Java Printing

Transkrypt

Java Printing

IPOPEMA RYNKU MIESZKANIOWEGO FIZ AN
FIZ-Q-E_20120309 4/2013
skorygowany
KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO
Raport kwartalny FIZ-Q-E
za
4 kwartał
2013 roku
obejmujący okres
od 2013-10-01
do 2013-12-31
podstawa prawna:
§ 82 ust. 1 pkt 1 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowyc h przekazywanych przez emitentów papierów
wartośc iowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem c złonkowskim (Dz. U. nr 33, poz. 259
z późn. zm.)
Data przekazania:
2014-04-11
IPOPEMA RYNKU MIESZKANIOWEGO FUNDUSZ INWESTYCYJNY ZAMKNIĘTY AKTYWÓW NIEPUBLICZNYCH
(pełna nazwa funduszu)
IPOPEMA TOWARZYSTWO FUNDUSZY INWESTYCYJNYCH S.A.
(skrócona nazwa funduszu)
(nazwa towarzystwa)
WARSZAWA
00-107
(kod pocztowy)
(miejscowość)
PRÓŻNA
9
(ulica)
(0-22) 236-93-00
( numer)
(0-22) 236-93-90
(telefon)
[email protected]
(fax)
(e-mail)
www.ipopema.pl
142729828
(NIP)
(REGON)
(WWW)
KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO
Informacje o funduszu
Konstrukcja funduszu:
Typ funduszu:
Subfundusz:
Fundusz sekurytyzacyjny:
Fundusz podstawowy:
Fundusz portfelowy:
Fundusz powiązany:
Fundusz aktywów niepublicznych:
Waluta sprawozdania finansowego:
zł
(nazwa funduszu podstawowego)
Fundusze powiązane:
(nazwy funduszy powiązanych)
Fundusz z
wydzielonymi
subfunduszami:
(nazwa funduszu)
Plik
Opis
Komisja Nadzoru Finansowego
1
FIZ-Q-E_20120309 4/2013
KOREKTASPRAWOZDANIA
Korekta raportu ze względu na uwagi Audytorów powstałe przy badaniu rocznego sprawozdania finansowego
funduszu:
- odpis na obligacjach Belwederska w wysokości 3 251 tys. miał wpływ na zmianę wartości obligacji w tabeli lokat
oraz w bilansie, rachunku wyniku i zestawieniu zmian w aktywach netto;
- prezentacja składników lokat nabytych od podmiotów, o których mowa w Art. 107 Ustawy w tabeli dodatkowej.
Plik
Opis
Wartość według
Wartość według
wyceny na dzień
wyceny na dzień
bilansowy w tys.
bilansowy w tys.
EUR
WYBRANE DANE FINANSOWE
I. Przychody z lokat
2 574
611
II. Koszty funduszu netto
1 598
379
976
232
III. Przychody z lokat netto
IV. Zrealizowane zyski (straty) ze zbycia lokat
77
18
V. Niezrealizowane zyski (straty) z wyc eny lokat
-6 074
-1 442
VI. Wynik z operacji
-5 021
-1 192
VII. Zobowiązania
VIII. Aktywa
IX. Aktywa netto
X. Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych
XI. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny
163
39
56 107
13 529
55 944
13 490
540 262
540 262
103,55
24,97
-9,29
-2,21
XII. Wynik z operacji na certyfikat inwestyc yjny
ZESTAWIENIE LOKAT
4 kw artał
3 kw artał
2012 rok
SKŁADNIKI LOKAT
2013 roku
Wartość
w edług
Wartość
w yceny na
w edług ceny
dzień
nabycia w tys.
bilansow y w
tys.
1. Akcje
2. Warranty subskrypcyjne
3. Praw a do akcji
Procentow y
udział w
aktyw ach
ogółem
2013 roku
Wartość
w edług
Wartość
w yceny na
w edług ceny
dzień
nabycia w tys.
bilansow y w
tys.
Procentow y
udział w
aktyw ach
ogółem
Wartość
w edług
Wartośc
w yceny na
w edług ceny
dzień
nabycia w tys.
bilansow y w
tys.
416
4 170
7,43
416
5 673
9,24
363
6 303
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
4. Praw a poboru
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
5. Kw ity depozytow e
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
6. Listy zastaw ne
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
13 032
10 000
17,82
11 018
13 448
21,91
10 510
12 029
7. Dłużne papiery w artościow e
8. Instrumenty pochodne
9. Udziały w spółkach z ograniczoną
odpow iedzialnością
10. Jednostki uczestnictw a
11. Certyfikaty inw estycyjne
12. Tytuły uczestnictw a emitow ane przez
instytucje w spólnego inw estow ania
mające siedzibę za granicą
13. Wierzytelności
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
10 264
10 829
19,30
10 264
10 750
17,52
10 264
10 531
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
2
FIZ-Q-E_20120309 4/2013
4 kw artał
Procentow y
udział w
aktyw ach
ogółem
2012 roku
Wartość
w edług
Wartość
w yceny na
w edług ceny
dzień
nabycia w tys.
bilansow y w
tys.
Procentow y
udział w
aktyw ach
ogółem
10,31
363
6 303
10,31
0,00
0
0
0,00
0,00
0
0
0,00
0,00
0
0
0,00
0,00
0
0
0,00
0,00
0
0
0,00
19,68
10 510
12 029
19,68
0,00
0
0
0,00
17,23
10 264
10 531
17,23
0,00
0
0
0,00
0,00
0
0
0,00
0,00
0
0
0,00
0,00
0
0
0,00
3
14. Weksle
FIZ-Q-E_20120309 4/2013
29 181
30 998
55,25
28 831
31 222
50,88
28 181
29 542
15. Depozyty
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
16. Waluty
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
17. Nieruchomości
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
18. Statki morskie
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
19. Inne
0
0
0,00
0
0
0,00
0
0
TABELE
UZUPEŁNIAJĄCE
AKCJE
Kraj siedziby
emitenta
Wartość według Wartość według Procentowy udział
ceny nabycia w wyceny na dzień w aktywach
tys.
bilansowy w tys. ogółem
Rodzaj rynku
Nazwa rynku
Nienotowane na rynku aktywnym
Nie dotyczy
49 999 Polska
50
1 240
2,21
Nie dotyczy
99 999 Polska
301
2 921
5,21
3. SPV SUPPORT 3 SP. Z O.O. HOLDING S.K.A. Nienotowane na rynku aktywnym
Nie dotyczy
49 999 Polska
50
0
0,00
4. SPV SUPPORT 3 SP. Z O.O. GLOBAL S.K.A. Nienotowane na rynku aktywnym
Nie dotyczy
50 000 Polska
15
9
0,01
1. SPV SUPPORT 3 SP. Z O.O. S.K.A.
2.
SPV SUPPORT 3 SP. Z O.O. PROJEKT 1
S.K.A.
DŁUŻNE PAPIERY WARTOŚCIOWE
Liczba
Kraj siedziby
emitenta
Rodzaj rynku
Nazwa rynku
Emitent
Nie dotyczy
BELWEDERSKA SP.
Polska
Z O.O.
Termin
wykupu
Warunki
Wartość
oproc entowania nominalna
2014-03-31
9,70 (ZMIENNY)
1. O terminie w ykupu do 1 roku:
a) Obligacje
- BELWEDERSKA SP. Z O.O. SERIA E1
UDZIAŁY W SPÓŁKACH Z
OGRANICZONĄ
ODPOWIEDZIALNOŚCIĄ
Nazwa spółki
SPV SUPPORT
Warszawa
4 SP. Z O.O.
1. SPV SUPPORT 4 SP. Z O.O.
WEKSLE
Siedziba spółki
Wystawca
Data płatności
tys.
Kraj siedziby
Liczba
spółki
Polska
2 000
10 264
SPV SUPPORT 3 SP. Z O.O.
PROJEKT 1 S.K.A.
SPV SUPPORT
3 SP. Z O.O.
2014-06-30
PROJEKT 1
S.K.A.
10 250
11 028
19,66
2.
HOLDING S.K.A.
SPV SUPPORT
3 SP. Z O.O.
2014-06-30
HOLDING S.K.A.
5 200
5 142
9,16
3. SPV SUPPORT 3 SP. Z O.O.
SPV SUPPORT
2014-06-30
3 SP. Z O.O.
31
34
0,06
HOLDING S.K.A.
SPV SUPPORT
3 SP. Z O.O.
2014-06-30
HOLDING S.K.A.
250
247
0,44
SPV SUPPORT
5. SPV SUPPORT 3 SP. Z O.O. S.K.A. 3 SP. Z O.O.
2014-06-30
S.K.A.
9 850
10 921
19,47
SPV SUPPORT
3 SP. Z O.O.
2014-06-30
HOLDING S.K.A.
1 400
1 384
2,47
SPV SUPPORT
7. SPV SUPPORT 3 SP. Z O.O. S.K.A. 3 SP. Z O.O.
2014-06-30
S.K.A.
1 200
1 330
2,37
SPV SUPPORT
3 SP. Z O.O.
2014-06-30
HOLDING S.K.A.
250
233
0,41
6.
8.
HOLDING S.K.A.
HOLDING S.K.A.
10 829
19,30
tys.
1.
4.
1 000,00
4
FIZ-Q-E_20120309 4/2013
48,33
28 181
29 542
48,33
0,00
0
0
0,00
0,00
0
0
0,00
0,00
0
0
0,00
0,00
0
0
0,00
0,00
0
0
0,00
Lic zba
tys.
10 000
13 032
10 000
17,82
10 000
13 032
10 000
17,82
10 000
13 032
10 000
17,82
5
9.
HOLDING S.K.A.
FIZ-Q-E_20120309 4/2013
SPV SUPPORT
3 SP. Z O.O.
2014-06-30
HOLDING S.K.A.
100
92
0,17
10.
HOLDING S.K.A.
SPV SUPPORT
3 SP. Z O.O.
2014-06-30
