Raport roczny 2006

List przewodniczącego rady nadzorczej
Szanowni Państwo,
cóż może dać większą satysfakcję przewodniczącemu rady nadzorczej Commercial Union Polska niż możliwość
rozpoczęcia tego listu stwierdzeniem, że rok 2006 był pod wieloma względami najlepszy w całej, już blisko 15-letniej
historii firmy? Co więcej, również cała grupa Aviva, której częścią jest CU Polska, może się pochwalić najlepszymi od lat
wynikami finansowymi. Cieszymy się także z korzyści, jakich przysparzamy naszym klientom — z wypłaconych
świadczeń i odszkodowań oraz z zysków, które osiągają dzięki temu, że umiejętnie zarządzamy powierzonymi nam
pieniędzmi. Cieszymy się, że dzięki naszej pomocy mogą wieść spokojne i dostatnie życie.
Sens naszej działalności znajduje potwierdzenie zawsze wtedy, gdy wypłacamy
świadczenia, dzięki którym klienci mają zapewnione środki na utrzymanie po
śmierci najbliższych, mają za co opłacić leczenie, odbudować dom po powodzi czy
pożarze. A także wtedy, gdy pieniądze pomnożone dzięki naszym umiejętnościom
klienci przeznaczają na dodatkową emeryturę, zakup mieszkania czy sfinansowanie
nauki swoich dzieci. Ubezpieczenia i inwestycje to nie tylko polisy i suche liczby,
ale konkretna działalność na rzecz społeczeństwa.
Aviva jest piątą co do wielkości grupą ubezpieczeniowo-finansową na świecie.
Wywodzi się z Wielkiej Brytanii i szczyci się tradycją ponad 300 lat nieprzerwanej
działalności. Naszą stabilność łączymy z wartościami, dzięki którym dobrze radzimy
sobie z wyzwaniami nowoczesności. Fundamentem działalności grupy Aviva na
świecie, a Commercial Union w Polsce, są cztery podstawowe wartości:
wiarygodność, efektywność, innowacyjność i praca zespołowa. Mają one
przyświecać każdemu elementowi naszej pracy: od tworzenia nowych usług,
poprzez ich dystrybucję, sposób obsługi klientów, aż po zarządzanie finansami i
nasze zaangażowanie społeczne.
Grupa Aviva działa w 25 krajach na całym świecie i obsługuje 35 milionów
klientów, w tym ponad 3 miliony w Polsce. Jesteśmy liderem rynku ubezpieczeń w
Wielkiej Brytanii, mamy silną pozycję w wielu krajach „starej” Unii Europejskiej,
m.in. we Francji, Holandii, Hiszpanii, Irlandii, Włoszech. Dynamicznie rozwijamy się
w krajach „nowej” Unii — w Polsce, na Litwie, w Czechach, na Węgrzech i w Rumunii. Od 2001 roku działa CU Litwa,
spółka założona dzięki CU Polska i korzystająca z polskich doświadczeń.
Aviva jest silna również na wysoko rozwiniętych rynkach poza Europą — w Stanach Zjednoczonych, Kanadzie, Australii,
Singapurze. W 2006 roku przeprowadziliśmy transakcję przejęcia dużej amerykańskiej firmy AmerUS, dzięki czemu
znacznie wzmocniliśmy naszą pozycję w USA, szczególnie w zakresie ubezpieczeń na życie i emerytur kapitałowych.
Bardzo poważnie traktujemy obecność w Azji, szczególnie w Chinach i Indiach — krajach, w których dzięki
dynamicznemu rozwojowi gospodarczemu coraz więcej ludzi stać na ubezpieczenia i inwestowanie pieniędzy. Ponadto
w ubiegłym roku rozpoczęliśmy działalność w Rosji.
Przedstawiam Państwu te informacje po to, aby zaakcentować, że jesteśmy dużą i stabilną firmą, która z powodzeniem
działa w krajach o różnej kulturze, kierując się wspólnymi wartościami. Globalny zasięg, nowoczesność i chęć osiągania
kolejnych sukcesów — cechy charakteryzujące grupę Aviva — skłoniły nas do wsparcia niezwykłej brytyjskiej żeglarki
Dee Caffari. W ubiegłym roku ustanowiła ona rekord świata — jako pierwsza kobieta samotnie i bez zawijania do portu
opłynęła kulę ziemską, wybierając najtrudniejszy kierunek, na zachód, naprzeciw dominującym wiatrom i prądom
morskim. Raport roczny, który przekazujemy do Państwa rąk, nawiązuje do jej osiągnięć i planowanego udziału w
zawodach, na samotne opłynięcie Ziemi w kierunku wschodnim. Osobę Dee Caffari stawiamy sobie za wzór ambicji i
wytrwałości.
Polska z każdym rokiem przesuwa się stopniowo z grona „rynków wschodzących” do klubu rozwiniętych krajów
europejskich. Podobnie Commercial Union Polska staje się dojrzałą i coraz bardziej istotną częścią całej grupy Aviva.
