Raport dzienny - Millennium Dom Maklerski

Transkrypt

Raport dzienny
2 stycznia 2013
Gł€wne indeksy
WIG20
Zmiana
1D
Zmiana
1M
2 583 
-0.68%
6.7%
20.4%
364/117
WIG
47 461 
-0.45%
5.4%
26.2%
511/164
80
sWIG80
10 444 
0.64%
4.8%
22.9%
29/9
70
mWIG40
2 553 
-0.12%
1.8%
17.4%
89/28
WIGBANKI
6 649 
-0.53%
5.4%
22.6%
101/32
Indeks
WIG20
obroty
Zmiana 1Y PLN/USDm
100
2600
90
2500
60
2400
50
40
Gł€wne indeksy światowe
2300
1D
1M
3M
1Y
13 104 
1.28%
0.60%
-3.04%
7.26%
S&P500
1 426 
1.69%
0.71%
-1.27%
13.41%
NASDAQ
3 020 
2.00%
0.31%
-3.02%
15.91%
10
DAX
7 612 
-0.57%
2.79%
5.49%
29.06%
0
BUX
18 173 
0.57%
-0.50%
-2.23%
7.06%
IBOV
60 952 
0.89%
6.05%
3.00%
7.40%
1D
1M
3M
1Y
3M
1Y
2Y
5Y
10Y
-4.9%
4.8%
Polska
4.03%
3.06%
3.14%
3.23%
3.74%
30
20
2200
21/12/12
18/12/12
13/12/12
5/12/12
10/12/12
30/11/12
27/11/12
22/11/12
19/11/12
9/11/12
14/11/12
6/11/12
31/10/12
26/10/12
23/10/12
18/10/12
15/10/12
5/10/12
2100
10/10/12
Dow Jones
Rentowność skarbowych papier€w dłużnych
Surowce
Miedź (USD/t)
7930.0 
0.70%
-0.3%
Ropa (USD/bbl)
112.35 
-0.43%
-0.7%
0.6%
3.4%
Węgry
5.33%
5.40%
5.52%
5.89%
6.12%
Aluminium (USD/t)
2071.5 
0.27%
-0.4%
-2.9%
4.0%
Niemcy
0.00%
0.13%
-0.02%
0.30%
1.32%
1683.06 
1.07%
-1.8%
-5.4%
7.4%
USA
0.04%
0.15%
0.25%
0.72%
1.76%
Złoto (USD/OZ)
Najbardziej aktywne akcje
Waluty
1D
USD/PLN
3.0996 
0.33%
1M
-1.9%
3M
-2.5%
1D
1M
% obrot€w
obroty (PLN/USD)
-9.3%
KGHM
190.00 
0.00%
6.3%
16.1%
58/18
437.00 
0.41%
10.7%
12.3%
44/14
167.50 
-1.64%
6.2%
10.1%
36/11
49.50 
-4.26%
8.3%
9.9%
36/11
1Y
EUR/PLN
4.0882 
0.34%
-0.4%
-0.6%
-7.4%
PZU
EUR/USD
1.3194 
0.08%
1.6%
2.0%
2.0%
Pekao
USD/HUF
220.93 
-0.08%
1.5%
0.8%
-5.9%
PKN Orlen
Wygrani/Przegrani
Informacje ze sp€łek
Orlen. Sprzedaż sp‚łce Whirlwind zapas‚w ropy naftowej o wartości ok. 383 mln USD
1D
Pekao
Boryszew
1D
167.50 
-1.64%
Lotos
41.20 
-3.04%
0.62 
1.64%
PKN Orlen
49.50 
-4.26%
PGE, Tauron, Enea, KGHM. Przedłużony termin obowiązywaniu listu intencyjnego
Polnord. Zakup działki w podwarszawskich Ząbkach
Hawe. Odwołanie prognoz wynik‚w na 2012 r.
Hawe. Umowa z TK Telekom z ATM dot. wł‚kien światłowodowych
Wydarzenia w sp€łkach
Sp€łka
Wikana
Wydarzenie
NWZA
Agora. Podniesienie ceny Gazety Wyborczej
Prognozy makro
Godz.
