Raport dzienny 01.02.2013 - Biuro Maklerskie Deutsche Bank Polska

Biuro Maklerskie
DB PBC
stooqobbobizsssbobbww
Raport dzienny
01.02.2013
Ostatnio na rynkach:

Deutsche Bank PBC S.A.







Wartość
Zmiana
Obrót (mln zł)
WIG20
2 492,76
-0,14%
1 486,25
mWIG40
2 597,73
-0,55%
120,30
sWIG80
11 245,80
0,56%
35,02
WIG
46 840,15
-0,16%
1 679,48
Indeks
WIG20 zniżkowały o 0,14 proc., kończąc dzień na poziomie 2492 pkt. Indeks
sWIG80 z kolei zdołał dotrzeć do najwyższego poziomu od połowy 2011 roku.
S&P500 spadł o 0,26 proc. powracając poniżej psychologicznej granicy 1500
pkt., a najsłabszy okazał się DJIA, który stracił 0,36 proc.
Niemcy – sprzedaż detaliczna spadła w grudniu w ujęciu rocznym o 4,7%, co
było odczytem wyraźnie gorszym od oczekiwań na poziomie -1,6%.
Niemcy – stopa bezrobocia w grudniu wyniosła 6,8%, podczas gdy
spodziewano się 6,9%.
USA – tygodniowa liczba nowych wniosków o zasiłki dla bezrobotnych
wyniosła 368 tys. i była wyższa niż konsensus w wysokości 351 tys.
USA – dochody Amerykanów w grudniu wzrosły miesiąc do miesiąca 2,6%,
czyli znacznie mocniej niż oczekiwania na poziomie 0,8% m/m.
USA – wydatki Amerykanów w grudniu zwiększyły się w układzie miesięcznym
o 0,2%, co było wynikiem słabszym od prognoz (0,3% m/m).
USA – indeks Chicago PMI za styczeń wyniósł 55,6 pkt. i był sporo lepszy od
oczekiwań w wysokości 50,8 pkt.
WIG20 - wsparcia
WIG20 - opory
2 485
2 522
2 470
2 532
2 450
Kurs
Zmiana
BIOTON
0,07 zł
16,70%
PCGUARD
2,04 zł
14,00%
BMPAG
3,18 zł
9,30%
Największe spadki
Kurs
Zmiana
IDMSA
0,17 zł
-10,50%
ENELMED
3,44 zł
-10,00%
CAMMEDIA
2,84 zł
-9,60%
Najaktywniejsi
Kurs
Obrót (mln zł)
PEKAO
152,20 zł
738,33
PKOBP
34,63 zł
193,08
KGHM
188,90 zł
140,43
Indeksy światowe
Wartość
Zmiana
Dziś warto zwrócić uwagę na:






Polska (9:00) – indeks PMI dla przemysłu za styczeń (poprzednio 48,5 pkt.).
Niemcy (9:53) – indeks PMI dla przemysłu za styczeń (poprzednio 46,0 pkt.).
Strefa euro (9:58) – indeks PMI dla przemysłu za styczeń (poprz. 46,1 pkt.).
Strefa euro (11:00) – wstępna inflacja HICP za styczeń (poprzednio 2,2% r/r).
Strefa euro (11:00) – stopa bezrobocia za grudzień (poprzednio 11,8%).
USA (14:30) – liczba nowych miejsc pracy w sektorach pozarolniczych w
styczniu (poprzednio 155 tys.).
USA (14:30) – stopa bezrobocia za styczeń (poprzednio 7,8%).
USA (15:55) – indeks Uniwersytetu Michigan za styczeń (poprzednio 72,9 pkt).
USA (16:00) – indeks ISM dla przemysłu za styczeń (poprzednio 50,7 pkt.).
