Dług jednostek samorządu terytorialnego
Transkrypt
Dług jednostek samorządu terytorialnego
„Polityka Finansowa Polski wobec aktualnych i przyszłych wyzwa ” red. J. Kulawik, E. Mazurkiewicz, tom II, WSE, Warszawa 2005 Grzegorz Goł biowski /Szkoła Główna Handlowa/ Dług jednostek samorz du terytorialnego Dług jednostek samorz du terytorialnego jest cz ci pa stwowego długu publicznego. Dotychczas podejmuj c rozwa ania na temat długu publicznego „rzucano” tzw. zasłon milczenia na temat zadłu enia bud etów samorz dowych, wychodz c z zało enia, e zadłu enie to stanowi niewielki element pa stwowego długu publicznego. Z biegiem lat skala zjawiska jednak wzrastała. O ile ł czne zadłu enie sektora samorz du terytorialnego w 1999 r. wynosiło 6,2 mld zł, o tyle ju rok pó niej była to wielko 9,38 mld zł, co daje wzrost o 51,3%. W roku 2002 w stosunku do 2001 dług samorz dowy wzrósł o 41,5%. Rok 2003 przyniósł po raz kolejny wzrost kwoty długu samorz dowego do 16,5 mld zł. Nie było to ju wprawdzie tak du e tempo zmian, jak w poprzednim okresie, ale w układzie procentowym nast pił wzrost zadłu enia sektora samorz dowego o 8,1%. Tabela 1 Zadłu enie sektora finansów publicznych - po konsolidacji, według nominału 2000 2001 2002 2003 Mld % mld zł % mld zł % mld zł % zł Zadłu enie sektora finansów publicznych 280,5 100,0 302,1 100,0 353,8 100,0 408,6 100,0 1. Dług rz dowy 271,1 96,6 291,3 96,4 338,6 95,7 392,1 96,0 1.1 Zadłu enie skarbu pa stwa 265,9 94,8 282,6 93,5 326,8 92,3 378,5 92,6 1.2. Pozostałe zadłu enie sektora 5,2 1,8 8,7 2,9 11,8 3,3 13,6 3,3 rz dowego 2. Dług samorz dowy 9,4 3,3 10,8 3,6 15,3 4,3 16,5 4,0 2.1 Zadłu enie jss 9,4 3,3 9,0 3 13,2 3,7 13,8 3,4 2.1.1 Zadłu enie krajowe 9,2 3,3 8,7 2,9 12,7 3,6 13,1 3,2 2.1.2 Zadłu enie zagraniczne 0,2 0,0 0,3 0,1 0,5 0,2 0,7 0,2 2.2 Pozostałe zadłu enie sektora b.d. --- 1,8 0,6 2,1 0,6 2,7 0,6 samorz dowego Wyszczególnienie ródło: opracowanie własne na podstawie danych z Ministerstwa Finansów Od kilku lat coraz cz ciej dyskutuje si kwesti długu lokalnego i jego oddziaływania na dług rz dowy i odwrotnie. Ponadto, zdaniem jednych zadłu enie jednostek 1 „Polityka Finansowa Polski wobec aktualnych i przyszłych wyzwa ” red. J. Kulawik, E. Mazurkiewicz, tom II, WSE, Warszawa 2005 samorz dowych jest niepokoj co wysokie, zdaniem innych wcale nie jest nadmierne, szczególnie w stosunku do zadłu enia pa stwa1. Sprawa nie jest jednoznaczna. Pa stwowy dług publiczny definiuje si jako zobowi zania sektora finansów publicznych z tytułu wyemitowanych papierów warto ciowych, zaci gni tych kredytów i po yczek, przyj tych depozytów oraz wymagalnych zobowi za jednostek bud etowych i wynikaj cych z ustaw i orzecze s du, udzielonych por cze i gwarancji oraz innych tytułów. Formułowane jest stanowisko, e definicja długu lokalnego ogranicza si w zasadzie do zobowi za zaci ganych przez bud et jednostki samorz du terytorialnego (tzw. organ)2. Zgodnie z tym nast puje „wypychanie” pewnych elementów zadłu enia poza ustawowe ramy, np. przez tworzenie spółek prawa handlowego, które wykonuj okre lone zadania gminy. Tym niemniej pami ta jednak nale y, e na jednostkach samorz du terytorialnego, w okre lonych przepisami prawa sytuacjach, ci y równie obowi zek spłaty zobowi za swoich jednostek (w tym komunalnych osób prawnych) i spółek (odpowiednio do udziałów) realizuj cych zadania na rzecz i w