Problemy z obrotami - Dom Maklerski BDM SA

BIULETYN PORANNY środa, 29 lutego 2012 KONTRAKTY TERMINOWE NA WIG20 Wyniki sesji: wtorek, 28 luty 2012
Wartość
zmiana
System:
Kurs otwarcia
2 333
12
0.52%
Aktualna pozycja – krótka, sygnał otwarcia długiej– 2354
Kurs zamknięcia
2 332
6
0.26%
Ostatnia zmiana sygnału z długiej na krótką 2369
Kurs min.
2 315
19
0.83%
Kurs max.
2 338
12
0.52%
Wolumen obrotu
26 162
-5 519
-17.42%
Najbliższe poziomy oporu:
2350 2418 2448
2500
Otwarte pozycje
133 917
-1 141
-0.84%
Najbliższe poziomy wsparcia:
2300 2240 2212
2135
Problemy z obrotami
FW20 (2,333.00, 2,338.00, 2,315.00, 2,332.00, +6.00000)
2450
2400
2350
2300
2250
2200
2150
2100
2050
2000
ember
October
November
December
2012
February
March
WIG20 (2,322.87, 2,328.62, 2,308.22, 2,319.30, +6.02002)
2450
2400
2350
2300
2250
2200
2150
2100
2050
W ramach wczorajszej sesji na rynku
terminowym stosunkowo niewiele się działo.
Byki walczyły o utrzymanie podejścia z
końcówki sesji poniedziałkowej, co generalnie
się udało. Na dzisiaj celem będzie atak na
wczorajsze maksima (2338 pkt.), których
przekroczenie otworzyłoby drogę w kierunku
2375 pkt., gdzie znajduje się 3-tygodniowa linia
trendu spadkowego, stanowiąca także górne
ograniczenie kanału, w którym rynek porusza
się w lutym. O ile kontynuacja oscylacji w jego
obrębie
nie
wydaje
się
szczególnym
wyczynem, zwłaszcza że obecnie sprzyja temu
wciąż dobre zachowanie indeksów bazowych i
złotego, o tyle problem może pojawić się w
momencie, gdy przyjdzie kupującym zmierzyć
się z perspektywą wykreowania wiarygodnego
wybicia z tych ok. 3-tygodniowych wahań
(mogących utworzyć flagę) górą. Od pewnego
czasu widoczny jest bowiem coraz wyraźniej
problem z obrotami na naszym rynku. Spadek
zainteresowania kapitału może wskazywać, że
ten będzie skory do ponownej aktywności, ale
najprawdopodobniej
nie
na
obecnych
poziomach cenowych, tylko znacznie niższych,
co zwiększałoby szanse na scenariusz, w
którym zamiast udanego, wiarygodnego
wybicia z budowanej obecnie formacji flagi,
ostatecznie górę weźmie wariant pogłębienia
korekty styczniowych wzrostów i rynek zmierzy
się z okolicami zbliżonymi do 2200 pkt. Na
chwilę obecną czekamy zatem, aż na parkiecie
ponownie
zagości
znacznie
większa
aktywność, natomiast warto mieć w tym
kontekście na uwadze, że jeśli byki zaczęłyby
walczyć o wyższe limity, a w kwestii obrotów
niewiele się poprawi, to do takiej inicjatywy
kupujących należałoby podchodzić jednak z
rezerwą. Dopiero potwierdzenie obrotem
kazałoby bardziej przychylnie spojrzeć na
perspektywę docelowego przekroczenia okolic
2450 pkt. i dalszego skierowania rynku w
stronę 2600 pkt.
Tomasz Gessner
2000
ember
October
November
December
2012
February
March
Wydział Analiz i Informacji Dom Maklerski BDM S.A. ul. 3‐go Maja 23, 40‐096 Katowice, Tel.: 032 208 14 12, [email protected] Opracowanie ma charakter czysto informacyjny i zostało opracowany na podstawie informacji uznanych przez autorów za wiarygodne . Zawarte w nim komentarze są subiektywnymi poglądami autorów. Opracowanie i zawarte w nim komentarze nie są podstawą żadnej rekomendacji kupna bądź sprzedaży w rozumieniu obowiązującego prawa i nie powinny być tak interpretowane. Publikowanie w prasie lub w Internecie całości lub części opracowania wymaga zgody sporządzających raport. BIULETYN PORANNY środa, 29 lutego 2012 RYNEK AKCJI Wyniki sesji: wtorek, 28 luty 2012
Kurs max.