USA (16:00)– wydatki na inwestycje budowlane za grudzień (poprz -0,3% m/m)




2 560
Największe wzrosty
DJIA
13 860,58
-0,36%
S&P 500
1 498,11
-0,26%
Nasdaq Composite
3 142,13
-0,01%
CAC 40
3 732,60
-0,87%
Xetra DAX
7 776,05
-0,45%
FT-SE 100
6 276,88
-0,73%
BUX
19 363,20
-0,16%
Nazwa
Kurs
Zmiana
Złoto
1 662,9
-0,80%
Miedź
8 214,0
-0,47%
Ropa
115,6
0,60%
EUR
4,1870
0,03%
USD
3,0874
-0,21%
CHF
3,3890
0,78%
EUR/USD
EUR/USD
1.370
1.365
1.360
1.355
1.350
1.345
1.340
1.335
1.330
1.325
1.320
1.315
1.310
1.305
1.300
1.295
1.290
1.285
1.280
1.275
1.270
1.265
1.260
1.255
1.250
1.245
1.240
1.235
1.230
1.225
1.220
1.215
1.210
1.205
1.200
WIG20
2650
2600
2550
2500
2450
2400
1.195
February
March
April
May
June
July
August
September
October
November
December
2013
February
2350
Złoto
GOLD
1820
1810
1800
1790
2300
1780
1770
1760
1750
1740
2250
1730
1720
1710
1700
3
10
September
17
24
1
8
October
15
22
29
5
12
November
19
26
3
10
December
17
27
7
14
21
28
2013
4
11
February
1690
1680
1670
1660
1650
1640
Rosnące
Spadające
Bez Zmian
180
167
63
1630
1620
1610
1600
1590
Instrument
Kurs
Zmiana
Wolumen
LOP
FW20H13
2 512
0,24%
34 569
102 505
1580
1570
1560
1550
1540
1530
źródło: GPW, Bloomberg, NBP, money.pl, stooq.pl, wyliczenia własne
1520
1510
February
March
April
May
June
July
August
September
October
November
December
2013
February
S&P500
S&P500
Kontynuacja korekty w Europie
1530
1520
1510
1500
Deutsche Bank PBC S.A.
1490
Podczas wczorajszej sesji kupujący na warszawskim parkiecie mieli sporą
szansę na obronienie ważnego poziomu 2500 pkt. na indeksie WIG20 i
tym samym kolejną próbę obronienia się przed pogłębiającą się korektą.
Pomimo kilkukrotnych prób ostatecznie zwyciężyli sprzedający i blue chipy
zniżkowały o 0,14 proc., kończąc dzień na poziomie 2492 pkt. O ile dziś
nie uda się odpracować tych 8 punktów to kolejnym poziomem, gdzie
strona popytowo będzie mogła się z powodzeniem oprzeć spadkom,
będzie 2450 pkt., który wcześniej przez ponad rok stanowił poziom oporu
trendu bocznego.
1480
1470
1460
1450
1440
1430
1420
1410
1400
1390
1380
1370
1360
1350
1340
1330
1320
1310
1300
1290
1280
1270
1260
Przed znacznymi spadkami nadal udaje się bronić indeksom małych i
średnich spółek, które znajdują się w wyraźnym trendzie wzrostowym.
Wskaźnik sWIG80 dotarł wczoraj do najwyższego poziomu od połowy
2011 roku. Średnie spółki mają za sobą wprawdzie spadkowy tydzień, ale
tendencja nadal jest wzrostowa.
1250
February
March
April
May
June
July
August
September
October
November
December
2013
February
mWIG 40
MWIG40
2650
2600
2550
Na pozostałych europejskich parkietach wczoraj również przeważali
sprzedający. Główne indeksy w Paryżu, Frankfurcie i Londynie traciły w
granicach 0,90 proc. Na początku sesji niemieckich inwestorów wsparły
pozytywne dane z ich kraju, mówiące o niespodziewanym spadku stopy
bezrobocia do poziomu 6,8 proc. wobec oczekiwanych 6,9 proc. Strona
popytowa nie zdołała jednak utrzymać przewagi i ostatecznie DAX
zniżkował o 0,45 proc.