imieniu samorz dów, zobowi za likwidowanych szpitali3. W wietle tych informacji na zadłu enie samorz dów nale y spojrze w troch innym wietle. Faktem jest do gwałtowny wzrost zadłu enia samodzielnych publi- cznych zakładów opieki zdrowotnej, dla których samorz dy s organami zało ycielskimi. Jest to niebezpieczne, bo w sytuacji, gdy zakład opieki zdrowotnej nie mo e we własnym zakresie pokry zobowi za , a jego dalsze istnienie jest uzasadnione celami i zadaniami, do których realizacji został stworzony, to zobowi zania tego zakładu w razie jego likwidacji przejmowane s przez organ zało ycielski. Wzrost zadłu enia samorz dów z tego tytułu w 2003 r. był o 36% wi kszy ni w roku 2002. Jednocze nie udział tego rodzaju zadłu enia w długu sektora samorz dowego ogółem wzrósł do 16,4% w 2003 r. wobec 13,1% w 2002 r. Bior c pod uwag fakt, e długoterminowy rozwój kraju i wzrost jego konkurencyjno ci jest zwi zany z rozwojem infrastruktury lokalnej, wymagaj cej finan1 por. J. Chodarcewicz „Zmiany słuszne, ale nie wystarczaj ce” Regiony nr 1/2004 por. L. Pałecki „Gminy pod cian ” Rzeczpospolita z 30 sierpnia 2004 r. 3 Por. Z. Kazimierczak „Zagro enia wynikaj ce z zadłu enia jednostek samorz du terytorialnego” Kontrola Pa stwowa nr 3/2003 2 2 „Polityka Finansowa Polski wobec aktualnych i przyszłych wyzwa ” red. J. Kulawik, E. Mazurkiewicz, tom II, WSE, Warszawa 2005 sowania, jednostki samorz du terytorialnego stoj w obliczu ponoszenia dodatkowych nakładów na t sfer działalno ci. Nakłady te, jak twierdzi J. Bieniowski musz by finansowane długiem, by podniesienie standardu infrastruktury było odczuwalne4. Z analizy danych przedstawionych przez Agencj Rozwoju Komunalnego wynika, e aby osi gn zachodnioeuropejskie standardy w kwestii nasycenia gospodarki infra- struktur komunaln niezb dne s nakłady w wysoko ci co najmniej 64 mld zł, co odpowiadało mniej wi cej dochodom wszystkich jednostek samorz du terytorialnego w 1999 r. W kontek cie wej cia Polski do Unii Europejskiej mo emy oczekiwa napływu rodków finansowych z funduszy unijnych. Jest to dla naszego kraju szansa cywilizacyjnego d wigni cia si . Działania takie wymagaj jednak potrzeby współfinansowania, cho by w cz ci realizowanych projektów, a co za tym idzie pozyskania dodatkowych dochodów. Polska w ramach realizacji „Narodowego planu rozwoju gospodarczego” mo e do ko ca 2006 r. uzyska rodki w wysoko ci 2,87 mld euro na realizacj zintegrowanego programu operacyjnego rozwoju regionalnego. Warunkiem ich uzyskania i wykorzystania jest zapewnienie przez stron polsk wkładu własnego w wysoko ci 1,13 mld euro. Dotychczasowe zadłu enie lokalne i jego konsekwencje dla mo liwo ci generowania dodatkowych dochodów mo e by przeszkod w wykorzystaniu rodków unijnych przez niektóre jednostki samorz du terytorialnego. Ju dzi wiadomo, e cz gmin, miast na prawach powiatu i powiatów nie b dzie w stanie zapewni udziału własnego w realizacji tych zada 5. Z tego punktu widzenia ich zadłu enie z pewno ci jest nadmierne. Zreszt zgodnie z ocen Ministerstwa Finansów istniej niejednostkowe przypadki nadmiernie zadłu onych jednostek samorz du terytorialnego. W sierpniu 2004 r. czterem z nich, w celu ratowania ich dramatycznej sytuacji finansowej udzielono z bud etu pa stwa wzbudzaj ce wiele kontrowersji po yczki6. Z drugiej strony samorz d terytorialny zaci ga po yczki głównie z motywów