Wydarzenie
Będzie Ostatnio
9:00
Wskaźnik PMI dla przemysłu
PL
-
48.2
9:53
GER
46.3
46.8
9:58
EU
46.3
46.2
10:28
UK
-
49.1
14:58
US
54.2
52.8
Informacje dotyczące powiązań Millennium DM ze sp‚łką, będącą przedmiotem niniejszego raportu oraz
pozostałe informacje, wymagane przez Rozporządzenie RM z dnia 19.X.2005 roku umieszczone zostały na ostatniej stronie raportu.
Informacje ze sp€łek
Orlen
Sprzedaż sp€łce Whirlwind zapas€w ropy naftowej o wartości ok. 383 mln USD
Sp‚łka zawarła umowę sprzedaży zapas‚w obowiązkowych ropy naftowej o wartości ok. 383 mln USD (czyli ok. 1.19 mld PLN) sp‚łce
Whirlwind, zlecając jej ich utrzymywanie. Umowa dotyczy sprzedaży 545 tys. ton ropy REBCO, co stanowi ok. 18% całej puli zapas‚w
obowiązkowych, do kt‚rych utrzymywania zobowiązany jest PKN Orlen.
PGE, Tauron, Enea, KGHM Przedłużony termin obowiązywaniu listu intencyjnego dot. el. jądrowej
Strony Listu Intencyjnego dotyczącego uczestnictwa w przygotowaniu, budowie i eksploatacji elektrowni jądrowej z dnia 5 września 2012 roku,
przedłużyły w dniu 28 grudnia 2012 roku termin obowiązywania Listu Intencyjnego do dnia 31 marca 2013 roku.
Polnord
Zakup działki w podwarszawskich Ząbkach
Sp‚łka poinformowała o nabyciu działki w podwarszawskich Ząbkach przy ulicy Powstańc‚w, a do końca marca br. planowana jest finalizacja
przejęcia sąsiedniej działki (łączna powierzchnia pozyskanego terenu wyniesie 3ha). Na zakupionym gruncie planowana jest budowa ponad
600 mieszkań w segmencie popularnym, a szacunkowa wartość całego projektu w obecnych cenach sprzedaży przekracza 150 mln PLN.
Rozpoczęcie I etapu inwestycji planowane jest na połowę bieżącego roku (PAP).
Hawe
Odwołanie prognoz wynik€w na 2012 r.
Hawe odwołało prognozy wynik‚w na 2012 rok zakładające wypracowanie 101,1 mln zł zysku netto, 135,7 mln zł zysku EBITDA i 270,6 mln
zł przychod‚w ze sprzedaży. Powodem odwołania prognozy są m.in. op‚źnienia, w stosunku do zakładanych przez Hawe, harmonogram‚w
realizacji budowy sieci szerokopasmowych na terenie Polski w ramach projektu Sieć Szerokopasmowa Polski Wschodniej oraz pozostałych
projekt‚w realizowanych przez jednostki samorządu terytorialnego oraz op‚źnienia harmonogram‚w inwestycji w infrastrukturę telekomunikacyjną
w Polsce.
Hawe
Umowa z TK Telekom z ATM dot. wł€kien światłowodowych
Sp‚łka poinformowała, że Hawe Telekom, sp‚łka zależna, podpisała z TK Telekom umowę dzierżawy wł‚kien światłowodowych oraz z ATM
dotyczącą sprzedaży wł‚kien światłowodowych. Przychody Hawe Telekom z tytułu dzierżawy wł‚kien światłowodowych oraz usług dodatkowych
objętych umową z TK Telekom w okresie roku wyniosą łącznie około 8 mln PLN. Przedmiotem umowy z ATM jest sprzedaż wł‚kien
światłowodowych w relacji Poznań - Wrocław oraz kilku relacji miejskich o łącznej długości ponad 640 km. Przychody Hawe Telekom z tytułu
sprzedaży wł‚kien światłowodowych wyniosą łącznie ponad 13 mln PLN.
Agora
Podniesienie ceny Gazety Wyborczej
Jak podała sp‚łka w komunikacie od 2 stycznia podnosi cenę "Gazety Wyborczej" o 30 groszy. Wydanie dziennika od poniedziałku do
czwartku będzie kosztować 2.3 PLN, a w piątek i sobotę 2.8 PLN. Cena "Gazety Wyborczej" w prenumeracie teczkowej wyniesie 1,9 PLN.