HOLDING S.K.A.
200
182
0,32
11.
HOLDING S.K.A.
SPV SUPPORT
3 SP. Z O.O.
2014-06-30
HOLDING S.K.A.
100
90
0,16
12.
HOLDING S.K.A.
SPV SUPPORT
3 SP. Z O.O.
2014-06-30
HOLDING S.K.A.
350
315
0,56
Rok oddania do
Data nabycia
użytku
NIERUCHOMOŚCI
Numer księgi
wieczystej
Kraj położenia
Powierzc hnia
Adres
Obciążenia
Służebności
TABELEDODATKOWE
SKŁADNIKI LOKAT NABYTE OD
PODM IOTÓW, O KTÓRYCH MOWA
W ART. 107 USTAWY
Wartość według
wyceny na dzień
bilansowy w tys.
1. AKCJE
Procentowy udział w
aktywach ogółem
4 161
7,42
2. UDZIAŁY
10 829
19,30
3. WEKSLE
30 593
54,53
4
BILANS
I. Aktyw a
kwartał
3
kwartał
4
kwartał
2012 rok
2013
roku
2013 roku
2012 roku
56 107
61 369
61 127
61 127
110
272
2 721
2 721
2. Należności
0
4
1
1
3. Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu
0
0
0
0
4. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym:
0
502
0
0
0
502
0
0
55 997
60 591
58 405
58 405
1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
- dłużne papiery wartośc iowe
5. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym:
- dłużne papiery wartośc iowe
40 998
44 168
41 571
41 571
6. Nieruchomośc i
0
0
0
0
7. Pozostałe aktywa
0
0
0
0
163
223
162
162
III. Aktyw a netto (I-II)
55 944
61 146
60 965
60 965
IV. Kapitał funduszu
54 026
54 026
54 026
54 026
1. Kapitał wpłacony
54 026
54 026
54 026
54 026
0
0
0
V. Dochody zatrzymane
1 786
1 377
733
733
1. Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto
1 447
1 115
471
471
339
262
262
262
132
5 743
6 206
6 206
55 944
61 146
60 965
60 965
540 262
540 262
540 262
540 262
103,55
113,18
112,84
112,84
II. Zobow iązania
2. Kapitał wypłacony (wielkość ujemna)
2. Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze
zbycia lokat
VI. Wzrost (spadek) w artości lokat w odniesieniu do ceny
nabycia
VII. Kapitał funduszu i zakum ulow any w ynik z operacji
(IV+V+/-VI)
Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych
Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny
Przewidywana liczba c ertyfikatów inwestycyjnych
Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny
540 262
103,55
Liczba certyfikatów inwestycyjnych w podziale na serie c ertyfikatów:
6
FIZ-Q-E_20120309 4/2013
tys.
7
FIZ-Q-E_20120309 4/2013
A - 540 262
Wartość aktywów netto na poszczególne serie certyfikatów inwestycyjnyc h:
Certyfikat inwestycyjny bez podziału na serie 103,55
Narastaj ąco
kw artały roku
bieżącego
kw artał:
rok:
od:
do:
Narastaj ąco
kw artały roku
poprzedniego
kw artał:
rok:
od:
do:
Okres roku
poprzedniego
od:
do:
4
4
od 2013-10-01
2012-10-01
2013
RACHUNEK WYNIKU Z OPERACJI
2012
2013-01-01
2012-01-01
do 2013-12-31
2012-12-31
2013-12-31
I. Przychody z lokat
2012-12-31
589
2 574
683
0
0
0
0
589
2 574
682
2 631
3. Przychody związane z posiadaniem nieruchomości
0
0
0
0
4. Dodatnie saldo różnic kursowyc h
0
0
0
0
5. Pozostałe
0
0
1
17
II. Koszty funduszu
253
1 598
414
1 976
1. Wynagrodzenie dla towarzystwa
216
1 369
380
1 815
2. Wynagrodzenia dla podmiotów prowadzącyc h dystrybucję
0
0
0
0
3. Opłaty dla depozytariusza
7
29
6
25
4. Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów
funduszu
3
11
3
11
5. Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne
0
0
0
0
16
82
16
80
1. Dywidendy i inne udziały w zyskach
2. Przychody odsetkowe
6. Usługi w zakresie rachunkowośc i
2 648
7. Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu
0
0
0
0
8. Usługi prawne
8
31
7
31
9. Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne
1
8
2
7
10. Koszty odsetkowe
0
0
0
0
11. Koszty związane z posiadaniem nieruchomośc i
0
0
0
0
12. Ujemne saldo różnic kursowych
0
0
0
0
13. Pozostałe
2
68
0
7
III. Koszty pokryw ane przez tow arzystw o
4
0
0
0
257
1 598
414
1 976
IV. Koszty funduszu netto (II-III)
V. Przychody z lokat netto (I-IV)
VI. Zrealizow any i niezrealizow any zysk (strata)
1. Zrealizowany zysk (strata) ze zbyc ia lokat, w tym:
- z tytułu różnic kursowych
332
976
269
672
-5 534
-5 997
207
4 366
77
77
0
244
0
0
0
0
8
2. Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyc eny
lokat, w tym:
FIZ-Q-E_20120309 4/2013
-5 611
-6 074
207
0
0
0
0
-5 202
-5 021
476
5 038
Wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny
-9,63
-9,29
0,88
9,32
Rozwodniony wynik z operacji przypadający na certyfikat
inwestycyjny
-9,63
-9,29
0,88
9,32
- z tytułu różnic kursowych
VII. Wynik z operacji
4 122
W pozycji III. powinna być wartość -4, jednak formularz nie przyjmuje ujemnych wartości.
Narastaj ąco
kw artały roku
bieżącego
kw artał:
rok:
od:
do:
Narastaj ąco
kw artały roku
poprzedniego
kw artał:
rok:
od:
do:
Okres roku
poprzedniego
od:
do:
4
4
od 2013-10-01
2012-10-01
2013
ZESTAWIENIE ZMIAN W AKTYWACH NETTO
2012
2013-01-01
do 2013-12-31
2012-01-01
2012-12-31
2013-12-31
2012-12-31
1. Wartość aktywów netto na koniec poprzedniego okresu
sprawozdawczego
61 146
60 965
60 489
56 839
2. Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym:
-5 202
-5 021
476
5 038
332
976
269
672
77
77
0
244
-5 611
-6 074
207
4 122
-5 202
-5 021
476
5 038
0
0
0
0
a) z przychodów z lokat netto
0
0
0
0
b) ze zrealizowanego zysku ze zbycia lokat
0
0
0
0
c ) z przychodów ze zbycia lokat
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
a) przychody z lokat netto
b) zrealizowany zysk (strata) ze zbyc ia lokat
c ) wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat
3. Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji
4. Dystrybucja doc hodów (przychodów) funduszu (razem)
5. Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawc zym (razem), w tym:
a) zmiana kapitału wpłaconego (powiększenie kapitału z tytułu
wydanych certyfikatów inwestyc yjnych)
b) zmiana kapitału wypłaconego (zmniejszenie kapitału z tytułu
wykupionych certyfikatów inwestycyjnych)
0
0
0
0
6. Łączna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawc zym
-5 202
-5 021
476
5 038
7. Wartość aktywów netto na koniec okresu sprawozdawc zego
55 944
55 944
60 965
61 876
8. Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym
59 998
60 978
61 157
59 125
a) lic zba wydanych certyfikatów inwestyc yjnych
0
0
0
0
b) lic zba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych
0
0
0
0
c ) saldo zmian
0
0
0
0
540 262
540 262
540 262
540 262
540 262
540 262
540 262
540 262
0
0
0
0
540 262
540 262
540 262
540 262
540 262
540 262
540 262
540 262
113,18
112,84
111,96
105,20
109,57
103,55
112,84
114,53
-12,65
-8,23
0,79
8,87
103,55
103,55
112,84
106,00
9. Liczba certyfikatów inwestycyjnych narastająco od początku
działalności funduszu, w tym:
a) lic zba wydanych certyfikatów inwestyc yjnych
b) lic zba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych
c ) saldo zmian
10. Przewidywana liczba c ertyfikatów inwestycyjnych
11. wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec
poprzedniego okresu sprawozdawczego
12. wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec bieżącego
okresu sprawozdawczego
13. procentowa zmiana wartośc i aktywów netto na certyfikat inwestycyjny
w okresie sprawozdawc zym
14. minimalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestyc yjny w okresie
sprawozdawczym
- data wyceny
2013-12-31
2013-12-31
2012-12-31
2012-03-24
15. maksymalna wartość aktywów netto na c ertyfikat inwestyc yjny w okresie
109,66
114,18
114,37
114,53
sprawozdawczym
- data wyceny
16. wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny według ostatniej
wyceny w okresie sprawozdawczym
- data wyceny
17. Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny
2013-12-24
103,55
2013-12-31
103,55
2013-06-25
2012-12-24
103,55
2013-12-31
112,84
2012-12-31
103,55
112,84
2012-12-31
114,53
2012-12-31
114,53
9
FIZ-Q-E_20120309 4/2013
I. Procentow y udział kosztów funduszu w średniej w artości
aktyw ów netto, w tym :
1,67
2,62
2,69
3,34
1. procentowy udział wynagrodzenia dla towarzystwa
1,43
2,25
2,47
3,07
2. procentowy udział wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących
dystrybuc ję
0,00
0,00
0,00
0,00
3. procentowy udział opłat dla depozytariusza
0,05
0,05
0,04
0,04
4. procentowy udział opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów
funduszu
0,02
0,02
0,02
0,02
5. procentowy udział opłat za usługi w zakresie rachunkowości
0,11
0,13
0,10
0,14
6. procentowy udział opłat za usługi w zakresie zarządzania aktywami
funduszu
0,00
0,00
0,00
0,00
Narastaj ąco
kw artały roku
bieżącego
kw artał:
rok:
od:
do:
Narastaj ąco
kw artały roku
poprzedniego
kw artał:
rok:
od:
do:
Okres roku
poprzedniego
od:
do:
4
4
od 2013-10-01
2012-10-01
2013
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
2012
2013-01-01
do 2013-12-31
2012-01-01
2012-12-31
2013-12-31
2012-12-31
A. Przepływ y środków pieniężnych z działalności operacyjnej
-162
-2 611
-390
-8 684
I. Wpływy
503
43 331
33
10 510
1
32
33
180
502
43 299
0
10 330
1. Z tytułu posiadanyc h lokat
2. Z tytułu zbyc ia składników lokat
3. Pozostałe
II. Wydatki
1. Z tytułu posiadanyc h lokat
0
0
0
0
665
45 942
423
19 194
0
0
0
0
2. Z tytułu nabyc ia składników lokat
364
44 344
0
17 150
3. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla towarzystwa
269
1 424
373
1 858
0
0
0
0
9
30
7
26
3
11
3
11
0
11
0
81
0
11
0
78
4. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących
dystrybuc ję
5. Z tytułu opłat dla depozytariusza
6. Z tytułu opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu
7. Z tytułu opłat za zezwolenia oraz opłat rejestracyjnych
8. Z tytułu usług w zakresie rac hunkowości
9. Z tytułu usług w zakresie zarządzania aktywami funduszu
0
0
0
0
10. Z tytułu usług prawnych
11. Z tytułu posiadania nieruc homości
12. Pozostałe
7
30
8
31
0
2
0
22
0
21
0
40
B. Przepływ y środków pieniężnych z działalności finansow ej
0
0
0
0
I. Wpływy
0
0
0
0
1. Z tytułu wydania certyfikatów inwestycyjnych
0
0
0
0
2. Z tytułu zaciągniętyc h kredytów
0
0
0
0
3. Z tytułu zaciągniętyc h pożyczek
0
0
0
0
4. Z tytułu spłaty udzielonych pożyczek
0
0
0
0
5. Odsetki
0
0
0
0
6. Pozostałe
0
0
0
0
0
0
0
0
1. Z tytułu wykupienia c ertyfikatów inwestycyjnych
0
0
0
0
2. Z tytułu spłat zaciągniętyc h kredytów
0
0
0
0
3. Z tytułu spłat zaciągniętyc h pożyczek
0
0
0
0
4. Z tytułu wyemitowanyc h obligacji
0
0
0
0
5. Z tytułu wypłaty przychodów
0
0
0
0
6. Z tytułu udzielonych pożyczek
0
0
0
0
7. Odsetki
0
0
0
0
8. Pozostałe
0
0
0
0
0
0
0
0
-162
-2 611
-390
-8 684
272
2 721
3 111
11 405
110
110
2 721
2 721
II. Wydatki
C. Skutki zmian kursów w ym iany środków pieniężnych i
ekw iw alentów środków pieniężnych
D. Zm iana stanu środków pieniężnych netto (A+/-B)
E. Środki pieniężne i ekw iw alenty środków pieniężnych na
początek okresu spraw ozdaw czego
F. Środki pieniężne i ekw iw alenty środków pieniężnych na
koniec okresu spraw ozdaw czego (E+/-D)
NOTY
10
FIZ-Q-E_20120309 4/2013
NOTA-1 POLITYKARACHUNKOWOŚCI
Plik
Opis
IRM-PRAFU.pdf
NOTA-1 POLITYKA RACHUNKOWOŚCI
4
NOTA-2NALEŻNOŚCIFUNDUSZU
kwartał
2013
roku
1. Z tytułu zbytyc h lokat
0
2. Z tytułu instrumentów pochodnyc h
0
3. Z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnyc h
0
4. Z tytułu dywidendy
0
5. Z tytułu odsetek
0
6. Z tytułu posiadanyc h nieruc homości, w tym czynszów
0
7. Z tytułu udzielonych pożyczek
0
8. Pozostałe
0
4
NOTA-3ZOBOWIĄZANIA FUNDUSZU
2013
kwartał
roku
1. Z tytułu nabytyc h aktywów
0
2. Z tytułu transakc ji przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu
0
3. Z tytułu instrumentów pochodnyc h
0
4. Z tytułu wpłat na certyfikaty inwestyc yjne
0
5. Z tytułu wykupionyc h c ertyfikatów inwestycyjnych
0
6. Z tytułu wypłaty dochodów funduszu
0
7. Z tytułu wypłaty przychodów funduszu
0
8. Z tytułu wyemitowanyc h obligacji
0
9. Z tytułu krótkoterminowych pożyc zek i kredytów
0
10. Z tytułu długoterminowych pożyc zek i kredytów
0
11. Z tytułu gwarancji lub poręc zeń
0
12. Z tytułu rezerw
163
13. Pozostałe zobowiązania
0
INFORMACJA DODATKOWA
Plik
Opis
IRM-INFDO_Informacja_dodatkowa_FINAL.pdf
PODPISY
PODPISYOSÓBREPREZENTUJĄCYCHFUNDUSZ
Data
Imię i Nazwisko
Stanowisko/Funkc ja
2014-04-11
Maciej Jasiński
Wiceprezes Zarządu
2014-04-11
Aleksander Widera
Wiceprezes Zarządu
Podpis
11
2014-04-11
Adam Chabior
FIZ-Q-E_20120309 4/2013
Prezes Zarządu
Komplementariusza OFIZ Sp. z o.o
S.K.A., podmiotu, któremu
powierzono prowadzenie ksiąg
rachunkowych
12
Nota-1 Polityka rachunkowości Funduszu
I. Opis przyjętych zasad rachunkowości
a. Ujawnianie i prezentacja informacji w sprawozdaniu finansowym
1. Przyjęte przez Fundusz zasady (polityka) rachunkowości opierają się na przepisach ustawy z dnia 29 września 1994 r. o
rachunkowości oraz rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 24 grudnia 2007 r. w sprawie szczególnych zasad
rachunkowości funduszy inwestycyjnych.
2. Rokiem obrotowym funduszu jest rok kalendarzowy.
3. Sprawozdania finansowe sporządza się dwa razy w roku, jako:
- półroczne sprawozdanie finansowe,
- roczne sprawozdanie finansowe,
4. Sprawozdanie finansowe sporządza się w języku polskim i w walucie polskiej. Informacje zawarte w sprawozdaniu
finansowym wykazuje się w tysiącach złotych z wyjątkiem wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny.
5. Sprawozdanie finansowe Funduszu obejmuje: wprowadzenie do sprawozdania finansowego, zestawienie lokat, bilans,
rachunek wyniku z operacji, zestawienie zmian w aktywach netto, rachunek przepływów pieniężnych, noty objaśniające,
informację dodatkową.
6. Lokaty bankowe, o terminie zapadalności krótszym niż 90 dni, prezentuje się w Bilansie w pozycji „środki pieniężne i ich
ekwiwalenty” w kwocie nominalnej. Lokaty te nie są prezentowane w " Tabeli Lokat". Naliczone na dzień bilansowy odsetki
prezentowane są w bilansie w pozycji „należności”.
7. Depozyty, o terminie zapadalności powyżej 90 dni, są prezentowane w Bilansie w pozycji "Składniki lokat nienotowane na
aktywnym rynku" łącznie z naliczonymi odsetkami. Depozyty o terminie powyżej 90 dni są prezentowane w "Tabeli Lokat" i
tabeli uszczegóławiającej "Depozyty".
8. Średni w okresie sprawozdawczym poziom środków pieniężnych utrzymywanych w celu zaspokojenia bieżących
