Pobierz operat
Transkrypt
Pobierz operat
OPERAT SZACUNKOWY OKREŚLENIE WARTOŚCI PRAWA WŁASNOŚCI ZABUDOWANEJ NIERUCHOMOŚCI ROLNEJ POŁOŻONEJ W MIEJSCOWOŚCI RYCHNÓW, GM. BLIZANÓW, POWIAT KALISKI, WOJEWÓDZTWO WIELKOPOLSKIE Numer sprawy: KM 305/10 WARTOŚĆ RYNKOWA ZABUDOWANEJ NIERUCHOMOŚCI ROLNEJ obręb 0026 Rychnów, działka nr 325 – 1,68 ha KZ1A/00028640/8 897 000,00 zł słownie: osiemset dziewięćdziesiąt siedem tysięcy złotych DATA SPORZĄDZENIA: 17 października 2011 r. OPERAT WYKONAŁ: Rzeczoznawca Majątkowy biegły sądowy Ewa Jung – nr uprawnień 5026 KM 305/10 2 SPIS TREŚCI 1. PRZEDMIOT I ZAKRES WYCENY ................................................................ 4 1.1. Przedmiot wyceny. ................................................................................................. 4 1.2. Zakres wyceny. .............................................................................................................. 4 2. CEL WYCENY .......................................................................................... 4 3. PODSTAWY FORMALNE, PRAWNE I MERYTORYCZNE OPERATU SZACUNKOWEGO ....................................................................................... 4 3.1. Podstawy formalne wyceny ................................................................................... 4 3.2. Podstawy prawne i merytoryczne ....................................................................... 4 3.3. Materiały pomocnicze ............................................................................................. 5 3.4. Źródła danych o nieruchomości ........................................................................... 5 4. DATY ISTOTNE DLA OKREŚLENIA WARTOŚCI NIERUCHOMOŚCI ................... 5 5. OPIS STANU NIERUCHOMOŚCI ................................................................. 5 5.1. Stan prawny ............................................................................................................... 5 5.2. Opis głównych cech nieruchomości ................................................................ 6 6. PRZEZNACZENIE NIERUCHOMOŚCI ...................................................... 14 7. ANALIZA I CHARAKTERYSTYKA RYNKU NIERUCHOMOŚCI W ZAKRESIE DOTYCZĄCYM CELU I SPOSOBU WYCENY. ................................................... 15 8. PRZEDSTAWIENIE ZA STOSOWANEGO SPOSOBU WYCENY. ........................ 17 8.1. Wskazanie rodzaju określanej wartości. ....................................................................... 17 8.2. Wybór podejścia i metody szacowania. ........................................................................ 18 9. OKREŚLENIE WARTOŚCI RYNKOWEJ NIERUCHOMOŚCI. ............................ 21 9.1. Procedura zastosowana do obliczeń ............................................................................. 21 9.2. Obliczenie wartości rynkowej - W1 ........................................................................... 21 9.2.1. Określenie cech rynkowych i ich wag..................................................................... 21 9.2.2. Ocena rynku w aspekcie cech rynkowych – założenia do wyceny......................... 22 9.2.3. Wybór i opis nieruchomości do porównania. ........................................................ 23 9.2.4. Określenie wartości rynkowej z przedstawieniem obliczeń. ................................. 23 9.3. Określenie wartości rynkowej– W2 ............................................................................... 25 9.3.4. Określenie stopy kapitalizacji dochodu netto ........................................................ 27 9.3.5. Określenie dochodu z wycenianej części nieruchomości. ..................................... 28 9.3.6. Wartość części nieruchomości zabudowanej obiektami szklarni. ......................... 28 9.4. Określenie wartości rynkowej – W3 .............................................................................. 29 9.4.1. Ocena rynku w aspekcie cech rynkowych – założenia do wyceny......................... 29 9.4.2. Opis nieruchomości o cenie min i max................................................................... 29 9.4.3. Określenie wartości rynkowej z przedstawieniem obliczeń. ................................. 30 9.5. Zestawienie wartości. .................................................................................................... 30 10. WYNIK KOŃCOWY WYCENY WRAZ Z UZASADNIENIEM ........................... 31 11. KLAUZULE ......................................................................................... 31 12. ZAŁĄCZNIKI ....................................................................................... 31 Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 3 WYCIĄG Z OPERATU SZACUNKOWEGO Opis przedmiotu wyceny: Przeznaczenie: Właściciel: Cel wyceny: Procedura szacowania: Daty istotne dla operatu szacunkowego Wartość rynkowa nieruchomości: Wykonawca operatu szacunkowego: Nieruchomość rolna o powierzchni 1,6800 ha położona w miejscowości Rychnów (gmina Blizanów, powiat kaliski, województwo wielkopolskie), w jednostce ewidencyjnej 300701_2- Blizanów, obrębie geodezyjnym 0026 Rychnów, zapisana w Księdze Wieczystej nr KZ1A/00028640/8 prowadzonej przez Sąd Rejonowy w Kaliszu, zabudowana obiektami szklarniowymi, domem mieszkalnymi i zabudowaniami towarzyszącymi. Zabudowania: - budynek mieszkalny o pow. użytkowej 91,85 m2 - zabudowania towarzyszące (bud. składowo – garażowy, kotłownia, budynek garażowo – gospodarczy) - obiekty szklarniowe o łącznej powierzchni użytkowej 5257,80 m2 Studium: tereny upraw polowych na glebach o najwyższej przydatności produkcyjnej oraz terenach zabudowy zagrodowej i mieszkaniowej jednorodzinnej z usługami nieuciążliwymi preferowanymi do rozwoju. Osoby fizyczne Celem wyceny jest określenie wartości rynkowej nieruchomości dla ustalenia ceny wywoławczej na licytacji publicznej w trybie egzekucji z nieruchomości. Do wyceny nieruchomości zastosowano: - podejście porównawcze, metodę porównywania parami - podejście porównawcze, metodę korygowania ceny średniej - podejście dochodowe, metodę zysków, technikę kapitalizacji prostej Data, z której przyjęto stan nieruchomości - 26.08.2011 r. Data oględzin nieruchomości - 26.08.2011 r. Data, z której przyjęto poziom cen - 17.10.2011 r. Data sporządzenia operatu - 17.10.2011 r. 897 000,00 zł słownie: osiemset dziewięćdziesiąt siedem tysięcy złotych Rzeczoznawca Majątkowy Biegły Sądowy Ewa Jung Nr uprawnień 5026 Pieczęć i podpis rzeczoznawcy majątkowego: Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 4 1. PRZEDMIOT I ZAKRES WYCENY 1.1. Przedmiot wyceny. Przedmiotem niniejszego operatu szacunkowego jest nieruchomość rolna, zabudowana obiektami szklarniowymi wraz zabudowaniami towarzyszącymi i budynkiem mieszkalnym, obejmująca działkę nr 325 o powierzchni 1,68 ha, położona w miejscowości Rychnów (gmina Blizanów, powiat kaliski, województwo wielkopolskie), w jednostce ewidencyjnej 300701_2 Blizanów, obrębie geodezyjnym 0026 Rychnów, zapisana w Księdze Wieczystej nr KZ1A/00028640/8 prowadzonej przez Sąd Rejonowy w Kaliszu. 