Qumak-Sekom
Dwa znaczące zam€wienia
Sp‚łka poinformowała, o wpłynięciu do sp‚łki dw‚ch zam‚wień od Integrated Solutions. Przedmiotem zam‚wień jest sprzedaż prawa do
aktualizacji oprogramowania Oracle wraz z kontynuacją asysty technicznej do Grupy TP SA. Łączna wartość zam‚wień wynosi 25 318 201.59
PLN netto. Zam‚wienia mają być realizowane od 31 grudnia 2012 r.
Millennium Dom Maklerski S.A.
ul. Żaryna 2A, 02-593 Warszawa
Telefon: (022) 598 26 00
2
Mennica
Znacząca umowa z NBP
Sp‚łka poinformowała, że w wykonaniu zawartej z Narodowym Bankiem Polskim ramowej umowy dostawy monet z dnia 11 lipca 2007 roku,
wpłynęło do sp‚łki roczne zbiorcze zam‚wienie Narodowego Banku Polskiego na produkcję i dostawę w roku 2013 monet powszechnego obiegu
i monet kolekcjonerskich. Wartość zam‚wienia opiewa na łączną kwotę 89 968 577 PLN, z zastrzeżeniem postanowień umownych uprawniających
strony do modyfikacji warunk‚w produkcji i dostawy przez sp‚łkę monet, w tym rozszerzania wolumenu i zakresu zam‚wienia.
Unibep
Umowa za 42.1 mln PLN brutto
Sp‚łka podpisała umowę o wartości 42.1 mln PLN brutto na realizację w systemie generalnego wykonawstwa czterech budynk‚w mieszkalnych
w Warszawie przy ul. Jagiellońskiej. Inwestycja obejmie 228 mieszkań o łącznej powierzchni użytkowej około 11,178 mkw. Zamawiającym jest
Miasto Stołeczne Warszawa Dzielnica Praga P‚łnoc, a termin realizacji inwestycji ustalono na 24 miesiące od wejścia na teren budowy.
Znaczne pakiety akcji
Ergis-Eurofilms
PTE PZU zwiększyło zaangażowanie w sp‚łce z 12.88% do 14.42%.
Robyg
LBPOL William II Sarl poinformował, że nabył w dniu 20 grudnia 2012 roku, w następstwie umowy pomiędzy Nanette Real Estate Group
N.v oraz LBPOL William II Sarl zawartej w dniu 20 grudnia 2012 roku, łącznie 12,896,775 akcji zwiększając zaangażowanie do 113,889,116
akcji reprezentujących 44.15% akcji i głos‚w z poziomu 100,992,331 akcji (39.16%)
Gant
Mirosław Bieliński, poinformował że w wyniku zbycia w okresie od 30 października - 20 grudnia 2012 roku przez podmiot od niego
zależny Velazquez Investment S.?.r.l. łącznie 602,633 akcji oraz bezpośredniego nabycia 180,003 akcji jego zaangażowanie spadło do
poziomu 1,103,399 akcji reprezentujących 5.48% udział w kapitale oraz 4.90% w głosach (z poziomu 7.58% kapitału/6.78% głos‚w)
Telefon: (022) 598 26 00
3
5/10/12
Telefon: (022) 598 26 00
10
20000
9
19500
8
19000
7
18500
6
18000
5
17500
4
17000
3
16500
2
16000
1
15500
0
15000
28/12/12
20500
21/12/12
11
18/12/12
BUX
13/12/12
2600
10/12/12
0
5/12/12
2700
30/11/12
200
27/11/12
2800
28/12/12
20/12/12
17/12/12
12/12/12
7/12/12
4/12/12
29/11/12
26/11/12
21/11/12
16/11/12
13/11/12
8/11/12
5/11/12
31/10/12
26/10/12
23/10/12
