rynek surowcowy

raport poranny
Dorota Sierakowska
rynek surowcowy
3.01.2012 r.
10:20
Optymistyczny początek roku
Analityk
Dom Maklerski BOŚ S.A.
ul. Marszałkowska 78/80
00-517 Warszawa
tel. 022 5043 322
[email protected]
www.bossa.pl
Notowania:
Ropa
Miedź
Złoto
Srebro
100,98 USD/brk
3,4760 USD/funt
1588,90 USD/oz.
28,55 USD/oz.
Kukurydza
647,00 USD/100 bu
Pszenica
652,63 USD/100 bu
Wczoraj na rynkach towarowych w zasadzie nic się nie działo. Ze względu na Nowy Rok
obchodzony w wielu krajach, w tym w USA, większość giełd towarowych była wczoraj
zamknięta. Jedynymi istotnymi danymi makro były odczyty indeksów PMI dla przemysłu w
Europie, które były na ogół lepsze niż odczyty wcześniejsze.
Tymczasem dziś optymistycznie zakończyła się sesja na rynkach azjatyckich i podobnie może
być na europejskich i amerykańskich rynkach akcji. Dobrym nastrojom ulegli także inwestorzy
na rynkach towarowych – dziś notowania większości towarów wyraźnie rosną.
Dotyczy to m.in. ropy naftowej, która zyskuje na wartości nie tylko ze względu na rynkowy
optymizm, lecz także na kontynuację zamieszania politycznego wokół Iranu. W minioną sobotę
władze Stanów Zjednoczonych zatwierdziły kolejne sankcje, które tym razem zostały nałożone
na wszelkie instytucje finansowe zawierające transakcje z bankiem centralnym Iranu. USA
zastrzegły jednak, że mogą robić wyjątki, jeśli sankcje nałożone na którąś z tych instytucji
mogłyby zagrozić stabilności światowego przemysłu naftowego. Dodatkowo, prezydent
zastrzegł sobie możliwość tymczasowego zwolnienia z sankcji podmiotów z tych państw, które
znacząco ograniczyły stosunki handlowe z Iranem. USA zapowiedziały, że mimo nałożenia
nowych sankcji na ten bliskowschodni kraj, nadal pozostają otwarte na dyskusję z Iranem w
sprawie jego programu nuklearnego.
Tymczasem już w niedzielę Iran poinformował światową opinię publiczną, że we wspomnianym
programie nuklearnym nastąpił „znaczący przełom”. Kraj ten także przetestował broń dalekiego
zasięgu w ramach prowadzonych w rejonie cieśniny Ormuz manewrów wojskowych. Zachód
odczytał ten ruch nie tylko jako brak pokojowej deklaracji ze strony Iranu, ale przede wszystkim
jako wyraz desperacji i obaw o znaczące zmniejszenie napływu petrodolarów, od których
gospodarka Iranu jest zależna.
Dziś około godziny 10.00 notowania ropy WTI i miedzi pną się w górę odpowiednio o 1,96% i
1,31%. Cena złota rośnie o 1,51%, a srebra - aż o 2,68%. Jeśli tylko optymizmu nie popsują
dziś dane makro (które dziś pojawią się zarówno w Europie, jak i USA), to te zwyżki mają
szansę utrzymać się do końca sesji.
Źródła: Stooq, Bossa FX
Prezentowany komentarz został przygotowany w Wydziale Doradztwa i Analiz Rynkowych Domu Maklerskiego Banku Ochrony Środowiska S.A. z siedzibą w Warszawie
tylko i wyłącznie w celach informacyjnych i nie stanowi analizy inwestycyjnej, ani analizy finansowej ani rekomendacji w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra
Finansów z dnia 19 października 2005r. (Dz.U. 2005, poz. 206 nr 1715) oraz Ustawy z dnia 29 lipca 2005r. (Dz.U. 2005, Nr 183, poz. 1538 z późn. zm.). Przy sporządzaniu
komentarza DM BOŚ SA działał z należytą starannością oraz rzetelnością. DM BOŚ SA i jego pracownicy nie ponoszą jednak odpowiedzialności za działania lub zaniechania
Klienta podjęte na podstawie niniejszego komentarza ani za szkody poniesione w wyniku tych decyzji inwestycyjnych. Użyte w komentarzu wykresy są integralna częścią
platformy BOSSAFX dostępnej dla Klientów DM BOŚ S.A. Niniejszy komentarz adresowany jest do nieograniczonego kręgu odbiorców. Został sporządzony na potrzeby
klientów DM BOŚ S.A. oraz innych osób zainteresowanych. Nadzór nad DM BOŚ SA sprawuje Komisja Nadzoru Finansowego. Regulaminy doradztwa inwestycyjnego i
sporządzania analiz inwestycyjnych, analiz finansowych oraz innych rekomendacji o charakterze ogólnym dotyczących transakcji w zakresie instrumentów finansowych oraz
instrumentów bazowych instrumentów pochodnych znajdują się na stronie internetowej bossa.pl w dziale Dokumenty.