Jest to możliwe dzięki zaufaniu klientów oraz wysiłkowi naszych menedżerów, pracowników i agentów
ubezpieczeniowych. Wszystkim serdecznie dziękuję i zapewniam, że będziemy dokładali wszelkich starań, aby nasze
wartości realizować w codziennej praktyce.
Z końcem marca 2007 Adam Uszpolewicz został następcą Zbigniewa Andrzejewskiego na stanowisku prezesa grupy
Commercial Union Polska. Zbigniew Andrzejewski rozpoczął pracę w CU w 1997 roku, by następnie z dużym sukcesem
kierować firmą w okresie pełnym wyzwań i szans. Zarówno jako główny aktuariusz, przez sześć lat, a następnie jako
prezes grupy, od 2004 roku, odegrał kluczową rolę w umocnieniu naszej pozycji na polskim i litewskim rynku. W ciągu
minionych 10 lat łączna wartość aktywów zarządzanych przez grupę CU Polska wzrosła z 300 milionów do 45 miliardów
zł, co oznacza wzrost o ok. 65 proc. rocznie. Serdecznie mu dziękuję za ogromny wkład pracy.
Adam Uszpolewicz wnosi do CU Polska szerokie doświadczenie w międzynarodowych instytucjach finansowych, a także
fachową wiedzę w zakresie określania i realizowania przynoszących sukces strategii biznesowych. Bardzo wysoko
oceniam jego doświadczenie, zwłaszcza w zakresie inwestycji i bancassurance, a przede wszystkim wyśmienitą
znajomość sektora ubezpieczeń na życie w Europie Środkowej i Wschodniej. Jestem przekonany, że pokieruje
rozwojem grupy CU Polska od sukcesu do sukcesu.
Tidjane Thiam
szef grupy Aviva na Europę
przewodniczący rady nadzorczej Commercial Union Polska
List prezesa grupy CU Polska
Był to bardzo dobry rok dla całej naszej grupy finansowej. Wypracowaliśmy razem zysk brutto w wysokości 730 mln zł,
który był wyższy od zanotowanego w roku poprzednim o 13%. Po raz pierwszy wszystkie nasze spółki, czyli: CU TUnŻ,
CU PTE, CU TUO, CU TFI oraz CU Litwa osiągnęły zysk ze swojej działalności. Rok wcześniej CU Litwa notowało jeszcze
nieznaczną stratę finansową.
Źródłem dobrego wyniku był dynamiczny wzrost przypisu składek
wszystkich spółek grupy. Po uwzględnieniu wpłat do OFE oraz do
funduszy inwestycyjnych wyniósł on 7,4 mld zł i był wyższy o 23% od
składek roku 2005. Wszystkie spółki grupy zanotowały ponad
dwucyfrowy wzrost przypisu. Drugim czynnikiem, który przyczynił się
do wzrostu osiągniętego zysku, była konsekwentna kontrola poziomu
naszych kosztów operacyjnych. Co prawda koszty całkowite wzrosły w
stosunku do roku ubiegłego o 15%, cieszy jednak fakt, że odnotowana
dynamika była zdecydowanie niższa od dynamiki składki. Ponadto
należy dodać, że najistotniejszy udział w tym wzroście miało
zwiększenie o 49% pozycji kosztów tzw. regulacyjnych (wynikających
bezpośrednio ze zwiększenia się przypisu) oraz kosztów inwestycyjnych
wynikających z kolei ze wzrostu całego portfela aktywów w zarządzaniu
spółek grupy CU. Wzrost pozostałych kosztów operacyjnych wyniósł
jedynie 5% w stosunku do ubiegłego roku.
Jeżeli uwzględnimy wielkość aktywów w zarządzaniu, ubiegły rok był jeszcze lepszy. Na koniec roku 2006 całkowite
aktywa grupy CU Polska, łącznie z CU Litwa, wyniosły prawie 46 mld zł i były o 30% tj. o ponad 10 mld zł wyższe niż
na koniec 2005 roku. Zanotowany wzrost cieszy nas podwójnie, gdyż z jednej strony świadczy o wzroście sprzedaży
naszych spółek, z drugiej zaś odzwierciedla nasze umiejętności pomnażania kapitału powierzonego nam przez klientów.
Wypracowane w roku 2006 przez spółki CU wyniki inwestycyjne zarówno ubezpieczeniowych funduszy kapitałowych,
funduszy inwestycyjnych oraz naszego funduszu emerytalnego stanowią również kolejny powód do satysfakcji z dobrze
wykonanej pracy. Spośród naszych ubezpieczeniowych funduszy kapitałowych na szczególną uwagę zasługują CU
Dynamiczny i CU Akcji, które w rankingach inwestycyjnych niezmiennie od kilku lat plasują się w czołówce około 70
funduszy. Żaden fundusz inwestycyjny nie powstydziłby się stóp zwrotu osiągniętych przez CU Dynamiczny i CU Akcji w
rankingu pięcioletnim, które wyniosły na koniec 2006 roku odpowiednio 349% i 255%. Zapewnia nam to w rankingu
ubezpieczeniowych funduszy kapitałowych pierwsze i drugie miejsce.