Zakres wahań
Wartość
obrotów
[mln PLN]
483,4
52 tygodnie
Indeks
Kurs otwarcia
Kurs zamknięcia
Zmiana [%]
Kurs min.
Kurs max.
Kurs min.
WIG20
2 942.4
2 019.0
2 322.87
2 319.30
0.26%
2 308.22
2 328.62
20.4
sWIG80
12 932.0
8 190.8
10 358.62
10 418.78
0.43%
10 356.24
10 430.65
74.4
31,5
mWIG40
2 993.2
2 054.5
2 481.24
2 475.36
0.77%
2 470.50
2 486.37
15.9
129,2
WIG PL
49 765.2
35 670.7
41 223.93
41 189.72
0.34%
41 152.02
41 223.93
71.9
-
WIG
50 501.8
35 349.0
41 617.40
41 605.56
0.34%
41 459.87
41 730.07
270.2
704,1
Spółka
Cena [PLN]
ASSECOPOL
zmiana %
Mkt Cap [mln PLN]
zmiana % względem WIG20
dzienna
1M
3M
6M
dzienna
1M
3M
6M
9.8%
27.9%
-0.6%
16.7%
8.4%
33.3%
54.35
4 216
-0.4%
16.1%
BANK HANDLOWY
76.40
9 982
0.3%
2.1%
6.7%
17.5%
0.0%
2.7%
5.3%
22.9%
BOGDANKA
129.50
4 405
0.5%
4.6%
15.7%
23.0%
0.3%
5.2%
14.4%
28.4%
BRE
300.00
12 631
0.0%
1.7%
11.1%
9.1%
-0.3%
2.2%
9.7%
14.5%
2.35
1 720
0.9%
-3.7%
5.1%
-28.1%
0.6%
-3.1%
3.7%
-22.7%
-21.7%
GETIN
GTC
8.83
1 937
0.8%
-16.5%
-9.6%
-27.0%
0.5%
-16.0%
-11.0%
JSW
104.30
12 433
1.3%
-1.6%
14.6%
-3.4%
1.0%
-1.1%
13.2%
1.9%
KERNEL
71.45
5 693
2.1%
4.3%
1.5%
9.1%
1.8%
4.9%
0.1%
14.5%
KGHM
146.40
29 280
2.4%
4.9%
10.5%
-16.2%
2.1%
5.4%
9.1%
-10.9%
LOTOS
27.79
3 609
1.0%
6.5%
11.2%
-9.9%
0.7%
7.0%
9.8%
-4.5%
PBG
65.50
936
0.6%
-20.1%
-11.0%
-31.1%
0.4%
-19.6%
-12.4%
-25.7%
PEKAO
155.00
40 669
0.1%
-1.6%
5.9%
4.8%
-0.1%
-1.1%
4.6%
10.2%
PGE
20.00
37 396
1.8%
-2.4%
-6.5%
-3.1%
1.5%
-1.8%
-7.9%
2.3%
PGNIG
3.65
21 535
0.8%
-6.2%
-11.4%
-10.3%
0.6%
-5.6%
-12.8%
-4.9%
PKNORLEN
35.85
15 333
1.0%
-2.4%
-10.8%
-9.4%
0.7%
-1.8%
-12.2%
-4.1%
PKOBP
34.00
42 500
-1.0%
-2.4%
1.7%
-6.2%
-1.3%
-1.9%
0.4%
-0.8%
PZU
334.00
28 842
-1.5%
0.0%
4.6%
-5.9%
-1.7%
0.5%
3.2%
-0.5%
TAURON
5.16
9 043
-0.6%
-4.4%
-4.8%
-3.4%
-0.8%
-3.9%
-6.2%
2.0%
TPSA
16.90
22 572
-0.9%
-2.3%
-8.6%
-2.3%
-1.2%
-1.8%
-10.0%
3.1%
TVN
11.15
3 834
-0.4%
-0.9%
13.7%
-23.5%
-0.7%
-0.3%
12.3%
-18.2%
Komentarz po sesji
Komentarz przed sesją:
WIG20 nie chce rosnąć
Średnioterminowy trend niezagrożony
Wczorajsza sesja potwierdziła poniedziałkowy „młotek”, choć
wciąż inwestorzy zachowują ostrożność biorąc pod uwagę
odnotowane obroty czy kształt świeczki. Niewątpliwie rynek
czeka na komunikat ECB o wartości LTRO2 (dziś 11:15) czy
decyzję ISDA odnośnie wykonania CDS’ów na Grecję
(czwartek). W mojej opinii wydarzenia te nie wpłyną istotnie
na przebieg sesji. Spodziewana kwota LTRO ma być podobna
do tej z grudnia (ok. 500 mld EUR), a ISDA musi stwierdzić
„wystrzelenie” CDS’ów bo inaczej rynek ubezpieczeń by się
załamał. Dane makro we wtorek były mieszane. Najpierw
mocno spadły zamówienia na dobra trwałego użytku (-4%
m/m wobec oczek -0,9% m/m), potem ceny domów mierzone
indeksem Case-Shiller. Nastroje na giełdzie zdołał poprawić
odczyt indeksu zaufania konsumentów (70,8 pkt wobec oczek.