gospodarczych. Jak wskazuj wyniki analiz Centrum Bada Regionalnych 93% 4 J. Bieniowski „Jak zadłu a si samorz d?” Finansista nr 3 z 2002 r. Z. Kazimierczak, op.cit. 6 por. M. Wojtuch „Po yczka na rozrzutno ” Gazeta Prawna z 10 sierpnia 2004 r. 5 3 „Polityka Finansowa Polski wobec aktualnych i przyszłych wyzwa ” red. J. Kulawik, E. Mazurkiewicz, tom II, WSE, Warszawa 2005 rodków z deficytów bud etów gmin przeznacza si na inwestycje7. Do zbie nego wniosku mo na doj analizuj c wyniki kontroli NIK oraz Regionalnych Izb Obrachunkowych przeprowadzonych dla zobowi za zaci gni tych przez jednostki samorz dowe w okresie 2000 – I kw. 2002 r. Z ł cznej kwoty kredytów 1301 mln zł, 86,6 mln zł wykorzystano na wydatki bie ce, co stanowi 6,6% sumy kredytów. Udział kredytów w ł cznej kwocie długu stanowił 72,2%8. Maj c wiadomo , e Polska jest bardzo zró nicowana regionalnie i wymaga dostosowania struktury rozwoju trzeba pami ta , e podejmowane w tym kierunku działania le w gestii władz samorz dowych. Dochody własne, je li ju to wystarcza- j jedynie na finansowanie działa bie cych, st d chc c realizowa plany inwestycyjne, o czym była ju mowa istnieje konieczno pozyskania, tzw. dochodów zwrot- nych. Ponadto, najwi kszy przyrost nowych przedsi biorstw nast puje nie tam gdzie jest ich najwi cej, tj. w wielkich aglomeracjach, tylko raczej poza nimi. Najwi kszy przyrost nowych przedsi biorstw odnotowywany jest w tych obszarach działa jednostek samorz dowych, w których jest relatywnie du y poziom inwestycji oraz liczba organizacji non profit. Zale no pomi dzy poziomem zorganizowania społecze stwa obywatelskiego a tempem rozwoju gospodarczego została ju udowodniona w wielu badaniach9. Wi cej, prywatni inwestorzy nie przyjd tam, gdzie nie ma infrastruktury (wodoci gów, kanalizacji, oczyszczalni cieków, dróg, sieci energoelektrycznych czy telekomunikacyjnych). W tym kontek cie twierdzi si , e rozs dne zadłu anie si na cele inwestycyjne jest wr cz wskazane10. I tu dochodzi do pewnego paradoksu polegaj cego na tym, e z jednej strony sytuacja pa stwowej kasy wymaga ogranicze , st d z tego punktu widzenia wydaje si , e słusznie nakłada si limity na poziom zadłu enia jednostek samorz du terytorialnego, bo wzrost tego zadłu enia wpływa na dług publiczny ogółem, a ten ju przecie jest wysoki. Niemniej, nie cały dług lokalny jest efektem działa władz samorz dowych. Cho , gdy wynika z bł dów w zarz dzaniu i prowadzi do niewypłacalno ci jednostki samorz du terytorialnego trzeba go pi tnowa . 7 W. Sura ska „Ubezwłasnowolnienie samorz dów” Rzeczpospolita z 21 stycznia 2000 r. za J. Kotłowska-Rudnik „Zadłu enie samorz dów” Gazeta Prawna z 4 maja 2003 r. 9 W. Sura ska „Złota Setka 2000. Liderzy lokalnego rozwoju” Rzeczpospolita z 8 czerwca 2000 r. 10 zob. P. Swianiewicz „Długi na ogół rozs dne” http://www.panorama-miast.com.pl/62/html/zmp1.htm (8 grudnia 2004) 8 4 „Polityka Finansowa Polski wobec aktualnych i przyszłych wyzwa ” red. J. Kulawik, E. Mazurkiewicz, tom II, WSE, Warszawa 2005 Z drugiej jednak strony by móc wyj z kryzysu i doprowadzi do trwałego wzrostu PKB, to wła nie samorz d powinien wykona najwi ksz prac podejmuj c społecznie i gospodarczo istotne inwestycje. Mo e to zrobi praktycznie w jeden sposób - zwi kszaj c zadłu enie. Pozyskanie rodków finansowych z funduszy unijnych te wymaga rodków finansowych, które równie prawdopodobnie