
ZOBOWIAZANIA KRÓTKOTERMINOWE
a) wobec jednostek zaleznych
- z tytulu dostaw i uslug o okresie wymagalnosci:
- do 12 miesiecy
- inne
b) wobec jednostek wspólzaleznych
c) wobec jednostek stowarzyszonych
- do 12 miesiecy
d) wobec znaczacego inwestora
- do 12 miesiecy
e) wobec jednostek zaleznych od znaczacego inwestora
-inne zobowiazania finansowe, w tym:
- do 12 miesiecy
f) wobec jednostki dominujacej
g) wobec pozostalych jednostek
- kredyty i pozyczki, w tym:
- dlugoterminowe w okresie splaty
- do 12 miesiecy
- zaliczki otrzymane na dostawy
- z tytulu podatków, cel i ubezpieczen i innych swiadczen
- z tytulu wynagrodzen
- inne (wg rodzaju)
- zobowiazania z tytulu nierozliczonych zaliczek
- zobowiazania inwestycyjne
- pozostale
h) fundusze specjalne (wg tytulów)
- ZFSS
Zobowiazania krótkoterminowe, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
645
107
102
5
538
6,030
6,030
6,030
6,030
107,663
29,021
1,300
66,757
64,100
2,657
10
5,132
2,811
3,932
200
3,732
819
819
115,157
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
691
191
191
500
1,646
1,646
1,646
1,670
1,670
1,670
3,118
3,118
3,118
3,118
144,859
35,559
1,159
92,376
90,352
2,024
9,442
3,140
4,342
903
3,439
1,214
1,214
153,198
Nota 20B
ZOBOWIAZANIA KRÓTKOTERMINOWE (STRUKTURA WALUTOWA)
tys. zl
tys. zl
b3. jednostka/waluta tys./SEK
tys. zl
b4. jednostka/waluta tys./GBP
tys. zl
tys. zl
b6. pozostale waluty w tys. zl
Zobowiazania krótkoterminowe, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
82,261
32,896
4,118
15,650
3,425
16,421
291
154
19
132
175
538
1
115,157
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
119,729
33,469
4,758
18,552
3,458
14,158
392
175
14
91
175
493
153,198
22
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
23
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 21.
INNE ROZLICZENIA MIEDZYOKRESOWE
a) bierne rozliczenia miedzyokresowe kosztów, w tym:
- dlugoterminowe (wg tytulów)
- rezerwa na premie
- krótkoterminowe (wg tytulów)
- koszty z tytulu naliczonych odsetek
- koszty niewykorzystanych urlopów
- koszty napraw gwarancyjnych
- rezerwa na premie
- rezerwa na przewidywane koszty
- naliczone koszty realizacji kontraktów
- naliczone koszty oplat karnych
- pozostale rezerwy
b) rozliczenia miedzyokresowe przychodów, w tym:
- dlugoterminowe (wg tytulów)
- pozostale dlugoterminowe rozliczenia miedzyokresowe przychodów
- krótkoterminowe (wg tytulów)
- otrzymane zaliczki na poczet przyszlych dostaw
- wycena kontraktów dlugoterminowych
- przyszle rozliczenia transakcji eksportowych
- pozostale rezerwy
Inne rozliczenia miedzyokresowe, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
24,794
20
20
24,774
11
767
6,298
9,427
7,825
446
43,518
878
878
42,640
1,789
18,169
22,654
28
68,312
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
14,882
14,882
83
920
2,411
4,924
514
5,873
157
57,079
878
878
56,201
4,724
44,603
6,854
20
71,961
Nota 22.
Do wyliczenia wartosci ksiegowej przyjeto wartosc kapitalu wlasnego w kwocie 151.554 tysiecy zlotych oraz 17.400.000 sztuk akcji
zwyklych. Wartosc ksiegowa na jedna akcje wynosi 8,71 zlotych.
NOTY OBJASNIAJACE
DO POZYCJI POZABILANSOWYCH
Nota 23A
NALEZNOSCI WARUNKOWE OD JEDNOSTEK POWIAZANYCH (Z TYTULU)
a) otrzymanych gwarancji i poreczen, w tym:
- od jednostek stowarzyszonych
b) pozostale (z tytulu)
Naleznosci warunkowe od jednostek powiazanych, razem
Nota 23B
ZOBOWIAZANIA WARUNKOWE NA RZECZ JEDNOSTEK POWIAZANYCH
(Z TYTULU)
a) udzielonych gwarancji i poreczen, w tym:
- na rzecz jednostek zaleznych
b) pozostale (z tytulu)
- na rzecz jednostek zaleznych
- na rzecz jednostek zaleznych od znaczacego inwestora
- na rzecz jednostki dominujacej
Zobowiazania warunkowe na rzecz jednostek powiazanych, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
400
400
4,427
4,427
4,427
4,827
31.12.2003r.
(rok biezacy)
17,188
17,188
17,188
17,188
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
1,312
103
459
750
4,007
4,007
753
3,254
5,319
31.12.2001 r.
(rok poprzedni)
1,045
1,045
19,998
19,998
36
17,877
2,085
21,043
24
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
NOTY OBJASNIAJACE
DO SKONSOLIDOWANEGO RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT
Nota 24A
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAZY PRODUKTÓW
(STRUKTURA RZECZOWA - RODZAJE DZIALALNOSCI), W TYM:
- przychody netto ze sprzedazy wyrobów
- przychody netto ze sprzedazy uslug
- przychody ze sprzedazy pozostalych produktów
Przychody netto ze sprzedazy produktów, razem
Nota 24B
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAZY PRODUKTÓW
(STRUKTURA TERYTORIALNA)
a) kraj, w tym:
- przychody ze sprzedazy pozostalych produktów
b) eksport, w tym:
Przychody netto ze sprzedazy produktów, razem
Nota 25A
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAZY TOWARÓW I MATERIALÓW
(STRUKTURA RZECZOWA - RODZAJE DZIALALNOSCI), W TYM:
- przychody ze sprzedazy towarów
- przychody ze sprzedazy materialów
Przychody netto ze sprzedazy towarów i materialów, razem
Nota 25B
PRZYCHODY NETTO ZE SPRZEDAZY TOWARÓW I MATERIALÓW
(STRUKTURA TERYTORIALNA)
a) kraj, w tym:
b) eksport, w tym:
Przychody netto ze sprzedazy towarów i materialów, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
446,119
80,979
11,091
356
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
545,095
179,453
9,655
163
247
457,210
81,335
554,997
179,616
31.12.2003r.
(rok biezacy)
305,084
81,335
295,482
80,979
9,602
356
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
420,373
179,616
411,098
179,453
9,028
163
247
152,126
134,624
150,637
133,997
1,489
627
457,210
81,335
554,997
179,616
31.12.2003r.
(rok biezacy)
446
123
1,507
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
701
1,953
123
1,519
87
2,220
87
31.12.2003r.
(rok biezacy)
1,655
123
298
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
2,058
87
162
1,953
123
2,220
87
Jednostki wchodzace w sklad Grupy dzialaja w jednym segmencie rynku.
25
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 26.
31.12.2003r.
31.12.2002r.
(rok biezacy)
(rok poprzedni)
10,330
12,833
173,225
214,496
145,768
201,169
5,333
4,865
66,522
64,298
16,883
15,901
10,139
7,692
428,200
521,254
(15,902)
701
(9,127)
(3,749)
(11,013)
(7,835)
(20,735)
(21,909)
371,423
488,462
KOSZTY WEDLUG RODZAJU
a) amortyzacja
b) zuzycie materialów i energii
c) uslugi obce
d) podatki i oplaty
e) wynagrodzenia
f) ubezpieczenia spoleczne i inne swiadczenia
g) pozostale koszty rodzajowe
Koszty wedlug rodzaju, razem
Zmiana stanu zapasów produktów i rozliczen miedzyokresowych
Koszt wytworzenia produktów na wlasne potrzeby jednostki (wielkosc ujemna)
Koszty sprzedazy (wielkosc ujemna)
Koszty ogólnego zarzadu (wielkosc ujemna)
Koszt wytworzenia sprzedanych produktów
Nota 27.
31.12.2003r.
(rok biezacy)
688
17
340
195
75
61
INNE PRZYCHODY OPERACYJNE
a) rozwiazane rezerwy (z tytulu)
- na kontrakty dlugoterminowe
- odpisy aktualizujace wartosci niematerialne i prawne
- koszty niewykorzystanych urlopów
- na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne
- rezerwa na premie
- pozostale rezerwy
b) pozostale, w tym:
- kary odszkodowania
- dodatnie róznice inwentaryzacyjne
- zwrot podatku przez US
- splata naleznosci pozabilansowych
- przychody z pozostalej sprzedazy
- inne
Inne przychody operacyjne, razem
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
4,650
706
335
2,936
673
3,055
849
245
32
726
2,652
79
790
330
1,453
3,340
1,203
7,705
Nota 28.
Odpisy aktualizujace wartosc aktywów niefinansowych, w tym:
- odpisy aktualizujace wartosc naleznosci
- odpisy aktualizujace wartosc zapasów
Razem
Wartosc w tys. zl
Przyczyna utworzenia
11,387 naleznosci watpliwe, przeterminowane
1,257 zapasy niechodliwe
12,644
Nota 29.
INNE KOSZTY OPERACYJNE
a) utworzone rezerwy (z tytulu)
- na kontrakty dlugoterminowe
- na niewykorzystane urlopy
- na naprawy gwarancyjne
- rezerwy na przewidywane kary kontraktowe
- na nagrody jubileuszowe
- inne
b) pozostale, w tym:
- kary i odszkodowania
- darowizny
- koszty napraw gwarancyjnych
- rozliczenie kontraktów "Izomar"
- spisane naleznosci
- koszty zlomowania materialów
- ujemne róznice inwentaryzacyjne
- inne
Inne koszty operacyjne, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
17,602
2,971
43
3,887
7,825
2,816
60
13,345
122
154
8,075
2,078
297
2,619
30,947
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
1,116
76
260
769
11
9,605
1,318
78
3,164
55
2,691
384
440
1,475
10,721
26
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 30A
PRZYCHODY FINANSOWE Z TYTULU DYWIDEND I UDZIALÓW W ZYSKACH
a) od jednostek powiazanych, w tym:
b) od pozostalych jednostek
Przychody finansowe z tytulu dywidend i udzialów w zyskach, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
37
37
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
338
338
47
385
31.12.2003r.
(rok biezacy)
1,469
1,469
1,520
1,520
2,989
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
1,007
1,007
2,885
2,885
3,892
31.12.2003r.
(rok biezacy)
9,442
277
116
161
231
128
103
9,950
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
345
381
381
31.12.2003r.
(rok biezacy)
2,111
2,111
1,169
1,169
3,280
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
3,644
3,644
2,339
2,339
5,983
31.12.2003r.
(rok biezacy)
220
48
172
287
263
24
2,528
2,130
245
1
152
3,035
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
Nota 30B
PRZYCHODY FINANSOWE Z TYTULU ODSETEK
a) z tytulu udzielonych pozyczek
- od pozostalych jednostek
b) pozostale odsetki
- od pozostalych jednostek
Przychody finansowe z tytulu odsetek, razem
Nota 30C
INNE PRZYCHODY FINANSOWE
a) dodatnie róznice kursowe
b) rozwiazane rezerwy (z tytulu)
- odsetek od naleznosci
- na naleznosci
c) pozostale, w tym:
- umorzenie udzialów
- inne
Inne przychody finansowe, razem
72
72
798
Nota 31A
KOSZTY FINANSOWE Z TYTULU ODSETEK
a) odsetki od kredytów i pozyczek
- dla pozostalych jednostek
b) pozostale odsetki
- dla pozostalych jednostek
Koszty finansowe z tytulu odsetek, razem
Nota 31B
INNE KOSZTY FINANSOWE
a) ujemne róznice kursowe, w tym:
- zrealizowane
- niezrealizowane
b) utworzone rezerwy (z tytulu)
- na watpliwe odsetki
- na naleznosci
c) pozostale, w tym:
- koszty udzielonych poreczen i akredytyw
- prowizje bankowe
- prowizja maklerska
- inne
Inne koszty finansowe, razem
2,778
1,975
219
584
2,778
27
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 32.
ZYSK (STRATA) NA SPRZEDAZY CALOSCI LUB CZESCI UDZIALÓW JEDNOSTEK
PODPORZADKOWANYCH
a) zysk ze sprzedazy udzialów i akcji
b) strata ze sprzedazy udzialów i akcji
Zysk (strata) na sprzedazy calosci lub czesci udzialów jednostek podporzadkowanych,
razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
(288)
(288)
(288)
SPRZEDAZ UDZIALÓW LUB AKCJI W PODMIOTACH ZALEZNYCH I STOWARZYSZONYCH
Nazwa spólki
ZREW S.A.
% sprzedanych
akcji/udzialów
Wynik na sprzedazy akcji
/udzialów
(w tys. zl)
9,99%
(288)
Sposób rozliczen miedzy
sprzedajacym a kupujacym
Wartosc netto
sprzedanej spólki
(w tys. zl)
gotówka
33.352
Nota 33A
PODATEK DOCHODOWY BIEZACY
1. Zysk (strata) brutto skonsolidowany
2. Korekty konsolidacyjne
3. Róznice pomiedzy zyskiem (strata) brutto a podstawa
opodatkowania podatkiem dochodowym (wg tytulów)
- koszty nie stanowiace kosztów uzyskania przychodów
- koszty nie stanowiace kosztów uzyskania przychodów w roku
poprzednim a w biezacym bedace kosztami uzyskania przychodów
- przychody, które nie sa zaliczane do podstawy opodatkowania
- przychody podatkowe niezaliczone do przychodów ksiegowych
- odliczenia od dochodu
4. Podstawa opodatkowania podatkiem dochodowym
5. Podatek dochodowy wedlug stawki 28% 2002r., 27% 2003r.
6. Zwiekszenia, zaniechania, zwolnienia, odliczenia i obnizki podatku
7. Podatek dochodowy biezacy ujety (wykazany) w deklaracji
podatkowej okresu, w tym:
- wykazany w rachunku zysków i strat
31.12.2003r.
(rok biezacy)
19,370
4,594
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
11,252
788
(12,895)
23,205
55,311
58,540
(63,630)
(27,154)
(4,576)
11,069
2,988
(8,181)
35,245
9,868
2,988
9,868
2,988
9,868
28
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 33B
PODATEK DOCHODOWY ODROCZONY, WYKAZANY
W RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT
- zmniejszenie (zwiekszenie) z tytulu powstania lub odwrócenia sie
róznic przejsciowych
Podatek dochodowy odroczony, razem
31.12.2003r.
(rok biezacy)
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
10,837
(7,569)
10,837
(7,569)
Informacja o podatku dochodowym w przekroju podmiotów objetych konsolidacja metoda pelna
RAFAKO S.A.
Podatek dochodowy nalezny
Zmiana stanu rozliczen miedzyokresowych
z tytulu podatku dochodowego
Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat
ELWO S.A.
Suma
1,980
1,008
2,988
10,432
405
10,837
12,412
1,413
13,825
Nota 34A
Informacja na temat podzialu zysku za prezentowane lata obrotowe
Zgodnie z Uchwala nr 6 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia RAFAKO S.A. z dnia 12 maja 2003 roku, zysk netto za rok konczacy sie
31 grudnia 2002 roku w kwocie 5.711.241,46 zlotych przeznaczono na:
- wyplate dywidendy w kwocie 1.914.000,00 zl;
- pokrycie straty z lat ubieglych w kwocie 393.504,94 zl;
- kapital zapasowy w kwocie 3.403.736,52 zl.
Nota 34B
ZYSK (STRATA) NETTO
a) zysk (strata) netto jednostki dominujacej
b) zysk (strata) netto jednostek zaleznych
c) zysk (strata) netto jednostek wspólzaleznych
d) zysk (strata) netto jednostek stowarzyszonych
e) korekty konsolidacyjne
Zysk (strata) netto
31.12.2003r.
(rok biezacy)
7,625
2,514
31.12.2002r.
(rok poprzedni)
5,712
4,029
(116)
(4,923)
5,100
648
(1,315)
9,074
Jednostki wchodzace w sklad Grupy Kapitalowej RAFAKO dzialaja w jednym segmencie rynku, zarówno branzowym jak i geograficznym.
Nota 35.
1. Dane do obliczenia zysku na 1 akcje zwykla za 12 miesiecy:
Zysk netto za 12 miesiecy
ilosc akcji zwyklych
Zysk netto na 1 akcje zwykla
5,100 tys. zl
17,400,000 szt.
0.29 zl
29
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
NOTY OBJASNIAJACE
DO SKONSOLIDOWANEGO RACHUNKU PRZEPLYWÓW PIENIEZNYCH
1.
Struktura srodków pienieznych
Struktura srodków pienieznych przedstawia sie nastepujaco:
2.
01.01.2003
31.12.2003
Srodki pieniezne w kasie
Srodki pieniezne na rachunkach bankowych
Kaucje gwarancyjne
61
38,985
84
9,793
3,169
Razem
39,046
13,046
Informacje dotyczace pozycji „Przeplywy pieniezne netto z dzialalnosci operacyjnej” w rachunku przeplywów
pienieznych
Wyjasnienie niezgodnosci pomiedzy bilansowymi zmianami stanu oraz zmianami stanu w rachunku przeplywów
pienieznych:
Zobowiazania
Zobowiazania - zmiana bilansowa
Zmiana stanu zobowiazan inwestycyjnych
(31,503)
435
Zobowiazania wykazane w rachunku przeplywów pienieznych
(31,068)
Naleznosci
Naleznosci - zmiana bilansowa
Splata udzielonej pozyczki
Udzielenie pozyczki
Wplata naleznej dywidendy z 2002 roku
(12,356)
(9)
2
(338)
Naleznosci wykazane w rachunku przeplywów pienieznych
(12,701)
Rozliczenia miedzyokresowe
3.
Rozliczenia miedzyokresowe – zmiana bilansowa
Rozliczane w czasie koszty rozszerzenia Spólki
(1,912)
(4)
Rozliczenia miedzyokresowe wykazane w rachunku przeplywów pienieznych
(1,916)
Informacje dotyczace pozostalych pozycji w rachunku przeplywów pienieznych
W rachunku przeplywów pienieznych korekty, wplywy i wydatki wykazane w pozycjach "pozostale pozycje", "pozostale
wplywy" i "pozostale wydatki", przekraczajace 5% ogólnej kwoty korekty wplywów lub wydatków z danej dzialalnosci
zawieraja:
Pozycja A.II.12
758
Odpisy aktualizujace wartosc dlugoterminowych aktywów finansowych
Korekta odpisu aktualizujacego kwote wartosci niematerialnych i prawnych
1,098
(340)
1
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
DODATKOWE NOTY OBJASNIAJACE
1.
Informacje odnosnie instrumentów finansowych
Jednostka dominujaca udzielila pozyczki, na realizacje kontraktu dla JP Elektroprivreda z Bosni i Hercegowiny na
dostawe i montaz elektrofiltra i rehabilitacje kotla w Elektrocieplowni Tuzla, na kwote 7.609 tysiecy EUR, co
stanowi 35.206 tysiecy zlotych przeliczonych wedlug kursu kupna ING Bank Slaski S.A. obowiazujacego na dzien
bilansowy.
Oprocentowanie pozyczki ustalono w wysokosci 6% w stosunku rocznym.
Naliczone i niezrealizowane odsetki od udzielonej pozyczki na dzien 31 grudnia 2003 roku wynosza 1.462 tysiace
zlotych, a naliczone i zrealizowane w okresie obrotowym wyniosly 1.163 tysiace zlotych.
Termin splaty naliczonych odsetek ksztaltuje sie w przedziale do 3 miesiecy.
Przyszle przychody, zgodnie z harmonogramem splat, z tytulu odsetek od udzielonej pozyczki wynosza 1.162 tysiace
zlotych.
Udzielona pozyczka splacana jest ratalnie, natomiast odsetki platne sa w ratach pólrocznych. Ostateczny termin splaty
pozyczki wynosi 3 lata.
Zabezpieczenie udzielonej pozyczki stanowi bankowa nieodwolalna akredytywa.
Szczególowe zestawienie ruchów na pozyczce udzielonej przedstawiono w notach 5C i 10B.
Akcje i udzialy w jednostkach, w których jednostka dominujaca posiada mniej niz 20 procent udzialów wyceniane sa,
w zwiazku z brakiem wiarygodnej wyceny wedlug wartosci godziwej, wedlug kosztów nabycia pomniejszonych o
odpisy z tytulu trwalej utraty wartosci. Na dzien 31 grudnia 2003 roku wartosc bilansowa akcji i udzialów w tych
jednostkach wynosi 3.559 tysiecy zlotych. Szczególowe zestawienie tych jednostek przedstawiono w nocie 5F w
notach objasniajacych do skonsolidowanego bilansu.
2.
Zobowiazania warunkowe
Poreczenia i gwarancje
Na dzien 31 grudnia 2003 roku Grupa nie udzielila poreczen i gwarancji innym podmiotom niz zalezne. Wartosc
udzielonych na dzien 31 grudnia 2003 roku poreczen wewnatrz Grupy wynosi 1.019 tysiecy zlotych.
Na dzien 31 grudnia 2003 roku wartosc poreczen udzielonych kontrahentom Grupy przez banki, glównie z tytulu
gwarancji "dobrego wykonania kontraktu", wyniosla 147.032 tysiace zlotych.
Na dzien 31 grudnia 2003 roku wartosc wystawionych przez Grupe weksli stanowiacych zabezpieczenie wyniosla
33.936 tysiecy zlotych, w tym dla jednostek powiazanych 17.188 tysiecy zlotych. Wartosc weksli wystawionych
wewnatrz Grupy wynosi 835 tysiecy zlotych.
Odsetki karne
Grupa rozpoznaje koszt odsetek za zwloke od nieterminowo placonych zobowiazan w oparciu o pisemne noty
odsetkowe uzyskane od swoich wierzycieli.
W ostatnich latach Grupa regulowala swoje zobowiazania z opóznieniem. Zmiana podejscia wierzycieli handlowych
Grupy w zakresie ustalania i zadania naleznosci odsetkowych moze spowodowac naliczenie odsetek od wierzytelnosci
zaplaconych przez Grupe z opóznieniem, na które wierzyciele nie wystawili not odsetkowych do tej pory.
Ulga inwestycyjna
W 1999 roku jednostka dominujaca dokonala odliczen wydatków inwestycyjnych w kwocie 3.384 tysiecy zlotych na
podstawie Ustawy z dnia 27 sierpnia 1997 roku o stosowaniu szczególnych rozwiazan podatkowych w zwiazku z
likwidacja skutków powodzi, która miala miejsce w lipcu 1997 roku.
