Karta HDI PM AA

Lipiec 2012
HDI-Gerling Portfel Modelowy Aktywnej
Alokacji
Najważniejsze informacje
Podmiot zarządzający
Data objęcia zarządzania
Początek działalności Funduszu
Zarządzający
Typ Funduszu
Wartość aktywów (30-06-2012)
Opłaty za zarządzanie w skali roku
Benchmark
HDI-Gerling Życie TU SA
2011-01-01
2006-04-30
HDI-Gerling Życie TU SA
Aktywnej alokacji
3,76 mln PLN
2,8%
brak
Profil inwestora
Wyniki Funduszu (31-07-2012)
Fundusz
przeznaczony
jest
dla
inwestorów
oczekujących stóp zwrotu na poziomie funduszy
akcyjnych w okresach hossy przy ograniczeniu
potencjału spadków. Aktywna alokacja portfela
pozwala na aktywne inwestycje zarówno w fundusze
akcyjne jak obligacji czy pieniężne.
Polityka inwestycyjna
Celem Funduszu jest długoterminowy wzrost wartości
aktywów netto oraz wartości Jednostek poprzez lokowanie
środków pochodzących ze składek ubezpieczeniowych lub
wpłat dodatkowych w jednostki uczestnictwa funduszy
inwestycyjnych: rynku pieniężnego, obligacyjnych oraz
akcyjnych. Zarządzanie portfelem polega na ustaleniu
proporcji pomiędzy poszczególnymi typami funduszy
inwestycyjnych, przy uwzględnieniu sytuacji na rynkach akcji
oraz perspektywy kształtowania się rentowności na rynkach
papierów dłużnych oraz pieniężnym.
1 m-c
HDI-Gerling
Portfel
Modelowy
Aktywnej
Alokacji
-0,26%
3 m-ce
-0,18%
6 m-cy
12 m-cy
-1,49%
-10,49%
Od pocz.
-18,77%
Stopa zwrotu w okresie 30-04-2006 do 31-07-2012
30,00%
20,00%
10,00%
Zasady dywersyfikacji portfela aktywów Funduszu zakładają
następujący, maksymalny udział instrumentów finansowych:
•
środki pieniężne, w tym zgromadzone na rachunku
bankowym oraz depozyty bankowe w banku
prowadzącym rachunek bankowy do rozliczeń operacji
na Funduszu – stanowią do 10% wartości aktywów
netto Funduszu.
0,00%
aj
-0
wr 6
z06
st
y0
m 7
aj
-0
wr 7
z0
st 7
y0
m 8
aj
-0
wr 8
z08
st
y0
m 9
aj
-0
wr 9
z09
st
y1
m 0
aj
-1
w 0
rz
-1
st 0
y1
m 1
aj
-1
wr 1
z11
st
y1
m 2
aj
-1
2
jednostki uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych –
stanowią do 100% wartości aktywów netto Funduszu
w tym:
- do 100% wartości aktywów netto Funduszu stanowią
jednostki funduszy inwestycyjnych akcyjnych.
- do 100% wartości aktywów netto Funduszu stanowią
jednostki funduszy inwestycyjnych obligacyjnych,
- do 100% wartości aktywów netto Funduszu stanowią
jednostki funduszy inwestycyjnych rynku pieniężnego.
m
•
-10,00%
-20,00%
-30,00%
-40,00%
________________________________________
HDI-Gerling Życie TU SA nie gwarantuje realizacji określonego celu i wyniku inwestycyjnego. Prezentowane wyniki inwestycyjne nie stanowią gwarancji osiągnięcia podobnych wyników w przyszłości,
są wynikiem inwestycyjnym osiągniętym w konkretnym okresie historycznym. Wykresy i wyniki stanowią opracowanie własne HDI-Gerling Życie TU SA. Niniejszy materiał został przygotowany przez
HDI-Gerling Życie TU SA oraz w dobrej wierze i z należytą starannością, ma on charakter informacyjny i nie stanowi pełnej informacji o ubezpieczeniowym funduszu kapitałowym HDI-Gerling Portfel
Modelowy Aktywnej Alokacji. Wartość aktywów netto może cechować się wysoką zmiennością ze względu na skład portfela inwestycyjnego lub na stosowane techniki zarządzania.