2500
2450
2400
2350
2300
2250
2200
Podczas dzisiejszej sesji szczególnie ważne dla inwestorów będą dane z
amerykańskiego rynku pracy. Poznamy między innymi stopę bezrobocia,
zmianę zatrudnienia w sektorze pozarolniczym oraz prywatnym, a także
średnią płacę godzinową. W przypadku stopy bezrobocia prognozy mówią
o poziomie 7,8 proc., czyli takim jak przed miesiącem. Prawdopodobnie
ważniejszy będzie raport na temat liczby nowych miejsc pracy. Jeszcze
przed publikacją tych danych uwagę inwestorów przykują finalne
styczniowe wyniki PMI dla przemysłu w Europie.
2150
February
March
April
May
June
July
August
September
October
November
December 2013
February
DAX
DAX
8000
7900
7800
7700
7600
7500
7400
7300
7200
7100
Spadki na Wall Street
7000
6900
6800
Ostatnia sesja stycznia na amerykańskich parkietach nie dała inwestorom
powodów do zadowolenia i po dłuższej walce o utrzymanie indeksów
zakończyła się jednak wygraną podaży. Pomimo pozytywnej wymowy
większości publikowanych wczoraj danych makro na rynkach nie wydać
było optymizmu. Początek przyniósł wprawdzie próbę podciągnięcia
wskaźników, ale została ona szybko zatrzymana i po kilkudziesięciu
minutach nic nie pozostało z odbicia. Nie bez wpływu na taką reakcję były
słabsze niż oczekiwano wyniki, czy prognozy niektórych spółek, jak
chociażby UPS czy Dow Chemical. Pod koniec pierwszej połowy notowań
atmosfera zaczęła się powoli uspokajać. Rynki znów zaczęły się podnosić,
lecz był to ruch mało dynamiczny, a aktywność w tym czasie nie była
duża. Końcówka sesji przyniosła ponowne osłabienie i wszystkie główne
wskaźniki zakończyły dzień na minusach. Najlepiej w tym gronie
zaprezentował się Nasdaq Composite, który zanotował jedynie
symboliczną przecenę o 0,01 proc. S&P500 spadł o 0,26 proc. powracając
poniżej psychologicznej granicy 1500 pkt., a najsłabszy okazał się DJIA,
który stracił 0,36 proc.
6700
6600
6500
6400
6300
6200
6100
6000
5900
5800
February
March
April
May
June
July
August
September
October
November
December 2013
February
XU100 (Turcja)
XU100
90000
85000
80000
75000
70000
65000
60000
55000
Opracowanie:
Przemysław Gerschmann ([email protected])
Jacek Buczyński ([email protected])
February
March
April
May
June
July
August
September
October
źródło: Bloomberg, GPW, stooq.pl
November
December
2013
February
Informacje ze spółek
Deutsche Bank PBC S.A.
Hygienika – zgoda UOKiK na utworzenie firmy z udziałem spółki
gpwinfostrefa (www.gpwinfostrefa.pl) 31.01.2013,
UOKiK wydał zgodę na utworzenie przez Hygienikę i TAP dayli Vertriebs GmbH wspólnej spółki Dayli. Zgoda UOKiK była jednym z
warunków zawieszających zawartej z TAP umowy, na mocy której Hygienika ma nabyć 50 proc. udziałów Dayli za 3 mln euro.
