Dziennik Prywatnego Maklera 2011-09-12

Dziennik Prywatnego Maklera
poniedziałek, 12 września 2011
WIG 40 418 -4,20% WIG20 2 248 -4,95% DJIA 10 992 -2,96% NASDAQ 2 468 -2,42% S&P500 1 154 -2,67%
Niniejsza publikacja jest publikacją handlową, prosimy o zapoznanie się z oświadczeniem umieszczonym na jej końcu.
Wydarzenia dnia
STALPRODUKT
PGE
POLIMEXMS
Ostatnie notowanie akcji z prawem do 3,5 zl dywidendy na akcję
Ostatnie notowanie akcji z prawem do 65 gr dywidendy na akcję
Ostatnie notowanie akcji z prawem do 4 gr dywidendy na akcję
Wiadomości z rynku
ABC DATA
ANTI
BANKI
BANKI
BANKI
CITY INTERACTIVE
ENEA
ENEA
ENEA
EUROCASH
IDMSA
INTER CARS
JSW
Parkiet podaje, że spółka ABC Data pokazała słabe wyniki finansowe za II kwartał i I półrocze. Dodatkowo, ze spółki w
ostatnich miesiącach odeszło dwóch menedżerów, którzy stali na jej czele od 20 lat (PARKIET s.10).
Anti spodziewa się, że wyniki za 2011 r. będą niższe niż zakładała wcześniejsza prognoza – prezes
Spółka uzyskała wstępną zgodę obligatariuszy na rozłożenie spłaty zaległych kwot w ratach do końca tego roku. Podane
wcześniej prognozy zakładały wypracowanie 50 mln zł przychodów przy 1,6 mln zł zysku netto.
Zygmunt Solorz-Żak nie zamierza sprzedawać Invest-Banku
Biznesmen chce przekształcić instytucję w bank internetowy z rozwiniętą działalnością detaliczną (RZECZPOSPOLITA
B4).
Sbierbank chce w perspektywie średnioterminowej wejść na rynki Polski i Turcji - prezes German Gref
Prezes rosyjskiego giganta dodał, że swoją europejską platformę Sbierbank zamierza budować na bazie oddziałów
austriackiego Volksbank International (VBI).
Kredyty walutowe czynnikiem destabilizującym dla gospodarki – Belka
Kredyty udzielane w walutach są czynnikiem destabilizującym gospodarkę oraz złotego i NBP będzie starał się to
ograniczyć - powiedział Marek Belka.
City Interactive podpisało z niemiecką firmą DECK13 Interactive umowę dotyczącą wspólnej produkcji gry RPG (roleplaying game). Tytuł będzie na sklepowych półkach konkurował z "Wiedźminem 2" (PARKIET s.11).
Enea zamierza zweryfikować w górę założenia strategii grupy dla OZE – prezes
Enea nie planuje większych zmian w strategii dla grupy, ale zamierza zweryfikować w górę założenia w segmencie
energetyki odnawialnej. Zakładane wcześniej do 2020 roku 350 MW mocy w energetyce wiatrowej spółka może
osiągnąć już w ciągu 3-4 lat.
Enea liczy na pierwsze efekty programu optymalizacji kosztów pod koniec roku – prezes
Prezes Enei liczy, że program optymalizacji kosztów przyniesie większe oszczędności niż planowane 190 mln zł do końca
2013 roku. Pierwsze efekty mają być widoczne do końca tego roku.
Enea chce do końca '11 dopiąć finansowanie projektu w Kozienicach, do końca I '12 podpisać umowę z wykonawcą
Grupa Enea do końca roku czeka na oferty cenowe w przetargu na wybór wykonawcy dla bloku w Kozienicach, umowę
z wykonawcą zamierza podpisać najpóźniej w styczniu przyszłego roku. Wcześniej, jeszcze w tym roku, spółka zamierza
dopiąć finansowanie dla tego projektu - prezes.