pochodzi b d z po yczek. Aby nie nast pił nadmierny wzrost zadłu enia okre lono w ustawie o finansach publicznych pewne ograniczenia: 1. Zgodnie z art. 113 ust. 1 ustawy, ł czna kwota przypadaj cych do spłaty w danym roku bud etowym kredytów i po yczek oraz potencjalnych spłat kwot wynikaj cych z udzielonych przez jednostki samorz du terytorialnego por cze , wraz z nale nymi w danym roku odsetkami od tych kredytów i po yczek oraz nale nych odsetek i dyskonta, a tak e przypadaj cych w danym roku bud etowym wykupów papierów warto ciowych emitowanych przez jednostki samorz du terytorialnego, nie mo e przekroczy 15% planowanych na dany rok bud etowy dochodów jednostek samorz du terytorialnego. 2. Zgodnie z art. 114 ustawy, ł czna kwota długu jednostki samorz du terytorialnego na koniec roku bud etowego nie mo e przekracza 60% dochodów tej jednostki w tym roku bud etowym11. Nie s one jeszcze tak dotkliwe jak ograniczenia wynikłe z art. 216 Konstytucji i rozdziału III ustawy o finansach publicznych12. Zarz dzaj cy jednostkami samorz du terytorialnego, widz c konieczno zyskania ródeł finansowania działa czenia „wypychaj c” cz inwestycyjnych obchodz po- istniej ce ograni- zadłu enia poza oficjaln sprawozdawczo 13 . W wietle ostatnich danych na temat zadłu enia jednostek samorz dowych nie mamy do czynienia ze zjawiskiem gwałtownego jego wzrostu. Po szybkim wzro cie w latach 2001-2002, od roku 2003 nast puje wyhamowanie tej tendencji. Do ko ca wrze nie długi samorz dów wzrosły zaledwie o 35 mln zł, podczas gdy w takim samym okresie 2003 r. zwi kszyły si o prawie 1,3 mld zł. Zdecydowanie zmalało 11 Mo liwo sprawdzenia, czy zapis ten jest przestrzegany przez jednostki samorz du terytorialnego, maj regionalne izby obrachunkowe. 12 Pisz o tym w dalszej cz ci artykułu 13 por. Z. Kazimierczak „Zagro enia wynikaj ce z zadłu enia jednostek samorz du terytorialnego” Kontrola Pa stwowa nr 3/2003 5 „Polityka Finansowa Polski wobec aktualnych i przyszłych wyzwa ” red. J. Kulawik, E. Mazurkiewicz, tom II, WSE, Warszawa 2005 tempo wzrostu zadłu enia gmin. Mniej zadłu aj si tak e miasta na prawach powiatu. Ich zadłu enie wzrosło od pocz tku roku o 0,7%14. Statystycznie zreszt dług samorz dów w przeliczeniu na jednego mieszka ca w porównaniu do innych pa stw regionu nie wypada le. Tabela 2 Zadłu enie w przeliczeniu na głow mieszka ca w zale no ci od wielko ci gminy w wybranych krajach Europy rodkowo-Wschodniej w 2001 r. Dane liczbowe w USD Wyszczególnienie Czechy W gry15 Polska Słowacja Do 5 000 ludno ci 70 18 5 000 – 10 000 95 10 000 – 50 000 70 50 000 – 100 000 60 45 70 Miasta ponad 100 000 305 110 95 25 45 15 45 55 80 220 ródło: P. Swianiewicz „Długi na ogół rozs dne” http://www.panorama-miast.com.pl/62/html/zmp1.htm Pomimo pewnych niebezpiecze stw płyn cych cho by ze wzrostu zadłu enia publicznych ZOZ prognoza zadłu enia jednostek samorz du terytorialnego i ich sytuacji bud etowej nie jest pesymistyczna. Według prognozy IBnGR dochody ogółem JST w 2004 r. przekrocz 85,2 mld zł. W stosunku do 2003 r. wzrost dochodów wyniesie 7,7%, co oznacza, e najtrudniejszy okres samorz dy maj za sob . Instytut przewiduje, e do bud etów JST wpłynie nieco wi cej rodków z tytułu udziałów we wpływach z CIT, z podatków samorz dowych i opłat, a tak e z tytułu dochodów maj tkowych. Ponadto, przewiduje si , e samorz dy wydadz prawie o 9% wi cej ni w 2003 r. W swojej prognozie IBnGR stoi na stanowisku, e w 2005 r. sytuacja finansowa JST ulegnie dalszej poprawie. Po kilku latach impasu nast pi wyra ne o ywienie, które b dzie trwa w kolejnych latach. Dochody JST wzrosn o ponad 8%, a dodatkowym czynnikiem wzrostu maj by transfery z funduszy strukturalnych UE w wysoko ci prawie 3,5 mld zł. Wzrosn ma tak e wykonanie dochodów własnych. 