Załącznik nr 3 do uchwały Zarządu nr 1 z dnia 19 lipca 2013 r

Załącznik nr 3 do uchwały Zarządu nr 1 z dnia 19 lipca 2013 r.
STRATEGIA IDENTYFIKACJI, POMIARU, MONITOROWANIA I KONTROLI RYZYKA W
PRICEWATERHOUSECOOPERS SECURITIES SPÓŁKA AKCYJNA
ROZDZIAŁ 1.
Postanowienia ogólne
§ 1.
1. Niniejsza Strategia identyfikacji, pomiaru, monitorowania i kontroli ryzyka (dalej „Strategia”) ma
na celu sformalizowanie ogólnych założeń dotyczących mechanizmów zarządzania ryzykiem w
PricewaterhouseCoopers Securities Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie (dalej „Dom
Maklerski”).
2. Strategia określa:

istotę i cel zarządzania ryzykiem,

rolę organów Domu Maklerskiego w procesie zarządzania ryzykiem,

zasady zarządzania ryzykiem,

zasady monitorowania i kontroli ryzyka.
3. Działania prowadzone w ramach Strategii służą zapewnieniu prawidłowości procesu wyznaczania
i realizacji szczegółowych celów prowadzonej przez Dom Maklerski działalności.
ROZDZIAŁ 2.
Istota i cel zarządzania ryzykiem
§ 2.
1. Działalność Domu Maklerskiego generuje ryzyko. Podejmowanie ryzyka wiąże się z koniecznością
analizowania ryzyka i stosowania działań ograniczających ryzyko. W związku z tym Dom Maklerski
prowadzi proces identyfikacji, pomiaru monitorowania i kontroli ryzyka.
2. Główne zadania w zakresie zarządzania ryzykiem obejmują:

Dostarczanie informacji na temat ryzyka i jego profilu,

Stosowanie działań zapobiegawczych redukujących ryzyko i jego skutki,

Monitorowanie dopuszczalnego poziomu ryzyka (określenie i monitorowanie apetytu na
ryzyko).
ROZDZIAŁ 3.
Rola organów Domu Maklerskiego w procesie zarządzania ryzykiem
§ 3.
1. W procesie zarządzania ryzykiem uczestniczą następujące organy i jednostki Domu Maklerskiego:

Inspektor Nadzoru,

Rada Nadzorcza,

Zarząd,

Pozostali pracownicy,

wybrane osoby świadczące na rzecz Domu Maklerskiego usługi outsourcingowe.
2. Do zadań poszczególnych organów i jednostek należy:
Inspektor Nadzoru – ma za zadanie kontrolę i ocenę sprawności funkcjonowania systemu
zarządzania ryzykiem oraz dokonywanie regularnych przeglądów prawidłowości przestrzegania
zasad zarządzania ryzykiem oraz zgodności prowadzonych działań z wewnętrznymi regulacjami
Domu Maklerskiego.
Rada Nadzorcza – sprawuje nadzór nad zgodnością polityki domu maklerskiego w zakresie
podejmowania ryzyka ze strategią działania i planem finansowym Domu Maklerskiego oraz
dokonuje okresowej oceny realizacji przez Zarząd założeń strategii w odniesieniu do zarządzania
ryzykiem.
Zarząd – odpowiada za opracowanie i wdrożenie procedury zarządzania ryzykiem, w tym
opracowanie i wdrożenie systemu zarządzania ryzykiem oraz za ich weryfikację.
Pozostali pracownicy Domu Maklerskiego oraz osoby świadczące na rzecz Domu Maklerskiego
usługi outsourcingowe – mają obowiązek przestrzegania wewnętrznych regulacji dotyczących
zarządzania ryzykiem oraz informowania na temat zdarzeń lub zidentyfikowanych zagrożeń
generujących ryzyko.
ROZDZIAŁ 4.
Apetyt na ryzyko
§ 4.
1. Apetyt na ryzyko oznacza maksymalną wielkość zagregowanego ryzyka, jakie Dom Maklerski jest
gotowy podejmować. Apetyt na ryzyko stanowi punkt wyjścia w zarządzaniu ryzykiem.
2. Apetyt na ryzyko jest spójny ze strategią biznesową przyjętą przez Dom Maklerski oraz
możliwościami realizacji zapotrzebowania na fundusze własne.
3. Dom Maklerski definiuje swój apetyt na ryzyko, jako utrzymanie poziomu kapitałów
nadzorowanych na poziomie co najmniej 125% całkowitego wymogu kapitałowego oraz 110125% kapitału wewnętrznego.
4. Zarząd zapewnia działanie Domu Maklerskiego w ramach określonego apetytu na ryzyko poprzez
miesięczne monitorowanie i szacowanie relacji całkowitego wymogu kapitałowego i kapitału
wewnętrznego do poziomu kapitałów nadzorowanych.
ROZDZIAŁ 5.
Limit koncentracji zaangażowania
§ 5.
Dom Maklerski przyjmuje w ramach I filaru limit koncentracji zaangażowania w wysokości 70%
wartości nadzorowanych kapitałów.
ROZDZIAŁ 6.
Kapitałowy Plan Awaryjny
§ 6.
1. W przypadku zwiększenia ekspozycji na ryzyko powodujące zbliżanie się do poziomu
zaakceptowanego apetytu na ryzyko, akcjonariusz Domu Maklerskiego na wniosek Zarządu Domu
Maklerskiego dokona niezwłocznie podwyższenia kapitału.
2. W przypadku sytuacji awaryjnej, w tym zaburzeń płynności finansowej, wymagającej
niezwłocznego zwiększenia kapitału Domu Maklerskiego, akcjonariusz Domu Maklerskiego lub
inny podmiot z grupy kapitałowej, na wniosek Zarządu Domu Maklerskiego udzieli pożyczki
podporządkowanej na poziomie wystarczającym do uzupełnienia niedoboru kapitałów.
ROZDZIAŁ 7.
Zasady zarządzania ryzykiem
§ 7.
1. Proces zarządzania ryzykiem polega na:

Gromadzeniu informacji dotyczącej ryzyka,

Ograniczaniu ryzyka,

Ograniczaniu liczby i skali występujących zagrożeń, które mogą generować ryzyka,

Ograniczaniu negatywnych skutków związanych z materializacją ryzyka.
§ 8.
1. W ramach pomiaru ryzyka Dom Maklerski przeprowadza testy warunków skrajnych.
2. Dom Maklerski w przeprowadzanych testach warunków skrajnych przyjmuje założenia
odpowiadające profilowi, skali i poziomowi złożoności ryzyka, dające podstawy rzetelnej oceny
ryzyka.
ROZDZIAŁ 8.
Zasady monitorowania i kontroli ryzyka
§ 9.
1. Kluczowym elementem zarządzania ryzykiem jest system kontroli wewnętrznej oraz system
kontroli zgodności z prawem. Regulacje te zawarte są w „Regulaminie systemu kontroli
wewnętrznej i nadzoru zgodności działalności z prawem PricewaterhouseCoopers Securities S.A.”
2. Każdy pracownik Domu Maklerskiego oraz wyznaczona osoba świadcząca na rzecz Domu
Maklerskiego usługi outsourcingowe zobowiązana jest do bieżącej kontroli ryzyka na swoim
stanowisku oraz natychmiastowego raportowania zidentyfikowanych zdarzeń mogących
prowadzić do materializacji ryzyka.
3. Osoby nadzorujące pracę innych pracowników mają obowiązek kontroli przestrzegania przez
podległych im pracowników regulacji w zakresie poszczególnych rodzajów ryzyka.
4. Na podstawie sprawozdania z przeprowadzonych kontroli Zarząd podejmuje decyzje dotyczące
ewentualnych zmian procedur, rozwiązań technicznych i organizacyjnych w Domu Maklerskim.
ROZDZIAŁ 9.
Postanowienia końcowe
§ 9.
1. Niniejsza Strategia i jej zmiany podlegają zatwierdzeniu przez Radę Nadzorczą.
2. Niniejsza Strategia podlega corocznej weryfikacji, której dokonuje Inspektor Nadzoru.
3. W przypadku nieprzyjęcia przez Radę Nadzorczą weryfikacji o której mowa w pkt 2. Rada
Nadzorcza wydaje rekomendację zawierającą propozycję zmian w Strategii, którą Dom Maklerski
obowiązany jest wprowadzić w ciągu 30 dni od jej wydania.
4. Niniejsza Strategia została przyjęta uchwałą Zarządu i wchodzi w życie z dniem 22 lipca 2013 r.