Udział poszczególnych FIO w HDI-Gerling PM AA na 31 lipca 2012
HDI-Gerling PMAA
Arka Ochrony
Kapitału; 6,7%
Arka Obligacji
Skarbowych;
4,0%
Skarbiec
Depozytowy;
Skarbiec Akcja;
2,4%
2,4%
Skarbiec
Obligacja; 3,9%
Arka Akcji; 7,7%
Novo Papierów
Dłużnych; 0,8%
Novo Akcji; 1,1%
ING Akcji; 12,6%
ING Obligacji;
1,8%
ING Gotówkowy;
1,1%
UniKorona
Pieniężny; 7,1%
UniKorona
Obligacje; 5,0%
BPH Akcji; 8,0%
BPH Obligacji 2;
2,9%
UniKorona
Akcje; 16,8%
Investor
Obligacji; 1,2%
Investor Akcji
Dużych Spółek; BPH Skarbowy;
6,5%
8,0%
Komentarz rynkowy
Kolejny miesiąc z rzędu do inwestorów na świecie docierały informacje o sytuacji banków w Hiszpanii i zgodzie
Ministrów Finansów strefy EURO na ich dokapitalizowanie kwotą 100 mld Euro. Ta sytuacja powodowała różnie
zachowania rynków na całym świecie.
Indeksy najważniejszych europejskich giełd. Francuski CAC40 zanotował wzrost o blisko 3,0%, niemiecki DAX
aż o 5,5%, zaś brytyjski FTSE100 tylko o 1,2%. W USA indeksy zwyżkowały znacznie słabiej NASDAQ zyskał
tylko 0,2% a S&P500 prawie 1,2%.
Sytuacja na polskim rynku akcji w lipcu odbiegała od rynków zagranicznych, z uwagi na spadki głównych
indeksów naszej giełdy. Indeks WIG20 zanotował spadek o prawie 4%, podobnie WIG o blisko 1,6%, sWIG80 o
1,8%, zaś mWIG40 o ponad 2,8%. Na większy spadek WIG20 miał wpływ obniżenie kursu akcji KGHM
spowodowanego wypłatą dywidendy.
W lipcu Rada Polityki Pieniężnej pozostawiła stopy procentowe bez zmian, z uwagi na dobre prognozy NBP
dotyczące inflacji.
Rentowność papierów dziesięcioletnich spadła do poziomu blisko 4,87%, a pięcioletnich do poziomu zbliżonego
do 4,42%, natomiast obligacji dwuletnich obniżyła się do prawie 4,15%. Polskie obligacje, nadal są postrzegane,
jako dobre źródło lokat dla inwestorów zagranicznych w porównaniu do innych państw europejskich.
________________________________________
HDI-Gerling Życie TU SA nie gwarantuje realizacji określonego celu i wyniku inwestycyjnego. Prezentowane wyniki inwestycyjne nie stanowią gwarancji osiągnięcia podobnych wyników w przyszłości,
są wynikiem inwestycyjnym osiągniętym w konkretnym okresie historycznym. Wykresy i wyniki stanowią opracowanie własne HDI-Gerling Życie TU SA. Niniejszy materiał został przygotowany przez
HDI-Gerling Życie TU SA oraz w dobrej wierze i z należytą starannością, ma on charakter informacyjny i nie stanowi pełnej informacji o ubezpieczeniowym funduszu kapitałowym HDI-Gerling Portfel
Modelowy Aktywnej Alokacji. Wartość aktywów netto może cechować się wysoką zmiennością ze względu na skład portfela inwestycyjnego lub na stosowane techniki zarządzania.