18/10/12
15/10/12
10/10/12
NASDAQ
22/11/12
400
16/11/12
2900
12/11/12
600
7/11/12
3000
1/11/12
800
29/10/12
3100
24/10/12
1000
19/10/12
3200
16/10/12
1200
5/10/12
31/12/12
26/12/12
20/12/12
17/12/12
12/12/12
7/12/12
4/12/12
29/11/12
26/11/12
20/11/12
15/11/12
12/11/12
7/11/12
2/11/12
26/10/12
23/10/12
18/10/12
15/10/12
3300
10/10/12
5/10/12
10/10/12
1400
5/10/12
21/12/12
18/12/12
13/12/12
10/12/12
5/12/12
30/11/12
27/11/12
22/11/12
19/11/12
14/11/12
9/11/12
6/11/12
30/10/12
25/10/12
18/10/12
15/10/12
10/10/12
5/10/12
2000
1500
400
1800
1475
350
13600
1600
1450
300
13300
1400
1425
250
13000
1200
1400
1000
1375
200
12700
800
1350
150
12400
600
1325
100
12100
400
1300
50
11800
200
1275
0
1250
0
11500
31/12/12
26/12/12
20/12/12
17/12/12
12/12/12
7/12/12
4/12/12
29/11/12
26/11/12
20/11/12
15/11/12
12/11/12
7/11/12
2/11/12
26/10/12
23/10/12
18/10/12
15/10/12
10/10/12
5/10/12
31/12/12
26/12/12
20/12/12
17/12/12
12/12/12
7/12/12
4/12/12
29/11/12
26/11/12
20/11/12
15/11/12
12/11/12
7/11/12
2/11/12
26/10/12
23/10/12
18/10/12
15/10/12
10/10/12
S&P500
DOW JONES
13900
DAX
450
7750
400
7500
350
7250
300
7000
250
6750
200
6500
150
6250
100
6000
50
5750
0
5500
IBOV
700
71000
600
68000
500
65000
400
62000
300
59000
200
56000
100
53000
0
50000
4
Kalendarium
Poniedziałek
Wtorek
Środa
Czwartek
Piątek
31 grudzień '12
1 styczeń '13
2 styczeń '13
3 styczeń '13
4 styczeń '13
Dane makro
Inflacja CPI (GER), Wskaźnik
PMI dla przemysłu (PL, GER,
EU, UK), Bilans obrot‚w
bieżących (PL), Wnioski o
kredyty hipoteczne (US),
(US), Wskaźnik ISM dla
przemysłu (US)
Wskaźnik PMI dla usług
(GER, EU, UK), Inflacja CPI
Stopa bezrobocia (GER),
(EU), Zmiana zatrudnienia w
Raport ADP o zmianie
sektorze pozarolniczym (US),
zatrudnienia (US), Wnioski o Stopa bezrobocia (US),
zasiłek (US)
Zam‚wienia w przemyśle
(US), Wskaźnik ISM NonManufacturing (US)
Wikana (NWZA)
Black Lion NFI (NWZA),
Mispol (początek zapis‚w w
wezwaniu)
Wyniki sp‚łek
Dywidenda
Inne
Dane makro
ERG (NWZA)
Eko Holding (koniec zapis‚w
w wezwaniu), Marvipol
(NWZA), Mex Polska (NWZA)
Poniedziałek
Wtorek
Środa
Czwartek
Piątek
7 styczeń '13
8 styczeń '13
9 styczeń '13
10 styczeń '13
11 styczeń '13
Inflacja PPI (EU)
Bilans handlu zagranicznego
(GER), Stopa bezrobocia
(EU), Zam‚wienia w
przemyśle (GER), Wskaźnik
NFIB Small Business
Optimism (US)
Sprzedaż detaliczna (GER),
Decyzja w sprawie st‚p
PKB (EU), Produkcja
procentowych (UK, EU),
przemysłowa (GER), Wnioski
Wnioski o zasiłek (US)
o kredyty hipoteczne (US)
Bilans handlu zagranicznego
(US)
PCC Exol (NWZA)
Qumak-Sekom (NWZA),
Calatrava (NWZA),
Euroimplant (NWZA)
Bytom (NWZA)
Wyniki sp‚łek
Dywidenda
Inne
Kino Polska (NWZA),
Energopol Południe (NWZA),
Simple (WZA), Rubicon