zobowiązań jest ustalany jako średnia arytmetyczna stanu środków pieniężnych z każdego dnia roboczego. Przy czym do
średniego stanu środków nie uwzględnia się depozytów powyżej 90 dni ( licząc od dnia założenia depozytu).
9. Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym prezentowana w tabeli Zestawienia Zmian w Aktywach Netto
jest wyliczana jako średnia ważona wartości aktywów netto w okresie sprawozdawczym, przy czym wagami są liczby dni dla
których obowiązywały poszczególne Wartości Aktywów Netto. Przyjmuje się, iż do pierwszej Wyceny Oficjalnej w styczniu
obowiązuje WAN z ostatniego dnia grudnia roku poprzedniego (nie dotyczy Funduszy, które sporządzają sprawozdanie
finansowe po raz pierwszy). Za minimalną i maksymalną wartość aktywów na certyfikat inwestycyjny przyjmuje się
odpowiednio wartości ustalone w wycenach oficjalnych i bilansowych wyłącznie bieżącego okresu sprawozdawczego.
10. Pożyczki udzielone przez Fundusz są prezentowane w pozycji bilansu „ Należności” i nie są prezentowane w tabeli
lokat.
b. Ujmowanie w księgach rachunkowych operacji dotyczących funduszu
1. Operacje dotyczące funduszu ujmuje się w księgach rachunkowych w okresie, którego dotyczą.
2. Nabyte składniki lokat ujmuje się w księgach rachunkowych według ceny nabycia. Składniki lokat nabyte nieodpłatnie
posiadają cenę nabycia równą zero. Składniki lokat funduszu otrzymane w zamian za inne składniki mają przypisaną cenę
nabycia wynikającą z ceny nabycia tych składników lokat, w zamian za które zostały otrzymane, skorygowaną o ewentualne
dopłaty lub otrzymane przychody pieniężne. Jeżeli papiery wartościowe otrzymywane są
w zamian za dłużne papier
wartościowe, a dłużne papiery były, na dzień transakcji zamiany, wycenione według Efektywnej Stopy Procentowej,
wówczas otrzymywanym papierom wartościowym przepisuje się ustaloną na dzień transakcji zamiany skorygowaną cenę
nabycia dłużnych papierów wartościowych (zamiast pierwotnej ceny nabycia dłużnych papierów wartościowych). Tak
ustaloną cenę nabycia zwiększa się o dopłaty, lub pomniejsza o otrzymane wpływy.
3. Zysk lub stratę ze zbycia lokat:
3.1. Z zastrzeżeniem pkt. 3.4, wylicza się metodą HIFO „najdroższe sprzedaje się jako pierwsze”, polegającą na
przypisaniu sprzedanym składnikom najwyższej ceny nabycia danego składnika lokat, a w przypadku składników
wycenianych w wysokości skorygowanej ceny nabycia - oszacowanej przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej,
najwyższej bieżącej wartości księgowej.
3.2. W przypadku wygaśnięcia zobowiązań z tytułu wystawionych opcji uznaje się, że wygaśnięciu podlegają kolejno te
zobowiązania, z tytułu których zaciągnięcia otrzymano najniższą premię netto
3.3. Zysk lub stratę ze zbycia walut wylicza się zgodnie z metodą określoną w pkt. 3.1.
3.4. Przy wyliczaniu zysku lub straty ze zbycia lokat metody, o której mowa w pkt. 3.1, nie stosuje się do składników
lokat będących przedmiotem transakcji, o których mowa w pkt. c. 16 i c. 18.
4. W przypadku gdy jednego dnia dokonuje się transakcji zbycia i nabycia danego składnika lokat, w pierwszej kolejności
ujmuje się nabycie danego składnika.
5. Przysługujące prawo poboru akcji notowanych na aktywnym rynku:
5.1. ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu, w którym na potrzeby wyceny danych akcji wykorzystany jest po raz
pierwszy kurs nieuwzględniający wartości tego prawa poboru.
5.2. niewykonane prawo poboru akcji uznaje się za zbyte, według wartości równej zero, w dniu następnym po dniu
wygaśnięcia tego prawa.
5.3. należną dywidendę z akcji notowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu, w którym
na potrzeby wyceny danych akcji wykorzystany jest po raz pierwszy kurs rynkowy nieuwzględniający wartości tego
prawa do dywidendy.
5.4. Przysługujące prawo poboru akcji nienotowanych na aktywnym rynku oraz prawo do otrzymania dywidendy od akcji
nienotowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu następnym po dniu ustalenia tych
praw.
6. Niezrealizowany zysk (strata) z wyceny lokat wpływa na wzrost (spadek) wyniku z operacji.
7. Nabycie albo zbycie składników lokat przez fundusz:
7.1. ujmuje się w księgach rachunkowych funduszu w dacie zawarcia umowy.
7.2. składniki lokat nabyte albo zbyte przez fundusz w dniu wyceny po momencie, o którym mowa w pkt. c. 11, oraz
składniki, dla których we wskazanym momencie brak jest potwierdzenia zawarcia transakcji, uwzględnia się w
najbliższej wycenie aktywów funduszu i ustaleniu jego zobowiązań
8. Operacje dotyczące funduszu ujmuje się w walucie, w której są wyrażone, a także w walucie polskiej, po przeliczeniu
według średniego kursu wyliczonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na dzień ujęcia tych operacji w księgach
rachunkowych funduszu.
9. Operacje dotyczące funduszu wyrażone w walutach, dla których Narodowy Bank Polski nie wylicza kursu, należy określić
w relacji do wskazanej przez fundusz waluty.
10. Przychody z lokat obejmują w szczególności:
- dywidendy i inne udziały w zyskach;
- przychody odsetkowe;
- dodatnie saldo różnic kursowych powstałe w związku z wyceną środków pieniężnych, należności oraz zobowiązań w
walutach obcych.
11. Koszty funduszu obejmują w szczególności:
- wynagrodzenie dla towarzystwa,
- opłaty dla depozytariusza,
- opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu,
- opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne,
- usługi w zakresie rachunkowości,
- usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu,
- usługi prawne,
- usługi wydawnicze, w tym poligraficzne,
- koszty odsetkowe,
- ujemne saldo różnic kursowych.
12. W przypadku kosztów funduszu tworzy się rezerwę na przewidywane wydatki. Płatności z tytułu kosztów funduszu
zmniejszają uprzednio utworzoną rezerwę. Preliminarz kosztów powinien zawierać pozycje w wysokości uzasadnionej,
ustalone na podstawie stawek okresowych odpowiednio do częstotliwości ustalania wartości aktywów netto w dniach
wyceny.
13. Przychody odsetkowe:
13.1. od dłużnych papierów wartościowych, wycenianych w wartości godziwej, nalicza się zgodnie z zasadami
ustalonymi dla tych papierów wartościowych przez emitenta,
13.2. od lokat bankowych nalicza się przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.
14. Koszty odsetkowe z tytułu kredytów i pożyczek zaciągniętych przez fundusz rozlicza się w czasie przy zastosowaniu
efektywnej stopy procentowej.
15. Dniem wprowadzenia do ksiąg zmiany kapitału wpłaconego albo kapitału wypłaconego jest dzień wydania lub
wykupienia certyfikatów inwestycyjnych, przy zastosowaniu wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny, wyznaczonej
zgodnie z pkt. 16.
16. Na potrzeby określenia wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w określonym dniu wyceny nie uwzględnia się
zmian w kapitale wpłaconym oraz zmian kapitału wypłaconego, związanych z wpłatami lub wypłatami, ujmowanymi zgodnie
z pkt. 15.