Eurocash wniósł powództwo przeciwko Emeperii i spółce P1 w związku z umową inwestycyjną dotyczącą zakupu grupy
Tradis. Spółka zabiega o to, by trybunał arbitrażowy orzekł, że stosunek prawny wynikający z tego kontraktu nadal
istnieje, a cena jest równa określonej w nim wartości bazowej (PARKIET s.7).
DM IDM zainteresowany kupnem od Zygmunta Solorza-Żaka Polisy-Życie i OFE Polsat - prezes
Wewnętrzne prognozy InterCarsu zakładają, że zakończy on rk z ponad 2,8 mld zł skonsolidowanych przychodów, o ile
rynek się nie załamie - informuje Robert Kierzek, prezes spółki (PARKIET s.1,6,7).
JSW chce kupić od resortu skarbu WZK Victoria za 413,9 mln zł
JSW chce kupić od Skarbu Państwa 399.500 akcji Wałbrzyskich Zakładów Koksowniczych Victoria, stanowiących 85
proc. kapitału, za 413,9 mln zł.
Opracowanie: Daniel Cegiełka | Dominik Murlak
Dziennik Prywatnego Maklera powstaje przy współpracy z Polską Agencją Prasową
Strona 1
Dziennik Prywatnego Maklera
JW CONSTRUCTIONS
KERNEL
KRUK
MIRBUD
MIRBUD
MNI
MOSTOSTAL EXPORT
PEKAO
PKN
POLICE
poniedziałek, 12 września 2011
JW Construction sprzedało w sierpniu, bez uwzględnienia rezygnacji, 94 mieszkania
W lipcu sprzedaż brutto dewelopera wyniosła 74 lokale.
Kernel ma umowę w sprawie zakupu spółki Enselko za 52,3 mln USD
Kernel Holding podpisał porozumienie w sprawie opcji na kupno 100 proc. udziałów spółki rolniczej Enselko
posiadającej prawo do dzierżawy 29.300 ha gruntów. Jeśli Komitet Antymonopolowy Ukrainy wyrazi zgodę na
dokonanie transakcji, jej wartość wyniesie 52,3 mln USD, w tym wartość prawa do dzierżawy, urządzeń i część kapitału
obrotowego wyniesie 31,3 mln USD oraz 21 mln USD - zbywalne zapasy towarów i materiałów.
Kruk chce uruchomić działalność operacyjną w Czechach w ciągu najbliższych tygodni – prezes
Kruk planuje uruchomienie działalności operacyjnej w Czechach w ciągu najbliższych tygodni, nie wyklucza również
kolejnych zakupów portfeli wierzytelności na rynku czeskim w tym roku. Spółka zamierza przeznaczyć ok. 100 mln zł
pozyskane w II poł. 2011 r. z emisji obligacji w całości na zakup portfeli wierzytelności.
Mirbud spodziewa się w 2012 roku dynamiki przychodów na poziomie ok. 25 proc. r/r
W ciągu 3-4 lat grupa może osiągnąć 1 mld zł przychodów. Planowana dywidenda Mirbudu za 2011 rok może
przekroczyć 20 proc. zysku.
Mirbud podpisał umowę o wartości 184,5 mln zł brutto
Mirbud zawarł ze spółką Polaris Hospitality Enterprises umowę na budowę Centrum Konferencyjnego oraz SPA Hilton,
zlokalizowanego na działce w podwarszawskim Wawrze. Wartość kontraktu to 184,5 mln zł brutto. Strony ustaliły, że
całość robót zostanie ukończona w okresie 21 miesięcy od dnia zawarcia umowy.
Grupa MNI byłaby zainteresowana odkupieniem części Astera od UPC
Grupa MNI byłaby zainteresowana odkupieniem od UPC Polska części operatora kablowego Aster, jeśli zostanie
wystawiona na sprzedaż.
Parkiet: Mostostal-Export nie będzie musiał od razu płacić kary nałożonej na spółkę przez Sąd Okręgowy w Warszawie
za nieterminowe oddanie do użytku hali widowiskowo-sportowej na stołecznym Ursynowie. Chodzi o 73,9 mln zł kary
plus odsetki ustawowe (w sumie to ponad 120 mln zł) (PARKIET s.11).
