Schroder International Selection Fund Asia Pacific Property Securities

Wrzesień 2011
Wszystkie dane są podane na 31 sierpień 2011
www.schroders.pl
Schroder International Selection Fund
Asia Pacific Property Securities
Typ akumulacyjnych jednostek uczestnictwa A1
Cel i polityka inwestycyjna
Data uruchomienia funduszu
27 październik 2006
Wartość aktywów funduszu (w milionach)
USD 193,2
Zapewnienie całkowitego zwrotu, przede wszystkim, w wyniku inwestycji w akcje i dłużne papiery
wartościowe spółek prowadzących działalność na rynkach nieruchomości w regionie Azji i Pacyfiku,
w tym Japonii i Australazji.
Profil ryzyka
Cena jedn. na koniec miesiąca (USD)
32
Inwestycje w fundusze akcyjne związane są z ryzykiem rynkowym oraz - potencjalnie - z ryzykiem
walutowym. Fundusz może korzystać z finansowych instrumentów pochodnych jako części procesu
inwestycyjnego. Może to zwiększyć zmienność cen jednostek funduszu z uwagi na mocniejsze
związanie ich ze zdarzeniami zachodzącymi na rynku. Inwestycje na rynkach wschodzących
związane są z ryzykiem rynkowym oraz - potencjalnie - z ryzykiem płynności oraz ryzykiem
walutowym.
Benchmark
GPR General Asia Net
Analiza wyników
Zarządzający funduszem
Wyniki (%)
Adam Osborn
116,01
Łączna liczba pozycji
Fundusz zarządzany od
27 październik 2006
1
miesiąc
3
miesiące
6
miesięcy
Aktualny
rok
1 rok
3 lata
5 lat
Od początku
Fundusz
-5,4
-6,0
-5,2
-6,9
7,8
15,2
---
16,0
Benchmark
-5,6
-6,6
-6,1
-7,3
9,3
7,8
---
1,9
Roczne wyniki (%)
2010
2009
2008
2007
2006
Średnia rentowność
Fundusz
21,6
47,5
-45,6
18,2
---
0,77 %
Benchmark
23,2
41,0
-51,0
17,9
---
Ważne dane statystyczne za ostatnie
3 lata
Wyniki od początku (%)
Fundusz
Benchmark
30,5
30,5
Alpha (%)
2,0
---
Beta
1,0
---
Wskaźnik Information Ratio
0,4
---
Wskaźnik Sharpe'a
0,2
0,1
Wskaźnik Ex-Ante Tracking Error
(%)
3,6
---
Roczna zmienność (%)
Powyższe wskaźniki opierają się na wynikach osiąganych
przez ostatnie 3 lata, wynikających z porównania cen zakupu
(bid to bid).
50,0
40,0
30,0
20,0
10,0
0,0
-10,0
-20,0
-30,0
-40,0
-50,0
-60,0
Paź 2006
Maj 2007
Sty 2008
Wrz 2008
Fundusz
Wskaźniki finansowe
Fundusz
Benchmark
Cena/wartość księgowa
1,1
1,2
Wskaźnik P/E (cena/zysk)
8,3
9,0
Przewidywany wskaźnik P/E
(cena/zysk)
16,9
13,2
Rentowność kapitału własnego
(ROE) (%)
12,2
12,0
Dochód z dywidendy (%)
3,7
3,3
Wzrost zysków (%) w ciągu 3 lat
3,4
8,9
Przedstawione wskaźniki finansowe odnoszą się do średnich
poziomów akcji zawartych odpowiednio w portfelu funduszu i
w benchmarku (jeżeli o tym jest mowa).
Rating Morningstar pochodzi ze źródeł agencji Morningstar.
Maj 2009
Sty 2010
Wrz 2010
Maj 2011
Benchmark
Wyniki z przeszłości nie są wyznacznikiem przyszłych wyników, na którym można było by się oprzeć; ceny
jednostek uczestnictwa i dochód z nich mogą zarówno spadać, jak i rosnąć, a inwestorzy mogą nie
odzyskać pierwotnie zainwestowanej kwoty.
Wszystkie dane dotyczące wyników funduszu podawane są w oparciu o wartość aktywów netto - po odjęciu
reinwestowanego dochodu. Od uruchomienia funduszu: wyniki są obliczane od daty uruchomienia funduszu,
chyba że podano inaczej. W przypadku typu jednostek uczestnictwa tworzonego po dacie uruchomienia funduszu,
wykorzystuje się symulację wyników z przeszłości w oparciu o wyniki istniejącego typu jednostek uczestnictwa w
ramach funduszu, z uwzględnieniem różnicy we Wskaźniku ogólnych wydatków, w tym wpływ wszelkich opłat za
wyniki, jeżeli mają one zastosowanie.
Niektóre różnice w wynikach pomiędzy funduszem a benchmarkiem mogą powstawać ze względu na to, że wyniki
portfela są obliczane w innym momencie wyceny niż benchmark.
Źródło danych dotyczących funduszu: Schroders
Schroder International Selection Fund Asia Pacific Property Securities
Analiza posiadanych
pozycji
10 największych pozycji
Pozycje
% Wartości
aktywów netto
Sektor
1. Mitsubishi Estate
Instytucje finansowe
8,8
2. Mitsui Fudosan
Instytucje finansowe
7,6
3. Sun Hung Kai Properties
Instytucje finansowe
5,9
4. Hongkong Land
Instytucje finansowe
5,6
5. Westfield
Instytucje finansowe
5,1
6. Hang Lung Group
Instytucje finansowe
4,7
7. Swire Pacific
Instytucje finansowe
4,1
8. CapitaLand
Instytucje finansowe
3,8
9. Ascendas Real Estate Investment Trust
Instytucje finansowe
3,7
10. CapitaMall Trust
Instytucje finansowe
3,5
Łącznie
Największe pozycje
(%) Najmniejsze pozycje
Sun Hung Kai Properties
5,9
Hang Lung Properties
Swire Pacific
4,1
Henderson Land Development
Struktura aktywów
(%)
Benchmark
Zaangażowanie powiązane z
kontraktem terminowym futures na
indeksy akcji, jeżeli występuje, jest
odejmowane od środków
pieniężnych.
