docOpera Novo FIO – wyniki – I półrocze 2016
download 
Reklamacja Transkrypt
Opera Novo FIO – wyniki – I półrocze 2016
NOVO Fundusz Inwestycyjny Otwarty Sukcesy w I półroczu 2016 1Q 2016 Stopa zwrotu i miejsce w grupie 2Q 2016 Stopa zwrotu i miejsce w grupie 0.68% 0.97% 9/43 1/43 Novo Obligacji Przedsiębiorstw 0.93% 1.41% 2/21 2/21 Novo Aktywnej Alokacji 5.86% -0.07% 2/18 2/18 Novo Gotówkowy Grupy porównawcze według Analiz Online, fundusze FIO i SFIO, stan na dzień 28.06.2016 KOMENTARZ ZARZĄDZAJĄCEGO Dobiegające właśnie końca pierwsze półrocze 2016 roku można określić jako niezwykle burzliwe i obfitujące w nagłe rynkowe zwroty akcji. Pierwszy kwartał rozpoczął się mocnym akcentem – rynek chiński runął w dół o ponad 20%, pociągając za sobą inne światowe giełdy i uruchamiając proces ucieczki do bezpiecznych aktywów – obligacji rządowych USA czy Niemiec. Zbiegło się to w czasie z apogeum spadków na rynku surowców, gdzie w kulminacyjnym punkcie w połowie lutego baryłka ropy WTI kosztowała niewiele ponad 25 dolarów amerykańskich. Swoje dodatkowe problemy o charakterze lokalnym przeżywała Polska – w połowie stycznia rating długu skarbowego został obcięty z A- do BBB+ przez agencję Standard & Poor's. Globalne zawirowania sprawiły, że namacalna jeszcze w grudniu perspektywa podwyżek stóp procentowych w USA oddaliła się na bliżej nieokreślony termin. Rezerwa Federalna wstrzymała się ze zwiększaniem kosztu pieniądza zarówno na marcowym jak i czerwcowym posiedzeniu. Tym samym na normalizację polityki monetarnej w Stanach Zjednoczonych przyjdzie inwestorom poczekać jeszcze przynajmniej do przyszłego roku. Najważniejszym wydarzeniem drugiego kwartału było bez wątpienia referendum dotyczące wyjścia Wielkiej Brytanii z Unii Europejskiej. Rynki finansowe poruszały się w rytm kolejnych publikowanych sondaży, reagując niezwykle wysoką zmiennością na uzyskanie przewagi przez którąkolwiek ze stron. Ostatecznie zwolennicy "Brexitu" odnieśli zwycięstwo niezbyt dużą przewagą głosów (52% do 48%). Pierwsza reakcja giełd na opublikowane wyniki była skrajnie negatywna, rynki dość szybko odzyskały jednak stabilność – wynik referendum nie jest wiążący i można spodziewać się prób odwlekania procedury wyjścia w czasie lub poszukiwania alternatywnych rozwiązań. Piotr Święcik Członek Zarządu STOPY ZWROTU ZA I PÓŁROCZE 2016 ROKU Novo Gotówkowy 1.66% I miejsce w grupie funduszy gotówkowych i pieniężnych (FIO i SFIO) Novo Obligacji Przedsiębiorstw 2.35% II miejsce w grupie funduszy dłużnych polskich korporacyjnych (FIO i SFIO) Novo Aktywnej Alokacji 5.79% I miejsce w grupie funduszy mieszanych polskich aktywnej alokacji (FIO i SFIO) Grupy porównawcze według Analiz Online, stan na dzień 28.06.2016 NOVO Gotówkowy 1,66% Stopy zwrotu funduszy z grupy gotówkowych i pieniężnych za I półrocze 2016 roku (FIO i SFIO) Źródło: Analiz Online, stan na dzień 28.06.2016 WYNIKI FUNDUSZU NA TLE BENCHMARKU SKŁAD PORTFELA 7,5% 4% 