63,0 pkt). Dzięki temu ostatecznie indeksy na Wall Street
zanotowały kolejną zieloną sesję. S&P500 zyskał 0,34% i
zakończył na 1372,2 pkt. Wciąż są to okolice oporów przy
niedźwiedzich dywergencjach. Do oporów zmierza też
EUR/USD (ok. 1,35). Niemniej sytuacja techniczna wciąż
wspiera popyt. Zakładam, że w poniedziałek osiągnęliśmy dno
(silne wsparcie na 2290 pkt) i obecnie WIG20 rysuje kolejną
falę wzrostową w rejony 2400 pkt.
Po wczorajszej udanej końcówce notowań na GPW, która była kopią
zwyżkowego ruchu wykonanego w pierwszej fazie sesji na Wall Street,
dziś część inwestorów liczyła na dalszą poprawę nastrojów na naszym
rynku. Przez pierwsze godziny notowań znajdowaliśmy się powyżej
wczorajszego zamknięcia, ale trudno było doszukać się większej
aktywności kupujących, co odzwierciedlały niskie obroty. Podobnie jak
na wielu ostatnich sesjach nasz rynek wygląda, jakby większość
inwestorów już posiadała akcje i czekała na to, by ktoś je pociągnął w
górę. Stąd też gdy o godzinie 14:30 pojawiły się gorsze od oczekiwań
dane z USA dotyczące zamówień na dobra trwałe, WIG20 szybko
skorygował cały dzisiejszy wzrost i wrócił w okolice poniedziałkowego
zamknięcia. W podobny, łatwy sposób spadł niemiecki DAX i wydaje
się, że choć ten indeks był zdecydowanie mocniejszy od nas przez
ostatnie dwa i pół miesiąca, chwilowo niemieccy inwestorzy są mniej
chętni do kupowania akcji i gotują się na nieco głębszy spadek.
Powstrzymuje ich przed tym Wall Street - o godzinie 16:00
otrzymaliśmy bardzo pozytywny sygnał w postaci wyraźnie lepszego od
oczekiwań odczytu sentymentu amerykańskich konsumentów
Conference Board. To pozwoliło na zwyczajowy powrót optymizmu na
rynek amerykański i pomogło w końcówce wielu europejskim giełdom,
(w tym wspomnianemu DAXowi) ale nie naszej. WIG20 dalej lekko
tracił na wartości i dopiero ostatnie minuty notowań przynosiły wzrost i
pozwoliły nam na zakończenie dnia powyżej zera. Sesja była kolejnym
rozczarowaniem i gołym okiem widać, że nie ma na naszym rynku
silnego popytu. WIG20 przez to nie chce rosnąć i póki nie zobaczymy
zmiany charakteru handlu na GPW, spodziewałbym się dalszego
osuwania największych spółek.
Piotr Kaczmarek, CFA
Krystian Brymora
Wydział Analiz i Informacji Dom Maklerski BDM S.A. ul. 3‐go Maja 23, 40‐096 Katowice, Tel.: 032 208 14 12, [email protected] Opracowanie ma charakter czysto informacyjny i zostało opracowany na podstawie informacji uznanych przez autorów za wiarygodne . Zawarte w nim komentarze są subiektywnymi poglądami autorów. Opracowanie i zawarte w nim komentarze nie są podstawą żadnej rekomendacji kupna bądź sprzedaży w rozumieniu obowiązującego prawa i nie powinny być tak interpretowane. Publikowanie w prasie lub w Internecie całości lub części opracowania wymaga zgody sporządzających raport. BIULETYN PORANNY środa, 29 lutego 2012 INFORMACJE ZE SPÓŁEK
ING
Zarząd ING Banku Śląskiego zamierza rekomendować niewypłacanie dywidendy z zysku za
2011 rok i przeznaczenie całości zysku na zasilenie funduszy własnych
Oponeo.pl
Spółka w 2011 roku zanotowała 7,2 mln zł zysku netto (7,4 mln zł w 2010), 6,1 mln zł EBIT (9,4
mln zł) przy 170,8 mln zł przychodów ze sprzedaży (144,1 mln zł).