Jednocześnie Hygienika poinformowała, że nie spełnił się jeszcze drugi z warunków zawieszających umowy, tj. prawomocne
zarejestrowanie podwyższenia kapitału zakładowego Dayli (w związku z wniesieniem do Dayli w formie wkładu niepieniężnego oddziału
Anton Schlecker Sp. z o.o. Oddział w Polsce).(PAP)
ZUE – oferta spółki zależnej najkorzystniejsza w przetargu
gpwinfostrefa (www.gpwinfostrefa.pl) 31.01.2013,
Oferta PRK, spółki zależnej ZUE, została wybrana przez PKP PLK w przetargu na poprawę stanu technicznego linii kolejowych nr 1, 133,
160, 186 na odcinku Zawiercie – Dąbrowa Górnicza Ząbkowice – Jaworzno Szczakowo. Wartość oferty to 439,5 mln zł brutto (357,4 mln zł
netto). Przetarg dotyczy zaprojektowania i wykonania robót budowlanych w ramach projektu "Polepszenie jakości usług przewozowych
poprzez poprawę stanu technicznego linii kolejowych Nr 1, 133, 160, 186 na odcinku Zawiercie – Dąbrowa Górnicza Ząbkowice –
Jaworzno Szczakowo". Termin realizacji zadania ustalono na 728 dni.(PAP)
Pekaes – zawarcie umowy sprzedaży udziałów w spółce ATB Truck
gpwinfostrefa (www.gpwinfostrefa.pl) 31.01.2013,
Pekaes zawarł umowę sprzedaży na rzecz spółki Rula wszystkich akcji spółki ATB Truck za 3,5 mln zł. Pekaes zawarł też z ATB Truck
umowę sprzedaży nieruchomości w Śremie za 3,2 mln zł netto.(PAP)
Polimex Mostostal – sprzedaż spółki Sefako
gpwinfostrefa (www.gpwinfostrefa.pl) 31.01.2013,
Polimex sfinalizował sprzedaż Sefako. Kwota transakcji to 72,32 mln zł, z czego 36,16 mln zł trafiło do spółki w formie zaliczki, a pozostała
kwota trafi do niej w ciągu 4 miesięcy. Spółka poinformowała też o spełnieniu się warunków zawieszających umowę sprzedaży
Energomontażu-Północ Gdynia. 18,08 mln zł trafi do Polimeksu w terminie 10 dni od dnia zamknięcia transakcji, a kolejne 18,08 mln zł w
terminie 4 miesięcy od dnia zamknięcia. Cena sprzedaży może podlegać pomniejszeniom w zależności od sytuacji finansowo-operacyjnej
Sefako w przypadku zaistnienia okoliczności opisanych w umowie. Spełnione zostały też warunki zawieszające zawartej z MARS Finance
1 umowy przyrzeczonej sprzedaży Energomontażu-Północ Gdynia. Polimex w październiku podpisał z Mars FIZ, zarządzanym przez MS
TFI (należące do ARP) umowę sprzedaży 99,99 proc. udziałów w Energomontażu-Północ Gdynia za 46,37 mln zł, 95,97 proc. udziałów w
Sefako za 72,32 mln zł oraz przedwstępną umowę sprzedaży nieruchomości za 43,3 mln zł z Mars Finance 1. (PAP)
PBO Anioła – przyjęcie programu restrukturyzacji kosztów
gpwinfostrefa (www.gpwinfostrefa.pl) 31.01.2013,
PBO Anioła przyjęła program restrukturyzacji kosztów, który zakłada redukcję kosztów w 2013 roku o około 950 tys. zł. Najistotniejszymi
założeniami programu (w skali roku) są: zmniejszenie kosztów wynajmu powierzchni magazynowych ok. 517 tys. zł, zmniejszenie kosztów
związanych ze świadczeniami na rzecz pracowników ok. 207 tys. zł oraz zmniejszenie kosztów finansowych ok. 172 tys. zł.(PAP)
Ciech – zawarcie przedwstępnej umowy sprzedaży Zakładów Chemicznych Alwernia
gpwinfostrefa (www.gpwinfostrefa.pl) 31.01.2013,
Ciech zawarł przedwstępną umowę sprzedaży 99,6 proc. Zakładów Chemicznych Alwernia za 13,4 mln USD. Kupującym jest Alwernia
Invest, spółka celowa należąca do międzynarodowej grupy Kermas zajmująca się m. in. produkcją i dystrybucją związków chromu. Umowa
przedwstępna sprzedaży akcji ma charakter warunkowy i jest uzależniona między innymi od uzyskania zgody UOKiK i spłaty pożyczek
udzielonych przez Ciech spółce Alwernia, w kwocie około 14,2 mln zł. Cena sprzedaży akcji spółki została ustalona na poziomie 13,4 mln
USD (ok. 41,4 mln złotych wg. kursu średniego NBP z dnia 31 stycznia 2013 roku). Część ceny jest płatna w oprocentowanych ratach.
Zakłady Chemiczne Alwernia to producent związków fosforu i chromu. Wytwarza również nawozy rolnicze i ogrodnicze. Produkty tej firmy
znajdują zastosowanie w produkcji środków piorących, garbarstwie, przemyśle spożywczym i mięsnym, w produkcji farb, lakierów,
ogrodnictwie oraz rolnictwie. (PAP)
Deutsche Bank PBC S.A.