2
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Ulga ta ma charakter warunkowy. Przepisy Ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych przewiduja mozliwosc
utraty prawa do ulg inwestycyjnych, jezeli przed uplywem 3 lat wystapi chocby jedna z nastepujacych okolicznosci:
u podatnika wystapia zaleglosci za poszczególne lata we wplacaniu podatków stanowiacych dochody budzetu
a)
panstwa, skladek na ubezpieczenie spoleczne przekraczajace odrebnie z kazdego tytulu (w tym odrebnie w
kazdym z podatków) 3 % kwot naleznych za te lata,
b) podatnicy przeniosa - w jakiejkolwiek formie - wlasnosc skladników majatkowych, z którymi zwiazane byly
odliczenia od dochodu lub obnizki podatku; nie dotyczy to przeniesienia wlasnosci w wyniku przeksztalcenia
formy prawnej, laczenia lub podzialu dotychczasowych podmiotów gospodarczych,
ustaly okolicznosci do zaliczania srodków trwalych przejetych do odplatnego korzystania na podstawie umów
c)
najmu, dzierzawy lub umów o podobnym charakterze - do skladników majatku podatnika,
d) podatnik zostanie postawiony w stan likwidacji lub zostanie ogloszona jego upadlosc,
e)
podatnik otrzymal w jakiejkolwiek formie zwrot wydatków inwestycyjnych.
Zgodnie z ustawa o zmianie ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych z dnia 20 listopada 1998 roku przy
ocenie utraty prawa do odliczen z przyczyn, o których mowa w punkcie a) powyzej, uznaje sie, ze nie wystepuje utrata
tego prawa, jezeli podatnik dokona korekty deklaracji podatkowej i ureguluje te zaleglosc wraz z naleznymi odsetkami w
okreslonym w ustawie terminie albo w terminie 14 dni od dnia otrzymania decyzji organu pierwszej instancji
okreslajacej zobowiazanie podatkowe ureguluje taka zaleglosc wraz z naleznymi odsetkami.
3.
Zobowiazania wobec budzetu panstwa i jednostek samorzadu terytorialnego z tytulu uzyskania prawa wlasnosci
budynków i budowli
W jednostkach Grupy nie wystapily na dzien bilansowy zobowiazania wobec budzetu panstwa i jednostek samorzadu
terytorialnego z tytulu uzyskania prawa wlasnosci budynków i budowli.
4.
Informacje o przychodach, kosztach i wynikach dzialalnosci zaniechanej w danym okresie lub przewidzianej
do zaniechania w nastepnym okresie
W okresie sprawozdawczym w jednostkach Grupy nie zaniechano istotnej dzialalnosci gospodarczej. Grupa
nie planuje zaprzestania istotnej dzialalnosci gospodarczej w nastepnym okresie.
5.
Koszt wytworzenia srodków trwalych w budowie i srodków trwalych na wlasne potrzeby
W okresie sprawozdawczym Grupa wytworzyla inwestycje i srodki trwale na wlasne potrzeby w kwocie 703 tysiace
zlotych.
6.
Poniesione i planowane naklady inwestycyjne w okresie najblizszych 12 miesiecy od dnia bilansowego
W 2003 roku jednostki nalezace do Grupy poniosly naklady inwestycyjne w kwocie 6.822 tysiace zlotych na
inwestycje w wartosci niematerialne i prawne oraz inwestycje w rzeczowy majatek trwaly, w tym na ochrone srodowiska
278 tysiecy zlotych. Laczna kwota planowanych nakladów inwestycyjnych w okresie najblizszych 12 miesiecy
zostala oszacowana na kwote 15.850 tysiecy zlotych.
Nazwa spólki
Poniesione w 2003 roku,
w tym:
RAFAKO S.A.
ELWO S.A.
5,218
1,604
RAZEM
6,822
Planowane w okresie
dwunastu miesiecy, w tym:
na ochrone
srodowiska
w tys. zl
278
278
na ochrone
srodowiska
12,418
3,432
15,850
3
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
7.1. Znaczace transakcje z podmiotami powiazanymi, dotyczace przeniesienia praw i zobowiazan
a)
W roku 2003 jednostki Grupy nie przeprowadzily istotnych transakcji z czlonkami Zarzadu i organów zarzadczych
oraz ich malzonkami, krewnymi lub powinowatymi w linii prostej do drugiego stopnia lub zwiazanymi z tytulu
opieki, przysposobienia lub kurateli z osoba zarzadzajaca lub bedaca w organach nadzorczych jednostki lub
spólkami, w których sa znaczacymi udzialowcami (akcjonariuszami lub wspólnikami).
b)
Jednostka dominujaca podpisala dwie znaczace umowy zwiazane z modernizacja Elektrowni Patnów II:
-
w dniu 12 kwietnia 2001 roku konsorcjum ALSTOM Power Boiler GmbH i RAFAKO S.A. („Konsorcjum”)
podpisalo z Elektrim-Megadex S.A. (spólka zalezna od Elektrim S.A.) umowe, której przedmiotem jest dostawa
kotla dla bloku energetycznego o mocy 460 MW w Elektrowni Patnów II. Wartosc umowy (po podpisaniu aneksu
w dniu 19 grudnia 2003 roku) wynosi okolo 109 mln EUR, z czego udzial RAFAKO S.A. stanowi kwote okolo 47
mln EUR. Termin realizacji przedmiotu umowy przypada na okres od kwietnia 2001 roku do marca 2006 roku;
- w dniu 26 czerwca 2001 roku RAFAKO S.A podpisala z firma Elektrim-Megadex S.A. umowe, której
przedmiotem jest dostawa instalacji odsiarczania spalin dla bloku energetycznego o mocy 460 MW w Elektrowni
Patnów II. Zakres umowy obejmuje projekt technologiczny, produkcje i dostawe urzadzen i materialów oraz
nadzór nad montazem i uruchomieniem. Wartosc umowy wynosi 8,25 mln EUR. Termin realizacji przedmiotu
umowy przypada na okres od czerwca 2001 roku do wrzesnia 2004 roku.
- w maju 2003 roku Konsorcjum RAFAKO S.A. i ALSTOM Power Boiler GmbH (i RAFAKO S.A.), w zwiazku
z brakiem zamkniecia finansowania przedmiotowej inwestycji (po odstapieniu przez Konsorcjum Banków
organizujacych kredyt konsorcjalny dla finansowania projektu modernizacji Elektrowni Patnów II od umowy
kredytowej na kwote 392 mln USD), zawiesilo na okres 6 miesiecy realizacje w/w umów podpisanych z firma
Elektrim - Megadex S.A.
- w dniu 16 pazdziernika 2003 roku zostalo podpisane porozumienie miedzy Skarbem Panstwa a Elektrim SA
dotyczace m.in. zmiany terminu realizacji inwestycji Patnów II na dzien 1 lipca 2006 roku. Zmiana terminu
zakonczenia inwestycji byla jednym z warunków, od których Grupa Banków uzalezniala ewentualnosc
przystapienie do kredytowania przedsiewziecia.
- w dniu 23 grudnia 2003 roku zostala zawarta umowa pozyczki pomiedzy Elektrownia Patnów II Sp. z o.o. (spólka
w 100% zalezna od ZE PAK S.A.) a Narodowym Funduszem Ochrony Srodowiska i Gospodarki Wodnej na
kwote 226 mln zlotych na okres 10 lat, na dofinansowanie inwestycji Patnów II.
Aktualnie prowadzone sa rozmowy z Grupa Banków o ich przystapieniu do kredytowania przedmiotowej
inwestycji.
RAFAKO S.A. nie wyklucza, ze w przypadku niemoznosci zorganizowania przez Grupe Elektrim S.A. dalszego
finansowania w/w umów lub braku mozliwosci przedstawienia przez Grupe Elektrim S.A. akceptowalnych,
alternatywnych form zabezpieczenia finansowego tychze kontraktów, moze wystapic ewentualnosc odstapienia
przez Konsorcjum (i RAFAKO S.A.) od dalszej realizacji umów. W takiej sytuacji, w ciagu 60 dni od daty
wypowiedzenia kontraktów, Konsorcjum (i RAFAKO S.A.) przysluguje zwrot wszystkich zasadnych i dotad
niezaplaconych przez Zamawiajacego (Elektrim-Megadex S.A.) kosztów lub/i wykorzystanie posiadanych przez
Konsorcjum (i RAFAKO S.A.) gwarancji zabezpieczeniowych.
Na dzien 31 grudnia 2003 roku aktywa RAFAKO S.A. z tytulu realizacji umów zwiazanych z modernizacja
Elektrowni Patnów II wyniosly okolo 31 mln zlotych. Na dzien sporzadzenia sprawozdania finansowego Zarzad,
biorac pod uwage powyzsze przeslanki, nie widzi potrzeby tworzenia rezerw i odpisów aktualizujacych na
powyzsze aktywa.
4
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
W dniu 19 marca 2002 roku jednostka zalezna, ELWO S.A. podpisala z firma Elektrim - Megadex S.A. umowe,
której przedmiotem jest dostarczenie przez ELWO S.A. i realizacja "pod klucz" kompletnego urzadzenia
odpylajacego spaliny z kotla pylowego o parametrach nadkrytycznych w Elektrowni Patnów II. Wartosc umowy
wynosi 4,35 mln EUR. Termin realizacji przedmiotu umowy przypada na okres od marca 2002 roku do
pazdziernika 2004 roku. W dniu 9 maja 2003 roku Elektrim-Megadex S.A. zawiesil realizacje kontraktu na
okres nie dluzszy niz szesc miesiecy.
Na dzien 31 grudnia 2003 roku aktywa jednostki zaleznej z tytulu realizacji umów zwiazanych z modernizacja
Elektrowni Patnów II wyniosly okolo 2,2 mln zlotych. Na powyzsze nie tworzono rezerw i odpisów
aktualizujacych.
c) W dniu 27 stycznia 1997 roku, pomiedzy firmami Elektrim S.A., Elektrim-Megadex S.A. oraz RAFAKO S.A.,
doszlo do podpisania trójstronnej umowy na realizacje pod klucz rekonstrukcji kotlowni w Cieplowni Komorzany
w Czechach. W ramach tej umowy, opiewajacej na sume 67,8 mln USD, RAFAKO S.A. zobowiazala sie
wyprodukowac i dostarczyc piec kotlów fluidalnych, na sume 24,4 mln USD.
Wszystkie dostawy lezace w zakresie RAFAKO S.A. zostaly zrealizowane zgodnie z kontraktem.
W lipcu 2002 roku Spólka otrzymala informacje z Elektrim-Megadex S.A. o zlozeniu, w dniu 27 czerwca 2002
roku, przez Elektrim S.A. pozwu do Sadu Arbitrazowego w Pradze przeciwko United Energy a.s. (inwestor
od którego zalezna jest Cieplownia Komorzany) m.in. w sprawie odstapienia przez United Energy a.s. od
dokonczenia realizacji ostatniego z pieciu kotlów (dostarczony i zmontowany kociol K-6 dotychczas nie
zostal jeszcze uruchomiony). Zdaniem Elektrim-Megadex S.A., odstapienie inwestora od dokonczenia realizacji
ostatniego z pieciu zakontraktowanych kotlów jest bezzasadne.
Na dzien sporzadzenia niniejszego sprawozdania finansowego, naleznosci RAFAKO S.A. z tytulu powyzszego
kontraktu w zakresie kwoty glównej wynosza okolo 5,4 mln zlotych oraz w zakresie raty gwarancyjnej wynosza
okolo 1,9 mln zlotych. Spólka na dzien 31 grudnia 2003 roku objela odpisem aktualizujacym naleznosci z tytulu
tego kontraktu, w zwiazku z niemoznoscia polubownego rozwiazania sporu i przedluzajaca sie procedura sadowa.
W rezultacie wynik okresu biezacego ulegl obnizeniu o kwote 5.907 tysiecy zlotych.
7.2. Dane liczbowe, dotyczace jednostek powiazanych z emitentem
Wzajemne naleznosci i zobowiazania:
Spólki zalezne
Krótkoterminowe
naleznosci brutto
Odpisy
aktualizujace
naleznosci
Krótkoterminowe
zobowiazania
Spólki
stowarzyszone
poczatek
roku
31.12.2003
poczatek
roku
225
148
36
(157)
(147)
691
645
31.12.2003
Znaczacy inwestor
poczatek
roku
31.12.2003
3,786
204
Spólki zalezne od
znaczacego inwestora
poczatek
roku
52,559
(246)
1,646
1,670
3,118
Razem
31.12.2003
poczatek
roku
31.12.2003
52,642
56,606
52,994
(7,538)
6,030
(403)
7,125
(7,685)
6,675
Na dzien 31 grudnia 2003 roku okolo 43 % naleznosci krótkoterminowych z tytulu dostaw, robót i uslug stanowia
naleznosci od spólek wchodzacych w sklad grupy kapitalowej znaczacego inwestora. Jednoczesnie okolo 21%
przychodów ze sprzedazy realizowane jest poprzez te jednostki.
5
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Realizowalnosc naleznosci od firmy Elektrim-Megadex S.A. (spólka zalezna od Elektrim S.A.):
Na dzien sporzadzenia niniejszego raportu, naleznosci RAFAKO S.A. od Elektrim-Megadex S.A. wynosily 50,0 mln
zlotych, które:
a) w zakresie kwot glównych wynosily okolo 16,6 mln zlotych i dotyczyly:
- kontraktu Komorzany
- kontraktów PAK II
- pozostalych kontraktów
5.4 mln zl
0.9 mln zl
10.3 mln zl
b) w zakresie rat gwarancyjnych wynosily 33,4 mln zlotych i dotyczyly:
- kontraktu Komorzany
- kontraktów PAK II
- pozostalych kontraktów
1.9 mln zl
7.8 mln zl
23.7 mln zl
Na wierzytelnosci z tytulu kontraktu Komorzany RAFAKO S.A. dokonala odpisu aktualizujacego w wysokosci okolo
7,3 mln zlotych, natomiast na pozostale kontrakty okolo 0,2 mln zlotych.
Na dzien sporzadzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, w ocenie Zarzadu jednostki
dominujacej, powyzszy stopien koncentracji naleznosci od Elektrim-Megadex S.A. moze miec negatywny wplyw na
sytuacje platnicza Grupy. W zwiazku z powyzszym, jednostka dominujaca podjela stosowne kroki majace na celu
zabezpieczenie realizowalnosci powyzszych naleznosci. Zarzad jednostki dominujacej podjal dzialania zmierzajace do
przejecia splaty naleznosci bezposrednio od inwestorów odpowiednich kontraktów. Na dzien sporzadzenia niniejszego
sprawozdania finansowego nie sposób okreslic wyniku zwiazanego z zakonczeniem podjetych dzialan.
Koszty i przychody z wzajemnych transakcji ksztaltuja sie nastepujaco:
Spólki zalezne
rok
poprzedni
Przychody ze
sprzedazy
Przychody finansowe z tytulu:
- dywidend
- odsetek
8.
247
rok
biezacy
240
Spólki
stowarzyszone
rok
poprzedni
798
rok
biezacy
Znaczacy inwestor
Spólki zalezne od
znaczacego inwestora
rok
poprzedni
rok
poprzedni
rok
biezacy
3,234
290
rok biezacy
175,424
80,928
Razem
rok
rok biezacy
poprzedni
179,703
338
338
338
338
81,458
Informacje o wspólnych przedsiewzieciach, które nie podlegaja konsolidacji metoda pelna lub praw wlasnosci
W 2003 roku Grupa nie prowadzila wspólnych przedsiewziec nie podlegajacych konsolidacji metoda pelna lub praw
wlasnosci.
9.
Zatrudnienie
Przecietny stan zatrudnienia w 2003 roku ksztaltowal sie nastepujaco:
Pracownicy na stanowiskach robotniczych
Pracownicy na stanowiskach nierobotniczych
Urlopy bezplatne i wychowawcze
Razem
RAFAKO
915
726
8
ELWO
262
156
4
RAZEM
1,177
882
12
1,649
422
2,071
6
RAFAKO S.A.
10.
SA-RS 2003
w tys. zl
Wynagrodzenie (w pieniadzu i naturze) wyplacone lub nalezne w 2002 i 2003 roku czlonkom Zarzadów i Rad
Nadzorczych spólek nalezacych do Grupy Kapitalowej RAFAKO (jako koszty lub z zysku). Ponadto informacje
na temat wynagrodzen z tytulu pelnienia funkcji we wladzach jednostek stowarzyszonych i zaleznych.
rok 2003
Nazwa spólki
RAFAKO S.A.
ELWO S.A.
Zarzad
1,742
656
rok 2002
Rada
Rada
Zarzad
Nadzorcza
Nadzorcza
w tys. zl
423
1,922
420
215
580
211
Wynagrodzenie czlonków Zarzadu jednostki dominujacej z tytulu pelnienia funkcji we wladzach spólek zaleznych i
stowarzyszonych w 2002 roku wynioslo 140 tysiecy zlotych, natomiast w 2003 roku wynioslo 146 tysiecy zlotych.
11. Niesplacone zaliczki, pozyczki, gwarancje, poreczenia udzielone Zarzadowi i Radzie Nadzorczej
W 2003 oraz w 2002 roku nie udzielono pozyczek czlonkom Zarzadów i organów zarzadczych oraz ich malzonkom,
krewnym lub powinowatym w linii prostej do drugiego stopnia lub zwiazanym z tytulu opieki, przysposobienia lub
kurateli z osoba zarzadzajaca lub bedaca w organach nadzorczych jednostki lub spólkami, w których sa znaczacymi
udzialowcami (akcjonariuszami lub wspólnikami). Spólki nie udzielily tez powyzszym osobom zaliczek, gwarancji
czy poreczen.
12. Znaczace zdarzenia dotyczace lat ubieglych ujete w rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym
W Grupie nie mialy miejsca znaczace zdarzenia dotyczace lat ubieglych, które nalezaloby ujac w skonsolidowanym
sprawozdaniu finansowym za biezacy rok obrotowy.
13. Wydarzenia po koncu okresu sprawozdawczego nie ujete w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym
Do momentu sporzadzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2003 rok nie wystapily
zdarzenia wplywajace znaczaco na sytuacje majatkowa i finansowa Grupy.
14. Informacje o relacjach pomiedzy prawnym poprzednikiem a emitentem
Przeksztalcenie Raciborskiej Fabryki Kotlów "RAFAKO" w spólke akcyjna nastapilo w dniu 12 lutego 1993 roku,
w zwiazku z powyzszym w 2003 roku nie wystapily zadne relacje miedzy prawnym poprzednikiem a jednostka
dominujaca Grupy Kapitalowej RAFAKO.
15. Wysoki wskaznik inflacji
Wysoki wskaznik inflacji nie dotyczy prezentowanych skonsolidowanych danych finansowych oraz porównywalnych
skonsolidowanych danych finansowych.
16. Zestawienie oraz objasnienie róznic pomiedzy danymi ujawnionymi w skonsolidowanym sprawozdaniu
finansowym i porównywalnymi danymi finansowymi, a uprzednio sporzadzonymi i opublikowanymi
skonsolidowanymi sprawozdaniami finansowymi
Prezentowane skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostalo sporzadzone z zachowaniem ciaglosci stosowanych
zasad rachunkowosci.
17. Korekty bledów podstawowych
W prezentowanym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym nie dokonano korekt z tytulu bledów podstawowych.
7
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
18. Polaczenie spólek handlowych
W okresie obrotowym, za który sporzadzono sprawozdanie finansowe, jednostki Grupy nie polaczyly sie z zadna inna
jednostka gospodarcza.
19. Mozliwosc kontynuowania dzialalnosci
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy zostalo sporzadzone przy zalozeniu, ze jednostka dominujaca i
jednostka zalezna objete konsolidacja beda kontynuowaly w dajacej sie przewidziec przyszlosci dzialalnosc gospodarcza
w nie zmniejszonym istotnie zakresie, bez postawienia ich w stan likwidacji lub upadlosci. Zarzady jednostki
dominujacej i jednostki zaleznej objetych konsolidacja nie stwierdzaja na dzien podpisania sprawozdania finansowego
istnienia faktów i okolicznosci, które wskazywalyby na zagrozenia dla mozliwosci kontynuacji dzialalnosci w dajacej
sie przewidziec przyszlosci, obejmujacej okres nie krótszy niz jeden rok od dnia bilansowego na wskutek
zamierzonego lub przymusowego zaniechania badz istotnego ograniczenia przez nie dotychczasowej dzialalnosci.
20. Informacje o korektach dotyczacych poszczególnych pozycji skonsolidowanego sprawozdania finansowego, dla
których przyjeto oddzielne zasady wyceny
W niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym nie dokonano odstapien od metod i zasad wyceny
przyjetych przez Grupe.
21. Wylaczenie na podstawie odrebnych przepisów jednostek zaleznych i stowarzyszonych z obowiazku objecia
konsolidacja
Stosowne informacje zostaly zawarte we wprowadzeniu do niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego
Grupy Kapitalowej w punkcie 7 Wprowadzenia do skonsolidowanego sprawozdania finansowego.
Podpisy wszystkich Czlonków Zarzadu
Podpis osoby, której
powierzono prowadzenie
ksiag rachunkowych
26 lutego 2004 roku
Ryszard Kapluk
Prezes Zarzadu
.........................
26 lutego 2004 roku
26 lutego 2004 roku
Roman Jarosinski
Wiceprezes Zarzadu
.........................
Wieslawa Skrzynecka
Glówny Ksiegowy
26 lutego 2004 roku
Jerzy Thamm
Wiceprezes Zarzadu
.........................
.........................
8
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Wykaz jednostek wchodzacych w sklad Grupy kapitalowej RAFAKO nie objetych konsolidacja na podstawie art. 58 ust. 1 ustawy z dnia 29 wrzesnia 1994 roku o rachunkowosci
(Dz.U. Nr 121 poz. 591)
Wynik
finansowy
netto za
2003r.
Nazwa i siedziba Spólki
Przedmiot dzialalnosci podstawowej
(wedlug PKD)
Udzial w
kapitale
spólki
Udzial w
calkowita
liczbie
glosów
Chem-Eko Sp. z o.o. w likwidacji
Racibórz*
Produkcja chemiczna (24.14)
61.48%
61.48%
Nieistotne dane
finansowe
0
0
0
0
Dom Sp. z o.o. Racibórz
Obsluga nieruchomosci na wlasny rachunek (70.1)
100.00%
100.00%
Nieistotne dane
finansowe
16,185
4,719
34
33
ILREM Sp. z o.o. Pszczyna
Budownictwo ogólne i inzynieria ladowa (45.21)
86.90%
86.90%
Nieistotne dane
finansowe
219
1,731
0
25
RAFAKO-EKO Sp. z o.o. w
likwidacji Nedza
Budownictwo ogólne i inzynieria ladowa (45.21)
100.00%
100.00%
Nieistotne dane
finansowe
11
1
0
(26)
RAFAKO-HANDELS AG
Szwajcaria, Zurich**
Handel urzadzeniami energetycznymi
99.50%
99.50%
Nieistotne dane
finansowe
16
7
0
(47)
RAFAKO-UKRAINA S.A. w
likwidacji Lugansk, Ukraina
Wyposazenie, rekonstrukcja i modernizacja mocy
produkcyjnych w energetyce
99.14%
99.14%
Nieistotne dane
finansowe
112
1
0
(27)
RBS EKO Sp. z o.o. Nedza**
Wykonywanie pozostalych instalacji budowlanych
(45.34)
100.00%
100.00%
Nieistotne dane
finansowe
0
0
0
0
Przychody
Przyczyna
Suma bilansowa
netto ze
odstapienia od
na 31.12.2003r. sprzedazy za
konsolidacji
2003r.