Midas
Spółka Litenite obejmie 781,2 mln akcji serii D NFI Midas po 0,7 zł za akcję, czyli o wartości
prawie 547 mln zł. O taką kwotę spółki wzajemnie umownie potrąciły sobie wierzytelności.
Lotos, PKN Orlen
Wg ministra skarbu dywidendy Lotosu i PKN Orlen uzależnione będą od planów inwestycyjnych
spółek, w tym dotyczących poszukiwania węglowodorów.
Minister skarbu mówił niedawno, że PKN Orlen może rozmawiać z jedną z państwowych spółek
energetycznych na temat współpracy przy poszukiwaniu gazu łupkowego. Tym partnerem może
być PGE.
ZE PAK
Prospekt emisyjny ZE PAK trafi do KNF w wakacje. Oferta publiczna spółki może mieć miejsce
we wrześniu-październiku tego roku
PKO BP, PZU
Ministerstwo Skarbu Państwa nie wyklucza, że jeszcze w I półroczu 2012 roku może sprzedać na
rynku pakiet akcji PKO BP i PZU, ale uzależnia to od warunków rynkowych.
Zarządy spółek Grupy PZU wypowiedziały Zakładowe Układy Zbiorowe Pracy dla PZU SA oraz
PZU Życie SA, co oznacza rozpoczęcie negocjacji ze stroną związkową nad nowymi
regulaminami wynagradzania.
KGHM
KGHM jest przygotowany na wypłatę co najmniej 3 mld zł dywidendy, ale może być ona wyższa.
Sejm w drugim czytaniu skierował we wtorek ponownie do komisji finansów projekt ustawy,
wprowadzającej opodatkowanie wydobycia miedzi i srebra. Posłowie zgłosili kilkanaście
poprawek do rządowej propozycji.
Jednostkowy zysk netto KGHM w 4Q’11 wzrósł do 3,814 mld zł z 1,324 mld zł w 4Q’10i był
wyższy o 2,1% od konsensusu na poziomie 3,734 mld zł. KGHM lekko przekroczył podawane w
grudniu prognozy na cały 2011 rok.
KGHM w 4Q’11 odnotował ujemny wynik na instrumentach pochodnych w wysokości 266,568
mln zł. Spółka nie wdrożyła żadnych transakcji zabezpieczających na rynku miedzi oraz srebra.
Izostal
Spółka zakupiła rury od firmy MH Biuro Przedstawicielskie Zbigniew Kania o wartości 2,3 mln
EUR netto (9,6 mln PLN).
PEPEES
Przedsiębiorstwo Przemysłu Spożywczego PEPEES otrzymało od Skarbu Państwa zgodę na
pogłębione badanie spółki Przedsiębiorstwo Przemysłu Ziemniaczanego "Trzemeszno". Badanie
jest przeprowadzane w związku z zamiarem nabycia 90,4% udziałów w tej spółce
Ergis
Grupa Ergis, zajmująca się przetwórstwem tworzyw sztucznych, do połowy bieżącego roku
planuje zakończyć prowadzone projekty inwestycyjne. Rozważane jest rozpoczęcie przed
końcem 2012 roku jeszcze jednej inwestycji, w linię do produkcji pasków PET. Koszt tego
projektu szacowany jest na 12 mln zł. Jeśli zapadłaby pozytywna decyzja w tej sprawie, linia
byłaby gotowa do połowy 2013 roku. Obecnie spółka produkuje 5 tys. ton paska PET rocznie. Po
przeprowadzeniu inwestycji produkcja wzrosłaby do 7,5 tys. ton.
Deweloperzy
Wartość nowo udzielonych kredytów hipotecznych spadnie w 2012 r. do 44 mld zł wobec 49,2
mld zł w 2011 r. - wynika z prognoz AMRON.
Banki
Wskaźnik koniunktury bankowej Pengab wzrósł w lutym 2012 roku w stosunku do ostatniego
styczniowego pomiaru do 25,1 pkt z 24,0 pkt - poinformował Związek Banków Polskich oraz
Pentor.
