Opracowanie jest pierwszą publikacją książkową

Fundusze hedgingowe a stabilność finansowa.
Paweł Niedziółka
Opracowanie jest pierwszą publikacją książkową poświeconą wyłącznie funduszom
hedgingowym, nazywanym w literaturze również funduszami arbitrażowymi. Stanowi
kompendium wiedzy o genezie, rynku oraz zasadach funkcjonowania funduszy
hedgingowych.
Autor przedstawił zarówno korzyści wynikające z oddziaływania funduszy hedgingowych na
rynek nansowy, jak i zagrożenia związane zwłaszcza z niedostateczną przejrzystością
inwestycji i brakiem możliwości oceny faktycznego wpływu hedge funds na stabilność
nansową.
Spis treści:
Wprowadzenie
Rozdział 1. Istota działalności funduszy hedgingowych
1.1. Fundusz hedgingowy jako forma inwestycji alternatywnej
1.2. Geneza funduszy hedgingowych
1.3. Charakterystyka funduszu hedgingowego
1.4. Wybrane aspekty prawno-organizacyjne funkcjonowania funduszy hedgingowych
1.5. Istota funduszu hedgingowego na tle wybranych innych form wspólnego inwestowania
1.6. Indeksy funduszy hedgingowych
Rozdział 2. Typologia oraz strategie funduszy hedgingowych
2.1. Inwestowanie w fundusze hedgingowe
2.2. Typologia funduszy hedgingowych
Rozdział 3. Rynek funduszy hedgingowych
3.1. Skala rynku funduszy hedgingowych
3.2. Najlepiej zarządzane fundusze hedgingowe
3.3. Trendy na światowym rynku funduszy hedgingowych
3.4. Fundusze hedgingowe w Polsce
Rozdział 4. Fundusze hedgingowe a stabilność finansowa i ryzyko systemowe
4.1. Stabilność finansowa – wybrane aspekty definicji oraz związki z segmentem funduszy
hedgingowych
4.2. Ryzyka związane z funkcjonowaniem funduszy hedgingowych
4.3. Relacje między bankami i funduszami hedgingowymi jako płaszczyzna powstawania
zjawisk noszących znamiona niestabilności finansowej
4.4. Fundusze hedgingowe na rynkach kredytowych instrumentów pochodnych
4.5. Koncentracja rynku funduszy hedgingowych oraz stosowanych przez nie strategii jako
potencjalna determinanta ryzyka systemowego
4.6. Efekt domina i zarażanie się problemami płynnościowymi
4.7. Fundusze hedgingowe w dobie globalnego kryzysu finansowego
Rozdział 5. Rozwiązania ukierunkowane na ograniczenie ryzyka systemowego
wynikającego z funkcjonowania funduszy hedgingowych
5.1. Regulacje dotyczące działalności funduszy hedgingowych w Stanach Zjednoczonych
oraz w wybranych krajach europejskich
5.2. Międzynarodowe inicjatywy nadzorcze dotyczące funduszy hedgingowych
5.3. Rynkowe przedsięwzięcia regulacyjne związane z działalnością funduszy hedgingowych
5.4. Ocena funduszu hedgingowego przez niezależną instytucję – przykład aplikacji
ratingowej Morningstar
Rozdział 6. Studium przypadku – przyczyny i konsekwencje upadłości funduszy LTCM
i Amaranth
6.1. LTCM – fundusz o znaczeniu systemowym
6.2. Amaranth – przykład upadłości bez znaczącego wpływu na inne instytucje finansowe
Zakończenie
Bibliografia
Spis rysunków
Spis wykresów
Spis tabel