Przychody z
operacji
finansowych
* - dane z bilansu zamkniecia likwidacji na dzien 29.05.2002r.
** - spólki nie prowadza dzialalnosci, dane spólki RAFAKO-HANDELS na dzien 31.12.1996r.
Laczna kwota sum bilansowych i przychodów jednostek nie objetych konsolidacja na dzien 31.12.2003r. wynosi odpowiednio 4,19% i 1,34% odpowiednich wielkosci skonsolidowanego sprawozdania
finansowego, ustalonych przy zalozeniu, ze w jego zakres wchodza wszystkie jednostki zalezne i stowarzyszone bez dokonywania wylaczen.
Udzialy w spólkach w likwidacji oraz w spólkach nie prowadzacych dzialalnosci zostaly objete odpisem aktualizujacym równym ich wartosci nabycia.
4
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 1C
ZMIANY WARTOSCI NIEMATERIALNYCH I PRAWNYCH
(wg grup rodzajowych)
c) nabyte
e) zaliczki na
a) koszty
d) inne wartosci
Wartosci
koncesje, patenty, -oprogramowanie
poczet wartosci
zakonczonych
b) wartosc firmy
niematerialne i
niematerialne i
niematerialnych i
licencje i podobne komputerowe
prac rozwojowych
prawne
prawne, razem
wartosci w tym:
prawnych
a) wartosc brutto wartosci niematerialnych
i prawnych na poczatek okresu
- przeniesienia z inwestycji
- zakupów
c) zmniejszenia
d) wartosc brutto wartosci niematerialnych
i prawnych na koniec okresu
e) skumulowana amortyzacja (umorzenie)
na poczatek okresu
f) amortyzacja za okres (z tytulu)
- odpisów amortyzacyjnych
g) skumulowana amortyzacja (umorzenie)
na koniec okresu
h) odpisy z tytulu trwalej utraty wartosci
na poczatek okresu
- zwiekszenie
- zmniejszenie
i) odpisy z tytulu trwalej utraty wartosci
na koniec okresu
j) wartosc netto wartosci niematerialnych i
prawnych na koniec okresu
8,942
2,318
1,327
10,269
1,204
804
400
362
258
104
11
11
1,215
815
400
10,146
2,680
1,338
11,484
4,689
1,572
1,006
5,695
2,080
2,080
514
514
267
267
2,347
2,347
6,769
2,086
1,273
8,042
3,377
594
(314)
(314)
(297)
(297)
(17)
(17)
48
3,425
W Grupie, w okresie sprawozdawczym, nie wystapily nieplanowe odpisy amortyzacyjne wartosci niematerialnych i prawnych.
21
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 3B
ZMIANY SRODKÓW TRWALYCH (wg grup rodzajowych)
a) wartosc brutto srodków trwalych na poczatek okresu
- zakupu
- inwestycji
- sprzedazy
- likwidacji
- nieodplatnego przekazania
- pozostale
d) wartosc brutto srodków trwalych na koniec okresu
e) skumulowana amortyzacja (umorzenie) na poczatek okresu
f) amortyzacja za okres (z tytulu)
- odpisów amortyzacyjnych
- sprzedazy
- likwidacji
- nieodplatnego przekazania
- pozostale (niedobory)
g) skumulowana amortyzacja (umorzenie) na koniec okresu
h) odpisy z tytulu trwalej utraty wartosci na poczatek okresu
- zwiekszenie
- zmniejszenie
i) odpisy z tytulu trwalej utraty wartosci na koniec okresu
j) wartosc netto srodków trwalych na koniec okresu
grunty
budynki, lokale
(w tym prawo
i obiekty inzynierii
wieczystego
ladowej i wodnej
uzytkowania gruntu)
88,868
1,078
51
1,027
492
43
433
16
89,454
52,248
1,823
2,243
(33)
(374)
(13)
54,071
(398)
(43)
(355)
35,028
urzadzenia
techniczne i
maszyny
132,040
3,739
622
3,117
4,215
895
3,236
18
66
131,564
114,986
879
5,080
(895)
(3,225)
(18)
(63)
115,865
15,699
srodki
transportu
inne srodki
trwale
4,446
592
178
414
463
426
37
6,592
217
15
202
97
4,575
3,409
(8)
427
(398)
(37)
6,712
6,523
139
236
3,401
6,662
1,174
97
(97)
50
srodki trwale,
razem
231,946
5,626
866
4,760
5,267
1,364
3,803
34
66
232,305
177,166
2,833
7,986
(1,326)
(3,733)
(31)
(63)
179,999
(398)
(43)
(355)
51,951
W Grupie, w okresie sprawozdawczym, nie wystapily nieplanowe odpisy amortyzacyjne srodków trwalych.
23
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 5D
UDZIALY LUB AKCJE W JEDNOSTKACH PODPORZADKOWANYCH
a
b
c
d
charakter powiazania
e
zastosowana metoda
f
(jednostka zalezna,
konsolidacji / wycena
data objecia
jednostka
metoda praw
przedmiot
wspólzalezna,
przedsiebiorstwa
nazwa (firma)
Lp.
jednostki, ze
wskazaniem formy
siedziba
prawnej
1.
Chem-Eko Sp. z o.o.
w likwidacji
Racibórz
2. DOM Sp. z o.o.
Racibórz
3. ELWO S.A.
Pszczyna
4. ILREM Sp. z o.o.
Pszczyna
5.
Rafako-Eko Sp. z
o.o. w likwidacji
6. Rafako-Handels AG
7.
Rafako-Ukraina
S.A. w likwidacji
8. RBS-EKO Sp. z o.o.
9.
Sanbei-RAFAKO
Sp. z o.o.
Nedza
Zurich
Lugansk
Nedza
produkcja
komponentów
zarzadzanie
wspólnotami
produkcja filtrów i
urzadzen do
roboty budowlane
i instalacyjne, remonty,
naprawy
produkcja rur
preizolowanych
handel urzadzeniami
wytwarzajacymi energie
modernizacja mocy
produkcyjnych w
energetyce
wykonywanie
pozostalych instalacji
produkcja i sprzedaz
Zhangjiakou kotlów dla srednich i
g
h
i
kontroli /
wartosc
korekty
wartosc
wlasnosci, badz
wspólkontrol
udzialów
aktualizujac
bilansowa
jednostka
wskazanie, ze
i / uzyskania
(akcji) wg
e wartosc*
udzialów
stowarzyszona, z
jednostka nie podlega
znaczacego
ceny nabycia
(razem)
(akcji)
wyszczególnieniem
konsolidacji /
wplywu
powiazan
wycenie metoda praw
nie podlega
zalezna
konsolidacji
nie podlega
zalezna
konsolidacji
zalezna
pelna
zalezna posrednio
nie podlega
zalezna
konsolidacji
nie podlega
zalezna
konsolidacji
nie podlega
zalezna
konsolidacji
zalezna posrednio
stowarzyszona
nie podlega
konsolidacji
nie podlega
konsolidacji
nie podlega
konsolidacji
16.01.1995
136
(136)
29.02.1996
17,330
(2,163)
25.04.1994
12,958
15.12.1998
j
k
procent
udzial w
posiadanego ogólnej liczbie
kapitalu
glosów na
zakladoweg
walnym
o
zgromadzeniu
l
wskazanie innej niz
okreslona pod lit. j)
lub k), podstawy
kontroli /
wspólkontroli /
znaczacego wplywu
61.48%
61.48%
-
100.00%
100.00%
-
(12,958)
86.90%
86.90%
-
32
(32)
86.90%
86.90%
-
21.07.1998
31
(31)
100.00%
100.00%
-
02.11.1993
551
(308)
99.50%
99.50%
-
20.07.1994
1,558
(1,558)
99.14%
99.14%
-
100.00%
100.00%
-
26.23%
26.23%
-
21.07.1998
18.07.2003
4,644
(4,644)
15,167
243
malych elektrowni
*-spólka ELWO S.A. jest objeta konsolidacja metoda pelna, korekta dotyczy wylaczen konsolidacyjnych, a nie odpisu z tytulu trwalej utraty wartosci akcji
27
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 5E
UDZIALY LUB AKCJE W JEDNOSTKACH PODPORZADKOWANYCH - CD.
a
Lp.
nazwa jednostki
m
kapital wlasny jednostki w tym:
kapital
zakladowy
1.
Chem-Eko Sp. z o.o.
w likwidacji*
n
(675)
nalezne
wplaty na
kapital
zakladowy
(wielkosc
ujemna)
pozostaly kapital wlasny,
w tym:
zysk
kapital
zysk
(strata) z
zapasowy
(strata)
lat
netto
ubieglych
270
(945)
(945)
(2,367)
(2,400)
1,149
2. DOM Sp. z o.o.
15,347
17,330
384
3. ELWO S.A.
27,104
6,000
11,281
9,823
59
30
4
25
4. ILREM Sp. z o.o.
RAFAKO-Eko Sp. z
(252)
466
o.o. w likwidacji
RAFAKO-Handels
6.
12
554
(375)
AG**
RAFAKO-Ukraina
7.
111
1,572
90
S.A. w likwidacji
RBS-EKO Sp. z
8.
(20)
40
1
o.o.**
Sanbei-RAFAKO
9.
28,888
17,701
Sp. z o.o.
*- dane z bilansu zamkniecia likwidacji na dzien 29.05.2002r.
** - spólki nie prowadza dzialalnosci, dane Rafako-Handels na 31.12.1996r.
5.
o
zobowiazania i rezerwy na
zobowiazania jednostki, w tym:
110
33
838
635
2,972
2,514
21,849
19,657
18,924
25
160
143
204
263
(692)
(26)
263
(167)
(430)
(47)
4
36
(27)
1
1
20
20
39,156
39,156
(61)
11,187
aktywa
jednostki,
- naleznosci - naleznosci razem
dlugoter- krótkoterminowe
minowe
(61)
61
4
Komisja Papierów Wartosciowych
s
t
nieoplacona
przez
przychody emitenta
wartosc
ze
sprzedazy udzialów
(akcji) w
jednostce
otrzymane
lub nalezne
dywidendy
od jednostki
za ostatni
rok
obrotowy
565
(718)
(1,551)
r
naleznosci jednostki, w tym:
zobowiazani zobowiazani
a dlugo a krótkoterminowe terminowe
675
p
2
1,068
15
1,904
16,185
4,719
18,924
48,953
98,530
189
219
1,731
11
1
16
7
2
11
11
112
1
36,562
36,562
68,044
25,978
1,738
513
28
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 19D
ZOBOWIAZANIA DLUGOTERMINOWE Z TYTULU KREDYTÓW I POZYCZEK
Nazwa (firma) jednostki,
ze wskazaniem formy
prawnej
Siedziba
Kwota kredytu /
pozyczki wg umowy
tys. zl
waluta
Kwota kredytu /
pozyczki pozostala do
splaty
tys. zl
waluta
NFOSiGW
Warszawa
5,211
1,650
NFOSiGW
Warszawa
1,072
150
6,283
1,800
RAZEM
Warunki
oprocentowania
0,8 stopy kredytu
refinansowego
0,6 stopy redyskonta
weksli, nie mniej niz
13%
Termin splaty
Zabezpieczenia
Inne
20.12.2006 poreczenie, cesja wierzytelnosci
31.03.2006 poreczenie, cesja wierzytelnosci
Wykorzystane na dzien bilansowy pozyczki dlugoterminowe sa zabezpieczone cesja wierzytelnosci, o lacznej wartosci na dzien bilansowy, w kwocie 1.800 tysiecy zlotych.
40
RAFAKO S.A.
SA-RS 2003
w tys. zl
Nota 20C
ZOBOWIAZANIA KRÓTKOTERMINOWE Z TYTULU KREDYTÓW I POZYCZEK
Nazwa (firma)
jednostki, ze
wskazaniem formy
prawnej
Kwota kredytu / pozyczki
wg umowy
Siedziba
ING Bank Slaski S.A.
Racibórz
5,947
1,500 USD
5,701
1,500
Bank Millennium S.A.
Racibórz
Raciborz
Warszawa
9,951
16,000
10,000
2,500 USD
9,501
9,788
1,187
2,500
NFOSiGW
Warszawa
2,327
400
NFOSiGW
Warszawa
5,211
700
NFOSiGW
Warszawa
1,072
200
Bank Handlowy w
Warszawie S.A.
Bank Handlowy w
Warszawie S.A.
RAZEM
Pszczyna
2,500
Bielsko-Biala
4,000
Bielsko-Biala
1,372
tys. zl
58,380
tys. waluta
500 CHF
Kwota kredytu / pozyczki
pozostala do splaty
Warunki oprocentowania
Termin splaty
Zabezpieczenia
USD
Libor 3M+1,5%
30.01.2004
USD
30.01.2004
30.01.2004
25.11.2004
30.09.2004
poreczenie, cesja wierzytelnosci
20.12.2004
30.09.2004
0
Libor 3M+1,3%
Wibor 1M+1%
Wibor 1M+1,2%
0,8 stopy kredytu
refinansowego
0,8 stopy kredytu
refinansowego
0,6 stopy redyskonta
weksli, nie mniej niz 13%
Wibor 1M+1%
przelew wierzytelnosci, zastaw
rejestrowy na akcjach
przelew wierzytelnosci
przelew wierzytelnosci, weksel
19.12.2004
cesja wierzytelnosci
2
Wibor 1M+0,75%
19.03.2004
cesja portfelowa
Libor 3M+0,8%
02.07.2004
Inne
tys. waluta
tys. zl
1,542
500
CHF
29,021
Wykorzystane na dzien bilansowy kredyty i pozyczki krótkoterminowe sa zabezpieczone cesja wierzytelnosci o lacznej wartosci na dzien bilansowy w kwocie 34.090 tysiecy zlotych.
42
SPRAWOZDANIE ZARZADU
z dzialalnosci
Grupy Kapitalowej
RAFAKO
w 2003 roku
26 lutego 2004 roku
Sprawozdanie Zarzadu z dzialalnosci Grupy Kapitalowej RAFAKO w 2003 roku
Spis tresci
nr strony
1.
Przedmiot dzialalnosci Grupy Kapitalowej RAFAKO
3
2.
Glówne rynki dzialalnosci Grupy
3
3.
Przychody ze sprzedazy i ich struktura
7
4.
Struktura kosztów
8
5.
Pozostale przychody i koszty operacyjne, wynik na operacjach finansowych
9
6.
Dochody i ich struktura
10
7.
Stan zadluzenia z tytulu kredytów i pozyczek
11
8.
Struktura finansowania
12
9.
Wysokosc i struktura kapitalu wlasnego
13
10. Glówne inwestycje
14
11. Najwazniejsze wydarzenia w dzialalnosci Grupy Kapitalowej RAFAKO
w 2003 roku oraz wydarzenia zaistniale do dnia sporzadzenia sprawozdania
16
12. Zmiany w skladzie i strukturze Grupy w 2003 roku
20
13. Informacje o Zarzadzie i Radzie Nadzorczej Grupy Kapitalowej RAFAKO
21
14. Wazniejsze przedsiewziecia planowane w Grupie Kapitalowej RAFAKO
w 2004 roku
24
A. Dzialalnosc rozwojowa i modernizacyjna
24
B. Dzialalnosc marketingowa
25
C. Czynniki zewnetrzne i wewnetrzne istotne dla rozwoju Grupy
25
15. Prognoza sprzedazy na nastepne okresy
Strona 2/27
26
1. Przedmiot dzialalnosci Grupy Kapitalowej RAFAKO
Przedmiotem dzialalnosci Grupy jest:
?
?
?
?
?
?
?
?
?
?
?
?
produkcja wytwornic pary, a w szczególnosci wszelka dzialalnosc produkcyjna, kompletacyjna,
handlowa, na rachunek wlasny, w posrednictwie i w kooperacji, z partnerami krajowymi i
zagranicznymi dotyczaca maszyn i urzadzen energetycznych oraz ochrony srodowiska (PKD
28.30.A.)
dzialalnosc uslugowa, w tym swiadczenie uslug gwarancyjnych i pogwarancyjnych
na produkowane przez wytwórców krajowych i zagranicznych w wyzej wymienionym zakresie i
na rzecz podmiotów w obrocie krajowym i zagranicznym (PKD 28.30.B.)
produkcja konstrukcji metalowych (PKD 28.11.B.)
dzialalnosc uslugowa w zakresie instalowania konstrukcji metalowych (PKD 28.11.C.)
produkcja urzadzen chlodniczych i wentylacyjnych z wyjatkiem urzadzen przeznaczonych dla
gospodarstwa domowego (PKD 29.23.Z.)
dzialalnosc uslugowa w zakresie instalowania, naprawy i konserwacji urzadzen chlodniczych i
wentylacyjnych z wyjatkiem urzadzen przeznaczonych dla gospodarstwa domowego, gdzie
indziej nie sklasyfikowana (PKD 29.24.B.)
produkcja cystern, pojemników i zbiorników metalowych (PKD 28.21.Z)
obróbka mechaniczna elementów metalowych (PKD 28.52.Z.)
obróbka metali i nakladanie powlok na metale (PKD 28.51.Z.)
produkcja narzedzi mechanicznych (PKD 29.40.A.)
dzialalnosc uslugowa w zakresie instalowania, naprawy i konserwacji narzedzi mechanicznych
(PKD 29.40.B.)
dzialalnosc w zakresie projektowania technologicznego lacznie z doradztwem i sprawowaniem
nadzoru dla budownictwa, przemyslu i ochrony srodowiska (PKD 74.20.A.)
2. Glówne rynki dzialalnosci Grupy
Podstawowym rynkiem na którym dziala Grupa jest rynek energetyczny. Glównymi odbiorcami
produkcji Grupy Kapitalowej RAFAKO byly i nadal pozostaja:
? krajowa energetyka zawodowa,
? krajowa energetyka przemyslowa,
? krajowi i zagraniczni dostawcy obiektów energetycznych.
Grupa Kapitalowa RAFAKO nie prowadzi sprzedazy w sieci detalicznej. Wyroby wykonywane sa
na indywidualne zamówienia. W zwiazku z tym nie ma rozbudowanej sieci dystrybucyjnej. W celu
pozyskania zamówien Grupa wykorzystuje utworzone biura regionalne i przedstawicielstwa
zagraniczne.
Strona 3/27
Asortyment sprzedazy za 2003 rok z podzialem na rynki zbytu przedstawiaja ponizsze tabele:
Rynek krajowy
Asortyment
Kotly parowe
Rynek geograficzny
mazowieckie
Zespoly oraz czesci maszyn
rózne
i urzadzen energetycznych
Urzadzenia ochrony
mazowieckie, lódzkie, slaskie
powietrza
Konstrukcje stalowe
rózne
Uslugi przemyslowe
rózne
i nieprzemyslowe
Inne przychody
rózne
Razem:
Wartosc sprzedazy
w tys. zl
2003r.
2002r.
121.198
196.278
Zmiana
(przyrost /
spadek)
w%
-38,3%
30.516
34.581
-11,8%
140.052
177.194
-21,0%
3.629
3.706
-2,1%
9.600
9.026
6,3%
1.744
1.644
6,1%
306.739
422.431
-27,4%
Rynek zagraniczny
Asortyment
Kraj
Wartosc sprzedazy
w tys. zl
2003r.
Austria, Belgia, Dania,
Finlandia, Niemcy,
Szwajcaria, Szwecja
Austria, Belgia, Bosnia i
Hercegowina, Czechy, Dania,
Finlandia, Francja, Grecja,
Hiszpania, Holandia,
Zespoly oraz czesci maszyn
Macedonia, Niemcy, Serbia i
i urzadzen energetycznych
Czarnogóra, Slowacja,
Szwajcaria, Szwecja, Turcja,
USA, Wegry, Wielka
Brytania, Wlochy
Francja, Niemcy, Finlandia,
Urzadzenia ochrony
Jugoslawia, Bosnia i
powietrza
Hercegowina
Niemcy, Belgia, Dania,
Uslugi i inne
Szwajcaria, Czechy
Razem:
Kotly parowe
Strona 4/27
2002r.
Zmiana
(przyrost /
spadek)
w%
46.841
71.005
-34,0%
96.812
46.967
106,1%
4.633
14.313
-67,6%
4.138
2.501
65,5%
152.424
134.786
13,1%
Glównymi odbiorcami wyrobów Grupy w 2003 roku byli:
Na rynku polskim:
Odbiorca
Elektrim – Megadex S.A.*
PKN Orlen S.A.
ZEC Lódz
Elektrownia Rybnik S.A.
Elektrownia Belchatów S.A.
Foster Wheeler Energia
Polska Sp. z o.o.
PEC Gliwice
Pozostali
RAZEM
Region
geograficzny
2003r.
Sprzedaz w tys. zl
% udzial w
% udzial w
2002r.
sprzedazy
sprzedazy
16,7%
173.800
31,2%
11,6%
27.181
4,9%
9,2%
2.522
0,5%
7,1%
6.670
1,2%
6,1%
98.863
17,7%
mazowieckie
mazowieckie
lódzkie
slaskie
lódzkie
76.563
53.251
42.302
32.683
27.854
slaskie
9.816
2,1%
16.149
2,9%
slaskie
rózne
5.727
58.543
306.739
1,2%
12,7%
66,8%
29
97.217
422.431
0,0%
17,4%
75,8%
*Spólka z Grupy Kapitalowej Elektrim (najwiekszego akcjonariusza RAFAKO S.A.- jednostki dominujacej)
Na rynku zagranicznym:
Odbiorca
Foster Wheeler Energia OY
Babcock & Wilcox Volund
A/S
Elektroprivreda Srbije JP
Andritz OY
Lurgie Energie und
Entsorgung GmbH
Von Roll Environmental
Technology Ltd
Nooter/Ericsen-CCT Srl
MAB Anlagenbau Austria
GmbH & CoKG
MVV RHE AG
JP Elektroprivreda
Pozostali
RAZEM
Region
geograficzny
Finlandia
Dania
Sprzedaz w tys. zl
% udzial w
% udzial w
2003r.
2002r.
sprzedazy
sprzedazy
27.122
5,9%
43.700
7,8%
17.347
3,8%
2.703
0,5%
11.076
2,4%
0
0,0%
11.065
2,4%
0
0,0%
Niemcy
10.522
2,3%
0
0,0%
Szwajcaria
9.525
2,1%
0
0,0%
Wlochy
8.359
1,8%
0
0,0%
Austria
7.836
1,7%
0
0,0%
Niemcy
Bosnia i
Hercegowina
rózne
7.027
1,5%
0
0,0%
1.841
0,4%
27.405
4,9%
40.704
152.424
8,9%
33,2%
60.978
134.786
10,9%
24,2%
Serbia i
Czarnogóra
Finlandia
Strona 5/27
W ramach transakcji pomiedzy podmiotami powiazanymi, których jednorazowa lub laczna wartosc
w 2003 roku przekroczyla równowartosc 500 tys. EUR, wymienic nalezy:
-
umowa na laczna kwote 2,39 mln EUR zawarta pomiedzy spólkami RAFAKO S.A.