Kredyty korporacyjne Pekao w III kw. będą rosły szybciej niż depozyty
Bank Pekao SA spodziewa się, że w III kwartale w ujęciu kwartalnym dynamika wzrostu kredytów korporacyjnych
powinna być wyższa od dynamiki depozytów. Udział dochodów pozakredytowych w segmencie bankowości
korporacyjnej przekracza 50 proc. i będzie on rósł - Andrzej Kopyrski, wiceprezes banku.
PKN Orlen uzgodnił warunki porozumienia z kanadyjskim koncernem EnCana o współpracy przy poszukiwaniach i
wydobyciu gazu łupkowego Koncern, oddając część udziałów w swoich koncesjach na Lubelszczyźnie, zyska udziały w
złożach łupkowych należących do kanadyjskiego potentata w USA (RZECZPOSPOLITA s.A1, B4).
Police chcą wstrzymać na 3 miesiące postępowanie ws. ubiegania się o pomoc publiczną
Zakłady Chemiczne Police wysłały do Komisji Europejskiej wniosek o wstrzymanie na okres trzech miesięcy
postępowania prowadzonego w ramach ubiegania się o pomoc publiczną na restrukturyzację spółki, bo chcą
zaktualizować plan restrukturyzacji po przejęciu 49,5 mln akcji zakładów przez Azoty Tarnów.
Pozostałe wiadomości
BANKI
EKOBOX
ELSTAR OILS
FARMACEUTYKI
NG2, GINO RIOSSI
PGNIG
PGNIG, ROPA & GAZ
BOŚ nie wyklucza, że wyjdzie na rynek z emisją akcji jeszcze w 2011 roku
Bank Ochrony Środowiska planuje środki z emisji akcji przeznaczyć na rozwój banku, nie wyklucza, że oferta może być
przeprowadzona jeszcze w 2011 roku, ale termin uzależnia od sytuacji na rynku.
Obecna wartość portfela zamówień spółki Ekobox na 2012 r. to 7-8 mln zł.
DM ma zgodę niemieckiego urzędu antymonopolowego na przejęcie Elstar Oils
Archer Daniels Midland Nederland B.V. (ADM) uzyskał zgodę niemieckiego urzędu antymonopolowego na
koncentrację wynikającą z ewentualnego przejęcia kontroli Elstar Oils.
Rynek apteczny w sierpniu '11 wzrósł o 4,9 proc. rdr do 1,78 mld zł - IMS Health.
Parkiet podaje, że jesienny handel odzieżą i butami będzie udany. Spółki liczą na wzrost obrotów i utrzymanie marż na
poziomie z zeszłego roku. Ryzykiem pozostaje jednak pogoda (PARKIET s.8).
Brytyjska firma 3Legs Resources potwierdziła, że z odwiertu w okolicach Łebienia wydobywa się gaz łupkowy
(RZECZPOSPOLITA B3).
KE rozważa wprowadzenie unijnych standardów wydobycia gazu łupkowego
To może uderzyć w Polskę, która ma największe złoża tego gazu w Europie (GAZETA WYBORCZA s.28).
Opracowanie: Daniel Cegiełka | Dominik Murlak
Dziennik Prywatnego Maklera powstaje przy współpracy z Polską Agencją Prasową
Strona 2
Dziennik Prywatnego Maklera
PKN
ROPA & GAZ
SONEL
poniedziałek, 12 września 2011
PKN Orlen, a także węgierski MOL i rosyjski Łukoil już od roku starają się nakłonić rząd Petra Necasa do zaoferowania
inwestorom będących wciąż w gestii państwa czeskich aktywów paliwowych. Chodzi o dwie wysokorentowne spółki:
Cepro oraz Mero (PARKIET s.9).
Gaz-System bada, czy terminal LNG w Świnoujściu mógłby skraplać gaz - Chadam
Spółka szacuje, że maksymalny koszt terminala LNG w Świnoujściu wyniesie ok. 2,6 mld zł.
