Kluczowe informacje dla inwestorów

Kluczowe informacje dla inwestorów
Niniejszy dokument zawiera kluczowe informacje dla inwestorów dotyczące tego funduszu. Nie są to materiały marketingowe. Dostarczenie tych
informacji jest wymogiem prawnym mającym na celu ułatwienie zrozumienia charakteru i ryzyka związanego z inwestowaniem w ten fundusz.
Przeczytanie niniejszego dokumentu jest zalecane inwestorowi, aby mógł on podjąć świadomą decyzję inwestycyjną.
Raiffeisen-TopSelekcja-Fundusz gwarantowanyfundusz zagraniczny
Transza
Waluta funduszu
Waluta transzy
Data założenia
Kod ISIN
Kod ISIN przy aprecjacji kapitału (T)
EUR
EUR
2006-11-07
AT0000A014F2
Kod ISIN przy pełnej aprecjacji kapitału (transza zagraniczna) (VTA)
EUR
EUR
2006-11-07
AT0000A014G0
Kod ISIN przy aprecjacji kapitału (T)
EUR
EUR
2006-11-07
AT0000A014H8
Kod ISIN przy pełnej aprecjacji kapitału (transza zagraniczna) (VTA)
EUR
EUR
2006-11-07
AT0000A014J4
Funduszem tym zarządza towarzystwo funduszy inwestycyjnych Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m.b.H.
Zarządzanie funduszem: Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m.b.H.

Cele i polityka inwestycyjna
Fundusz Raiffeisen-TopSelekcja-Fundusz gwarantowanyfundusz zagraniczny jest funduszem mieszanym o okresie zapadalności do 6.11.2013 i podlega
austriackiej ustawie o funduszach inwestycyjnych (InvFG). Jako cel inwestycyjny zakłada umiarkowany przyrost kapitału. W wyniku zarządzania ryzykiem
wynikającego z gwarancji kapitału składa się on z dwóch komponentów: komponentu ryzyko/zysk (KR) i komponentu zabezpieczenia (KZ). KR (od 0 do
100 % majątku funduszu) składa się m.in. z funduszy akcji. Do 100 % majątku funduszu może być przeznaczone na inwestycje w KZ, na który składają
się m.in. fundusze obligacji lub fundusze rynku pieniężnego. Możliwe są również inwestycje w papiery wartościowe, w obligacje i instrumenty rynku
pieniężnego, m.in. te emitowane przez państwa, ponadnarodowych emitentów i/lub spółki oraz we wkłady płatne na żądanie i podlegające
wypowiedzeniu. Jednostki uczestnictwa funduszy inwestycyjnych są dobierane przede wszystkim na podstawie jakości procesu inwestycyjnego,
rozwoju wartości oraz zarządzania ryzykiem. Fundusz jest zarządzany aktywnie i nie jest ograniczony benchmarkiem. Może on inwestować ponad 35 %
majątku funduszu w papiery wartościowe/ instrumenty rynku pieniężnego następujących emitentów: Austria, Niemcy, Belgia, Finlandia, Francja,
Holandia.
Instrumenty pochodne stosuje się wyłącznie w celu zabezpieczenia.
Zyski pozostają w funduszu i podwyższają wartość jednostek uczestnictwa.
Posiadacze jednostek uczestnictwa mogą – z zastrzeżeniem zawieszenia umorzeń w wyniku nadzwyczajnych okoliczności – codziennie domagać się
umorzenia jednostek uczestnictwa w banku depozytariuszu po aktualnie obowiązującej cenie umorzenia.
Zalecenie: Niniejszy fundusz może nie być odpowiedni dla inwestorów, którzy planują wycofać swoje środki w ciągu 3 lat.

Profil ryzyka i zysku
Profil zysku i ryzyka inwestycyjnego dotyczy przeszłości i nie jest godnym zaufania wskaźnikiem rozwoju profilu zysku inwestycyjnego i ryzyka w
przyszłości. Kwalfikacja do kategorii 1 nie oznacza, że inwestycja jest pozbawiona ryzyka. Ocena ryzyka może zmienić się z biegiem czasu.
Na podstawie minionych wahań kursów jednostek uczestnictwa funduszu lub porównywalnego portfela bądź na podstawie mającej zastosowanie
granicy ryzyka fundusz zakwalifikowano do kategorii ryzyka 3.
Rodzaje ryzyka nie objęte klasyfikacją, jednak mające znaczenie dla funduszu:
Ryzyko kredytowe: Fundusz inwestuje część swojego majątku (bezpośrednio lub poprzez kredytowe instrumenty pochodne) w obligacje i/lub
instrumenty rynku pieniężnego. Istnieje ryzyko, że odpowiedni wystawcy ogłoszą upadłość (bądź ich rating zostanie zmieniony na gorszy) i te obligacje
i/lub instrumenty rynku pieniężnego (lub kredytowe instrumenty pochodne) po części lub całkowicie stracą na wartości.
Ryzyko płynności: Istnieje ryzyko, że dana pozycja nie będzie mogła zostać upłynniona we właściwym momencie i za odpowiednią cenę. Ryzyko to
może również prowadzić do zawieszenia umorzeń jednostek uczestnictwa.
Ryzyko niewypłacalności: Fundusz dokonuje transakcji z różnymi partnerami umownymi. Istnieje ryzyko, że partnerzy ci nie zapłacą należności na
rzecz funduszu np. w wyniku niewypłacalności.
Ryzyko operacyjne, ryzyko depozytowe: Istnieje ryzyko strat w wyniku zawodności wewnętrznych procesów / systemów lub zdarzeń zewnętrznych
(np. klęski żywiołowej). Z przechowywaniem w depozycie wiąże się ryzyko straty majątku funduszu, wynikające z niewypłacalności, niedochowania
należytej staranności lub nadużycia ze strony depozytariusza lub subdepozytariusza.
Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m.b.H.  www.rcm.at  www.rcm-international.com
1/2
Barclays Bank PLC gwarantuje inwestorom w transzach AT0000A014F2 i AT0000A014G0 określoną cenę umorzenia na dzień 06.11.2013 (w celu
dokonania dokładniejszych obliczeń należy zapoznać się z rozdziałem II, pkt. 2 prospektu). Inwestorzy, którzy wcześniej zwrócą swoje jednostki
uczestnictwa, otrzymają obowiązującą w danym momencie cenę umorzenia, która może być niższa od kwoty gwarantowanej. Gwarancja dla tego
funduszu podlega ryzyku niewypłacalności gwaranta (Barclays Bank PLC). Jest to ryzyko, że gwarant nie wypełni swoich zobowiązań wynikających z

