komunikat NWR

Transkrypt

komunikat NWR

Amsterdam, 22 sierpnia 2013 r.
New World Resources
Nieaudytowane śródroczne wyniki za pierwsze półrocze 2013 r.
New World Resources Plc („NWR” lub „Spółka”) ogłasza dziś swoje nieaudytowane
wyniki finansowe za pierwsze półrocze 2013 r. oraz dostarcza aktualizację dotyczącą
kroków NWR w kierunku optymalizacji działalności biznesowej.
Podsumowanie informacji finansowych dotyczących pierwszej połowy 2013 r.







Przychody w wysokości 493 milionów euro, spadek o 29%.
Gotówkowe jednostkowe koszty wydobycia1 na poziomie 84 euro za tonę,
wzrost o 22% przy 26% spadku produkcji, spadek o 10% przy stałej bazie
produkcyjnej.
Wydatki administracyjne i sprzedażowe wydobycia, spadek o 16% do poziomu
93 milionów euro.
EBITDA w wysokości (40) milionów euro.
Odpis na aktywach węglowych Spółki w wysokości 307 milionów euro.
Skorygowana podstawowa2 strata na jedną akcję serii A wynosiła (0,56) euro.
Zadłużenie netto w wysokości 653 milionów euro, przy pozycji gotówkowej w
wysokości 176 milionów euro.
Podsumowanie wyników operacyjnych za pierwszą połowę 2013 r.

Wskaźnik LTIFR3 wyniósł 5,65, co oznacza poprawę o 25% i stanowi najlepszy
wynik w historii NWR.
Niestety, w tym roku dwóch górników straciło życie w wypadkach przy pracy.


Produkcja węgla wyniosła 4,3Mt, a sprzedaż zewnętrzna 4,6Mt.
Podział sprzedaży węgla: 49 % węgiel koksujący, 51% węgiel energetyczny. 4

Produkcja koksu wyniosła 340kt, a sprzedaż zewnętrzna 298kt.