Sonel może w '11 osiągnąć zysk EBITDA na poziomie 10-12 mln zł, wzrośnie dywidenda
Sonel spodziewa się, że przy utrzymaniu dotychczasowych trendów, jego zysk na poziomie EBITDA może osiągnąć 1012 mln zł. Firma może wypłacić z zysku za 2011 r. dywidendę wyższą niż przed rokiem.
Transakcje funduszy i osób powiązanych
POL-MOT WARFAMA
KOPEX
BLACK LION NFI
Fundusze Ipopema TFI zmniejszyły zaangażowanie w ogólnej liczbie głosów do 4,91 proc. z 5,03 proc. przed zmianą.
ING OFE zwiększył zaangażowanie w kapitale zakładowym do 5,92 proc. z 4,99 proc. przed dokonaniem zmiany.
Fundusze Alatus TFI mają 7,68 proc. udział w kapitale zakładowym Black Lion NFI.
Transakcje pakietowe (spółki)
Nazwa
Kurs
Wolumen
--------------------------------------BGZ
45,80
9748
BGZ
45,80
8915
BGZ
45,80
19140
BORYSZEW
0,55
200000
COLIAN
2,25
110044
ECHO
3,34
300000
GTC
10,08
25000
KGHM
171,00
4370
PEKAO
133,20
2000
PEKAO
130,00
6000
PGNIG
3,94
2500000
PKNORLEN
36,35
10188
PKNORLEN
36,40
22624
PZU
346,00
4000
RANKPROGR
10,45
129000
RANKPROGR
10,45
69000
RESBUD
11,00
40000
TPSA
17,52
30000
Kalendarium rynku kapitałowego
Poniedziałek, 12 września
RAFAMET
STALPRODUKT
PGE
POLIMEXMS
HANDLOWY
Wypłata pierwszej raty dywidendy w wysokości 19 gr na akcję
Ostatnie notowanie akcji z prawem do 3,5 zl dywidendy na akcję
Ostatnie notowanie akcji z prawem do 65 gr dywidendy na akcję
Ostatnie notowanie akcji z prawem do 4 gr dywidendy na akcję
WZA w sprawie zmian w statucie banku i składzie RN
Polityka, makroekonomia, rynki zagraniczne
FRANCJA
G7
Produkcja przemysłowa we Francji wzrosła w lipcu 2011 r. o 1,5 proc. MDM
Analitycy spodziewali się tymczasem wzrostu produkcji przemysłowej mdm o 0,5 proc.
Państwa G7 obiecują zdecydowaną reakcję na kryzys, ale bez szczegółów
Ministrowie finansów oraz bankierzy centralni najbogatszych państw świata z grupy G7, obradujący w piątek w Marsylii,
obiecali "mocną" i "skoordynowaną " reakcję na kryzys, nie skonkretyzowali jednak swojej strategii.
Opracowanie: Daniel Cegiełka | Dominik Murlak
Dziennik Prywatnego Maklera powstaje przy współpracy z Polską Agencją Prasową
Strona 3
Dziennik Prywatnego Maklera
POLSKA
Jeśli będzie modyfikacja projekcji NBP dot. wzrostu PKB w 2012, to niewielka - Belka
POLSKA
Obecna sytuacja na rynku walutowym nie wymaga interwencji – Belka
POLSKA
To co sie dzieje ze złotym nie ma swoich źródeł w polskiej gospodarce - Belka
POLSKA
Nie ma podstaw do podnoszenia stóp procentowych - Kaźmierczak, RPP
USA
WĘGRY
WIELKA BRYTANIA,
CHINY
WŁOCHY
GRECJA
GRECJA, NIEMCY
poniedziałek, 12 września 2011
Zapasy amerykańskich hurtowników w lipcu 2011 roku wzrosły o 0,8 proc. m/m
Analitycy spodziewali się wzrostu zapasów o 0,7 proc.