(NWZA)
Telefon: (022) 598 26 00
Sygnity (WZA), Celtic
(NWZA), Aplisens (NWZA),
Polna (NWZA)
5
Aktualne wskaźniki
Potencjał
M. cap
Zmiana ceny
P/E
EV/EBITDA lub
ROE
DY %
*3
2012*2
P/BV-banki, deweloperzy
Rekomendacja
Cena
Wycena
+/-
(PLNm)
1M
1Y
2011
2012p
2013p
2011
2012p
2013p
Banki
Bank Handlowy
BRE Bank
BZ WBK
ING BŚK
Pekao
PKO BP
neutralnie
neutralnie
neutralnie
neutralnie
neutralnie
akumuluj
98.30
326.00
241.90
91.00
167.50
36.90
85.4
327.0
215.9
82.0
139.1
38.7
-13%
0%
-11%
-10%
-17%
5%
12 843.8
13 737.3
18 054.8
11 839.1
43 962.4
46 125.0
0%
3%
1%
2%
6%
6%
45%
32%
8%
15%
16%
11%
17.4
12.1
15.2
13.5
15.2
12.1
13.7
11.3
13.7
14.0
15.0
12.2
15.6
11.4
12.7
14.2
16.0
13.2
2.0
1.7
2.5
1.8
2.1
2.0
1.8
1.5
2.2
1.6
1.9
1.9
1.8
1.3
2.1
1.5
1.8
1.8
14.3%
14.4%
16.1%
12.7%
13.9%
16.6%
2.8%
0.0%
3.3%
0.0%
3.2%
3.4%
akumuluj
437.00
369.1
-16%
37 736.0
11%
40%
16.0
13.8
14.0
2.9
2.7
2.7
25.5%
4.6%
kupuj
kupuj
neutralnie
redukuj
akumuluj
kupuj
neutralnie
5.05
9.90
34.19
3.90
4.04
10.40
1.43
4.5
8.5
32.4
2.9
4.2
14.3
1.6
-11%
-14%
-5%
-26%
4%
38%
8%
2 121.0
3 161.8
845.0
78.5
218.5
266.6
368.8
-5%
15%
6%
28%
-2%
-1%
-7%
49%
17%
14%
-40%
-30%
-22%
30%
12.9
10.2
2.6
7.0
3.8
16.5
18.0
258.8
8.4
15.7
15.7
9.6
11.9
28.9
14.0
20.6
31.2
21.7
11.4
1.03
1.04
1.01
0.12
0.44
0.21
0.89
1.0
0.9
0.9
0.1
0.4
0.2
0.9
0.9
0.9
0.9
0.1
0.4
0.2
0.9
2.8%
-17.0%
12.4%
-2.2%
0.8%
2.6%
13.6%
0.0%
0.0%
4.4%
0.0%
0.0%
0.0%
8.4%
akumuluj
144.90
147.5
2%
1 336.8
-4%
40%
11.7
11.1
12.7
7.02
6.5
6.8
12.4%
3.5%
akumuluj
akumuluj
53.90
137.50
54.3
135.8
1%
-1%
3 455.8
2 628.3
7%
2%
98%
67%
7.5
9.4
8.0
4.4
6.1
8.1
4.5
6.7
4.3
3.3
2.9
5.1
17.6%
23.5%
0.0%
0.0%
kupuj
kupuj
akumuluj
neutralnie
15.73
86.50
18.21
4.75
19.7
86.2
23.9
5.1
25%
0%
31%
7%
6 943.9
1 288.9
34 048.3
8 324.6
1%
7%
-1%
10%
-14%
23%
-14%
-11%
8.8
10.5
6.9
6.8
9.2
11.7
9.4
6.4
10.4
9.5
10.4
11.9
3.0
5.6
4.7
4.1
3.2
6.3
4.1
4.0
3.1
5.4
4.4
5.4
6.8%
9.8%
13.6%
9.4%
0.0%
5.1%
7.2%
6.5%
neutralnie
akumuluj
kupuj
akumuluj
kupuj
66.75
4.36
798.00
2.18
8.09
67.3
4.3
822.0
2.6
7.9
1%
-1%
3%
19%
-2%
5 318.9
178.2
1 196.8
312.5
203.9
-2%
12%
6%
6%
12%
-3%
42%
65%
-9%
49%
7.6
5.8
21.1
16.0
10.7
8.3
10.5
17.5
14.0
10.5
8.3
9.1
15.0
12.4
9.8
6.5
6.8
15.1
7.4
6.1
7.2
8.0
12.1
7.0
6.9
6.8
7.5
10.3
6.6
6.8
19.0%
16.0%
23.8%
2.4%
7.2%
0.0%
0.0%
1.4%
0.0%
0.0%
akumuluj
akumuluj
neutralnie
akumuluj
akumuluj
73.00
4 550.00
16.65
43.70
27.00
62.1
3 504.0
11.6
47.0
40.7
-15%
-23%
-30%
8%
51%
2 803.2
8 331.6
1 759.5
6 029.4
150.1
3%
5%
47%
0%
1%
56%
125%
101%
48%
-19%
22.8
31.0
53.3
44.9
21.4
22.3
26.5
25.1
25.6
14.7
17.7
24.9
25.4
18.4
11.9
16.6
19.4
8.8
27.2
6.3
15.4
16.9
8.4
14.4
5.1
12.5
15.7
8.2
11.8
5.1
26.9%
36.5%