(zamawiajacy) a Elektrim - Megadex S.A. (dostawca), na zaprojektowanie, dostawe maszyn
i urzadzen, roboty budowlano-montazowe, rozruch, ruch próbny, dostawe czesci zamiennych
i szybkozuzywajacych sie oraz serwis gwarancyjny dla Instalacji Odsiarczania Spalin
w Elektrocieplowni EC-4 w Lodzi, dla kotla OP - 430,
-
umowa na laczna kwote 1,33 mln EUR zawarta pomiedzy spólkami Elektrim - Megadex S.A.
(zamawiajacy) a RAFAKO S.A. (dostawca), na dostawe i montaz absorbera i zbiornika
awaryjnego wraz z izolacja dla Instalacji Odsiarczania Spalin dla bloku o mocy 460 MW
w Elektrowni Patnów II,
-
umowa na laczna kwote 1,36 mln EUR zawarta pomiedzy spólkami RAFAKO S.A.
(zamawiajacy) i ELWO S.A. (dostawca), na dostawe i montaz przez ELWO S.A. elementów
do instalacji odsiarczania spalin dla kotla OP-430 w Elektrocieplowni EC-4 w Lodzi,
-
umowa na laczna kwote 0,84 mln USD zawarta pomiedzy spólkami RAFAKO S.A.
(zamawiajacy) i ELWO S.A. (dostawca), na wykonanie remontu elektrofiltru na bloku
energetycznym w Elektrowni Thermal Power Plant Kostolac - Serbia i Czarnogóra.
Do umów w zakresie wspólpracy lub kooperacji znaczacych dla dzialalnosci gospodarczej Grupy
zawartych w okresie od stycznia do grudnia 2003 roku zaliczyc nalezy:
-
podpisanie przez RAFAKO S.A. aneksów do kilku umów kredytowych zawartych z ING Bank
Slaski S.A. na laczna kwote okolo 41 mln zl, na podstawie których termin splaty zostal
przesuniety na dzien 27 lutego 2004 roku,
-
podpisanie przez RAFAKO S.A. aneksu do umowy z Kredyt Bankiem S.A. o otwarcie linii
gwarancyjnej na kwote 10 mln zl, na mocy którego kwota linii zostala podwyzszona
do 4,5 mln EUR, z terminem waznosci do dnia 30 listopada 2006 roku,
-
podpisanie przez RAFAKO S.A. aneksu do umowy ramowej z GERLING Polska Towarzystwo Ubezpieczen S.A. z siedziba w Warszawie, o otwarcie linii na gwarancje
kontraktowe na kwote 12 mln zl, na mocy którego kwota linii zostala podwyzszona do 25 mln zl,
z terminem waznosci do dnia 31 marca 2004 roku.
Zestawienie glównych umów ubezpieczeniowych obowiazujacych w 2003 roku podano w Zalaczniku nr 11.
Strona 6/27
Najwieksze podpisane w 2003 roku kontrakty (Zamawiajacy - przedmiot kontraktu), to:
?
?
?
?
?
?
?
?
MARTIN GmbH Fur Umwelt- und Energietechnik – dostawa oraz montaz kotla do spalarni
odpadów komunalnych dla firmy ENERGIE AG (Austria) w miejscowosci Wels- Austria,
Von Roll Environmental Technology Ltd. – dostawa oraz montaz kotla odzyskowego do spalarni
odpadów komunalnych dla firmy Vattenfall Varme Uppsala AB w miejscowosci Uppsala –
Szwecja,
Nooter Eriksen – dostawa modulów dwóch kotlów odzyskowych do turbin gazowych dla firmy
BASF AG w miejscowosci Ludwigshafen – Niemcy,
Lurgi Energie und Entsorgung GmbH – dostawa czesci cisnieniowej kotla odzyskowego
do termicznej utylizacji odpadów komunalnych w miejscowosci Cantabria,
Babcock Borsig Power Service Steinmuller - Instandsetzung Kraftwerke (Niemcy) - dostawa
elementów cisnieniowych kotla dla Zespolu Elektrowni Nikola Tesla Tent A5 (Serbia
i Czarnogóra),
Elektrownia Skawina S.A. – dostawa i montaz szesciu elektrofiltrów,
ZEW KOGENERACJA S.A. – modernizacja elektrofiltru,
ZEC Warszawskich S.A. - modernizacja elektrofiltru.
W 2003 roku nie nastapily zmiany w zródlach zaopatrzenia Grupy w materialy do produkcji,
w towary i uslugi. Asortyment sprowadzonych do produkcji materialów zasadniczo nie ulegl
zmianie. Krag dostawców sprawdzonych w wieloletniej wspólpracy w podstawowych
asortymentach zostal utrzymany.
3. Przychody ze sprzedazy i ich struktura
Na sprzedaz w 2003 roku zlozyly sie :
- sprzedaz produktów i uslug w kwocie 457.210 tys. zl stanowiaca 99,6 % sprzedazy ogólem,
- sprzedaz towarów i materialów w kwocie 1.953 tys. zl stanowiaca 0,4 % sprzedazy ogólem.
Udzial sprzedazy eksportowej stanowil 33,2 % w sprzedazy ogólem i wyniósl 152.424 tys. zl,
co oznacza wzrost sprzedazy eksportowej w stosunku do roku poprzedniego o 13,1%.
Sprzedaz ogólem w 2003 roku wyniosla 459.163 tys. zl i byla o 17,6%, tj. o98.054 tys. zl nizsza
od sprzedazy roku ubieglego. Udzial procentowy sprzedazy eksportowej w ogólnej sumie sprzedazy
towarów i materialów oraz produktów przedstawiono ponizej.
Sprzedaz towarów
i materialów w 2003r.
Sprzedaz produktów
w 2003r.
eksport
15,26%
eksport
33,27%
kraj
66,73%
kraj
84,74%
Strona 7/27
Struktura asortymentowa sprzedazy przedstawiala sie nastepujaco:
?
?
?
?
?
?
kotly parowe 36,6 %,
zespoly oraz czesci maszyn i urzadzen energetycznych 27,7%,
urzadzenia ochrony powietrza 31,5 %,
konstrukcje stalowe 1,3 %,
uslugi 2,4 %,
pozostale 0,5 %.
Strukture i dynamike skonsolidowanego rachunku zysków i strat za 2003 i 2002 rok przedstawiono
w Zalaczniku nr 3.
4. Struktura kosztów
Na koszty dzialalnosci operacyjnej Grupy w 2003 i 2002 roku w kw ocie odpowiednio 404.548 tys. zl
i 519.736 tys. zl zlozyly sie:
?
?
?
?
koszt wytworzenia sprzedanych produktów
wartosc sprzedanych towarów i materialów
koszty sprzedazy
koszty ogólnego zarzadu
2003r.
91,9 %
0,3 %
2,7 %
5,1 %
2002r.
94,0 %
0,3 %
1,5 %
4,2 %
Koszty wg rodzaju wyniosly w Grupie Kapitalowej 428.200 tys. zl. Struktura kosztów rodzajowych
za 2003 i 2002 rok przedstawiala sie nastepujaco:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
Amortyzacja
Zuzycie materialów i energii
Uslugi obce
Podatki i oplaty
Wynagrodzenia
Ubezpieczenia spoleczne i inne swiadczenia
Pozostale
Strona 8/27
2003r.
2,41%
40,45%
34,04%
1,25%
15,54%
3,94%
2,37%
2002r.
2,46%
41,15%
38,59%
0,93%
12,34%
3,05%
1,48%
0,93%
Podatki i oplaty
Pozostale koszty
rodzajowe
1,25%
31.12.2003
1,48%
31.12.2002
2,37%
2,46%
Amortyzacja
Ubezpieczenia
spoleczne
i inne swiadczenia
2,41%
3,05%
3,94%
12,34%
Wynagrodzenia
15,54%
38,59%
Uslugi obce
34,04%
41,15%
Zuzycie materialów
i energii
0%
40,45%
10%
20%
30%
40%
50%
Strukture i dynamike kosztów rodzajowych i kosztów dzialalnosci operacyjnej za 2003 i 2002 rok
przedstawiono w Zalaczniku nr 5.
5. Pozostale przychody i koszty operacyjne, wynik na operacjach finansowych
W 2003 roku na strate na pozostalej dzialalnosci operacyjnej w kwocie 39.977 tys. zl (w 2002 roku
strata wyniosla 22.164 tys. zl) zlozyly sie :
1. Ujemne saldo aktualizacji wartosci aktywów niefinansowych
(12.304) tys. zl
w tym z tytulu:
a) aktualizacji naleznosci
(11.387) tys. zl
b) aktualizacji zapasów
(1.257) tys. zl
c) aktualizacji srodków trwalych i WNiP
340 tys. zl
2. Zmiana stanu rezerw
(17.254) tys. zl
w tym rezerw na:
a) przewidywane kary
(7.825) tys. zl
b) naprawy gwarancyjne
(3.887) tys. zl
c) na kontrakty
(2.954) tys. zl
d) na nagrody jubileuszowe
(2.741) tys. zl
e) pozostale rezerwy
153 tys. zl
3. Poniesione koszty napraw gwarancyjnych
(8.075) tys. zl
4. Koszty zlomowania materialów
(2.078) tys. zl
5. Dodatni wynik na sprzedazy niefinansowych aktywów trwalych
274 tys. zl
6. Ujemny wynik na innych pozycjach tej dzialalnosci
(540) tys. zl
Strona 9/27
O zysku na ope racjach finansowych wynoszacym 4.667 tys. zl (w 2002 roku strata wyniosla
4.775 tys. zl) zdecydowaly:
1. Dodatnie saldo róznic kursowych
2. Odsetki z tytulu: przeterminowanych naleznosci (wraz ze zmiana salda
rezerwy na odsetki: o 10 tys. zl – in minus na wynik), udzielonych
pozyczek, lokat i rachunków bankowych
3. Przychody z tytulu otrzymanych dywidend
4. Odsetki od kredytów i pozyczek, prowizji oraz odsetki
od zobowiazan przeterminowanych i zobowiazan umorzonych
5. Ujemne saldo aktualizacji wartosci inwestycji
6. Strata ze sprzedazy inwestycji
7. Dodatnie saldo pozostalych przychodów i kosztów finansowych
9.222 tys. zl
2.979 tys. zl
37 tys. zl
(5.656) tys . zl
(1.528) tys. zl
(466) tys. zl
79 tys. zl
6. Dochody i ich struktura
W 2003 roku struktura wyniku netto Grupy Kapitalowej w wysokosci 5.100 tys. zl przedstawiala sie
nastepujaco:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
9.
Zysk na sprzedazy produktów
Zysk na sprzedazy towarów i materialów
Strata na pozostalej dzialalnosci operacyjnej
Zysk na dzialalnosci finansowej
Strata na sprzedazy udzialów jednostek podporzadkowanych
Odpis wartosci firmy jednostek podporzadkowanych
Odpis ujemnej wartosci firmy jednostek podporzadkowanych
Podatek dochodowy
Udzial w stratach netto jednostek podporzadkowanych wycenianych
10. (Zyski) straty mniejszosci
54.039 tys. zl
576 tys. zl
(39.977) tys. zl
4.667 tys. zl
(288) tys. zl
(2) tys. zl
355 tys. zl
(13.825) tys. zl
(116) tys. zl
(329) tys. zl
Zysk netto Grupy Kapitalowej na dzien 31 grudnia 2003 roku uksztaltowal sie na poziomie 5.100 tys.
zl (w 2002 roku 9.074 tys. zl). Na wynik finansowy Grupy za 2003 rok najwiekszy wplyw mial zysk
netto wypracowany przez RAFAKO S.A. w kwocie 7.625 tys. zl.
Istotny wplyw na poziom zysku netto miala wysokosc sumy rozliczen z tytulu podatku dochodowego
od osób prawnych w wysokosci 13.825 tys. zl, w tym: w zakresie czesci biezacej podatku
(wymagajacego zaplaty za 2003 rok) w wysokosci 2.988 tys. zl oraz w zakresie aktywa
podatkowego (czesci odroczonej podatku) - zmniejszenie wartosci aktywa o kwote 10.837 tys. zl
(wynikajace glównie ze zmiany od 2004 roku stawki podatku z 27% na 19%).
Strukture i dynamike skonsolidowanego wyniku brutto za 2003 i 2002 rok przedstawiono w Zalaczniku nr
4.
Wskazniki rentownosci sprzedazy za 2003 rok osiagnely w Grupie Kapitalowej RAFAKO
nastepujace wartosci:
- rentownosc na sprzedazy (wynik na sprzedazy/ przychody netto ze sprzedazy towarów
i produktów) wyniosla 11,9%,
- rentownosc na dzialalnosci gospodarczej (wynik z dzialalnosci gospodarczej/ przychody netto ze
sprzedazy towarów i produktów) wyniosla 4,1%,
Strona 10/27
- rentownosc netto sprzedazy (stosunek wyniku netto do przychodów ze sprzedazy netto) wyniosla
1,1%.
Strona 11/27
Wskaznik zyskownosci majatku firmy, informujacy o wielkosci wyniku netto przypadajacego
na jednostke zaangazowanego w Grupie Kapitalowej majatku, wyniósl plus 1,4%, zas rentownosc
kapitalu wlasnego 3,4%.
W 2003 roku, oprócz zawieszenia realizacji kontraktów dotyczacych inwestycji w Elektrowni PAK
II, nie zanotowano nietypowych zdarzen i czynników majacych istotny wplyw na wynik
na dzialalnosci gospodarczej.
Nie mozna porównywac wyników finansowych wykazywanych w raporcie za 2003 roku z
wczesniej publikowanymi prognozami wyników za ten okres, poniewaz Grupa takich prognoz nie
publikowala.
Zestawienie wskazników zawarto w Zalaczniku nr 1.
7. Stan zadluzenia z tytulu kredytów i pozyczek
W 2003 roku zmniejszyl sie poziom zadluzenia Grupy Kapitalowej RAFAKO. Suma zobowiazan
dlugo- i krótkoterminowych na dzien 31 grudnia 2003 roku wynosila 116.957 tys. zl i byla nizsza o
39.341 tys. zl w stosunku do sumy zobowiazan dlugo- i krótkoterminowych na dzien 31 grudnia 2002
roku.
Zmniejszyl sie równiez poziom zadluzenia Grupy wobec banków. Wskaznik zadluzenia bankowego
(bedacy relacja sumy kredytów i pozyczek do sumy kapitalów wlasnych), wynoszacy na 31 grudnia
2002 roku 26,1% zmniejszyl sie na 31 grudnia 2003 roku do 20,3%.
Stan zadluzenia z tytulu kredytów i pozyczek, w tym kredytów i pozyczek dlugoterminowych
w okresie splaty, w stosunku do 31 grudnia 2002 roku spadl o 7.838 tys. zl i wynosil na dzien
31 grudnia 2003 roku 30.821 tys. zl.
Róznica w stanie zadluzenia z tytulu kredytów i pozyczek na poczatek i na koniec okresu
sprawozdawczego zostala spowodowana:
1. Spadkiem dlugoterminowych kredytów i pozyczek o kwote
2. Spadkiem krótkoterminowych kredytów i pozyczek o kwote
3. Wzrostem kredytów i pozyczek dlugoterminowych w okresie splaty o kwote
(1.300) tys. zl
(6.679) tys. zl
141 tys. zl
Stan zadluzenia na 31 grudnia 2003 roku z tytulu kredytów i pozyczek o okresie splaty:
?
?
do 1 roku
powyzej 1 roku do 3 lat
29.021 tys. zl
1.800 tys. zl
Opis umów kredytowych i pozyczkowych zawartych przez jednostki Grupy na dzien 31 grudnia 2003 roku
przedstawiono w Zalaczniku nr 6.
Strona 12/27
Wskaznik plynnosci finansowej bedacy relacja posiadanych aktywów obrotowych do zobowiazan
krótkoterminowych na dzien 31 grudnia 2003 roku ksztaltowal sie na poziomie 2,18 (na dzien 31
grudnia 2002 roku wyniósl 1,70).
Wskaznik plynnosci bedacy relacja aktywów obrotowych pomniejszonych o zapasy do zobowiazan
krótkoterminowych na dzien 31 grudnia 2003 roku ksztaltowal sie na poziomie 1,96 (na dzien 31
grudnia 2002 roku wyniósl 1,50).
Zdolnosc do szybkiego regulowania zobowiazan krótkoterminowych, bedaca relacja srodków
pienieznych i innych aktywów pienieznych do zobowiazan krótkoterminowych na dzien 31 grudnia
2003 roku, osiagnela poziom 0,11 (na dzien 31 grudnia 2002 roku 0,25).
Wskazniki powyzsze wskazuja, iz Grupa Kapitalowa nie ma problemów z realizacja swoich
zobowiazan, a plynnosc finansowa jest utrzymana na prawidlowym poziomie.
Zestawienie aktualnych na 31 grudnia 2003 roku gwarancji bankowych i ubezpieczeniowych udzielonych
za spólki Grupy Kapitalowej RAFAKO zawiera Zalacznik nr 7. Zestawienie otwartych na koniec 2003 roku
akredytyw na zlecenie spólek Grupy Kapitalowej RAFAKO zawiera Zalacznik nr 8. Natomiast zestawienie
poreczen udzielonych wzajemnie przez spólki konsolidowane, aktualnych na 31 grudnia 2003 roku
zawiera Zalacznik nr 9.
8. Struktura finansowania
Udzial kapitalu wlasnego w sumie zródel finansowania majatku Grupy Kapitalowej RAFAKO
wyniósl na dzien 31 grudnia 2003 roku 42,0% (na dzien 31 grudnia 2002 roku 37,5%).
Struktura finansowania aktywów na dzien 31 grudnia 2003 roku przedstawiala sie nastepujaco:
1) Aktywa trwale w kwocie 110.163 tys. zl byly finansowane:
kapitalem wlasnym
w 100,00%.
2) Aktywa obrotowe w kwocie 250.757 tys. zl byly finansowane:
Kapitalem wlasnym
Kapitalami mniejszosci
Ujemna wartoscia firmy jednostek podporzadkowanych
Rezerwami na zobowiazania
Zobowiazaniami dlugoterminowymi
Zobowiazaniami krótkoterminowymi
Rozliczeniami miedzyokresowymi
w 16,5%,
w 1,4%,
w 0,1%,
w 8,2%,
w 0,7%,
w 45,9%,
w 27,2%.
Zródla finansowania o charakterze stalym w pelni pokrywaly aktywa trwale Grupy Kapitalowej.
W 2003 roku jednostka dominujaca nie przeprowadzala emisji papierów wartosciowych.
Strona 13/27
Struktura aktywów trwalych netto w Grupie Kapitalowej RAFAKO przedstawia sie nastepujaco:
31.12.2003r. 31.12.2002r.
1. Wartosci niematerialne i prawne
3,11%
3,16%
0,00%
0,00%
48,47%
41,18%
z czego:
- budynki, lokale i obiekty inzynierii ladowej i wodnej
65,60%
65,26%
- urzadzenia techniczne i maszyny
29,40%
30,73%
- inne srodki trwale
5,00%
4,01%
0,00%
0,01%
36,96%
38,24%
11,46%
17,41%
Glówna pozycje inwestycji dlugoterminowych, oprócz portfela akcji i udzialów, stanowia
pozyczki udzielone przez RAFAKO S.A. w zwiazku z realizacja kontraktów z firma
JP Ele ktroprivreda Bosnia i Hercegowina. Udzielone pozyczki sa forma oprocentowanego kredytu
kupieckiego. Na dzien 31 grudnia 2003 roku wartosc wyzej wymienionej pozyczek wyniosla 22.586
tys. zl (spadek w stosunku do 31 grudnia 2002 roku o 8.476 tys. zl).
Wykaz pozyczek udzielonych przez Grupe Kapitalowa RAFAKO na dzien 31 grudnia 2003 roku
przedstawia Zalacznik nr 10.
9. Wysokosc i struktura kapitalu wlasnego
Na dzien 31 grudnia 2003 roku kapital wlasny Grupy wyniósl 151.554 tys. zl, z czego:
1. Kapital zakladowy wyniósl 34.800 tys. zl i dzielil sie na 17.400.000 akcji zwyklych serii
A,B,C,D,E,F,G,H. W 2003 roku jego wysokosc nie ulegla zmianie.
W roku 2003 zaszly istotne zmiany w akcjonariacie RAFAKO S.A., jednostki dominujacej.
W trakcie pierwszego pólrocza 2003 roku wlascicielem ponad 5% akcji jednostki dominujacej
zostal Bankowy Otwarty Fundusz Emerytalny, który wg zlozonego zawiadomienia z dnia
9 maja 2003 roku posiadal 5,04% akcji RAFAKO S.A.
W nastepstwie zbycia w 2003 roku 3.696.279 akcji jednostki dominujacej (stanowiacych
na koniec 2002 roku 21,2% kapitalu zakladowego jednostki dominujacej) spólka ENERGO
INVESTMENT S.A. z siedziba w Raciborzu przestala byc akcjonariuszem RAFAKO S.A.
Na dzien 31 grudnia 2003 roku najwiekszym akcjonariuszem jednostki dominujacej pozostal
Elektrim S.A.
Strona 14/27
Lista akcjonariuszy posiadajacych powyzej 5% akcji (glosów) spólki RAFAKO S.A. na dzien
31 grudnia 2003 roku:
Nazwa
podmiotu
Elektrim S.A.
Bankowy Otwarty
Fundusz Emerytalny*
8.682.189
% udzial
w kapitale
zakladowym
49,90
Liczba glosów
wynikajacych z
posiadanych akcji
8.682.189
% udzial
w ogólnej
liczbie glosów
49,90
877.204
5,04
877.204
5,04
Liczba
akcji
* stan akcji na podstawie zawiadomienia z dnia 9 maja 2003 roku
Na dzien sporzadzenia niniejszego sprawozda nia RAFAKO S.A. nie otrzymala zadnych
informacji na temat umów, w wyniku których moga w przyszlosci nastapic zmiany
w proporcjach posiadanych akcji jednostki dominujacej przez dotychczasowych akcjonariuszy.
2. Kapital zapasowy wyniósl 87.078 tys. zl. i wzrósl o kwote 5.408 tys. zl w stosunku do konca
2002 roku.
3. Kapital z aktualizacji wyceny wyniósl 12.872 tys. zl. i zmniejszyl sie o 241 tys. zl w stosunku do
konca 2002 roku.
4. Zysk z lat ubieglych wyniósl 11.704 tys. zl.
5. Zysk netto za 2003 rok wyniósl 5.100 tys. zl.
Strukture, zmiane stanów i dynamike skonsolidowanego bilansu Grupy Kapitalowej RAFAKO na dzien 31
grudnia 2003 i 2002 roku przedstawiono w Zalaczniku nr 2.