Boryszew
Boryszew, który pod koniec października 2011 r. złożył wiążącą ofertę na zakup aktywów grupy
przedsiębiorstw Ymos, w tym zakładów produkcyjnych w Niemczech i Polsce, otrzymał
pozytywną decyzję Federalnego Urzędu Antymonopolowego (Bundeskartellamt) w sprawie
nabycia aktywów tej grupy
Wydział Analiz i Informacji Dom Maklerski BDM S.A. ul. 3‐go Maja 23, 40‐096 Katowice, Tel.: 032 208 14 12, [email protected] Opracowanie ma charakter czysto informacyjny i zostało opracowany na podstawie informacji uznanych przez autorów za wiarygodne . Zawarte w nim komentarze są subiektywnymi poglądami autorów. Opracowanie i zawarte w nim komentarze nie są podstawą żadnej rekomendacji kupna bądź sprzedaży w rozumieniu obowiązującego prawa i nie powinny być tak interpretowane. Publikowanie w prasie lub w Internecie całości lub części opracowania wymaga zgody sporządzających raport. BIULETYN PORANNY środa, 29 lutego 2012 Polimex,
Pol-Aqua,
Mostostal
Warszawa,
Budimex, ZUE, Erbud
Oferty w przetargu na przebudowę układów torowych wraz z infrastrukturą towarzyszącą na linii
kolejowej E59 na odcinku Czempiń - Poznań złożyło 18 wykonawców. Wśród nich trzecią pod
względem ceny ofertę złożyło konsorcjum Torpolu, z grupy Polimeksu, a czwartą konsorcjum PolAquy. Ofertę złożyło też m.in. konsorcjum Mostostalu Warszawa, konsorcjum Budimeksu i PNI,
konsorcjum z ZUE oraz konsorcjum z udziałem Erbudu. Zamawiający na sfinansowanie
zamówienia zamierza przeznaczyć 981,73 mln zł brutto.
Paged
ING Parasol FIO zarządzany przez ING Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych zmniejszył
zaangażowanie w spółce Paged do 4,84% akcji i głosów na WZ.
BOŚ
Grupa Banku Ochrony Środowiska wypracowała w 2011 r. 62,4 mln zł zysku netto, czyli o 1,2%
mniej niż w 2010 roku.
Stalprodukt
W 4Q’11 spółka zanotowała 31,7 mln zł zysku netto (konsensus 35 mln zł), 36,2 mln zł EBIT
(41,2 mln zł) przy 520,3 mln zł przychodów ze sprzedaży (503,5 mln zł).
BZ WBK, Kredyt Bank
Santander spodziewa się dywidendy z zysku BZ WBK za 2011 w wysokości 8 zł na akcję.
Santander spodziewa się 436 mln zł synergii brutto z połączenia BZ WBK i Kredyt banku, w tym
322 mln zł synergii kosztowych i 114 mln zł w synergiach przychodowych.
Komisja Nadzoru Finansowego (KNF) przy rozpatrywaniu wniosku w sprawie połączenia Kredyt
Banku i BZ WBK będzie kierować się zasadami, na jakich funkcjonuje w Polsce grupa UniCredit.
CEZ
Czeski koncern energetyczny CEZ po czterech kwartałach 2011 roku zanotował spadek zysku
netto o 13,2% do 40,8 mld CZK. Spółka oczekuje, że w 2012 roku zysk netto wyniesie 41 mld
CZK.
City Interactive
City Interactive podpisał umowę z Namco Bandai Partners na dystrybucję dwóch gier polskiej
spółki, Sniper: Ghost Warrior 2 i Combat Wings: The Great Battles of World War II, na terytorium
Wlk. Brytanii, Hiszpanii, Włoch i Grecji.
Stalprofil
W 2011 spółka zanotowała 37,2 mln zł zysku netto (29,7 mln zł w 2010), 59,8 mln zł EBIT (42,8
mln zł) przy 795,3 mln zł przychodów ze sprzedaży (630,8 mln zł).
Enea
W 4Q’11 zysk netto Enei spadł o 13% r/r do 79,9 mln zł (konsensus 120 mln zł). Poniżej
oczekiwań ukształtował się także EBIT (75,8 mln zł). Zgodne z oczekiwaniami były przychody
(2,5 mld zł).