rynek
surowcowy
analiza techniczna
raport poranny
ROPA WTI (FOIL) - ujęcie dzienne
poziomy oporu i wsparcia:
opór 3
114,80
opór 2
105,00
opór 1
103,28
rynek
100,98
wsparcie 1
100,00
wsparcie 2
99,00
wsparcie 3
95,18
wykres
524 x 309
Zgodnie z oczekiwaniami, okolice 99 USD za baryłkę zadziałały w krótkim terminie jako skuteczne wsparcie dla notowań ropy
naftowej. Obecnie cena surowca znów atakuje psychologiczną barierę 100 USD za baryłkę, jednak rejon 100-103 USD za baryłkę
to bardzo ważny opór, niepokonany od maja 2011 r.
analiza techniczna
MIEDŹ (FCOPPER) - ujęcie dzienne
poziomy oporu i wsparcia:
opór 3
3,6300
opór 2
3,6027
opór 1
3,5400
rynek
3,4760
wsparcie 1
3,3500
wsparcie 2
3,2760
wsparcie 3
3,2300
wykres
524 x 309
Dzisiejsza sesja na rynku miedzi otworzyła się luką wzrostową, a strona popytowa wykazała na tyle dużą inicjatywę, że
doprowadziła notowania metalu chwilowo w okolice 3,52 USD za funt (a więc niedaleko oporu na poziomie 3,54-3,55 USD za funt).
Jednak w tych okolicach uaktywniły się niedźwiedzie, dlatego cena miedzi nie dotarła do górnego ograniczenia formacji klina.
rynek
surowcowy
analiza techniczna
raport poranny
ZŁOTO (FGOLD) - ujęcie dzienne
poziomy oporu i wsparcia:
opór 3
1703,07
opór 2
1670,00
opór 1
1600,00
rynek
1588,90
wsparcie 1
1577,33
wsparcie 2
1530,00
wsparcie 3
1500,00
wykres
524 x 309
Po dotarciu do wsparcia w postaci linii długoterminowego trendu wzrostowego, notowania złota dynamicznie odbiły w górę. Obecnie
naruszyły one opór w okolicach 1580 USD za uncję, jednak presję podażową wciąż wywiera na nie bliskość linii 14-sesyjnej
średniej ruchomej.
analiza techniczna
SREBRO (SILVER) - ujęcie dzienne
poziomy oporu i wsparcia:
opór 3
33,60
opór 2
30,00
opór 1
29,00
rynek
28,55
wsparcie 1
26,10
wsparcie 2
22,00
wsparcie 3
20,00
wykres
524 x 309
Podobnie jak w przypadku złota, notowania srebra także odbiły w górę po dotarciu do ważnego poziomu wsparcia (w okolicach 26
USD za uncję). Od góry ogranicza je jednak opór w postaci linii 14-sesyjnej średniej ruchomej, usytuowany w okolicach 28-29 USD
za uncję.
rynek
surowcowy
analiza techniczna
raport poranny
KUKURYDZA (FCORN) - ujęcie dzienne
poziomy oporu i wsparcia:
opór 3
730,45
opór 2
700,00
opór 1
657,78
rynek
647,00
wsparcie 1
608,12
wsparcie 2
575,42
wsparcie 3
550,00
wykres
524 x 309
Sytuacja na rynku kukurydzy pozostaje niezmienna, ponieważ dziś kontrakty na to zboże nie są notowane. Najbliższym oporem są
okolice 658 USD za 100 buszli, które prawdopodobnie będą podczas najbliższych sesji testowane.
analiza techniczna
PSZENICA (FWHEAT) - ujęcie dzienne
poziomy oporu i wsparcia:
opór 3
728,11
opór 2
700,00
opór 1
656,32
rynek
652,63
wsparcie 1
630,00
wsparcie 2
603,05
wsparcie 3
550,00
wykres
524 x 309
Podobnie jak w przypadku kukurydzy, także kontrakty na pszenicę nie są dziś notowane. Obecnie cena tego zboża znajduje się tuż
poniżej ważnego oporu w okolicach 656 USD za 100 buszli.