10. Glówne inwestycje
Laczne wydatki inwestycyjne na niefinansowe aktywa trwale konsolidowanych spólek Grupy
Kapitalowej RAFAKO ksztaltowaly sie na poziomie:
Wartosci niematerialne i prawne
Rzeczowy aktywa trwale
RAZEM
2003r.
1.431
5.391
6.822
Strona 15/27
2002r.
1.224
6.639
7.863
Wydatki inwestycyjne Grupy Kapitalowej
RAFAKO w 2003 roku
Rzeczowe
aktywa trwale
79,02%
Wartosci
niematerialne i
prawne
20,98%
Wydatki inwestycyjne Grupy Kapitalowej byly finansowane ze srodków wlasnych podmiotów
nalezacych do Grupy.
W 2003 roku Grupa nie inwestowala w papiery wartosciowe oraz instrumenty finansowe,
nie dokonywala równiez inwestycji w nieruchomosci.
Plany inwestycyjne Grupy Kapitalowej na okres najblizszych dwunastu miesiecy w kwocie 15.850
tys. zl w zakresie zakupów rzeczowych maja na wzgledzie glównie modernizacje wyposazenia
technicznego oraz komputeryzacje, a takze odnowe lub wymiane maszyn iurzadzen. Wydatki
powyzsze finansowane beda ze srodków wlasnych Grupy, które powinny zabezpieczyc ich
realizacje.
Strona 16/27
11. Najwazniejsze wydarzenia w dzialalnosci Grupy Kapitalowej RAFAKO w 2003 roku
oraz wydarzenia zaistniale do dnia sporzadzenia sprawozdania
W ocenie caloksztaltu dzialalnosci Grupy w 2003 roku oraz wydarzen zaistnialych do dnia
sporzadzenia niniejszego sprawozdania za najwazniejsze nalezy uznac:
?
zmiany w skladzie Zarzadów i Rad Nadzorczych spólek RAFAKO S.A. i ELWO S.A.,
?
podjecie uchwaly przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie RAFAKO S.A. przyjmujacej
do stosowania w RAFAKO S.A. zasady ladu korporacyjnego,
?
dokonanie (sierpien 2003 rok) zmian organizacyjnych w RAFAKO S.A. – Zaklad Konstrukcji
Stalowych zostal wlaczony do struktury organizacyjnej Zakladu Elementów Kotlowych,
?
podpisanie przez RAFAKO S.A. umowy z firma MARTIN GmbH Fur Umwelt- und
Energietechnik z siedziba w Monachium – Niemcy o wartosci 12,6 mln EUR na dostawe oraz
montaz kotla do spalarni odpadów komunalnych dla firmy ENERGIE AG (Austria)
w miejscowosci Wels - Austria,
?
podpisanie przez RAFAKO S.A. umowy z firma Von Roll Environmental Technology Ltd.
z siedziba w Zurichu – Szwajcaria o wartosci 8,9 mln EUR na dostawe oraz montaz kotla
odzyskowego do spalarni odpadów komunalnych dla firmy Vattenfall Varme Uppsala AB
w miejscowosci Uppsala – Szwecja,
?
podpisanie przez RAFAKO S.A. umowy o wartosci okolo 2,3 mln EUR z firma Nooter Eriksen
– USA, na dostawe modulów dwóch kotlów odzyskowych do turbin gazowych dla firmy BASF
AG w miejscowosci Ludwigshafen – Niemcy. W roku 2003 RAFAKO S.A. z firmami
nalezacymi do Grupy Nooter Eriksen - USA, zawarla kilka innych umów na laczna kwote okolo
1,6 mln EUR,
?
podpisanie przez RAFAKO S.A. umowy o wartosci okolo 2,3 mln EUR z firma Lurgi Energie
und Entsorgung GmbH (grupa kapitalowa MG Technologies), z siedziba w Niemczech, której
przedmiotem jest dostawa czesci cisnieniowej kotla odzyskowego do termicznej utylizacji
odpadów komunalnych w miejscowosci Cantabria. W 2003 roku z firmami nalezacymi do Grupy
MG Technologies AG – Niemcy RAFAKO S.A. zawarla kilka innych umów na laczna kwote
okolo 0,9 mln EUR,
?
podpisanie przez RAFAKO S.A. umowy o wartosci okolo 1,95 mln EUR z firma Babcock
Borsig Power Service Steinmuller - Instandsetzung Kraftwerke (Niemcy) na dostawe
elementów cisnieniowych kotla dla Zespolu Elektrowni Nikola Tesla Tent A5 (Serbia i
Czarnogóra). W roku 2003 RAFAKO S.A. zawarla kilka innych umów z firma Babcock Borsig
Power Service Steinmuller na laczna kwote okolo 1,3 mln EUR,
?
zawieszenie w maju 2003 roku realizacji umowy podpisanej w dniu 12 kwietnia 2001 roku
pomiedzy Konsorcjum RAFAKO S.A. i ALSTOM Power Boiler GmbH, a firma Elektrim Megadex S.A., której przedmiotem jest dostawa kotla dla bloku energetycznego o mocy
460 MW w Elektrowni Patnów II Sp. z o.o. Udzial RAFAKO S.A. w tej inwestycji
po podpisaniu w dniu 19 grudnia 2003 roku aneksu nr 5 wynosi 47 mln EUR,
?
zawieszenie w maju 2003 roku realizacji umowy podpisanej przez RAFAKO S.A. w dniu
26 czerwca 2001 roku z firma Elektrim - Megadex S.A., której przedmiotem jest dostawa
Instalacji Odsiarczania Spalin dla bloku energetycznego o mocy 460 MW w Elektrowni Patnów
II Sp. z o.o. Wartosc umowy wynosi 8,25 mln EUR,
?
zdarzenia zwiazane z kontraktami „PAK II” i „Komorzany” (opisane w pkt. 7.1. dodatkowych
not objasniajacych do skonsolidowanego raportu rocznego SA-RS 2003),
Strona 17/27
?
zawieszenie realizacji umowy podpisanej przez ELWO S.A. w dniu 19 marca 2002 roku z firma
Elektrim - Megadex S.A., której przedmiotem jest dostawa przez ELWO S.A. i realizacja "pod
klucz" kompletnego urzadzenia odpylajacego spaliny z kotla pylowego o parametrach
nadkrytycznych w Elektrowni Patnów II Sp. z o.o. Wartosc umowy wynosi 4,35 mln EUR,
?
nie wejscie w zycie umowy zawartej w dniu 30 grudnia 2002 roku pomiedzy Konsorcjum
Elektrim-Megadex S.A. i RAFAKO S.A., a Poludniowym Koncernem Energetycznym S.A.
na dostawe i montaz instalacji odsiarczania spalin dla bloku o mocy 460 MW na parametry
nadkrytyczne w Elektrowni Lagisza. Wartosc umowy wynosila, w zaleznosci od wybranej przez
inwestora opcji, od 32,6 mln EUR do 43,4 mln EUR,
?
podpisanie przez RAFAKO S.A. umowy o wartosci 62,9 mln EUR z Elektrownia Belchatów
S.A. na projekt i budowe "pod klucz" dwóch Instalacji Odsiarczania Spalin dla bloków nr 3 i 4 w
Elektrowni "Belchatów" S.A. (umowa zostala podpisana 13 lutego 2004 roku),
?
podpisanie przez konsorcjum ELWO S.A. i Towarzystwem Leasingowo - Finansowym Energo
- Utech S.A. a Elektrocieplownia RUSE – Bulgaria umowy o wartosci na 3,5 mln EUR
na dostawe elektrofiltra i wentylatorów ciagu dla kotla w Elektrocieplowni RUSE,
?
podpisanie przez ELWO S.A z Elektrownia Skawina S.A. umów o lacznej wartosci 22,7 mln zl
na dostawe i montaz szesciu elektrofiltrów w Elektrowni Skawina S.A.,
?
decyzje Walnych Zgromadzen Spólek RAFAKO S.A. i ELWO S.A. o wyplacie dywidendy
z zysku za 2002 rok,
?
zbycie calego posiadanego pakietu 175.000, tj. 20,16% akcji spólki Zaklady Remontowe
Energetyki Warszawa S.A. z siedziba w Warszawie (jednostka stowarzyszona
z RAFAKO S.A) . W wyniku tych transakcji ZREW S.A. przestala byc czlonkiem Grupy
Kapitalowej RAFAKO,
?
obnizenie kapitalu zakladowego spólki PGL - DOM Sp. z o.o. z kwoty 18.330.000 zl do kwoty
17.330.000 zl,
?
podjecie w dniu 18 grudnia 2003 roku przez Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy spólki
RAFAKO-UKRAINA S.A. w Lugansku uchwaly o likwidacji spólki (RAFAKO S.A. posiada
694 akcje spólki dajace 99,14% udzialu w kapitale zakladowym spólki i tyle samo procent
glosów na WZA spólki),
?
zbycie wszystkich akcji RAFAKO S.A., jednostki dominujacej, przez spólke ENERGO
INVESTMENT S.A. Spólka ta na dzien 31 grudnia 2002 roku posiada la 3.696.279 akcji,
co stanowilo 21,2% kapitalu zakladowego RAFAKO S.A.,
?
podpisanie przez RAFAKO S.A. aneksów do kilku umów kredytowych zawartych z ING Bank
Slaski S.A. na laczna kwote okolo 41 mln zl, na podstawie których termin splaty zostal
przesuniety na dzien 27 lutego 2004 roku,
?
podpisanie przez RAFAKO S.A. aneksu do umowy z Kredyt Bankiem S.A. o otwarcie linii
gwarancyjnej na kwote 10 mln zl, na mocy którego kwota linii zostala podwyzszona
do 4,5 mln EUR, z terminem waznosci do dnia 30 listopada 2006 roku,
?
podpisanie przez RAFAKO S.A. aneksu do umowy ramowej z GERLING Polska Towarzystwo Ubezpieczen S.A. z siedziba w Warszawie, o otwarcie linii na gwarancje
kontraktowe na kwote 12 mln zl, na mocy którego kwota linii zostala podwyzszona do 25 mln zl,
z terminem waznosci do dnia 31 marca 2004 roku,
?
wdrazanie zintegrowanego systemu zarzadzania jakoscia, srodowiskiem i BHP (ELWO S.A.),
?
otwarcie przedstawicielstwa ELWO S.A. w Bulgarii i Jugoslawii,
Strona 18/27
?
podpisanie przez RAFAKO S.A. w dniu 3 lutego 2004 roku umowy z Bankiem Millennium S.A.
o kredyt techniczny typu „stand-by” na kwote 60 mln zl.,
?
zakonczenie prac badawczo - rozwojowych w zakresie jakosci (RAFAKO S.A.):
?
otrzymanie certyfikatu Systemu Zapewnienia Jakosci wg wymagan Dyrektywy
nr 97/23/UE Parlamentu Europejskiego i Rady Europy z dnia 29 maja 1997 roku z terminem
waznosci do 12 stycznia 2006 roku. Zakres obowiazywania Dyrektywy okreslony zostal w
certyfikacie RAFAKO S.A. i ma zastosowanie do oceny zgodnosci podczas projektowania,
wytwarzania, kontroli koncowej i badan urzadzen cisnieniowych i ich zespolów, dla których
najwyzsze dopuszczalne cisnienie PS jest wieksze od 0,5 bara, eksportowanych na rynek
Unii Europejskiej. Potwierdzeniem spelnienia wymogów Dyrektywy jest oznakowanie
wyrobu znakiem CE wraz z numerem Organizacji Notyfikowanej, nadzorujacej system
zapewnienia jakosci RAFAKO S.A.,
?
uzyskanie certyfikatu “The American Society of Mechanical Engineers” (ASME)
z terminem waznosci do 28 lipca 2006 roku. Zakres obowiazywania certyfikatu
w odniesieniu do wyrobów wytwarzanych w RAFAKO S.A. obejmuje obszary:
projektowanie, wytwarzanie i badania kotlów parowych oraz urzadzen cisnieniowych.
Zakres obowiazywania przepisów ASME Code zostal okreslony w certyfikacie
RAFAKO S.A. i ma zastosowanie do zapewnienia zgodnosci systemu jakosci podczas
projektowania, wytwarzania, kontroli koncowej i badan urzadzen cisnieniowych i ich
zespolów przeznaczonych do sprzedazy glównie na rynki USA, Kanady oraz rynki panstw
Bliskiego i Dalekiego Wschodu,
?
wykonanie modelu i przeprowadzenie badan reaktora instalacji odsiarczania spalin,
?
ocena materialów podstawowych oraz zlaczy spawalniczych ze stali P91, HCM12,
HCM12A po 20 000 godzinach eksploatacji w Elektrowni Belchatów,
?
opanowanie technologii
inconelowym,
?
opanowanie technologii i wykonanie modulów dla kotlów HRSG z rur ozebrowanych
i kolan ze stali gatunku P91,
montazu
scian
membranowych
napawanych
spoiwem
?
opanowanie technologii spawania rur opletwowanych o dlugosci 27 metrów,
?
przeprowadzenie analizy metod modelowania procesów szlakowania w kotlach pylowych,
?
opracowanie zasad doboru komory paleniskowej, separatorów cyklonowych i syfonów
popiolowych w zaleznosci od wlasciwosci paliwa i powstajacego w wyniku jego spalenia
popiolu,
?
opracowanie technologii napawania scian szczelnych,
?
opracowanie technologii automatycznego spawania metoda 141 (TIG) zlaczy doczolowych
rur ze stali gatunku T24,
?
rozwój programu COMSTAR - „Rozwiniecie
zabudowanych poza komora paleniskowa”,
?
?
obliczen
cieplnych
powierzchni
opracowanie projektu koncepcyjnego zabudowy slimakowej chlodnicy popiolu,
przebudowa Systemu Zapewnienia Jakosci oraz Zarzadzania Srodowiskowego
RAFAKO S.A. dla spelnienia wymagan normy PN-EN ISO 9001:2000, ISO 14001 oraz
Dyrektywy 97/23/UE w zwiazku ze zmianami organizacyjnymi przeprowadzonymi przez
Spólke w III kwartale 2003 roku (polaczenie Zakladu Konstrukcji Stalowych z Zakladem
Elementów Kotlowych),
Strona 19/27
?
?
recertyfikacja Zintegrowanego Systemu Zarzadzania Jakoscia RAFAKO S.A. w zakresie
wymagan normy ISO -PN 9001:2000,
?
przeprowadzenie audytu nadzoru dla potwierdzenia wypelniania przez RAFAKO S.A.
wymagan dotyczacych ISO 14001 oraz Dyrektywy nr 97/23/UE,
?
uruchomienie w zakladzie linii pólautomatycznej do produkcji elektrod ulotowych
(ELWO S.A.),
?
wykonanie pelnej dokumentacji inzynieryjnej wielkogabarytowego filtra workowego
(ELWO S.A.),
?
wdrozenie do stosowania w produkcji teorii skosnych przeplywów z wykorzystaniem
symulacji komputerowej (ELWO S.A.),
?
opracowanie trzech dokumentacji dla typoszeregu elektrofiltrów serii CE przeznaczonych
do odpylania spalin pochodzacych ze spalania biomasy (ELWO S.A.),
?
wdrozenie do projektowania tworzenie komputerowych modeli jednostek odpylajacych
(ELWO S.A.),
?
opracowanie zabezpieczen przed przeciazeniem izolatorów obrotowych w elektrofiltrach
(ELWO S.A.),
kontynuowanie prac badawczo - rozwojowych w zakresie:
?
?
?
?
wykorzystania odpadu z pólsuchej metody odsiarczania jako sorbentu w instalacji
odsiarczania spalin metoda mokra,
opanowania i wdrozenia technologii wykonania walczaków dwu-grubosciowych,
sporzadzenia projektów koncepcyjnych dotyczacych: technologii spalania biomasy oraz
alternatywnych sposobów doprowadzania paliwa do kotlów fluidalnych,
zakonczenie procesu informatyzacji w zakresie:
?
?
wdrozenia zmodyfikowanej wersji systemu wspomagajacego opracowanie i wycene ofert,
co ulatwilo sluzbom handlowym tworzenie ofert dopasowanych do potrzeb klienta.
Jednoczesnie system zostal dostosowany do wymagan Dyrektywy nr 97/23/EC
(RAFAKO S.A.),
wdrazania zintegrowanego systemu komputerowego klasy MRP (ELWO S.A.).
W 2003 roku jednostka dominujaca nie dokonywala zmian podstawowych zasad zarzadzania Spólka
oraz Grupa Kapitalowa.
Strona 20/27
12. Zmiany w skladzie i strukturze Grupy w 2003 roku
W dniu 31 grudnia 2003 roku Grupa Kapitalowa RAFAKO skladala sie z dziesieciu spólek
dzialajacych glównie w energetyce (trzy spólki sa w fazie likwidacji, dwie nie prowadza
dzialalnosci). W 2003 roku nastapily nastepujace zmiany w skladzie i strukturze Grupy Kapitalowej
RAFAKO:
1. ZREW S.A. – w 2003 roku Fabryka Kotlów RAFAKO S.A., jednostka dominujaca zbyla caly
pakiet 175.000, tj. 20,16% akcji Spólki Zaklady Remontowe Energetyki Warszawa S.A.
z siedziba w Warszawie.
2. PGL-DOM Sp. z o.o. – w dniu 30 czerwca 2003 roku Fabryka Kotlów RAFAKO S.A.,
jednostka dominujaca otrzymala od jednostki zaleznej PGL -DOM Sp. z o.o. (100% udzialów
i glosów na Zgromadzeniu Wspólników) informacje o rejestracji przez sad w dniu
4 czerwca 2003 roku zmiany wysokosci kapitalu zakladowego tej jednostki. Kapital zakladowy
PGL-DOM Sp. z o.o. zostal obnizony z kwoty 18.330.000,00 zl do kwoty 17.330.000,00 zl
i obecnie dzieli sie na 1.733 udzialy, co daje tyle samo glosów na Zgromadzeniu Wspólników
Spólki.
3. SANBEI-RAFAKO Sp. z o.o. – w 2003 roku, w wyniku obnizenia kapitalu zakladowego,
wzrósl udzial RAFAKO S.A. w kapitale zakladowym Spólki SANBEI-RAFAKO Sp. z o.o.
z siedziba w Zhangjiakou w Chinach z 19,56% do 26,23%. Obecnie kapital zakladowy Spólki
SANBEI-RAFAKO Sp. z o.o. wynosi 7.456.000 USD i dzieli sie na 7.456 udzialów.
Powyzsze zmiany w strukturze Grupy wynikaja z kontynuowania procesu jej restrukturyzacji.
Zatrudnienie w konsolidowanych spólkach Grupy Kapitalowej RAFAKO na dzien 31 grudnia 2003
roku wynioslo 2.071 osób i bylo o 1.365 osób nizsze niz na dzien 31 grudnia 2002 roku (glównie
z powodu wylaczenia z konsolidacji Grupy Kapitalowej ZREW S.A.).
Struktura zatrudnienia na 31 grudnia 2003 roku w osobach przedstawiala sie nastepujaco:
Wyszczególnienie
ELWO S.A.
RAFAKO S.A.
GRUPA
Stanowiska robotnicze
262
915
1 177
Stanowiska nierobotnicze
156
726
882
4
8
12
422
1 649
2 071
Korzystajacych z urlopów
wychowawczych i bezplatnych
Razem
Strona 21/27
13. Informacje o Zarzadzie i Radzie Nadzorczej Grupy Kapitalowej RAFAKO
W 2003 roku mialy miejsce zmiany w skladzie osób zarzadzajacych RAFAKO S.A., jednostki
dominujacej.
W dniu 17 grudnia 2003 roku Wiceprezes Zarzadu spólki Pan Zbigniew Miazek zlozyl rezygnacje
z pelnionej funkcji. W zwiazku z powyzszym, Rada Nadzorcza RAFAKO S.A. na posiedzeniu
w dniu 17 grudnia 2003 roku delegowala Wiceprzewodniczacego Rady Nadzorczej spólki
RAFAKO S.A. Pana Romana Jarosinskiego do czasowego wykonywania czynnosci czlonka
Zarzadu RAFAKO S.A.
Sklad Zarzadu RAFAKO S.A. na 31 grudnia 2003 roku przedstawial sie nastepujaco:
1. Ryszard Kapluk - Prezes Zarzadu, Dyrektor Generalny,
2. Jerzy Thamm - Wiceprezes Zarzadu, Dyrektor Techniczno-Produkcyjny,
3. Roman Jarosinski - Czlonek Rady Nadzorczej delegowany do czasowego wykonywania
czynnosci Wiceprezesa Zarzadu.
W dniu 4 lutego 2003 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie RAFAKO S.A., jednostki
dominujacej, dokonalo wyboru Rady Nadzorczej, która w dniu 24 lutego 2003 roku ukonstytuowala
sie w nastepujacym skladzie:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
Wojciech Janczyk – Przewodniczacy,
Artur Wozniak – Wiceprzewodniczacy,
Mariola Pietrzak – Sekretarz,
Sebastian Boguslawski – Czlonek,
Karol Heidrich – Czlonek,
Witold Okarma – Czlonek,
Ryszard Opara – Czlonek.
W dniu 19 maja 2003 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie RAFAKO S.A powolalo Rade
Nadzorcza na V kadencje, która ukonstytuowala sie w dniu 2 czerwca 2003 roku w nastepujacym
skladzie:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
Krzysztof Pawelec – Przewodniczacy,
Sebastian Boguslawski – Wiceprzewodniczacy,
Monika Halupczak – Sekretarz,
Andrzej Kowalski – Czlonek,
Wojciech Patkiewicz – Czlonek,
Michal Zubrzycki – Czlonek.
W dniu 4 sierpnia 2003 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy odwolalo ze skladu
Rady Nadzorczej Pana Wojciecha Patkiewicza oraz Pana Sebastiana Boguslawskiego. Pan Michal
Zubrzycki zrezygnowal z zasiadania w Radzie Nadzorczej RAFAKO S.A.
Jednoczesnie Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy powolano do Rady Nadzorczej:
?
?
?
Romana Jarosinskiego,
Slawomira Sykuckiego,
Mariana Woronina.
Strona 22/27
W dniu 23 pazdziernika 2003 roku Rada Nadzorcza wybrala
Wiceprzewodniczacego Rady w osobie Pana Romana Jarosinskiego.
ze
swego
grona
Sklad Rady Nadzorczej RAFAKO S.A. na 31 grudnia 2003 roku przedstawial sie nastepujaco:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
Krzysztof Pawelec – Przewodniczacy,
Roman Jarosinski – Wiceprzewodniczacy,
Monika Halupczak – Sekretarz,
Andrzej Kowalski – Czlonek,
Slawomir Sykucki – Czlonek,
Marian Woronin – Czlonek.
W 2003 roku mialy miejsce zmiany w skladzie osób zarzadzajacych ELWO S.A., jednostki zaleznej.
W zwiazku ze zlozeniem w dniu 11 listopada 2003 roku rezygnacji z pelnionej funkcji przez
Wiceprezesa Zarzadu jednostki zaleznej, Rada Nadzorcza jednostki zaleznej odwolala Pania Violette
Reus ze skladu Zarzadu i ustalila dwuosobowy sklad Zarzad.