Aktualizacja dotycząca kroków podjętych w kierunku optymalizacji działalności
biznesowej
1.
W wyniku podjętych działań pozycja gotówkowa została wzmocniona kwotą 60
milionów euro.
1 Koszty wydobycia na tonę odzwierciedlają koszty operacyjne poniesione w górnictwie zarówno węgla koksującego, jak i węgla
energetycznego. Są one obliczone przez odjęcie z segmentowego Kosztu sprzedaży Zmiany w zapasach oraz deprecjacji i amortyzacji,
a następnie podzielenie przez całkowity wolumen produkcji węgla.
2 W całym niniejszym komunikacie prasowym obliczenia skorygowane nie uwzględniają wpływu odpisu na aktywach. Zanotowana strata
na akcję serii A w pierwszej połowie 2013 r. wyniosła (1,50) euro
3 Lost Time Injury Frequency Rate („LTIFR”) stanowi liczbę zgłoszonych wypadków w zakładach NWR, powodujących co najmniej trzy
dni nieobecności w pracy na million przepracowanych godzin. Liczba ta obejmuje podwykonawców.
4 Z pominięciem sprzedaży około 380kt miału i węgla energetycznego niższej wartości kalorycznej z zapasów w drugim kwartale 2013 r.
New World Resources Plc | c/o Hackwood Secretaries Limited, One Silk Street | London EC2Y 8HQ |
United Kingdom | Headquarters: Jachthavenweg 109h | 1081 KM Amsterdam | The Netherlands |
Tel: +31 20 570 2200 I Fax: +31 20 570 2222 I E-mail: [email protected] I www.newworldresources.eu I
A public company incorporated in England and Wales with Company Number 7584218 I New World
Resources Plc is also registered with the trade register in the Netherlands under number 55931758.
1/11
2.
3.
Trwa proces optymalizacji portfela biznesowego.
Całoroczne cele na 2013 r. dotyczące produkcji, sprzedaży i kosztów zostały
podtrzymane.
4.
Pełna optymalizacja bieżącej działalności do końca 2014 r.
2/11
Oświadczenie Prezesa
Od naszej ostatniej kwartalnej aktualizacji stało się jasne, że ceny węgla stopniowo
osiągają nowy, długoterminowy poziom. Pomimo, iż obserwujemy pewne oznaki stabilizacji
cen na rynku węgla koksującego, a wiadomości płynące z niemieckiego rynku pracy i
tamtejsze dane o produkcji są pozytywne, nie wierzymy, aby w najbliższym czasie doszło
do powtórki z okresu korzystnej koniunktury z 2008 i 2011 r.
Utrzymująca się słaba sytuacja na rynku cen węgla doprowadzi nas do podjęcia decyzji o
dokonaniu bezgotówkowego odpisu na kwotę 307 milionów euro na naszych aktywach
górniczych; cały czas jesteśmy też świadomi niepewności rynkowej i ryzyk, tak jak to
opisano dalej w Przeglądzie Operacyjnym i Finansowym.
Tak wygląda „nowa rzeczywistość” i NWR podejmuje działania, by móc się do niej
dostosować. Obejmują one wprowadzenie ogłoszonych wcześniej i opiewających na kwotę
100 milionów euro środków, wzmacniających pozycję gotówkową, na co składa się
wyprzedaż zapasów oraz inne sposoby obniżenia kosztów. Co ważniejsze, termin realizacji
pierwszego etapu naszej strategii na 2017 r. został przyśpieszony, i zarząd NWR jest w
pełni skoncentrowany na działalności wydobywczej w Czechach. Naszym celem, , jest
uczynienie działalności wydobywczej bardziej efektywnej, ekonomicznej i elastycznej do
końca 2014 r,.
Co to wszystko oznacza w kontekście celów na 2014 rok? Redukcję wydobycia do
poziomu pomiędzy ośmioma a dziewięcioma milionami ton, 60-procentowy udział węgla
koksującego w miksie sprzedaży, jednostkowy koszt wydobycia na poziomie 60 euro za
tonę, niższe koszty ogólne, CAPEX w wysokości niższej, niż 100 milionów euro, a także
dodatkowy wzrost wskaźników bezpieczeństwa. Osiągnięcie tych celów wymaga
wprowadzenia wielu trudnych zmian, w tym redukcji zatrudnienia. Jednakże, co muszę
podkreślić, osiągnięcie tych celów jest absolutnie konieczne, by NWR mógł się dobrze
rozwijać, gwarantować dobrobyt regionu, a także zrealizować swój strategiczny cel
zakładający zmianę pozycjonowania na lidera w wydobyciu i sprzedaży węgla koksującego
w Europie do 2017 r., w bezpieczny i trwały sposób. Nasz zespół zarządzający w OKD, z
Janem Fabianem na czele, dokonał wielkiego postępu we wprowadzaniu zmian w OKD, a
pomimo tego, iż rozmowy z naszymi związkami zawodowymi nadal trwają, sam mogę
zaobserwować, iż jest to konstruktywny dialog, przynoszący postępy.
Zgodnie z naszymi strategicznymi celami, każda z kopalni zamierza zmaksymalizować
własne wydobycie węgla koksującego. Nowy plan wydobycia w NWR ma być bardziej
elastyczny i selektywny. W dłuższej perspektywie, przewidujemy wykorzystanie naszych
relacji z klientami, tak aby wzmocnić nasze dostawy węgla koksującego ofertą węgla
koksującego odpowiedniej jakości sprowadzanego drogą morską. Wreszcie, zdrowie i
bezpieczeństwo naszych pracowników pozostaje naszym najważniejszym priorytetem.
Europa Centralna, która jest naszym kluczowy rykiem, to region który nadal wzmacnia
swoją pozycję, będąc ważnym centrum produkcyjnym Europy i wierzymy, że trend ten
będzie kontynuowany. Z tego powodu cały czas skupiamy naszą uwagę na węglu
koksującym i pomimo wszystkich krótkoterminowych trudności i wyzwań, które obecnie
stoją przed nami, kontynuujemy działania w kierunku pozycjonowania NWR jako lidera w
wydobyciu i sprzedaży węgla koksującego w Europie do 2017 roku.
Gareth Penny, Prezes NWR
3/11
Aktualizacja dotycząca optymalizacji działalności biznesowej
1. Poniższa tabela przedstawia efekty realizacji działań wzmacniających
pozycję gotówkową w pierwszym półroczu 2013 r., jak również szacowany
wpływ tych działań w drugim półroczu roku bieżącego.
w milionach euro
1 poł. 2013
2 poł. 2013.
prognozowane
2013 r.
prognozowane
10
15
25
Oszczędności gotówkowe na kosztach
osobowych
8
7
5
15
Oszczędności gotówkowe na
podwykonawcach
1
4
5
Oszczędności na administracji i kosztach
materiałowych
1
4
5
Oszczędności wydatków inwestycyjnych
(CAPEX) i odroczenia dotyczące
wybranych inwestycji w polu wybierania
węgla i nie będących koniecznością
inwestycji w konserwację
10
10
20
Aktywne zarządzanie kapitałem
obrotowym
40
15
55
Optymalizacja należności i zobowiązań
24
13
37
Wyprzedaż zapasów
16
2
18
Łącznie
60
40
100
Obniżka kosztów
2. Zadowalający
biznesowego:


5
postęp
przy
inicjatywach
optymalizacji
portfolio
Zgodnie ze strategią NWR, polegającą na koncentracji na wydobyciu węgla,
trwa proces zbycia działalności koksowniczej NWR (OKK).
W następstwie stress testów przeprowadzonych w naszych kopalniach,
doszliśmy do wniosku, iż przy nowych realiach cenowych utrzymanie działalności
naszej wysokokosztowej kopalni Paskov jest niemożliwe. Ponieważ zbycie kopalni
Paskov wydaje się być obecnie mało prawdopodobne, aktualnie rozważamy
podjęcie innych działań, w tym również zamknięcie kopalni na czas określony lub
na stałe. Nie ma jeszcze ostatecznej decyzji w sprawie kopalni Paskov;
poinformujemy o tym w odpowiednim czasie.
Negocjacje ze związkami na ten temat są obecnie w toku.
4/11

Trwa zmiana lokalizacji siedziby głównej OKD, która z centrum Ostrawy
przeniesiona zostanie na teren kopalni Darkov, należącej do NWR. Proces redukcji
personelu administracyjnego jest w toku, włączając w to poprzednio ogłaszane
ograniczenie liczby pracowników zatrudnionych na stanowiskach administracyjnych
i technicznych o 250 osób. Spodziewane jest, że strukturą umożliwiającą
scentralizowanie zarządu nad kopalniami będzie w pełni gotowa przed końcem
roku.
3. Cele na 2013 r. zostały podtrzymane:
Produkcja

Produkcja węgla na poziomie 9-10Mt.

Produkcja koksu na poziomie 700kt.
Sprzedaż

Sprzedaż zewnętrzna węgla na poziomie 8,5-9,5Mt, podzielona równo między
węgiel koksujący i energetyczny.

Sprzedaż dodatkowych 500kt zapasów miału i węgla energetycznego niższej
wartości kalorycznej.

Sprzedaż koksu na poziomie 600kt.
Ceny6

Cena 60 euro za tonę dotyczy dostaw węgla energetycznego w roku
kalendarzowym 2013.7

Średnia cena węgla koksującego w trzecim kwartale 2013 r. uzgodniona została
na poziomie 92 euro za tonę.

Średnia cena koksu w trzecim kwartale 2013 r. uzgodniona została na poziomie
232 euro za tonę.
Koszty

Stabilne gotówkowe jednostkowe koszty wydobycia oraz
jednostkowe koszty konwersji koksu przy stałym kursie walutowym.8
Gotówkowe
CAPEX

Wydatki na poziomie 100 milionów euro, z czego 10 milionów euro
przeznaczone jest na projekt Dębieńsko.
6 Szereg czynników, włącznie z, ale nie ograniczając się do, wahań kursu walutowego, zmian jakości, terminowości
dostaw oraz elastycznych przepisów w poszczególnych umowach może wpłynąć na końcowe zrealizowane ceny.
Zatem rzeczywista cena zrealizowana w tym okresie może różnić się od średniej ogłoszonej ceny. Wszystkie przyszłe
wskazane na 2013 r. ceny oparte są na kursie wymiany 25,0 korony czeskiej za euro. Wszystkie ceny są wyrażone jako
uśrednione przeciętne ceny dla różnej jakości węgla i są cenami loco.
7 Z pominięciem wpływu przewidywanych transakcji sprzedaży 500kt zapasów miału i węgla energetycznego niższej
wartości kalorycznej. Większość wolumenów sprzedaży węgla energetycznego wyceniania jest na bazie roku
kalendarzowego.
8 Jednostkowy gotówkowy koszt wydobycia w całym 2012 r. był na poziomie 71 euro na tonę. Jednostkowy gotówkowy
koszt konwersji koksu w całym 2012 r. był na poziomie 54 euro na tonę.
5/11
4. Termin realizacji pierwszego etapu naszej strategii na 2017 r. został
przyśpieszony:

1) Pełna optymalizacja bieżącej działalności z końcem 2014 roku:


o Produkcja węgla pomiędzy 8-9Mt;
o Sprzedaż węgla koksującego na poziomie powyżej 60% sprzedaży
zewnętrznej ogółem;
o Niższe koszty ogólne i Gotówkowy jednostkowy koszt wydobycia na
poziomie 60 euro/tona;
o Roczny CAPEX na utrzymanie i konserwacje poniżej 100 milionów euro;
o Dalsza poprawa wskaźnika LTIFR.
2) Sprzedaż węgla koksującego w Europie na poziomie 10Mtpa do roku 2017:
o Połączenie projektów wydobywczych i nowych inicjatyw
marketingowych;
o Zaangażowanie się w rynek importu węgla koksującego drogą morską.
3) Zapewnienie kompleksowej obsługi dla klientów z europejskiego rynku stali
(„one-stop shop”) do roku 2017:
o Opieranie się na możliwościach marketingowych;
Dostarczanie pełnego asortymentu jakościowego węgla koksującego w całej Europie.
6/11
Tabele podsumowujące
W celu uzyskania szczegółowych danych i analiz, prosimy o zapoznanie się z
Przeglądem Finansowym i Operacyjnym w dalszej części dokumentu.
Wybrane skonsolidowane dane finansowe i operacyjne
I poł.
2013
I poł.
2012
Zm.
Przychody
493
694
(29%)
Koszt sprzedaży
508
493
3%
486
538
(10%)
(Strata) / zysk brutto
(15)
201
-
Koszty sprzedaży i administracji
111
130
(14%)
EBITDA
(40)
158
-
Odpis na aktywach Spółki
307
-
-
Skorygowana (strata)/zysk operacyjny
(126)
71
-
Skorygowana (Strata)/zysk za okres
(145)
35
-
Skorygowana Podstawowa (strata) / zysk na
akcję serii A (w euro)
(0,56)
0,12
-
Aktywa łącznie
1.649
2.333
(27%)
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
176
452
(61%)
Zadłużenie netto
653
472
39%
Kapitał obrotowy netto
46
131
(65%)
Przepływy pieniężne netto z działalności
operacyjnej
(6)
60
-
CAPEX
85
123
(31%)
16.937
17.899
(5%)
5,65
7,56
(25%)
(w mln euro, o ile nie zaznaczono inaczej)
Z pominięciem Zmian w poziomie zapasów
Całkowita liczba personelu (w tym
podwykonawcy)
LTIFR
7/11
Segment wydobycia węgla
I poł. 2013 I poł. 2012
Zm.
P&L (w mln euro)
Przychody
434
625
(31%)
EBITDA
(44)
158
-
Odpis na rzeczowym majątku trwałym
(nieruchomości, zakład i sprzęt)
307
-
-
(127)
75
-
84
69
22%
62
69
(10%)
93
111
(16%)
4.281
5.779
(26%)
259
273
(5%)
4.557
4.823
(6%)
2.047
2.671
(23%)
2.510
2152
17%
755
996
(24%)
Skorygowana (strata)/ zysk z działalności
Operacyjnej
Koszty
Gotówkowe jednostkowe koszty wydobycia
9
(euro/tona)
Skorygowane dla spadku produkcji (euro/tona)
Koszty sprzedaży i administracji (w mln euro)
10
Produkcja i sprzedaż (kt)
Produkcja węgla
Sprzedaż do segmentu koksowniczego
Sprzedaż zewnętrzna
Węgiel koksujący
11
Węgiel energetyczny
12
Zapasy na koniec okresu
9 Koszty wydobycia na tonę odzwierciedlają koszty operacyjne poniesione w górnictwie zarówno węgla koksującego,
jak i węgla energetycznego. Są one obliczone przez odjęcie z segmentowego Kosztu sprzedaży Zmiany w zapasach
oraz deprecjacji i amortyzacji, a następnie podzielenie przez całkowity wolumen produkcji węgla.
10 Dane z I poł. 2013.uwzględniają produkcję w I poł 2013 r.
11 Sprzedaż węgla koksującego w pierwszym półroczu 2013 r. składała się w przybliżeniu z 40% z twardego węgla
koksującego (średnia zmienność), w 51% z półmiękkiego węgla koksującego i w 9% z węgla koksującego typu PCI.
12 Sprzedaż węgla energetycznego w pierwszym półroczu 2013 r. składała się w przybliżeniu w 74% z węgla
energetycznego i w 26% z miału. W zestawieniu uwzględniono sprzedaż około 380kt miału i węgla energetycznego
niższej wartości kalorycznej.
8/11
Średnie zrealizowane ceny (euro/tona)
Węgiel koksujący
100
134
(25%)