ZA Puławy
Skonsolidowany zysk netto Zakładów Azotowych Pułwy, przypadający akcjonariuszom jednostki
dominującej, w drugim kwartale roku finansowego 2011/2012 wyniósł 136,0 mln zł wobec 17,1
mln zł zysku rok wcześniej i był niższy od średniej prognoz analityków na poziomie 155,9 mln zł.
Eurocash
Zysk netto Eurocash, przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej, w 4Q’11 wzrósł do
53,8 mln zł z 47,7 mln zł w analogicznym okresie 2010 roku. Wynik jest zgodny z oczekiwaniami
rynku (54,1 mln zł).
Empik
Zysk netto grupy EMF, przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej, wyniósł w 4Q’11 85,7
mln zł. Rynek oczekiwał 73,9 mln zł.
Inter Cars
Wyniki spółki w 4Q’11 były zgodne z oczekiwaniami na poziomie zysku netto (23,4 mln zł) ale
poniżej oczekiwań na poziomie EBIT (35,9 mln zł) i przychodów (718,2 mln zł).
Źródło: spółki, PAP
Wydział Analiz i Informacji Dom Maklerski BDM S.A. ul. 3‐go Maja 23, 40‐096 Katowice, Tel.: 032 208 14 12, [email protected] Opracowanie ma charakter czysto informacyjny i zostało opracowany na podstawie informacji uznanych przez autorów za wiarygodne . Zawarte w nim komentarze są subiektywnymi poglądami autorów. Opracowanie i zawarte w nim komentarze nie są podstawą żadnej rekomendacji kupna bądź sprzedaży w rozumieniu obowiązującego prawa i nie powinny być tak interpretowane. Publikowanie w prasie lub w Internecie całości lub części opracowania wymaga zgody sporządzających raport. BIULETYN PORANNY środa, 29 lutego 2012 INDEKSY I WSKAŹNIKI indeksy giełdowe pozostałe wskaźniki zmiana indeks/ticker data kurs 1D 1M 3M 6M MSCI AC World 2012‐02‐28 330.8 0.5% 4.9% 16.1% 13.0% świat zmiana indeks/ticker data kurs 1D 1M 3M Miedź LME 3M 2012‐02‐28 8 536.0 0.1% 0.1% 13.9% ‐5.9% surowce 6M MSCI World 2012‐02‐28 1 298.1 0.4% 4.8% 15.7% 13.5% Ropa WTI Crude 2012‐02‐28 106.6 ‐1.9% 7.8% 6.0% 17.6% MSCI EM 2012‐02‐28 1 056.5 1.2% 5.2% 18.8% 10.4% Złoto Spot $/oz 2012‐02‐28 1 786.8 0.6% 3.2% 2.4% ‐2.6% MSCI BRIC 2012‐02‐28 320.5 1.3% 5.9% 21.2% 12.6% Aluminium LME 3M 2012‐02‐28 2 331.0 0.2% 2.9% 15.1% ‐2.0% 41 464.1 0.3% 2.8% 8.5% 4.6% Polska 5yr yield 2012‐02‐28 4.986 0.3% ‐2.0% ‐8.2% ‐1.7% Europa Środkowa, Wschodnia i Południowa Polska WIG 2012‐02‐28 obligacje i rynek pieniężny Polska WIG20 2012‐02‐28 2 313.3 0.3% 0.6% 4.9% 2.4% Polska 10yr yield 2012‐02‐28 5.537 0.4% ‐1.4% ‐8.8% ‐1.6% Polska mWIG40 2012‐02‐28 2 456.4 0.8% 6.3% 16.4% 8.6% Polska WIBOR 3M 2012‐02‐27 4.870 0.0% ‐0.3% 0.2% 5.4% Polska sWIG80 2012‐02‐28 10 374.5 0.4% 12.0% 20.7% 12.9% Polska WIBOR 6M 2012‐02‐27 4.880 0.0% ‐0.6% 0.2% 2.7% Węgry BUX 2012‐02‐28 19 168.5 0.3% ‐0.4% 14.3% 7.7% USA 10yr yield 2012‐02‐28 1.943 0.9% 2.7% ‐2.4% ‐13.9% Czechy PX 2012‐02‐28 1 003.7 ‐1.0% 2.6% 