1% lokaty i gotówka 5,3% 5,1% hipoteczne listy zastawne 5,1% 20% 3,4% 4,1% 3,8% obligacje innych przedsiębiorstw 3,5% 3,7% 2,9% 2,1% 1,3% 2009 2010 2011 2012 Novo Gotówkowy 2013 50% obligacje skarbowe 1,4% 2014 28% 0,5% 2015 obligacje banków Benchmark stan na dzień 31.05.2016 STOPY ZWROTU / MIEJSCE W GRUPIE 1T 1M 3M 6M 12M 24M 0.41% 0.61% 1.08% 1.91% 2.39% 4.70% I miejsce I miejsce I miejsce II miejsce II miejsce VI miejsce Źródło: Analizy Online, wśród 44 funduszy FIO, SFIO i FIZ, stan na dzień 28.06.2016 NOVO Obligacji Przedsiębiorstw Stopy zwrotu funduszy z grupy dłużnych polskich korporacyjnych za I półrocze 2016 roku (FIO i SFIO) 2,35% Źródło: Analiz Online, stan na dzień 28.06.2016 WYNIKI FUNDUSZU NA TLE BENCHMARKU SKŁAD PORTFELA 16,40% 20% zagraniczne obligacje skarbowe 4,20% 5,10% 2010 2011 gotówka 5,70% 3,80% 1,10% 2009 1% 2012 2013 Novo Obligacji Przedsiebiorstw 0,40% 2014 2015 Benchmark 25% polskie obligacje skarbowe 54% obligacje przedsiębiorstw stan na dzień 31.05.2016 PARAMETRY FUNDUSZU 4.9% 1.20 93.9% 96.1% Rentowność portfela do wykupu Duration portfela Aktywa płynne w portfelu Aktywa wyceniane rynkowo w portfelu stan na dzień 31.05.2016 NOVO Aktywnej Alokacji 5,79% Stopy zwrotu funduszy z grupy mieszanych polskich aktywnej alokacji za I półrocze 2016 roku (FIO i SFIO) Źródło: Analiz Online, stan na dzień 28.06.2016 REAKCJA WYBRANYCH FUNDUSZY AKTYWNEJ ALOKACJI NA BREXIT Novo Aktywnej Alokacji 104 103 102 101 100 99 98 97 96 95 94 ALTUS Aktywnego Zarządzania Alior Zmiennej Alokacji Allianz Aktywnej Alokacji BGŻ Dynamiczny KBC Zmiennej Alokacji Legg Mason Strateg MetLife Aktywnej Alokacji Millennium Cyklu Koniunkturalnego Noble Fund Mieszany Novo Aktywnej Alokacji PKO Strategicznej Alokacji Źródło: Analiz Online, stan na dzień 28.06.2016 Niniejszy materiał ma wyłącznie charakter informacyjny. Materiał nie zawiera pełnych informacji niezbędnych do oceny ryzyka związanego z inwestycją w Novo FIO. Szczegółowy opis polityki inwestycyjnej Novo FIO, w tym czynników ryzyka związanych z inwestowaniem w jednostki uczestnictwa tego funduszu, znajduje się w statucie i prospekcie informacyjnym funduszu, które są jedynymi prawnie wiążącymi dokumentami. Materiał nie stanowi doradztwa inwestycyjnego, ani rekomendacji w zakresie nabycia lub sprzedaży jakichkolwiek instrumentów finansowych, ani oferty w rozumieniu przepisów kodeksu cywilnego. Informujemy, że dotychczasowe wyniki funduszy inwestycyjnych nie stanowią gwarancji osiągnięcia podobnych wyników w przyszłości. Fundusze inwestycyjne nie gwarantują realizacji założonego celu inwestycyjnego, ani uzyskania określonego wyniku inwestycyjnego, a potencjalny uczestnik funduszu musi liczyć się z możliwością utraty przynajmniej części wpłaconych środków. Indywidualna stopa zwrotu zależy od ceny nabycia i dnia wykupienia certyfikatów inwestycyjnych, a także od wielkości pobranych opłat manipulacyjnych i wysokości należnego podatku.