1.2. Zakres wyceny. W opracowaniu niniejszym określono wartość rynkową prawa własności nieruchomości według stanu aktualnego. 2. CEL WYCENY Celem wyceny jest określenie wartości rynkowej prawa własności dla ustalenia ceny wywoławczej na licytacji publicznej w trybie egzekucji z nieruchomości. 3. PODSTAWY FORMALNE, PRAWNE I MER YTORYCZNE OPERATU SZACUNKOWEGO 3.1. Podstawy formalne wyceny Przedmiotową wycenę wykonano na podstawie zlecenia z dnia 26 lipca 2011 r. wystawionego przez Z-cę Komornika Sądowego przy Sądzie Okręgowym w Kaliszu Ludwika Lipskiego – Marka Bloch Wykonawca: Rzeczoznawca Majątkowy Ewa Jung zam. 62-800 Kalisz, ul. Ptolemeusza 3, tel. 665-196-292 Uprawnienia zawodowe nr 5026 nadane przez Ministra Infrastruktury. Biegły Sądu Okręgowego w Kaliszu w dziedzinie szacowania nieruchomości 3.2.Podstawy prawne i merytoryczne Ustawa z dnia 21 VIII 1997 r. o gospodarce nieruchomościami (Dz. U. Nr 115 poz. 741 z późn. zm.). Ustawa z dnia 6 VII 1982 r. o księgach wieczystych i hipotece (Dz. U. Nr 19 poz. 147 z późn. zm.) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 21 września 2004 r. w sprawie wyceny nieruchomości i sporządzania operatu szacunkowego (Dz.U. z 2004 r., Nr 207, poz. 2109 z późniejszymi zmianami) Ustawa z dnia 17 listopada 1964 r. Kodeks Postępowania Cywilnego (Dz. U. z 1964 r. nr 43, poz. 296 z późniejszymi zmianami) Rozporządzenie Ministra Sprawiedliwości z dnia 9 marca 1968 r. w sprawie czynności komorników (Dz.U. nr 10 poz.52 z późniejszymi zmianami). Standardy Zawodowe Rzeczoznawców Majątkowych PFSRM – tymczasowe noty interpretacyjne Powszechne Krajowe Zasady Wyceny, Polska Federacja Stowarzyszeń Rzeczoznawców Majątkowych Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 5 3.3. Materiały pomocnicze. R. Cymerman, A. Hopfer „Wycena nieruchomości. Zasady i Procedury.” PFSRM Warszawa 2005. Ewa Kucharska-Stasiak „Nieruchomość a rynek” Wyd. PWN Warszawa 2002 3.4. Źródła danych o nieru chomości Oględziny nieruchomości przeprowadzone w dniu 26 sierpnia 2011 r. w obecności właściciela nieruchomości oraz Z- cy Komornika Sądowego. Księga Wieczysta Nr KZ1A/00028640/8 prowadzona przez Wydział Ksiąg Wieczystych Sądu Rejonowego w Kaliszu Rejestr gruntów prowadzony Starostwo Powiatowe w Kaliszu Informacje uzyskane drogą samodzielnego gromadzenia danych i badania rynku Studium Uwarunkowań i Kierunków Zagospodarowania Przestrzennego dla gminy Blizanów. 4. DATY ISTOTNE DLA OKREŚLENIA WARTOŚCI NI ERUCHOMOŚCI Data sporządzenia wyceny: 17 października 2011 r. Data określenia wartości: 17 października 2011 r. Data, na którą określono stan przedmiotu wyceny: 26 sierpnia 2011 r. Data oględzin przedmiotu wyceny: 26 sierpnia 2011 r. 5. OPIS STANU NIERUCHOMOŚCI 5.1.Stan prawny Szacowana nieruchomość zapisana jest w księdze wieczystej nr KZ1A/00028640/8, prowadzonej przez Sąd Rejonowy w Kaliszu. W wyżej wymienionej księdze na dzień 17 października 2011 r. znajdują się następujące zapisy: KZ1A/00028640/8 DZIAŁ I – oznaczenie nieruchomości Rychnów, gmina Blizanów, działka nr 325 , zabudowana o powierzchni 1,68 ha DZIAŁ I-SP - spis praw związanych z własnością Wpisów nie ma DZIAŁ II – własność Janusz Józef Pijecki, syn Józefa i Jolanty oraz Renata Zofia Pijecka córka Ireneusza i Marianny we wspólności ustawowej majątkowej małżeńskiej. Na podstawie umowy sprzedaży nr rep. A: 1824/86 z dnia 11 grudnia 1986 r. – wpisano 12 grudnia 1986 r. DZIAŁ III – prawa, roszczenia i ograniczenia Ograniczenie w rozporządzaniu nieruchomością: Wszczęcie egzekucji. Skutki zajęcia przedmiotowej nieruchomości rozciągają się na wszystkich wierzycieli, którzy przyłączą się do egzekucji. Wierzyciele: Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 6 1. HORTICO S.A. z siedzibą we Wrocławiu 2. Bank Gospodarki Żywnościowej S.A z siedzibą w Warszawie DZIAŁ IV – hipoteka 6.Hipoteka umowna zwykła w kwocie 306 000,00 zł na rzecz Banku Spółdzielczego w Pleszewie, Gospodarczego Banku Wielkopolski S.A w Poznaniu 7.Hipoteka umowna kaucyjna w kwocie 180 000,00 zł rzecz Banku Spółdzielczego w Pleszewie, Gospodarczego Banku Wielkopolski S.A w Poznaniu 9. Hipoteka umowna zwykła w kwocie 165 000,00 zł na rzecz Banku Gospodarki Żywnościowej S.A. z siedzibą w Warszawie 10. Hipoteka umowna kaucyjna w kwocie 82 500,00 zł na rzecz Banku Gospodarki Żywnościowej S.A. z siedzibą w Warszawie 11. Hipoteka umowna kaucyjna w kwocie 247 500,00 zł na rzecz Banku Gospodarki Żywnościowej Oddział Operacyjny w Kaliszu z siedzibą w Warszawie DANE Z REJESTRU GRUNTÓW: Jednostka ewidencyjna Obręb Jednostka rejestrowa Numer działki Powierzchnia Numer księgi wieczystej 5.2. 300701_2 Blizanów 0026 Rychnów G57 325 1,6800 ha KZ1A/00028640/8 Opis głównych cech nieruchomości POŁOŻENIE Województwo wielkopolskie Powiat kaliski Wielkopolskie województwo, utworzone 1 I 1999. Położone w zachodniej części Polski. Sąsiaduje z województwami: lubuskim, zachodniopomorskim, pomorskim, kujawsko-pomorskim, łódzkim, opolskim, dolnośląskim. Zajmuje 29 942 km2 powierzchni. 3345 tys. mieszkańców. Administracyjnie dzieli się na 31 powiatów, 4 miasta na prawach powiatów, 226 gmin. Stolicą jest Poznań. Powiat Kaliski Ziemski jest jednym z 35 powiatów Województwa Wielkopolskiego. Usytuowany w południowo-wschodniej części województwa, leży w strefie wpływów trzech dużych ośrodków miejskich: Poznania, Łodzi i Wrocławia, z którymi posiada dobre połączenia komunikacyjne, kolejowe i autobusowe. W skład Powiatu Kaliskiego wchodzi 10 rolniczych gmin oraz miasto i gmina Stawiszyn. Powiat kaliski ma charakter typowo rolniczy. W związku z rolniczym charakterem gmin powiatu, zdecydowana większość podmiotów gospodarczych to indywidualne gospodarstwa rolne, których w powiecie jest prawie 13 tys. Większość działających tu przedsiębiorstw to zakłady usługowe i firmy handlowe. Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 Rychnów, gmina Blizanów 7 Wyceniana nieruchomość położona jest w miejscowości Rychnów w gminie Blizanów. Jest to największa wiejska gmina powiatu kaliskiego. Położona jest w bezpośrednim sąsiedztwie największego ośrodka gospodarczego, administracyjnego i kulturalnego miasta Kalisza południowej Wielkopolski. SĄSIEDZTWO I DOJAZD Najbliższe sąsiedztwo stanowią niezabudowane tereny rolno - ogrodnicze oraz zabudowa zagrodowa. Dojazd do nieruchomości drogą o nawierzchni asfaltowej. OPIS PRZEDMIOTU WYCENY Przedmiotem wyceny jest nieruchomość rolna zabudowana o powierzchni 1,6800 ha, położona w miejscowości Rychnów, gmina Blizanów. Działka zabudowana jest budynkiem mieszkalnym, zabudowaniami towarzyszącymi oraz obiektami szklarniowymi. Działka posiada kształt wydłużonego prostokąta. Siedlisko usytuowane jest we frontowej części działki, teren ogrodzony od frontu płotem stalowym z bramą i furtką stalową, boczne z siatki. Uzbrojenie terenu: - sieć wodociągowa - kanalizacja sanitarna do szambo 3-komorowego Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 8 - elektryczna - telefoniczna Siedlisko stanowią: budynek mieszkalny wraz z zabudowaniami towarzyszącymi opisanymi poniżej. Pozostała część działki wykorzystywana jest do produkcji ogrodniczej (uprawa warzyw pod osłonami) i w części stanowi grunt rolny niezabudowany o dobrej jakości gleb. BUDYNEK MIESZKALNY Budynek mieszkalny parterowy, częściowo podpiwniczony z dachem dwuspadowym. W części podpiwniczonej znajduje się kotłownia o powierzchni 18,54 m 2 Dane techniczne: (według pomiarów własnych) Powierzchnia zabudowy: 102,40 m2 Powierzchnia użytkowa: 91,85 m2 Rok budowy: 1958/1959 Program użytkowy: Pomieszczenie Pokój Pokój p.pokój weranda łazienka pokój kuchnia pokój RAZEM Powierzchnia [m2] 12,97 18,02 8,05 5,50 3,01 12,41 18,54 13,35 91,85 Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 Budynek mieszkalny - elewacja frontowa 9 Budynek mieszkalny – elewacja od strony podwórza Pokoje Kuchnia P.pokój Łazienka z wc Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 10 OPIS KONSTRUKCJI I WYKOŃCZENIA Fundamenty: betonowe Ściany: murowane z pustaków żużlobetonowych cegły ceramicznej Strop: wylewany Dach: konstrukcji drewnianej, kryty dachówką Posadzki: drewniane na legarach i betonowe, wyłożone wykładziną PCV i płytkami ceramicznymi Tynki wewnętrzne: cementowo – wapienne, gładkie Stolarka okienna i drzwiowa: PCV i drewniana, drzwi drewniane starego typu Instalacje: - wodno- kanalizacyjna - elektryczna - centralne ogrzewanie (piec zasypowy) Stan techniczny Stan techniczny budynku – średni, remonty i modernizacje przeprowadzane na bieżąco. ZABUDOWANIA TOWARZYSZĄCE BUDYNEK SKŁADOWO - GARAŻOWY Budynek murowany z pustaków, parterowy, dach dwuspadowy konstrukcji kryty eternitem. Bramy wjazdowe drewniane dwuskrzydłowe. W budynku znajduje się stodoła dwuprzejazdowa i garaż. Do budynku przylega budynek z pustaków o powierzchni 18,55 m2, aktualnie niewykorzystywany. Dane techniczne Powierzchnia zabudowy: 135,00 m2 Powierzchni użytkowa: 119,00 m2 (stodoła 85,00 m2, garaż 34,00 m2) Stan techniczny Stan techniczny budynku – średni. Konstrukcja budynku stabilna i nienaruszona. Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 11 BUDYNEK GARAŻOWO - GOSPODARCZY Budynek murowany, parterowy, okna stalowe, brama wjazdowa dwuskrzydłowa stalowa. Instalacja elektryczna Dane techniczne: Powierzchnia zabudowy: 33,00 m2 Powierzchni użytkowa: 28,63 m2 (13,55 m2 – garaż, 15,08 m2 pom. gospodarcze) Rok budowy: lata 60-te Stan techniczny Stan techniczny budynku – średni. Konstrukcja budynku stabilna i nienaruszona. KOTŁOWNIA Budynek murowany, parterowy kryty eternitem. Drzwi wejściowe stalowe – szklone, okna w ramach stalowych. Instalacja wodna, elektryczna. Dane techniczne Powierzchnia zabudowy: 110,88 m2 Powierzchni użytkowa: 90,61 m2 - 72,63 m2 ( kotłownia) + 17,98 m2 ( pom. socjalne) Rok budowy – lata 50-te Stan techniczny Stan techniczny budynku – zadowalający. Konstrukcja budynku stabilna i nienaruszona. Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 12 OPIS OBIEKTÓW SZKLARNIOWYCH Na działce nr 325 znajdują się 4 szklarnie zespolone, zrealizowane w różnym czasie, w których aktualnie prowadzona jest produkcja pomidorów i ogórków. Szklarnie wyposażone są w centralne ogrzewanie, system nawadniania i nawożenia za pomocą wężów fertygacyjnych. Łączna powierzchnia użytkowa szklarni: 5257,80 m2 SZKLARNIA GRUNTOWA 1 Obiekt szklarniowy, jednonawowy, przystosowany do uprawy na wełnie mineralnej. Dane techniczne: powierzchnia użytkowa : 51,00 m x 11,80 m = 601,80 m2 rok budowy: 1993 Opis rozwiązań konstrukcyjno-materiałowych: Fundamenty - ławy i stopy betonowe, zbrojone Konstrukcja – stalowa Ściany - elementy ścian bocznych o konstrukcji stalowej i aluminiowej z rur i ceowników Dach - szkło przezroczyste gładkie Instalacje elektryczna wodna centralnego ogrzewania system nawadniania system nawożenia za pomocą wężów fertygacyjnych Obiekt w dobrym stanie technicznym, konserwacje prowadzone na bieżąco. SZKLARNIA GRUNTOWA 2 Obiekt szklarniowy jednonawowy, przystosowany do uprawy na wełnie mineralnej. Dane techniczne: powierzchnia użytkowa : 48,00 m x 8,20 m = 393,60m2 rok budowy: 2001 Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 Opis rozwiązań konstrukcyjno-materiałowych: Fundamenty - ławy i stopy betonowe, zbrojone Konstrukcja – stalowa Ściany - elementy ścian bocznych o konstrukcji stalowej Dach - szkło przezroczyste gładkie Instalacje - elektryczna, wodna, centralnego ogrzewania, system nawadniania, system nawożenia za pomocą wężów fertygacyjnych Obiekt w dobrym stanie technicznym, konserwacje prowadzone na bieżąco. SZKLARNIE ZESPOLONE 3 i 4 Obiekty szklarniowe przystosowane do uprawy na wełnie mineralnej. Szklarnie ogrodnicze zespolone wielonawowe – obiekty 6-nawowe Szklarnie montowana z gotowych elementów dostarczonych przez producenta. Dane techniczne NR 3 : powierzchnia użytkowa: rok budowy: 105,00 x 19,20 m2 = 2016,00 m2 2003-2005 Dane techniczne NR 4 : powierzchnia użytkowa: rok budowy: 117,00 m x 19,20 m = 2246,40 m2 2003 Kalisz, dnia 17 października 2011 r. 13 KM 305/10 14 Opis rozwiązań konstrukcyjno-materiałowych: Fundamenty - ławy i stopy betonowe, zbrojone Konstrukcja – stalowa Ściany - elementy ścian bocznych o konstrukcji stalowej Dach - szkło przezroczyste gładkie Instalacje - elektryczna, wodna, centralnego ogrzewania, system nawadniania, system nawożenia za pomocą wężów fertygacyjnych Obiekty w bardzo dobrym stanie technicznym. 6. PRZEZNACZENIE NIERUCHOMOŚCI Na dzień wyceny Gmina Blizanów nie ma obowiązującego planu zagospodarowania przestrzennego dla obszaru, na którym położona jest wyceniana nieruchomość. Według STUDIUM UWARUNKOWAŃ I KIERUNKÓW ZAGOSPODAROWANIA opracowanego dla gminy Blizanów, podjętego uchwałą nr XI/ 63 /99 Rady Gminy Blizanów z dnia 27.10.1999r nieruchomość położona jest na terenach upraw polowych na glebach o najwyższej przydatności produkcyjnej oraz terenach zabudowy zagrodowej i mieszkaniowej jednorodzinnej z usługami nieuciążliwymi preferowanymi do rozwoju. Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 15 7. ANALIZA I CHARAKTERYSTYKA RYNKU NIERUCHOMOŚCI W ZAKRESIE DOTYCZĄCYM CELU I SPOSOBU WYCENY. Założenia przyjęte do analizy : obszar obejmujący powiat kaliski okres monitorowania rynku: 24 miesiące wstecz od daty wyceny Rynek niezabudowanych nieruchomości gruntowych charakteryzuje się zadowalającą płynnością, natomiast obrót nieruchomościami zabudowanymi jest bardzo ograniczony, stąd liczba zawieranych transakcji jest relatywnie niska. Z tego względu analiza musiała zostać poszerzona o gminy powiatów sąsiednich. Analizując źródłowe zasoby informacji dokonano ustaleń w sektorze rynku nieruchomości zabudowanych, wnioskując iż istotnymi atrybutami cenotwórczymi są: lokalizacja nieruchomości stan techniczny budynków wielkość działki siedliskowej powierzchnia budynku mieszkalnego Dla określenia wartości części nieruchomości zabudowanej siedliskiem przebadano kilkanaście transakcji, z których wybierano 3 najbardziej podobne do wycenianej. Ceny kształtowały się w przedziale od 1960,14 zł do 2882,56 zł w przeliczeniu na 1m 2 powierzchni użytkowej budynku mieszkalnego: Data transakcji Powiat Miasto/Gmina Obręb Ulica Powierzchnia Pow. działki(ek) użytkowa 2 [m ] [m2] Cena [zł] Cena 1 m2 pu [zł] 2010-08-31 Kaliski Lisków Lisków Spółdzielców 5400 122,44 240000 1960,14 2010-12-10 Kaliski Ceków Kolonia Kamień X 3000 85,00 200000 2352,94 2009-12-23 Kaliski Godziesze Wielkie Borek X 1000 110,00 285000 2590,91 2010-03-10 Kaliski Stawiszyn Zbiersk Cukrownia X 803 76,00 210000 2763,16 2010-01-11 Kaliski Opatówek Opatówek Kościuszki 1469 80,00 230000 2875,00 2011-06-10 Kaliski Stawiszyn Zbiersk Cukrownia X 2000 118,95 343000 2883,56 Lokalny rynek transakcji obejmujący obrót prawem własności niezabudowanych nieruchomości rolnych jest zadawalająco rozwinięty. Źródłem popytu są przeważnie osoby fizyczne (rolnicy) nabywający działki rolne, celem poszerzenia posiadanych gospodarstw rolnych. Istnieją pewne prawidłowości w zachowaniach strony popytowej i podażowej przedmiotowych transakcji. Głównym motywem kierującym zachowaniami nabywców jest w pierwszej kolejności możliwość rolniczego zagospodarowania tych nieruchomości. Z reguły transakcje dotyczyły sprzedaży gruntów o areale od 1 ha do 4 ha (sporadycznie transakcje o większym areale). Analizując źródłowe zasoby informacji dokonano ustaleń w sektorze rynku nieruchomości rolnych, wnioskując iż istotnymi atrybutami cenotwórczymi są: lokalizacja nieruchomości jakość gruntów, klasa bonitacyjna gleb kształt i rozłóg gruntów rolnych powierzchnia nieruchomości dostęp do nieruchomości rodzaj sąsiedztwa Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 16 Na potrzeby wyceny niezabudowanej części nieruchomości przeanalizowano transakcje nieruchomościami rolnymi. Ceny kształtowały się w przedziale od 13089,01 zł do 47619,05 zł za 1 ha: Data transakcji Gmina Obręb Pow. działek [ha] Cena [zł] Cena 1 ha [zł] 2010-03-11 Blizanów Jarantów 1,9100 25000 13089,01 2010-12-14 Blizanów Rychnów Kolonia 2,3000 45000 19565,22 2010-08-06 Blizanów Rychnów 3,3300 70000 21021,02 2011-03-17 Blizanów Jarantów 4,9700 120000 24144,87 2011-02-17 Blizanów Pawłówek 2,3941 60000 25061,61 2011-04-20 Blizanów Blizanów 1,4300 44000 30769,23 2011-02-02 Blizanów Blizanówek 2,1934 70000 31913,92 2010-03-31 Blizanów Kurza 1,1600 42000 36206,90 2011-06-26 Blizanów Bogucice, Romanki, Rychnów 8,7800 400000 45558,09 2011-08-11 Blizanów Godziątków 0,4200 20000 47619,05 Rynek został również poddany analizie w celu przeprowadzenia rozpoznania odnośnie: transakcji wolnorynkowych nieruchomości o charakterze komercyjnym w branży ogrodniczej na określonym rynku lokalnym, analizy wpływów i wydatków związanych z prowadzoną na nieruchomości działalnością gospodarczą, cen rynkowych materiałów, surowców i środków niezbędnych do produkcji ogrodniczej, badania średnich rocznych cen pomidorów i ogórków bieżącej analizy rynku ogrodnictwa szklarniowego i określenie trendu rozwoju w przyszłości, badania długości życia przedsiębiorstwa (obiektu) stanowiącego podstawę obliczania przyszłych dochodów, analizy słabych i silnych stron przedsiębiorstwa analizy koniunkturalnej rozwoju rynku nieruchomości lokalnych Począwszy od lat 90-tych obserwuje się sukcesywny rozwój upraw pod osłonami. Na rynku obecnie obserwowane jest bardzo duże zainteresowanie pomidorami i ogórkami, a ich niedobór w okresie jesiennym, zimowym i wiosennym należy uzupełniać prowadząc produkcję pod osłonami. Podstawowym warunkiem uzyskania opłacalności w produkcji warzyw szklarniowych jest minimalizacja nakładów energetycznych, koniecznych do uzyskania plonu. Z uwagi na opłacalność produkcji ogrodniczej pod osłonami, w powiecie kaliskim zauważalny jest rozwój inwestycji polegających na budowie nowoczesnych obiektów szklarniowych i przeznaczaniu ich do uprawy pomidorów i ogórków (średnia struktura 90% pomidory, 10 % ogórki). Nowoczesne szklarnie charakteryzują się przede wszystkim: - oszczędnym wykorzystaniem ciepła (głównego składnika kosztów upraw) i energii elektrycznej, - wyposażeniem w nowoczesne i wysokiej jakości systemy grzewcze, wietrzenia i nawadniania - maksymalnym wykorzystaniem światła, - możliwością automatycznego i precyzyjnego sterowania parametrami klimatu szklarni, - szczelnością, - zapewnieniem optymalnej dla roślin temperatury powietrza i podłoża oraz wilgotności Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 17 - powietrza niezależnie od warunków zewnętrznych, - wytrzymałością konstrukcji na intensywne opady śniegu oraz wiatr, - wyposażeniem w kurtyny termoizolacyjne i ewentualnie cieniujące, Ogrodnictwo w powiecie kaliskim od lat jest zdominowane przez produkcję pomidorów i ogórków. Pod tę produkcję zostały wyposażone przedmiotowe szklarnie. Wszystkie nowe obiekty są wyposażane w specjalistyczne urządzenia, w kierunku uprawy pomidorów i ogórków. W związku z tym jest to najbardziej optymalny sposób użytkowania tych obiektów. Dokonano analizy wyników finansowych z czterech gospodarstw ogrodniczych o tym samym profilu działalności, celem zobrazowania średnich przychodów, kosztów i dochodów uzyskiwanych z 1 m2 upraw. 8. PRZEDSTAWIENIE ZASTOSOWANEGO SPOSOBU WYCENY. 8.1. Wskazanie rodzaju określanej wartości. Oszacowano wartość rynkową przedmiotu wyceny przy założeniu, że wartość rynkowa nieruchomości przedstawia kwotę pieniężną, którą można uzyskać za nieruchomość sprzedawaną na rynku w okolicznościach spełniających wymagania definicji wartości rynkowej. Zgodnie z art. 151 Ust.1. Ustawy o gospodarce nieruchomościami z dn. 21.08.1997 (tekst jednolity Dz. U. Nr 261 z 2004r, poz. 2603 ze zmianami) „wartość rynkową nieruchomości stanowi jej najbardziej prawdopodobna cena, możliwa do uzyskania na rynku, określona z uwzględnieniem cen transakcyjnych przy przyjęciu następujących założeń: strony umowy były od siebie niezależne, nie działały w sytuacji przymusowej oraz miały stanowczy zamiar zawarcia umowy upłynął czas niezbędny do wyeksponowania nieruchomości na rynku i do wynegocjowania warunków umowy.” Określona wartość nieruchomości musi odzwierciedlać stan rynku w dniu wyceny i odpowiadać cenie, jaką można by uzyskać przy zawarciu umowy sprzedaży. Należy przyjąć przy tym, że w okresie ekspozycji nieruchomości na rynku oraz w okresie negocjowania umowy ceny nie uległy zmianie. Wartość rynkowa została określona zgodnie z zapisami Powszechnych Krajowych Zasad Wyceny – KSWP 1. Zgodnie z postanowieniami tam zawartymi w celu określenia wartości rynkowej rzeczoznawca majątkowy powinien ustalić sposób optymalnego lub najbardziej prawdopodobnego użytkowania nieruchomości. Użytkowanie to może stanowić kontynuację aktualnego sposobu korzystania z nieruchomości lub może polegać na innym sposobie jej użytkowania. Wartość rynkowa – jest to wartość uwzględniająca możliwość optymalnego użytkowania; jest ona równa wartości dla aktualnego sposobu użytkowania jeżeli stanowi on optymalne wykorzystanie nieruchomości. Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 18 Wartość rynkową zgodnie z Powszechnymi Krajowymi Zasadami Wyceny stanowi: najbardziej prawdopodobna cena, możliwa do uzyskania na rynku, w dniu wyceny, strony umowy są od siebie niezależne i nie działają w sytuacji przymusowej, kupujący i sprzedający ma stanowczy zamiar zawarcia umowy, upłynął czas niezbędny do wyeksponowania nieruchomości na rynku. Wartość rynkowa nieruchomości podlega oszacowaniu w procesie wyceny bez uwzględnienia kosztów transakcji kupna – sprzedaży oraz związanych z tą transakcją podatków i opłat. Wartość nieruchomości zależy od wielu czynników i jest ustalana w czasie żmudnego i wnikliwego procesu wyceny przez osobę o odpowiednich kwalifikacjach. Należy podkreślić, że wycena dokonywana przez rzeczoznawcę majątkowego, chociaż wyrażona w jednostkach monetarnych, nie jest określeniem ceny (która jest faktem rynkowym zaistniałym) a opinią o wartości. Powszechne Krajowe Zasady Wyceny (PKZW), Krajowy Standard Wyceny Podstawowy nr 1(KSWP 1) – Wartość Rynkowa i Wartość Odtworzeniowa oraz Nota Interpretacyjna nr 1 (NI 1) zastosowanie podejścia porównawczego w wycenie nieruchomości szczegółowo określają podstawy metodologiczne określania wartości rynkowej nieruchomości. 8.2. Wybór podejścia i metody szacowania. Mając na uwadze powyższe oraz podstawy prawne i metodologiczne zawarte w Ustawie z dnia 21 sierpnia 1997 r. o gospodarce nieruchomościami oraz w Rozporządzeniu Rady Ministrów z dnia 21 września 2004 r. w sprawie wyceny nieruchomości i sporządzania operatu szacunkowego, zastosowano: dla określenia wartości rynkowej części nieruchomości zabudowanych domem mieszkalnym i budynkiem gospodarczym: - podejście porównawcze, metodę porównywania parami dla określenia wartości rynkowej niezabudowanych gruntów rolnych: - podejście porównawcze, metodę korygowania ceny średniej dla określenia wartości rynkowej części nieruchomości zabudowanej obiektami szklarni wraz z zabudową towarzyszącą - podejście dochodowe, metodę zysków, technikę kapitalizacji prostej Podejście porównawcze stosuje się do określenia wartości rynkowej wyłącznie wówczas, gdy nieruchomości podobne do nieruchomości, będącej przedmiotem wyceny były w obrocie na określonym rynku w okresie ostatnich dwóch lat poprzedzających wycenę, a także gdy ich ceny i cechy wpływające na te ceny oraz warunki dokonania transakcji są znane. Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 19 Metoda porównywania parami polega na określeniu wartości rynkowej wycenianej nieruchomości o określonych cechach, poprzez jej porównanie kolejno z co najmniej trzema nieruchomościami podobnymi o znanych cechach i cenach, które były przedmiotem obrotu rynkowego. W ten sposób dokonuje się korekty każdej z porównywanych nieruchomości pod kątem różnic pomiędzy nimi wynikających z odmienności cech i ich wag. W procesie porównania należy uwzględnić szereg czynników, a w szczególności zmiany poziomu cen na skutek upływu czasu, cechy rynkowe wycenianej nieruchomości oraz zużycia nieruchomości. Procedura wyceny powinna być poprzedzona określeniem przez rzeczoznawcę majątkowego wag cech rynkowych. Wagi cech rynkowych ustala się na podstawie analizy bazy danych o cenach i cechach nieruchomości będących wcześniej przedmiotem obrotu rynkowego w badanym okresie, przez analogie do podobnych rodzajowo i obszarowo rynków lokalnych oraz na podstawie badań – obserwacji preferencji potencjalnych nabywców nieruchomości. Po określeniu wag należy wyliczyć poprawki stanowiące wynik uwzględnienia różnicy cech i przypisanych im wag pomiędzy nieruchomością wycenianą a nieruchomościami wybranymi i określić wartość nieruchomości z każdej pary porównawczej. Ostateczne określenie wartości nieruchomości dokonuje się z wykorzystaniem średniej arytmetycznej z wartości uzyskanych z porównań lub średniej ważonej, jeżeli wiarygodność otrzymanych wyników jest zróżnicowana. Metoda korygowania ceny średniej polega na: → ustaleniu rynku lokalnego, na którym znajduje się wyceniana nieruchomość, poprzez określenie jego rodzaju, obszaru oraz okresu badania cen na nieruchomości podobne; → określeniu liczby i wag cech rynkowych na podstawie bazy danych cenowych z danego rynku lokalnego; → opisu wycenianej nieruchomości pod względem cech rynkowych; → opisu nieruchomości o cenie minimalnej Cmin i nieruchomości o cenie maksymalnej Cmax w kontekście cech rynkowych; → określeniu ceny średniej ceny Cśr z bazy danych cenowych z rynku lokalnego oraz zakresu sumy współczynników korygujących ui jako: Cmin Cmax ; Cśr Cśr → → Powyższy zakres zapewni, że wartość rynkowa nieruchomości znajduje się pomiędzy Cmin i Cmax. wartość rynkową nieruchomości określamy korzystając ze wzoru Wn = [Cśr ui] k gdzie: ui - współczynnik korygujący, których ilość winna odpowiadać określonej liczbie cech rynkowych; k - współczynnik korekcyjny z przedziału (0,90; 1,10) uwzględniający przypadki szczególne (np. szczególne cechy nieruchomości, nagłe zmiany popytu i podaży itp.) Wagi cech rynkowych określa się przyjmując założenie, iż wartość rynkowa szacowanej nieruchomości znajduje się pomiędzy ceną minimalną Cmin, a ceną maksymalną Cmax, jakie znajdują się w bazie danych obiektów porównawczych. Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 20 Podejście dochodowe stosuje się przy określaniu wartości nieruchomości przynoszących dochód lub potencjalnie mogących przynosić dochód, pod warunkiem że wysokość tego dochodu jest znana lub możliwa do określenia. Pod pojęciem dochodu z nieruchomości rozumie się dochód jaki można uzyskać z gruntu wraz z jego częściami składowymi. W podejściu dochodowym przyjmuje się założenie, że nabywca zapłaci za nieruchomość cenę, której wysokość uzależni od przewidywanego dochodu, jaki uzyska z nieruchomości. Metodę zysków stosuje się przy określaniu wartości rynkowej nieruchomości przynoszących dochód, którego wysokości nie można określić na podstawie analizy kształtowania się stawek rynkowych czynszów najmu lub dzierżawy. Dochód ten określa się w wysokości równej udziałowi właściciela nieruchomości w dochodzie netto osiąganym z działalności prowadzonej na tej nieruchomości. Metodę tę stosuję się do wyceny tych nieruchomości, które przynoszą dochód bezpośrednio uzależniony od szczególnego przeznaczenia nieruchomości lub sposobu ich użytkowania. Dla takich nieruchomości zmiana sposobu użytkowania jest zwykle niecelowa lub niemożliwa. Występują one na rynku sporadycznie, co powoduje brak porównywalnych cen transakcyjnych dotyczących tego rodzaju nieruchomości. Schemat postępowania dla określenia udziału właściciela w dochodzie netto użytkownika: 1) określenie przychodów osiąganych przez użytkownika z działalności prowadzonej na nieruchomości 2) określenie