15.6% 0.2% Niemcy 10yr yield 2012‐02‐28 1.829 ‐2.9% ‐1.6% ‐20.5% ‐15.2% Bułgaria Sofix 2012‐02‐28 306.0 1.0% ‐3.7% ‐0.5% ‐17.3% Japonia 10yr yield 2012‐02‐28 0.967 ‐0.8% ‐0.3% ‐8.9% ‐5.2% Rosja Micex 2012‐02‐28 1 574.1 ‐1.2% 4.4% 7.4% 8.0% Hiszpania 10yr yield 2012‐02‐28 5.010 ‐0.7% 0.9% ‐23.8% 0.2% Rosja RTS (USD) 2012‐02‐28 1 708.2 ‐1.2% 9.1% 15.8% 7.1% Irlandia 10yr yield 2011‐10‐13 7.736 0.1% ‐10.4% ‐41.4% ‐15.5% BET 2012‐02‐28 5 179.5 0.4% 9.1% 24.6% 12.9% Portugalia 10yr yield 2012‐02‐28 12.914 1.1% ‐15.2% ‐4.0% 15.6% ISE 100 2012‐02‐28 58 821.8 2.0% 4.6% 14.7% 11.7% Włochy 10yr yield 2012‐02‐28 5.079 5.4% ‐2.7% ‐22.4% 14.0% Euro Stoxx 50 2012‐02‐28 2 513.1 0.3% 3.4% 14.0% 16.6% Belgia 5yr USD 2012‐02‐28 241.3 ‐2.2% ‐1.6% ‐20.7% 4.8% FTSE 100 2012‐02‐28 5 915.6 0.2% 3.9% 12.3% 17.6% Chiny 5yr USD ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ Francja CAC40 2012‐02‐28 3 441.5 0.4% 4.1% 15.1% 13.0% Francja 5yr USD 2012‐02‐28 178.8 ‐3.0% ‐1.3% ‐10.6% 16.0% Niemcy DAX 2012‐02‐28 6 849.6 0.6% 5.8% 19.9% 24.4% Grecja 5yr USD ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ IBEX 35 2012‐02‐28 8 537.2 ‐0.1% ‐1.4% 5.8% 6.4% Hiszpania 5yr USD 2012‐02‐28 368.4 ‐1.3% ‐2.0% ‐9.8% 3.0% Rumunia Turcja Europa Zachodnia W. Brytania Hiszpania CDS Holandia AEX 2012‐02‐28 325.0 0.2% 2.3% 14.7% 18.7% Irlandia 5yr USD 2012‐02‐28 572.3 ‐0.2% ‐7.8% ‐19.5% ‐25.6% Szwecja OMX 30 2012‐02‐28 1 093.6 0.8% 6.0% 19.0% 22.0% Japonia 5yr USD 2012‐02‐28 123.4 ‐0.2% ‐10.7% ‐6.3% 18.1% Austria ATX 2012‐02‐28 2 196.3 0.1% 3.3% 24.7% 2.6% Niemcy 5yr USD 2012‐02‐28 80.5 ‐1.9% ‐11.5% ‐19.1% 7.7% Polska 5yr USD 2012‐02‐28 200.7 ‐1.1% ‐16.7% ‐27.1% ‐7.3% 20.4% Ameryka Północna i Południowa USA DJIA 2012‐02‐28 12 981.5 0.2% 3.1% 13.7% 16.9% Portugalia 5yr USD 2012‐02‐28 1 105.0 ‐1.6% ‐25.5% 4.2% USA S&P500 2012‐02‐28 1 367.6 0.4% 4.5% 15.7% 18.0% Rosja 5yr USD 2012‐02‐28 188.0 ‐2.9% ‐16.3% ‐23.0% ‐1.0% USA Nasdaq Comp 2012‐02‐28 2 966.2 0.7% 6.2% 18.5% 21.1% USA 5yr EUR 2012‐02‐28 35.3 ‐1.3% ‐19.8% ‐29.8% ‐29.0% Kanada S&P/TSX 2012‐02‐28 12 700.4 0.3% 2.4% 10.2% 4.8% W. Brytania 5yr USD 2012‐02‐28 70.0 ‐1.7% ‐12.1% ‐23.5% ‐5.7% Meksyk IPC 2012‐02‐28 37 785.7 0.6% 2.3% 7.1% 12.3% Włochy 5yr USD 2012‐02‐28 387.0 ‐1.7% ‐7.1% ‐20.5% 7.3% Brazylia BOVESPA 2012‐02‐28 65 241.5 1.1% 4.9% 17.7% 23.6% kursy walut Argentyna MERVAL 2012‐02‐28 2 762.6 ‐2.9% ‐5.3% 10.6% ‐5.7% EUR/PLN 2012‐02‐28 4.130 ‐0.8% ‐2.4% ‐8.2% 0.1% USD/PLN 2012‐02‐28 3.070 ‐1.1% ‐5.2% ‐8.2% 7.2% NIKKEI 225 2012‐02‐29 9 722.5 0.9% 10.1% 17.5% 11.7% CHF/PLN 2012‐02‐28 3.427 ‐0.9% ‐2.5% ‐6.6% ‐3.8% Azja i Australia Japonia Hong Kong Hang Seng 2012‐02‐28 21 568.7 1.7% 5.2% 19.7% 11.2% EUR/USD 2012‐02‐28 1.345 0.3% 2.9% 0.0% ‐6.6% Chiny Shanghai Comp 2012‐02‐28 2 451.9 0.2% 5.7% 2.9% ‐5.9% USD/JPY 2012‐02‐28 80.510 0.2% 5.5% 3.8% 5.2% Indie BSE30 2012‐02‐28 17 731.1 1.6% 2.9% 9.8% 12.2% Indonezja JKSE 2012‐02‐28 3 903.6 1.1% ‐2.1% 7.2% 2.0% Izrael TA 25 2012‐02‐28 1 075.1 ‐0.9% ‐5.8% 0.0% ‐2.7% Korea Kospi 2012‐02‐29 2 003.7 0.6% 2.0% 10.4% 12.6% S&P/ASX 200 2012‐02‐29 4 262.7 ‐0.1% 0.8% 6.7% 5.1% Australia Źródło: Bloomberg