gwarancji.
Opłaty
Pobrane opłaty wykorzystuje się do zarządzania funduszem. Zawierają one także koszty dystrybucji i marketingu jednostek uczestnictwa. Poprzez
pobranie kosztów zmniejsza się potencjał rozwoju wartości.
Jednorazowe koszty przed i po inwestycji
Narzut emisyjny
4,00 %
Opłata za umorzenie
0,00 %
Są to najwyższe kwoty, jakie mogą zostać pobrane z Państwa inwestycji przed inwestycją środków bądź wypłatą zysków. Informacji nt.
aktualnych opłat udziela jednostka sprzedaży.
Koszty, którymi obciąża się fundusz w ciągu roku
Koszty bieżące
1,22 %
„Koszty bieżące“ naliczane są na podstawie danych liczbowych na dzień 2012-12-28 z uwzględnieniem poprzednich 12 miesięcy. „Koszty
bieżące“ zawierają wynagrodzenie administracyjne i wszystkie opłaty pobrane w zeszłym roku. Koszty transakcji nie są składnikiem „Kosztów
bieżących”. „Koszty bieżące“ mogą być każdego roku różne. Dokładny wykaz składników kosztów zawartych w „Kosztach bieżących”

znaleźć można w aktualnym sprawozdaniu rocznym w podpunkcie „Koszty”.
Wyniki osiągnięte w przeszłości
Poniższa grafika przedstawia rozwój wartości funduszu (Transza AT0000A014G0) w EUR.
Przyrost wartości (performance) został obliczony przez Raiffeisen
6,0
KAG metodą OeKB w oparciu o dane banku depozytariusza (przy
5,0
5,0
odroczeniu wypłaty ceny zwrotu stosownie do każdorazowych
3,2
4,0
2,4
3,0
indykatywnych wartości). Przy obliczaniu rozwoju wartości nie
2,2
uwzględniono indywidualnych kosztów, takich jak wysokość
2,0
0,5
1,0
narzutu emisyjnego, opłata za umorzenie, inne opłaty, prowizje i
inne należności. Gdyby zostały one uwzględnione w obliczeniu,
obniżyłyby wartość jednostek uczestnictwa. Wyniki osiągnięte w
0,0
-1,0
-2,0
przeszłości nie upoważniają do wniosków co do przyszłego
-3,0
rozwoju wartości funduszu inwestycyjnego. Wskazówka dla
-4,0
-3,6
-5,0
2003
2004
2005
2006
2007
2008
inwestorów z kraju o walucie innej niż waluta funduszu:
2009
2010
2011
2012
Fundusz w % p.a.
Zwracamy uwagę, że zyski mogą wzrastać lub maleć wskutek
wahań kursów walut.
Fundusz (jednostki uczestnictwa AT0000A014G0) założono w
dniu 2006-11-07.

Informacje praktyczne
Bankiem depozytariuszem funduszu jest Raiffeisen Bank International AG.
Prospekt wraz ze Statutem funduszu, sprawozdania roczne i półroczne, ceny emisyjne i umorzenia oraz dodatkowe informacje nt. funduszu dostępne są
bezpłatnie w Internecie na stronie www.rcm.at w języku niemieckim oraz w przypadku zagranicznej rejestracji w krajach nie niemieckojęzycznych w
języku angielskim na stronie www.rcm-international.com, przy czym na tej ostatniej znaleźć można także informacje nt. jednostek wypłacających i
sprzedaży w danym kraju, w którym sprzedawane są jednostki uczestnictwa funduszu.
Opodatkowanie dochodów i zysków kapitałowych z funduszu zależne jest od sytuacji podatkowej danego inwestora i/lub od miejsca, w którym
dokonuje się inwestycji w kapitał. Zalecamy skorzystanie w tej kwestii z porady eksperta ds. podatków. W kwestii ewentualnych ograniczeń sprzedaży
należy zapoznać się z treścią prospektu.
Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m.b.H. może zostać pociągnięta do odpowiedzialności za każde oświadczenie zawarte w niniejszym dokumencie,
które wprowadza w błąd, jest niezgodne ze stanem faktycznym lub niespójne z odpowiednimi częściami prospektu emisyjnego.
Fundusz otrzymał zezwolenie na prowadzenie działalności w Austrii i podlega regulacji przez austriacki Nadzór Rynku Finansowego. Raiffeisen
Kapitalanlage-Gesellschaft m.b.H. ma pozwolenie na działalność w Austrii i podlega regulacji austriackiego Nadzoru Rynku Finansowego (FMA).
Niniejsze kluczowe informacje dla inwestorów są aktualne na dzień 2013-02-19.
Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m.b.H.  www.rcm.at  www.rcm-international.com
2/2