c. Metody wyceny aktywów oraz zobowiązań funduszu, aktywów netto i wyniku z operacji
1. Aktywa Funduszu wycenia się, a zobowiązania Funduszu ustala się według wiarygodnie oszacowanej wartości godziwej,
z zastrzeżeniem pkt. 12-24.
2. Dniem Wyceny jest:
a) 25 dzień kalendarzowy w trzecim miesiącu każdego kwartału kalendarzowego, a jeżeli ten dzień przypada na dzień
ustawowo wolny od pracy, Dniem Wyceny jest dzień roboczy przypadający bezpośrednio przed 25 dniem kalendarzowym
w trzecim miesiącu każdego kwartału kalendarzowego,
b) dzień otwarcia ksiąg rachunkowych Funduszu,
c) dzień rozpoczęcia likwidacji Funduszu,
d) dzień przypadający na 7 dni przed rozpoczęciem przyjmowania zapisów na Certyfikaty kolejnej emisji,
e) dzień przypadający po dniu, w którym ustała przyczyna zawieszenia wyceny Aktywów Funduszu.
3. Wartość Aktywów Netto Funduszu jest równa wartości wszystkich Aktywów Funduszu w Dniu Wyceny pomniejszonej o
zobowiązania Funduszu.
4. Należności z tytułu nieopłaconych certyfikatów są wykazywane w aktywach Funduszu w pozycji „Należności”. Jeżeli na
Dzień Wyceny, WAN przypadający na nieopłaconą serię Certyfikatów Inwestycyjnych jest niższy od należności z tytułu
nieopłaconych Certyfikatów inwestycyjnych, wówczas uznaje się iż występuje przesłanka utraty wartości należności z tyt.
nieopłaconych Certyfikatów
Oceny konieczności ujęcia odpisów aktualizujących, doprowadzających wartość powyższych należności do wartości
godziwej, dokonuje się na każdy dzień wyceny, w tym na dzień bilansowy, z uwzględnieniem posiadanych przez TFI
dowodów potwierdzających zamiar i możliwość uregulowania należności przez uczestnika. Kwota odpisu aktualizującego
powinna uwzględniać w szczególności kwotę należności możliwą do odzyskania przez Fundusz w drodze jej potrącenia ze
zobowiązania wobec uczestnika z tytułu umorzenia nieopłaconych certyfikatów.
5. Wartość Aktywów Netto Funduszu na Certyfikat Inwestycyjny jest równa Wartości Aktywów Netto Funduszu w Dniu
Wyceny podzielonej przez liczbę wszystkich Certyfikatów Inwestycyjnych, które w tym dniu są w posiadaniu Uczestników
Funduszu.
6. Fundusz może zawiesić wycenę Aktywów Funduszu w przypadku, w którym nie można dokonać wiarygodnej wyceny
istotnej części Aktywów Funduszu z przyczyn niezależnych od Funduszu, po konsultacji z Depozytariuszem w tym zakresie,
na zasadach opisanych w pkt. 29-31. W przypadku, o którym mowa w zdaniu poprzednim, Aktywa Funduszu wycenia się w
Dniu Wyceny, o którym mowa w pkt. 2 lit. e).
7. Fundusz zawiesza wycenę Aktywów Funduszu na okres wskazany w ogłoszeniu o zawieszeniu wyceny Aktywów
Funduszu, przy czym Fundusz może odwołać zawieszenie wyceny Aktywów Funduszu w terminie wcześniejszym niż
wskazany w ogłoszeniu o zawieszeniu wyceny, jeżeli ustanie przyczyna odstąpienia od dokonywania wyceny Aktywów
Funduszu.
8. Jeżeli mimo upływu terminu wskazanego w ogłoszeniu o zawieszeniu wyceny Aktywów Funduszu nie ustanie przyczyna
odstąpienia od dokonywania wyceny Aktywów Funduszu, Fundusz może podjąć decyzję o ponownym zawieszeniu wyceny
Aktywów Funduszu, na zasadach określonych w pkt. 7.
9. Informacja o zawieszeniu i odwołaniu zawieszenia wyceny Aktywów Funduszu zostanie przekazana przez Fundusz w
trybie art. 56 ust. 1 pkt. 2) Ustawy o ofercie niezwłocznie po podjęciu decyzji w tym przedmiocie.
10. Aktywa Funduszu wycenia się w Dniu Wyceny oraz na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego, z zachowaniem
zasad określonych w artykułach poniższych.
11. Składniki lokat notowanych na Aktywnym rynku wyceniane są w sposób następujący:
11.1. Wartość godziwą składników lokat Funduszu notowanych na Aktywnym Rynku wyznacza się w oparciu o ostatni
dostępny w momencie dokonywania wyceny kurs danego składnika lokat z Aktywnego Rynku.
11.2. Jeżeli w momencie dokonywania wyceny Aktywny Rynek, na podstawie którego wyceniany jest dany składnik
lokat, nie prowadzi obrotu, wówczas wyceny danego składnika lokat dokonuje się w oparciu o ostatni kurs zamknięcia
ustalony na tym Aktywnym Rynku, a w przypadku braku kursu zamknięcia – innej, ustalonej przez Aktywny Rynek
wartości stanowiącej jego odpowiednik.
11.3. Jeżeli ostatni dostępny kurs został wyznaczony w oparciu o znacząco niski wolumen obrotów na danym składniku
Aktywów lub kurs ten pochodzi z dnia wcześniejszego niż ostatni dzień obrotu danym składnikiem na danym Aktywnym
Rynku, wówczas wycenę danego składnika lokat dokonuje się w oparciu o ostatni dostępny w momencie dokonywania
wyceny kurs zamknięcia ustalony na tym Aktywnym Rynku, a w przypadku braku kursu zamknięcia – innej, ustalonej
przez Aktywny Rynek wartości stanowiącej jego odpowiednik.
12. W przypadku, gdy składnik lokat Funduszu jest przedmiotem obrotu na więcej niż jednym Aktywnym Rynku, wartością
godziwą jest kurs ustalony na rynku głównym.
13. Podstawowym kryterium wyboru rynku głównego, o którym mowa w pkt. 12 jest wolumen obrotu na danym składniku
lokat. W przypadku braku możliwości obiektywnego, wiarygodnego ustalenia wielkości wolumenu obrotu, Fundusz stosuje
kolejne, możliwe do zastosowania kryterium:
- liczba zawartych transakcji na danym składniku lokat, lub
- ilość danego składnika lokat wprowadzonego do obrotu na danym rynku, lub
- kolejność wprowadzenia do obrotu, lub
- możliwość dokonania przez Fundusz transakcji na danym rynku.
14. Wyboru rynku głównego, o którym mowa w pkt. 13, dokonuje się w pierwszym roboczym dniu miesiąca, kryterium
wyboru rynku głównego jest skumulowany wolumen obrotu na danym składniku lokat w okresie ostatniego pełnego
miesiąca kalendarzowego.
15. Ostatnie dostępne kursy, o których mowa w pkt. 11, w dniu dokonywania wyceny Fundusz określa o godzinie 23:00.
Wybór godziny 23:00 uzasadniony jest następującymi okolicznościami:
- o godzinie 23:00 w przypadku GPW dostępne są kursy zamknięcia,
- o godzinie 23:00 w przypadku giełdowych rynków europejskich, północnoamerykańskich, południowoamerykańskich i
azjatyckich dostępne są kursy zamknięcia,
16. Wartość składników lokat Funduszu nienotowanych na Aktywnym Rynku wyznacza się, z zastrzeżeniem pkt. 23, 24 i
28, w następujący sposób:
16.1. obligacji, bonów skarbowych, bonów pieniężnych, kwitów depozytowych, listów zastawnych,
weksli w
skorygowanej cenie nabycia, oszacowanej przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej,
16.2. akcji:
16.2.1. w przypadku akcji emitowanych przez podmioty, dla których można wskazać emitentów o podobnym profilu i
zakresie działania, których akcje są notowane na Aktywnym Rynku – przy wykorzystaniu modeli wskaźnikowych
odnoszących cenę akcji do poszczególnych, wybranych parametrów finansowych działalności emitenta (cena/zysk,
cena/wartość księgowa, itp.) na podstawie ceny ogłaszanej na Aktywnym Rynku dla akcji emitentów notowanych na
Aktywnym Rynku lub przy wykorzystaniu modelu zdyskontowanych przepływów finansowych (DCF) bądź też przy
wykorzystaniu skorygowanej wartości aktywów netto (kapitał (fundusz) własny), w zależności od tego, który model