Wydział Analiz i Informacji Dom Maklerski BDM S.A. ul. 3‐go Maja 23, 40‐096 Katowice, Tel.: 032 208 14 12, [email protected] Opracowanie ma charakter czysto informacyjny i zostało opracowany na podstawie informacji uznanych przez autorów za wiarygodne . Zawarte w nim komentarze są subiektywnymi poglądami autorów. Opracowanie i zawarte w nim komentarze nie są podstawą żadnej rekomendacji kupna bądź sprzedaży w rozumieniu obowiązującego prawa i nie powinny być tak interpretowane. Publikowanie w prasie lub w Internecie całości lub części opracowania wymaga zgody sporządzających raport. BIULETYN PORANNY środa, 29 lutego 2012 RYNKI ZAGRANICZNE DJ Industrial (12,976.74, 13,021.51, 12,952.82, 13,005.12, +22.1699)
NASDAQ US (2,969.25, 2,988.59, 2,966.61, 2,986.76, +23.0100)
3000
13000
2950
12750
2900
2850
12500
2800
12250
2750
12000
2700
2650
11750
2600
11500
2550
11250
2500
2450
11000
2400
10750
2350
10500
2300
10250
ptember
October
November
December
2012
February
2250
tember
March
October
November
December
2012
February
March
Frankfurt DAX (6,867.23, 6,900.51, 6,809.22, 6,887.63, +23.1997)
S&P 500 US (1,367.56, 1,373.09, 1,365.97, 1,372.18, +6.44006)
1375
7000
1350
6800
1325
6600
1300
6400
1275
6200
1250
1225
6000
1200
5800
1175
5600
1150
5400
1125
5200
1100
5000
1075
4800
ptember
October
November
December
2012
February
tember
March
October
November
December
2012
February
March
Paris CAC 40 (3,455.34, 3,462.54, 3,425.73, 3,453.99, -13.0400)
London FT-SE (5,915.55, 5,937.02, 5,899.99, 5,927.91, -7.21973)
6000
3500
5900
3400
5800
3300
5700
5600
3200
5500
3100
5400
5300
3000
5200
2900
5100
5000
2800
4900
2700
4800
mber
October
November
December
2012
February
March
ember
October
November
December
2012
February
March
Wydział Analiz i Informacji Dom Maklerski BDM S.A. ul. 3‐go Maja 23, 40‐096 Katowice, Tel.: 032 208 14 12, [email protected] Opracowanie ma charakter czysto informacyjny i zostało opracowany na podstawie informacji uznanych przez autorów za wiarygodne . Zawarte w nim komentarze są subiektywnymi poglądami autorów. Opracowanie i zawarte w nim komentarze nie są podstawą żadnej rekomendacji kupna bądź sprzedaży w rozumieniu obowiązującego prawa i nie powinny być tak interpretowane. Publikowanie w prasie lub w Internecie całości lub części opracowania wymaga zgody sporządzających raport.