10.0%
32.1%
-0.6%
2.2%
1.7%
0.0%
0.4%
0.0%
akumuluj
neutralnie
akumuluj
akumuluj
92.40
136.00
17.70
4.77
104.7
134.8
22.1
4.2
13%
-1%
25%
-12%
10 848.8
4 625.8
1 315.7
2 296.8
6%
6%
0%
-2%
8%
29%
-14%
66%
5.2
20.9
8.6
19.3
7.8
16.1
10.5
13.6
8.1
15.5
7.7
12.6
3.0
11.0
6.4
9.3
3.7
7.8
6.3
7.0
3.6
7.1
4.9
6.9
24.4%
19.0%
3.7%
35.8%
5.8%
2.9%
0.0%
0.0%
kupuj
akumuluj
neutralnie
kupuj
akumuluj
kupuj
kupuj
54.65
39.28
8.39
8.06
2.65
41.38
247.90
61.7
36.4
8.7
8.7
2.7
40.0
242.2
13%
-7%
4%
8%
2%
-3%
-2%
424.9
597.1
583.9
77.5
255.2
202.9
347.1
10%
1%
-2%
-2%
8%
5%
5%
71%
48%
5%
76%
58%
64%
115%
5.2
12.4
10.0
11.2
10.5
7.7
13.1
7.3
14.7
12.2
9.2
12.2
10.4
11.5
7.1
14.0
10.1
8.9
11.6
10.6
10.5
6.5
10.3
6.3
5.7
7.6
6.0
7.7
4.7
8.9
11.5
5.0
7.5
6.7
6.7
4.4
8.0
5.5
4.6
7.2
6.6
6.2
24.5%
10.2%
8.3%
16.7%
24.7%
26.8%
15.6%
0.0%
5.0%
0.0%
2.5%
6.8%
2.4%
2.6%
akumuluj
kupuj
kupuj
38.00
30.74
8.50
45.2
34.5
11.8
19%
12%
39%
1 750.9
395.5
96.1
1%
5%
12%
0%
29%
2%
14.7
6.7
31.0
34.3
11.5
7.9
29.3
11.0
12.0
4.9
5.8
7.1
7.2
5.9
6.9
6.5
5.6
7.1
3.7%
10.5%
7.5%
0.0%
4.9%
3.5%
Ubezpieczenia
PZU
Deweloperzy
Echo
GTC
Dom Development
Gant
J.W. Construction
Polnord
Robyg
Paliwa i metale
Kęty
Przemysł chemiczny
Azoty Tarn‚w
Puławy
Energetyka
Enea
Kogeneracja
PGE
Tauron
Branża spożywcza
Kernel
Mieszko
Wawel
Colian
Ambra
Handel
NG2
LPP
NFI EMF
Eurocash
Alma
Branża g€rnicza
JSW
Bogdanka
Kopex
Famur
Przemysł elektromaszynowy
Amica
Zelmer
Rafako
Relpol
Zamet Industry
Zetkama
ZPUE
Pozostałe sp€łki
Orbis
Impel
Decora
Źr‚dło: Bloomberg, Millennium DM; p-prognozy skonsolidowane Millennium DM, *-wycena w trakcie aktualizacji, * 2 -na podstawie ogłoszonej decyzji WZA lub propozycji Zarzadu dot. podziału zysku za rok 2011, * 3 -iloraz zysku netto za cztery
ostatnie kwartały i sredniego poziomu kapitał‚w własnych z pięciu ostatnich kwartał‚w
Telefon: (022) 598 26 00
6
Departament Analiz
Marcin Materna, CFA
Doradca Inwestycyjny
+48 22 598 26 82
[email protected]
Sprzedaż
Dyrektor
banki i ubezpieczenia
Adam Kaptur
+48 22 598 26 59
[email protected]
Analityk
branża spożywcza, handel
Maciej Krefta
+48 22 598 26 88
[email protected]
Analityk
deweloperzy i energetyka
Wojciech Woźniak
+48 22 598 26 58
[email protected]
Łukasz Siwek
+48 22 598 26 71
[email protected]
Piotr Nawrocki
+48 22 598 26 05
[email protected]
Analityk
przemysł elektromaszynowy
Analityk
przemysł chemiczny
Analityk
g‚rnictwo i budownictwo
Radosław Zawadzki
+48 22 598 26 34
[email protected]
Dyrektor
Arkadiusz Szumilak
+48 22 598 26 75
[email protected]
Marek Przytuła
+48 22 598 26 68
[email protected]
Jarosław Ołdakowski
+48 22 598 26 11
[email protected]
Aleksandra Jastrzębska
+48 22 598 26 90
[email protected]