będzie lepiej odzwierciedlał specyfikę i charakter działalności danego podmiotu - przy czym Fundusz ma prawo
powierzyć wycenę akcji spółek, których akcje nie są notowane na Aktywnym Rynku, wyspecjalizowanym,
niezależnym jednostkom świadczącym tego rodzaju usługi. Wartość godziwa wynikająca z analizy finansowej będzie
podlegała na bieżąco korekcie w każdym przypadku, w którym Fundusz otrzyma informację dotyczącą istotnych
zdarzeń mogących mieć wpływ na wartość godziwą wycenianych akcji,
16.2.2. w przypadku akcji emitowanych przez podmioty, dla których nie można wskazać emitentów o podobnym
profilu i zakresie działania, których akcje są notowane na Aktywnym Rynku - przy wykorzystaniu modelu
opierającego się na wycenie skorygowanej wartości aktywów netto (kapitał (fundusz) własny) tychże podmiotów lub
przy wykorzystaniu modelu zdyskontowanych przepływów finansowych (DCF), w zależności od tego, który model
będzie lepiej odzwierciedlał specyfikę i charakter działalności danego podmiotu - przy czym Fundusz ma prawo
powierzyć wycenę akcji spółek, których akcje nie są notowane na Aktywnym Rynku, wyspecjalizowanym,
niezależnym jednostkom świadczącym tego rodzaju usługi. Wartość godziwa wynikająca z analizy finansowej będzie
podlegała na bieżąco korekcie w każdym przypadku, w którym Fundusz otrzyma informację dotyczącą istotnych
zdarzeń mogących mieć wpływ na wartość godziwą wycenianych akcji.
16.3. warrantów subskrypcyjnych, praw do akcji i praw poboru – w oparciu o modele wyceny tych lokat przy
zastosowaniu parametrów pobranych z Aktywnego Rynku, przy czym w przypadku gdy akcje emitenta nie są notowane
na Aktywnym Rynku, cena akcji zastosowana do modelu zostanie wyznaczona zgodnie z postanowieniem pkt. 16.2,
16.4. depozytów – w wysokości wynikającej z sumy wartości nominalnej oraz naliczonych odsetek, przy czym kwotę
naliczonych odsetek ustala się przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej;
16.5. udziałów w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością – przy wykorzystaniu modeli wskaźnikowych odnoszących
cenę udziałów do poszczególnych, wybranych parametrów finansowych działalności emitenta (cena/zysk, cena/wartość
księgowa, itp.) na podstawie ceny ogłaszanej na Aktywnym Rynku dla akcji emitentów notowanych na Aktywnym Rynku
lub przy wykorzystaniu modelu opierającego się na wycenie skorygowanej wartości aktywów netto kapitał (fundusz)
własny) tychże spółek bądź tez przy wykorzystaniu modelu zdyskontowanych przepływów finansowych (DCF) w
zależności od tego, który model będzie lepiej odzwierciedlał specyfikę i charakter działalności danego podmiotu, przy
czym
Fundusz
ma
prawo
powierzyć
wycenę
udziałów
w
spółkach
z
ograniczoną
odpowiedzialnością
wyspecjalizowanym niezależnym jednostkom świadczącym tego rodzaju usługi. Wartość godziwa wynikająca z analizy
finansowej będzie podlegała na bieżąco korekcie w każdym przypadku, w którym Fundusz otrzyma informację
dotyczącą istotnych zdarzeń mogących mieć wpływ na wartość godziwą wycenianych udziałów.
16.6. Na potrzeby szacunków wartości godziwej Spółek Celowych inwestujących w nieruchomości mieszkaniowe,
opartych na metodach majątkowych, Fundusz wycenia portfele projektów mieszkaniowych nabytych przez Spółki
Celowe stosując następujące zasady:
16.6.1. Wartość lokali mieszkalnych została wyceniona przez biegłego rzeczoznawcę, zgodnie z obowiązującymi na
rynku mieszkaniowym standardami.
16.6.2. Wartość nieruchomości wyceniona zgodnie z pkt. 1 powyżej zakłada, iż lokale mieszkalne są gotowe do
sprzedaży.
17. W przypadku przeszacowania składnika lokat Funduszu dotychczas wycenianego w wartości godziwej, do wysokości
skorygowanej ceny nabycia – wartość godziwa wynikająca z ksiąg rachunkowych Funduszu stanowi, na dzień
przeszacowania, nowo ustaloną skorygowaną cenę nabycia.
18. Modele wyceny, o których mowa w pkt. 16, są stosowane w sposób ciągły. Każda zmiana modelu wyceny będzie
publikowana w sprawozdaniu finansowym Funduszu przez dwa kolejne lata;
19. Modele i metody wyceny składników lokat Funduszu, o których mowa w pkt.16, podlegają uzgodnieniu z
Depozytariuszem.
20. Należności z tytułu udzielonej pożyczki papierów wartościowych, w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z dnia
20 kwietnia 2006 r. w sprawie trybu i warunków pożyczania maklerskich instrumentów finansowych, z udziałem firm
inwestycyjnych oraz banków powierniczych, wycenia się według zasad przyjętych dla tych papierów wartościowych.
21. Przedmiotem pożyczki papierów wartościowych mogą być wszystkie papiery wartościowe dopuszczone do publicznego
obrotu, których nabycie jest dopuszczalne przez Fundusz.
22. Zobowiązania z tytułu otrzymanej pożyczki papierów wartościowych, w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z
dnia 20 kwietnia 2006 r. w sprawie trybu i warunków pożyczania maklerskich instrumentów finansowych ustala się według
zasad przyjętych dla tych papierów wartościowych
23. Papiery wartościowe nabyte przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu wycenia się, począwszy od dnia zawarcia
umowy kupna, metodą skorygowanej ceny nabycia, oszacowanej przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.
24. Zobowiązania z tytułu zbycia papierów wartościowych, przy zobowiązaniu się Funduszu do odkupu, wycenia się,
począwszy od dnia zawarcia umowy sprzedaży, metodą korekty różnicy pomiędzy ceną odkupu a ceną sprzedaży przy
zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.
25. Aktywa oraz zobowiązania Funduszu denominowane w walutach obcych wycenia się lub ustala w walucie, w której są
notowane na Aktywnym Rynku, a w przypadku gdy nie są notowane na Aktywnym Rynku – w walucie, w której są
denominowane.
26. Aktywa oraz zobowiązania Funduszu, o których mowa w pkt. 25, wykazuje się w PLN, po przeliczeniu według
ostatniego dostępnego średniego kursu wyliczonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski.
27. Wartość Aktywów Funduszu notowanych lub denominowanych w walutach, dla których Narodowy Bank Polski nie
wylicza kursu, określa się w relacji do waluty USD, a jeżeli nie jest to możliwe – do waluty EUR.
28. Aktywa i zobowiązania Funduszu wyceniane w wartości godziwej, dla których wiarygodne oszacowanie tej wartości nie
jest możliwe, wycenia się w cenie nabycia skorygowanej o odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. W szczególności
sytuacja taka wystąpić może w odniesieniu do akcji i udziałów spółek nienotowanych oraz instrumentów pochodnych, dla
których instrumentem bazowym są takie akcje lub udziały.
II. Opis wprowadzonych zmian w stosowanych zasadach rachunkowości
a. Zmiany w zakresie metod ujmowania operacji w księgach rachunkowych
W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły istotne zmiany w zakresie metod ujmowania operacji w księgach rachunkowych.
b. Zmiany w zakresie metod wyceny oraz sposobu sporządzania sprawozdania finansowego