kosztów zakupu (materiałów, towarów), usług i wynagrodzenia pracowników 3) obliczenie dochodu brutto użytkownika przez odjęcie kosztów zakupu od przychodów z działalności 4) określenie wydatków operacyjnych 5) obliczenie dochodu operacyjnego netto użytkownika, poprzez odjęcie od dochodu brutto wydatków operacyjnych 6) określenie poprzez analizę rynku wysokości procentowego udziału właściciela w dochodzie netto użytkownika 7) określenie dochodu netto właściciela jako iloczynu dochodu operacyjnego netto użytkownika i procentowego udziału właściciela w dochodzie netto użytkownika. Technikę kapitalizacji prostej stosuje się do wyceny nieruchomości, dla której uzasadnione jest założenie, że wartość dochodu pozostanie w przyszłości na poziomie dochodu obecnego oraz że poziom tego dochodu będzie stały ( założenie stabilności dochodu w dłuższej perspektywie). Wartość nieruchomości ( W x ) określona jest wzorem : D Wx R gdzie: D - roczny dochód operacyjny netto; R - stopa kapitalizacji netto Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 21 9. OKREŚLENIE WARTOŚCI RYNKOWEJ NIERUCHOMOŚCI. 9.1. Procedura zastosowana do obliczeń obliczono wartość rynkową części siedliskowej ( grunt o pow. 0.1476 ha – część działki nr 325 zabudowana budynkiem mieszkalnym oraz budynkiami gospodarczymi) - W1 obliczono wartość rynkową części nieruchomości wykorzystywanej pod uprawy ogrodnicze ( grunt o pow. 0.7044 ha – część działki nr 325 zabudowana szklarniami oraz budynkiem kotłowni) – W2 obliczono wartość rynkową niezabudowanej części nieruchomości wykorzystywanej rolniczo ( grunt o pow. 0.8280 ha – część działki nr 325)– W3 określono wartość rynkową nieruchomości poprzez zsumowanie wyników 9.2. Obliczenie wartości rynkowej - W1 9.2.1. Określenie cech rynkowych i ich wag. Jako atrybuty, które w istotny sposób wpływają na wartość nieruchomości zabudowanej siedliskiem przyjęto: położenie stan techniczny budynków zabudowania towarzyszące wielkość działki powierzchnię użytkową domu mieszkalnego Do określenia wag cech rynkowych posłużono się analizą preferencji nabywców nieruchomości zabudowanych. Jako jednostkę porównawczą przyjęto 1m2 powierzchni użytkowej budynku. Wagi atrybutów rynkowych nieruchomości ustalono w podejściu eksperckim, w oparciu o znajomość rynku, charakter zmian obserwowanych w dłuższym czasie i aktualne tendencje, a także systematycznie zbierane informacje z biur pośrednictwa. Rzeczoznawca samodzielnie ocenił układ wag atrybutów, starając się trafnie odwzorować preferencje popytu. Przeprowadzona analiza rynku pozwoliła na ustalenie wpływu poszczególnych cech nieruchomości na jej wartość rynkową. Przyjęto założenie, że wartość rynkowa obiektu wycenianego Wx znajdzie się pomiędzy Cmin i Cmax. Z tego założenia wynika postulat, by wagą cechy był jej procentowy udział w C, gdzie: Liczba próbek = 6 Liczba porównań = 3 Rozkład normalny (funkcja Gaussa-Laplace'a) Liczba transakcji Ceny: Cena minimalna = 1 960,14 zł Cena maksymalna = 2 883,56 zł DELTA = 923,42 zł 2 123,72 Odchylenie standardowe = 360,04 2 000 2 100 2 200 2 300 2 400 2 500 Cena 1 mkw Kalisz, dnia 17 października 2011 r. 2 600 2 700 2 800 KM 305/10 22 Przyjęte cechy rynkow e Położenie 35 % Stan 20 % Powierzchnia 10 % Wielkość 20 % Zabudowania 15 % 9.2.2. Ocena rynku w aspekcie cech rynkowych – założenia do wyceny. Lp. 1. Cecha rynkowa Położenie Ocena dobre zadowalające średnie 2. Powierzchnia użytkowa domu mieszkalnego 3. Stan techniczny zabudowań przeciętna mała zadowalający średni korzystne 4. Zabudowania towarzyszące średnio korzystne 5. Wielkość działki siedliskowej duża średnia mała Opis lokalizacja w miejscowościach dobrze skomunikowanych z miastem powiatowym, w części wsi wysoko zurbanizowanej lokalizacja w miejscowościach zadowalająco skomunikowanych z miastem powiatowym, w części wsi przeciętnie zurbanizowanej lokalizacja w miejscowościach zadowalająco skomunikowanych z miastem powiatowym, w części wsi słabo zurbanizowanej 2 2 od 90 m do 125 m 2 do 90 m budynki z lat 70-80 tych, po pracach remontowo-modernizacyjnych budynki starsze (lata 50-60-te), w których na bieżąco wykonywane są prace remontowe budynki gospodarcze o pow. zabudowy 2 powyżej 180 m budynki gospodarcze o pow. zabudowy 2 poniżej 180 m 2 działka o pow. powyżej 2000 m 2 działka o pow. od 1000 do 2000 m 2 działka o pow. do 1000 m W skali ocen, jak wymienione cechy w powyższej tabeli, szacowana działka charakteryzuje się następującymi parametrami: 1/ położenie - średnie 2/ stan techniczny - średnie 3/ zabudowania towarzyszące - średnio korzystne 4/ wielkość działki – średnia 5/ powierzchnia użytkowa domu -mała Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 23 9.2.3. Wybór i opis nieruchomości do porównania. Opis transakcji nr 1 Data transakcji Lokalizacja Powierzchnia działki 2010-12-10 Kamień, gm. Ceków Kol., pow. kaliski 0.3000 ha Nieruchomość siedliskowa, zabudowana domem mieszkalnym powierzchni użytkowej 85 m2, budynkiem gospodarczym. Stan techniczny zabudowań - zadowalający Akt notarialny 2352,94 zł/m2 Charakterystyka Źródło informacji Cena transakcyjna Opis transakcji nr 2 Data transakcji Lokalizacja Powierzchnia działki 2010-03-10 Zbiersk Cukrownia, gm. Stawiszyn, pow. kaliski 0. 0803 ha Nieruchomość siedliskowa, zabudowana domem mieszkalnym o powierzchni użytkowej 76,00 m2, budynkiem garażowo-gospodarczym. Stan techniczny zabudowań - zadowalający Akt notarialny 2763,16 zł/m2 Charakterystyka Źródło informacji Cena transakcyjna Opis transakcji nr 3 Data transakcji Lokalizacja Powierzchnia działki 2010-01-11 Opatówek, gm. Opatówek, pow. kaliski 0.1469 ha Nieruchomość siedliskowa, zabudowana domem mieszkalnym powierzchni użytkowej 80,00 m2, budynkiem gospodarczym. Stan techniczny zabudowań - zadowalający Akt notarialny 2875,00 zł/m2 Charakterystyka Źródło informacji Cena transakcyjna 9.2.4. Określenie wartości rynkowej z przedstawieniem obliczeń. TABELE PORÓWNAWCZE 2 Nieruchomość wyceniana X - Nieruchomość porównywana 2 352,94 PLN/m Cechy rynkowe Położenie Wielkość działki Stan techniczny Zabudowania towarzyszące Powierzchnia użytkowa o 323,20 184,68 184,68 Wartość cechy (nier. wyceniana) średnie średnia średni Wartość cechy (nier.por.) zadowalające duża zadowalający Poprawki [zł]. - 161,60 - 92,34 - 184,68 15 138,51 średnio korzystne korzystne - 138,51 10 92,34 mała mała 0,00 Waga cechy [%] Zakres kwotowy 35 20 20 Suma: - 577,13 Kalisz, dnia 17 października 2011 r. o KM 305/10 24 Nieruchomość wyceniana X - Nieruchomość porównywana 2 763,16 PLN/m Cechy rynkowe Waga cechy [%] Zakres kwotowy Położenie Wielkość działki Stan techniczny Zabudowania towarzyszące Powierzchnia użytkowa 35 20 20 2 323,20 184,68 184,68 Wartość cechy (nier. wyceniana) średnie średnia średni Wartość cechy (nier.por.) dobre mała zadowalający Poprawki [zł]. - 323,20 92,34 - 184,68 15 138,51 średnio korzystne średnio korzystne 0,00 10 92,34 mała mała 0,00 Wartość cechy (nier.por.) dobre średnia