Grażyna Mendrych
+48 22 598 26 26
[email protected]
Ul. Żaryna 2A, Harmony Office Center IIIp
02-593 Warszawa Polska
Fax: +48 22 898 32 02
Tel. +48 22 598 26 00
Millennium Dom Maklerski S.A. pełni funkcję animatora emitenta dla sp‚łek: Ciech, Wielton, Sygnity, Ergis-Eurofilms od kt‚rych otrzymał wynagrodzenie z tego tytułu. Millennium Dom Maklerski S.A. pełni funkcję
animatora rynku dla sp‚łek: Aplisens, Ciech, Sygnity, Wielton, Skyline, Hawe, Mieszko, PGE, Selena. Millennium Dom Maklerski S.A. w ciągu ostatnich 12 miesięcy pełnił funkcję oferującego w trakcie oferty publicznej
dla akcji sp‚łek: Ciech, Gastel-Żurawie, Enel-Med, od kt‚rych otrzymał wynagrodzenie z tego tytułu. Sp‚łki będące przedmiotem raportu moga być klientami Grupy Kapitałowej Millennium Banku S.A., gł‚wnego
akcjonariusza Millennium Domu Maklerskiego S.A. Pomiędzy Millennium Dom Maklerski S.A., a sp‚łkami będącymi przedmiotem niniejszego raportu nie występują żadne inne powiązania, o kt‚rych mowa w
Rozporządzeniu Rady Ministr‚w z dnia 19 października 2005 roku w sprawie Informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrument‚w finansowych lub ich emitent‚w, kt‚re byłyby znane sporządzającemu
niniejszą rekomendację inwestycyjną. Millennium TFI S.A., sp‚łka zależna Millennium Dom Maklerski S.A., posiada 6.45% akcji, Projprzem S.A., 5.79% akcji Bumech S.A. oraz 6.63% akcji Rainbow Tours S.A.
Niniejsza publikacja została przygotowana przez Millennium Dom Maklerski S.A. wyłącznie na potrzeby klient‚w Millennium Dom Maklerski S.A., nie stanowi reklamy ani oferowania papier‚w wartościowych,
może być ona także dystrybuowana za pomocą środk‚w masowego przekazu, na podstawie każdorazowej decyzji Dyrektora Departamentu Doradztwa i Analiz. Rozpowszechnianie lub powielanie niniejszego
materiału w całości lub w części bez pisemnej zgody Millennium Dom Maklerski S.A. jest zabronione. Niniejsza publikacja została przygotowana z dochowaniem należytej staranności i rzetelności, w oparciu
o fakty uznane za wiarygodne, jednak Millennium Dom Maklerski S.A. nie gwarantuje, że są one w pełni dokładne i kompletne. Podstawą przygotowania publikacji były informacje na temat sp‚łek, jakie były
publicznie dostępne. Kwotowania zwarte w niniejszym dokumencie mają charakter informacyjny, nie są ofertami kupna lub sprzedaży wymienionych instrument‚w ani propozycjami dokonania transakcji czy
inwestycji. Millennium Dom Maklerski S.A. nie ponosi odpowiedzialności za szkody poniesione w wyniku decyzji podjętych na podstawie informacji zawartych w niniejszym opracowaniu.

Raport dzienny - Millennium Dom Maklerski

Transkrypt

Podobne dokumenty

polecenie przekazywania wynagrodzenia