Listopadowe typy inwestycyjne Union Investment TFI

Twoja droga do zysku!
Typy inwestycyjne dla klientów
detalicznych
Warszawa,
Listopad 2015 r.
Listopad 2015
2
Co ma najwyższy potencjał zysku w średnim terminie?
Poznaj nasze typy inwestycyjne na 12 miesięcy.
UniStrategie Dynamiczny
UniKorona Pieniężny
Najwyższy potencjał zysku dla inwestorów
akceptujących wysokie ryzyko
i poszukujących możliwości inwestycyjnych
poprzez globalne fundusze akcji i obligacji.
Atrakcyjny zysk dla inwestorów poszukujących stopy
zwrotu wyższej od oprocentowania depozytów
bankowych przy niskim ryzyku.
Subfundusz
Dla kogo?
Ryzyko inwestycyjne:
minimalne niskie
umiarkowane
wysokie bardzo wysokie
Listopad 2015
UniStrategie Dynamiczny – potencjał globalnych inwestycji
● Subfundusz UniStrategie Dynamiczny inwestuje min. 70%
aktywów w jednostki uczestnictwa funduszu UniStrategie:
Dynamisch (fundusz docelowy zarządzany przez ekspertów
Union Investment z Frankfurtu).
● Fundusz docelowy to fund of funds (FoF), korzystający zarówno
z potencjału funduszy z grupy Union Investment,
i najlepszych funduszy konkurencyjnych asset managerów.
jak
Struktura portfela funduszu
docelowego
Fundusze akcji
71,4%
Fundusze obligacji
20,97%
Fundusze gotówkowe
4,8%
Opcje na akcje
0,00%
Środki na płynność funduszu
2,82%
● Jednocześnie
UniStrategie: Dynamisch to rozbudowana
strategia typu asset allocation, której zaletą aktywne zarządzanie
oraz silnie zdywersyfikowany geograficznie portfel.
● Min. 50% (max. 100%) aktywów funduszu docelowego stanowią
fundusze akcyjne, a maksymalnie 50% fundusze obligacyjne.
● Waluta subfunduszu UniStrategie Dynamiczny: PLN (waluta
funduszu docelowego: EUR; na poziomie subfunduszu
stosowane są zabezpieczania ryzyka walutowego).
Ryzyko inwestycyjne:
minimalne niskie
umiarkowane wysokie bardzo wysokie

Dane na 30.10.2015
Największy udział w portfelu
funduszu docelowego
UniInstitutional Short Term Credit
JO Ham. Cap - UK Equ. Inc. Fd
JO Hambro Capital Fd. -Euro A Shs
BlackRock- European Value Fd.
UniFavorit: Aktien I
Vang. Fds-S&P500 UCITs ETF
Invesco Pan Europ. Struct. Equity
Wellington - Strat. Europ. Equ Port
UniEuroAnleihen
ValeurOdMadarine Gestion
Mandarine
5,64%
5,34%
4,89%
4,71%
4,59%
4,18%
3,85%
3,55%
3,11%
2,98%
3
Listopad 2015
4
UniStrategie Dynamiczny – potencjał globalnych inwestycji
Szanse:
● Polepszenie nastrojów i odreagowanie na światowych
rynkach kapitałowych m.in. z uwagi na poprawę sytuacji
w globalnej gospodarce.
● Sytuacja w Chinach uspokoiła się, maleje ryzyko „twardego
lądowania”, czyli gwałtownego tąpnięcia gospodarczego. Dane
z chińskiej gospodarki przestały się pogarszać, a niektóre
wręcz się poprawiły (wzrosła m.in. sprzedaż domów
i samochodów). Ponadto chińskie władze złożyły obietnicę
silnego dążenia do utrzymania dynamiki wzrostu PKB ok. 6,5%
oraz zniosły politykę jednego dziecka co w dłuższej
perspektywie powinno wspierać konsumpcję.
● Banki centralne na świecie wciąż prowadzą luźną politykę
pieniężną, która korzystnie wpływa na sentyment zarówno do
wybranych rynków akcji jak i obligacji. Inwestorzy oczekują, że
w najbliższym czasie Europejski Bank Centralny zintensyfikuje
pomoc dla gospodarek strefy euro.
● W strefie euro rośnie apetyt na ryzyko – inwestorzy chętniej
kupują akcje spółek notowanych na europejskich giełdach.
● Lepsze wskaźniki gospodarcze dla gospodarek rozwiniętych
(z których potencjału obecnie korzysta fundusz) niż dla krajów
rozwijających się.
● Staranna selekcja funduszy akcji i obligacji do globalnego
portfela zwiększa potencjał zysku z tych rynków.
Ryzyko inwestycyjne:
minimalne niskie
umiarkowane wysokie bardzo wysokie

Listopad 2015
UniStrategie Dynamiczny – potencjał globalnych inwestycji
Korzyści dla Inwestora:

Udział w poprawiających się
globalnych rynków akcji i obligacji.