W zwiazku z uplywem kadencji Rady Nadzorczej w dniu 19 maja 2003 roku Zwyczajne Walne
Zgromadzenie ELWO S.A. powolalo na nowa kadencje Rade Nadzorcza w skladzie: Jerzy Thamm,
Waldemar Skrzynecki, Roman Karbasz, Krzysztof Burek, Tadeusz Banasiak.
Na pierwszym posiedzeniu Rada Nadzorcza spólki ELWO S.A. ukonstytuowala sie w skladzie:
1.
2.
3.
4.
5.
Jerzy Thamm - Przewodniczacy,
Waldemar Skrzynecki - Zastepca Przewodniczacego,
Roman Karbasz - Sekretarz,
Krzysztof Burek - Czlonek,
Tadeusz Banasiak - Czlonek.
Ilosci akcji spólek objetych konsolidacja bedacych w posiadaniu osób zarzadzajacych
i nadzorujacych i ich wartosci nominalne na dzien 31 grudnia 2003 roku oraz ilosci akcji i udzialów w
jednostkach powiazanych RAFAKO S.A. bedacych w posiadaniu osób zarzadzajacych
i nadzorujacych przedstawiaja ponizsze tabele:
Rada Nadzorcza RAFAKO S.A.
Imie i Nazwisko
Krzysztof Pawelec
Roman Jarosinski
Monika Halupczak
Andrzej Kowalski
Witold Okarma
Slawomir Sykucki
Marian Woronin
Laczna liczba posiadanych
akcji RAFAKO S.A.
Ilosc
szt.
0
0
0
0
0
0
0
Laczna wartosc
nominalna w zl
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
Strona 23/27
Laczna liczba posiadanych akcji
i udzialów w jednostkach
powiazanych RAFAKO S.A.
Ilosc
Laczna wartosc
szt.
nominalna w zl
0
0,00
0
0,00
0
0,00
0
0,00
0
0,00
0
0,00
0
0,00
Zarzad RAFAKO S.A.
Imie i Nazwisko
Ryszard Kapluk
Jerzy Thamm
Roman Jarosinski
akcji RAFAKO S.A.
Ilosc
szt.
0
2.100
0
Laczna wartosc
nominalna w zl
0,00
4.200,00
0,00
Ilosc
Laczna wartosc
szt.
nominalna w zl
0
0,00
2.100
4.200,00
0
0,00
Rada Nadzorcza ELWO S.A.
Imie i Nazwisko
Jerzy Thamm
Waldemar Skrzynecki
Roman Karbasz
Krzysztof Burek
Tadeusz Banasiak
akcji ELWO S.A.
Ilosc
szt.
0
0
0
0
0
Laczna wartosc
nominalna w zl
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
Ilosc
Laczna wartosc
szt.
nominalna w zl
2.100
4.200,00
0
0,00
0
0,00
0
0,00
0
0,00
Zarzad ELWO S.A.
Imie i Nazwisko
akcji ELWO S.A.
Ilosc
szt.
Andrzej Paszek
Pawel Pankowski
0
0
Laczna
wartosc
nominalna w zl
0,00
0,00
Strona 24/27
Ilosc
Laczna wartosc
szt.
nominalna w zl
0
0
0,00
0,00
14. Wazniejsze przedsiewziecia planowane w Grupie Kapitalowej RAFAKO w 2004 roku
Podstawowymi dzialaniami Grupy w 2004 roku bedzie doskonalenie jakosci wytwarzania, dzialania
rozwojowe oraz konsolidacja oferty odpowiadajacej aktualnym potrzebom sektora energetycznego.
A. Dzialalnosc rozwojowa i modernizacyjna:
W 2004 roku kontynuowane beda prace w zakresie:
?
gospodarczego wykorzystania produktu poprocesowego z pólsuchej metody odsiarczania,
?
wykonania badan do opracowania optymalnych technik projektowania instalacji odsiarczania
spalin metoda mokra wapienna,
?
badania optymalizacyjne pracy reaktora instalacji odsiarczania spalin w EC-4 Lódz,
?
opracowania wytycznych dla oczyszczania gazów odlotowych ze spalarni odpadów
komunalnych i przemyslowych,
?
opanowania i wdrozenia technologii wykonania walczaków dwu-grubosciowych,
?
opracowania technologii zmechanizowanego ciecia plazmowego z zastosowaniem tlenu i
azotu jako gazów oslonowych,
?
opracowania technologii napawania paneli scian szczelnych z zastosowaniem argonu jako
gazu oslonowego,
?
opanowania technologii spawania stali zarowytrzymalych z dodatkiem CO,
?
opanowania technologii spawania wysokostopowych stali austenitycznych i stopów na bazie
niklu stosowanych na wykladziny absorberów instalacji odsiarczania spalin,
?
opracowania wymagan technicznych niezbednych do wdrozenia technologii metalizacji
natryskowej,
?
przygotowania projektów koncepcyjnych dotyczacych: technologii spalania biomasy,
alternatywnych sposobów doprowadzania paliwa do kotlów fluidalnych oraz nowego sposobu
doprowadzenie kamienia wapiennego do kotla fluidalnego,
?
budowy jednowymiarowego, komputerowego modelu kotla CFB,
?
wykonania wzorcowego projektu wybranych urzadzen pomocniczych kotlów fluidalnych
(zasuw weglowych, zasuw popiolowych, dozowników wegla), uwzgledniajacego
doswiadczenia z eksploatacji tych urzadzen,
?
rozszerzenia uslug dla innych galezi przemyslu niz energetyka (ELWO S.A.),
?
powiekszenia uslug inzynierskich w ramach realizacji inwestycji „pod klucz” – generalne
wykonawstwo (ELWO S.A.),
?
rozwój uslug serwisowych (ELWO S.A.).
Strona 25/27
B. Dzialalnosc marketingowa
W 2004 roku nadal kontynuowane beda dzialania promujace: kotly o parametrach nadkrytycznych,
kotly z cyrkulacyjnym zlozem fluidalnym, kotly odzyskowe, w tym wspólpracujace z turbina gazowa,
diagnostyke, modernizacje i naprawe kotlów, urzadzen przykotlowych oraz konstrukcje stalowe i
elementy kotlów.
Stagnacja w sferze duzych inwestycji w kraju zmusza spólki Grupy do poszukiwania nowych
odbiorców produktów Grupy na rynkach zagranicznych. Obszarem aktywnych dzialan
marketingowych sa zarówno kraje Europy Zachodniej, jak i kraje balkanskie oraz kraje Bliskiego
Wschodu.
Koniecznosc dostosowywania polskich norm w zakresie ekologii do europejskich standardów
powoduje, ze spólki Grupy Kapitalowej RAFAKO nadal beda angazowaly sie na rynku w instalacje
ochrony srodowiska oferujac posiadane technologie w zakresie realizacji kompletnych obiektów
instalacji odsiarczania spalin, termicznej utylizacji odpadów komunalnych i przemyslowych oraz
spalania biomasy, a takze modernizacji kotlów pod katem obnizenia emisji tlenków azotu.
W dalszym ciagu Grupa szczególna uwage zamierza poswiecic klientom z obszaru tzw. „malej
energetyki”, eksploatujacych przede wszystkim kotly rusztowe, w wiekszosci wymagajace
powaznych modernizacji.
C. Czynniki zewnetrzne i wewnetrzne istotne dla rozwoju Grupy
?
czynniki zewnetrzne:
- kontynuacja procesu prywatyzacji sektora energetycznego,
- polityka w zakresie nowych inwestycji w sektorze energetycznym,
- uregulowania rynku energii elektrycznej,
- polityka w zakresie dywersyfikacji paliw w energetyce,
- dostosowywanie polskich norm w zakresie ekologii do europejskich standardów,
- dzialania bezposrednich konkurentów spólek Grupy,
- sytuacja finansowa i pozycja rynkowa glównego akcjonariusza jednostki dominujacej oraz
jego strategia wobec spólek sektora energetycznego z Grupy Kapitalowej Elektrim,
- sytuacja finansowa i pozycja rynkowa odbiorców i partnerów konsorcjalnych spólek Grupy
Kapitalowej RAFAKO,
?
czynniki wewnetrzne:
- kontynuacja procesu restrukturyzacji Grupy,
- wykorzystanie efektów zakonczonych w latach poprzednich przedsiewziec inwestycyjnych
majacych na celu podniesie nie efektywnosci funkcjonowania Grupy, w szczególnosci
w zakresie dzialalnosci produkcyjnej i zarzadzania,
- doskonalenie procesów zarzadzania przez spólki Grupy, w tym procesu zarzadzania
kontraktami dlugoterminowymi oraz kosztami funkcjonowania (kosztami „stalymi”) spólki,
- uzyskanie pozytywnych wyników finansowych oraz utrzymanie plynnosci finansowej
w spólkach Grupy.
Strona 26/27
Grupa identyfikuje nastepujace czynniki ryzyka zwiazane z jej dzialalnoscia:
- ryzyko sprzedazy znacznej czesci produkcji jednostki dominujacej jednemu zamawiajacemu,
który jest kompletatorem/posrednikiem miedzy spólka (jako wytwórca) a rzeczywistymi
odbiorcami,
- ryzyko kursowe zwiazane z faktem, ze znaczna czesc kontraktów zawartych przez spólki, w tym
zwlaszcza dlugoterminowych jest de nominowana w walutach obcych,
- ryzyko dotyczace kontraktów „PAK” i „Komorzany” (opisane w pkt. 7.1. dodatkowych not
objasniajacych do skonsolidowanego raportu rocznego SA-RS 2003).
15. Prognoza sprzedazy na nastepne okresy
Prognozy dzialalnosci Grupy na rok 2004 przewiduja uzyskanie dodatniego wyniku
finansowego. Prognoza wyników finansowych opiera sie na przewidywanej realizacji istniejacych
kontraktów, bedacych zabezpieczeniem czesci planowanej sprzedazy oraz na planie zadan, jakie
Grupa musi podjac do konca 2004 roku, aby zrealizowac pozostala czesc planu sprzedazy.
Podpisy wszystkich Czlonków Zarzadu
26 lutego 2004r.
Ryszard Kapluk
Prezes Zarzadu
.......................
26 lutego 2004r.
Roman Jarosinski
Wiceprezes Zarzadu
.......................
26 lutego 2004r.
Jerzy Thamm
Wiceprezes Zarzadu
.......................
Strona 27/27
Grupa Kapitalowa RAFAKO
Zalacznik nr 1
Zestawienie wskazników za 2003 i 2002 rok
Lp.
Nazwa
Definicja
2003
2002
2003 - 2002
rok
1
2
3
4
5
6=4-5
1
Rentownosc operacyjna brutto na
sprzedazy (%)
wynik brutto na sprzedazy/przychody
netto ze sprzedazy towarów i produktów
18.81%
12.06%
6.74%
2
Rentownosc operacyjna netto na
sprzedazy (%)
wynik netto na sprzedazy/przychody netto
ze sprzedazy towarów i produktów
11.89%
6.73%
5.16%
3
Rentownosc na dzialalnosci
operacyjnej (%)
wynik na dzialalnosci
operacyjnej/przychody ze sprzedazy
towarów i produktów
3.19%
2.75%
0.44%
4
Rentownosc na dzialalnosci
gospodarczej (%)
wynik z dzialalnosci
gospodarczej/przychody netto ze
sprzedazy towarów i produktów
4.14%
1.89%
2.25%
5
Rentownosc netto (%)
wynik netto/przychody netto ze sprzedazy
towarów i produktów
1.11%
1.63%
-0.52%
6
Zwrot z aktywów (%)
wynik netto/suma aktywów
1.41%
2.29%
-0.88%
7
Zwrot z kapitalu (%)
wynik netto/kapital wlasny
3.37%
6.12%
-2.75%
8
Wsk. plynnosci biezacej (krotnosc)
aktywa obrotowe/zobowiazania
krótkoterminowe
2.18
1.70
0.47
9
Wsk. plynnosci "szybkiej"
(krotnosc)
aktywa obrotowe-zapasy/ zobowiazania
krótkoterminowe
1.96
1.50
0.45
10
Wsk. obrotu naleznosciami z tytulu
dostaw i uslug (w dniach)
naleznosci z tytulu dostaw i uslug x 360 /
przychody ze sprzedazy produktów i
towarów
89
70
19
11
Wsk. obrotu zapasami
(w dniach)
zapasy x 360 / wartosc sprzedanych
towarów i materialów+koszt
wytworzenia sprzedanych produktów
25
23
2
12
Okres splaty zobowiazan
handlowych (w dniach)
zobowiazania z tytulu dostaw i uslug x
360 / wartosc sprzedanych towarów i
materialów + koszt wytworzenia
sprzedanych produktów
70
73
-2
13
Wsk. zadluzenia
zobowiazania dlugoterminowe +
zobowiazania krótkoterminowe / kapital
wlasny
77.17%
105.34%
-28.17%
14
Wsk. zadluzenia bankowego
kredyty i pozyczki krótko i
dlugoterminowe / kapital wlasny
0.20
0.26
-0.06
15
Wsk. trwalosci struktury
finansowania majatku (%)
kapitaly wlasne + rezewy
dlugoterminowe + zobowiazania
dlugoterminowe / suma aktywów
47.7%
41.3%
6.4%
16
Wsk. udzialu kapitalu wlasnego w
finansowaniu majatku (%)
kapital wlasny / suma aktywów
41.99%
37.49%
4.50%
17
Wsk. pokrycia aktywów trwalych
kapitalem wlasnym (%)
kapital wlasny / aktywa trwale
137.57%
110.09%
27.48%
18
Wsk. obciazenia majatku
zobowiazaniami (%)
zobowiazania dlugoterminowe +
zobowiazania krótkoterminowe / suma
aktywów
32.41%
39.49%
-7.09%
Zalacznik nr 2
Bilans na 31.12.2003 i 31.12.2002 - struktura, zmiana stanu, dynamika
31.12.2003r.
31.12.2002r.
Wyszczególnienie
w tys. zl
1
I. Aktywa trwale
1. Wartosci niematerialne i prawne
II. Aktywa obrotowe
1. Zapasy
2. Naleznosci krótkoterminowe
3. Inwestycje krótkoterminowe, w tym:
- srodki pieniezne i inne aktywa pieniezne
4. Krótkoterminowe rozliczenia miedzyokresowe
A k t y w a, r a z e m
I. Kapital wlasny
1. Kapital zakladowy
2. Nalezne wplaty na kapital zakladowy (wielkosc ujemna)
3. Akcje (udzialy) wlasne (wielkosc ujemna)
4. Kapital zapasowy
5. Kapital z aktualizacji wyceny
6. Pozostale kapitaly rezerwowe
8. Zysk (strata) z lat ubieglych
9. Zysk (strata) netto
II. Kapital mniejszosci
III. Ujemna wartosc firmy jednostek podporzadkowanych
IV. Zobowiazania i rezerwy na zobowiazania
1. Rezerwy na zobowiazania
2. Zobowiazania dlugoterminowe
3. Zobowiazania krótkoterminowe
4. Rozliczenia miedzyokresowe
P a s y w a, r a z e m
2
110,163
3,425
53,397
5
40,711
12,625
250,757
25,524
125,901
28,764
13,046
70,568
360,920
151,554
34,800
87,078
12,872
11,704
5,100
3,550
22
205,794
20,525
1,800
115,157
68,312
360,920
struktura
w tys. zl
struktura
3
30.5%
0.9%
0.0%
14.8%
0.0%
11.2%
3.5%
69.5%
7.1%
34.9%
8.0%
3.6%
19.6%
100.0%
4
134,768
4,260
2
55,503
12
51,529
23,462
261,008
30,700
113,538
55,302
39,046
61,468
395,776
5
34.1%
1.1%
0.0%
14.0%
0.0%
13.1%
5.9%
65.9%
7.8%
28.7%
14.0%
9.9%
15.5%
100.0%
42.0%
9.6%
0.0%
0.0%
24.1%
3.6%
0.0%
0.0%
3.2%
1.4%
1.0%
0.0%
57.0%
5.7%
0.5%
31.9%
18.9%
100.0%
148,368
34,800
37.5%
8.8%
0.0%
0.0%
20.6%
3.3%
0.0%
0.0%
2.5%
2.3%
0.8%
0.2%
61.5%
3.8%
0.8%
38.7%
18.2%
100.0%
81,670
13,113
9,711
9,074
3,483
704
243,221
14,962
3,100
153,198
71,961
395,776
zmiana stanu
w tys. zl
6=2-4
(24,605)
(835)
(2)
(2,106)
(7)
(10,818)
(10,837)
(10,251)
(5,176)
12,363
(26,538)
(26,000)
9,100
(34,856)
dynamika %
7=2/4
81.7%
80.4%
0.0%
96.2%
41.7%
79.0%
53.8%
96.1%
83.1%
110.9%
52.0%
33.4%
114.8%
91.2%
3,186
102.1%
100.0%
5,408
(241)
106.6%
98.2%
1,993
(3,974)
67
(682)
(37,427)
5,563
(1,300)
(38,041)
(3,649)
(34,856)
120.5%
56.2%
101.9%
3.1%
84.6%
137.2%
58.1%
75.2%
94.9%
91.2%
Zalacznik nr 3
Skonsolidowany rachunek zysków i strat za 2003 i 2002 rok
Wyszczególnienie
1
I. Przychody netto ze sprzedazy produktów, towarów i materialów
2003
w tys. zl
2
2002
w tys. zl
3
Zmiana
stanu
w tys. zl
Dynamika
4=2-3
5=2/3
459,163
557,217
(98,054)
82.4%
457,210
554,997
(97,787)
82.4%
1,953
2,220
(267)
88.0%
372,800
489,992
(117,192)
76.1%
1. Koszt wytworzenia sprzedanych produktów
371,423
488,462
(117,039)
76.0%
2. Wartosc sprzedanych towarów i materialów
1,377
1,530
(153)
90.0%
III. Zysk (strata) brutto na sprzedazy (I-II)
86,363
67,225
IV. Koszty sprzedazy
11,013
V. Koszty ogólnego zarzadu
20,735
VI. Zysk (strata) na sprzedazy (III-IV-V)
54,615
37,481
1. Przychody netto ze sprzedazy produktów
2. Przychody netto ze sprzedazy towarów i materialów
II. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materialów
VII. Pozostale przychody operacyjne
19,138
128.5%
7,835
3,178
140.6%
21,909
(1,174)
94.6%
17,134
145.7%
3,614
7,705
(4,091)
46.9%
VIII. Pozostale koszty operacyjne
43,591
29,869
13,722
145.9%
IX. Zysk (strata) na dzialalnosci operacyjnej (VI+VII-VIII)
14,638
15,317
(679)
95.6%
37
385
(348)
9.6%
65
(65)
X. Dywidendy i udzialy w zyskach
XI. Zysk ze zbycia inwestycji
XII. Pozostale przychody finansowe
XIII. Koszty finansowe
XIV. Zysk (strata) na sprzedazy calosci lub czesci udzialów jednostek
podporzadkowanych
XV. Zysk (strata) na dzialalnosci gospodarczej (IX+X+XI+XII-XIII+XIV)
12,939
4,831
8,108
267.8%
8,309
10,056
(1,747)
82.6%
(288)
(288)
19,017
10,542
2
6
8,475
180.4%
XVI. Wynik zdarzen nadzwyczajnych (XVI.1. - XVI.2.)
1. Zyski nadzwyczajne
2. Straty nadzwyczajne
XVII. Odpis wartosci firmy jednostek podporzadkowanych
XVIII. Odpis ujemnej wartosci firmy jednostek podporzadkowanych
(4)
(361)
33.3%
355
716
XIX. Zysk (strata) brutto
19,370
11,252
8,118
172.1%
49.6%
XX. Podatek dochodowy
13,825
2,299
11,526
601.3%
XXI. Pozostale obowiazkowe zmniejszenia zysku (zwiekszenia straty)
XXII. Udzial w zyskach (stratach) netto jednostek podporzadkowanych
wycenianych metoda praw wlasnosci
(116)
648
(764)
XXIII. Zysk (strata) mniejszosci
(329)
(527)
198
XXIII. Zysk (strata) netto
5,100
9,074
(3,974)
62.4%
56.2%
Zalacznik nr 4
Struktura i dynamika wyniku brutto za 2003 i 2002 rok
Lp.
Wyszczególnienie
1
2
Wynik na sprzedazy po uwzglednieniu zmiany stanu
rezerw na kontraktach dlugoterminowych
Wynik na pozostalej dzialalnosci operacyjnej po
2 uwzglednieniu zmiany stanu rezerw na kontraktach
dlugoterminowych
1
3
Wynik na dzialalnosci finansowej
4
Zysk (strata) na sprzedazy calosci lub czesci udzialów
jednostek podporzadkowanych
5
Wynik na zdarzeniach nadzwyczajnych
6
Odpis wartosci firmy jednostek podporzadkowanych
7
Odpis ujemnej wartosci firmy jednostek
podporzadkowanych
8
Wynik brutto
2003
2002
Róznica
Dynamika
w tys. zl
w tys. zl
w tys. zl
%
3
4
5=3-4
6=3/4
51,661
38,111
13,550
(37,023)
(22,794)
(14,229)
4,667
(4,775)
9,442
(288)
(2)
135.6%
(288)
(6)
355
716
19,370
11,252
4
(361)
8,118
49.6%
172.1%
Zalacznik nr 5
Struktura i dynamika kosztów rodzajowych za 2003 i 2002 rok
Lp.
Koszty wedlug rodzaju
1
2
a amortyzacja
2003
2002
Zmiana
Dynamika
w tys. zl.
Struktura %
w tys. zl.
Struktura %
w tys. zl.
%
3
4
5
6
7=3-5
8=3/5
10,330
2.4%
12,833
2.5%
(2,503)
80.5%
b zuzycie materialów i energii
173,225
40.5%
214,496
41.1%
(41,271)
80.8%
c uslugi obce
145,768
34.0%
201,169
38.6%
(55,401)
72.5%
d podatki i oplaty
5,333
1.2%
4,865
0.9%
468
109.6%
e wynagrodzenia
66,522
15.5%
64,298
12.3%
2,224
103.5%
f ubezpieczenia spoleczne i inne swiadczenia
16,883
3.9%
15,901
3.1%
982
106.2%
g pozostale
10,139
2.4%
7,692
1.5%
2,447
131.8%
428,200
100.0%
521,254
100.0%
(93,054)
82.1%
I
Koszty wg rodzaju razem (suma od "a" do "g")
1
zmiana stanu zapasów produktów i rozliczen miedzyokresowych
2
koszt wytworzenia swiadczen na wlasne potrzeby (wielkosc ujemna)
3
4
(15,902)
701
(16,603)
(9,127)
(3,749)
(5,378)
koszty sprzedazy (wielkosc ujemna)
(11,013)
(7,835)
(3,178)
koszty ogólnego zarzadu (wielkosc ujemna)
(20,735)
(21,909)
1,174
II Koszty wytworzenia sprzedanych produktów (I+1-2-3)
371,423
91.8%
488,462
93.9%
(117,039)
76.0%
1,377
0.3%
1,530
0.3%
(153)
90.0%
IV Koszty sprzedazy
11,013
2.7%
7,835
1.5%
3,178
140.6%
V Koszty ogólnego zarzadu
20,735
5.1%
21,909
4.2%
(1,174)
94.6%
404,548
100.0%
519,736
100.0%
(115,188)
77.8%
III Wartosc sprzedanych towarów i materialów
VI Koszty dzialalnosci operacyjnej (II+III+IV+V)
Zalacznik nr 6
Zestawienie umów kredytowych i pozyczkowych zawartych przez jednostki konsolidowane Grupy Kapitalowej RAFAKO wedlug stanu na 31 grudnia 2003 roku
Lp.
