Marvipol szykuje nowe emisje pod wykup

http://wiadomosci.stockwatch.pl/marvipol-szykuje-nowe-emisje-pod-wykup-obligacji-za-ponad-55-mlnzl,akcje,65511
StockWatch.pl
Marvipol szykuje nowe emisje pod wykup
obligacji za ponad 55 mln zł
Opublikowano: 2013-05-17, dostęp w dniu 31.03.2015
Daniel Paćkowski
Dewelopersko-motoryzacyjna grupa zamierza wyemitować do
kwalifikowanych funduszy inwestycyjnych 3-letnie obligacje serii K i L o
łącznej wartości nominalnej 45 mln zł. Pozyskane środki Marvipol chce
przeznaczyć na wykup obligacji zapadających w czerwcu i lipcu oraz na
współfinansowanie projektu Hill Park Apartments.
Marvipol ustanowił dwie hipoteki do maksymalnej kwoty 80 mln zł na nieruchomości gruntowej o pow. 35.587
m2 usytuowanej w Warszawie w rejonie ul. Pasymskiej. Oświadczenia zostały złożone w związku z umową
zawartą z grupą funduszy inwestycyjnych, ustalającą warunki inwestycji w obligacje spółki na kwotę 45 mln zł.
Pozyskane środki Marvipol przeznaczy m.in. na współfinansowanie wykupu obligacji serii B i MVP0713 o łącznej
wartości nominalnej 55,4 mln zł, zapadających w czerwcu i lipcu br. Część środków z emisji obligacji zasili budżet
ekskluzywnej inwestycji Hill Park Apartments realizowanej na stołecznych Młocinach. Spółka nie podała w
komunikacie parametrów emisji. Według zapewnień, oferta powinna dojść do skutku w ciągu najbliższych
tygodni.
- Jesteśmy w trakcie procesu, trwają zarówno uzgodnienia merytoryczne jak i formalne. Biorąc pod uwagę
złożoność operacji i jej zależność m.in. od decyzji od nas niezależnych, jak np. wpis do hipoteki, nie zaryzykuję
wskazania konkretnej daty. Najprawdopodobniej stanie się to w najbliższych tygodniach. – mówi Sławomir
Horbaczewski, wiceprezes Marvipolu.
Wiceprezes dodaje, że obligacje będą zarejestrowane w KDPW, natomiast temat ich dopuszczenia do obrotu na
Catalyst nie został dotąd podjęty. Na obecnym etapie nie wiadomo jaką część z kwoty 45 mln zł spółka zamierza
przeznaczyć na wykup obligacji.
- Trudno dziś to precyzyjnie rozstrzygnąć. Prowadzimy interesujące rozmowy z naszymi obligatariuszami,
większość z nich wyraża chęć dalszej współpracy, wygląda to bardzo obiecująco. Z punktu widzenia spółki
kluczowa jest pozycja gotówkowa – oczekiwany sukces tej emisji czyni pozycję gotówkową spółki, w kontekście
tegorocznych wykupów obligacji, optymalną. – dodaje Sławomir Horbaczewski.
Do końca roku Marvipol musi wykupić cztery z siedmiu serii notowanych na rynku długu. Ich łączna wartość
nominalna to blisko 94 mln zł. Najbliższa seria obligacji zapada 29 czerwca, a jej wartość nominalna to 39,4 mln.
Kolejne 14,45 mln zł nominału deweloper musi przygotować na 30 sierpnia. Ostatnie dwie serie na łączną kwotę
40 mln zł przypadają na grudzień 2013 r.
Spółka poinformowała, że będzie kontynuować działania mające na celu zmianę struktury zapadalności
zadłużenia.
- Prowadzimy aktywne rozmowy z inwestorami instytucjonalnymi zainteresowanymi udziałem w kolejnych
emisjach papierów wartościowych. Część z nich jest już naszymi obligatariuszami. Równolegle konsekwentnie
reorganizujemy Grupę, dokonujemy przeglądu aktywów i część z nich, przynoszących mniejszy zwrot na kapitale,
bierzemy pod wnikliwą obserwację. Chcemy skoncentrować się na naszych podstawowych obszarach
działalności, jakimi są realizacja inwestycji mieszkaniowych, a także import oraz sprzedaż samochodów premium
i high luxury. Reorganizacja uczyni naszą organizację jeszcze efektywniejszą, z korzyścią dla wszystkich
interesariuszy spółki. – dodaje Mariusz Książek.
Marvipol prowadzi intensywne rozmowy w sprawie pozyskania finansowania w drodze leasingu zwrotnego
biurowca Prosta Tower. Spółka może zainkasować z tej transakcji nawet 100,8 mln zł. Początkowo kwestia
sprzedaży w ramach leasingu miała się rozstrzygnąć do 10 maja, jednak ostatnio spółka poinformowała o
przedłużeniu ważności promesy do 22 maja 2013 r.
Spółka jest świeżo po publikacji raportu za I kwartał. W minionym okresie Marvipol wykazał 94,44 mln zł
przychodów wobec 84,22 mln zł rok wcześniej. Zysk na działalności operacyjnej wzrósł z 6,51 mln zł do 10,68
mln zł. Podobną dynamiką wykazał się wynik na poziomie netto, który skoczył do 5,79 mln zł z 2,01 mln zł przed
rokiem.