Aktywne
dostosowywanie
strategii
funduszu
docelowego do przewidywanej sytuacji rynkowej.

Dobry współczynnik zysku do ryzyka wynikający
z inwestycji w najbardziej obiecujące fundusze Union
Investment oraz najlepsze globalne fundusze
konkurencji.

Dywersyfikacja ryzyka poprzez inwestowanie w różne
fundusze, a w obrębie samych funduszy w różne
aktywa.

Profesjonalny dobór funduszy przez wykwalifikowaną
kadrę zarządzających.
perspektywach
Horyzont
YTD
1M
3M
Stopa zwrotu
5,16%
6,47%
-3,08%
Pełen opis subfunduszu dostępny pod linkiem:
https://www.union-investment.pl/fundusze-inwestycyjne/unistrategie-dynamiczny.pdf
Źródło: Obliczenia własne Union Investment TFI, dane na 30.10.2015
5
Listopad 2015
Fundusze pieniężne – potencjał wyższego zysku niż na
depozytach
Szanse:
● W listopadzie Rada Polityki Pieniężnej pozostawiła stopy
procentowe bez zmian. Stopa referencyjna (która ma wpływ
na rentowność obligacji oraz oprocentowanie lokat przez
banki komercyjne) pozostała na poziomie 1,5%.
● Z uwagi na spodziewane utrzymywanie się inflacji w Polsce
w 2016 r. poniżej celu inflacyjnego NBP, rynek zaczął
wyceniać możliwe obniżki stóp procentowych w przyszłym
roku. Wpłynęło to pozytywnie na ceny obligacji skarbowych
znajdujących się w portfelach funduszy inwestycyjnych.
● Banki Centralne na świecie kontynuują luźną politykę
monetarną (niskie stopy procentowe, skup aktywów).
● Oprocentowanie depozytów bankowych nadal pozostaje
na rekordowo niskich poziomach.
● Lepsze prognozy dla polskiej gospodarki i zmniejszająca się
deflacja mocniej wspierają fundusze pieniężne niż
obligacyjne. Przy zbliżonych oczekiwanych stopach
zwrotu fundusze pieniężne mają jednak istotnie niższe
ryzyko.
6
Listopad 2015
7
UniKorona Pieniężny – klasyczne rozwiązania w nowoczesnym
wydaniu
Korzyści dla Inwestora:
● To klasyczne, a zarazem nowoczesne rozwiązanie
przeznaczone jest dla Klientów zainteresowanych
zyskownym lokowaniem środków w sposób możliwie
najbezpieczniejszy.
● W porównaniu do podobnych pod tym względem
depozytów bankowych, UniKorona Pieniężny ma
większy potencjał zysku i oferuje wygodny dostęp do
zgromadzonych środków (elastyczność).
● Zdywersyfikowane źródła dochodu, m.in. bony
skarbowe, euroobligacje i inne zyskowne obligacje.
● Nawet w przypadku chwilowych wahań, UniKorona
Pieniężny bardzo szybko powraca na ścieżkę wzrostu.
Świadczy to o najwyższej jakości zarządzania
funduszem.
Horyzont
YTD
1M
3M
6M
1Y
2Y
5Y
10Y
Stopa zwrotu
1,66%
0,42%
0,27%
0,27%
1,92%
6,35%
22,93%
59,56%
Pełen opis subfunduszu dostępny pod linkiem:
https://www.union-investment.pl/fundusze-inwestycyjne/unikorona-pieniezny.pdf
Źródło: Obliczenia własne Union Investment TFI, dane na 30.10.2015
Listopad 2015
Bonus w portfelu – okazje dla poszukujących wyższych
stóp zwrotu
Subfundusz
Dla kogo?
Ryzyko inwestycyjne:
minimalne niskie
umiarkowane
UniObligacje: Nowa Europa
Okazja dla inwestorów poszukujących
rozwiązań w zakresie funduszy dłużnych
z regionu Europy Środkowo - Wschodniej
wysokie bardzo wysokie
UniAkcje: Turcja
Okazja dla inwestorów poszukujących
rozwiązań w zakresie funduszu akcji
tureckich
8
Listopad 2015
9
UniAkcje: Turcja – potencjał akcji tureckich
Szanse:
●
Wyniki listopadowych wyborów parlamentarnych
w Turcji zostały pozytywnie przyjęte przez inwestorów.
●
Wzrosła stabilność polityczna, a tym samym szansa na
realizację szeregu pozytywnych dla gospodarki reform.
●
Luzowanie polityki monetarnej przez banki centralne
na świecie (m.in. europejski i japoński) wspiera napływ
kapitału do Turcji. W rezultacie ceny akcji odrabiają
wcześniejsze spadki.
●
Lira odrabia straty do głównych walut. Wzrosło też
prawdopodobieństwo dalszego umacniania się liry
(silniejsza waluta lokalna pomoże tureckiej gospodarce).
●
Turcję zamieszkuje blisko 80 mln osób, czyli niemal tyle co w
najliczniejszym kraju europejskim – Niemczech. To czynnik
wspierający konsumpcję towarów i usług.
●
Społeczeństwo tureckie jest młode, składa się w dużej części
z osób w wieku produkcyjnym i odznacza się dodatnim
przyrostem naturalnym, co będzie stymulowało
gospodarkę w długim terminie.
●
Spółki tureckie są relatywnie dużo tańsze od polskich
odpowiedników.
Ryzyko inwestycyjne:
minimalne niskie
umiarkowane wysokie bardzo wysokie