Źródło danych dotyczących
funduszu: Schroders
4,6
-3,1
2,7
Sino Land
-2,2
>=2000<5000 milionów
23,5
Global Logistic Prop
-1,8
>=5000 milionów
70,1
Kerry Properties
2,6
Kraj
32,6
28,9
25,2
30,1
Hongkong
19,8
14,9
17,6
20,9
Singapur
Australia
Tajlandia
Filipiny
Malezja
Nowa Zelandia
Gotówka
Tel.: (352) 341 342 212
Faks: (352) 341 342 342
Dla Państwa bezpieczeństwa wszystkie
rozmowy telefoniczne są nagrywane.
1,8
Wharf Holdings
Indonezja
Schroder Investment Management
(Luxembourg) S.A.
5, rue Höhenhof
1736 Senningerberg
Luxembourg
>=500<1000 milionów
3,3
Chiny
Informacje
-3,9
Ascendas Real Estate Investment
Trust
Japonia
Fundusz
(%)
>=1000<2000 milionów
Mitsui Fudosan
Pozycje overweight i dane ich dotyczące opierają
się na ekspozycji funduszu na posiadane pozycje
zgrupowane według nazwy.
(%) Podział według
-4,7 kapitalizacji rynkowej
52,8
1,3
0,2
0,8
1,5
0,0
1,9
0,0
0,9
0,0
0,5
0,0
0,3
2,6
0,0
SEDOL
Bloomberg
Reuters
ISIN
Waluta podstawowa funduszu
Częstotliwość transakci
Roczna opłata za zarządzanie
Minimalna kwota inwestycji
Akumulacyjne
B1FS6J6
SCAPPA1LX
LU0269906532.LUF
LU0269906532
USD
Codziennie (13:00 CET)
1,50 %
1.000 EUR lub 1.000 USD lub ich przybliżona równowartośc w
dowolnej innej walucie swobodnie wymienialnej. Zarząd, według
swojego uznania, może zrezygnować z minimalnej kwoty
subskrypcji.
Dane osób trzecich są własnością podmiotu dostarczającego dane lub są przez niego licencjonowane.Nie wolno ich powielać ani wydobywać z tekstu, ani też wykorzystywać dla żadnego innego celu
bez zgody podmiotu dostarczającego te dane. Dane osób trzecich podawane są bez żadnych gwarancji. Podmiot dostarczający dane i podmiot, który wydał dokument nie ponoszą odpowiedzialności w
związku z danymi osób trzecich. Dalsze postanowienia dotyczące zrzeczenia się odpowiedzialności znajdujące zastosowanie do danych osób trzecich znajdują się w Prospekcie i w witrynie internetowej
www.schroders.com.
Niniejszy dokument nie stanowi oferty skierowanej do żadnej osoby ani próby ubiegania się przez jakąkolwiek osobę o uzyskanie zapisu na jednostki uczestnictwa Schroder International Selection Fund
("Spółka"). Żadnych informacji zawartych w niniejszym dokumencie nie należy interpretować jako porady i dlatego informacje te nie stanowią rekomendacji do zakupu lub sprzedaży jednostek
uczestnictwa. Zapisów na jednostki uczestnictwa Spółki można dokonywać jedynie na podstawie jej ostatniego prospektu i uproszczonego prospektu oraz ostatniego zbadanego sprawozdania rocznego
(i kolejnego niezbadanego sprawozdania półrocznego, jeżeli zostało ono opublikowane), których egzemplarze można otrzymać bezpłatnie z kancelarii prawnej Wierzbowski Eversheds, Centrum Jasna,
ul. Jasna 14/16a, 00-141 Warszawa, Polska oraz ze spółki Schroder Investment Management (Luxembourg) S.A. Spółka jest zarejestrowanym w Luksemburgu przedsiębiorstwem zbiorowego
inwestowania w zbywalne papiery wartościowe uznawanym w Wielkiej Brytanii i działa w Polsce zgodnie z ustawą o funduszach inwestycyjnych (Dz.U. z 2004 r. nr 146, poz. 1546 z późniejszymi
zmianami). Inwestor może, zależnie od obowiązujących zobowiązań podatkowych, być zobowiązany do uiszczenia podatku bezpośrednio obciążającego dochody wynikające w z inwestycji w jednostki
funduszu. Inwestycja w Spółkę pociąga za sobą rodzaje ryzyka, które są w pełni opisane w prospekcie. Wyniki osiągnięte w przeszłości nie są wyznacznikiem przyszłych wyników i mogą nie zostać
powtórzone. Inwestorzy mogą nie odzyskać pełnej zainwestowanej kwoty jako, że ceny jednostek uczestnictwa i przychód z nich mogą spadać jak również rosnąć. Zmiany kursu walutowego mogą
spowodować wzrost lub spadek wartości inwestycji zagranicznych. Schroders wyraził w niniejszym dokumencie swoje własne poglądy i opinie, które mogą ulec zmianie. Niniejszy dokument został
wydany przez Schroder Investment Management (Luxembourg) S.A., 5, rue Höhenhof, R.C.S. Luxembourg: B 37.799, L-1736 Senningerberg, Luksemburg.