Rząd Viktora Orbana może zmusić banki do poniesienia kosztów wynikających ze wzrostu wartości kredytów w
walutach obcych. Zapowiedział to Janos Lazar, szef Klubu Parlamentarnego rządzącej partii Fidesz. Plan zakłada, by
kredytobiorcy mogli spłacać kredyty po kursie 180 forintów za jednego franka szwajcarskiego i 250 forintów za euro (na
rynku to odpowiednio ok. 230 i 280 forintów) - (RZECZPOSPOSLITA B1).
Londyn będzie mógł prowadzić obroty w juanie
Chiny i W. Brytania będą współpracować w rozwoju produktów finansowych i usług denominowanych w chińskiej
walucie - juanie. Według mediów oznacza to, że zagraniczne depozyty walutowe w juanie za pośrednictwem
brytyjskich banków i instytucji finansowych, będzie można lokować także w Londynie, a nie tak jak dotychczas przede
wszystkim w Hong Kongu. Obrót będzie regulowany przez nadzór finansowy londyńskiego city.
Produkt Krajowy Brutto Włoch wzrósł w II kw. 2011 r. o 0,3 proc. kdk
Wstępnie szacowano wzrost PKB w tym okresie na 0,3 proc. kdk.
Grecja ogłasza jednorazowy podatek od nieruchomości
Grecki minister finansów Ewangelos Wenizelos ogłosił w niedzielę dodatkowe środki w wysokości około 2 mld euro,
które mają zmniejszyć deficyt budżetowy zgodnie z wymogami UE i MFW. Rząd nakłada w tym celu jednorazowy
podatek od nieruchomości.
Niemiecki minister gospodarki nie wyklucza plajty Grecji – niemiecka prasa
Niemiecki minister gospodarki i szef liberalnej partii FDP Philipp Roesler nie wyklucza, że dojdzie do kontrolowanej
niewypłacalności Grecji. Aby ustabilizować euro, nie można niczego wykluczać. Niemieckie media podają również, że
niemiecki resort finansów przygotował scenariusze na wypadek plajty Grecji, a eksperci uznają, że taka sytuacja byłaby
"do opanowania" w strefie euro.
Kalendarium makroekonomiczne
Poniedziałek, 12 września
CHINY
POLSKA
Prognoza
Poprzednio
-1553 mln EUR
-1596 mln EUR
Święto Środka Jesieni
14:00
Saldo rachunku bieżącego
Opracowanie: Daniel Cegiełka | Dominik Murlak
Dziennik Prywatnego Maklera powstaje przy współpracy z Polską Agencją Prasową
Strona 4
Dziennik Prywatnego Maklera
poniedziałek, 12 września 2011
Nowe emisje z prawem poboru
Ostatniaaktualizacja: 23 sierpnia2011r. (zmianyzaznaczonokoloremczerwonym)
Ustalenie
Zapisy – I termin
EUROSNACK
Cena
0,30
Ilość
8:1
06.05.2011
29.08.-19.09.2011
INWAZJA PC
0,31
5:2
06.07.2011
15.07-02.08.2011
WEALTH BAY
0,20
1:2
29.07.2011
1-23.08.2011
6.09.2011
FRESH24
0,10
1:3
29.07.2011
1.08.-16.09.2011
27.09.2011
STOPKLATKA
3,42
4:1
31.07.2011
16-29.08.2011
12.09.2011
CP ENERGIA
1,00
1,4.. : 1
5.08.2011
10-14.10.2011
25.10.2011
INWESTYCJE.PL
1.00
3,9.. : 1
8.08.2011
26.09-14.10.2011
28.10.2011
MOBILE PARTNER
0,10
1:2
17.08.2011
18.08.-29.09.2011
PROXY AD
2,25
10 : 1
15.08.2011
17.08.-30.09.2011
12.10.2011
VENO
0,03
1:1
19.08.2011
1.09.17.10.2011
26
PBS FINANSE
0,32
1:1
12.08.2011
DREWEX
1,00
1:1
15.04.2011
6:1
04.05.2011
EMC
Stosunek
FON ECOLOGY
Ost. dzień. not.