Również dobre wyniki inwestycyjne osiągnęły nasze fundusze TFI, które możemy na razie oceniać w perspektywie
rocznej i trzyletniej. CU TFI rozpoczęło swoją działalność w maju 2002 roku, zatem historia działania funduszy
inwestycyjnych wynosi niespełna 5 lat.
Podsumowując wyniki inwestycyjne, nie możemy pominąć jeszcze zwrotu uzyskanego przez fundusz emerytalny CU
OFE, który wyniósł w 2006 roku 16,5%.
Fundusz CU OFE pozostaje największym funduszem emerytalnym w Polsce, zaufało mu ponad 2,6 milionów klientów.
W grupie Commercial Union dużą wagę przywiązujemy do wszelkich norm bezpieczeństwa kapitałowego prowadzonej
przez nas działalności, zarówno z punktu wiedzenia interesu klientów, jak i akcjonariuszy. Utrzymujemy wszystkie
wskaźniki bezpieczeństwa na odpowiednio wysokim poziomie. Nasze inicjatywy w obszarze zarządzania
bezpieczeństwem od kilku lat zdecydowanie wyprzedzają zalecenia określone polskimi normami.
Od początku istnienia Commercial Union łączy działalność biznesową, opartą na rygorystycznych, normach etycznych, z
wielostronną aktywnością na rzecz społeczeństwa.
Jako członkowie grupy Aviva jesteśmy dumni, że wszystkie nasze spółki na świecie realizują program Społecznej
Odpowiedzialności Biznesu — CSR.
Lokalne programy CSR wspiera wspólna filozofia — inspirujemy do odważnego myślenia o przyszłości. Zgodnie z
hasłem grupy Aviva: Pomyśl o przyszłości (Forward thinking).
Nasz sukces zawdzięczamy zmotywowanemu zespołowi. To dzięki pracownikom i agentom potrzeby naszych klientów
są dobrze zaspokojone. Dziękuję wszystkim za sprostanie wyzwaniom i osiągnięcie takich wspaniałych wyników.
Jestem dumny, że kiedy z końcem marca 2007 roku przekazałem obowiązki prezesa grupy Commercial Union swojemu
następcy — prezesowi Adamowi Uszpolewiczowi — zostawiłem firmę w dobrej kondycji, z dobrymi perspektywami na
przyszłość.
Zbigniew Andrzejewski
prezes grupy Commercial Union (do 31 marca 2007)
List prezesa grupy CU Polska
Szanowni Państwo,
Obejmując stanowisko prezesa grupy Commercial Union wkrótce po ogłoszeniu przez nią fantastycznych wyników
finansowych za rok 2006, czuję zarówno spokój wynikający z przekonania, że dołączyłem do jednej z najsilniejszych
instytucji na polskim rynku finansowym, jak i ciężar odpowiedzialności za jej dalszy dynamiczny rozwój.
Świetne wyniki w roku ubiegłym to efekt ciężkiej pracy naszych pracowników i
agentów, a także zaufania, jakim obdarzyli nas klienci i partnerzy biznesowi.
Wszystkim wyżej wymienionym grupom pragnę serdecznie podziękować.
Jako lider rynku w dziedzinie długoterminowych produktów oszczędnościowych i
emerytalnych jesteśmy w świetnej sytuacji by skorzystać z doskonałej
koniunktury na rynku pracy, rosnącej świadomości Polaków dotyczącej ich
potrzeb
finansowych
oraz
korzystnego
klimatu
makroekonomicznego.
Odpowiadając na potrzeby klientów będziemy dalej rozwijać ofertę produktową i
usługową w zakresie długoterminowego oszczędzania i inwestowania. Będziemy
też zwiększać dostępność naszych produktów i usług poprzez wzrost efektywności
i dalszy rozwój własnej sieci agencyjnej jak i uruchamianie nowych kanałów
dystrybucji i obsługi klientów.
W tym roku, a także w kolejnych latach, dużą wagę będziemy przywiązywać do
tych segmentów rynku usług finansowych, w których nasza dotychczasowa
pozycja rynkowa jest nieadekwatna do oczekiwań i możliwości naszej grupy. Mam
tu na myśli zarówno ubezpieczenia majątkowe jak i fundusze inwestycyjne.
Wierzymy, że rosnąca zamożność Polaków pozwoli na utrzymanie zwiększonego
popytu na obie grupy produktów.
Osiągnięcie naszych ambitnych celów biznesowych będzie możliwe tylko wtedy, gdy podstawą naszego działania
uczynimy innowacyjność — jedną ze sztandarowych wartości grupy Aviva. Musimy też lepiej wykorzystywać nasze
istniejące zasoby — jedną z największych na rynku baz danych klientów, wysokiej jakości sieć dystrybucji, znaną
markę, a także talent i umiejętności naszych pracowników.
Jestem przekonany, że grupa Commercial Union Polska będzie odgrywać coraz większą rolę na rynku ubezpieczeń i
inwestycji dzięki naszej pracy, a przede wszystkim satysfakcji klientów z wymiernych korzyści, jakich im przysparzamy.
Adam Uszpolewicz
prezes grupy Commercial Union (od 1 kwietnia 2007)