W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły istotne zmiany w zakresie metod wyceny oraz sposobu sporządzania
sprawozdania finansowego.
1)
INFORMACJE O ZNACZĄCYCH ZDARZENIACH DOTYCZĄCYCH LAT UBIEGŁYCH, UJĘTYCH W
SPRAWOZDANIU FINANSOWYM ZA BIEŻĄCY OKRES SPRAWOZDAWCZY
W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły znaczące zdarzenia dotyczące lat ubiegłych ujęte w sprawozdaniu
finansowym za bieżący okres sprawozdawczy.
2)
INFORMACJE O ZNACZĄCYCH ZDARZENIACH, JAKIE NASTĄPIŁY PO DNIU BILANSOWYM, W TYM
NIEUWZGLĘDNIONYCH W SPRAWOZDANIU FINANSOWYM
W dniu 31 marca 2014 r. przypadał termin wykupu posiadanych przez Fundusz 10.000 sztuk obligacji serii E1
wyemitowanych przez Belwederska sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu (w chwili emisji) z siedzibą w Rybie
(obecnie) o wartości nominalnej 10.000.000 zł wraz z narosłymi na dzień wykupu odsetkami w wysokości
3.662.200 zł. W związku z brakiem spłaty wierzytelności z tytułu w/w obligacji w terminie Fundusz dokonał
odpisu aktualizującego wartość tych obligacji na dzień bilansowy o kwotę przypadających na dzień bilansowy
odsetek w wysokości 3.250.965,88. zł, tj. do wartości nominalnej obligacji równej 10.000.000 zł. Kwota odpisu
została ujęta w księgach rachunkowych Funduszu i wykazana w niniejszym sprawozdaniu sporządzonym na
dzień 31.12.2013 r.
Wartość nominalna obligacji odpowiada kwocie poręczenia udzielonego Funduszowi w dniu 28 października
2011 roku przez Gant Development SA z siedzibą w Legnicy, obecnie Gant Development SA w upadłości
układowej (dalej: „Gant Development”).
W dniu 12 marca 2014 roku Fundusz dokonał zgłoszenia wierzytelności wobec Gant Development w
wysokości 10 mln zł z tytułu w/w poręczenia w postępowaniu upadłościowym. Następnie, w związku z
niedokonaniem przez Belwederska sp. z o.o. spłaty obligacji, Fundusz wezwał w dniu 2 kwietnia 2014 roku
Gant Development do wykonania zobowiązania z tytułu poręczenia za dług Belwederska sp. z o.o.
Jednocześnie Towarzystwo prowadzi rozmowy z podmiotem zainteresowanym nabyciem w/w obligacji. Z
uwagi na uwarunkowania związane z postępowanie układowym wierzycieli Gant Development transakcja
sprzedaży będzie możliwa po zatwierdzeniu układu, a jej przedmiotem będzie wierzytelność z tytułu obligacji
(lub jej istotna cześć) objęta poręczeniem.
W związku z powyższym w ocenie Zarządu Towarzystwa nie występują na dzień dzisiejszy przesłanki utraty
wartości obligacji poniżej ich wartości nominalnej tj. 10 000 000 zł.
3)
ZESTAWIENIE ORAZ OBJAŚNIENIE RÓŻNIC, POMIĘDZY DANYMI UJAWNIONYMI W SPRAWOZDANIU
FINANSOWYM I W PORÓWNYWALNYCH DANYCH FINANSOWYCH A UPRZEDNIO SPORZĄDZONYMI I
OPUBLIKOWANYMI SPRAWOZDANIAMI FINANSOWYMI
Nie dotyczy.
4)
DOKONANE KOREKTY BŁĘDÓW PODSTAWOWYCH, ICH PRZYCZYNY, TYTUŁY ORAZ WPŁYW
WYWOŁANYCH TYM SKUTKÓW FINANSOWYCH NA SYTUACJĘ MAJĄTKOWĄ I FINANSOWĄ, PŁYNNOŚĆ
ORAZ WYNIK Z OPERACJI I RENTOWNOŚĆ FUNDUSZU.
a.
W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły przypadki informowania uczestników o
korektach wyceny aktywów netto na certyfikat inwestycyjny Funduszu.
b.
W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły przypadki zawieszenia dokonywania wyceny
aktywów netto na certyfikat inwestycyjny,
c.
W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły przypadki nierozliczenia się transakcji
zawieranych przez Fundusz.
d.
5)
W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły błędy podstawowe.
INFORMACJA O KONTYNUOWANIU DZIAŁALNOŚCI PRZEZ FUNDUSZ
W lutym 2014 r. Zarząd IPOPEMA TFI S.A. podjął uchwałę wydłużającą czas trwania Funduszu do 29 grudnia
2015 r., o czym poinformował w raporcie bieżącym nr 2/2014. Równocześnie Towarzystwo złożyło do Komisji
Nadzoru Finansowego wniosek o wydanie zezwolenia na zmianę statutu Funduszu w zakresie warunków
wykupu certyfikatów inwestycyjnych tak, aby wprowadzić możliwość wykupu certyfikatów inwestycyjnych w
czerwcu i grudniu 2014 r. oraz w czerwcu i grudniu 2015 r. Towarzystwo, po uzyskaniu zgody KNF, zamierza
dokonywać wykupu w oparciu o ustaloną na określony dzień wartość aktywów płynnych (wolna gotówka oraz
depozyty bankowe). Uzasadniając wydłużenie czasu trwania Funduszu, Towarzystwo wyjaśnia, iż biorąc pod
uwagę sytuację na warszawskim rynku mieszkaniowym w latach 2012-2013, a także fakt, że popyt na
mieszkania ze strony nabywców w ramach każdego z projektów znajdujących się w portfelu Funduszu, w
pierwszej kolejności jest realizowany w ramach poszczególnych firm deweloperskich, Towarzystwo nie było w
stanie zrealizować pierwotnych założeń, co do oczekiwanego tempa sprzedaży mieszkań. Mając na uwadze
poprawiającą się, w ocenie Towarzystwa, koniunkturę gospodarczą i związany z tym możliwy wzrost cen na
warszawskim rynku mieszkaniowym, Towarzystwo podjęło decyzję, iż w interesie Uczestników Funduszu
będzie wprowadzenie możliwości stopniowych wypłat z Funduszu w drodze umorzenia certyfikatów. W
przypadku otwarcia likwidacji Funduszu, zgodnie z aktualnie obowiązującym brzmieniem statutu Funduszu,
dokonywanie tego rodzaju wypłat nie byłoby możliwe.
6)
INNE INFORMACJE NIŻ WSKAZANE W SPRAWOZDANIU FINANSOWYM, KTÓRE MOGŁYBY W ISTOTNY
SPOSÓB WPŁYNĄĆ NA OCENĘ SYTUACJI MAJĄTKOWEJ, FINANSOWEJ, WYNIKU Z OPERACJI I ICH
ZMIAN
Istotne informacje o spółkach portfelowych:
1.
SPV Support 3 Sp. z o.o. Projekt 1 SKA – na dzień 31 grudnia 2013 roku
Wszelkie umowy zawarte przez SPV Support 3 Sp. z o.o. Projekt 1 SKA są zgodne z polityką inwestycyjną
Funduszu:
a) Zawarcie umowy z Ronson Development Sp. z o.o. – Landscape SK z siedzibą w Warszawie:
−
Data zawarcia umowy: 21.03.2011 r.
−
Wartość umowy: 9.974.342,93 zł
−
Przedmiot umowy: Umowa przedwstępna, której przedmiotem jest wybudowanie budynku,
ustanowienie odrębnej własności lokali oraz zawarcie umowy sprzedaży lokali wraz z
odpowiadającymi tym lokalom udziałami w częściach wspólnych budynku oraz takim samym
udziałem w prawie użytkowania wieczystego działki.
−
26 czerwca 2012 r. dokonano odbioru technicznego wszystkich, objętych w/w umową, 21 lokali
mieszkalnych.
−
W dniach 06 – 14.12 2012 r. Spółka przystąpiła do 21 notarialnych umów ustanowienia odrębnej
własności lokali mieszkalnych i ich sprzedaży oraz do umów sprzedaży udziałów w lokalu
niemieszkalnym – garażu, a także umów o podział do korzystania.
−
7 lutego 2014 r. Spółka dokonała sprzedaży jednego z lokali mieszkalnych w w/w inwestycji.
−
28 marca 2014 r. Spółka dokonała sprzedaży kolejnego lokalu mieszkalnego w w/w inwestycji.
b) Zawarcie umów z SABE Investments Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie:
−
Data zawarcia umów: 22.06.2011 r.
−
Wartość umów: 10.350.577,44 zł
−
Przedmiot umów: Umowy przedwstępne, których przedmiotem jest wybudowanie budynku
mieszkalnego wielorodzinnego, wydzielenie lokali mieszkalnych i użytkowych oraz zawarcie
umowy ustanowienia odrębnej własności lokali i ich sprzedaży na rzecz kupującego wraz z
prawami związanymi, a także zawarcie umowy sprzedaży udziału we współwłasności garażu wraz