Kredytodawca
/ pozyczkodawca
Siedziba
Data zawarcia
umowy
Kwota
umowy
Waluta
Stan kredytu/pozyczki na 31.12.2003
tys. waluta
w tys. zl
A Zobowiazania dlugoterminowe, w tym :
1,800
I Pozyczki:
1,800
1. NFOSiGW
2. NFOSiGW
Warszawa
Warszawa
20.04.1994
02.12.1997
5,211,194.14
1,071,509.00
PLN
1,650
PLN
150
B Zobowiazania krótkoterminowe, w tym :
29,021
I Kredyty:
27,721
Termin
splaty
Oprocentowanie
Zabezpieczenie
20.12.2006
0,8 stopy kredytu refinansowego
31.03.2006
0,6 stopy redyskonta weksli, nie
mniej niz 13%
1. ING Bank Slaski S.A.
Racibórz
27.07.1999
1,500,000.00
USD
1,500
5,701
30.01.2004
Libor 3M+1,5%
przelew wierzytelnosci, zastaw rejestrowy na
akcjach
Racibórz
30.08.1999
2,500,000.00
USD
2,500
9,501
30.01.2004
Libor 3M+1,3%
Raciborz
8.02.2001
16,000,000.00
PLN
9,788
30.01.2004
Wibor 1M+1%
4. Bank Millennium S.A.
Warszawa
28.02.2000
10,000,000.00
PLN
1,187
25.11.2004
Wibor 1M+1,2%
przelew wierzytelnosci, weksel
Pszczyna
29.10.1999
2,500,000.00
PLN
0
19.12.2004
Wibor 1M+1%
6. Bank Handlowy w Warszawie S.A.
Bielsko-Biala
20.09.2002
4,000,000.00
PLN
2
19.03.2004
Wibor 1M+0,75%
cesja portfelowa
7. Bank Handlowy w Warszawie S.A.
Bielsko-Biala
03.07.2002
500,000.00
CHF
1,542
02.07.2004
Libor 3M+0,8%
Racibórz
26.07.2000
1,000,000.00
EUR
0
30.01.2004
Euribor 1M+1,5%
Racibórz
28.03.2001
700,000.00
USD
0
30.01.2004
Libor 1M+1,5%
II Pozyczki:
1,300
1. NFOSiGW
Warszawa
30.07.1992
2,327,213.16
PLN
400
30.09.2004
2. NFOSiGW
Warszawa
20.04.1994
5,211,194.14
PLN
700
20.12.2004
3. NFOSiGW
Warszawa
02.12.1997
1,071,509.00
PLN
200
30.09.2004
0,6 stopy redyskonta weksli, nie
mniej niz 13%
Razem zobowiazania z tytulu kredytów i pozyczek
30,821
Zalacznik nr 7
Zestawienie aktualnych na 31 grudnia 2003 roku gwarancji bankowych i ubezpieczeniowych udzielonych za Grupe Kapitalowa RAFAKO
1. Gwarancje ING Bank Slaski S.A.
Lp.
1
Okres waznosci gwarancji
od
do
20.03.2002
Kwota
gwarancji
31.01.2004
27,077.60
Waluta
EUR
Sredni
kurs
Kwota gwarancji
w tys. zl
4.7917
130
2
02.07.2001
24.02.2004
135,800.00
EUR
4.7917
651
3
12.09.2001
30.03.2004
8,436.32
EUR
4.7917
40
4
10.07.2001
30.04.2004
9,790.00
EUR
4.7917
47
5
15.07.2001
30.04.2004
115,360.00
EUR
4.7917
553
6
18.07.2002
30.04.2004
54,851.00
USD
3.8004
208
7
28.11.2002
30.04.2004
55,000.00
USD
3.8004
209
8
25.01.2001
14.06.2004
62,500.00
USD
3.8004
238
9
12.06.2001
15.06.2004
45,523.80
EUR
4.7917
218
10
27.06.2001
30.06.2004
35,358.33
EUR
4.7917
169
11
14.08.2001
30.06.2004
342,891.50
EUR
4.7917
1,643
12
14.08.2001
15.08.2004
936,270.02
EUR
4.7917
4,486
Beneficjent
mg engineering Lurgi Lentjes Bischoff
GmbH, Essen, Deutschland
Babcock & Wilcox Volund A/S
Falkevej 2, DK-6705 Esbjerg, Dania
Josef Bertsch GmbH & Co.
Herrengasse 23, 6700 Bludenz, Austria
Aalborg Energie Technik A/S
Niels Jernes Vej 10, 9220 Aalborg, Dania
Aalborg Energie Technik A/S
Niels Jernes Vej 10, 9220 Aalborg, Dania
Turkiye Vakiiflar Bankasi TAO ( gwarancja
na rzecz EUAS Elektrik Uretim AS )
Turkiye Vakiiflar Bankasi TAO ( gwarancja
na rzecz EUAS Elektrik Uretim AS )
Foster Wheeler Energia Polska Sp.z o.o.
ul. Jana Pawla II 15, Warszawa
Babcock & Wilcox Volund A/S
Falkevej 2, DK-6705 Esbjerg, Dania
StandardKessel Lentjes GmbH
Baldusstrasse 13, 47138 Duisburg
Elektrim Megadex S.A.
Ul. Mickiewicza 63 01-625 Warszawa
Babcock Borsing Power Austrian Energy,
Graz
Hitachi Europe GmbH
Am Seestern 18, D-40547 Dusseldorf
Mitsui Babcock Energy Limited, West
Sussex England
FAM Magdeburger Forderanlagen und
Baumaschinen GmbH
Przedmiot
gwarancji
Zabezpieczenie
dobre wykonanie
cesja naleznosci z
kontraktu
dobre wykonanie
linia gwarancyjna
dobre wykonanie
linia gwarancyjna
dobre wykonanie
linia gwarancyjna
dobre wykonanie
linia gwarancyjna
dobre wykonanie
kaucja
dobre wykonanie
kaucja
dobre wykonanie
linia gwarancyjna
dobre wykonanie
linia gwarancyjna
dobre wykonanie
linia gwarancyjna
zwrot zaliczki
zwrot zaliczki
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
13
08.11.2001
17.11.2004
145,253.18
EUR
4.7917
696
14
08.11.2001
20.11.2004
137,615.00
EUR
4.7917
659
15
14.10.2002
30.12.2004
142,000.00
USD
3.8004
540
16
14.08.2001
15.09.2006
6,271,450.00
EUR
4.7917
30,051
17
27.04.2001
01.10.2006
50,000.00
EUR
4.7917
240
18
08.11.2001
30.11.2006
35,907.65
EUR
4.7917
172
19
14.08.2001
30.12.2006
1,237,500.00
EUR
4.7917
5,930
20
26.06.2001gwarancja beztermin.
277,467.22
EUR
4.7917
1,329 Belgian VAT Administration
21
16.07.2001
02.02.2004
200,000.00
USD
3.8124
22
25.10.2001
28.02.2004
27,375.00
PLN
23
16.08.2000
30.04.2004
1,145,400.00
PLN
24
26.02.2001
14.05.2004
260,811.00
PLN
261 Elektrownia Rybnik S.A. Rybnik
dobre wykonanie
obligacje
25
26.05.2000
31.12.2004
340,000.00
PLN
340 Mostostal Zabrze Holding S.A. Zabrze
dobre wykonanie
lokata
dobre wykonanie
obligacje
dobre wykonanie
obligacje
dobre wykonanie
obligacje
1,145 Elektrownia Jaworzno III S.A. Jaworzno
26
27.08.2003
30.07.2005
174,900.00
EUR
4.8059
27
18.04.2002
30.10.2006
360,000.00
EUR
4.8059
19.12.2003
11.11.2007
199,657.00
EUR
4.8059
Waluta
Sredni
kurs
28
Foster Wheeler Energia Polska Sp. z o.o.
Sosnowiec
Energetyka Cieplna Opolszczyzny S.A.
27
Opole
762
RAZEM
841
ul. Mickiewicza 63 01-625 Warszawa
1,730
ul. Mickiewicza 63 01-625 Warszawa
TOPLIFIKACIA PERNIK EAD
960
BULGARIA
54,275
dobre wykonanie
linia gwarancyjna
rekojmia
linia gwarancyjna
dobre wykonanie
kaucja
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
dobre wykonanie
kontraktu
cesja naleznosci z
dobre wykonanie
kontraktu
cesja naleznosci z
dobre wykonanie
kontraktu
cesja naleznosci z
platnosci podatku VAT
kontraktu
poreczenie
dobre wykonanie
RAFAKO S.A.
cesja naleznosci z
dobre wykonanie
kontraktu
cesja naleznosci z
dobre wykonanie
kontraktu
dobre wykonanie
2. Gwarancje Fortis Bank Polska SA
Lp.
od
do
Kwota
gwarancji
Kwota gwarancji
w tys. zl
Przedmiot
Beneficjent
Zabezpieczenie
gwarancji
Commercial Bank of Syria ( dla klienta
191
udzial w przetargu kaucja
General Company of Homs Refinery Syrian
Commercial Bank of Syria ( dla klienta
190
Syrian Arab Republic - Ministry of
1
22.07.2003
06.01.2004
40,000.00
USD
4.7917
2
15.11.2003
13.02.2004
50,000.00
USD
3.8004
3
07.08.2003
15.12.2004
32,000.00
USD
3.8004
121 Turkiye Vakiflar Bankasi T.A.O
4
13.11.2003
31.12.2004
200,000.00
SEK
0.5275
106 Swedish Metal Workers Union, Stockholm
nalezyte wykonanie kaucja
5
31.12.2003
28.02.2007
77,800.00
EUR
4.7917
373 Andritz Oy Kraft Mill Systems, Finland
RAZEM
981
3. Gwarancje Kredyt Bank S.A.
Lp.
1
od
do
Kwota
gwarancji
30.09.2003
4,500,000.00
RAZEM
30.11.2006
Waluta
Sredni
kurs
EUR
4.7917
Kwota gwarancji
w tys. zl
Beneficjent
21,563 Elektrownia Belchatów S.A.
21,563
Przedmiot
gwarancji
Zabezpieczenie
dobre wykonanie umowy
linia gwarancyjna
1/4
Zalacznik nr 7
Zestawienie aktualnych na 31 grudnia 2003 roku gwarancji bankowych i ubezpieczeniowych udzielonych za Grupe Kapitalowa RAFAKO c.d.
4. Gwarancje BRE BANK S.A.
Lp.
od
do
Kwota
gwarancji
Waluta
Sredni
kurs
Kwota gwarancji
w tys. zl
Beneficjent
1
20.08.2003
04.01.2004
71,954.75
USD
3.8004
273 Public Enterprise "Elektroprivreda Srbije"
2
14.10.2003
11.01.2004
38,000.00
EUR
4.7917
182 European Agency for Reconstruction
3
14.10.2003
11.01.2004
60,000.00
EUR
4.7917
4
14.10.2003
11.01.2004
98,000.00
EUR
4.7917
5
20.10.2003
17.01.2004
447,300.00
EUR
4.7917
2,143 Von Roll Umwelttechnik AG
6
19.08.2003
27.01.2004
233,400.00
EUR
4.7917
1,118 Andritz Oy Kraft Mill System
7
28.05.2003
31.01.2004
127,250.00
USD
3.8004
8
26.09.2003
14.03.2004
53,000.00
EUR
4.7917
254 Kvaerner Pulping OY
Przedmiot
gwarancji
Zabezpieczenie
cesja naleznosci z
zwrot zaliczki
kontraktu
cesja naleznosci z
udzial w przetargu
kontraktu
cesja naleznosci z
udzial w przetargu
kontraktu
cesja naleznosci z
udzial w przetargu
kontraktu
cesja naleznosci z
zwrot zaliczki
kontraktu
cesja naleznosci z
zwrot zaliczki
kontraktu
cesja naleznosci z
zwrot zaliczki
kontraktu
cesja naleznosci z
zwrot zaliczki
kontraktu
9
03.04.2003
20.11.2004
323,400.00
EUR
4.7917
1,550 Andritz Oy Kraft Mill System
zwrot zaliczki
kaucja
10
09.12.2003
30.04.2005
1,260,000.00
EUR
4.7917
6,038 MARTIN GmbH, Munchen Niemcy
zwrot zaliczki
kaucja
11
25.08.2003
05.05.2005
143,909.50
USD
3.8004
kaucja
12
17.07.2003
01.06.2005
40,800.00
EUR
4.7917
195 Aalborg Engineering A/S
kaucja
13
17.07.2003
12.06.2005
11,880.00
EUR
4.7917
14
16.12.2004
18.08.2005
0.00
USD
3.8004
0 Foster Wheeler Energia Polska Sp. z o.o.
kaucja
15
26.08.2003
03.12.2005
3,099.40
EUR
4.7917
15 ALSTOM Power Boiler GmbH, Stuttgart
kaucja
16
26.08.2003
03.12.2005
3,099.40
EUR
4.7917
15 ALSTOM Power Boiler GmbH, Stuttgart
kaucja
17
02.06.2003
30.06.2006
49,275.00
PLN
49 AE&E Polska Sp. z o.o. Warszawa
kaucja
18
11.08.2003
30.06.2006
85,000.00
PLN
85 AE&E Polska Sp. z o.o. Warszawa
kaucja
25.07.2003
31.12.2008
13,483.75
EUR
64 SGL ACOTEC GmbH
kaucja
19
4.7917
RAZEM
57 Transelektro/Ganz-Rock Ltd.
kaucja
13,827
5. Gwarancje Bank Millennium S.A.
Lp.
od
do
Kwota
gwarancji
Waluta
Sredni
kurs
1
03.12.2001
31.12.2003
54,550.00
EUR
4.7917
2
22.08.2003
17.01.2004
1,789,200.00
EUR
4.7917
3
12.02.2002
12.02.2004
22,800.00
EUR
4
13.03.2002
14.02.2004
790,000.00
PLN
4.7917
Kwota gwarancji
w tys. zl
Beneficjent
8,573 Von Roll Umwelttechnik AG, Zurich
109
790
Babcock & Wilcox Volund ApS, Esbjerg,
Denmark
Polski Koncern Naftowy ORLEN S.A.
ul. Chemików 7, 09-411 Plock
ALSTOM Power (Schweiz) AG, Baden,
Switzerland
Babcock & Wilcox Volund ApS, Esbjerg,
Denmark
Javno Preduzece Elektroprivreda Bosne i
Hercegovine, Sarajevo
Javno Preduzece Elektroprivreda Bosne i
Hercegovine, Sarajevo
FAM Magdeburger Forderanlagen und
Baumaschinen GmbH
Mitsui Babcock Energy Ltd., West Sussex,
United Kingdom
5
10.04.2002
08.04.2004
166,700.00
CHF
3.0742
512
24.07.2002
25.04.2004
135,800.00
EUR
4.7917
651
7
15.08.2002
14.08.2004
237,025.00
EUR
4.7917
1,136
8
15.08.2002
14.08.2004
73,115.00
EUR
4.7917
350
9
17.01.2002
31.10.2004
1,797.38
EUR
4.7917
9
10
28.08.2002
14.12.2004
125,000.00
USD
3.8004
475
11
12.04.2002
15.12.2004
62,500.00
USD
3.8004
238 Foster Wheeler Energia Polska Sp. z o.o.
26.06.2002
31.12.2007
150,000.00
EUR
4.7917
Waluta
Sredni
kurs
RAZEM
Zabezpieczenie
Elektrocieplownie Warszawskie S.A. Zespól
261
Elektrocieplowni Zeran
6
12
Przedmiot
gwarancji
zwrot zaliczki
kredyt stand-by
nalezyte wykonanie kredyt stand-by
zwrot zaliczki
cesja naleznosci z
kontraktu
STE DES ETS FABRY SARL 51 Route de
719
Mons, Bettignies, France
13,823
6. Gwarancje PEKAO S.A.
Lp.
1
od
do
27.11.2003
RAZEM
28.02.2004
Kwota
gwarancji
5,000,000.00
PLN
Kwota gwarancji
w tys. zl
Beneficjent
5,000 Elektrownia Belchatów S.A.
5,000.00
Przedmiot
gwarancji
Zabezpieczenie
cesja naleznosci z
udzial w przetargu
kontraktu
2/4
Zalacznik nr 7
7. Gwarancje Bank Handlowego S.A.
Lp.
od
do
Kwota
gwarancji
Waluta
Sredni
kurs
Kwota gwarancji
w tys. zl
Beneficjent
Przedmiot
gwarancji
1
03.11.2003
03.02.2004
500,000.00
PLN
POLUDNIOWY KONCERN
500
ENERGETYCZNY S.A. KATOWICE
2
02.12.2003
29.01.2004
500,000.00
PLN
500 ELEKTROWNIA RYBNIK S.A. RYBNIK wadium
4.8059
369
Warszawa
Poludniowy Koncern Energetyczny S.A.
445
Elektownia Lagisza Bedzin
wadium
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
3
27.06.2002
02.02.2004
76,688.13
USD
4
06.03.2003
24.02.2004
445,000.00
PLN
5
06.11.2003
10.03.2004
52,000.00
EUR
4.8059
250 TOPLIFIKACIA RUSE EAD BULGARIA wadium
bez zabezpieczenia
6
04.08.2003
15.03.2004
36,900.85
USD
3.8124
140 HRMC POLSKA SP. Z O.O. WARSZAWA dobre wykonanie
bez zabezpieczenia
7
04.08.2003
15.03.2004
51,661.19
USD
3.8124
197 HRMC POLSKA SP. Z O.O. WARSZAWA dobre wykonanie
bez zabezpieczenia
8
18.10.2002
18.04.2004
168,262.32
EUR
9
19.12.2003
15.05.2004
75,000.00
PLN
10
06.09.2002
09.09.2004
18,000.00
EUR
4.8059
87
11
06.10.2003
19.09.2004
69,825.00
EUR
4.8059
336
12
05.06.2003
24.09.2004
200,800.00
USD
3.8124
766
13
05.06.2003
24.09.2004
49,337.04
USD
3.8124
188
14
09.12.2003
30.09.2004
52,000.00
EUR
4.8059
250
15
05.06.2003
17.12.2004
76,688.13
USD
3.8124
292
16
05.06.2003
17.12.2004
190,800.00
USD
3.8124
727
17
14.06.2002
27.04.2005
7,010.00
EUR
4.8059
33
18
28.08.2002
27.04.2005
3,362.00
EUR
4.8059
19
18.11.2003
05.06.2005
83,628.50
USD
3.8124
20
30.09.2002
15.07.2005
53,000.00
PLN
21
28.08.2002
07.10.2005
6,570.00
EUR
4.8059
22
28.08.2002
07.10.2005
8,500.00
EUR
4.8059
23
20.11.2002
01.09.2005
6,000.00
EUR
4.8059
24
27.11.2001
15.12.2005
57,060.00
PLN
25
06.10.2003
19.09.2007
46,550.00
EUR
26
20.12.2002
30.07.2008
2,319,300.00
PLN
27
22.09.2003
Bezterminowo
60,000.00
EUR
4.8059
808
75
16
United Nations Interim Administration
Mission in Kosovo UNMIK Transitional
Department of Trade & Industry Kosovo
ELEKTROCIEPLOWNIE
WARSZAWSKIE S.A. WARSZAWA
Martin GmbH Fuer Umwelt-und
Energietechnik Muenchen
PAUL WURTH Umwelttechnik Gmbh
Essen
Warszawa
Warszawa
Essen
Warszawa
Warszawa
Foster Wheeler Energia OY Varkaus
Finlandia
Finlandia
4.8059
bez zabezpieczenia
wadium
bez zabezpieczenia
dobre wykonanie
bez zabezpieczenia
gwarancja rekojmii
dobre wykonanie
dobre wykonanie
zwrot zaliczki
dobre wykonanie
dobre wykonanie
dobre wykonanie
dobre wykonanie
53 Fabryka Kotlów RAFAKO S.A.Racibórz
dobre wykonanie
Finlandia
41
Finlandia
29
Finlandia
32
224
Essen
TEPLOFIKACIA PERNIK EAD
288
BULGARIA
9,341
bez zabezpieczenia
dobre wykonanie
dobre wykonanie
2,319 Elektrownia Rybnik S.A. Rybnik
RAZEM
dobre wykonanie
319 Fabryka Kotlów RAFAKO S.A.Racibórz
57 Zespól Elektrowni Wybrzeze S.A. Gdansk
4.8059
dobre wykonanie
Zabezpieczenie
bez zabezpieczenia
dobre wykonanie
dobre wykonanie
dobre wykonanie
dobre wykonanie
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
cesja naleznosci z
kontraktu
gwarancja rekojmii obligacje
dobre wykonanie
kaucja
wadium
bez zabezpieczenia
8. Gwarancje TUiR WARTA S.A.
Lp.
od
do
1
01.11.2003
29.04.2004
2
01.11.2003
3
01.04.2003
4
5
Kwota
gwarancji
Waluta
200,000.00
PLN
29.04.2004
53,000.00
30.05.2004
450,000.00
20.10.2003
04.06.2004
138,000.00
EUR
01.12.2003
30.11.2004
12,000.00
PLN
Kwota gwarancji
w tys. zl
Beneficjent
Przedmiot
gwarancji
Zabezpieczenie
200 Dyrektor Izby Celnej w Cieszynie
naleznosci celne
weksel wlasny in blanco
PLN
naleznosci celne
PLN
naleznosci celne
zwrot zaliczki
linia gwarancyjna
6
16.12.2002
12.02.2005
14,616.08
EUR
7
01.12.2003
15.10.2005
33,000.00
PLN
8
21.05.2003
31.01.2006
126,764.57
PLN
RAZEM
Sredni
kurs
4.7917
4.7917
661 Babcock & Wilcox Volund ApS, Dania
12 BP Polska Sp. z o.o. Kraków
zaplata wierzytelnosci
70 KILS ENERGI AB
nalezyte wykonanie linia gwarancyjna
33
Chemar International Manufacturing Unir
Sp. z o.o.