Listopad 2015
UniAkcje: Turcja – potencjał akcji tureckich
Korzyści dla inwestora:
● Wykorzystanie potencjału drzemiącego w tureckiej
gospodarce.
● Staranna selekcja tureckich spółek i ciągłe
wyszukiwanie okazji inwestycyjnych w celu
zwiększenia potencjału zysku.
● Podstawowym kryterium doboru branż i firm
do portfela jest określenie rynkowej
i technologicznej przewagi firmy oraz jakości
zarządzania przedsiębiorstwem.
● Fundusz jest interesującym uzupełnieniem dobrze
zdywersyfikowanego portfela funduszy
inwestycyjnych.
Horyzont
YTD
1M
3M
6M
1Y
2Y
Stopa zwrotu
-22,05%
9,57%
-5,69%
-12,94%
-16,16%
-20,16%
Pełen opis funduszu dostępny pod linkiem:
https://www.union-investment.pl/fundusze-inwestycyjne/uniakcje-turcja.pdf
Źródło: Obliczenia własne Union Investment TFI, dane na 30.10.2015
5Y
10Y
-
10
Listopad 2015
11
UniObligacje: Nowa Europa
Szanse:
● Rentowności obligacji są stosunkowo wysokie.
Odsunięcie w czasie podwyżek stóp procentowych przez
amerykańską
Rezerwę
Federalną
(Fed)
może
spowodować powrót dobrego sentymentu na rynki
obligacji gospodarek wschodzących.
● Ekspansywna polityka monetarna prowadzona przez Fed
wspiera napływ kapitału do Turcji.
● Ryzyko polityczne w Turcji spadło w wyniku
pozytywnego dla rynków finansowych rozstrzygnięcia
wyborów parlamentarnych.
● Tańszy dolar amerykański oznacza niższy koszt
finansowania dla tureckiej gospodarki .
● Z uwagi na słabość tureckiej liry do głównych walut (m.in.
dolara), możliwe jest jej umocnienie.
● Z uwagi na spodziewane utrzymywanie się inflacji w
Polsce w 2016 r. poniżej celu inflacyjnego NBP, rynek
zaczął wyceniać możliwe obniżki stóp procentowych
przez Radę Polityki Pieniężnej w przyszłym roku.
Ryzyko inwestycyjne:
minimalne niskie
umiarkowane wysokie bardzo wysokie