Węgiel energetyczny
56
11
73
(23%)
Segment koksowniczy
I poł. 2013 I poł. 2012
Zm.
P&L (w mln euro)
Przychody
88
109
(19%)
EBITDA
9
6
45%
Zysk z działalności operacyjnej
5
3
101%
Gotówkowe jednostkowe koszty konwersji
13
(euro/tona)
53
53
(1%)
Koszty sprzedaży i administracji (w mln euro)
13
13
6%
49
65
(25%)
340
349
(3%)
298
303
(2%)
208
166
25%
243
304
(20%)
Koszty
Koszty zakupu węgla
14
(EUR m)
Produkcja i sprzedaż (kt)
Produkcja koksu
Sprzedaż koksu
15
Zapasy na koniec okresu
Średnie zrealizowane ceny (euro/tona)
Koks
13 Koszty konwersji koksu na tonę odzwierciedlają koszty operacyjne poniesione przy produkcji wszystkich rodzajów
koksu i obliczane są przez odjęcie od Kosztu segmentowego sprzedaży Kosztu węgla zużytego do produkcji, zmian w
stanie zapasów oraz kosztów deprecjacji i amortyzacji, i następnie podzielenie przez całkowity wolumen produkcji
koksu.
14 Zarówno wewnętrzne, jak i zewnętrzne zakupy węgla.
15 Sprzedaż koksu w pierwszym półroczu 2013 r. składała się w przybliżeniu w 71% z koksu odlewniczego, w 19% z
koksu wielkopiecowego i w 10% z innych typów koksu.
9/11
Telekonferencja dotycząca wyników za pierwsze półrocze 2013 roku:
Kierownictwo NWR poprowadzi telekonferencję dla analityków i inwestorów 22 sierpnia
2013 r. o godzinie 11:00 CET (10:00 BST). Prezentacja będzie również dostępna
poprzez transmisję audio na żywo pod adresem: www.newworldresources.com, i
następnie zarchiwizowana na stronie internetowej Spółki.
Szczegóły dotyczące infolinii dla tych, którzy chcieliby uczestniczyć na żywo w
telekonferencji:
Wielka Brytania i reszta Europy
+44 (0)20 3427 1900
USA
+1 646 254 3388
Holandia
0800 020 2576
Republika Czeska
800 701 229
Polska
00 800 121 4330
Kod weryfikacyjny
3729628
Nagranie z konferencji będzie dostępne przez tydzień, po wybraniu numeru: +44 20
3427 0598 i kodu weryfikacyjnego nr 3729628.
Szczegółowe informacje:
Relacje Inwestorskie
Komunikacja Korporacyjna
Tel: +31 20 570 2244
Tel: +420 225 282 451
Email: [email protected]
Email: [email protected]
Strona internetowa: www.newworldresources.eu
Informacje dla redaktorów:
New World Resources Plc jest jednym z wiodących producentów węgla kamiennego i
koksu w Europie Środkowej. NWR produkuje wysokiej jakości węgiel koksujący i
energetyczny na potrzeby sektora hutniczego i energetycznego w Europie Środkowej
poprzez swoją spółkę zależną OKD, największego producenta węgla kamiennego w
Republice Czeskiej. OKK, koksownicza spółka zależna NWR, jest największym
producentem koksu odlewniczego w Europie. NWR realizuje obecnie kilka projektów
rozwojowych w Polsce i Republice Czeskiej, które stanowią część regionalnej strategii
wzrostu Spółki.
W 2013 r. Spółka ogłosiła strategię, zakładającą zmianę pozycjonowania NWR na
lidera w wydobyciu i sprzedaży węgla koksującego w Europie do 2017 roku.
NWR jest notowana na Giełdach Papierów Wartościowych w Londynie, Pradze i
Warszawie. Należy do indeksu FTSE Small Cap.
Resources Plc is also registered with the trade register in the Netherlands under number 55931758. 10/11
Zastrzeżenia prawne, stwierdzenia dotyczące przyszłości oraz zastrzeżenia
dotyczące kilku innych kwestii
Niektóre stwierdzenia zawarte w niniejszym dokumencie nie dotyczą faktów
historycznych, lecz przyszłości. Stwierdzenia dotyczące perspektyw, planów, sytuacji
finansowej oraz strategii biznesowej Spółki, jak też stwierdzenia odnoszące się do
zasobów kapitałowych, przyszłych nakładów na projekty rozwojowe oraz wyników