127 Ganz Danubius Haungarosteel Kft
1,606
wlasciwe usuniecie wad
liniai gwarancyjna
usterek
wlasciwe usuniecie wad
liniai gwarancyjna
usterek
3/4
Zalacznik nr 7
9. Gwarancje GERLING Polska S.A.
Lp.
od
do
Kwota
gwarancji
Waluta
Sredni
kurs
1
29.07.2003
31.12.2003
90,600.00
EUR
4.7917
2
15.04.2003
31.10.2004
16,908.37
EUR
4.7917
3
04.04.2003
31.10.2004
18,200.00
EUR
4.7917
4
17.01.2003
27.01.2005
214,735.05
EUR
4.7917
5
28.10.2002
30.05.2005
9,100.00
EUR
4.7917
6
09.08.2002
17.06.2005
78,400.00
EUR
4.7917
7
17.01.2003
30.06.2005
13,038.00
EUR
4.7917
8
20.11.2002
30.12.2005
275,000.00
PLN
Kwota gwarancji
w tys. zl
434 Austrian Energy & Environment
zwrot zaliczki
Zabezpieczenie
linia gwarancyjna
linia gwarancyjna
87 Seghers Keppel Technology Group NV
linia gwarancyjna
Foster Wheeler Energia Oy, Varkaus,
Finland
Josef Bertsch Gesellschaft M.B.H.& CO
44
Austria
ALSTOM Power Energy Recovery GmbH
376
Kassel, Germany
Josef Bertsch Gesellschaft M.B.H.& CO
62
Austria
1,029
275 Mostostal Zabrze Holding S.A.
9
11.09.2002
28.03.2006
798,052.80
EUR
4.7917
3,824
19.03.2003
01.07.2006
62,500.00
USD
3.8004
238
11
12.11.2003
05.08.2006
1,260,000.00
EUR
4.7917
6,038
12
04.03.2003
15.08.2006
1,082,075.55
EUR
4.7917
5,185
08.08.2002
31.01.2007
35,815.80
EUR
4.7917
RAZEM
Przedmiot
gwarancji
81 Seghers Keppel Technology Group NV
10
13
Beneficjent
171
Finland
Warszawa
MARTIN GmbH fur Umwelt- und
Energietechnik, Munchen
Finland
Lurgi Lentjes Bischoff GmbH, Ratingen,
Deutschland
linia gwarancyjna
nalezyte usuniecie wad
liniai usterek
gwarancyjna
liniai usterek
gwarancyjna
liniai usterek
gwarancyjna
liniai usterek
gwarancyjna
liniai usterek
gwarancyjna
liniai usterek
gwarancyjna
linia gwarancyjna
liniai usterek
gwarancyjna
liniai usterek
gwarancyjna
17,844
10. Gwarancje ERGO HESTIA S.A.
Lp.
od
do
Kwota
gwarancji
Waluta
Sredni
kurs
Kwota gwarancji
w tys. zl
Beneficjent
Przedmiot
gwarancji
Zabezpieczenie
1
25.10.2002
31.01.2006
158,000.00
PLN
158 Elektrownia RYBNIK S.A.
dobre wykonanie
2
16.11.2002
15.05.2005
489,750.00
PLN
490 Elektrownia RYBNIK S.A.
dobre wykonanie
RAZEM
648
11. Gwarancje TU ALLIANZ Polska S.A.
Lp.
od
do
Kwota
gwarancji
Waluta
Sredni
kurs
Kwota gwarancji
w tys. zl
Beneficjent
Przedmiot
gwarancji
Zabezpieczenie
1
17.09.2003
31.12.2003
97,700.00
EUR
4.7917
468 Austrian Energy&Environment
zwrot zaliczki
Umowa o limit odnawialny
2
17.07.2003
30.01.2004
198,100.00
EUR
4.7917
949 Lurgi Energie und Entsorgung GmbH
zwrot zaliczki
3
17.07.2003
29.02.2004
198,100.00
EUR
4.7917
dobre wykonanie
4
13.10.2003
15.03.2004
76,350.00
EUR
4.7917
366 MAB Anlagenbau Austria, Wien
zwrot zaliczki
5
08.10.2003
31.03.2004
62,319.50
EUR
4.7917
zwrot zaliczki
6
08.10.2003
30.04.2004
62,319.50
EUR
4.7917
terminowe usuniecieUmowa
wad i usterek
o limit odnawialny
7
02.09.2003
30.09.2004
33,000.00
EUR
4.7917
dobre wykonanie
8
13.10.2003
30.05.2005
50,900.00
EUR
4.7917
wad i usterek
o limit odnawialny
9
28.08.2003
31.07.2006
111,388.88
EUR
4.7917
dobre wykonanie
10
08.10.2003
28.02.2007
83,250.00
EUR
4.7917
399 Aalborg Energie Technik A/S
wad i usterek
o limit odnawialny
11
14.08.2002
31.03.2006
319,000.00
PLN
319 Elektrocieplownia SKAWINA S.A. Skawina udzial w przetargu weksel wlasny in blanco
12
14.04.2003
13.11.2006
559,000.00
PLN
559 Zespól Elektrocieplowni w Lodzi S.A. Lódz udzial w przetargu Bez zabezpieczenia
28.03.2003
10.02.2007
2,440,200.00
PLN
13
2,440 Elektrownia Rybnik S.A. Rybnik
RAZEM
udzial w przetargu weksel wlasny in blanco
7,983
12. Gwarancje PZU S.A.
Lp.
1
od
do
24.04.2003
10.02.2007
Kwota
gwarancji
140,678.00
Waluta
Sredni
kurs
PLN
RAZEM
Laczna kwota gwarancji bankowych i ubezpieczeniowych:
Kwota gwarancji
w tys. zl
Beneficjent
141 WPEC LEGNICA S.A. w Legnicy
141
147,032
Przedmiot
gwarancji
dobre wykonanie
Zabezpieczenie
4/4
Zalacznik nr 8
Zestawienie czynnych na 31.12.2003 r. akredytyw otwartych na zlecenie jednostek konsolidowanych Grupy Kapitalowej RAFAKO
Akredytywy otwarte przez Bank Millennium S.A.
Lp.
Okres waznosci
Kwota
akredytywy
Waluta Saldo w walucie
4
5
6
Kurs
Saldo w tys. zl
Beneficjent - Kontrahent
Zabezpieczenie
Termin waznosci
zabezpieczenia
7
8
9
10
11
1
2
3
1
24.04.2002
31.01.2004
55,500.00
EUR
55,500.00
4.7917
266
KOCH-GLITCH ITALIA S.r.l.,
Alessandro, Italy
kredyt stand-by
01.01.2005
2
24.04.2002
31.01.2004
82,950.00
EUR
82,950.00
4.7917
397
Trelleborg Industrie GmbH,
Mettmann, Germany
kredyt stand-by
01.01.2005
3
12.09.2002
15.02.2004
498,000.00
EUR
498,000.00
4.7917
kredyt stand-by
01.01.2005
FAM-Magdeburger
2,386 Forderanlagen und Baumaschinen
GmbH
RAZEM
3,049
Akredytywy otwarte przez FORTIS BANK POLSKA S.A.
Lp.
1
1
Okres waznosci
2
28.05.2003
3
31.01.2004
Kwota
akredytywy
4
166,191.00
Waluta Saldo w walucie
5
EUR
6
166,191.00
RAZEM
Laczna wartosc otwartych akredytyw
Kurs
Saldo w tys. zl
Beneficjent - Kontrahent
Zabezpieczenie
7
8
9
10
Termin waznosci
zabezpieczenia
11
kaucja
31.01.2004
4.7917
Krupp Fordertechnik GmbH,
797
Niemcy
797
3,846
Zalacznik nr 9
Poreczenia udzielone wewnatrz Grupy Kapitalowej RAFAKO wg stanu na dzien 31 grudnia 2003 roku
Lp.
Podmiot,
za który poreczono
1. ELWO S.A.
Okres poreczenia
od
do
16.08.2001
02.02.2004
LACZNA KWOTA ZOBOWIAZAN WARUNKOWYCH
Kwota
zobowiazania
Waluta
Kurs
268,000.00
USA
3.8004
Kwota zobowiazania
w tys. zl
Podmiot, na rzecz
którego poreczono
1,019 ING Bank Slaski S.A.
1,019
Przedmiot poreczenia
gwarancja bankowa na kwote
200.000 USD
Zalacznik nr 10
Zestawienie pozyczek udzielonych przez Grupe Kapitalowa RAFAKO na dzien 31 grudnia 2003 roku
L.p. Pozyczkobiorca
Kwota
pozyczki wg
umowy
JP Elektroprivreda
Bosnia i
1,827,868.48
1
Hercegovina,
Sarajewo
Waluta
pozyczki
EUR
Termin
zawarcia
umowy
Termin
splaty
pozyczki
Wykorzystanie Wykorzystanie
pozyczki w EUR pozyczki w PLN Oprocentowanie
wg stanu na
wg stanu na
pozyczki
31.12.2003r.
31.12.2003r.
od stycznia
8.05.2001
2003 do
lipca 2006
4,881,516.64
JP Elektroprivreda
Bosnia i
2
5,781,430.30
Hercegovina,
Sarajewo
EUR
15.06.2001
od lutego
2003 do
sierpnia
2006
Zabezpieczenie pozyczki
Uwagi
6%
pozyczka udzielona w zwiazku z realizacja
akredytywa stand-by na
kontraktu dla firmy JP Elektroprivreda z
kwote 1 189 942,63 EUR
Bosni i Hercegowiny na dostawe i montaz
otwarta w Raiffeisen Bank
elektrofiltra w Elektrocieplowni Tuzla Bosnia i Hercegowina
wartosc kontraktu 3,66 mln EUR.
6%
pozyczka udzielona w zwiazku z realizacja
akredytywa stand-by na
kontraktu dla firmy JP Elektroprivreda z
kwote 3 763 711,28 EUR
Bosni i Hercegowiny na rehabilitacje kotla
otwarta w Raiffeisen Bank
w Elektrocieplowni Tuzla - wartosc
Bosnia i Hercegowina
kontraktu okolo 11,85 mln EUR.
22,586,289.33
Zalacznik nr 11
Zestawienie glównych umów ubezpieczeniowych obowiazujacych w 2003 roku
L.p.
Strony umowy
Przedmiot umowy
Makler Market Sp. z o.o. –
Pool Ubezpieczeniowy: TUiR Umowa ubezpieczenia majatku RAFAKO S.A. od wszystkich
1.
WARTA S.A., PZU S.A., STU ryzyk majatku trwalego i obrotowego nr 9006000011439/2003
Ergo Hestia S.A.
w tym:
1. Ubezpieczenia mienia od wszystkich ryzyk:
- srodki trwale - uniwersalne ubezpieczenie majatku
RAFAKO S.A. (budynków, budowli, wyposazenia)
od zniszczenia
- srodki obrotowe
2. Ubezpieczenie sprzetu elektronicznego od wszystkich
ryzyk:
- stacjonarny sprzet komputerowy (w tym elektronika
biurowa)
- przenosny sprzet komputerowy
- specjalistyczny sprzet diagnostyczny
3. Ubezpieczenie maszyn elektrycznych od szkód
elektrycznych:
- maszyny elektryczne
4. Ubezpieczenie maszyn i urzadzen od wszystkich
ryzyk:
- maszyny i urzadzenia
5. Ubezpieczenie utraty zysku w nastepstwie
ubezpieczenia mienia od wszystkich ryzyk:
- utrata zysku
RAFAKO S.A. – TUiR
WARTA S.A.
Ubezpieczenie wszystkich ryzyk budowy/montazu nr
900600014132 (PKN ORLEN S.A.; Plock)
3. RAFAKO S.A. – PZU S.A.
Ubezpieczenie wszystkich ryzyk montazu nr 1117/071/4/2002
(El. Belchatów)
2.
RAFAKO S.A. – AIG Polska
TU S.A.
RAFAKO S.A. – STU ERGO
5.
HESTIA S.A.
RAFAKO S.A. – STU ERGO
6.
HESTIA S.A.
4.
7.
RAFAKO S.A. – TUiR
WARTA S.A.
ELWO S.A. - TUiR
WARTA S.A.
ELWO S.A. - TUiR
9.
WARTA S.A.
8.
10.
ELWO S.A. - TUiR
WARTA S.A.
11. ELWO S.A. - PZU S.A.
12. ELWO S.A. - PZU S.A.
13.
ELWO S.A. - TUiR
WARTA S.A.
Ubezpieczenie OC Czlonków Zarzadu i Rady Nadzorczej
Czas obowiazywania
umowy
Wartosc umowy
01.05.2003- 30.04.2004
173,289,199 PLN
20,174,000 PLN
11,705,918 PLN
919,864 PLN
1,357,599 PLN
5,000,000 PLN
87,075,478 PLN
130,200,000 PLN
30.03.2002 -14.12.2003
(w zakresie konserwacji
wazna do 14.12.2005)
14.06.2002 –30.09.2003
wazna do 30.09.2005)
79 000 000 PLN
56 100 000 EUR
11.09.2003 – 10.09.2004
19 840 000 PLN
26.09.2003 – 25.09.2004
10 000 000 PLN
26.09.2003 – 25.09.2004
4 000 000 PLN
Ubezpieczenie wszystkich ryzyk budowy/montazu nr
900600014844 (ZEC LÓDZ)
20.12.2002 -30.12.2003
wazna do 30.12.2006)
34 262 200 PLN
Ubezpieczenie OC kontraktu dla Elektrowni Rybnik
17.01.2003 – 15.05.2005
2,000,000 PLN
Ubezpieczenie majatku ELWO S.A. od pozaru i innych
zdarzen losowych
01.01.2003 - 31.12.2003
27,955,299 PLN
Ubezpieczenie OC ELWO S.A.
01.01.2003 - 31.12.2003
1,000,000 PLN
18.04.2003 - 17.04.2004
1,750,000 PLN
18.04.2003 - 17.04.2004
2,264,280 PLN
23.05.2003 - 25.02.2004
2,000,000 PLN
Ubezpieczenie OC z tytulu prowadzenia dzialalnosci
gospodarczej wraz z OC za produkt
Ubezpieczenie OC z tytulu wykonywania zawodu projektanta,
architekta lub inzyniera budowlanego
Ubezpieczenie OC ELWO S.A. zwiazane z kontraktem dla
WPEC Legnica
Ubezpieczenie robót budowlano - montazowych zwiazanych z
realizacja kontraktu dla WPEC Legnica
Ubezpieczenie OC ELWO S.A. zwiazane z kontraktem dla
RAFAKO S.A.
OPINIA NIEZALEZNEGO BIEGLEGO REWIDENTA
Dla Rady Nadzorczej Fabryki Kotlów RAFAKO S.A.
1. Przeprowadzilismy badanie zalaczonego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy
Kapitalowej RAFAKO („Grupa”) z siedziba w Raciborzu, przy ulicy Lakowej 33, za rok zakonczony
dnia 31 grudnia 2003 roku, obejmujacego:
? wprowadzenie do skonsolidowanego sprawozdania finansowego,
? skonsolidowany bilans sporzadzony na dzien 31 grudnia 2003 roku, który po stronie aktywów
i pasywów wykazuje sume 360.920 tysiecy zlotych (slownie: trzysta szescdziesiat milionów
dziewiecset dwadziescia tysiecy zlotych ),
? skonsolidowany rachunek zysków i strat za okres od dnia 1 stycznia 2003 roku do dnia 31 grudnia
2003 roku wykazujacy zysk netto w wysokosci 5.100 tysiecy zlotych (slownie: piec milionów sto
tysiecy zlotych),
? zestawienie zmian w skonsolidowanym kapitale wlasnym za okres od dnia 1 stycznia 2003 roku
do dnia 31 grudnia 2003 roku wykazujace zwiekszenie stanu kapitalu wlasnego o kwote 3.186
tysiecy zlotych (slownie: trzy miliony sto osiemdziesiat szesc tysiecy zlotych),
? skonsolidowany rachunek przeplywów pienieznych za okres od dnia 1 stycznia 2003 roku do dnia
31 grudnia 2003 roku wykazujacy zmniejszenie stanu srodków pienieznych netto o kwote 26.000
tysiecy zlotych (slownie: dwadziescia szesc milionów zlotych), oraz
? dodatkowe informacje i objasnienia.
Format zalaczonego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok zakonczony dnia 31 grudnia
2003 roku („zalaczone skonsolidowane sprawozdanie finansowe”) wynika z Rozporzadzenia Rady
Ministrów z dnia 16 pazdziernika 2001 roku w sprawie informacji biezacych i okresowych
przekazywanych przez emitentów papierów wartosciowych (Dz. U. nr 139, poz. 1569, z pózniejszymi
zmianami) („Rozporzadzenie w sprawie informacji biezacych i okresowych”).
2. Za rzetelnosc, prawidlowosc i jasnosc zalaczonego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, jak
równiez za prawidlowosc ksiag rachunkowych odpowiada Zarzad jednostki dominujacej. Naszym
zadaniem bylo zbadanie zalaczonego skonsolidowanego sprawozdania finansowego i wyrazenie, na
podstawie badania, opinii o tym, czy skonsolidowane sprawozdanie finansowe, we wszystkich
istotnych aspektach prawidlowo, rzetelnie i jasno przedstawia sytuacje majatkowa ifinansowa oraz
wynik finansowy Grupy.
3. Bada nie skonsolidowanego sprawozdania finansowego przeprowadzilismy, za wyjatkiem kwestii, o
której mowa w punkcie 5 ponizej, stosownie do obowiazujacych w Polsce postanowien:
? rozdzialu 7 ustawy o rachunkowosci z dnia 29 wrzesnia 1994 roku ("ustawa"),
? norm wykonywania zawodu bieglego rewidenta wydanych przez Krajowa Rade Bieglych
Rewidentów,
w taki sposób, aby uzyskac racjonalna pewnosc co do tego, czy skonsolidowane sprawozdanie
finansowe nie zawiera istotnych nieprawidlowosci. W szczególnosci badanie obejmowalo sprawdzenie
– w duzej mierze metoda wyrywkowa - dokumentacji, z której wynikaja kwoty i informacje zawarte
w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Badanie obejmowalo równiez ocene poprawnosci
przyjetych i stosowanych przez Grupe zasad rachunkowosci i znaczacych szacunków dokonanych
przez Zarzad jednostki dominujacej, jak i ogólnej prezentacji skonsolidowanego sprawozdania
finansowego. Uwazamy, ze przeprowadzone przez nas badanie dostarczylo nam wystarczajacych
podstaw do wyrazenia opinii o skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym traktowanym jako calosc.
4. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za poprzedni rok obrotowy zakonczony dnia 31 grudnia 2002
roku bylo przedmiotem naszego badania i w dniu 18 lutego 2003 roku wydalismy opinie
z zastrzezeniem i zwróceniem uwagi o tym sprawozdaniu finansowym. Zastrzezenie dotyczylo braku
wyodrebnienia i oddzielnego ujecia wbudowanych instrumentów pochodnych w skonsolidowanym
sprawozdaniu finansowym. Zwrócenie uwagi dotyczylo niepewnosci zwiazanej z realizowalnoscia
naleznosci zwiazanych z realizacja kontraktu.
5. Rozporzadzenie Ministra Finansów z dnia 12 grudnia 2001 roku w sprawie szczególowych zasad
uznawania, metod wyceny, zakresu ujawniania i sposobu prezentacji instrumentów finansowych
wymaga, aby wbudowane instrumenty pochodne zostaly wyodrebnione i ujete w sprawozdaniu
oddzielnie od umowy zasadniczej. Jak przedstawiono w nocie w punkcie 10.p we wprowadzeniu do
zalaczonego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, wbudowane instrumenty finansowe
zwiazane z realizowanymi przez jednostki Grupy dlugoterminowymi kontraktami budowlanymi nie
zostaly wyodrebnione na dzien 31 grudnia 2003 roku. W zwiazku z tym nie jestesmy w stanie ocenic
wplywu tej kwestii na skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok konczacy sie dnia 31 grudnia
2003 roku.
6. Naszym zdaniem, z wyjatkiem ewentualnych skutków kwestii, o której mowa w punkcie 5 powyzej,
zalaczone skonsolidowane sprawozdanie finansowe, we wszystkich istotnych aspektach:
?
przedstawia rzetelnie i jasno wszystkie informacje istotne dla oceny wyniku finansowego
dzialalnosci gospodarczej za okres od dnia 1 stycznia 2003 roku do dnia 31 grudnia 2003 roku, jak
tez sytuacji majatkowej i finansowej badanej Grupy na dzien 31 grudnia 2003 roku;
?
sporzadzone zostalo zgodnie z zasadami rachunkowosci okreslonymi w powolanej wyzej ustawie i
wydanymi na jej podstawie przepisami;
?
jest zgodne z powolana wyzej ustawa i wydanymi na jej podstawie przepisami oraz
postanowieniami statutu jednostki dominujacej Grupy wplywajacymi na jego tresc.
7. Nie zglaszajac dalszych zastrzezen, zwracamy uwage na nastepujace kwestie:
(a) Jak przedstawiono szerzej w dodatkowej nocie objasniajacej w punkcie 7.1b zalaczonego
skonsolidowanego sprawozdania finansowego, w zwiazku z zawieszeniem realizacji umów
zwiazanych z budowa bloku energetycznego w Elektrowni Patnów II istnieje niepewnosc zwiazana
z realizowalnoscia aktywów wykazanych w zalaczonym skonsolidowanym bilansie na dzien 31
grudnia 2003 roku z tytulu dotychczasowej realizacji wyzej wymienionych umów. Na obecnym
etapie ostateczne skutki opisanej kwestii nie sa mozliwe do oceny.
2
(b) Jak przedstawiono szerzej w dodatkowej nocie objasniajacej w punkcie 7.2 zalaczonego
skonsolidowanego sprawozdania finansowego istnieje niepewnosc zwiazana z realizowalnoscia
przez jednostke dominujaca znacznych naleznosci od spólki z grupy znaczacego inwestora
zwiazanych z realizacja kontraktów. Na obecnym etapie ostateczne skutki opisanej kwestii nie sa
mozliwe do oceny.
8. Zapoznalismy sie ze sprawozdaniem Zarzadu na temat dzialalnosci Grupy w okresie od dnia 1 stycznia
2003 roku do dnia 31 grudnia 2003 roku oraz zasad sporzadzenia rocznego skonsolidowanego
sprawozdania finansowego ("sprawozdanie z dzialalnosci Grupy Kapitalowej") i uznalismy, ze
informacje pochodzace z zalaczonego skonsolidowanego sprawozdania finansowego sa z nim zgodne.
Informacje zawarte w sprawozdaniu zdzialalnosci Grupy Kapitalowej uwzgledniaja postanowienia §
65.3 Rozporzadzenia w sprawie informacji biezacych i okresowych.
Biegly rewident
nr 9894/7366
w imieniu:
Ernst & Young Audit sp. z o.o.,
ul. Emilii Plater 53, 00-113 Warszawa
nr ewidencyjny 130
Artur Zwak
Jacek Hryniuk
Biegly rewident nr 9262/6958
Warszawa, dnia 26 lutego 2004 roku
3

Document in Microsoft Internet Explorer

Transkrypt

Podobne dokumenty

CHARAKTERYSTYKA DZIAŁALNOŚCI ODDZIAŁU SZKOLENIA