14 A. Myczkowska „Malej długi gmin” Rzeczpospolita z 4-5 grudnia 2004 r. W przypadku W gier dane dotycz nast puj cych kategorii: gminy wiejskie, małe miasta, siedziby władz powiatowych, Budapeszt. 15 6 „Polityka Finansowa Polski wobec aktualnych i przyszłych wyzwa ” red. J. Kulawik, E. Mazurkiewicz, tom II, WSE, Warszawa 2005 Tabela 3 Prognoza bud etów JST na lata 2004 i 2005 2004 Wyszczególnienie mln zł 2005 2003 = 100 Dochody ogółem 85.253,8 107,7 Dochody własne 45.102,9 130,9 Dotacje z bud etu 5.814,4 48,5 pa stwa Subwencja 32.343,7 101,9 ogólna Transfery z UE 983,6 x Wydatki ogółem 88.169,8 108,9 Wydatki bie ce 74.039,0 108,3 Wydatki 14.130,8 112,4 maj tkowe Wynik -2.916,0 160,8 ródło: materiał powielony IBnGR na konferencj prasow mln zł 2004 = 100 92.453,5 48.655,9 5.301,5 108,4 107,9 91,2 33.960,8 105,0 3.477,2 94.122,1 77.749,4 16.372,6 353,5 106,8 105,0 115,9 -1.668,6 12 maja 2004 r. 57,2 Generalnie trosk obejmuje si przede wszystkim poziom długu rz dowego, wychodz c z zało enia, e to zasadniczo kształtuje wielko długu publicznego i długu sektora finansów publicznych i jednocze nie mo e by przyczyn wyst pienia kryzysu finansowego, którego objawami mog by np. gwałtownie rosn ce wydatki publiczne. Z tej perspektywy zapomina si jednak o roli samorz du i istocie zadłu enia jednostek samorz dowych, cho w kontek cie kryzysu mamy oczywi cie do czynienia z sytuacj nadzwyczajn . Dług rz dowy ma przede wszystkim charakter konsumpcyjny, za w przypadku długu samorz dowego proporcje s odwrócone. Stanowi on głównie ródło finansowania inwestycji. Je li dług publiczny, generowany w najwi kszym stopniu przez potrzeby rz dowe, przekroczy okre lone w ustawie o finansach publicznych normy ostro no ciowe wpłynie to na ograniczenia w bud etach jednostek samorz du lokalnego, tj. w skrajnym przypadku, gdy zadłu enie pa stwowe b dzie bliskie konstytucyjnemu limitowi (np. 59%), ka dej nawet dotychczas wcale niezadłu onej jednostce samorz du terytorialnego wolno b dzie uchwali bud et z relacj deficytu do dochodów wynosz c 7 „Polityka Finansowa Polski wobec aktualnych i przyszłych wyzwa ” red. J. Kulawik, E. Mazurkiewicz, tom II, WSE, Warszawa 2005 0,2 analogicznej relacji planowanej w bud ecie pa stwa16. Co przy zało eniu deficytu bud etu pa stwa na poziomie 3% planowanych dochodów, oznacza konieczno sporz dzenia praktycznie zrównowa onych bud etów wszystkich jednostek samorz dowych17. Innymi słowy dług jednostek samorz dowych mo e zosta „wypchni ty” przez dług skarbu pa stwa oraz innych jednostek sektora rz dowego. Ewentualna zła kondycja bud etu samorz dowego, a tym samym wielko ci jego zadłu enia mo e wynika równie z oszcz dno ci bud etu centralnego zmierzaj cych do ograniczenia rodków przekazywanych dla samorz dów lokalnych. Mo e to spowodowa wzrost zadłu enia samorz du, według podobnego scenariusza – „ucieczki w zobowi zania”, który mo na obserwowa cho by w przypadku ZUS oraz otwartych funduszy emerytalnych18. Oprócz