zadowalający Poprawki [zł]. - 323,20 0,00 - 184,68 Suma: - 415,54 Nieruchomość wyceniana X - Nieruchomość porównywana 2 875,00 PLN/m Cechy rynkowe Położenie Wielkość działki Stan techniczny Zabudowania towarzyszące Powierzchnia użytkowa 2 Waga cechy [%] Zakres kwotowy 35 20 20 323,20 184,68 184,68 Wartość cechy (nier. wyceniana) średnie średnia średni 15 138,51 średnio korzystne korzystne - 138,51 10 92,34 mała mała 0,00 Suma: - 646,39 Wartości cząstkowe: Wx-2875,00 = 2875,00+(-646,39) = 2228,61 Wx-2763,16 = 2763,16+(-415,54) = 2347,62 Wx-2352,94 = 2352,94+(-577,13) = 1775,81 Sposób obliczania wartości 1 m2 - średnia ważona ze wzoru: (0,78*2228,61 + 0,80*2347,62 + 0,75*1775,81) /(0,78 + 0,80 + 0,75) Wartość 1 m2 nieruchomości wycenianej: 2 123,72 zł Słownie: dwa tysiące sto dwadzieścia trzy zł. 72/100 Wartość rynkowa części nieruchomości zabudowanej budynkiem mieszkalnym, budynkiem garażowo-składowym i budynkiem garażowo-gospodarczym: W1= 91,98m2 p.u. x 2123,72 zł/m2 = 195 339,76 zł przyjęto: 195 000,00 zł słownie: sto dziewięćdziesiąt pięć tysięcy złotych Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 25 9.3. Określenie wartości rynkowej– W2 9.3.1. Założenia dla potrzeb określenia wartości Dane dotyczące rozmiarów produkcji, przychodów i kosztów przyjęto na podstawie „Informacji finansowej dla rolników indywidualnych” obejmującej lata 2008-2010 sporządzonej w czterech porównywalnych gospodarstwach ogrodniczych na terenie powiatu kaliskiego Przyjęto, że źródłem generowania dochodu jest produkcja ogrodnicza polegająca na uprawie ogórka/pomidora w kompleksie ogrodniczym o powierzchni 5257,80 m2 przyjęto poziom produkcji na podstawie uśrednionych rachunków wyników. Na tej podstawie określono średni poziom przychodów i kosztów. ustalono średni przychód, koszty i dochody przypadające na 1m 2 upraw ogrodniczych, na podstawie w/w danych z rachunków wyników czterech porównywalnych gospodarstw ogrodniczych przyjęto, że udział właściciela w dochodzie netto użytkowania wynosi 65%, który wynika z odjęcia od dochodu operacyjnego netto kwoty równej "wynagrodzeniu użytkownika", który przyjęto na poziomie ok. 10 % przychodu i 30 % zysku. Ten poziom przyjęto z umów, pomiędzy RED Grupa Producentów a właścicielem nieruchomości położonej w Szulcu, gm. Opatówek, powiat kaliski - uprawa pomidorów i ogórków oraz pomiędzy Grupą Producentów Warzyw Sp. z. o.o., a właścicielem nieruchomości położonej w Brudzewie i Długiej Wsi, powiat kaliski - uprawa pomidorów i ogórków. Założono możliwość uzyskania dochodu, który pozostanie w przyszłości na poziomie dochodu obecnego Wydatki operacyjne uwzględniono w kosztach pośrednich produkcji Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 26 9.3.2. Określenie średniego dochodu z 1 m2 powierzchni upraw. Gospodarstwo ogrodnicze - Opatówek, gm. Opatówek 2008 2009 2010 przychód z dział. operacyjnej 1 269 700 1 287 934 1 308 200 przychód na 1m2 upraw 98,94 100,36 101,94 koszty 826 100 942 554 962 400 koszty na 1m2 upraw 64,37 73,45 74,99 dochód 443 600 345 380 345 800 powierzchnia szklarni 12 832,61 12 832,61 12 832,61 2 dochód na 1m upraw 34,57 26,91 26,95 Gospodartstwo ogrodnicze - Cienia, gm. Opatówek 2008 2009 2010 przychód z dział. operacyjnej 2 744 153 3 372 269 1 146 982 przychód na 1m2 upraw 96,37 118,43 40,28 koszty 2 205 798 2 760 287 617 739 koszty na 1m2 upraw 77,47 96,94 21,69 dochód 538 355 611 982 529 243 powierzchnia szklarni 28 474,70 28 474,70 28 474,70 2 dochód na 1m upraw 18,91 21,49 18,59 Gospodartstwo ogrodnicze - Długa Wieś, gm. Stawiszyn 2008 2009 2010 przychód z dział. operacyjnej 1 207 555 1 691 172 bd przychód na 1m2 upraw 72,92 102,13 bd koszty 988 666 1 438 071 bd 2 koszty na 1m upraw 59,71 86,84 bd dochód 218 889 253 101 bd powierzchnia szklarni 16 558,90 16 558,90 bd dochód na 1m2 upraw 13,22 15,28 bd Gospodartstwo ogrodnicze - Zagorzyn, gm. Blizanów 2008 2009 2010 przychód z dział. operacyjnej 1 526 650 1 524 000 1 609 740 przychód na 1m2 upraw 102,27 102,09 107,83 koszty 1 170 210 1 184 770 1 300 310 koszty na 1m2 upraw 78,39 79,37 87,11 dochód 356 440 339 230 309 430 powierzchnia szklarni 14 928 14 928 14 928 2 dochód na 1m upraw 23,88 22,72 20,73 średni dochód z 1m2 upraw średnia 100,41 70,94 29,48 średnia 85,03 65,37 19,66 średnia 87,53 73,28 14,25 średnia 104,06 81,62 22,44 21,46 Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 27 9.3.4. Określenie stopy kapitalizacji dochodu netto Wysokość stopy kapitalizacji powinno ustalać się na podstawie badania rynku nieruchomości podobnych do nieruchomości wycenianej, jako wzajemną relację pomiędzy dochodami uzyskiwanymi z nieruchomości podobnych, a cenami transakcyjnymi uzyskanymi za nieruchomości podobne. W przypadku wycenianej nieruchomości, brak jest na rynku transakcji nieruchomościami podobnymi. Dlatego też wskaźnik kapitalizacji wyznaczono zgodnie z obowiązującym Rozporządzeniem Rady Ministrów z dnia 21 września 2004 roku w sprawie wyceny nieruchomości i sporządzania operatu szacunkowego: „W przypadku braku danych na rynku nieruchomości, stopę dyskontową określa się na podstawie rentowności bezpiecznych, długoterminowych lokat na rynku kapitałowym, z uwzględnieniem stopnia ryzyka przy inwestowaniu w nieruchomości podobne do nieruchomości wycenianej.” Na stopę kapitalizacji r składają się następujące elementy: R = r b + rr + r o rb – stopa bazowa rr – premia ryzyka rynkowego ro - premia ryzyka operacyjnego Analiza wykazała, że wyjściowy poziom wymaganej stopy zwrotu należy skorygować o następujące czynniki ryzyka: lokalizacja: premia z przedziału 0,50 – 1,00% stan i standard obiektu: premia z przedziału 0,50 – 1,00% Stopa wolna od ryzyka z inwestycji na rynku kapitałowym (rentowność 10-letnich obligacji skarbowych o oprocentowaniu stałym) wynosi około 5,30%, co przy przewidywanym poziomie inflacji wynoszącym około 3,50% oznacza realny zwrot na poziomie około 1,8% w skali roku (realna stopa zwrotu). Reasumując, stopę kapitalizacji przyjęto na następującym poziomie: R = (5,3% – 3,5%) + (4,0% + 3,0% + 1,0%+ 1,2%) = 1,8% + 9,2% = 11 % gdzie: 5,30% - nominalna stopa zwrotu z inwestycji wolnych od ryzyka 3,50% - przyjęty przewidywany poziom inflacji (dla potrzeb określenia realnej stopy zwrotu) +4,00% - premia za inwestycje na rynku obiektów przemysłowych typu Prime +3,00% - premia za ryzyko związane z lokalizacją nieruchomości (względem dużych aglomeracji ), +1,00% - premia uwzględniająca funkcję nieruchomości +1,20% - premia za ryzyko związane z inwestycją w przedmiotową nieruchomość Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 28 9.3.5. Określenie dochodu z wycenianej części nieruchomości. 