Notowanie
Zapisy – II termin
Przydział
3.10.2011
11-28.07.2011
29.08.2011
18.03.2011
Najbliższeofertyzprawempoborunahttp://www.dibre.com.pl/
Opracowanie: Daniel Cegiełka | Dominik Murlak
Dziennik Prywatnego Maklera powstaje przy współpracy z Polską Agencją Prasową
Strona 5
Dziennik Prywatnego Maklera
poniedziałek, 12 września 2011
Biuro Aktywnej Sprzedaży
ul. Wspólna 47/49, 00-684 Warszawa
Jarosław Banasiak dyrektor
tel: (+48) 22 697 4870
fax: (+48) 22 697 4726/4923
email: [email protected]
Zespół Prywatnego Maklera
Zespół Wsparcia Sprzedaży
Joanna Gębal
Dominik Murlak kierownik
tel: (+48) 22 697 4762
email: [email protected]
Iwona Strzałkowska-Kominiak
tel: (+48) 22 697 4853
email: [email protected]
Marcin Bieguński
tel: (+48) 22 697 4984
email: [email protected]
tel:
email:
(+48) 22 697 4703
[email protected]
Daniel Cegiełka infoserwis
tel:
email:
(+48) 22 697 4914
[email protected]
Piotr Neidek analiza techniczna
tel: (+48) 22 697 4766
email:
[email protected]
Przemysław Miedziocha
tel: (+48) 22 697 4768
email: [email protected]
Mariusz Nowak
tel: (+48) 22 697 4848
email: [email protected]
Paweł Rudowski
tel: (+48) 22 697 4852
email: [email protected]
Tomasz Wojna
tel: (+48) 22 697 4809
email: [email protected]
Krzysztof Majorek analiza techniczna rynku futures
tel: (+48) 22 697 4947
email: [email protected]
Niniejsza publikacja przygotowana przez Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A. z siedzibą w Warszawie, przy ul. Wspólnej 47/49, jest publikacją handlową, została przygotowana wyłącznie w celach
informacyjnych, nie stanowi rekomendacji w rozumieniu przepisów „Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące
instrumentów finansowych lub ich emitentów lub wystawców (Dz. U. nr 206 z 2005 r.), nie stanowi porady inwestycyjnej, nie stanowi oferty zbycia lub nabycia wymienionych w niej instrumentów
finansowych, nie stanowi podstawy do zawarcia jakiejkolwiek umowy lub powstania jakiegokolwiek zobowiązania. Informacje zawarte w niniejszej publikacji oparte są na danych uzyskanych ze
źródeł, które Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A., działając w dobrej wierze, uważa za wiarygodne. Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A. nie gwarantuje jednak dokładności, kompletności ani trafności
tych informacji. Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A., jego organy zarządcze, organy nadzorcze, ani pracownicy nie ponoszą odpowiedzialności za wszelkie skutki finansowe i niefinansowe powstałe w
wyniku wykorzystania niniejszej publikacji lub zawartych w niej informacji. Wszelkie opinie, prognozy, kalkulacje i szacunki zawarte w niniejszej publikacji stanowią jedynie wyraz subiektywnej oceny
autora na moment jej wydania i mogą być zmieniane bez uprzedzenia. Opinie wyrażone w niniejszej publikacji nie pozostają w jakiejkolwiek zależności od rekomendacji przygotowywanych przez
Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A.. Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A. nie jest zobowiązany do aktualizowania ani modyfikowania niniejszej publikacji, ani do informowania jej odbiorców w
przypadku, gdy jakakolwiek poruszona w niej kwestia lub zawarta w niej opinia, prognoza, kalkulacja lub szacunek ulegnie zmianie lub stanie się nieaktualne. Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A.
udostępnia niniejszą publikację nieodpłatnie. Zabronione jest powielanie i rozpowszechnianie niniejszej publikacji bez pisemnej zgody Domu Inwestycyjnego BRE Banku S.A.
Opracowanie: Daniel Cegiełka | Dominik Murlak
Dziennik Prywatnego Maklera powstaje przy współpracy z Polską Agencją Prasową
Strona 6