wymienionych przyczyn wzrostu zadłu enia samorz dów ich zobowi zania podobnie jak bud etu pa stwa mog by wynikiem zaci gni tych po yczek i kredytów bankowych, emisji papierów warto ciowych, roszcze osób fizycznych i prawnych, udzielonych por cze i gwarancji itp. W tym obszarze zale y w du ej mierze od wiedzy i rozs dku zarz dzaj cych. Przy czym, chyba szczególnie tu sprawdza si teza A. Krzy anowskiego, który pisał, e ka da po yczka rozumnie zu yta jest zadatkiem lepszej przyszło ci19. Wysoko długu lokalnego mo e by wi c zdeterminowana zarówno decyzjami podejmowanymi przez centralne organy władzy i administracji jak i organy samorz dowe. Cho by z tego faktu wynika, e samorz dy nie s jednostkami w pełni autonomicznymi. Podsumowuj c nale y oceni bezwgl dnie negatywnie sytuacj , gdy nast puje finansowanie działa bie cych długiem przy jednoczesnym braku perspektywy takiego wzrostu dochodów, który pozwoliłby ud wign w przyszło ci koszty obsługi zadłu enia. Racjonalne jednak zadłu anie si w celu podejmowania inwestycji mo e 16 W 2003 r. dług publiczny stanowi około 53% PKB. Dlatego te ju dzi przy planowaniu bud etów jednostek samorz du terytorialnego na 2005 r. górna granica relacji ich deficytów do dochodów bud etowych nie mo e przekroczy 29,3%. 17 Formalnie dopuszczalny b dzie deficyt stanowi cy zaledwie 0,6% projektowanych dochodów. 18 por. S. Skuza „Bariery w zaci ganiu kredytów i po yczek przez jednostki samorz du terytorialnego” cz. 1, Bank i Kredyt nr 2/2003 19 A. Krzy anowski „Nauka skarbowo ci” Pozna 1923 r., s. 310 8 „Polityka Finansowa Polski wobec aktualnych i przyszłych wyzwa ” red. J. Kulawik, E. Mazurkiewicz, tom II, WSE, Warszawa 2005 mie , w sensie ekonomicznym, uzasadnienie. Tym niemniej, nie da si jednoznacznie rozstrzygn , czy teza o nadmiernym zadłu eniu samorz dowych jednostek terytorialnych jest słuszna. Wydaje si , e w skali kraju raczej nie, cho w sytuacji wielu konkretnych jednostek tak. By mo e te odnotowany spadek dynamiki długu jednostek samorz du terytorialnego w 2003 r. w porównaniu do lat wcze niejszych jest tylko przysłowiow „cisz przed burz ”. Bardziej precyzyjna odpowied byłaby mo liwa po przeprowadzeniu pełniejszej analizy. Tre niniejszego artykułu sygnali- zuje jedynie pewne dylematy zwi zane z długiem samorz dowym w Polsce, z pewno ci jednak wymagaj one pogł bionych bada . Literatura: J. Bieniowski „Jak zadłu a si samorz d?” Finansista nr 3 z 2002 r. J. Chodarcewicz „Zmiany słuszne, ale nie wystarczaj ce” Regiony nr 1/2004 Z. Kazimierczak „Zagro enia wynikaj ce z zadłu enia jednostek samorz du terytorialnego” Kontrola Pa stwowa nr 3/2003 J. Kotłowska-Rudnik „Zadłu enie samorz dów” Gazeta Prawna z 4 maja 2003 r. Krzy anowski „Nauka skarbowo ci” Pozna 1923 r., s. 310 Myczkowska „Malej długi gmin” Rzeczpospolita z 4-5 grudnia 2004 r. L. Pałecki „Gminy pod cian ” Rzeczpospolita z 30 sierpnia 2004 r. S. Skuza „Bariery w zaci ganiu kredytów i po yczek przez jednostki samorz du terytorialnego” cz. 1, Bank i Kredyt nr 2/2003 W. Sura ska „Ubezwłasnowolnienie samorz dów” Rzeczpospolita z 21 stycznia 2000 r. W. Sura ska „Złota Setka 2000. Liderzy lokalnego rozwoju” Rzeczpospolita z 8 czerwca 2000 r. P. Swianiewicz „Długi na ogół rozs dne” http://www.panoramamiast.com.pl/62/html/zmp1.htm (8 grudnia 2004) M. Wojtuch „Po yczka na rozrzutno ” Gazeta Prawna z 10 sierpnia 2004 r. 9