1. Dochód netto użytkownika z działalności 2. Dochód właściciela (1 x 0,65) * 2 5257,80 m x 21,46 zł 112 832,39 zł 73 341,05 zł 9.3.6. Wartość części nieruchomości zabudowanej obiektami szklarni. Przy użyciu techniki kapitalizacji prostej wartość nieruchomości określa się jako relację dochodu rocznego właściciela nieruchomości oraz przyjętej stopy kapitalizacji: Wx D R gdzie: D - roczny dochód operacyjny netto właściciela nieruchomości R - stopa kapitalizacji netto Wx = 73 341,05 zł / 0,11 = 666 736,82 zł przyjęto że: WARTOŚĆ RYNKOWA PRZEDMIOTOWEJ CZĘŚCI NIERUCHOMOŚCI PRZEZNACZONEJ POD UPRAWY OGRODNICZE WYNOSI: WR2= ~ 667 000 zł słownie: sześćset sześćdziesiąt siedem tysięcy złotych Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 29 9.4. Określenie wartości rynkowej – W3 W celu określenia wartości rynkowej przedmiotu wyceny analizą objęto transakcje nieruchomościami gruntowymi niezabudowanymi, położonymi w gminie Blizanów Wartości brzegowe: Cmin / Cśr = 0,44 Cmax / Cśr = 1,61 Rozkład normalny (funkcja Gaussa-Laplace'a) Liczba transakcji Ceny: Cena średnia = 29 494,89 zł Cena minimalna = 13 089,01 zł Cena maksymalna = 47 619,05 zł Liczba próbek = 10 Odchylenie standardowe = 11 189,64 42 177,69 15 000 20 000 25 000 30 000 35 000 Cena 1 mkw Przyjęte cechy rynkow e Położenie 30 % Jakość 25 % Dojazd 20 % Wielkość 25 % 9.4.1. Ocena rynku w aspekcie cech rynkowych – założenia do wyceny. L.p. Cecha rynkowa 1. Położenie 2. Kształt i wielkość działki 3. Jakość gruntów 4. Dojazd do nieruchomości Ocena dobre zadowalające średnie mała średnia duża dobra średnia słaba dobry średni słaby Waga cechy % 30 25 25 20 9.4.2. Opis nieruchomości o cenie min i max. Opis transakcji o cenie minimalnej: Data transakcji Lokalizacja 2010-03-11 Jarantów, gm. Blizanów Powierzchnia gruntu Charakterystyka Źródło informacji Cena transakcyjna 1,9100 ha Nieruchomość rolna, grunty kl. V, VI, dojazd drogą śródpolną Akt notarialny 13 089,01 zł/ha Kalisz, dnia 17 października 2011 r. 40 000 45 000 KM 305/10 30 Opis transakcji o cenie maksymalnej: Data transakcji 2011-08-11 Lokalizacja Godziątków, gm. Blizanów Powierzchnia gruntu Charakterystyka Źródło informacji Cena transakcyjna 0,4200 ha Nieruchomość rolna, grunty kl. III, dojazd drogą utwardzoną Akt notarialny 47619,05 zł/ha 9.4.3. Określenie wartości rynkowej z przedstawieniem obliczeń. L.p 1 2 3 4 Cechy rynkowe Położenie Wielkość działki Jakość gruntów Dojazd do nieruchomości Razem Waga cechy [%] 30 25 25 Zakres współ. korygujących 0,13 - 0,48 0,11 - 0,40 0,11 - 0,40 Wartość cechy (nier. wyceniana) zadowalające mała bardzo dobra Wartości wsp. 0,31 0,4 0,4 20 0,09 - 0,32 dobry 0,32 100 0,44 - 1,61 1,43 K - współczynnik korekcyjny (0.90 - 1.10) : 1 Wartość rynkowa 1 ha wynosi: 42 177,69 zł Słownie : czterdzieści dwa tysiące sto siedemdziesiąt siedem zł. 69/100 Wartość rynkowa niezabudowanego gruntu rolnego wynosi: W3 = 0.8280 ha x 42 177,69 zł/ha = 34 923,13 zł przyjęto: W3= 35 000 zł słownie: trzydzieści pięć tysięcy złotych 9.5. Zestawienie wartości. L.p. 1. 2. 3. Przedmiot wyceny Określona wartość rynkowa część siedliskowa nieruchomości ( grunt o pow. 0.1476 ha – część działki nr 325 zabudowana budynkiem mieszkalnym oraz budynkami gospodarczymi) - W1 część nieruchomości wykorzystywana pod uprawy ogrodnicze ( grunt o pow. 0.7044 ha – część działki nr 325 zabudowana kompleksem szklarni oraz kotłownią) - W2 część nieruchomości wykorzystywana rolniczo ( grunt o pow. 0.8280 ha – część działki nr 325)– W3 195 000,00 zł 667 000,00 zł 35 000,00 zł 897 000,00 zł Razem wartość rynkowa: słownie: osiemset dziewięćdziesiąt siedem tysięcy zł Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 31 10. WYNIK KOŃCOWY WYCENY WRAZ Z UZASADNIENIEM WARTOŚĆ RYNKOWA NIERUCHOMOŚCI 897 000,00 zł Oszacowana wartość odpowiada cenom, jakie uzyskano za podobne nieruchomości na badanym terenie. Wartość nieruchomości mieści się w zbiorach zebranych transakcji. Wartość ta stanowi jednocześnie najbardziej prawdopodobną cenę możliwą do uzyskania na rynku przy aktualnym sposobie użytkowania. 11. KLAUZULE Niniejszy operat szacunkowy sporządzony został zgodnie z przepisami prawa i standardami zawodowymi rzeczoznawców majątkowych opracowanymi przez Polską Federację Stowarzyszeń Rzeczoznawców Majątkowych. Biegły nie ponosi odpowiedzialności za wady ukryte przedmiotu wyceny, których występowania nie mógł stwierdzić przy wykonywaniu oględzin nieruchomości Przedstawione dokumenty i zawarty w nich stan prawny uznano za wiarygodne i nie były one przedmiotem odrębnego dochodzenia. Biegły nie ponosi odpowiedzialności za wykorzystanie operatu do innego celu niż podany w pkt. 1.4. “Cel wyceny” Operat jest pracą autorską i jego publikacja w całości lub w częściach bez zgody autora jest zabroniona. Wartość rynkowa określona w niniejszym operacie szacunkowym nie zawiera podatku VAT. Operat szacunkowy może być wykorzystywany do celu, dla którego został sporządzony przez okres 12 miesięcy od daty jego sporządzenia, chyba, że wystąpiły zmiany uwarunkowań prawnych lub istotne zmiany czynników, o których mowa w Art. 154 Ustawy o gospodarce nieruchomościami. Operat szacunkowy może być wykorzystywany po upływie 12 miesięcy od daty jego sporządzenia po potwierdzeniu jego aktualności przez autora. 12. ZAŁĄCZNIKI Protokół z badania księgi wieczystej nr KZ1A/0028640/8 prowadzonej przez Sąd Rejonowy w Kaliszu Wydział Ksiąg Wieczystych sporządzony przez biegłego sądowego. Wypis z rejestru gruntów i kopia mapy ewidencyjnej. Kalisz, dnia 17 października 2011 r. KM 305/10 32 PROTOKÓŁ Z BADANIA KSIĘGI WIECZYSTEJ NR KZ1A/00028640/8 W ww. księdze wieczystej na dzień 17 października 2011 r. znajdują się następujące zapisy: KZ1A/00028640/8 DZIAŁ I – oznaczenie nieruchomości Rychnów, gmina Blizanów, działka nr 325 , zabudowana o powierzchni 1,68 ha DZIAŁ I-SP - spis praw związanych z własnością Wpisów nie ma DZIAŁ II – własność Janusz Józef Pijecki, syn Józefa i Jolanty oraz Renata Zofia Pijecka córka Ireneusza i Marianny we wspólności ustawowej majątkowej małżeńskiej. Na podstawie umowy sprzedaży nr rep. A: 1824/86 z dnia 11 grudnia 1986 r. – wpisano 12 grudnia 1986 r. DZIAŁ III – prawa, roszczenia i ograniczenia Ograniczenie w rozporządzaniu nieruchomością: Wszczęcie egzekucji. Skutki zajęcia przedmiotowej nieruchomości rozciągają się na wszystkich wierzycieli, którzy przyłączą się do egzekucji. Wierzyciele: 3. HORTICO S.A. z siedzibą we Wrocławiu 4. Bank Gospodarki Żywnościowej S.A z siedzibą w Warszawie DZIAŁ IV – hipoteka 8.Hipoteka umowna zwykła w kwocie 306 000,00 zł na rzecz Banku Spółdzielczego w Pleszewie, Gospodarczego Banku Wielkopolski S.A w Poznaniu 9.Hipoteka umowna kaucyjna w kwocie 180 000,00 zł rzecz Banku Spółdzielczego w Pleszewie, Gospodarczego Banku Wielkopolski S.A w Poznaniu 12. Hipoteka umowna zwykła w kwocie 165 000,00 zł na rzecz Banku Gospodarki Żywnościowej S.A. z siedzibą w Warszawie 13. Hipoteka umowna kaucyjna w kwocie 82 500,00 zł na rzecz Banku Gospodarki Żywnościowej S.A. z siedzibą w Warszawie 14. Hipoteka umowna kaucyjna w kwocie 247 500,00 zł na rzecz Banku Gospodarki Żywnościowej Oddział Operacyjny w Kaliszu z siedzibą w Warszawie Kalisz, dnia 17 października 2011 r. Kalisz, dnia 17 października 2011 r.