Warszawa marzec 2011 r. Lepsza perspektywa zysków

Zdjęcie
Lepsza perspektywa zysków!
Typy inwestycyjne
Union Investment
Warszawa
marzec 2011 r.
marzec 2011
W co lokować nadwyżki?
Aktualne typy inwestycyjne.
Zarządzanie płynnością PLN
Stały wzrost wartości
UniWIBID
Zarządzanie płynnością EUR
Stały wzrost wartości
UniEURIBOR
Lokaty średnioterminowe
(12 miesięcy) PLN
Duży potencjał wzrostu
Możliwa duża zmienność
wartości inwestycji
UniBezpieczna Alokacja
Ryzyko inwestycyjne:
niskie umiarkowane podwyższone wysokie bardzo wysokie
2
marzec 2011
3
UniWIBID – rentowność lokaty z natychmiastową płynnością
Szanse
● Podwyżka stóp procentowych NBP ma istotny wpływ na
rynek długu. Jednym z efektów może być spadek cen
jednostek funduszy obligacji, w których dominującą część
portfela stanowią papiery skarbowe.
● Zapoczątkowany w styczniu przez Radę Polityki Pieniężnej
cykl podwyżek stóp procentowych skutkuje wzrostem
rynkowych stóp procentowych co przełoży się na wzrost
stopy zwrotu funduszu UniWIBID z obligacji o zmiennym
kuponie znajdujących się w jego portfelu.
● Wyniki z inwestycji w fundusz UniWIBID były wyższe od
rentowności lokat opartych o oprocentowanie 1miesięcznego WIBID-u, zarówno w średnim okresie jak i w
krótkich okresach.
● Stabilna stopa zwrotu przy zachowaniu wysokiej płynności:
wzrost wartości jednostki uczestnictwa o 5,10% na
przestrzeni roku (do 28.02.2011 roku).
• zwrot z lokaty bankowej oprocentowanej według stawki
1-miesięcznego WIBID-u pomniejszonego o stopę
rezerwy obowiązkowej w tym okresie wyniósł 3,38%.
UniWIBID
114
112
110
108
106
104
102
100
28 lut 09 30 cze 09 31 paź 09 28 lut 10 30 cze 10 31 paź 10 28 lut 11
Ryzyko inwestycyjne:
niskie umiarkowane podwyższone wysokie bardzo wysokie

marzec 2011
UniEURIBOR – płynna lokata walutowa
Szanse
● Rentowność inwestycji w obligacje denominowane w euro
znacznie przewyższa oprocentowanie lokat w tej walucie w
bankach.
● Niskie tempo wzrostu gospodarczego w Strefie Euro,
skutkuje utrzymywaniem przez Europejski Bank Centralny
niskiego oprocentowania lokat.
● Wyniki z inwestycji w fundusz UniEURIBOR od początku
jego istnienia są wyższe od rentowności lokat opartych o
oprocentowanie 1-miesięcznego EURIBOR-u.
UniEURIBOR
110
109
108
107
106
105
104
103
102
101
100
31 lip 09
31 sty 10
31 lip 10
31 sty 11
● Stabilna stopa zwrotu przy zachowaniu wysokiej płynności:
wzrost wartości jednostki uczestnictwa o 3,39% na
przestrzeni roku (do 28.02.2011).
• zwrot z lokaty bankowej oprocentowanej według stawki
1-miesięcznego EURIBOR-u w tym okresie wyniósł
0,61%.
Ryzyko inwestycyjne:
niskie umiarkowane podwyższone wysokie bardzo wysokie

4
marzec 2011
5
UniBezpieczna Alokacja – aktywne zarządzanie i ochrona
kapitału
Szanse
● Konstrukcja funduszu – monitoring ryzyka mający na celu
UniBezpieczna Alokacja
104
ochronę wartości inwestycji w skali rocznej, oraz
ograniczone inwestycje w akcje zapewniają stabilną stopę
zwrotu wyższą niż rynek pieniężny.
103,5
● Wraz z podwyżką stóp procentowych nastąpi wzrost stopy
102,5
WIBOR. Przełoży się to na większe zyski z obligacji
komercyjnych.
● Korzystając z elastycznej strategii inwestycyjnej
subfunduszu, zarządzający Union Investment TFI
postanowili zastąpić bony i obligacje skarbowe obligacjami
korporacyjnymi, których udział w portfelu subfunduszu
sukcesywnie się zwiększa.
103
102
101,5
101
100,5
100
31 sie 10
31 paź 10
31 gru 10
28 lut 11
● W konsekwencji zastosowanych rozwiązań subfundusz
UniBezpieczna Alokacja ma szanse wypracować lepsze
zyski, niż fundusze oparte na obligacjach skarbowych przy
nieco większym ryzyku inwestycyjnym.
● Na atrakcyjną stopę zwrotu z tego subfunduszu powinna
wpłynąć także część akcyjna portfela, ponieważ w tym roku
to właśnie akcje mają najlepsze perspektywy zarobku.
Ryzyko inwestycyjne:
niskie umiarkowane podwyższone wysokie bardzo wysokie

marzec 2011
Chcesz wiedzieć więcej?
Dzwoń 22 449 04 92 lub 22 449 04 97.
Metodologia typów inwestycyjnych Union Investment TFI:
● Typy inwestycyjne stanowią proponowane rozwiązanie inwestycyjne w danej sytuacji
rynkowej, biorą pod uwagę potencjał i sentyment rynku.
● Prognoza sytuacji rynkowej obejmuje horyzont 12-miesięczny (o ile rekomendacja nie
stwierdza inaczej).
● Typy inwestycyjne uwzględniają analizę historycznych wyników (sub)funduszy, oraz
oczekiwania ich kształtowania się w przyszłości.
● Typy inwestycyjne są opracowywane przez zarządzających (sub)funduszami oraz analityków
rynkowych Union Investment TFI S.A.
6
marzec 2011
Przedstawiane informacje finansowe są wynikiem inwestycyjnym osiągniętym w podanym w prezentacji okresie i nie stanowią gwarancji osiągnięcia
podobnych wyników w przyszłości.
Union Investment TFI S.A., ani zarządzane przez nie fundusze inwestycyjne nie gwarantują osiągnięcia celów inwestycyjnych funduszy (subfunduszy).
Uczestnik funduszu musi się liczyć z możliwością zmniejszenia wartości lub utraty zainwestowanych środków.
Wartość aktywów netto subfunduszy UniKorona Zrównoważony, UniKorona Akcje, UniAkcje: Nowa Europa, UniAkcje Sektory Wzrostu,
UniObligacje: Nowa Europa, UniStabilny Wzrost, UniAkcje Małych i Średnich Spółek w UniFundusze FIO oraz UniTotal Trend w UniFundusze
SFIO może cechować się dużą zmiennością.
Wymagane prawem informacje, w tym informacje o ryzyku inwestycyjnym związanym z inwestycjami w jednostki uczestnictwa funduszy i subfunduszy
oraz informacje o podatku od dochodów kapitałowych obciążającym dochód z inwestycji w fundusz, znajdują się w prospektach informacyjnych i w
skrótach prospektów informacyjnych funduszy, dostępnych w internecie na stronie www.union-investment.pl, w siedzibie Union Investment TFI S.A. oraz
w sieci sprzedaży.
7