z prawami związanymi.
−
20 marca 2013 r. dokonano odbioru technicznego wszystkich, objętych w/w umową 28 lokali
mieszkalnych.
−
11 września 2013 r. Spółka przystąpiła do 28 notarialnych umów ustanowienia odrębnej własności i
sprzedaży lokali oraz do umów sprzedaży udziałów we współwłasności lokalu niemieszkalnego –
wielostanowiskowego garażu.
−
W marcu 2014 r. Spółka dokonała sprzedaży jednego z lokali mieszkalnych oraz przystąpiła do
dwóch umów przedwstępnych sprzedaży kolejnych lokali w w/w inwestycji.
2.
SPV Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA – na dzień 31 grudnia 2013 roku
Wszelkie umowy zawarte przez SPV Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA są zgodne z polityką inwestycyjną Funduszu:
a) Zawarcie umowy z SPV Support 3 Sp. z o.o. Projekt 1 SKA z siedzibą w Warszawie
−
−
Wartość umowy: 5 194 760,27 zł
−
Przedmiot umowy: Przedmiotem umowy jest 5.000 obligacji o wartości nominalnej 1.000,00 zł
każda, zabezpieczonych hipoteką, służących do sfinansowania projektu deweloperskiego o
charakterze mieszkaniowo-usługowym w Warszawie przy ul. Belwederskiej, emitowanych przez
„Belwederska” Sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu, KRS 0000281240. Zobowiązanie do wypłaty
świadczeń z obligacji zostało poręczone przez „Gant Development SA” z siedzibą w Legnicy, KRS
000025000. Obligacje zostaną wykupione w dniu 31 marca 2014 r. wraz z odsetkami.
b) Zawarcie umowy z „Belwederska” Sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu
−
−
Przedmiot umowy: Przedmiotem umowy jest nabycie przez Belwederska sp. z o.o. od SPV
Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA obligacji serii E2 o łącznej wartości nominalnej 5.000.000,00 zł,
za łączną kwotę 6.456.511,22 zł, wyemitowanych przez „Belwederska” Sp. z o.o w celu ich
umorzenia. Umowa przewiduje możliwość zwolnienia emitenta z zapłaty ceny za nabyte obligacje
poprzez przeniesienie przez emitenta na spółkę nieruchomości, o której mowa poniżej.
−
−
Przedmiot umowy: Przedmiotem umowy (datio in solutum) jest przeniesienie własności
nieruchomości położonej w Warszawie przy ul. Belwederskiej 18, będącej zabezpieczeniem
obligacji wyemitowanych przez „Belwederska” Sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu na spółkę SPV
Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA w miejsce zapłaty kwoty 6.456.511,22 zł z tytułu nabycia
obligacji serii E2 w celu umorzenia.
c) Zawarcie umów z PLATINUM PROJECT I Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie
−
−
Wartość umów: 1 528 841,10 zł
−
umów ustanowienia odrębnej własności lokali i ich sprzedaży na rzecz kupującego wraz z
prawami związanymi, a także zawarcie umowy sprzedaży udziału we współwłasności garażu wraz
z prawami związanymi. Zgodnie z umową płatności za w/w lokale mieszkalne i użytkowe Spółka
dokona w dwóch transzach:
i. 10% wartości umów (151 527,46 zł) płatne w terminie 3 dni roboczych od dnia, w którym
zawarta zostanie umowa poręczenia pomiędzy PPG S.A. jako poręczycielem, a SPV Support 3
Sp. z o.o. Holding SKA, jako wierzycielem.
ii. 90% wartości umów (1 377 313,65 zł) płatne w dniu zawarcia umów przyrzeczonych.
−
21 grudnia 2012 r. dokonano odbioru technicznego wszystkich, objętych w/w umową, lokali
mieszkalnych.
−
20 marca 2013 r. Spółka przystąpiła do notarialnych umów ustanowienia odrębnej własności lokali
mieszkalnych i ich sprzedaży oraz do umów sprzedaży udziałów w lokalu niemieszkalnym –
garażu.
3.
SPV Support 3 Sp. z o.o. SKA – na dzień 31 grudnia 2013 roku
Wszelkie umowy zawarte przez SPV Support 3 Sp. z o.o. SKA są zgodne z polityką inwestycyjną Funduszu:
a) Zawarcie umów z PLATINUM PROJECT I Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie:
−
−
Wartość umów: 10 980 790,63 zł
−
umów ustanowienia odrębnej własności lokali i ich sprzedaży na rzecz kupującego wraz z
prawami związanymi, a także zawarcie umów sprzedaży udziału we współwłasności garażu wraz
z prawami związanymi. Zgodnie z umową płatności za w/w lokale mieszkalne i użytkowe Spółka
dokona w dwóch transzach:
i.
10% wartości umów (1 093 206,69 zł) płatne w terminie 3 dni roboczych od dnia, w którym
zawarta zostanie umowa poręczenia pomiędzy PPG S.A. jako poręczycielem, a SPV Support
3 Sp. z o.o. SKA, jako wierzycielem.
ii.
−
90% wartości umów (9 838 860,18 zł) płatne w dniu zawarcia umów przyrzeczonych.
21 grudnia 2012 r. dokonano odbioru technicznego wszystkich, objętych w/w umową, lokali
mieszkalnych.
−
20 marca 2013 r. Spółka przystąpiła do notarialnych umów ustanowienia odrębnej własności lokali
mieszkalnych i ich sprzedaży oraz do umów sprzedaży udziałów w lokalu niemieszkalnym –
garażu.
−
28 marca 2014 r. Spółka przystąpiła do pierwszej umowy przedwstępnej sprzedaży lokalu w w/w
inwestycji.
4.
SPV Support 4 Sp. z o.o. – na dzień 31 grudnia 2013 roku
Wszelkie umowy zawarte przez SPV Support 4 Sp. z o. o są zgodne z polityką inwestycyjną Funduszu:
a) Zawarcie Umowy zamiany świadczenia z Funduszem i w związku z tym nabycie weksla wystawionego
przez spółkę SPV Support 3 spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Projekt 1 spółka komandytowoakcyjna z siedzibą w Warszawie:
−
−
Wartość umowy: 10 163 063,55 zł
−
Przedmiot umowy: przedmiotem Umowy zamiany świadczenia było porozumienie w celu
zwolnienia od dopłaty na pokrycie mogących powstać strat bilansowych spółki, do której Fundusz
jako jedyny wspólnik został zobowiązany uchwałą nadzwyczajnego zgromadzenia wspólników SPV
Support 4 Sp. z o.o., podjętą w dniu 2 grudnia 2011 r. Fundusz w zamian za to przekazał spółce
weksel własny wystawiony w dniu 17 maja 2011 r. przez SPV Support 3 spółkę z ograniczoną
odpowiedzialnością Projekt 1 spółkę komandytowo-akcyjną na sumę 10.000.000 zł. Wartość
weksla w księgach Funduszu na dzień zawarcia umowy wynosiła 10.163.063,55 zł.
Inne informacje
1.
Wartość bilansowa weksli od spółki SPV Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA uwzględnia odpis aktualizujący w
łącznej kwocie 936 tys. zł ujęty w związku z obniżeniem się wartości skorygowanych aktywów netto spółki
poniżej 0 zł.
2.
W lutym 2014 roku nastąpiła spłata weksli nabytych od spółek celowych Funduszu w łącznej kwocie 2,8 mln zł.
Nie występują inne informacje nie wskazane w sprawozdaniu, które mogłyby w istotny sposób wpłynąć na ocenę
sytuacji majątkowej, finansowej oraz wyniku z operacji Funduszu i ich zmian.

Java Printing

Transkrypt

Podobne dokumenty

Ogłoszenie o korekcie wyceny Funduszu Własności

IPOPEMA Opportunity FIZ Fundusz absolutnej stopy zwrotu

Informacja dotycząca korekty wyceny wartości aktywów netto

Wrocław, dnia 3 czerwca 2016 r. Informacja o zmianie statutu

Konkurs na sprzedaż aktywów i zobowiązań banku „Integrał Bank”

Wycena przedsiębiorstwa, firmy, spółki

Nota 27 - Składniki aktywów niebędących

Sprostowanie ogłoszenie o zmianie statutu IB 9 FIZ Aktywów

Kluczowe Informacje dla Inwestorów KBC ALFA SFIO