Niniejszy raport został opracowany przez Deutsche Bank PBC S.A. - Biuro Maklerskie, dalej zwane Biurem Maklerskim.
Organem sprawującym nadzór nad działalnością Biura Maklerskiego Deutsche Bank PBC jest Komisja Nadzoru Finansowego.
Niniejsze opracowanie jest udostępniane publicznie i jest powszechnie dostępne dla wszystkich zainteresowanych odbiorców w mo mencie jego publikacji na stronie internetowej
Deutsche Bank PBC S.A., za pośrednictwem wybranych mediów oraz innych kanałów dystrybucji. Klienci Banku mogą otrzymać niniejsze opracowanie nie wcześniej niż przed jego
publicznym udostępnieniem na stronie internetowej Banku.
Niniejsze opracowanie nie stanowi usługi doradztwa inwestycyjnego. Zamiarem Biura Maklerskiego DB PBC S.A nie jest przekazywanie opracowań stanowiących rekomendacje
inwestycyjne, w rozumieniu art. 76 Ustawy o obrocie instrumentami finansowymi, tzn. uwzględniających potrzeby i sytuację klienta detalicznego. Odbiorca samodzielnie dokonuje oceny,
czy zawarte w niniejszym materiale rekomendacje uwzględniają jego potrzebę i sytuację. Niniejsze opracowanie udostępniane jest Klientom równocześnie z jego udostępnieniem
publicznym.
Niniejsze opracowanie wyraża poglądy i opinie jego autorów zgodnie ze stanem na dzień sporządzenia.
Opracowanie zostało przygotowane zgodnie z najlepszą wiedzą i starannością autorów oraz z zachowaniem metodologicznej poprawności, w oparciu o informacje zaczerpnięte z
publicznie dostępnych źródeł. Biuro Maklerskie Deutsche Bank PBC S.A. dołożyło należytej staranności w celu zapewnienia, iż te informacje nie są błędne lub nieprawdziwe w dniu ich
publikacji, jednak Biuro Maklerskie Deutsche Bank PBC S.A. i jego pracownicy nie ponoszą odpowiedzialności za prawdziwość i kompletność tych informacji, jak również za wszelkie
szkody powstałe w wyniku wykorzystania niniejszej publikacji lub zawartych w niej informacji.
Niniejsza publikacja została przygotowana wyłącznie w celach informacyjnych i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005
roku w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów lub wystawców. Biuro Maklerskie Deutsche Bank PBC S.A. nie ponosi
odpowiedzialności za szkody wynikłe z podjęcia decyzji inwestycyjnej na podstawie informacji zawartych w niniejszej publikacji. Odbiorca niniejszego opracowania powinien dokonać
niezależnej oceny, zapoznać się z innymi źródłami i innymi niż zaprezentowane czynnikami ryzyka. Wyłączną odpowiedzialność za decyzje inwestycyjne, podjęte lub zaniechane na
podstawie raportu lub z wykorzystaniem wniosków w nim zawartych, ponosi inwestor.
Inwestowanie w akcje, jak i w inne instrumenty finansowe, wiąże się z szeregiem ryzyk związanych między innymi z koniunkturą makroekonomiczną w kraju i na świecie, zmianami
regulacji prawnych, sytuacją na międzynarodowych rynkach finansowych i towarowych. Wyeliminowanie tych ryzyk nie jest w praktyce możliwe.
Opracowanie nie może być powielane, ani rozpowszechniane w jakikolwiek sposób bez zgody Biura Maklerskiego Deutsche Bank PBC S.A.
Deutsche Bank PBC S.A. z siedzibą w Warszawie przy al. Armii Ludowej 26, zarejestrowana w Sądzie Rejonowym dla miasta stołecznego Warszawy, XII Wydział Gospodarczy KRS
pod numerem 0000022493, NIP 676 01 07 416, REGON 350526107, kapitał zakładowy 1.837.529.524 złotych opłacony w całości. Zarząd: Leszek Niemycki, Andrzej Krzemiński,
Tomasz Kowalski, Piotr Gemra, Kamil Kuźmiński