działalności mogą stanowić stwierdzenia dotyczące przyszłości. Ponadto stwierdzenia
dotyczące przyszłości można zwykle rozpoznać po użyciu słów wybiegających w
przyszłość takich jak „być może”, „oczekiwać”, „zamierzać”, „szacować”,
„przewidywać”, „planować”, „prognozować”, „będzie”, „może”, „mógłby”, „możliwe”,
„sądzić” lub „kontynuować” oraz ich zaprzeczeń czy wariantów lub podobnych
wyrażeń. Mimo, że w opinii Spółki oczekiwania zawarte w powyższych stwierdzeniach
dotyczących przyszłości są rozsądne, Spółka nie może zagwarantować, że
wspomniane oczekiwania sprawdzą się. Powyższe stwierdzenia dotyczące przyszłości
wiążą się z pewnymi ryzykami, niepewnością oraz innymi faktami, które mogą
spowodować znaczącą różnicę między wynikami rzeczywistymi a wynikami
wskazywanymi lub sugerowanymi we wspomnianych stwierdzeniach dotyczących
przyszłości. Stwierdzenia dotyczące przyszłości nie stanowią gwarancji przyszłych
wyników.
Do czynników, ryzyk oraz elementów niepewności, które mogą spowodować znaczącą
różnicę między wynikami rzeczywistymi a przewidywanymi, należy zaliczyć w
szczególności: ryzyka związane ze zmianami sytuacji politycznej, gospodarczej i
społecznej w Republice Czeskiej, Polsce oraz regionie Europy Środkowo-Wschodniej;
przyszłe ceny i popyt na produkty Spółki oraz popyt na produkty klientów Spółki;
rezerwy kopalń węgla; pozostały czas eksploatacji kopalń Spółki; produkcję węgla;
tendencje w branży węglowej oraz warunki na krajowych i międzynarodowych rynkach
węgla; ryzyka związane z wydobyciem węgla; przyszłe plany ekspansji i nakłady
inwestycyjne; relacje Spółki z klientami oraz warunki wpływające na działalność
klientów Spółki; konkurencję; funkcjonowanie oraz koszty transportu kolejowego I
innych form transportu; dostępność specjalistów i wykwalifikowanej siły roboczej;
warunki pogodowe lub zniszczenia powstałe wskutek katastrof żywiołowych; ryzyka
związane z prawem czeskim lub polskim, regulacjami i opodatkowaniem, w tym
również przepisami, regulacjami, rozporządzeniami oraz decyzjami dotyczącymi
branży wydobycia węgla, przepisami środowiskowymi oraz walutowymi dotyczącymi
podmiotów czeskich i polskich oraz ich oficjalną interpretacją przez instytucje rządowe,
inne organy regulacyjne oraz sądy; oraz ryzyka związane ze światową sytuacją
gospodarczą i światowym otoczeniem ekonomicznym. Dodatkowe czynniki ryzyka
zostały opisane w raporcie rocznym Spółki.
Stwierdzenia dotyczące przyszłości odnoszą się jedynie do sytuacji istniejącej w dniu
publikacji niniejszego dokumentu. Spółka jest zwolniona z obowiązku aktualizacji lub
rewizji, poprzez publikację lub w inny sposób, jakichkolwiek stwierdzeń dotyczących
przyszłości zawartych w niniejszym raporcie w celu odzwierciedlenia jakichkolwiek
zmian przewidywań lub jakichkolwiek zmian dotyczących zdarzeń, warunków, założeń
lub okoliczności, na których opiera się takie stwierdzenie, chyba że jest to wymagane
na podstawie obowiązujących przepisów prawa.
Resources Plc is also registered with the trade register in the Netherlands under number 55931758. 11/11

komunikat NWR

Transkrypt

Podobne dokumenty

Amsterdam, 3 February 2010

Amsterdam, 3 February 2010

Amsterdam, 3 February 2010

Amsterdam, 19 października 2012 r. Wycofanie akcji New World

Nieaudytowane wyniki za pierwsze dziewięć miesięcy 2014 r.

Amsterdam, 3 February 2010

Amsterdam, 3 February 2010

Amsterdam, 3 February 2010

. Automatyk / Programista PLC - i

Amsterdam, 3 February 2010

Śmiertelny wypadek w Kopalni Karvina

Amsterdam, 3 February 2010