Listopad 2015
UniObligacje: Nowa Europa
Korzyści dla Inwestora:
● Spektrum inwestycyjne dające możliwość wykorzystania
wyższych rentowności obligacji na takich rynkach Europy
Środkowo-Wschodniej jak m.in.: Polska, Węgry, Turcja.
● Wysoki
potencjał zysku. Rynki obligacji – lokaty
i papiery dłużne z uniwersum regionu Europy ŚrodkowoWschodniej – oferują dużo wyższy potencjał zysku niż
aktywa, w które inwestują tradycyjne polskie fundusze dłużne.
● Możliwość zarabiania również na walutach, w których
denominowane są inwestycje funduszu (w rezultacie zmian
kursów walut obcych w relacji do złotego).
● Płynność. Wystarczy tylko 100 PLN, aby rozpocząć
inwestycję.
● Jakość subfunduszu potwierdzona czterema gwiazdkami w
ratingu niezależnej firmy analitycznej Analizy Online.
Horyzont
YTD
1M
3M
6M
1Y
2Y
5Y
10Y
Stopa zwrotu
-2,83%
4,52%
1,48%
1,7%
0,16%
9,8%
36,86%
-
Pełen opis funduszu dostępny pod linkiem:
https://www.union-investment.pl/fundusze-inwestycyjne/uniobligacje-nowa-europa.pdf
Źródło: Obliczenia własne Union Investment TFI, dane na 30.10.2015
12
Listopad 2015
Chcesz wiedzieć więcej?
 Dzwoń 800 567 662
 Surfuj po nowej stronie www.union-investment.pl
Metodologia typów inwestycyjnych Union Investment TFI:
● Typy inwestycyjne zostały opracowane na podstawie bieżącej sytuacji rynkowej, biorą pod
uwagę potencjał i sentyment rynku.
● Prognoza sytuacji rynkowej obejmuje 12-miesięczny horyzont czasowy.
● Typy inwestycyjne uwzględniają analizę historycznych wyników subfunduszy oraz
oczekiwania ich kształtowania się w przyszłości.
● Typy inwestycyjne są opracowywane przez zarządzających subfunduszami oraz analityków
rynkowych Union Investment TFI S.A.
13
Listopad 2015
●
Niniejszy materiał jest upowszechniany w celu reklamy lub promocji usług świadczonych przez Union Investment Towarzystwo Funduszy
Inwestycyjnych S.A. Union Investment TFIS.A. działa na podstawie decyzji Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (obecnie Komisja Nadzoru
Finansowego) z dnia 1 czerwca 1995 r., nr decyzji KPW-4073-1\ 95. Union Investment TFI SA pośredniczy w zbywaniu jednostek uczestnictwa
Funduszy.
●
Niniejszy dokument nie stanowi rekomendacji inwestycyjnej ani nie należy go traktować w ten sposób. Materiał ten nie stanowi oferty w rozumieniu
przepisów ustawy z dnia 23 kwietnia 1964 r. – Kodeks cywilny oraz innych przepisów prawa powszechnie obowiązującego.
●
Przedstawiane informacje finansowe dotyczą wskazanego okresu w przeszłości i nie gwarantują osiągnięcia podobnych wyników w podobnym
okresie w przyszłości. Prezentowane wyniki nie uwzględniają opłat manipulacyjnych związanych z lokowaniem w dany Subfundusz oraz podatków.
Wyniki mogą być pomniejszone o pobrane opłaty manipulacyjne i należne podatki. Informacje o kosztach i opłatach związanych z nabywaniem
jednostek uczestnictwa Subfunduszy są zamieszczone w Prospektach Informacyjnych Funduszy. Prospekty informacyjne, Kluczowe informacje dla
Inwestorów, tabele opłat, dane o ryzyku inwestycyjnym i podatkach dostępne są na stronie www.union-investment.pl.
●
Brak gwarancji osiągnięcia celów inwestycyjnych subfunduszy; możliwość zmniejszenia wartości, w tym utraty części zainwestowanych środków.
Duża zmienność wartości aktywów netto: UniAkcje Małych i Średnich Spółek, UniAkcje Wzrostu, UniAkcje: Nowa Europa, UniKorona
Akcje, UniKorona Zrównoważony, UniStabilny Wzrost, UniObligacje: Nowa Europa, UniAkcje: Turcja, UniAkcje Dywidendowy w
UniFunduszeFIO oraz UniBessa, UniObligacje Aktywny, UniObligacje Zamienne, UniStrategie Dynamiczny, UniAkcje: Daleki Wschód,
UniEURIBOR, UniDynamiczna Alokacja Aktywów, UniAkcje Biopharma, UniAkcje Globalny Dywidendowy w UniFunduszeSFIO.
●
Możliwe lokaty ponad 35% wartości aktywów UniKorona Pieniężny, UniKorona Obligacje, UniStabilny Wzrost, UniKorona Zrównoważony,
UniStrategie Dynamiczny, UniObligacje Zamienne, UniAkcje: Daleki Wschód, UniDynamiczna Alokacja Aktywów w papiery wartościowe emitowane,
poręczane lub gwarantowane przez Skarb Państwa albo Narodowy Bank Polski, a w przypadku UniDolar Pieniężny, UniObligacje: Nowa Europa,
UniAkcje: Turcja, UniAkcje Dywidendowy oraz UniLokata także w papiery wartościowe emitowane, poręczane lub gwarantowane przez: Australię,
Austrię, Belgię, Bułgarię, Czechy, Cypr, Danię, Estonię, Finlandię, Francję, Grecję, Hiszpanię, Holandię, Irlandię, Islandię, Japonię, Kanadę, Koreę
Południową, Litwę, Luksemburg, Łotwę, Maltę, Meksyk, Niemcy, Norwegię, Nową Zelandię, Polskę, Portugalię, Rumunię, Słowację, Słowenię, Stany
Zjednoczone, Szwajcarię, Szwecję, Turcję, Węgry, Wielką Brytanię, Włochy oraz Europejski Bank Inwestycyjny i Bank Światowy (Międzynarodowy
Bank Odbudowy i Rozwoju).
Prospekty informacyjne, Kluczowe informacje dla Inwestorów, tabele opłat, dane o ryzyku inwestycyjnym i podatkach dostępne są na stronie
www.union-investment.pl.
14